（工商管理专业论文）L公司管理决策分权和财务控制体系研究.pdf

论文独创性声明 本论文是我个人在导师指导下进行的研究i 作及取得的研究成果。论文中除 、 了特别加以标注和致谢的地方外，不包含其他人或其他机构已经发表或撰写过的 研究成果。其他同志对本研究的启发和所做的贡献均已在论文中做了明确的声明 并表示了谢意。 作者签名：i 翌喹： 日期： 论文使用授权声明 伽r 专口 本人完全了解复旦太学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留 一 ， 一 送交论文的复印件，允许论文被查阅和借阅；学校可以公布论文的全部或部分内 一一 二二 容，可以采用影印、缩印或其纯复制手段保存论文。保密的论文在解密后遵守此 规定。 作者签名：! 毋童叁导师签名：兰兰二： a z 砑 ，妒；。 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 中文摘要 近年来，我国现代民营经济发展迅速，但由于不能够及时正确的进行管理分 权及采取相应的管理控制配套措施制约着民营企业集团的发展。 本文通过以l 公司为实践的基础，探讨企业发展到一定规模后民营企业家面 临信息不对称及管理分权带来委托代理问题。为解决委托代理问题的同时保证企 业高效运转本文从阐述决策及控制的关系出发提出如何进行组织机构重组及相 应责、权、利的划分，制定合理的内部转移价格并运用财务预算工具统一公司各 方利益，确保公司健康、持续的发展。并提出运用预算工具时要考虑机会成本及 根据公司所处的具体情况采用灵活的会计政策，规范代理行为符合公司整体的战 略利益。 最后，强调了财务预算的局限性，要实现有效的管理控制及决策，必须有配 套相应监督机制及激励机制。 关键词：财务决策、财务控制、决策分权、预算、内部转移价格 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 a b s t r a c t r e c e n t l y , 研r a t e w r i e de n t e r p r i s e sd e v e l o p e dr a p i d l yi nm o d e mc h i n a b 咄i t s d e v e l o p m e n tw o u l d b ed e l a y e db e c a u s ei tl a c ka p p r o p r i a t er e g u l a t i o no f d e c e n t r a l i z e d a d m i n i s t r a t i o na n dr e l a t e dm e a s u r eo f m a n a g e r i a lc o n t r 0 1 t h i st h e s i se x p l o r e dt h a tp r i v a t e - o w n e de n t e r p r i s ew o u l df a c e 、i t i lc o n s i g n - a g e n t p r o b l e mw h i c hr o o t e di nt h ei n f o r m a t i o na s y m m e t r ya n dd e c e n t r a l i z e da d m i n i s t r a t i o n i no r d e rt oe n s u t em a i n t a i n e da n dh e a l t h yd e v e l o p m e n t , i ti se s s e n t i a lf o r e n t r e p r e n e u r st os o l v et h ec o n s i g n - a g e n tp r o b l e m t os o l v et h i sp r o b l e m ，t h i st h e s i s d e t a i l e dh o wt or e o r g a n i z et h eo r g a n i z a t i o n sa r c h i t e c t u r ea n da l l o c a t er i g h tt o d i f f e r e n ti n t e r e s tg r o u pi nt h ec o m p a n y , a n dd e v e l o p e dt h i si s s u eb ya p p l y i n gf i n a n c i a l b u d g e t i n gt o o la n dp r o p e ri n t e r n a lt r a n s f e r r i n gp r i c e i tp r o p o s e dt h a te n t 陀p r e n e u r s s h o u l dt a k ef l e x i b l ef i n a n c i a lp o n c yi na c c o r d a n c ew i t hf a c ta n dt a k ec o n s i d e r