（会计学专业论文）内部控制与财务数据变动的相关性研究.pdf

摘要 0 8 年企业内部控制基本规范的颁布，对于我国企业内部控制的研究，有非常重 要的意义，它的实施，是我国内部控制理论研究发展的阶段性成果，第一次规范性的构 建了一个企业的内部控制标准框架，对我国上市公司乃至整个行业提出了更高的要求。 本文参考大量的国内外文献，对内部控制与财务数据变动的研究还没有。本文通过对内 部控制评价体系的全面分析和分解，对财务数据的变动作了相关性的分析。实证的研究 的部分，主要通过回归性分析和拟合度分析对0 8 年上市公司的年报数据进行分析，借 鉴c o s o 报告对内部控制的评价，提取出影响内部控制的主要变量，对上市公司的主 要财务数据进行了分析，得出两者的相关性结论，得出两者的正相关关系，为企业财务 数据的分析提供了很好的启示作用，使企业提高财务数据，提高企业财务状况。 关键词 c o s o 报告，内部控制，财务数据 a b s t r a c t s c h i n e s eg o v e r n m e n tp u b l i s h e dl a w , t h eb a s i cr e q u i r e m e n t so fc o r p o r a t ei n t e r n a l c o n t r o l ，w h i c hw a se n a c t e di n2 0 0 8 ，i sm e a n i n g f u lf o rr e s e a r c ho fe n t e r p r i s ei n t e r n a lc o n t r o l ， i t sa l s ot h ep r e s t a g er e s u l to fo u rc o u n t r y si n t e r n a lc o n t r o lt h e o r y , w h i c hc a n o n i c a l l y c o n s t r u c tt h ef r a m eo fae n t e r p r i s e si n t e r n a lc o n t r o lf i r s t l ya n dp u tf o r w a r dh i g h e rr e q u e s to f t h el i s t e dc o m p a n y , e v e nt h ew h o l ei n d u s t r y i nt h i st h e s i s ，w ed i s c u s st h ei n t e m a lc o n t r o l f r o mt h ec h a n g e so ft h ef i n a n c i a ld a t a ，a l o n gw i t had e m o n s t r a t i o nr e s e a r c h ，w h i c hi sb a s e d o ns u m m a r i z i n gd o m e s t i ca n df o r e i g nl i t e r a t u r e s ，a n de x p l o r et h em e a n i n g f u la r g u m e n t s w h i c hc a nb cf o u n df r o mt h ei m e m a lc o n t r o lt h e o r y t h i st h e s i sm a k e sc o r r e l a t i o na n a l y s i so f t h ef i n a n c i a ld a t a sc h a n g et h r o u g ht h ec o m p r e h e n s i v ea n a l y s i sa n dd e c o m p o s i t i o no ft h e i n t e r n a lc o n t r o le v a l u a t i o ns y s t e m i nt h ep a r to fd e m o n s t r a t i o nr e s e a r c h ，w ea n a l y z et h e a n n u a ld a t ao fl i s t e dc o m p a n i e si n2 0 0 8o nt h eb a s i so fa n a l y s i so fr e g r e s s i o na n ds i m u l a t i o n a n a l y s i s ，r e f e r e n c et h ee v a l u a t i o no fi n t e r n a lc o n t r o li nc o s or e p o r ta n de x t r a c tt h em a i n v a r i a b l e st h a ta f f e c ti n t e r n a lc o n t r o lt oa n a l y z et h ef i n a n c i a ld a t ao ft h cl i s t e dc o m