（工商管理专业论文）人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究.pdf

南京理工大学硕士学位论文人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 摘要 征信体系是社会信用体系的重要组成部分，也是现代金融体系运行的基石，有无 健全的征信体系，是市场经济是否走向成熟的重要标志。但是，随着我国市场经济体 制改革的深入，信用缺失、信用环境恶化的问题却日益严重，如何建立我国征信体系 受到社会的广泛关注。而我国征信建设尚处于初级阶段，有关理论研究才刚刚起步， 各种学术观点还很不统一。本文陈述了前人有关征信的概念及理论，以中国人民银行 的征信体系建设为主要研究对象，采用实证分析和比较研究的方法，描述了目前人民 银行征信体系建设的现状、主要存在问题以及国外先进征信业发展状况。通过优劣势 比较分析、借鉴国外先进经验，结合我国经济发展的现实情况，探讨未来征信业最优 发展模式，并从立法制度、信息质量、服务水平、人才培养、文化建设等五个方面， 为解决人民银行征信体系建设所面临的问题提出对策建议。希望通过这篇论文，能提 高金融工作者对征信建设的认识，为有关部门的工作提供参考。 关键词：中国人民银行信用社会信用体系征信体系 a b s t r a c t t h ec r e d i ti n v e s t i g a t i n gs y s t e mi sam a j o r c o m p o n e n to ft h es o c i a lc r e d i ts y s t e m a s w e l la sac o r n e r s t o n eo fm o d e mf i n a n c i a l s y s t e m w h e t h e rt h e r ei sas o u n de r e d i t i n v e s t i g a t i n gs y s t e m ，i th a sb e c o m eai m p o r t a n ts i g no fm a t u r em a r k e te c o n o m y b u t ，w i t h t h ed e e p e n i n go fo u rc o u n t r y sm a r k e te c o n o m y s y s t e mr e f o r m i n g ，t h ep r o b l e m sa b o u tl a c k o fc r e d i ta n dd e t e r i o r a t i o no fc r e d i te n v i r o n m e n tb e c o m em o r e s e r i o u s a n dh o wt o e s t a b l i s ho u rc o u n t r y sc r e d i ti n f o r m a t i o ns y s t e mh a sb e c o m eb r o a d l yc o n c e m e d b u to u r c o u n t r y sc r e d i ti n v e s t i g a t i n gs y s t e mc o n s t r u c t i o ni ss t i l li n p r e l i m i n a r ys t a g e 。a n dt h e r e l a t e dt h e o r i e sa r ej u s ta tt h es t a r t ，s ot h a tt h e r eh a sn od o m i n a n ta c a d e m i cp o i n t o fv i e w f o rh o wt oe s t a b l i s ho u rc o u n t r y sc r e d i ti n v e s t i g a t i n gs y s t e m t h i sa r t i c l es y n t h e s i z e st h e p a s tc o n c e p t i o n sa n dt h e o r i e so fc r e d i ti n v e s t i g a t i n g ，t a k e st h ep b c sc r e d i ti n v e s t i g a t i n g s y s t e mc o n s t r u c t i o na sm a j o rr e s e a r c ho b j e c t ，a d o p t sp o s i t i v ea n a l y s i sa n dc o m p a r a t i v e r e s e a r c ht od e s c r i b et h ep r e s e n ts t a t u sa n dm a i ne x i s t i n gp r o b l e m so ft h ep b c sc r e d i t i n v e s t i g a t i n gs y s t e mc o n s t r u c t i o n t