（工商管理专业论文）会计准则框架下我国上市公司盈余管理研究——基于配股权的视角.pdf

ab s t r a c t ab s t r a c t a c c o r d i n g t o t h e re l a t e d n e g o t i a b l e s e c u r i t i e s l a w s a n d r e g u l a t i o n s s t i p u l a t i o n i n o u r c o u n t ry , t h e m a r k e t c o m p a n y c a n o b t a i n th e s h a re m a t c h i n g q u a l i f ic a t i o n s o n l y i f it s n e t a s s e t s i n c o m e r a t e c a n a c h i e v e t h e c e r ta i n t a r g e t r e q u e s t . t o o b t a i n t h e a l l o t m e n t o p t i o n , t h e m a r k e t c o m p a n y o f t e n u s e s t h e m e t h o d o f e a rn i n g s m a n a g e m e n t t o i n c r e a s e i n d u s t ry p r o f i t l e v e l a rt i fi c i a l l y . b e c a u s e t h e i n fl u e n c e o f t h e e a r n i n g s m a n a g e m e n t i s m a i n l y in p a r ti c u l a r a c c o u n t i n g t o t h e r e p o rt p r o f it i n s t e a d o f t h e e n t e r p r i s e s a c t u a l p r o fi t , t h e e a r n i n g s m a n a g e m e n t i s e x c e s s i v e ly d i s a d v a n t a g e o u s t o t h e h e a l t h d e v e l o p m e n t a n d t h e s t a b l e d e v e l o p m e n t o f t h e s t o c k m a r k e t . b e c a u s e a t p r e s e n t g o e s o n t h e m a r k e t t h e c o m p a n y g e n e r a l l y t o e x i s t b a s e d o n m a t c h e s t h e s t o c k h o l d e r s r i g h t s t h e e a r n i n g s a d m i n i s t r a t i v e a c t i o n , i t g o v e r n s i n t o a n u r g e n t d u t y t o o b t a i n t h e e a r n i n g s a d m i n i s t r a t i v e a c t i o n s t a n d a r d t o g u a r a n t e e s h a r e m a t c h in g p o l i c y e ff e c t iv e e x e c u t i o n a n d ma i n t a i n t h e h e a l t h a n d s tab l e o f t h e s t o c k ma r k e t - t h e e a rn i n g s m a n a g e m e n t m e t h o d o f t h e l i s t e d c o m p a n y m a i n l y d i s p l a y i n f o l l o w i n g s e v e r a l a s p e c t s : u s i n g t h e s e l e c t i v i t y o f t h e a c c o u n t i n g p o l i c y , e s t i m a t e t h e c h a n g e u s i n g a c c o u n t a n t a n d s o o n ; u s i n g c o n n e c t i o n s i d e t r a n s a c t i o n ; u s i n g n o n - re g u l a r m e t h o d , s u c h a s d e b t r e o r g a n i z a t i o n a