p a n i e s ，s o w ec a l lg e tt h ec o r r e l a t i o nc o n c l u s i o nb e t w e e nt h e ma n di n s p i r et h ea n a l y s i so ff i n a n c i a ld a t a , w h i c hi m p r o v et h ef i n a n c i a ld a t aa n df i n a n c i a ls i t u a t i o no fac o m p a n y k e y w o r d s c o s o r e p o r t ，i n t e m a lc o n t r o l ，f i n a n c i a ld a t a h 西北大学学位论文知识产权声明书 本人完全了解西北大学关于收集、保存、使用学位论文的规定。学校 有权保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版。本人允许 论文被查阅和借阅。本人授权西北大学可以将本学位论文的全部或部分内 容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存 和汇编本学位论文。同时授权中国科学技术信息研究所等机构将本学位论 文收录到中国学位论文全文数据库或其它相关数据库。 保密论文待解密后适用，本声明。 学位论文作者签名：盘匣立查指导教师签名： j 。年6 月p 乡日 侈戤 劢f o 年易具弓b 西北大学学位论文独创性声明 本人声明：所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及 取得的研究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，本 论文不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得西北大 学或其它教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对 本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示谢意。 学位论文作者签名：弓坫而也 ，o 年b 月p 乡日 西北大学硕士学位论文 第一章绪论 1 1 研究背景 1 1 1 内部控制失效的案件频繁发生 内部控制是一组责任与权利平衡配置的公司内部契约安排。由于契约的非完备性以 及契约制订过程的非合意性，从而形成责任与权利的配置失衡，引发公司内部的利益冲 突和行为的逆向选择，最终导致公司内部控制失灵。上市公司是公众性公司，具有广泛 大众性、社会性，其运作好坏既关系到数以万计的股东权益，又影响微观主体的正常运 行。审视我国上市公司走过的十几年发展历程，内部控制无不起到至关重要的作用。在 新加坡的中航油事件，以及与中航油几乎同时发生的伊利股份高管的经济问题、创维数 码董事会主席黄宏生被拘以及金正数码和深圳石化原董事长被捕等事件，使人们开始意 识到内部控制失败带来的后果。这种后果不仅仅是带给企业的损失，更是国家的损失。 内部控制的执行力成为大家关注的焦点，从每年上市公司的财务报表中可以看出，采取 正确而有效的内部控制制度，对企业至关重要，也是企业的重要议程之一。 1 1 2 新企业内部控制基本规范的颁布 财政部、证监会、审计署、银监会、保监会在2 0 0 8 年6 月2 8 日联合发布了我国第 一部企业内部控制基本规范：这是中国会计审计领域的又一重大改革举措，企业 内部控制基本规范自2 0 0 9 年7 月1 日起首先在上市公司范围内施行。根据这一基本 规范，执行基本规范的上市公司，应当对本公司内部控制的有效性进行自我评价，披露 年度自我评价报告，并可请具有证券、期货业务资格的中介机构对内部控制的有效性进 行审计。这个规定的出台，标志着我国的内部控制制度又向国际化迈了一大步。 基本规范共七章五十条，各章分别是：总则、内部环境、风险评估、控制活动、信 息与沟通、内部监督和附则。此次基本规范的印发，标志着中国企业内部控制规范体系 建设取得重大的突破，企业在内部控制的实施上，有了明确的方向。该基本规范还开创 性地建立了以企业为主体、以政府监管为促进动力、以中介机构审计过程为重要组成部 分的内部控制实施机制，要求企业实行内部控制自我评价，并将各责任单位和全体员工 实施内部控制的情况纳入绩效评价体系；国务院有关部门有权对企业建立并实施内部控 制的情况进行监督检查；明确企业可以依法委托会计师事务所对本企业内部控制的有效 性进行审计，并且出具审计报告，审计报告也要对内部控制进行详细的说明。新的企 业内部控制基本规范被外界称为是“中国的萨班斯法案 ，其内容与美国的萨班斯法 第一章绪论 案内容有所趋同，它致力于治理中国企业在内部控制上的缺陷，并通过大众的监督来使 企业完善内部控制制度。但所不同的是，美国的萨班斯法案有强制性，它强行要求上市 公司执行和遵守法案，违反还要受到法律的惩罚。而企业内部控制基本规范只是对 企业起规范作用，指导上市公司进行内部控制优化。两者在力度上有所不同。但不管怎 样，新规范的颁布，是我国关于内部控制的里程碑之一，对企业有重大的规范作用。 