h r o u g hc o m p a r i n gw i t ho v e r s e a sd e v e l o p m e n to fc r e d i t i n f o r m a t i o ni n d u s t r y , u s i n gt h e i ra d v a n c e de x p e r i e n c e sa sr e f e r e n c ea n dc o n s i d e r i n gt h e p r e s e n ts t a t u so fo u rc o u n t r y se c o n o m i cd e v e l o p m e n t , t h i sa r t i c l et r i e st od i s c u s st h e o p t i m a lm o d eo ft h ef u t u r ec r e d i ti n v e s t i g a t i o ni n d u s t r yd e v e l o p m e n ta n d p u tf o r w a r ds o m e s u g g e s t i o n sf o rt h ep b c sc r e d i ti n v e s t i g a t i n gs y s t e mc o n s t r u c t i o nf r o mf i v e r e s p e c t i v e a s p e c t sa sl e g i s l a t i o ns y s t e m ，i n f o r m a t i o nq u a l i t y , s e r v i c el e v e l ，t a l e n t t r a i n i n ga n d e n v i r o n m e n tc o n s t r u c t i o ne t c ih o p et h i sa r t i c l ec o u l d h e l pf i n a n c i a lw o r k e r sd e e p e nt h e i r u n d e r s t a n d i n gf o rs i g n i f i c a n c eo fc r e d i ti n f o r m a t i o ns y s t e mc o n s t r u c t i o n ，a n ds u p p l v r e f e r e n c e st os o m er e l a t e dd e p a r t m e n t s w o r k k e yw o r d s ：t h ep e o p l e sb a n ko fc h i n a ( p b c ) c r e d i ts o c i a lc r e d i ts y s t e m c r e d i ti n v e s t i g a t i n gs y s t e m 声明 本学位论文是我在导师的指导下取得的研究成果，尽我所知，在 本学位论文中，除了加以标注和致谢的部分外，不包含其他人已经发 表或公布过的研究成果，也不包含我为获得任何教育机构的学位或学 历而使用过的材料。与我一同工作的同事对本学位论文做出的贡献均 已在论文中作了明确的说明。 研究生虢墨是 z 。1 即月刁日 学位论文使用授权声明 南京理工大学有权保存本学位论文的电子和纸质文档，可以借阅 或上网公布本学位论文的全部或部分内容，可以向有关部门或机构送 交并授权其保存、借阅或上网公布本学位论文的全部或部分内容。对 于保密论文，按保密的有关规定和程序处理。 研究生签名：塾是 h 7 年，j 月7 日 南京理工大学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 1 1 研究背景 信用经济是市场经济的基本特征。随着我国市场经济不断走向成熟，虽然市场体 系逐步建立，但信用危机现象却日益突出，社会信用环境有恶化趋势，信用缺失问题 已经相当普遍。根据中国外经贸企业协会和北京国商国际资信评估公司2 0 0 3 年底发 布的数据，我国企业因为信用缺失而导致的直接和间接的经济损失高达5 8 5 5 亿元， 相当于我国年财政收入的3 7 ，国民生产总值每年因此至少减少两个百分点。从金融 业方面来看，我国国有商业银行在1 9 9 9 年己剥离了1 3 9 万亿元的不良资产，然而在 不到5 年的时间里，这一不良资产又急剧攀升到了1 5 万亿元。截至2 0 0 6 年一季度 末，商业银行不良贷款余额依然有1 3 万亿元，不良贷款率仍高于8 。信用缺失的 直接后果已使得政府以及信用风险的主要承担者各金融机构尤其是商业银行面 临着一个十分严重的问题。同时，在我国全国性的征信体系尚未健全的阶段，商业银 行由于数据局限，信用风险的度量和风险预警技术手段落后，因此，如何建立健全社 会征信体系，已成为全社会十分关注的热门课题之一。 征信即征求信用。我国是以间接金融为主的国家，据调查，1 0 0 的个人信用和 8 0 的企业信用都来自银行，所以，信贷征信是征信的主要内容。中国人民银行作为 我国的中央银行，管理信贷征信业是其主要职责，它理所当然成为征信建设的主导力 量，因此，目前，人民银行在征信建设中面临的问题很值得探讨。 