n d p r o p e r ty re o r g a n i z a t i o n a n d s o o n t h e s e m e t h o d s h a v e a p re m i s e , n a m e l y t h e a c c o u n t i n g p o l i c y s u r p l u s o p t i o n c h a r a c t e r i s t i c a n d a c c o u n t a n t m e a s u r e n o t d e fi n i t e c h a r a c t e r i s t i c , t h e r e f o re , a c c o u n t a n t t h e c r it e r i o n c o n s u m m a t i o n i s a k e y a s p e c t o f e a r n i n g s m a n a g e m e n t . a c c o r d i n g t o t h e a n a l y s i s o f t h e s u r p l u s m a n a g e m e n t , b a s e d o n t h e a l l o t m e n t o p t i o n , t h e d i s s e r ta t i o n d i s c u s s t h e e ff e c t o f t h e a c c o u n t a n t p r i n c i p l e t o t h e s u r p l u s m a n a g e m e n t .t h e p r i n c i p l e a n d t h e s y s t e m c h a n g e c o u r s e o f o u r c o u n t ry a c c o u n t a n t s h a d a l s o r e fl e c t e d h o w g o v e rnm e n t s s y s t e m s u p p l i e s g a m b l i n g t h e i n fl u e n c e a n d t h e s t a n d a r d e n t e r p r i s e e a rnin g s a d m i n i s t r a t i v e a c t i o n i n t h e g o v e rn m e n t a n d i n t h e e n t e r p ri s e s . ab s t r a c t - 一， 一.明种 一一月. 一- 一. 一一-一 o n j a n u a ry 1 , 2 0 0 7， i t s t a rt e d t o i m p l e m e n t e n t e r p r i s e a c c o u n t a n t s n e w l y p r i n c ip l e i n t h e l i s t e d c o m p a n y s c o p e . t h e n e w p r i n c i p le i s a c o m p l e t e s y s t e m , i n c l u d i n g 1 b a s i c c r i t e r i o n a n d 3 9 c o n c r e t e c r i t e r i a , a n d i t a l s o r e t a i n e d t h e c h i n e s e c h a r a c t e r i s t i c a n d m a n i f e s t e d w it h i n t e rn a t i o n a l a c c o u n t a n t c r i t e r io n f u l ly . i n t h e n e w p r i n c i p l e c e rt a in c o n c r e t e c r i t e r i a l i m i t t h e e a rn i n g s a d m i n i s t r a t i v e a c t i o n o f t h e l i s t e d c o m p a n y , w h i c h b a s e d o n t h e a l l o t m e n t o p t i o n , h a s t h e e x t r e m e ly v i t a l s i 加f i c a n c e t o t h e e a rni n g s m a n a g e m e n t . we c a n g e t t h e c o n c l u s i o n t h a t t h e p e r f e c t o f t h e a c c o u n t a n c y s s t a n d a r d a n d s y s t e m i s a n im