1 2 研究问题及思路 本文研究内部控制与财务数据变动的关系，是一个非常有意义的研究问题。内部控 制的目的是降低成本费用，提高财务状况。从财务报表分析中，可以看出，财务数据的 变动与内部控制有密切的关系。当企业内部控制制度实施有效时，财务数据就趋于好转。 本文的研究从两条线出发，一条线研究内部控制，将内部控制的评价用指标分离出 来，理清内部控制的机制；一条线研究财务数据的变动，分析变动的趋势。最后将两者 结合，找出两者的关系。 1 3 本文架构和论点创新 1 3 1 本文的文章架构 2 西北大学硕士学位论文 土 理论基础 研究界定 实证检验 0 数据收集 模型建立 上 检验推论 上 实证结果与建议 图l 文章架构 3 第一章绪论 文章分为六个部分。第一部分绪论，对文章的选题背景进行介绍，阐述本文的研究 动机。本文是基于内部控制的失效频频的发生和最新企业内部控制基本规范颁布的 背景下，对内部控制的研究。对研究的问题和思路进行阐述，接着提出论文的基本构架 和论文的创新点。第二部分是对国内外文献的综述。国外关于内部控制的研究比较成体 系而且成熟，主要是指美国对内部控制的研究，也提到英国关于内部控制的研究。我国 的理论研究起步较晚，研究的层面不深，但是其研究主要是从内部控制制度的建立和运 行机制的选择、内部控制评价系统、内部控制信息的披露、其他关于内部控制的研究等 方面进行的。通过对国内外关于内部控制的研究综述试图找出新的研究角度。第三部分 阐述了本文的理论基础，从内部控制理论发展的角度对内部控制有一个大致的了解。并 对萨班斯法案对内部控制的制约理论进行阐述，提出内部控制评价体系，参考c o s o 报告对内部控制体系的建立，并进行深入的分析。针对财务数据的变动，进行了趋势分 析，将一些与内部控制相关的财务指标进行w o r d 制图，找出其趋势的变动并进行分 析。第四部分在以上理论分析的基础上，对内部控制对财务数据的变动进行相关性研究 模型设计。设计与内部控制评价相关的变量，构建内部控制评价模型。并选取相关的财 务数据。第五部分进行内部控制和财务数据的相关性研究，选取了0 3 0 8 年证券交易所 a 股上市公司3 0 个样本，通过运用主成分分析法提取内部控制评价的主要因子，从而 证明内部控制和财务数据存在相关性研究。第六部分主要是对上述的研究进行总结，主 要总结本文的研究成果和所得到的结论。通过总结再找出本文研究的不足之处，为以后 的研究提出建设性意见和思路。 1 3 2 本文的论点创新 国内外关于内部控制的研究很多，但是关于内部控制的实证研究涉及很少，本文 就是对内部控制与财务数据的变动相关性进行研究，采用模型实证的方法，用数据证明 事实，将两者的关系量化，找出其内在的联系。内部控制的量化非常有限，本文主要依 靠c o s o 报告关于内部控制的评价来设计变量，将内部控制的评价用控制环境、风险 评估、控制活动、信息与沟通、监督来分解变量，设计出内部控制评价体系图，并且将 财务数据的变动做趋势性分析，找出其趋势的规律，再用回归分析法将内部控制变量与 财务数据变动作相关性研究，证明两者的相关关系。 本文将内部控制与财务数据变动联系起来，是一种新的研究角度。内部控制的好转， 将带动财务数据的变化。内部控制通过控制成本费用，提高利润，将改变财务数据中关 于利润的各项指标，提高企业经营的效率，得到更好的回报。所以这种相关性的研究非 4 西北大学硕士学位论文 常有必要，将内部控制与财务数据的相关性阐述出来，使企业在实践中更好的找到其利 润产生点，为企业的生产经营服务。 5 第二章国内外研究文献综述 第二章国内外研究文献综述 这章主要是对国内外所做的内部控制相关研究的回顾和归纳，对内部控制研究做一 个小小的分析。在理论研究中，国外的理论比较成熟，思想体系完善，已经形成了比较 规范的理论体系。国内关于内部控制的研究起步比较晚，没有完整的体系，只是对个别 方面进行了研究表述。本章主要是对国内外的研究成果的整理表述，把握我国研究方向 和看到目前存在的差距。 2 1 国外研究综述 美国是最早开始研究内部控制的国家，也是内部控制研究成果最多的国家之一。美 国的内部控制研究成果，主要是由政府机构和民间组织共同研究商议，政府在以法律的 形式规范下来，上升成为具有一定体系的内部控制制度。用来规范整个经济行业。 2 1 1 美国关于内部控制的理论研究 1 9 1 2 年美国的r h 蒙哥马利提出了“内部牵制”理论，该理论即指通过对企业的会 计数据的审查和评价，确定财务报告的审计的范围。目标主要集中在对会计数据的稽查 上，基本不涉及到管理层次。 1 9 4 9 年美国会计协会的审计程序委员会( c a 科) 提出了会计控制和管理控制并存 的内部控制理论。在内部控制，一种协调制度要素及其对管理当局和独立注册会计师 的重要性的一份报告中称，内部控制是这样的一种控制，它包括组织结构的设计和企 业内部采取的所有相互协调的方法和措施，目的在于保护企业的财产安全，纠察企业会 计数据的准确性，提高企业的经营效率，促进企业执行管理政策。 1 9 8 8 年美国注册会计师协会( 触c p a ) 发布了审计准则公告第5 5 号简称( s a s 5 5 ) ， 第一次用“内部控制结构 的概念替代了“内部控制”。