（国际贸易学专业论文）外商直接投资对山东省产业结构影响研究.pdf

i m p a c to ff d io nt h ei n d u s t r i a l s t r u c t u r eo f s h a n d o n gp r o v i n c e 学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导 下，独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的 内容外，本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的 作品成果。对本文所涉及的研究工作做出重要贡献的个人和集 体，均已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法 律责任由本人承担。 特此声明 学位论文作者签名：日而矸 2 0 1 0 年f 月2 弓日 学位论文版权使用授权书 本人完全了解对外经济贸易大学关于收集、保存、使用学 位论文的规定，同意如下各项内容：按照学校要求提交学位论 文的印刷本和电子版本；学校有权保存学位论文的印刷本和电 子版，并采用影印、缩印、扫描、数字化或其它手段保存论文； 学校有权提供目录检索以及提供本学位论文全文或部分的阅览 服务；学校有权按照有关规定向国家有关部门或者机构送交论 文；在以不以赢利为目的的前提下，学校可以适当复制论文的 部分或全部内容用于学术活动。保密的学位论文在解密后遵守 此规定。 学位论文作者签名：闪翰研 导师签名：t 澎答沈 v 2 0 1 0 年岁月哆日 2 0 1 0 蚴乡日 摘要 作为我国东部沿海省份，山东省凭借着良好的区位优势和经济环境，较早 地开始引进外商直接投资。经过二十多年的发展山东省利用外商直接投资规模 不断扩大，水平逐步提高。目前山东省正处于经济转型升级的关键时期，研究 外商直接投资对山东省产业结构的影响，对于积极引导利用外商直接投资促进 山东省产业结构优化升级、加快经济发展具有重要的现实意义。 我国学者关于外商直接投资对产业结构的影响研究主要是针对全国进行 的，对具体地区的研究相对较少。外商直接投资对山东省产业结构的影响，目前 还缺乏较为全面和深入的研究。本文试图在这方面进行一定的尝试，将理论与 实际相结合，采用定性分析与定量分析相结合的方法，建立计量模型，从实证 的角度分析外商直接投资对山东省产业结构的影响，并对如何进一步利用外商 直接投资促进产业结构优化升级提出了相应的建议。 本文主要分为六章。第一章为绪论，包括引言和文献综述两部分。在引言 中介绍了本文的研究背景及研究意义，指出了文章的研究内容和所采用的研究 方法，在文献综述部分对国内外的研究情况进行了梳理回顾并指出了本文的创 新之处。第二章为外商直接投资与产业结构升级的理论分析。在这一章中将对 外商直接投资、产业结构升级等理论进行论述分析。第三章为山东省外商直接 投资及产业结构现状。第四章建立计量经济学模型实证分析外商直接投资对山 东省产业结构的影响。第五章为对如何利用外商直接投资促进山东省产业结构 优化升级提出了相关的政策与建议。第六章为本文的结论部分。 关键词：外商直接投资，产业结构，山东省 a b s t r a c t a sc h i n a se a s t e r nc o a s t a lp r o v i n c ew i t hg o o dg e o g r a p h i c a l a d v a n t a g e sa n d e c o n o m i ce n v i r o n m e n t ，s h a n d o n gp r o v i n c es t a r t e di n t r o d u c i n gt h ef o r e i g nd i r e c t i n v e s t m e n tv e r ye a r l y a f t e rm o r et h a nt w e n t yy e a r sd e v e l o p m e n tt h e s i z ea n d q u a l i t yo ft h eu t i l i z a t i o no ff d ih a si m p r o v e dg r e a t l y n o ws h a n d o n gp r o v i n c ei s u n d e r g o i n gt h ep e r i o do fe c o n o m i ct r a n s f o r m a t i o na n du p g r a d i n gs ot o s t u d yt h e i m p a c to ff d io ns h a n d o n g si n d u s t r i a ls t r u c t u r eh a sv e r yi m p o r t a n tp r a c t i c a l s i g n i f i c a n c e a sf o rt h ei m p a c to ff d io ns h a n d o n g si n d u s t r i a ls t r u c t u r ei t s t i l ll a c k so f c o m p r e h e n s i v ea n di n - d e p t hs t u d i e s t h i sp a p e ra t t e m p t st om a k es o m er e s e a r c ho n t h i ss u b j e c t t