p o rt a n t f a c t o r o f t h e l i s te d c o m p a n y s u r p l u s m a n a g e m e n t m a n a g e s a c c o r d i n g t o o u r r e s e a r c h . t h e n e w e n t e r p r i s e a c c o u n t a n t p r i n c ip l e h a s i m p o rt a n t m e a n i n g t o t h e l i s t e d c o m p a n y s u r p l u s m a n a g e m e n t . i n t h e m e a n w h i l e , b e c a u s e o f t h e e s t a b l i s h m e n t p u r p o s e o f a c c o u n t a n c y s s t a n d a r d a n d t h e s y s t e m h a s t h e n o n - u n i t a r i ty c h a r a c t e r i s t i c a n d a c c o u n t a n c y s p o l i c y h a s a s u r p l u s o p t i o n a c h a r a c t e r i s t i c s e t c . , t h e s e l i m i t a t i o n s h a s d e c i d e d t h a t t h e s t a n d a r d e n t e r p r i s e h a v e t o m a k e t h e n o r m e a rn i n g s a d m i n i s t r a t i v e a c t i o n . i n a d d i t i o n t o t h e s t i p u l a t i o n o f a c c o u n t a n c y s s t a n d a r d , t h e r e l a t e d l a w , l a w s m o d e r a t e s w i t h t a k e c h a r g e o f m e as u re t o w a n t m u t u a l l y , h a n d l i n g c r e d i b i l i ty a n d r e l a t i v i ty o f v e ry v a r i o u s la w s , t h e re l a t i o n b e t w e e n u n i ty a n d v i v i d ; t h e c o m p a n y o f b u s i n e s s e n t e r p r i s e m a n a g e s s t r u c t u re n e e d s t o h a v e a r i g h t w a y t o b e p e r f e c t a n d t h e m a r g i n b e h a v i o r ke y o f t h e s t o c k ma r k e t n e e d s t o b e n o r m i n t h e me a n t i me w o r d s : t h e l i s t e d c o m p a n ya c c o u n t a n t p r i n c i p l e e a r n i n g s m a n a g e m e n t a l l o t m e n t o p t i o n i i i 南开大学学位论文版权使用授权书 本人完全了解南开大学关于收集、保存、使用学位论文的规定， 同意如下各项内容:按照学校要求提交学位论文的印刷本和电子版 本;学校有权保存学位论文的印刷本和电 子版，并采用影印、缩印、 扫描、 数字化或其它手段保存论文; 学校有权提供目 录检索以 及提供 本学位论文全文或者部分的阅览服务; 学校有权按有关规定向国家有 关部门或者机构送交论文的复印件和电子版: 在不以 赢利为目 的的前 提下，学校可以适当复制论文的部分或全部内容用于学术活动。 日 支坏|d 学 位 论 文 储签 名 : ; 渔 w 7 朔 经指导教师同意， 本学位论文属于保密，在年解密后适用 本授权书。 指导教师签名:学位论文作者签名: 解密时间:年月日 各密级的最长保密年限及书写格式规定如下: 联 一 依 邹 一 式 一 、 爪 于 了等诀 少 一 三叮一 不 子 于 二不一刀叼;燕 卦 f i s _ z i p 滚 a * -6 4 - 彼 矿一催 卜 考 祥布 够 洲 妙密 * 10 年 .年 .年 e 梳理了国内、外盈余管理的主要研究文献;并对新 企业会计准则中 可能对上市公司盈余产生影响的某些具体会计准则逐一进行了分析。 