财务报表粉饰与分析5

2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,1,财务报表粉饰与分析,黄世忠教授Ph.DCPAMBA厦门大学管理学院副院长,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,2,讲授大纲,美国上市公司报表粉饰概述美国上市公司报表粉饰的典型手段CFE调查报告总结的典型手段AICPA最新审计准则对舞弊的描述SEC前主席ArthurLevitt的观点审计总署（GAO）的调查中国上市公司报表粉饰的典型手段报表粉饰的传统手段报表粉饰的现代手段中国上市公司报表粉饰典型案例分析财务报表分析框架（HarwardModelofF.S.A)附录：Sarbanes-OxleyAct简要介绍该法案对独立董事的启示，特别是与CPA沟通应注意的问题,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,3,OverviewofFinancialFraud,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,4,BiggestU.SBankruptciesSince1980,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,5,DebtsownedtoBanksandInstitutionalInvestorsbyWorldCom(TotalAssets:BV$107billion;MV$15billion;TotalDebts$41billion),$inmillion,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,6,MerckFakedRevenue,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,7,FinancialFraudsandIndependentDirectors,Overviewoffinancialfraudsorearningsmanagement其他公司Microsoft,GE,IBM,Boeing,Lucent,Cisco,Oracle,AOL,Nortel,Qwest,Tyco,GlobalCrossing,Cendant,WMX,Sunbeam,Adelphia,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,8,CFEsClassificationScheme,Fraud,Corruption,AssetMisappropriation,FraudulentStatements,ConflictsofInterest,Bribery,IllegalGratuities,EconomicExtortion,Cash,FraudulentDisbursements,InventoriesandAllOtherAssets,BogusRevenue,TimingDifferences,ConcealedLFinancialinformationsystemsdesignandimplementationAppraisalorvaluationservices,fairnessopinions,orcontribution-in-kindreports;,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,74,SarbanesOxleyAct,Actuarialservices;InternalauditoutsourcingservicesManagementfunctionsorhumanresources;Brokerordealer,investmentadviser,orinvestmentbankingservices;Legalservicesandexpertservicesunrelatedtotheaudit;AnyotherservicesthattheBoarddetermines,byregulation,isimpermissible.事务所执行其他非审计业务（如税务咨询），必须事先得到PCAOP的批准事务所负责某一公司审计的合伙人或复核合伙人至少每5年轮换一次规定审计师必须向审计委员汇报的事项限制与被审计客户有利害冲突的人员参与审计CEO,CFO,Controller,CAO,etc.1year,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,75,Sarbanes-OxleyAct,要求审计总署（GAO）对事务所的强制轮换进行专题研究，并在1年内向国会报告授权SEC颁布最终规定以贯彻本法案州级管理当局在监管非备案事务所应考虑的事项3、强化公司的责任增强了对审计委员会的要求上市公司必须证明其定期报告所附会计报表及信息披露的恰当性，并且保证在所有重大方面公允地反映了公司的经营成果和财务状况将上市公司的行政官员、董事或任何人所采取的以提供带有重大误导性会计报表为目的影响、强迫、操纵或误导审计师行为界定为非法,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,76,SarbanesOxleyAct,上市公司的财务资料若违反证券法，其CEO和CFO应对此负责并返还12个月内的奖金及红利禁止在退休基金的管制期内进行内部交易4、增加了对公司定期报告的信息披露要求要求上市公司必须在年报和季报中披露所有的重大表外项目要求公司加强对贷款信息的披露增加对管理层和主要股东有关经济业务的披露条款要求审计师提供内部控制评价报告责令SEC发布规定以要求上市公司制定并披露高级财务管理人员的道德守则责令SEC发布规定以要求上市公司披露与审计委员财务专家有关的信息,2019/11/21,ComparativeStudyonMeasuresofWindowDressing,77,Sarbanes-OxleyAct,5、加强对证券分析师的管理授权SEC制定具体规定以维护证券分析师的客观性和独立性授权SEC规定一个期限，在该期限内担任或即将担任公开发行股票承销商或包销销的经纪人和交易商不得公开发布关于该股票或发行人的研究报告6、增加