这个过程称为内部控制结构理 论【1 l o 1 9 9 2 年c o s o 委员会发布了一项具有纲领性效果的c o s o 报告内部控制一 整体框架，该报告中指出，内部控制是由董事会、管理当局和全体员工实施的一个过 程，旨在为经营效果和效率、财务报告的可靠性、遵循使用的法律和法规的实现提供合 理保证。内部控制的理论就发展成为内部控制整体框架阶段。9 2 年c o s o 报告的提出， 为内部控制的评价提供了明确的方向，c o s o 报告中的五要素也成为了判断内部控制有 效性的基本因素。也为我国内部控制规范的制订提供了有效的指导【2 1 。 6 西北大学硕士学位论文 萨班斯一奥克利法案的颁布，具有里程碑似的意义。随着财务丑闻的一一爆出， 美国颁布了最为严厉的s o x 法案，目的是严厉惩罚财务舞弊案件，并从根本上管理规 范内部控制制度。4 0 4 条款对内部控制进行的严格制约，要求企业的c e o 和c f o 应该 充分了解企业的内部控制状况，公布内部控制审计报告，并在报告上签字。违反s o x 法案，会相应的受到法律严厉的制裁f 3 1 。 c o s o 委员会在9 2 年报告的基础上，0 4 年又颁布了企业风险管理整体框架 简称( e r m ) ，该框架在内部控制的内涵、要素、目标上以及内部控制责任承担等方面 有更新的突破，更加的完善，便于企业对风险进行有效防范1 4 】。 2 1 2 美国内部控制实证研究 美国关于内部控制实证研究主要产生于萨班斯法案之后。由于其4 0 4 条款规定上市 公司应披露管理层内部控制报告和注册会计师对内部控制业务的监督报告，所以在这种 法律强制性披露的约束下，为实证研究提供大量的公开化的数据。 在关于内部控制披露的研究中，h e r m a n s o n ( 2 0 0 0 ) 指出，企业披露内部控制报告 是一种有效的措施，可以促使公司的财务信息透明化，有利于企业在公众的监督下不断 完善自己的内部控制建设，也为大众提供了有用的财务信息1 5 】。b r o n s o n ( 2 0 0 6 ) 认为由于 s o x 法案的规定，管理层披露其内部控制报告，这种披露，会增加管理层和公司应该 承担的法律责任。少数披露内部控制报告的企业，是为了减少不披露带来的公众不信任， 也是给公众发布一个有利的信号，使公众相信企业的财务状况是值得信任的。b r o n s o n 又通过检验发现，当公司的规模越大，利润的增加越快、审计委员会力度越大、公司治 理越完善时，公司越倾向于自愿披副引。 在内部控制缺陷的研究中，k r i s h n a n ( 2 0 0 5 ) 指出，内部控制内部存在缺陷，这 种缺陷可以通过审计委员会的建立而弥补，高质量的审计委员会将促使公司形成高质量 的内部控制【7 1 。他通过研究发现，审计委员会的独立性越高，参与程度越高，公司存在 内部控制缺陷的概率就会大大降低。g o b ( 2 0 0 7 ) 认为，委托代理理论的存在，经营权和 所有权的分离，可以通过审计委员会和董事会来解决权力分离所带来的内部控制的失效 【8 l 。a s h b a u g h s k a i f e 等( 2 0 0 6 ) 通过分析得出，公司内部的稳定性越差，比如组织结构 的频繁变动、审计师多次变更等都影响企业的内部控制制度的建设【9 】。 在重大的内部控制缺陷的说明上，研究者也做了相关的实证研究。i r v i n g ( 2 0 0 6 ) 、 h a m e r s l e y 等( 2 0 0 8 ) 指出，考察中大的内部控制缺陷信息的说明是非常必要的，这是 评价s o x 法案是否能有效实施的重要方面。他们通过用规模调整的收益率代表内部控 7 第二章国内外研究文献综述 制信息的含量，研究内部控制缺陷带来的后果，这些缺陷一定程度上代表了信息的含量。 所以内部控制缺陷的披露将有利于投资者在投资时充分考虑企业的财务状况【1 0 】。 b e n c i s h 等( 2 0 0 8 ) 对内部控制缺陷研究发现，内部控制缺陷的披露会带来负的股票的 异常，并引起资本成本的异常上升【1 1 】。 在内部控制质量的研究中，d o y l e 等( 2 0 0 7 ) 指出，应采用应计项目质量来代表财务 信息质量，用是否存在披露代表企业内部控制质量，并且进行二者的向关性研究，得出 结论，内部控制越弱，企业应计项目质量越低【1 2 l 。 在审计费用、审计师变更、审计延迟的研究中，r a 曲u n a n d 觚和r a m a ( 2 0 0 6 ) 、h o g a n 和w i l k i n s ( 2 0 0 8 ) 均认为，较高的内部控制风险将导致较高的审计费用，两者成正相关关 系【1 3 l 。y a h ( 2 0 0 7 ) 指出，较高的审计风险不仅导致审计费用的增加，还可能会导致审计 师的变更f 圳。l i ( 2 0 0 7 ) 指出，当存在较大的内部控制风险时，审计师就会扩大工作范 围，实施更深层次的实质性测试，这样就会导致审计的延迟【1 5 l 。 内部控制和权益资本成本的相关性研究中，w i l f e r t ( 2 0 0 5 ) 、m o o d y si n v e s t e r s e r v i c e ( 2 0 0 4 ) 、f i t c hr a t i n g s ( 2 0 0 5 ) 均指出，内部控制的缺陷将会导致较高的权益资 本成本。