第三章中国上市公司基于配股权的盈余管理动机分析，对上市公司基于配 股权进行盈余管理的现象进行了分析;并剖析了上市公司为配股进行盈余管理 的原因。 第四章会计准则对上市公司盈余管理行为的影响，通过对我国会计准则的 变化历程的 梳理，了解了盈余管理是随着经济发展和会计规范的不断完善而产 生的;会计准则对盈余管理有制约作用，同时因为其自 身特点又具有一定的诱 导作用。 并着重分析了新 企业会计准则的实施对上市公司基于配股权的盈 余管理行为的限制和诱导作用。 第五章我国上市公司盈余管理治理对策，分析了上市公司基于配股权的盈 余管理治理的必要性，并从完善公司治理结构和规范股票市场融资行为的角度 提出了上市公司盈余管理治理的建议。 第一章引言 引言研究背景与意义 研究方法与内容 l212.1 !，相 关 理 论 综 述 盈余管理行为的界定 盈余管理研究文献评述 新会计准则的基本内容概要 上市公司基于配股权 的盈余管理动机分析 1 .上市公司为配股进行盈余管理的 行为表象 2 上市公司为配股进行盈余管理的 原因 我国会计准则的演变及特点 会计准则对基于配股的盈余管理 行为的制约 会计准则对基于配股权的盈余管 理行为的诱导 l么 会计准则对上市公司 : 盈余管理行为的影响 或5. 我国上市公司盈余管 理治理对策 盈余管理治理的必要性 上市公司盈余管理治理建议 图2 . 1 研究框架图 资料来源:作者整理 第二章 相关理论综述 第二章相关理论综述 本章主要对盈余管理行为及基于配股权的盈余管理行为予以界定， 对国内、 外盈余管 理的 研究文献予以回 顾并评述。同 时， 对新 企业会 计准则进行了 分析。 第一节盈余管理行为的界定 在国外，盈余管理已经有了近二十年的研究历史， 会计学家对盈余管理的 概念有了 初步的 定义，其与 会计造假的区 别是盈 余管理这一概 念存在的前提。 同 时，因 为本文的研究对象是 上市公司 基于配股 权的 盈余管理， 因此有必要对 这一概念单独界定。 2 . 1 . 1 盈余管理的概念 关于盈余管理有几个广为引用的有代表性的 定义。美国 会计学家斯考特 (w i l l i a m . k . s c o t t ) (1 9 9 7 ) 在其名著 f i n a n c i a l a c c o u n t i n g t h e o r y ) 中认为盈余管理是会计政策的选择具有经济后果的一种具体表现。 “ 只要企业的 管理人员有选择不同会计政策的自由，他们必然会选择使自己的效用最大化或 使企业的 市场价值最 大化的 会计 政策， 这 就是所 谓的盈余管 理。 ” i 美国会计学 家凯瑟琳. 雪拍 ( k a t h e r i n e s c h i p p e r ) ( 1 9 8 9 ) 将盈余 管理的定 义建立在 会计 数字是一 种有用的信息基础之上 ，认为 盈余管理 实际 上是企业 管理人员 通过有 目的地控制对外财务报告，以获取某些私人利益的 “ 披露管理” 。 美国另外两位 会计学教授 p . m . h e a l 和 j . m . w a h l e n ( 1 9 9 9 )认为，盈余管理是管理当局 运用职业判断编制财务报告和通过构造交易以改变财务报告的行为， 目的是隐 瞒企业实际的业绩， 误导那些以公司的经济业绩为基础的利益关系人的策划或 影响 那些以 会计报告为基 础的 契约的 后果。 h e a l y a n d w a h l e n 的 定义强调 管理 者更多地 使用判断。 例如: 在财务报告中 反映大 量的 未来经济 事项时需 要使用 判断。如:估计长期资产的预期年限和残值、坏帐准备、资产摊销等;管理者 ， w i l l i a m . k . s c o t t . f i n a n c i a l a c c o u n t i n g t h e o r y . 1 9 9 7 : 2 -3 第二章 相关理论综述 在公认会计准则范围内，选择报告相同的经济事项时需要使用判断。如:折旧 时采用直线法还是加速折旧法，存货采用先进先出法或后进先出法等;另外， 在资产管理时也需要使用判断。如:存货水平、存货运输或购买时间等都将影 响成本和净收益;管理者也要选择是记录还是延迟记录可控制的费用。如:研 究开发费、广告费、保养费等:该定义还认为盈余管理的目的是隐瞒公司实际 经营业绩，从而误导投资者。这种情况的出现是因为管理者认为投资者无法发 现盈余管理，管理者具有外部投资者并不知道的私人信息，盈余管理对于外部 投资者是不透明的，这也就是人们常说的信息不对称。 国内 一些学者也 对盈余管理做出了 定义。 秦荣生 2 0 0 1 ) 认为盈余 管理 是指 “ 企业有选择会计政策和变更会计估计的自由时，选择其 自 身效用最大化或是 企业市场 价值最大化的 一种行为” 。 川 朱红军 认为“ 盈 余管理是 公司 管理层为 实 现自身效用或公司市场价值最大化，进行会计政策的选择，从而调节公司盈余 的行为” 。 幻 张士强 将盈余 管理定义为 “ 企业管 理人员 通过选择 会计政策寻 求对 自己 有利结果的 行为” 。 ( 3 陆建桥 ( 1 9 9 9 ) 将盈余管 理定义为: “ 企业 管理 人员 在会计准则允许的范围之内，为了实现自身效用的最大化和 ( 或)企业价值的 最大化做出 的会计选 择” 。 