a t i o n i n t ot h eo p p o r t u n i t yc o s tw h e nt h e yu s et h et o o lo f f m a n c i a lb u d g e t , w h i c hw o u l d m a k et h ei n t e r e s ti n t e g r i t y 训t l lt h eo v e r a l ls t r a t e g ya n dc o n s t r a i nt h ea g e n tb e h a v i o r f i n a l l y , i te m p h a s i z e dt h el i m i to f t h ef i n a n c i a lb u d g e tt of i n a n c i a lm a n a g e m e n t i n a d d i t i o n , t oe s t a b l i s hs u p e r v i s o r ya n di n c e n t i v es y s t e mb e c o m et h ei m p o r t a n t s u p p l e m e n tt ot h ef i n a n c i a lb u d g e t , w h i c hw o u l dm a k em a n a g e r i a lc o n t l o la n d d e c i s i o n - m a k i n ge f f e c t k e y w o r d ：f i n a n c i a ld e c i s i o nf i n a n c i a lc o n t r o ld e c e n 也a l i z e dd e c i s i o n m a k i n g b u d g e t i n t e r n a lt r a n s f e r r i n gp r i c e 2 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 1 绪言 1 1 本文写作动机 民营企业不断发展壮大有的形成以资本为纽带的多级法人结构的经济联合 体，具有与单个企业不同的管理体制和运营方式，财务控制的内容、方法都更趋 复杂，无论是投资人，还是经营者都面临着挑战，特别是集权和分权的适度把握 更意味着企业财务决策和控制的艰巨性。 采取怎样的内部管理会计管理体系会影响企业的平稳运作，本文理论结合l 公司的实际阐述发展中民营经济由于管理分权带来的委托代理问题及人力资本 控制带来的管理决策和管理控制的矛盾，希望能为相关企业的内部管理会计系统 的构建提供一些实际借鉴和指导。 1 2 研究背景 我国的现代民营经济，起步于十一届三中全会以后，并在9 0 年代中后期迎 来了创办高峰，然而由于种种原因，我国的民营企业，有很大一部分处于成长期。 根据人民网2 0 0 7 年2 月2 日中国民营经济发展喜中掺忧一文中指出截至2 0 0 6 年底，登记注册的全国私营企业达到4 9 4 7 万户，从业人员为6 3 9 5 5 万人。城 镇中除国有及国有控股经济以外的经济即全部民营经济固定投资总额达到4 8 3 万亿元，占城镇固定资产投资总额的比重首次超过5 0 ，达到5 1 6 ，规模以 上私营工业利润总额为2 5 2 1 亿元。从1 9 8 9 到2 0 0 6 年间，我国民营企业产值增 长了4 8 倍，年均增长4 7 1 5 ，远远高于同期国民经济的增长速度。民营企业 产值在国民经济g d p 中所占比重已达到2 0 * , 6 ，成为中国经济的重要组成部分。 国家宏观经济政策环境总体有利，党中央继续强调鼓励发展非公有制经济的方针 政策，政府部门支持民营经济发展的措施取得新进展。铁路、民航、邮政、军工 和石油石化等部i o $ j j 定了鼓励非公有制资本进入的措施，金融部门也出台政策以 改善中小企业的融资及信用担保条件，税务部门对个体工商户及小企业的税收政 策也有改进，国家发改委推出了促进中小企业成长工程。而我国民营企业的另一 个特征就是起步晚，除少数民营企业抓住机遇，决策得当超过了初创期的艰难， 实现了超常规的发展，成为企业明星外，多数民营企业还处于创业阶段后的成长 期。由于绝大多数民营企业是中小企业，在人才、技术、资源、产品、管理等方 面条件普遍较差，以数量扩张、粗放经营、劳动密集、资源消耗等为主要特征的 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 生产发展，仍是民营企业的主要增长方式。1 民营企业发展到一定阶段，为寻求更大的发展机遇，它们通过母公司为主体， 以股权投资或生产经营协作等方式，组成了具有多级法人结构的经济复合体。与 国有企业集团相比，民营企业这种多级法人结构的经济联合体的性质更具有它的 一些独特的特点，其主要表现为： ( 1 ) 长期战略清晰，而短期行为约束的缺失。民营企业的领导不会受到象其他 经济体那样的一把手代理问题，故企业不会存在企业长期战略的缺失问题。但， 短期看来，由于我国大多数民营企业集团存在企业家的集权管理问题，权力的过 于集中，容易导致企业在短期上行为的约束的缺失，为企业的发展带来了很大的 风险。 ( 2 ) 企业管理灵活，有助于企业家更好把握发展的机遇。从中国民营企业的形 成过程来看，目前中国民营企业不外乎有以下两种形式：一是从诞生之日起就是 由民间私有资本投资设立，这类民营企业或是从个体户起家，逐渐积累发展起来， 或是直接由家庭成员投资兴办的家族式企业，或是朋友、同事参股合资开办的合 伙式企业：另一类是是由原来的乡镇企业、集体企业改制而来，或由中小国有企 业通过全员持股、m b o 、出售等方式变为民营企业。其共同特点表现为企业的所 有权归一个或一些投资者所有，而这些企业家具有很强的事业心和对公司运作的 责任感，这就使得我国的民营企业集团具有高度集权而又管理灵活的特点。 ( 3 ) 民营企业集团退出壁垒低。与国有企业相比，民营企业集团受公司法等法 律的创立或破产的政策性约束相对较小。资本在民营企业集团会表现出更强的逐 利性和流动性。已出现集团特征的民营企业，一方面面临着传统家族制向现代企 业制度的转变：另一方面，由于企业集团资源的投人急剧增多，企业规模不断扩 大，企业的产品、技术、工艺以及企业的各种契约关系等要比创办期复杂得多。 出现集团特征民营企业已具有一定的资源基础和生产规模，有比较好的市场发展 前景，企业往往处于急剧扩张、不断加大资源投人的阶段。 根据经济学中的“倒u 曲线”企业的发展状况折射出企业发展的运行轨迹。 企业在原始资本积累及创业阶段，其业绩与规模呈现正常的上升趋势，但是当企 业发展到一定规模，产品和利润达到一定的临界值时，会出现停滞不前甚至严重 的业绩和利润下降，直到消失这样一种轨迹。民营企业在经历过初创期，进人扩 张成长阶段后，就进人大规模的发展期。这一时期的民营企业倾向于在某个领域 的市场内取得领先地位，通过资本自我积累和筹资使企业达到相当大的资本规 模，筹资将成为企业成长的重要推动力。2 但民营企业在扩张阶段仍然要面对较大的经营风险，如： 叶晓楠中国民苻纤济发展喜中掺忧 e b o l ：h t t p ：c p p c c p e o p e c o f l lc n 人民网2 0 0 7 2 2 张学文民营企业发展过程中的。倒u 曲线”现象剖析 j 中国人力资源开发，2 0 0 3 ( 2 ) 4 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 ( 1 ) 由于大部分企业在资本、技术、资源、人才等方面不能与其他类型企业进 行抗衡，故容易丧失进人一个发展前景更好行业的机会，或者不能集中力量，加 快成长速度，在已进入的市场迅速扩大市场占有份额，从而丧失成长的良机。 ( 2 ) 由于高度集权，受限于企业家的知识及经验，快速成长的企业在面临充满 机会的市场时容易步入多头投资的怪圈。中小企业在其创业阶段能够生存与发展 就在于其“小”的特征，但许多企业都希望能够扩大企业规模，实行多样化生产， 使得企业盲目追求多元化投资，忽视自己核心能力的培育，结果导致其从快速的 成长跌人失败的深渊。 ( 3 ) 民营企业家把握了发展的历史机遇后往往会盲目的贪大求全，未能很好地 控制企业发展的规模，使企业迈人成长即意味着扩大规模的误区，导致其实力与 资源难以为继，现金流枯竭。 同样处于扩张阶段的民营企业财务管理和控制中普遍存在主要问题： ( 1 ) 缺乏财务管理和控制观念，片面追求利润最大化成为企业财务管理的唯一 目标。然而，利润最大化目标存在局限：它并未考虑到资金时间价值；没有 反映创造的利润与投入的资本之问的关系，因而不利于不同资本规模的企业或同 一企业不同期间之问的比较；没有考虑风险因素，高额利润往往要承担过大的 风险；片面追求利润最大化，会导致企业短期行为，如忽视产品开发、人才开 发、生产安全技术装备水平、生活福利设施和履行社会责任等。实际工作中有 很多民营小企业出现的很多问题都是和企业片面追求利润最大化分不开的。 ( 2 ) 民营企业财务管理团队人员素质差，财务管理体系基础薄弱，财务管理环 节脱节。民营企业财务管理“任人唯亲”现象严重，会计人员素质差，假帐，错 帐多，会计信息失真现象给企业财务管理的决策及控制带来了难度。企业的财务 管理环节主要有财务预测、财务决策、财务预算、财务控制和财务分析等五大环 节。但在很多民营企业中，财务管理环节严重脱节，大部分企业仅仅停留在简单 的财务核算工作，财务核算的目的满足税务及银行的需要，而对于如何运用科学 的财务预测手段、进行科学的财务决策、预算和控制、并进行详尽有效的财务分 析严重缺失，财务管理内容单一、管理脱节，不能有效地发挥财务管理的多方面 作用，企业管理水平大打折扣。 ( 3 ) 财务控制缺乏系统性。由于大多数民营企业在创业阶段规模小，适宜采用 集权管理模式，很少出现委托代理问题，故缺乏预算控制、业绩评价、激励控制、 财务制度控制系统。但公司处于扩张阶段大量起用职业经理人来参与企业管理， 代理问题出现后，如何设计有效的激励合同以降低代理成本就成为之后企业财务 控制的重要任务。 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 1 。3 相关理论及文献评述 1 3 1 委托代理理论 代理理论中广义的代理关系泛指承担风险的委托人授予代理人某些决策权 并与之订立或明或暗的合约。狭义的代理关系则专指公司的治理结构，即作为委 托人的出资人授予代理人( 经理人员) 在合约( 如公司章程) 中明确规定的权利( 控 制权) 。