因为内部控制的缺陷将产生较高的信息风险，这种信息风险就导致权益资本成 本的增加f 1 6 1 。 美国关于内部控制的研究是相对比较成熟的，不管是从理论研究还是制度研究，都 走在世界的前沿。美国关于内部控制的研究，确实值得我们学习，值得我们借鉴他们的 研究成果来完善我国的内部控制理论研究。 2 1 3 其他国家对内部控制的研究 英国的卡德伯利报告( 1 9 9 2 ) 从财务的角度来研究内部控制，将内部控制视为公司 治理框架中的一部分，公司治理的效果与内部控制直接相关。哈姆佩尔报告( 1 9 9 8 ) t 乜给 内部控制下的定义，将内部控制定位于保护资产的安全、保持正确的财务会计纪录准确 性、保证财务会计信息的可靠性。 2 2 国内研究综述 我国关于内部控制的研究起步很晚，直到2 0 世纪八十年代才开始，但在这2 0 年 中，我们的学者作了大量的研究，将我国会计研究带到了一个新的高度。我国民间组织 和政府机构分别对内部控制做了研究和规范，2 0 0 9 年颁布的内部控制基本规范是 关于我国内部控制的最先进的实践成果，对我国内部控制制度实旋起到了导向性作用， 8 西北大学硕士学位论文 预计将在以后年度，我国的内部控制将朝着更加规范的方向前进。 关于我国内部控制的研究，主要是从以下几个方面展开的： 2 2 ，1 内部控制制度的建立和运行机制的选择 内部控制制度的建立是内部控制最初的研究角度，如何合适的建立起完善的内部控 制制度是企业进行整个财务监督的一种制度约束。 李若山( 2 0 0 0 ) 指出，企业应设计符合实际的内部控制制度，应根据对企业风险 的评估、内部控制结构及成本效益原则等综合考虑。并且指出，内部控制是一个动态 的发展的过程，会随着企业环境和风险的变化而变化f 1 刀。 吴水澎、陈汉文、邵贤弟( 2 0 0 1 ) 则运用c o s o 报告建立了一个内部控制的评价 系统，将c o s o 报告的五大要素进行分解，根据其比重设计出一个详细的内部控制系 统，为企业进行内部控制的制度设计提供了重要的参考作用【1 8 l 。 朱荣恩( 2 0 0 1 ) 将内部控制分为以下三个部分：组织机构，包括公司治理结构、企 业部门的划分与设置、岗位分工；人力资源管理，包括对人员的聘用、考核和奖惩； 业务程序控制，包括整个业务循环、处理的程序、控制点的把握等，并从组织规划控 制、授权批准控制等方面提出内部控制的方法【1 9 1 。 许家林( 2 0 0 2 ) 提出应该设置相对合理的企业内部管理组织机构，用来强化单位内部 管理各个职能部门之间的配合，制定完善的企业内部控制制度，提高风险意识，全方位 提高会计监督的整体水平f 硼。 刘明辉( 2 0 0 1 ) 提出的内部控制整体框架由四个部分组成，即企业治理控制、企业管 理控制、管理信息系统、企业文化。这个框架有别于c o s o 框架，但总体还是在其基 础上重新划定的【2 1 1 。 周春喜( 2 0 0 2 ) 用一种新的方法建立了内部控制多层次评价指标体系，并建立了模糊 性的数学模型，用变量分析法对内部控制进行了综合评价l 勿。 2 2 2 内部控制的评价 内部控制的有效性的评价主要涉及对内部控制整个制度进行分析，如何执行有效的 控制，为内部控制制度的建立提供可靠依据。内部控制有效性的评价涉及的内容不多， 主要在以下方面： 潘秀丽( 2 0 0 1 ) 认为，我国需要尽快制定内部控制标准及规范，以此改善企业内部控 制目前的现状，完善内部控制信息的披露和监管制度，保护投资者的权益，保证资本市 场有效的运行，从而有效地对内部控制进行评价【2 3 1 。 9 第二章国内外研究文献综述 李光忠( 2 0 0 2 ) 认为，内部控制的评价应体现四个原则：健全性、适用性、合法性、 经济性，每个原则都应该得到足够的重视。他还提出，内部控制有效性的测度可以分为 制度健全性评价和制度有效性评价两大方面【2 4 1 。 谷棋、张相洲( 2 0 0 3 ) 从企业组织角度将内部控制系统必须解决基本问题的角度出 发，分析出内部控制机制可以划分为制度控制、市场控制、文化控制三种类型，并且深 入探讨了各种作用机制的运行模式【2 5 1 。 周立坤( 2 0 0 4 ) 认为，对于内部控制的评价应从健全性、适用性、协调性和经济性四 个方面来考虑【2 6 1 。 林品珍( 2 0 0 5 ) 指出，但目前为止，我国关于内部控制的评价标准体系还没有建立起 来，因此需要通过更深层次的研究建立一套完善的、实践性的、具有可操作性的评价标 准体系【明。 由此可以看出，我国关于内部控制评价的研究不多，而且侧重点只是在评价审计需 求的角度上，宏观的评价体系的建立还需要更加深刻的研究。 2 2 3 关于上市公司内部控制信息披露 2 0 0 9 年企业内部控制基本规范中规定，上市公司应披露其内部控制报告，该 基本规范于2 0 0 9 年7 月1 日起首先在上市公司范围内施行，并鼓励非上市的其他大中 型企业执行。根据此规范，执行基本规范的上市公司，应当对本公司内部控制的有效性 进行自我评价，披露年度自我评价报告，并可聘请具有证券、期货业务资格的中介机构 审计人员对内部控制的有效性进行审计。规范的实施，将促使上市公司及大中型企 业正确认真地执行内部控制制度，接受社会公众的监督，避免内部控制制度流于形式【2 8 1 。 