4 1 张永奎、刘峰 ( 2 0 0 2 )认 为， 盈余管理是 “ 上市 公司为特定目 的 而对盈 利进行操纵的 行为。 ” 并且 指出 ， 盈余管 理并非限制 在公 认会计原则或会计方法内。从以上定义可以看出，目前对盈余管理的定义尚未 形成共识。主要分歧在于盈余管理是否是在会计准则允许的范围内进行的。本 文将盈余管理的定义限制在会计准则允许的范围内，因为这是盈余管理不同于 会计造假的关键。否则，盈余管理的概念没有单独存在的必要。 因此分析认为盈余管理行为应该有如下特点:其一，盈余管理是在会计法 律法规和会计准 则允许的范围内 进行的:其 二，盈 余管理的目 的 是为了实 现经 营者的利益最大化和企业价值最大化;其三，盈余管理的手段是对现行会计政 策的可选择性和现行会计制度存在的漏洞的利用;其四，盈余管理的主体是企 业管理当局。 (n秦荣生. 财务会计新课题:盈余管理. 当代财经，2 0 0 1 ( 2 ) : 2 1 - 2 3 (7 1 朱红军. 试析上市公司盈余管理的动机与类型. 上海会计， 2 0 0 0 ( 4 ) : 1 2 - 1 4 (3 张士强. 对公司盈余管理的透视. 财会研究， 2 0 0 1 ( 4 ) : 3 9 4 0 (n陆建桥 . 中国 亏损上市公 司盈余管理 实证研究. 会计 研究， 1 9 9 9 ( 9 ) : 2 5 3 5 第二章 相关理论综述 2 盈余管理与会计造假的关系及其界定 有人认为，盈余管理与会计造假之间没有什么区别，但根据其特点，盈余 管理与会计造假还是有明显区别的，将二者混用必将导致对盈余管理的全面否 决，这种做法显然是不正确的。会计造假是指企业为了达到隐瞒和粉饰真实经 营业绩， 满 足个人私利的目 的而 采用伪造凭 证、虚增企 业收 入、披露 虚假信息 等一系列超 过法律允许范围 的手 段， 来对企 业利润进行 调节的 一种非 法行为。 表面上看来，盈余管理与会计造假有着惊人的相似，但实际上，它们之间有着 本质的区别，主要表现在以下几个方面: 1 . 法规的认可与否。 盈余管 理产生的 条件是会计 政策的可 选择性。不论 是国内 还是国 外，在制 定相应的 会计规范时都具有一定的灵活性，使得企业可以根据自身的需要选择 相应的会计政策， 进行会计处理， 这为企业以合法的手段调节利润提供了条件。 而会计造假 则是采用不合法、不 合规的手段 改变企 业的 盈余信息， 其目 的是 欺 骗会计信息的使用者，获得不当利益。 2 . 运用的手段不同。 由于盈余管理是以会计政策的可选择性为前提条件，所以 手段的选择是在 会计法律法规和准则的范围内进行的。主要是对会计核算上需要估计的项目 进 行调整。如通过固定资产折旧年限、待摊费用摊销期的改变来达到修正企业盈 余的目的。会计造假是以不合法的手段来粉饰企业的财务报表，如虚构交易， 制作虚构 交易的所有原始 凭证， 据以 记录收 入; 把 预收 账款记录为收 入等。 3 . 行为动机不同。 盈余管 理和会计造假都会使 企业的 会计报表的 真实性和可 靠性受到损害， 但两者的 动 机有较大的不同。盈 余管理 作为 一种 合乎法律规范的 利润调整， 是 管 理者希望 通过该管理使企 业的 盈利能 趋于 预定的 管理目 标， 其目 的 是提 升企 业形象、规模和发展速度，显示自己的业绩。而会计造假则是管理当局利用信 息的 不对 称， 采取欺诈手段不合 法地调整 企业的 盈余， 实 现自 身收 益的 最大 化。 4 .经济后果不同。 盈余管理和会计造假两者动机和手段的不同，使得两者导致的后果有明显 的 差别。 盈 余管理可能导 致正、 反 两方面的结 果。 在现代企业委托 代理关系中 ， 企业的管理当局作为代理人须以股东财富的最大化为目标，同时为了自身利益 第二章 相关理论综述 的考虑会采取一些盈余管理的措施，这些措施运用得当，常常给企业带来一定 的正面效应。会计造假则不是以 企业实际生产经营为基础实施的利润调节，而 是凭空对企业的业绩进行的人为“ 创造” ， 使会计真实性严重受到损害，导致报 表的使用者做出错误的决策，严重损害使用者的利益， 甚至危及社会的安定。 因 此， 会计造假的 后果极其有害 ，也为各国 法律不 允许。 5 ， 行为的主体不同。 盈余管理的主体是企业的管理当局。无论是会计方法的选择、运用和会计 估计的变动、会计方法的运用时点、交易事项发生时点的控制，实质上控制于 具有专业知识优势的高层管理人员手中.因此，企业管理当局应对盈余管理的 经济后果负责; 而会计 造假的 主体 有可能是企业的 管理当局， 但在更多的情况 下是个别高层管理人员，他们在主观上有非法占用或挪用公共财产达到私人利 益的不 良 动机。 2 . 1 . 3 基于配股权的盈余管理定义 在我国的实践中，上市公司盈余管理出于不同的动机:比如上市公司出于 税收考虑 而进行的负向 盈余 操作:管理当 局为控 制不同 时期盈 利的 大幅波动而 进行的利益平滑操作:以及为实现配股资格而进行的正向盈余管理操作等.本 文研究的上市公司基于配股权的盈余管理，其含义，即指上市公司为达到配股 资格线而进行的正向盈余操作。 