h i sp a p e ra n a l y z e st h ef d ia n di n d u s t r i a l s t r u c t u r eo fs h a n d o n g p r o v i n c ew i t hq u a n t i t a t i v ea n dq u a l i t a t i v ea n a l y s i sm e t h o dm a k e se m p i r i c a lr e s e a r c h o nt h e i m p a c to ff d io ni n d u s t r i a ls t r u c t u r et h r o u g he s t a b l i s h i n ge c o n o m e t r i c m o d e l sp r o p o s e st h er e l e v a n ts u g g e s t i o n so nh o wt ob e t t e ru t i l i z i n gf d i t oa d j u s t a n do p t i m i z ei n d u s t r i a ls t r u c t u r e t h i sp a p e ri sc o m p o s e do ff i v ec h a p t e r s t h ef i r s tc h a p t e rd e s c r i b e st h er e s e a r c h b a c k g r o u n da n ds i g n i f i c a n c eo ft h i sp a p e rr e v i e w st h er e l e v a n ts t u d yi nh o m ea n d a b r o a da n dp o i n t so u tt h ei n i t i a t i v e so ft h i sp a p e r c h a p t e rt w oa n a l y z e s ；h er e l e v a n t t h e o r i e so nf d ia n di n d u s t r i a ls t r u c t u r eu p g r a d i n g i nt h et h i r dc h a p t e rt h ea u t h o r a n a l y z e st h ec u r r e n ts i t u a t i o na n dc h a r a c t e r i s t i c so ft h ef d ia sw e l la st h es t 栅a 】m f e a t u r e so fi n d u s t r i a ls t r u c t u r e t h ef o u r t h c h a p t e re s t a b l i s h e s t h ee c o n o m e t r i c m o d e l st o g i v ea ne m p i r i c a la n a l y s i so nt h ei m p a c to ff d io n s h a n d o n g s i n d u s t r i a ls t r u c t u r e t h ef i f t hc h a p t e rp r o p o s e st h er e l e v a n ts u g g e s t i o n so nh o wt o b e t t e ru t i l i z ef d it op r o m o t et h ei n d u s t r i a ls t r u c t u r eu p g r a d i n g t h ef i n a lc h a p t e ri s t h ec o n c l u s i o np a r t k e y w o r d s ：f d i ，i n d u s t r i a ls t r u c t u r e ，s h a n d o n gp r o v i n c e 目录 第1 章绪论1 1 1 引言1 1 1 1 研究背景及研究意义1 1 1 2 研究内容与研究方法1 1 2 文献综述2 1 2 1 国外相关研究2 1 2 2 国内相关研究4 第2 章外商直接投资与产业结构升级相关理论5 2 1 外商直接投资的界定及相关理论5 2 1 1 外商直接投资的界定5 2 1 2 外商直接投资相关理论6 2 2 产业结构升级相关理论8 2 2 1 产业结构及产业结构升级的界定8 2 2 2 产业结构演变理论9 第3 章山东省外商直接投资及产业结构发展现状1 0 3 1 山东省外商直接投资发展现状l o 3 1 1 外商直接投资发展阶段1 0 3 1 2 外商直接投资方式1 2 3 1 3 外商直接投资来源地1 3 3 1 4 外商直接投资产业分布1 4 3 1 5 外商直接投资地区分布1 4 3 2 山东省产业结构现状1 5 3 2 1 产业间结构现状1 5 3 2 2 三次产业内部结构现状1 7 第4 章外商直接投资对山东省产业结构影响的实证分析1 8 4 1 模型的建立及数据的选取1 8 4 2i n s 。与f d i 的平稳性检验1 9 4 3i n s 。