凡在合约中未经指定的权利( 剩余索取权) 仍归属委托人。雇主与雇员、 律师与当事人、医生和病人、保险公司和投保人、股东和经理等等就是代理关系 的例子。 在十八世纪西方一些国家，科学技术和市场经济蓬勃发展，交易领域扩张和 资本积累增加，企业的规模也随之增大。当企业规模扩大后，由资本所有者完全 独立控制企业的经营活动越来越受到所有者所具有的精力、时间、相关知识、管 理能力的局限性的限制。当企业所有者不能亲自经营企业或亲自经营企业的效益 不能达到理想预期，而将企业交给他人代为管理和经营时，这时委托代理关系就 产生了。委托代理理论的代表性人物迈克尔詹森和威廉梅克林把委托代理关 系定义为一种契约关系，在这种契约下，一个人或更多的人( 即委托人) 聘用另 一人( 即代理人) 代表他们来履行某些服务，包括把若干决策权托付给代理人。 1 3 2 信息不对称 信息不对称理论是微观信息经济学研究的一个核心内容，用来说明在不完全 信息市场上，相关信息在交易双方的不对称分布对市场交易行为的影响，以及由 此而产生的市场运行效率问题。信息不对称的概念，源自阿克洛夫( a k e r l o f ，g ， 1 9 7 0 ) 提出的信息非对称论，他指出：“市场上买卖双方各自掌握的信息是有差异 的，通常卖方拥有较完全的信息而买方拥有不完全的信息：在信息不对称的市场 环境中，企业管理者比投资者更多地了解企业的全部经营信息。因此企业管理者 在与投资者的对弈中处于优势地位，实际上，管理者披露的信息常常带有许多噪 音，这就使得投资者在获得有效信息和获得投资利益时处于不利地位，受到不公 正的待遇。” 信息不对称理论有两个基本假设：( 1 ) 相关信息在交易双方之间的分布是不 对称的，即一方比另一方占有较多的信息，一方处于信息优势，另一方则处于劣 势；( 2 ) 交易双方对各自在信息占有上的相对地位都是清楚的。非对称信息条件 下的市场交易双方之间的关系在经济学上称为委托一代理关系，其中占有信息优 6 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 势的一方成为代理人，而处于信息劣势的一方称为委托人( 袁红，1 9 9 8 ) 。 1 - 3 3 信息不对称及委托代理带来问题 经济学中最基本的假设就是人都是有理性的，在各自约束条件下追求自身利 益的最大化。因而在交易双方占有信息不对称的情况下，代理人为了自身的利益， 就有可能凭借自己的信息优势，隐瞒相关信息，选择对委托人不利的行为，从而 引发信息不对称理论中的两个核心内容：逆向选择( a d v e r s es e l e c t i o n ) 和败德 行为。 逆向选择是指掌握信息较多的一方利用相对方对信息的无知而隐瞒相关信 息，获取额外利益，客观上导致不合理的市场分配的行为。败德行为，也称为道 德风险，是指占有信息优势的一方为自身利益而故意隐藏相关信息，对另一方造 成损害的行为。 委托代理问题产生机会主义与代理成本。所谓机会主义指代理人在经营过程 中通过瓜分企业资产、牺牲企业利益等不正当手段来谋取私利，而不是通过搞好 企业管理、提高企业效益这一正当手段来获得。广义的讲，代理成本包括那些利 益相互冲突的委托人和代理人之间在构造、监督及保证一系列契约履行时发生的 费用总和。代理成本由以下三个部分组成： 1 委托人监督成本。这是指委托人为了激励和控制代理人，使后者为前者的 利益尽力的成本。 2 担保成本。指代理人用来保证其不采取损害委托人行为所付出的费用，以 及采取了那种行为将支付的赔偿。 3 剩余损失。指委托人因代理人代行决策而产生的一种价值损失。剩余损失 的大小等于在相同信息和才能情况下，由代理人决策与委托人决策产生的效用之 间的差额。剩余损失实际上是因为代理人不尽力而产生的损失，其原因比较复杂， 也难以计量。 代理问题出现后，如何设计有效的激励合同及建立配套的管理运行及监督机 制以降低上述代理成本就成为之后企业管理理论和业绩评价的重要任务。 其主要影响有： ( 1 ) 代理理论促使委托人选择目标导向明确评价指标，促使其与代理人利益相 统一。代理问题的可通过激励加监督的方式进行解决。监督能确保约束代理人行 为如遵纪守法、按章行事，但不能发挥其主观能动性；有效的激励机制，是对监 督机制很好补充，能促使代理人和委托人目标及利益一致。 ( 2 ) 由于不确定因素的客观存在，各种可控因素和不可控因素之间会发生转 化，因此，在选择业绩评价指标时，应考虑风险分担问题。一方面可适当扩大业 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 绩评价范围，而不仅仅局限于目前的可控因素范围内。另一方面对企业经营者进 行合理的授权，使他们在不确定性状况下能做出对企业最有利的决策并承担一定 的风险。“ 1 3 4 关于民营企业财务控制方面研究成果及文献综述 屠峥嵘在乡镇企业研究2 0 0 4 年第六期发表的公司治理结构下的民营企 业一财务控制模式选择从财务控制与公司治理结构的关系论述出发认为在完善 的治理结构下，财务控制涉及出资者财务、经营者财务和财务人员专业财务三个 层次。文章认为我国的民营企业的所有权和经营权不分离或不完全分离，公司的 主要控制权在家族成员中配置或甚至两权合一。