根据2 0 0 1 年 3 月1 5日 发布的 关于做好 上市公司 新股发行 工作的通知 要求，上 市公司 配股必须符 合以 下条 件:最近3 个完整 会计年度的 净资产收益 率平均不低于 6 %:扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以 低者作为净资产收 益率的计算依 据。 上市公司 为了 使自 身的 财务指 标满足上市 公司的 配股要求， 往往采取做大 公司盈余管理的 手法， 使公 司的净资 产收益率 达到配股资格线，从而实现配股。 第二节盈余管理研究文献回 顾 本节首先对国内、外盈余管理研究文献做了回顾，然后对研究现状做了分 析 第二章 相关理论综述 2 . 2 . 1 国外研究文献回顾 从西方国家来看，盈余管理从早期的创造性会计演变而来。创造性会计 ( c r e a t i v e a c c o u n t i n g ) 在 1 9 世纪出 现， 最初主要是进行利润平滑 ( i n c o m e s m o o t h i n g ) ,随后即是从事秘密准备 ( s e c r e t r e s e r v e s ) ,随着会计准则和法 规的不断完善，创造性会计逐步向今天的盈余管理发展。 会计政策的可选择性 使公司管理当局有可能 选择有利于自 身利益但是不能准确反映公司真实经济情 形的会计方法和会计估计 ( h e a l y 反之， 如果盈 余管理虽然存在， 但并非普遍现象，或对资 源配置仅有微弱的影响，则无须修 订财务报告准则。 会计准则制定者在制定会计准则时，关注的核心应该是什么? 根据 p a u 1 m . h e a l y 会计准则的制定和完善应充分考 虑对盈余管理的有效制约。国内上市公司利用会计准则进行盈余管理的现象比 较普遍。 4 . 盈余管理与证券市场的关系 张祥建、宁向东等的研究表明，上市公司通过调整应计利润来提升报告盈 余的盈余管理行为可以短期内使利润虚增或被取消特别处理，但从长期讲企业 的总体盈利水平并没有任何提高。我国目 前普遍存在的 盈余管理现象降低了市 场的运行效率， 不利于证券市场的健康发展。 本文的研究试图在前人研究的基础上， 着重探讨会计准则对盈余管理的 影 响，尤其是新准则对基于配股权盈余管理的影响，并在这一前提下，为上市公 司基于配股权的盈余管理治理提供合理的建议。 第二章 相关理论综述 第三节新 企业会计准则的基本内容概要 2 0 0 7 年1 月1 日 起上市公司范围内开始实施的新 企业会计准则 包括1项 基本准则和3 8 项具体准则， 新准则与原有的会计准则和制度相比， 有其自 身的 特点，某些具体准则的规定也会对上市公司的盈余产生直接或间接的影响。 2 . 3 . 1 新准则的特点 1 . 新企业会计准则体现了中国上市公司发 展的新要求 十几年来，伴随着经济市场化改革的持续稳定推进，中国的金融市场也在 快速成长，上市公司的业务活动不断翻新， 比如，衍生金融工具的产生、 对 人力资源价值的认同 等等。新企业会计准则体系正是顺应这一发展的 特点和新 要求出台的。 新会计准则是一个较为完整的会计准则体系，它不仅弥补了 现行 会计准则和制度中有关企业合并、 衍生金融工具等事项规定的空白，还充分借 鉴了国际财务报告准则的规定，吸取了发达国家对于复杂交易事项的会计处理 经验， 并充分考虑了中国转型市场经济的 特点。 2 . 资产和交易得到更为公允地反映 新企业会计准则的一大亮点是引入了公允价值计量，以前一些上市公司通 过以低价资产换入高价资产， 从而降低成本的做法将不再可行， 这些规定将 使得上市公司的资产和交易得到更为公允地反映。 3 . 货币时间价值在新会计准则中得到体现 金融工具确认和计量的准则要求公司对应收和应付款项采用实际利率法， 按摊余成本计量。这使得拥有长期应收、应付款项的上市公司不得不将这些长 期资产、 负债的账面值减计至未来现金流的折现金额。 这种处理方法充分体现 了资金的占 用成本， 并会在一定程度上促 进上 市公司管理层对资产负债结构、 产品赊销政策进行优化。 4 . 金融风险的披露更为直接和透明化 金融工具确认和计量准则要求将衍生金融工具纳入表内 核算，这使得上市 公司进行的一些高风险金融投资可以 及时的 在财务报表中得到反映，使治理层 可以更直接地获取相关信息， 为治理层更好地履行其职责提供了条件， 同时 也使投资者可以更直接地了解上市公司衍生金融工具的情况。 第二章 相关理论综述 5 . 创新交易的规范处理提高了上市公司之间的信息可比 性 目 前， 中国公司重组、兼并活动的频繁发生和方式的不断创新， 例如业 务兼并、 权益互换等，对会计准则提出了新的规范要求。 新企业合并准则在诸 多方面对这类交易的处理进行了规范，从而使得上市公司兼并活动的会计结果 更为可比， 也更加公允地反映了经济 交易的 实 质。 2 . 3 . 2 新准则的基本内容及其对上市公司盈余的影响 1 . 新准则的基本内容 新准则包括1 项基本准则和3 8 项具体准则，3 8 项具体准则包括对原有 1 6 项具体准则的修改和新增的2 2 项具体准则， 这些准则涵盖了各类企业的各项经 济业务，既包括对会计要素确认、计量的要求，也包括对企业会计信息的列报 与披露事项的规定，分门别类对企业发生的各类经济业务的会计处理进行了规 范。