1 2 研究意义 信用缺失会引发市场秩序的混乱和交易成本的提高，破坏了社会生产活动的正常 进行，降低了资源配置效率，减弱了国家宏观经济政策的调控效应，导致了经济行为 短期化，已成为阻碍我国市场经济顺利发展的重大障碍。 从理论上说，企业和个人征信体系作为社会信用体系的重要组成部分，它的完善 与否已成为市场经济是否成熟的显著标志之一。其主要作用是通过提高信贷市场信息 共享程度，降低贷款机构收集信息的成本，使金融交易中的授信方或金融产品购买方 能够了解信用申请人或者产品出售方的资信状况并逐步扩大到其他信用应用领域，提 高信贷市场效率，防范金融风险，促进经济增长。征信体系通过长期保存企业和个人 的信用记录，使企业和个人过去的偿还历史对未来新的信用活动产生直接影响，守信 者得奖励，失信者遭惩戒，是约束企业和个人重合同、守信用的制度基础，对形成良 好的信用文化和推动社会诚信建设具有深远意义。 从现实来看，我国的银行信用非常重要。中共十六大、十七大确定从整体小康到 全面小康的这2 0 年，应该是我国发展最关键的时期，根据一些专家非常粗略的估算， 南京理工大学硕士学位论文 人民银行袖：征信体系建设中面临的问题及对策研究 如果要实现2 0 2 0 年我国国内生产总值翻两番的话，那么我国每年的国内生产总值的 增长速度大体要保持在7 2 左右，而要保持这样快速的增长，以达到我们实现全面 小康这样一个目标，我国中长期的发展就需要有动力的支持，即要有持续有力的投资、 出口与消费三大需求。无论这三大需求哪一方面的增长，都与信用规模的扩大有着非 常直接的关系。所以这2 0 年也是我国信用规模迅速扩张的2 0 年。那么信用经济如何 确保信用，作为管理信贷征信业的人民银行如何加强征信体系建设，在我国征信建设 工作中发挥应有的作用就显得十分重要。 1 3 研究方法与总体结构 本文主要采用了实证分析和对比研究的方法，通过对人民银行征信体系建设的现 实总结，将国外发达国家在征信方面的具体做法进行比较分析，归纳出我们可以借鉴 的经验做法；将我国代表地区的征信建设方式进行对比研究，力求寻找出适合我国现 实情况的征信发展模式。 正文共分四个部分，第一部分是介绍征信的起源和有关理论知识，界定了征信的 相关概念，分析了征信体系建设的必然性和必要性；第二部分描述了人民银行征信体 系建设的发展历程、主要存在的问题及原因分析；第三部分通过介绍在征信建设方面 处于领先地位的几个典型国家的具体做法，以及我国现有代表地区的征信发展状况， 分析比较其优缺点，探寻适合我国现实情况的征信建设模式；第四部分结合现实情况， 从几个主要方面对人民银行未来的征信建设发展提出相关对策建议。 南京理工大学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 2 市场经济中征信体系建设的意义 2 1 征信体系建设的必然性 2 1 1 征信业的起源 信用作为社会分工与交换的产物，是与市场经济发展相伴随的。社会分工的出现， 使得物品的所有权和使用权暂时分离，但不管是以物易物的交换，还是媒介于货币这 个一般等价物的交换，尽管交易的方式不同，但实质上两者都是不同经济主体间劳动 和所有权的交换，体现着对物和人的尊重与信任。早在1 3 世纪，从事异地贸易的商 人就开始对客户进行最基本的背景调查，客户记录经常被用于收账工作。到了1 9 世 纪中期，由于世界上主要资本主义国家的市场秩序非常混乱，交易中诈骗、赖账导致 交易双方不信任的情况频繁出现，市场交易的信用状况恶劣，许多企业想了解交易对 方企业基本情况的需求很强烈，但自己获取信息的成本又高，因此企业征信服务应运 而生。在欧美主要国家，许多提供资信服务的征信公司或信用局在这时成立。这就是 第三者征信的产生。所谓第三者征信，又叫征信所征信，是指由独立于借贷双方的第 三方来提供有关征信服务。世界上第一家征信公司于1 8 3 0 年在英国伦敦成立，它是 企业征信类公司。其成立的初衷是向贸易双方提供对方背景和资信信息服务，防止交 易双方相互不信任和诈骗行为，减少交易摩擦，促进交易的顺利进行。最初是提供赊 销服务的小业主之间交换欠债不还的客户名单，以避免继续提供赊销服务造成损失。 之后，信用的形式逐渐由商品赊销转向银行贷款，银行的加入使得征信业逐渐演变成 了为银行等信贷机构服务的专业化机构，共享的信息也从所谓的“黑名单”逐渐加入 了借款人按时还款的正面信息，征信的作用也从惩戒性，逐渐转变成了惩戒与褒奖相 结合的消费者积累信用财富的机制。 西方国家的第三者征信机制从起源到目前的成熟完善，不过1 7 0 多年的历史。第 三者征信之所以快速发展，主要还是因为经济交易的地域、规模不断扩大和信用结算 方式的普及，经济活动中存在交易双方信息不对称的问题等。2 0 世纪3 0 年代，由于 世界性经济大危机的爆发，企业交易中失信问题严重，二战后，一些国家经过经济恢 复期后，到6 0 年代普遍进入了经济高速增长时期，国内外贸易量大幅度增加，交易 范围日益广泛，企业征信的业务量也随之迅速增大，从而进入了大规模信用交易的时 代。又经过几十年的发展，发达国家的征信服务业已经发展成熟，形成了比较完备的 运作体系和法律法规体系，对各国经济发展和规范市场秩序起到了重要作用。 2 1 2 征信和诚信及信用概念的含义 预测未来行为的最好方法是看过去，这一心理学原则，为征信提供了很好的理论 3 南京理工大学硕士学位论文人民银行祚征信体系建设中面临的问题及对策研究 依据。