这种缺乏制衡机制的组织往往会 导致两个效应：一是不存在代理成本问题，企业成本相对被降低，决策的效率高， 企业对市场能敏锐地做出反映：而另一方面，由于制衡机制的缺失，企业面i 临巨 大决策风险。为此民营企业有必要1 建立多层次全方位的财务控制体系，实施多 元化的财务监控措施，设立顺序递进的多道财务控制防线。2 以资金管理为核心 的财务控制系统。3 建立内外结合的评价经营者体系。评价企业经营绩效的财 务指标体系应当包括：( 1 ) 收益能力指标：( 2 ) 成长能力指标：( 3 ) 财务风险指标：( 4 ) 营运能力指标。4 构建人力资源控制体系。人力资源财务控制机制包括激励机制 和约束机制。5 谢安定在中国科技信息2 0 0 5 年第十八期发表民营企业财务控制的几点思 考中指出建立高效的民营企业财务控制体系必须从如下几方面着手：1 、建立 现代企业价值观，调整企业的财务管理目标服务于企业价值最大化考虑了资金的 时间价值和风险问题。2 、健全内部治理结构和内部审计制度。3 、建立完善的财 务信息系统。4 、根据民营企业所处环境，以人力资本控制当作为财务控制系统 的核心内容之一。5 、民营企业必须根据自身所处的环境建立相应的财务控制模 式。分析民营企业的一般环境，主要包括三方面的因素：政治、法律和经济环 境。文化环境。员工个人因素。 竺素娥在集团经济研究2 0 0 4 年第七期发表万向集团财务控制模式的启 示指出万向集团的成功部分还应归因于其独特的财务管理模式。万向集团在 财务管理方面强调集中与统一，在人员、资金、财务制度财务战略与计划上都 必须实施集团中枢的控制与统一。在企业发展的特定阶段采用了高度集权的财务 控制模式。给我国民营企业的启示之一是民营企业必须根据自身所处的环境建 张维迎博卉论l j 信息绎济学【m 上海：上海人民山版社，2 0 0 4 ：3 9 7 4 2 2 袁红信息小对称埋论殷其麻用以保险市场为例i j 情报探索，1 9 9 8 ( 3 ) 瑁3 i 嵘公司治理结构下的民符企业一财务拧制模代选择! j 。乡镇企业切究，2 0 0 4 ，( 6 ) 6 谢安定民营企业财务摔制的几点思考 j j 中国科技信息，2 0 0 5 ，1 8 ) 8 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 立相应的财务控制模式。启示之二民营企业财务控制模式必须根据其不同发展 阶段而逐步推进动态创新：启示之三根据民营企业所处环境人力资本控制 应当作为财务控制系统的核心内容之一。7 以往对民营企业的财务控制研究集中在公司治理结构、公司制度建设、资金 管控角度上。 本文通过对l 公司管理决策权下放后，为解决委托代理问题控制代理人行为 的一系列的内部财务决策与控制体系的建设。其财务控制主要集中在预算、监督 及激励机制的构建角度上。 1 4 本文研究主要内容、思路及意义 l 公司成立于2 0 0 0 年，实际股东控制人为一人，创业初期公司年销售额仅 有1 0 0 0 万元。2 0 0 6 年已发展为年销售收入4 亿元的酒店家具制造的知名企业。 随着公司快速扩展，公司高度集权管理已经不适应企业发展的需要，公司急需引 入专业营销人员、生产技术人员、设计师及各种高级管理人才。公司通过控股形 式成立五个独立的子公司，很显然公司的管理模式需要变革。企业发展到一定规 模后，由于所有者所具有的精力、时间、相关知识、管理能力的局限性的限制， 管理决策权下放成为必要，而这会带来委托代理问题，人力资本控制作为财务控 制系统的核心内容之一，决策权的下放力度及范围同时影响着企业运营的效率及 效果。 很显然，l 公司象大多数民企所有者及最高管理层是同一人，不存在代理问 题，但公司内部各管理层之间依然存在委托代理问题。本文是站在公司高层管理 者的角度考虑由于管理分权带来的问题：如何理顺财务决策分权和财务控制关 系涉及到通过责任会计建立划分不同责任中心、预算、业绩评价系统的设置来解 决委托代理问题，实现人力资本控制：过渡依靠财务预算实现人力资本控制的 限制性。 本文将以阐述财务预算为起点，通过公司组织机构和内部责任中心的划分理 顺财务决策分权和财务控制的关系。通过内部转移价格的制定、内部管理会计政 策的制定引导员工行为符合企业的整体利益和目标。 另外公司高层管理者有过渡依靠业绩预算来实现管理决策和控制，但由于员 工所掌握的知识及相关经验和信息是有限的，业绩预算考核相对讲周期长、实现 效果较间接，故公司管理者有必要根据公司的具体情况采取一些见效快的管理措 施，引导员工行为实现公司的短期目标，如存货周转、应收账款的管理等。 7 竺索娥万向集团财务控制模式的启示 j ：集团鲐济研究，2 0 0 4 ，( 7 ) 9 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 本文借鉴l 公司的具体案例来阐述通过构建完整内部管理会计体系，解决管 理分权带来的委托代理问题及人力资本控制带来的管理决策和管理控制的矛盾， 希望能为相关企业的会计系统的构建提供一些启示和帮助。 做为企业管理核心内容之一财务管理，其管理水平的高低决定公司的生存和 发展，本文在理顺财务决策及财务控制的关系、合理构建财务控制的体系、确保 财务决策的及时准确等方面做出一些有意义的探讨。 