这些具体准则的适用范围不同，所针对的约束对象与规范内容有所不同， 有些是普遍适用于所有企业的，有些则主要是针对特定行业会计活动的;有些 具体准则的实施会对企业的利润产生直接的影响:有些具体准则主要侧重于对 企业会计信息的列报与披露事项的规范， 并不直接涉及会计要素的确认、 计量， 因此这类准则对企业盈亏状况没有直接的影响，也不会影响到企业的盈余管理 行为。 2 . 新准则对企业盈余的影响 新准则施行对企业盈余产生的影响，既有一次性的盈亏变化，也有长期性 的影响; 有些影响是直截了当、 冲击强烈的，也有些是间接相关、 潜移默化的; 下面针对某些具体准则对企业盈余产生的影响予以分析: ( 1 ) ( c a s 1 一存货 对企业会计盈亏的影响， 主要体现在两个方面， 一是 基于存货计价方法的变动。由于取消了 对存货成本计价的“ 后进先出法”，如 果市场价格持续走高，原采用 “ 后进先出法”的企业在改用其他方法后，当期 发货成本 会相对下降，存货结存价值提高，期间利润会相应增加; 反之，市场 价格持续走低时，对原采用 “ 后进先出法”的企业在改用其他方法后，会使当 期发货结 转成本相应增加， 期间 利润相应减少， 而存货结 存价值则抬高。 二是 基于借款费用资本化的变动。 q c a s 1 一存货将纳入借款费用资本化的资产范 围将扩大到某些存货项目( 如生产周期较长的成套设备、 船舶、建筑产品等)， 第二章 相关理论综述 对此类需凭借对外借款，并经过相当长的生产周期才能达到可销售状态的企业 而言，其当期的财务费用就会相应减少，而经营利润则相应增加。 ( 2 ) ( c a s 2一长期股权投资对企业会计盈亏的 影响，主要源于三个方 面。一是长期投资由权益法变更为成本法的影响。对子公司投资由权益法核算 改为成本法核算时， 如果该子公司处于盈利状态，会相应引起母公司会计报表 利润数额的减少和资产数额的减少;如果其投资子公司处于亏损状态，将使母 公司会计报表的利润和资产的同时虚增。 二是新准则对股权投资差额视同为商 誉， 不计摊销， 但可能计提减值准备， 而原准则中对股权投资差额要进行摊销， 这也将影响企业损益和财务状况。三是新准则对长期投资计提减值准备后， 规 定不可以 实施转账冲回，而原准则在价值回 升时可以 转回，这将使企业利润在 特定情况下产生相对减少现象. ( 3 ) ( c a s 3一投资性房地产对企业会计盈亏的影响，主要源于公允价 值模式的实施。在原制度下，房地产统一纳入固定资产或无形资产核算， 需要 定期计提折旧或摊销，而新准则规定在有确凿证据表明 投资性房地产的公允价 值能够持续可靠取得时， 采用公允价值模式 进行后续计量，以资产负债表日 投 资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，并将二者差额直接计入当期损 益。此举不仅直接减少了折旧或摊销费用， 使利润相应增加，而且在房地产市 值提升的情况下，因其公允价值与原账面价值的差额，利润也相应增加。 ( 4 ) c a s 4 一固定资产 与原准则相比， 并没有实质性区别， 不会因此对企 业 当期盈亏状况产生重大直接影响。 但需要注意， 新准则内在规定的变动有可 能产生相关的影响， 一是新准则取消了固定资产“ 单位价值较高” 的定性标准， 由此可能引起企业固定资产确认范围及相应折旧费的变化;二是新准则要求某 些特殊行业， 在固定资 产存在高额弃置费用时，按其相应现值计入固定资产初 始成本并追溯调整，此举会增加资产价值，引致折旧费用。 ( 5 ) ( c a s 5一生 物资 产主要针对农业生产企业，且与前己 实施的 充分 吸收相关国际准则的农业企业会计核算办法拥有相同的理念基础，加之新准则 对生物资产的计量未参考国际会计准则的公允价值模式，实施新准则对企业盈 亏状况的影响需要深入观察和进一步分析。 ( 6 ) ( c a s 6 一无形资产 对企业会计盈亏的影响， 主要源于三个方面: 一 是对原整体性的研发费用一律费用化变更为 分阶段区别处理， 将前期的 研究费 用直接计入当期损益，而对后期的开发费用允许资本化，此模式将相应增加开 第二章 相关理论综述 发阶段的当期盈利和资产价值; 二是对为首次发行股票而接受投资者投入的无 形资产，废止原准则 “ 应以该无形资产在投资方的账面价值作为入账价值”， 通过投资双方议定价格入账，可能会增加企业投资双方议定价格入账，可能会 增加企业资 产和权益; 三是增加有关不确定使用寿命无形资产的会计处理规定， 明确规定了此类无形资产不再采用摊销的办法，而是采用减值测试，这可能改 变企业的资产和损益状况。 ( 7 ) ( c a s 7 一非货币 性资 产交换 对企业会计盈亏的影响， 主要来自 于在 符合公允价值模式下差额的处理规定:非货币性资产交换在该项交换具有商业 实质和换入资产或换出资 产的公允价值能够可靠计量的情况下，应当以 公允价 值和应支付的相关税费作为换入资产入账价值，公允价值与换出资产账面价值 的差额计入当期损益， 并连锁反应到当期资产结构、 所得税费用、净利润及净 资产等要素。 ( 8 ) ( c a s 8 -资产减值对企业会计盈亏的影响， 主要源于其第十七条” 资产减值损失一经确认， 在以后会计期间不得转回”的规定。