通过调查借款人还款历史的详细信息记录来评估借款人的资信状况并提供给贷 款方，这是征信包含的最基本内容。 关于征信概念的内涵和外延，学术界众说纷纭，至今还没有统一一致的界定。2 0 0 2 年2 月全国金融工作会议以后，建立企业和个人征信体系的任务提上议事日程，同年 1 1 月十六大提出要“健全现代市场经济的社会信用体系”，2 0 0 3 年1 0 月十六届三中 全会提出“建立健全社会信用体系”，1 1 月中国人民银行征信管理局成立以来，执行 国务院关于中国人民银行“三定方案中赋予的“管理信贷征信业，促进建立社会信 用体系 的职能，实际工作中有关部门又提出“诚信体系建设的概念。这样我们就 有了企业和个人征信体系、社会信用体系、社会诚信体系这三个概念。要弄清楚这些 概念，我们有必要对征信及相关概念进行界定。 诚信。即诚实守信，它是一种精神与原则，是在社会交往与社会经济活动中必须 遵守的一种道德规范和行为原则。诚信虽然也抽象地泛指信用的一般意义守 信，但它更多泛指的是道德和社会文化，反映主观意识，是自律性的东西。诚实守信 一旦成为文化，就会变成对自身、对公众、对社会的一种负责精神，使信用文化渗透 到企业商品的质量、设计、造型、装潢、商标、包装、广告和营销方式等全过程之中， 建设到生产、流通、分配、消费等社会经济生活的各个环节。因此，诚信更具有社会 文化的意义，而不像“信用”那样更具微观的特指的具体的经济学意义。 信用。经济学对它的定义为：信用是以偿还为条件的价值运动的特殊形式。经济 活动中的信用是指社会成员之间为了某种经济生活需要，建立在相互信任、诚实守信 基础上的，以偿还为条件的一种承诺。即接受信用的一方，不需要立即付款就可获取 另一方的商品、资金和服务。受信方以其承诺的时间为限偿还其所获得的物资、资金 和服务的价值。这种延期的时间和偿还的价值量必须得到授信方的认可。与诚信反映 主观意识不同，信用是经济制度范畴，它与市场经济伴生发展，反映的是一种社会经 济关系。作为一种制度安排，信用是外在的，客观的。信用交易存在风险，即到期是 否履行承诺，在现实生活中，承诺可能实现，也可能实现不了，所以说信用也是一种 风险，这种风险及其程度的确定具有滞后性，只有在到期后根据受信方的履约情况来 确定，即用信用记录来衡量。因此，信用讲的也是一种债权债务关系及偿还记录。 征信。“征信”一词溯源，最早见于左传：“君子之言，信而有征，故怨远于 其身”，大意是品德高尚的人言而有信，信用可以验证，就不会招人怨恨。就词义本 身看，“征信”的“征”可理解为“征集”，“信 可理解为“信用”。“征信”一 词对应的英文为“c r e d i tr e p o s i n g ”或“c r e d i ti n f o r m a t i o ns e r v i c e s 。它指为了满足从 事信用活动的机构在信用交易中对信用信息的需要，专业化的征信机构依法采集、调 查、保存、整理、提供企业和个人信用信息的活动。因具体涵义涉及征求他人或自身 的信用或验证信用，因此，一些学者习惯性地将资信调查工作称为征信，这是对信用 4 南京理1 = 大学硕士学位论文人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 管理行业的一种狭义的称谓。从行业分工的角度看，征信主要对应着有关信息产品的 收集、加工和生产，而不强调信用管理咨询或顾问服务。资信调查服务是信用风险管 理服务中的一项最普遍、最基本的业务，它是专业服务机构( 即通常意义的征信公司) 代理客户对交易另一方的资历、信用等方面的情况进行调查和判断，为决策人选择贸 易伙伴、签约、确定结算方式或者处理逾期账款、经济纠纷等决策提供参考。征信按 其对象来划分应分为企业征信和个人征信两种。 2 1 3 社会信用体系与社会征信体系 现实生活中，一种意见认为社会信用体系本质上讲的是信用信息的服务体系，其 基本活动是信用信息的采集、储存、整理、加工以及分析和评价。这种意义上理解的 社会信用体系，与我们通常讲的征信体系的概念是重合的。另一种意见认为，信用是 一个更广义的范畴。它不仅仅指与价值运动相联系的债权债务关系及偿还情况，还包 括更广义的诚实守信行为，如产品质量诚信、价格诚信、市场诚信、纳税诚信等，其 反面定义是欺诈等不诚实的行为。这样理解信用，则社会信用体系与社会诚信体系二 者就是重合的。这两种观点，究竟哪种更准确，目前学术界依旧在争论不休，尚未形 成统一的定论。但至少有一点可以肯定，即征信体系建设虽然是全社会诚信建设的重 要组成部分，但它不能包括社会诚信建设的全部内容。社会诚信建设还包括商品、劳 务交易市场的诚信建设，如纳税诚信、产品质量诚信、市场诚信、价格诚信、环保诚 信等更广泛的内容。因为从国外征信业发展的历史看，征信活动首先产生于企业之间 的商业信用信息服务，随后由于银行信用和金融市场的发展，服务于商业银行和金融 市场的征信业务逐渐成为主要内容。因此，我这篇论文所研究的主要对象是信用信息 服务体系，主要是针对为金融机构服务和运作的人民银行征信管理体系。 2 1 4 征信体系与征信机构 根据世界银行高级经济学家m a r g a r e tm i l l e r 的概括，征信体系的构成要素包括： 私人信用登记机构，主要包括商会和银行协会一类的机构；公共信用登记机构， 一般由政府或中央银行出面组织；征信的法律框架，主要包括对征信行业的规范和 隐私权的保护方面；征信的监管框架，主要进行征信行业的监管。