通过对l 公司管理决策权下放及财务控制体系研究，有助于类似企业如下财 务决策及财务控制方面问题的解决： ( 1 ) 如何发现并培育企业运营中价值增值部分、淘汰并外包非价值增值部分， 发展公司核心能力及竞争优势： ( 2 ) 如何根据不同订单的特点制定合理的报价，一定会计期间销售预测及销售 策略的决策； ( 3 ) 订单成本的结构分析预测，怎样有效的运作现有资源实现企业价值最大 化： “) 怎样进行合理管理分权及组织架构构建确保公司运行效率； ( 5 ) 管理理分权及信息不对称带来财务控制挑战。 上述问题的解决才能保证公司保持核心的竞争优势及持续的营利能力，最大 化公司的价值。 1 5 本文的结构安排 第一章绪论 主要是介绍本文的选题背景和意义，主要相关的理论及文献评述，说明本文 研究与已往的不同，突出本文的研究价值。最后介绍本文的结构安排。 第二章l 公司现状分析和决策及财务控制相关的理论 首先，对l 公司现状进行简单介绍和提出财务控制中出现的问题。 其次，通过比较管理决策及管理控制基本要素的理解，指出通过组织结构的 架构、内部责任中心的划分、内部转移价格制定三方面基础管理着手理顺管理决 策和管理控制的关系。 再次，分析财务预算根据运用解决人力资本控制问题，针对预算实际工作中 遇到实际问题，提出预算编制及应用中相关会计政策改进更有利于代理人于公司 目标利益的一致。 第四，财务预算实现管理控制受到相关人员的知识、经验、掌握信息的限制 而失去其本有的作用，另外预算侧重于财务数据考量具有很大的局限性，预算提 出合理的授权及配套的监督、激励制度。 1 0 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 最后，针对预算局限性，阐述配套其他体系的构建。 第三章l 公司决策分权及财务控制体系构建具体运用 以l 公司的实际出发，阐述上述理论在公司的运用及效果。 第四章总结及在实旌过程中需要注意的事项和经验 主要结合l 公司实际应用上的表现结果，在理论上的肯定总结；同时对在l 公司应用中遇到的问题和前提条件提出建议和措施。 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 2 决策分权及财务控制的基本理论及运用原理 2 1l 公司介绍及目前内部财务管理现状 2 1 1 简介 l 公司成立于2 0 0 0 年，是一家集家具研发、生产、规划及销售于一体的高 级酒店家具制造商，已经发展成为酒店家具行业非常具有影响力的公司，年销售 额达到四亿元以上。公司具有多年的行业经验及酒店规划、高档民用家具的专 业服务水准，为五星级酒店、豪华酒店式公寓及豪华娱乐会所提供各种专业家具。 公司汇聚顶尖的设计人才，设计部门拥有强大的新产品开发设计力量，有能力设 计出满足市场需要和各种不同层次客户的个性化需求。 l 公司股权结构单一，实际为同一控制人。公司初创期，公司决策权高度集 权，管理灵活促进公司初期的快速发展。但公司进入快速成长期后，由于酒店家 具市场变化快，设计技术及生产工艺更新迅速，高度集权管理已经不适合企业的 发展。管理决策权分权带来公司如何通过一系列的管理工具控制委托代理关系和 信息不对称带来的代理成本问题。 2 1 2 公司架构 l 公司本身定位于国内、国际业务订单家具( 如五星级酒店、豪华酒店式公 寓及豪华娱乐会所成套家具) 设计、销售。其次是通过控股方式架构上海、北京 两家定型家具( 面向普通家庭零售) 销售公司。再次拥有三家独立核算的生产子 公司：主要生产定型家具的a 公司、业务订单家具的b 公司、生产座椅等c 公司。 其组织结构图如下： 1 2 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 2 1 3 公司目前内部财务管理现状 l 公司由于公司发展历史较短等原因其财务管理、财务控制基础薄弱。没有 建立了一系列财务控制措施，制定有严密、规范、可操作性强的内部财务制度和 会计制度。l 公司规模的不断扩大，市场竞争的加剧，财务控制工作急需加强。 l 公司实施财务管理过程中，具体出现问题表现在： ( 1 ) 财务管理基础差，财务信息提供不及时、不完全、不完整；战略决策与经 营决策、财务会计与决策会计区别模糊，导致决策采用数据失真，其后果后严重 影响公司各层面的决策的制定及执行和调整。 ( 2 ) 财务控制缺乏对公司整体经营过程的全程的监控，财务控制意识淡薄。故 构建完整财务控制体系成为必要。 ( 3 ) 财务决策与控制关系得不到理顺，其深层次原因是公司组织机构、责任中 心划分、内部转移价格制定没有形成一个完整的体系。 ( 4 ) 不能很好运用预算这一财务控制工具，实现规范公司员工的行为符合公司 的整体的利益。 ( 5 ) 做为预算财务控制手段补充，配套的监督及激励体系缺失，不能更好服务 1 3 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 于公司的管理控制。 本文认为解决上述问题应从如下几方面着手： ( 1 ) 根据对决策分权及财务控制的基本理论及运用原理的分析，针对l 公司的 具体情况，通过对公司组织机构设置、内部责任中心划分、内部转移价格制定阐 述寻找解决理顺财务决策及财务控制的职能关系。 ( 2 ) 通过对预算相关理论回顾，探索适合l 公司财务预算控制体系的相应会计 政策及理念，使得预算体现公司整体管理目标，达到引导各级管理者及员工的决 策及经营行为符合公司的整体利益。 ( 3 ) 认识预算做为财务控制手段的不足，通过建立监督机制及业绩评价系统完 善公司的财务控制体系。 2 2 决策及控制 现代企业的经营管理主要有两个方面：企业经营决策和企业经营控制。故管 理会计做为企业经营决策的核心部分包括决策会计和控制会计两部分。为使企业 能够高效的运转，本文认为首先，在设计有效的预算管理体系及监督激励机制时， 有必要对管理决策和控制进行界定；其次，建立预算体系并对其中采取的会计政 策进行详尽的考量，确保委托人及代理人目标一致；最后，建立有效的监督和激 励机制，是对预算管理是一个很好的补充，实现更好的控制。 2 2 1 决策与决策会计 决策是企业管理的核心，所谓的决策是指组织或个人为实现某种目标而对未 来一定时期内的有关活动的方向、内容及方式的选择或调整的过程。 管理学认为，可把决策分为战略决策、战术决策与业务决策。战略决策对组 织最重要，通常包括组织目标、方针的确定，组织机构的调整，企业产品的更新 换代，技术改造等，这些决策牵涉组织的方方面面，具有长期性和方向性；战术 决策又称管理决策，是在组织内贯彻的决策，属于战略决策执行过程中的具体决 策。战术决策旨在实现组织中各环节的高度协调和资源的合理使用，如企业生产 计划和销售计划的制订、设备的更新、新产品的定价以及资金的筹措等都属于战 术决策的范畴；业务决策又称执行性决策，是日常工作中为提高生产效率、工作 效率而作出的决策，牵涉范围较窄，只对组织产生局部影响。属于业务决策范畴 的主要有：工作任务的日常分配和检查、工作日程( 生产进度) 的安排和监督、岗 周二三多管理学 m 上海：复旦大学山版社，1 9 9 9 年：2 2 1 4 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文l 公司管理决簧分权和财务控制体系研究 位责任制的制订和执行、库存的控制以及材料的采购等。 决策会计是运用会计学的基本理论与方法系统地、科学地描述企业各项决策 方案的形成，对企业未来的经营活动及结果作出超前评价的一种“事前规划型” 会计规范。它通过会计特有的方法，对企业未来的效益和损失进行计量、报告和 控制。 决策会计与现行财务会计的对象不同之处： ( 1 ) 决策会计对未来预期的描述具有超前性，而财务会计是对过去企业运行结 果的总结性描述。决策会计利用各种信息、情报，运用会计的方法计算各决策方 案的预期效益，优化决策方案，据以控制和考核决策项目的运作，具有明显的超 前性；而财务会计则是对资产运动的过程及结果作出描绘和反映，其重心在于 。观念的总结”。 ( 2 ) 决策会计具有不确定性和提出方案的可选性，而财务会计具有对历史结论 的唯一性。决策会计信息系统应按不同方案的货币化资产运动的趋势设置，不同 方案之间要能比较，便于选择。而财务会计的报告结论却是唯一的。 ( 3 ) 由于决策会计的不确定带来决策会计运用很多的假定，而财务会计是对历 史知识反应。决策会计是在现有各方面信息的基础上，在多种假设中确定的，将 货币化资产流量通过合适的数字模型表达出来，决策对象的循环过程可表现为直 线型或曲线型。而财务会计报告却要求真实可靠，其会计核算程序是周转循环型 的。 因为决策会计所反映的是未来企业货币化后的资产流量，它可以将费用的发 生直接表现为决策项目的资产流出，效益的获得直接表现为决策项目的资产流 入。这样，便于对决策项目的资产流入与流出进行比较，以优选决策方案。故决 策会计的会计基础宜选择“收付实现制”，区别于现行的财务会计的权责发生 制。决策会计的原则应包括与现行财务会计相同的原则即：可靠性、相关性、可 比性、及时性、明晰性、配比性、谨慎性、可行性等基本内容。m 决策会计的职能在财务会计固有反应和监督职能的基础上，扩张了参谋职 能、预警职能、参与决策的职能。 决策会计的方法包括定性分析决策和定量分析决策。其中后者是一种数学分 析法，这类方法是根据掌握的有关信息，数据，建立数学模型，用直线或曲线来 描述未来一定时期内经济活动按某一方向、规律延伸或变化。这类方法在实践中 被证明有一定的使用价值。例如：价值工程法、量一本一利分析法、回收期法、成 本加成法、现值指数法、内含报酬率法、净现值法、线性规划法、矩阵法、代数 9 _ 皓i 健临管理学 m 卜海：卜海财经人学m 版什1 9 9 9 年：1 4 1 1 4 2 1 0 姜加宏关十企业决策会讣的若干思考 j 财会税角，2 0 0 5 ( 2 5 ) 1 5 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 法、差量分析法、经济批量法、贡献毛益分析法、概率分析法等。” 2 2 2 控制及控制会计 控制就是按既定计划、标准和方法对工作进行对照检查，发现偏差，分析原 因，进行纠正，以确保组织目标实现的过程。 按控制信息获取的时间进行分类可分为：前馈控制、事中控制、反馈控制。 前馈控制一是指组织活动开始之前进行的控制，其目的是防止问题的发生而不 是当问题出现时再补救。防忠于未然：事中控制是指组织活动开始以后，对 活动中的人和事进行指导和监督：反馈控制或事后控制是指在同一个时期的 组织活动已经结束以后，对本期的资源利用情况及其结果进行总结。