该准则适用于除 ( c a s h号存货、( c a s 3号投资性房地产、( c a s 5 号生物资 产、 ( c a s 1 5 号建造合同、 ( c a s 1 8号所得税、 ( c a s 2 1 号 租赁、 ( c a s 2 2 号金融工具确认和计量、( c a s 2 7 号石油天然气开 采所分别对应的存货、投资性房地产、消耗性生物资产、建造合同、递延所 得税资产、融资租赁中出租人未担保余值、金融资产、未探明石油天然气矿区 权益等八类资产之外的资产减值业务。此准则的施行，将从制度上有效防止企 业针对相关资产项目，通过计提秘密准备来调节利润的行为，促使会计报表信 息更加客观真实。 ( 9 ) ( c a s 9 一职工薪酬首次系统规范了企业职工薪酬的定义、内涵和会 计处理，导入了某些区别于原有制度的会计处理办法，可能会对不同的企业产 生一定的财务影响。此外，新准则要求对于提前解除劳动而可能发生的补偿， 作为企业预计负债处理，由此可能会直接影响企业损益。 ( 1 0 ) ( c a s 1 0 - - 企业年金基金 规范的是与企业日 常经营无关的企业年金 独立会计主体的相关事项， 即不是作为企业年金委托人的上市公司或相关企业， 而是企业年金基金的受托人、账户管理人、托管人和投资管理人。因此，新准 则施行对企业盈亏并没有产生直接的实质性影响。 ( 1 1 ) ( c a s h一股份支付 专门 规范企业为获取职工和其他方提供服务或 第二章 相关理论综述 商品而授予权益工具或者承担以 权益工具为基础确定的负债交易。对于现在没 有股份支付业务的企业可能影响比 较小， 但对于现在和将来可能发生股份支付 业务的企业则可能存在很大的影响。 现行规定是， 在行权前费用一般不纳入表内 反映， 在行权时才全额计入行权当期的损益; 而新准则要求企业在行权前采用公 允价值计算期权之成本费用， 并确认当期的负债或权益， 由此将影响到利润的下 降和资产负债表结构. ( 1 2 ) q c a s 1 2 -(责 务重组 对企业会计盈亏的 影响， 主要源于公允价 值计 量模式的 采用:新准则明 确规定，债务人以 现金清偿债务的，应当 将重组债务 的账面价值与实际支付现金之间的差额， 确认为债务重组利得， 计入当期 损益; 债务人以非现金资产清偿债务的，应当将重组债务的账面价值与转让的非现金 资产公允价值之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益;当 债务转为 资本时， 重组债务的 账面价值与股份的公允价值总额之问的差额， 确认为债务 重组利得，计入当期损益;修改其他债务条件的，债务人应当将修改其他债务 条件后债务的公允价值作为重组后债务的入账价值。重组债务的账面价值与重 组后债务的入账价值之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益。 ( 1 3 ) ( c a s 1 4 一收入 对企业会计盈亏的影响， 主要源于公允价值计量模 式的采用。在企业采用分期收款结算方式下，可能会短期内推迟部分企业确认 收入的时间，由于收款期较长 ( 比 如超过一个会计年度)， 对收入必须采用现 值进行计量，从而减少了当期损益和权益。但就长期看，并不影响盈亏和和权 益状况。 ( 1 4 ) q c a s 1 5 一建造合同 对盈亏的 影响， 主要是由 于 借款利息可以 通过 资本化进入建造工程成本，直接引起当期利润和存货资产增加。 ( 1 5 ) ( c a s 1 6 一政府补贴 对企业会计盈亏的影响， 主要源于政策的调整。 企业接受政府补助，特别是与资产相关的转入收益，相对于原来增加资本公积 而言，直接增加了企业的利润。 ( 1 6 ) q c a s 1 7 -借款费用 对企业会计盈亏的影响， 主要源于扩大了借款 费用资本化的资产范围和借款范围。资产不仅包括企业的固定资产， 还包括需 要相当长时间才能达到可销售状态的 存货以 及投资性房地产;借款也扩大了既 有专门借款，也有一般借款。由 此引 起资本化的借款费用相应增加了企业的资 产价值， 减少当期财务费用， 进而增加当 期利润。 ( 1 7 ) ( c a s 1 8 一所得税对企业会计盈亏的影响，值得具体分析。新准则 第二章 相关理论综述 规定企业在取得资产或发生负债时，应当确定其计税基础，并采用资产负债表 债务法核算。这与原制度下应付税款法不同，需要确认递延所得税资产和递延 所得税负债，从而影响企业的财务状况。当产生可抵减暂时性差异时，将使本 期递延所得税资产增加、本期所得税费用减少，从而使本期利润增加;而在产 生亏损引发的所得税利益下，企业对于能够结转以 后年度的可抵扣亏损和税款 抵减，应当以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额 为限， 确认相应的递延所得税资产， 从而将使本期资产增加、 利润增加。当然， 在弥补亏损会计处理中，新准则对弥补亏损当期允许确认所得税利益，确认递 延所得税资产，这就要求企业必须对五年内可抵扣暂时性差异是否能在以后经 营期内的应税利润充分转回作出正确判断，如果不能转回则不应确认该项递延 所得税资产。 ( 1 8 ) ( c a s 2 0 -企业合并 对企业会计盈亏的影响， 主