因此，征信体系 ( 框架) 是涉及征信法律、机构、市场、业务、标准和管理等方面的总和。如图2 1 。 南京理t 大学硕士学位论文人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 图2 1 征信体系框架图 这里涉及征信机构及相关的概念：征信机构即依法从事征信活动及相关业务的第 三方机构。按服务对象可分为企业和个人征信机构。企业征信机构根据开展业务方式 和提供信息服务类别的不同，可分为从事信用信息服务的机构和其他从事征信相关业 务的机构两大类。从事信用信息服务的机构，主要包括：信用信息登记机构、资信调 查机构、信用评级机构等。信用信息登记机构：指通过批量和定期更新相结合的方式， 集中采集借款人信用信息形成数据库的机构，一般只以原始数据或通过数学和统计学 的方法客观反映借款人的信用记录或信用状况，不对借款人进行主观判断。信用信息 登记机构可以由政府运营，称为公共征信机构，也可以由非政府机构运营，即私营征 信机构。目前中国人民银行的企业和个人信用信息基础数据库是典型的公共信用信息 登记系统。信用信息登记机构的主要产品是信用报告及信用评分。资信调查机构：指 通过接受客户委托，依法通过信息查询、访谈和实地考察等方式，了解和评价被调查 对象基本信息、财务及信用状况的机构。例如邓白氏、新华信、华夏等，这些机构的 主要产品是信用调查报告。信用评级机构：指通过定量、定性的分析，以简单、直观 的符号对企业主体和企业债项未来偿还债务能力进行评价的机构。例如穆迪、标准普 6 南京理工大学硕士学位论文人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 尔、大公国际、中诚信等，这些机构的主要产品是信用评级报告。其他从事征信相关 业务的机构：信用管理咨询机构、评分模型开发机构、商账追收机构等。主要依赖信 用信息登记机构的数据库或提供的企业信用报告提供征信增值产品。如图2 2 。 图2 2 征信机构分类图 2 2 征信体系建设的必要性 2 2 1 市场经济活动对征信业的需求 同商品交换、货币流通一样，信用也是一个古老的经济范畴，它产生的基本前提 条件是私有制条件下的社会分工和大量剩余产品的出现。只有社会分工，劳动者才能 占有劳动产品；只有剩余产品出现，才会有交换和借贷行为的发生。 人类社会的发展，是分工深化和市场扩大两者之间的互动过程。信用是随着分工 的深化和市场的扩大而产生的。最初的商品交换盛行的是实物交易，货币介入后使交 易更容易达成。但是手交钱、一手交货也造成不便，为克服这种不便，卖主往往同 意买主在未来约定的时间再行付款，即赊账。这样便出现了最早的信用关系。它意味 着授信人给予受信人的未来付款承诺以信任。它使物流和货币流由原来的无信用中介 交易被以信用为中介的交易所取代。再后来，信用超出了商品买卖的范围，作为支付 手段的货币( 信用货币) 本身也加入了交易，出现了借贷活动。贷款意味着债权人给 予债务人未来还款付息的承诺以信任。实际上现在通行的纸币本身也是这种信用关系 的产物。所以说现代金融业就是信用关系发展的产物。 在市场经济发展过程中，信用交易大大降低了交易成本，扩大了市场规模。现代 南京理工大学硕上学位论文人民银行在征信体系建设中面l 临的问题及对策研究 市场经济也就是信用经济。 但是，信用交易会带来风险，由于交易双方拥有信息的不对称性，当授信人( 债 权人) 授信不当或受信人( 债务人) 回避自己的偿付责任时，信用风险就发生了。为 了控制这种风险，任何现代社会都需要一整套严格的信用管理体系，这就是征信体系 建设的必要性。 2 2 2 征信在现代金融活动中的地位和作用 信用创造了信用工具与信用交易方式，并借助这些工具与方式刺激、调节和加速 了消费，扩大了需求，有力地带动和促进了经济的发展。我国现代金融体系是以商业 银行为主体的体系，商业银行是经营信用和风险的机构，随着金融业不断发展，银行 经营将承受更多的风险，加强整治社会信用和全面实现风险管理是确保金融业稳健发 展的前提，因此，征信体系的建设将在现代金融活动中扮演着举足轻重的角色。 从资源配置的角度来看，资源的合理配置是任何经济体系健康运行的重要保证， 金融体系是经济系统中资金配置的主要承担者，其运作的效率直接影响到整体经济运 行。当金融中介机构通过信用将资金提供者和资金需求者联系在一起时，由于交易双 方金融行为的不确定性和拥有信息的不对称性，常常会使失信的情况出现，从微观的 个体来看是一方损失，一方收益，而从全社会的范围来看，资金由于缺乏合理的流向 和流量，使得社会整体资源配置低效，从而影响社会经济整体的运行。例如中小企业 融资难一直是困扰的问题，尽管政府在各国有银行都成立了中小企业贷款部门，但从 银行角度，由于存在一些信用不好的中小企业，欠贷不还的情况屡有发生，当面对前 来贷款的中小企业，银行由于难以甄别其信用、发展前景，而不敢对其放贷，从而造 成许多充满活力的中小企业由于没有后续资金的支持而无法生存。 