吴水澎、陈汉文、邵贤弟( 2 0 0 0 ) 和饶盛华( 2 0 0 1 ) 分别对郑百文和亚细亚两家上市公 司做出实绩的分析，发现，这两家公司之所以破产并产生巨大的社会关注度是因为他们 的内部制度形同虚设，内部监管混乱，也根本不存在合理的内部控制信息披露，可见内 部控制对企业的重要性【2 9 1 。 李明辉，何海，马夕奎( 2 0 0 3 ) 对上市公司的内部控制制度进行了研究，发现我国 的上市公司内部控制信息披露的规定并没有得到有效的执行，披露的程度还不够，并初 步验证了内部控制信息披露与财务报告质量之间的关系【州。 刘大贤( 2 0 0 0 ) 认为，内部控制披露的主体可以是上市公司自身，也可以是与省市公 式有审计业务往来的会计师事务所，但最主要的还是公司内部建立起合理的内部控制自 检系统，从根本上保证内部控制的有效性【3 1 1 。 1 0 西北大学硕士学位论文 潘秀丽( 2 0 0 1 ) 认为，我国的内部控制披露还是比较薄弱的，应制定配套的法规制 度并尽快制定注册会计师执业标准，完善内部控制信息披露，提高企业的抗风险能力， 防止舞弊现象的发生。 2 2 4 其他关于内部控制的研究 阎达五( 2 0 0 4 ) 提出，我们应该关心内部控制和企业价值之间的关系，通过内部控 制的有效执行，利用内部控制制度的建立优化整个企业的资本结构，从而达到企业价值 最大化【3 2 1 1 3 2 1 。李斌( 2 0 0 5 ) 则是通过具体的分析包括对现金流量和折现率数据的测算，得 出内部控制与企业价值的相关性【3 3 1 。 申富平、宋绍清( 2 0 0 3 ) 通过设计调查问卷对我国内部控制的现状进行了调查，发现 我国内部控制程度还是很低，接近一半的样本并没有进行完善的内部控制。针对这一现 象，他们做了一些初步的分析【3 4 1 。 刘辉( 2 0 0 3 ) 通过对我国企业内部控制失效的表现与成因的分析，提出了内部控制规 范制定和执行的建议及如何完善内部控制的对策【3 5 1 。 朱荣恩、应唯、袁敏( 2 0 0 3 ) 通过对美国内部控制的研究，阐述了美国内部控制评价 系统和其最新成果的进展，给我国的内部控制的发展提供了很好的借鉴意义。他们还指 出，我国应该通过制定相应的法律法规对内部控制的有效性进行评价，建立像c o s o 报告一样的评价标准，将内部控制的内容以规范的形式制定下来，次年构成一个完整的 关于内部控制的体系【3 6 1 。 2 3 内容评述与启发 本文是对内部控制与财务数据变动的研究，通过查找大量的文献，没有相关的资料 显示，说明这是一个新的角度，作者也在不断地尝试。将财务数据与内部控制相结合， 主要目的是使企业重视内部控制制度的管理，更好的改善财务状况。 本文所指的内部控制，主要是通过控制成本费用，来提高企业的财务状况，起到非 常重要的作用。作者通过研究，试图证明两者的正相关关系。 第三章理论基础 第三章理论基础 本章主要是对本文需要涉及到的理论概念进行界定，是实证研究的理论基础。本章 中选取合适的内部控制理论角度，并与财务数据变动趋势相结合，论证理论上的可操作 性和实用性。本文选取c o s o 报告中对内部控制的结构定义，从内部控制环境、风险 评估、控制活动、信息与沟通、监督五大方面设计变量，将内部控制结构与财务数据变 动结合起来，得出本文的最终结论。 3 1 内部控制理论 3 1 1 内部控制理论发展 内部控制的思想据记载产生于1 8 世纪产业革命以后，它是企业规模化和资本分散 化的产物，随着公司规模的不断扩大，所有权和经营权得进一步分离，到了2 0 世纪初 逐渐发展起来，出现了一些组织、调节、制约整个生产经营活动的技术方法，也包括一 些内部控制制度的建立。其中涉及到内部控制的专业文献是1 9 2 9 年美国注册会计师协 会和联邦储备委员会修订发布的会计报表的验证，而最早定义内部控制的是1 9 3 6 年 的独立公共会计师对会计报表的审查，该文件将内部控制定义为“为保护公司现金 t 和其他资产的安全、检察账簿记录的准确性而在公司内部采用各种手段和方法”。2 0 世 纪5 0 年代以后，对内部控制的定义越来越多，也越来越细化。1 9 9 4 年美国管理会计师 协会在其内部控制结构中将内部控制定义为“内部控制是这样的一个整体系统，是 由管理层建立的，旨在以一种有序、有效的方式进行公司的业务，确保其与管理政策和 规章的一致，保护资产，确保记录的完整性和正确性。 这个定义相对来说是非常完善 的，但最出名的是1 9 9 2 年c o s o 委员会( c o m m i t t e eo fs p o n s o r i n go r g a n i z a t i o n so ft h e t r e a d w a yc o m m i s s i o n ) 提出的，并有1 9 9 4 年修改的内部控制整体框架中对内 部控制的定义：内部控制是由企业董事会、经理和其他员工实施的，为营运的效率效果、 财务报告的可靠性、相关法令的遵循性等目标的达成而提供合理保证的过程。c o s o 报 告对内部控制的定义，是目前为止最完善的，也是提法最多的。2 0 0 6 年我国新颁布的 企业内部控制实施规范中提到内部控制的概念，是指由企业董事会、监事会、经理 层和全体员工实施的、旨在实现控制目标的一个过程，是一种全面的、全员的、全过程 控制的理念。 ( 1 ) 外国内部控制理论的发展 西北大学硕士学位论文 内部牵制阶段 1 9 1 2 年美国的r h 蒙哥马利提出了“内部牵制理论，该理论即指通过对企业的会 计数据的审查和评价，确定财务报告的审计的范围。内部牵制是一种以提供有效组织和 经营，并防止错误和其他非法业务发生的业务流程设计。该理论提出了以下主要假设： 第一，两个或两个以上的个人或部门无意识的犯相同错误的可能性很小；第二，两个或 两个以上部门有意识串通舞弊的可能性低于单独一个人或部门舞弊的可能性。基于以上 的假设，他提出，涉及到企业财务会计方面的工作应该由两人或两人以上的人员来负责， 以便彼此牵制，查错防弊。这个观点地提出，具有基础性的作用，到现在为止，这个假 设都有重要的地位。 内部会计控制和管理控制阶段 1 9 4 9 年美国会计协会的审计程序委员会( 删) 在内部控制，一种协调制度要 素及其对管理当局和独立注册会计师的重要性的一份报告中，对内部控制定义如下： 内部控制包括组织结构设计和企业内部所采取的所有相互协调的方法和措施，目的在于 保护企业的财产，纠察企业会计数据的准确性，其高企业的经营效率，促进企业执行管 理政策。该定义强调内部控制的范围不仅仅局限于会计领域，还涉及到预算控制、成本 控制、定期报告、统计分析、培训方案等有关活动。这一定义过于宽泛，所以1 9 5 8 年 就对该定义做了修改，将内部控制分为会计控制和管理控制，这一定义扩宽了内部控制 的外延，将管理控制融入内部控制中，是理论上的重大突破。 内部控制结构阶段 1 9 8 8 年美国注册会计师协会( 舢c p a ) 发布了审计准则公告第5 5 号简称( s a s 5 5 ) ， 第一次用“内部控制结构 的概念替代了“内部控制 。5 5 号公告中指出，企业内部控 制结构包括为取得企业特定目标的合理保证而建立的各种政策及程序。它还将内部控制 结构划分为三个基本要素：控制环境、会计制度、控制程序。这个阶段中，以内部控制 结构为主体，提出了将内部控制环境纳入控制的范畴中并且建立了一个内部控制的结构 框架。内部控制有零散的系统变成了一个有机的系统。有人说，这种转变也是内部控制 开始从审计技术导向向企业管理导向的一种趋同。 内部控制整体框架阶段 2 0 世纪7 0 年代后，全球出现了许多财务失败案例，这些案例给国际社会造成了很 大的震动，制止会计舞弊活动成为主要议题。1 9 9 2 年c o s o 委员会发布了一项具有纲 领性效果的c o s o 报告内部控制一整体框架，该报告中指出，内部控制是由董 1 3 第三章理论基础 事会、管理当局和全体员工实施的一个过程，旨在为经营效果和效率、财务报告的可靠 性、遵循使用的法律和法规的实现提供合理保证。它将内部控制分为以下五个组成要素： 控制环境、风险评估、控制活动、信息及沟通、监督。报告中还指出，内部控制是一个 动态的、有机的过程，随着企业经营管理环境的不断变化，内部控制也应该越来越适应 环境的变化。整体框架的提出，将内部控制的结构从平面结构发展为立体架构，从形式 上内容上都要完善很多。c o s o 报告的发布，在世界范围内产生了广泛的影响，得到广 泛的认可。 风险管理框架阶段 2 0 0 1 年以来，安然公司、世通公司等一系列大型公司的财务信息造假案件，给美 国市场乃至全球市场带来了巨大的冲击，国际社会呼吁应尽快改善公司治理与财务风险 管理，保证资本市场的有效运营。美国国会颁布了世界上最为严厉的关于财务造假的法 案萨班斯一奥克利法案。在这种大背景下，c o s o 委员会在9 2 年报告的基础上， 又颁布了企业风险管理整体框架简称( e r m ) ，该框架在内部控制的内涵、要 素、目标上以及内部控制责任承担等方面有更新的突破，增加了战略目标的概念，突出 企业控制的重点应放在企业风险上，将管理活动和风险活动紧密结合起来。但是从形式 上来说0 4 年的这个报告并没有取代9 2 年的c o s o 报告，而是在形式上做了些许改动， 将风险融入框架中去，使9 2 年报告更加适应形势的发展。 ( 2 ) 我国内部控制理论的发展 我国的内部控制理论发展起步比较晚，直到2 0 世纪的8 0 年代，我国才开始对内部 控制进行探索和研究。1 9 9 7 年中国注册会计师协会发布了独立审计具体准则第9 号 一内部控制和审计风险，并对内部控制做个如下定义：内部控制是被审计单位为了保 护业务活动的有效进行、保护资产安全和完整，防止、发现、纠正错误与舞弊，保证会 计资料信息的真实、合法、完整而制定和实施的政策与程序。该定义主要强调内部控制 是以查错防弊为目的，是为财务审计服务的。2 0 0 0 年颁布的会计法，对会计核算、 会计监督、会计机构、会计人员的法律责任等都做出了明确的规定。要求各企事业单位 应该建立健全单位内部会计监督制度，并提出了权责明确、相互分离、相互制约、相互 监督等要求，将内部控制看成保障会计信息真实性的工具之一，并用法律的形式固定下 来。2 0 0 1 年以来，财政部先后发布了内部会计控制规范一基本规范( 试行) ( 简称 基本规范( 试行) ) 等六项具体控制规范。