1 2 按控制的主体分类控制可以分为直接控制和间接控制。 会计控制，是指会计管理部门为使会计主体的资金运动达到既定目标而对约 束条件所采取的一系列有组织的活动。它包括预测、决策，制定利润和成本目标， 进行费用和资金预算及分解，组织实施、考核等环节。 会计控制的特点： ( 1 ) 会计控制的对象是资金运动，但最终是对人的行为进行控制。 ( 2 ) 实现利润目标是会计控制的宗旨。在实施中需随时掌握被控单位物资耗费 和资金运作的现状，对被控单位进行观测和计量，当实际状况影响利润目标实现 时，会计部门应及时分析原因，并采取有效措施，把不利因素消除在实施过程中， 保证目标利润的实现。 ( 3 ) 协调环境是会计控制的实质。会计控制的约束条件，一是市场，二是会计 主体所拥有的资源。控制就是对二者的协调，使其自发地左右利润变成自觉地实 现目标利润。然而前者是不断变化的，要使利润达到预期目标，必须随时协调内 外环境。对企业来说要根据外部市场，调整内部资源结构，使调整后的内部资源 结构又反作用于外部市场。 ( 4 ) 消除隐藏的不利因素在未发生以前，是会计控制的真谛。要使利润目标实 现，在资金运动开始时，就对客观环境隐藏的不利因素进行消除，它体现在预测 与决策里。对会计控制来说，主要考虑不确定因素，即从不确定性的因素中探索 出其必然性。它是通过对生产经营过程前馈分析来完成的。 ( 5 ) 一系列有组织的活动是会计控制得以实现的保证。会计要对资金运动进行 控制，需进行一系列有组织的活动。首先需预测销量，应考虑价格与产品质量的 适应度，消费者对售后服务的满意度和产品质量性能的要求，同类厂家的发展动 ”荆靳千化垃刘俊彦财务管理学【m l 北京：中国人民人学卅版 1 9 9 3 ：2 5 ”州位临管理学 m 上海；上海财经大学山版社，1 9 9 9 年：2 9 83 01 1 6 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决镱分权和财务控制体系研究 态等；然后分析内部环境，主要是生产能力、技术水平( 包括设计水平和工人技 术水平) 、资金、组织能力等方面的分析。根据市场环境，采取有效措施，改善 内部环境，使内部环境适应外部环境并积极地影响外部环境。通过对内外环境的 分析和组合，就产生了各种方案，企业决策者结合国家经济政策及其他因素，作 出最终决策，定出销量、利润、成本目标。在预测和决策时，已考虑到过去的不 利因素和应采取的措施以及未来不确定因素影响，因此已把定量和定性中不确定 的不利因素消除了。有了目标，会计人员就需根据成本目标进行总成本预算和总 资金预算，然后将总的费用和资金分解到各内部单位，并按分解的费用和资金进 行控制。投入指标不能超过分解的费用，这是投入控制；资金占用不能超过分解 的资金定额，内部单位要在分解的资金定额内进行周转，必须有合理的产出。因 此，对资金的控制就是对产出的控制。为了控制住资金，必须对分解后的资金设 置内部控制会计科目。在控制核算科目里，既反映了控制者对被控者的指令，也 反映了受控单位的控制情况。各环节不确定的不利因素对控制的干扰，都会在投 入的费用和资金周转上表现出来，同时也在控制核算科目上反映出来。会计可随 时根据投入的费用指标和会计控制核算科目所反映出来的资金，结合有关资料， 随时分析出偏离目标的原因，找出干扰因素，采取有效措施消除。所以控制核算 科目把控制者、受控者、传递线路有机结合在一起，形成了前馈过程。 通过以上组织活动对生产经营过程进行了控制，但是否达到了预定目标，还 必须进行成本( 包括采购成本、生产成本、销售成本) 及成果计算，并对已完结 的生产经营过程进行分析，实施考核。考核对已完结的生产经营过程不能起到任 何的控制作用，但考核结果的展示，把管理控制中的复杂性和未消除的不确定性 的不利因素对管理控制结果的影响暴露出来了，可为未来的会计控制提供资料， 并据以对未来进行预测。同时，通过考核充分调动职工的积极性，使控制不断完 善，并成为职工的自觉行为。因此，考核也包括在一系列组织活动中。 综上所述，会计控制由一系列组织活动所构成，每一个环节都围绕目标的实 现而对约束条件的不确定因素的不利方面进行控制，并且前一环节的活动是后一 环节活动的基础，它们之间构成了整体，相互之间不能分割。” 2 2 3 理顺决策分权和控制的关系 公司是由执行不同经营活动的各种部门组成的，由于公司高层管理者由于个 人精力、知识、信息的限制不可能对公司所有的经营活动做出决策，必然要将有 些的决策权授权给相关部门，这样企业中的这些部门构成责任中心，为控制责任 3 胡良才论会计控制b 会计崎督 j 云南财政与会计2 0 0 6 1 7 0 5 2 0 2 5 4 4 9 田继文 l 公司管理决策分权和财务控制体系研究 中心的行为，引入预算系统来衡量各类经营成员的业绩。 2 2 3 1 企业的两种基本组织结构 直线职能式组织结构。这种结构权力比较集中，属于集权型管理，下属部门 自主权比较小。在这种结构下，企业预算自上而下逐渐分解为各成本中心的责任 预算，各成本中心的责任人对其责任范围内的责任成本负责，基层成本中心定期 将成本发生情况向上一级成本中心汇报，上级成本中心汇总下属成本中心情况后 逐级上报，直至最高层的投资中心，投资中心定期向预算管理委员会汇报情况。 在企业规模较小，且处