征信体系的建设可以在很大程度上解决信息不对称的问题，使贷款及投资机构拥 有参考意见，为他们的资金配置活动提供客观依据，从而提高资金的流转效率，为商 业银行大量资金提供最佳投向依据，改变目前我国商业银行的资金投向结构，重点支 持信用好，效益好，还贷能力强的企业和个人，达到既改善银行资产质量，又促进我 国优良企业发展的良好局面，从而为金融业务的深入和可持续发展提供良好的社会环 境。可见，征信通过对资源配置的影响，对经济、金融发展起着有效的促进作用。 2 2 3 征信活动中的博弈论分析 信用交易活动可以通过简单的博弈模型，来分析双方的行为动机，确定交易的绩 效。以银行信贷为例，双方分别是银行和借款人，信用信息是交易成功的关键，当信 用信息完备时借款人可顺利借到款进行扩大再生产或消费；同时银行实现资金的资本 价值，这是有双重绩效的理想的信用交易。但现实中良好的信用是要付出代价的，因 8 南京理工大学硕士学位论文人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 此借款人可能会向银行提供虚假的信用信息，而银行为保证资金安全，就需要对借款 人进行信用控制，即银行为防止虚假信用信息需设立专门部f - j x , - j - 借款人的信用进行确 认并做出相应判断。假设借款人的信贷行为有“诚信履约”与“不诚信履约”；银行 在授信时有“信用控制 与“不信用控制”。假设，借款人选择诚信履约的成本为c 1 ， 选择不诚履约的成本为c 2 ，按常理c 1 c 2 。而借款人的收益可分为获得资金所得收益 b 以及借款人获得良好信用v ；同时银行从安全信贷交易中，获得收益。此时，银行 获得的收益为r 1 ，借款人收益为b i + v 。当借款人存在不诚信而被银行在信用控制中 发现，则借款人得到的利益为b 2 - e ，e 表示借款人需承担信用交易中不诚信而受到的 惩罚。相应，银行收益为r 2 。当借款信用状态没达到合格标准，但银行没有对其信 用状态进行检查，则借款人可得到b l ，但银行由于需要承担贷款无法按期收回的风 险，因此，银行的收益为r 3 ，r i r 3 。中国政法大学研究生院副院长李曙光教授对信 贷活动做过一个博弈模型分析，很能说明问题。 表2 1 信贷活动的博弈收益矩阵 垡款人 诚信履约不诚信履约 银行 信用控制 r 1 c ，b 1 + v 二cr 2 c + e ，b 2 e c 2 信用不控制 r 1 ，b 1 c 1r 3 ，b 1 c 2 假定借款人诚实履约的概率为p 1 ，不诚信履约的概率为1 p 1 。银行信用控制概率 为p 2 ，不信用控制概率为1 p 2 ，则银行和借款人的期望净收益( a 1 ，a 2 ) 分别为： a 1 = p 2 p 1 ( r 1 c ) + ( 1 一p 1 ) ( r 2 一c + e ) 】+ ( 1 - p 2 ) 【p 1 r i + ( 1 p 1 ) r 3 】 a 2 = p 1 【p 2 ( b i + v - c 1 ) + ( 1 - p 2 ) ( b 1 一c 1 ) 】+ ( 1 - p 1 ) p 2 ( b 2 e c 2 ) + ( 1 - p 2 ) ( b 1 c 2 ) 】，则上述博弈问题的混合纳什均衡解为 ( c 1 c 2 ) ( b 1 b 2 + v + e ) ，( r 2 r 3 + e c ) ( r 2 r 3 + e ) 当借款人诚信履约的概率高于( r 2 r 3 + e c ) ( r 2 r 3 + e ) 时，银行的最优策略 为不进行信用控制；反之，则需要信用控制。当银行的信用控制概率低于( c 1 - c 2 ) ( b 1 一b 2 + v + e ) 时，借款人的最优策略为不诚信履约，反之则诚信履约。因为存在 约束条件：r 2 + e c r 3 ：b 1 + v - c 1 b 2 e c 2 。由于借款人不诚信履约有可能带来高收 益b 卜c 2 ，因此，在银行不采取信用控制的情况下，企业必然会选择不诚信履约。所 以银行的的信用控制行为是借款人选择诚信履约的重要条件。此外，由纳什混合均衡 解可以看到，c 越大，企业的诚信概率越低。因为当信用控制成本较大时，银行从成 本角度，会降低控制概率。从而企业选择不诚信履约的概率也越大。因此，可以看出， 国家对征信体系建设的投入和支持是降低银行信用控制成本，促进高绩效的信贷活动 的有效手段。 9 南京理工大学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 3 中国人民银行征信体系建设面临的主要问题及原因分析 3 1 我国的金融组织体系和中国人民银行的职能转变 不同的经济体制决定着不同的金融组织体系。以银行为主体的金融组织体系是商 品经济发展的必然产物。新中国成立后从1 9 5 6 年到1 9 7 8 年以前，我国实行的是计划 经济体制。与高度集中的计划经济体制相配套的是“大一统”的银行体制，中国人民 银行是唯一的银行机构，既办理工商信贷和居民储蓄业务，又肩负金融管理职能。1 9 7 9 年到1 9 8 5 年，改革开放以来，我国金融体系也发生重大变化，先后恢复成立了中国 农业银行、中国银行、中国工商银行、中国建设银行，建立了以中国人民银行为中央 银行，以四大国有商业银行为主体的银行组织体系。1 9 8 7 年，重新组建股份制的交 通银行，随后又陆续组建了一批非银行金融机构、股份制商业银行、证券公司等金融 机构。从1 9 9 6 年开始，一大批城市信用社组建为城市商业银行。