在基本规范( 试行) 中指出下列观点： 内部会计控制是指单位为了提高会计信息质量、保护资产安全、确保有关法律法规和规 】4 西北大学硕士学位论文 章制度的贯彻执行而制定和实施的一系列控制方法、措施和程序，它是以会计控制为主， 兼顾其他控制。基本规范( 试行) 克服了原有内部控制定义只局限于审计的缺陷，对 促进企业内部控制制度的建立和完善，加强内部控制力度，保证会计信息质量，起到了 积极的作用。2 0 0 4 年中国注册会计师协会发布了独立审计具体准则第2 9 号一了解被 审计单位及其环境并评估重大错报风险( 征求意见稿) 规定，内部控制是为了合理保 证财务报告的可靠性、经营效果效率及法律法规的遵循。独立审计准则第2 9 号基本 上采用了c o s o 报告中内部控制框架体系和内容。与c o s o 报告的目标趋于一致。2 0 0 8 年6 月，由财政部、证监会、银监会、审计署、保监会联合发布的企业内部控制基本 规范，并从2 0 0 9 年7 月1 日开始实行。规范中指出，内部控制是由企业董事会、 监事会、经理层和全体员工共同实施的、旨在实现控制目标的过程。在企业内部控制 基本规范中可以看出，国家将管理活动和控制活动紧密结合，侧重企业管理活动中的 控制，目的在于促进企业实现发展战略。 3 1 2 我国内部控制理论研究存在的问题 我国内部控制理论研究较国外相比，起步比较晚，相对来说完善程度不够，而且理 论的发展也是依靠着国外理论的成熟而发展起来的，总体说来，存在以下的一些问题： ( 1 ) 整个内部控制理论的研究都局限于建立内部会计控制规范体系，管理控制等 经营活动控制很少涉及。我国的内部控制研究相对来说视野不够开阔，前瞻性不足，目 前还只停留在会计控制为主的阶段，虽然在0 8 年颁布的企业内部控制基本规范提 及到管理控制等一系列与公司治理有关的控制，但是其侧重点还是企业的会计控制，企 业内部控制制度的建立也是从会计控制着手。从我国颁布的各项关于内部控制的规范中 可以看到，会计控制仍然是主体，与国际接轨的道路还是漫长的。 ( 2 ) 在内部控制研究中，政府部门扮演着主要角色，专业团体参与性不强。在西 方国家中，内部控制理论的发展与形成的研究，基本都是由民间专业组织来完成的，广 泛吸收社会各界的意见，形成具有说服力的理论。如在美国，其c o s o 报告就是由美 国注册会计师协会、美国会计学会、财务经理人协会、内部审计师协会和管理会计师协 会等多个团体共同发起组织的，这种民间的组织避免了许多官方的制约，为整个会计行 业的发展和会计师执业自律做出了重要的贡献。在我国，几乎所有的关于内部控制理论 的研究，都是由国家来组织实施，虽然政府的强制性是民间组织不能相比的，但是这样 的研究不能代表所有的观点，或者说整个研究的观点太过于局限。 第三章理论基础 3 2 国内外政策对内部控制的制约 3 2 1 萨班斯法案对内部控制的制约 安然事件的发生，以及随后的世通公司、施乐公司财务丑闻的出现，致使美国陷入 了前所未有的财务信任危机中，财务造假、内控失效成为财务丑闻的重要表现。美国政 府在重压下，由美国国会参议院银行委员会通过了由奥克斯利和参议院银行委员会主席 萨班斯联合提出的会计改革法案( ( 2 0 0 2 上市公司会计改革与投资者保护法案。 2 0 0 2 年7 月美国众议院通过了此议案。布什总统正式签署了该项法律，这就是被称作的 2 0 0 2 萨班斯奥克斯利法案( 简称萨班斯法案) 。萨班斯法案是对企业内部和外部治 理两个方面提出了更高的要求，尤其是在内部控制方面，规定更为严格，从制度上约束 了企业的整个经营过程的财务关系。 该法案的主要内容包括三个方面：第一，把手明确了财务报告责任。要求公司首席 执行官( c h i e fe x e c u t i v eo f f i c e r , 简称c e o ) 和首席财务官( c h i e ff i n a n c i a lo f f i c e r , 简称c f o ) 对公司财务报告是否公允地反映了公司财务状况和经营成果做出保证；s e c 有权对违反 证券法规者担任公司的董事或管理人员采取禁入措施；强制要求公司高级财务人员遵循 职业道德规则。第二，财务披露更加严格。公司应强制披露，即要求及时公司披露导致 公司经营和财务状况发生重大变化的信息，强制要求其年度报告中应包含内部控制报告 及其评价，并要求会计师事务所对公司管理层做出的评价出具鉴证报告。由s e c 制定规 则，强制要求公司审计委员会至少应有一名财务专家，并且要予以披露。第三，明确责任 和加大惩罚力度。要求公司首席执行官和首席财务官( 或者担任相同职务的人员) 应当对 定期财务报告做出保证，保证定期的财务报表完全遵循了( ( 1 9 3 4 年证券交易法的有 关规定，以及定期报告中所披露的信息在所有重大方面公允地反映了公司的财务状况和 经营成果。而且法案规定了明确而且严厉的处罚措施：对编制违法违规财务报告的刑事 责任，最高可处5 0 0 万美元罚款或者2 0 年监禁；篡改文件的刑事责任，最高可处2 0 年 监禁；证券欺诈的法律责任，最高可处2 5 年监禁：对举报者进行打击报复的法律责任， 最高可处1 0 年监禁。 通过萨班斯法案条款可以看到，它是对会计、审计提出了更加有约束力的要求，尤 其是4 0 4 条款，对于企业的内部控制要求更加严格，有人说，违反萨班斯法案就相当于 持枪抢劫，正是说明了其严厉性。这就要求企业更加注意内部控制制度的建