1 9 9 8 年后，基合管 理公司相继成立。此外，随着金融业不断对外开放，外资金融机构陆续获准在华设立。 目前，我国已基本上形成了以国有金融机构为主体、各类金融机构相互并存、功能齐 全、形式多样、分工协作、互为补充的多元化、多层次的金融机构体系，逐步形成了 银行、证券、保险业分业经营、分业监管的金融体制。 目前，我国金融机构按其他地位和功能可分为以下几类：中央银行( 中国人民银 行) 、金融监管机构( 中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、中国 保险监督管理委员会) 、国有重点金融机构监事会、政策性金融机构( 国家开发银行、 中国进出口银行、中国农业发展银行) 和商业性金融机构。 中国人民银行作为我国的中央银行，是发行的银行、政府的银行，银行的银行， 自新中国成立以来，这一性质从未发生过变化。中国人民银行的性质决定了它的特殊 地位。根据法律规定，它在国务院的领导下依法独立执行货币政策，履行职责，开展 业务，不受各级政府部门、社会团体和个人行为干涉。在1 9 7 8 年经济体制改革前， 中国人民银行履行着中央银行和商业银行的双重职能，具有高度的垄断性。随着我国 金融体制改革的不断深化和商业性金融机构的大量涌现，金融体系在不断完善，从 1 9 8 4 年起，中国人民银行不再经营商业性金融业务，开始独立履行中央银行的职能。 1 9 9 3 年1 2 月，国务院关于金融体制改革的决定进一步明确中国人民银行的主要 职能是“制定和实施货币政策，保持货币币值的稳定；对金融机构实行严格的监管， 维护金融体系安全、有效地运行。”1 9 9 5 年3 月1 8 日，第八届全国人民代表大会第 三次会议通过中华人民共和国人民银行法，至此，中国人民银行作为我国的中央 银行以法律的形式被确定下来。2 0 0 3 年4 月，中国银行业监督管理委员会在北京挂 牌成立，中国人民银行对银行业的主要监管职能分离，只保留对货币市场的部分监管 职能。 l o 南京理工大学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 根据中国人民银行法及国务院的“三定”方案的规定，中国人民银行具有依 法制定和执行货币政策，维护支付、清算系统的正常运行等十四项职责： ( 1 ) 起草有关法律和行政法规；完善有关金融机构运行规则：发布与履行其职 责有关的命令和规章。 ( 2 ) 依法制定和执行货币政策。包括管理存款准备金、基准利率，对商业银行 发放再贷款和再贴现，合理操作公开市场业务。 ( 3 ) 监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场、银行间外汇市场、黄金 市场。 ( 4 ) 防范和化解系统性金融风险，维护国家金融稳定。具体负责对金融机构经 营风险的监控和防范，并在出现风险时，根据情况实施必要的救助。 ( 5 ) 确定人民币汇率政策；维护合理的人民币汇率水平；实施外汇管理；持有、 管理和经营国家外汇储备和黄金储备。 ( 6 ) 发行人民币，管理人民币流通。 ( 7 ) 经理国库。 ( 8 ) 会同有关部门制定支付结算规则，维护支付、清算系统的j 下常运行。即协 调、组织金融机构之间的资金清算，协调金融机构之间的清算事项，提供清算服务。 ( 9 ) 制定和组织实施金融业综合统计制度，负责数据汇总和宏观经济分析与预 测。 ( 1 0 ) 组织协调国家反洗钱工作，指导、部署金融业反洗钱工作，承担反洗钱的 资金监测职责。 ( 1 1 ) 管理信贷征信业，推动建立社会信用体系。( 这是国务院“三定”方案中 规定的) ( 1 2 ) 作为国家的中央银行，从事有关国际金融活动。 ( 1 3 ) 按照有关规定从事金融业务活动。 ( 1 4 ) 承办国务院交办的其他事项。 人民银行新旧职能对比，体现“一个强化，一个转变，两个增加”：强化了其制 定和执行货币政策的职能，转换了对金融业实施宏观调控和防范化解系统性金融风险 的方式，增加了反洗钱和管理信贷征信业的新职责。根据这些新职责，人民银行设立 了金融市场司、金融稳定局、征信管理局和反洗钱局等新机构。这些调整符合国际上 中央银行的发展趋势，使人民银行职责更具有宏观性和社会性。随着中央银行机构和 职能的不断改革和调整，央行在职能上应该越来越宏观化、社会化与专业化，逐步成 为信用制度的枢纽和调控经济的重要杠杆，并在维护币值稳定、维护金融稳定、促进 社会资金清算和运行等方面发挥着重要作用。 南京理工人学硕士学位论文人民银行台i 征信体系建设中面临的问题及对策研究 3 2 我国征信体系建设现状 3 2 1 我国征信体系建设发展阶段 第一阶段( 1 9 8 9 - 1 9 9 4 年) 。这个时期是围绕当时国务院组织进行的清理企业 “三角债”和“质量、品种、效益年活动而第一次提出社会信用问题。开始出现了 中国第一家征信企业，它是由当时外经贸部下面的计算机所发起的，标志着我们的企 业征信开始出现，另外在2 0 世纪9 0 年代初期的时侯在一些大中城市及多数省份，成 立了一批资信评估公司，大多以银行为发起人，从事企业债券、“内部股票”和借款 企业的资信评估工作。这个时期是我国征信业初步发展的阶段，普遍规模较小，业务 空间不大，事实上成立的这些机构更多地是在做其他的市场调查业务，大多是进行企 业咨询策划的公司，兼做信用调查业务。 第二阶段( 1 9 9 5 1 9 9 9 年) 。实际上很多民营机构是在这个时期产生的，国外 资本以及国外的一些评级机构也是在这个时期开始进入我国，这个时期伴随着中国经 济的快速发展和商品“买方市场”的初步形成，银行信用和商业信用规模都在不断扩 大，客观上对企业信用调查的市场需求也在增加。这时我国对资信这一块的外资准入 还没有一个确切的规定，它一般作为咨询业或调查业进入到我国市场。这个阶段发展 很快，特别是随着一些以跨国公司为代表的外资企业大规模进入中国市场，他们对企 业信用调查普遍比较重视，进而带动了企业征信业的发展，使一些民营的征信企业发 展起来。这期间美国邓白氏征信公司等也开始登陆中国市场，开展企业征信业务。 第三阶段( 2 0 0 0 年至今) 。这个时期我国征信行业开始受到社会广泛的关注， 这在中共十六大、十六届三中全会的有关文件中能够看到。另外，中央一级的研究机 构开始加强这一方面的研究。2 0 0 2 年，国务院成立了以中国人民银行为牵头单位， 共有国务院1 7 个部、委、办和4 家国有商业银行参与的建立企业和个人征信体系专 题工作小组。2 0 0 3 年，国务院在中国人民银行职责和编制调整通知中，将“管理信 贷征信业，推动建立社会信用体系”作为人民银行的主要职责之一，并批准在中国人 民银行成立征信管理局，在分行和省会城市中心支行相应成立了征信管理处，在地市 一级的中心支行也有专岗专人从事征信管理工作。中国人民银行对全国征信市场的垂 直监管体制已经形成。这个时期，央行建立的银行信贷咨询系统实现了全国联网，个 人征信系统也开始在全国运行。 3 2 2 我国现有的征信服务类机构 一是国家有关部门建立的征信机构，如中国人民银行建立的征信管理中心，由其 建设的企业和个人征信系统正在为商业银行提供企业和个人的信用信息；此外，还有 国家外经贸部信息中心投资的中贸远大商务咨询有限公司等。 南京理- t 大学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 二是民间中资的资信调查公司，目前有4 0 多家，以新华信商业风险管理有限公 司、华夏国际企业信用咨询有限公司和上海中商征信有限公司等为代表。 三是已经进入我国的外资征信机构，如邓白氏公司、a b c 公司、t c m 公司，以及 台湾地区的中华征信所、香港城市顾问有限公司等，均已在我国内地设置了分支机构， 提供资信调查服务。2 0 0 4 年1 2 月1 4 日，美国三大信用机构之一，全球领先的信息 解决方案提供商益百利( e x p e r i a n ) 也正式宣布在上海成立中国首家办事处。 3 2 3 企业和个人征信系统及人民银行在征信建设中的地位作用 国务院中编办对人民银行的“三定”方案进行修订，强化了其制定和执行货币政 策的职能，增加了反洗钱和管理信贷征信业的新职责。在“三定 方案中赋予人民银 行“管理信贷征信业，促进建立社会信用体系”的职责。这两项职责具有更广泛的社 会性，加强这些工作，是建立现代信用经济的需要，也是国际经济金融合作的需要， 是一项庞大的社会系统工程。央行承担这样的职责面临许多挑战，但也具有诸多优势。 特别是在征信体系建设上：中央银行作为信用制度的中枢，具有对全社会信用监测的 天然优势，它所建立的信贷登记系统已形成了全国性网络，并积累了一定经验；它所 推动的金卡工程已履盖全国各地，可以为征信体系建设提供一定便利；中央银行垂直 管理体系所有的组织和人力资源也是推动征信工作的必要条件。 我认为人民银行应该在我国征信体系建设中占有主导地位，原因之一是中国人民 银行拥有中国最大的信用数据库，而且在上海和深圳征信建设的实践中它都是重要的 监管主体；原因之二是信用主体( 企业和个人) 的授信绝大部分存在于金融机构的业 务中。人民银行履行制定和执行国家货币政策、维护金融稳定和全国金融秩序，与征 信和授信有着天然的联系，更能指导、监督信用运作的过程。但目前中国人民银行的 征信职能仅仅局限于信贷征信管理方面，当前迫切需要确立中央银行对整个征信行业 全面监管的主体地位。 人民银行建立的征信体系首要的功能是防范金融风险，维护金融稳定，对整个经 济起到积极的影响；其次是使社会各方更广泛更公正地获得融资，减少借款人和贷款 人之间的信息不对称，降低优质借款人的信贷成本，优化配置社会资本；使贷款人能 够更准确地评估风险，提高贷款组合质量：帮助推出信贷评分和自动化贷款审批工具， 降低贷款人在零售和中小企业贷款中的操作成本，改善利润、资本充足率和计提要求， 信用记录能增加企业贷款，从而能够改善社会福利。目前很多个人和中小企业贷款都 是抵押和担保贷款，有征信制度以后，实践证明，信用记录比抵押和担保防范风险还 要好，我国目前征信开展时间短，还没有实验研究，国外研究表明，很多国家银行宁 可相信借款人信用记录而不相信抵押和担保，因为，抵押和担保出现风险后，银行在 处置抵押物偿还债务时，变现很低，成本很高，效率很慢，经常出现违约情况，而且 南京理工人学硕士学位论文 人民银行在征信体系建设中面临的问题及对策研究 某一连环担保出现问题，整个担保链都断掉，而信用记录会影响其今后的经营、融资 活动，所以企业和个人般都很珍惜自己的信用记录。 早在9 0 年代初，深圳人民银行批准推出贷款卡证，9 0 年代中期，人民银行逐步 把深圳的贷款卡向全国推广。随着商业银行对贷款卡要求的提高，需要把原来纸