与f i ) i 的协整检验2 0 4 4 格兰杰因果关系检验2 l 4 5 小结2 2 第5 章相关的政策与建议2 3 5 1 改善投资环境，促进引资规模增加2 3 5 2 积极引导f d i 的产业投向，促进产业结构升级2 3 5 3 优化f d i 的地区分布，引导f d i 流向中西部地区2 3 5 4 加强引资国别( 地区) 多元化，减小外商直接投资的波动性2 4 第6 章结言2 4 参考文献2 5 致谢2 8 个人简历2 9 1 1 引言 1 1 1 研究背景及研究意义 第1 章绪论 随着经济全球化一体化进程的加快，以跨国公司为主体的外商直接投资成为 当今全球经济的一大热点。改革开放三十多年以来我国凭借着巨大的市场潜力以 及日益改善的软、硬投资环境，目前已发展成为全球吸引外商直接投资的大国。 随着我国吸引外资数额的增加，创新利用外资方式，优化利用外资结构，发挥外 商投资在推动自主创新、产业结构优化升级、区域经济协调发展等方面的积极作 用成为当前研究的重要课题。 山东省作为我国东部沿海省份凭借着良好的区位优势和经济环境较早地开 始引进外商直接投资。经过2 0 多年的发展，山东省利用外商直接投资规模不断 扩大，水平逐步提高。2 0 0 9 年全省实际利用外资达8 0 1 亿美元1 。作为经济大 省山东正处于经济转型升级的关键时期，需要进一步加快产业结构调整，提高产 业层次，优化产业结构。因此了解山东省产业结构、外商直接投资现状，研究外 商直接投资对山东产业结构调整的影响，对于引导外商直接投资促进山东省产业 结构优化升级，加快经济发展具有重要的现实意义。 一 1 1 2 研究内容与研究方法 本文对山东省外商直接投资对产业结构的影响进行了深入分析，建立计量模 型，从实证角度分析了外商直接投资对山东省产业结构的影响效应，结合山东省 实际情况对如何利用外商直接投资优化产业结构提出了相关建议。本文第一章为 绪论，包括引言和文献综述两个部分。在引言部分将阐述论文的研究背景及意义 并说明本文的研究内容和研究方法。在文献综述部分将对国内外的研究情况进行 梳理回顾，并指出本文的创新之处。第二章为外商直接投资与产业结构升级的理 论分析。在这一章中将对外商直接投资、产业结构升级等理论进行论述分析。第 三章为山东省外商直接投资及产业结构发展现状。从山东省外商直接投资发展阶 段、投资方式、外商直接投资来源地、投资产业分布和投资地区分布五个方面分 析山东省外商直接投资情况，并对山东省产业结构现状进行分析。第四章建立计 量经济学模型，实证分析外商直接投资对山东省产业结构的影响。第五章为相关 1 数据来源：2 0 0 9 年山东省国民经济和社会发展统计公报，山东统计信息网 的政策与建议，结合上述几章的分析对如何利用外商直接投资促进产业结构优化 升级提出了相关建议。第六章为本文的结论部分。 本文的研究方法主要有： 实证分析与规范分析相结合。本文遵循理论联系实际的原则，结合外商直接 投资与产业结构升级的相关理论进行规范研究，对相关资料、数据进行了实证分 析，透过现实中的经济现象，揭示其内在的经济本质和经济规律。 定性分析与定量分析相结合。本文通过定性分析归纳总结了山东省外商直接 投资的特点及发展现状，在定性分析的基础上，建立计量模型，定量分析了外商 直接投资对山东省产业结构的影响。 1 2 文献综述 1 2 1 国外相关研究 ( 一) 理论方面 关于外商直接投资对产业结构的影响，国外许多学者从不同的角度提出了自 己的观点，其中比较典型的有赤松要的雁行模式理论、钱纳罩的“双缺口 模型、 小岛清的边际产业扩张论、小泽辉智的动态比较优势理论。 1 9 3 2 年日本学者赤松要在中国经济发展的综合原理一文中最早提出雁 行模式这一概念。赤松要最初研究日本的棉纺工业史时发现随着国内对纺织品需 求的增加，棉线和棉织品的进口也随之扩大，纺织品产量猛增，纺织产业部门迅 速发展，逐步取代进口产品，然后开始出口。纺织品的变化过程是国内进口一国 内生产一向外出口，把这三阶段用曲线连成图形在图表上呈倒“v 形，故称为 雁行形态。该理论阐释了日本经济通过外资和替代性生产而不断由低级向高级波 浪式发展的进程。雁行模式理论认为一国产业发展与国际市场存在紧密联系，产 业在不同发展层次的国家之间存在一种动态的梯度转移和传递过程。一国产业结 构的调整可以通过国际产业之间的梯度转移来实现。这同时为后进工业国或欠发 达国家加速工业化进程，实现产业结构升级提供了可能。 2 0 世纪6 0 年代钱纳里提出了著名的“双缺口模型”指出经济发展的根本在 于经济结构和产业结构的不断优化升级，由于存在结构刚性的原因，发展中国家 经济发展又受到国内资本不足的制约，引进和利用外资有利于发展中国家弥补储 蓄和外汇的双缺口，从而推动发展中国家的经济增长和结构调整。 2 0 世纪7 0 年代同本经济迅速崛起，日本的对外投资尤其是对发展中国家的 投资发展迅猛，日本学者小岛清对r 本的对外投资做了大量的研究和分析，提出 了边际产业扩张论，该理论从国际分工合理化的宏观经济分析角度出发来解释跨 2 国公司对外直接投资的决定因素，认为跨国公司进行对外直接投资的决定因素是 比较优势。这一理论的核心是对外投资应该从本国已经处于或即将处于比较劣势 的产业( 边际产业) 开始并依次进行。通过对外直接投资进行产业转移，以规避 产业劣势，转换和优化产业结构。投资国转移出去的产业是东道国具有明显或潜 在比较优势的部门。如果没有外来的资金、技术和管理经验，东道国这些优势就 不能被利用。他认为日本的传统工业部门之所以能够比较容易地在境外找到有利 的投资场所，是它向具有比较优势的国家和地区进行直接投资的结果。 小岛清的边际产业投资论概括了日本对外直接投资进行产业国际转移的模 式，也说明了亚洲出现的以日本一“四小龙”一东盟各国为序的产业调整递进的 构想，从各国产业结构调整的角度论述了如何提高国际直接投资效益的问题。 2 0 世纪9 0 年代小泽辉智提出了动态比较优势理论，该理论认为各国经济发 展水平具有阶梯形的等级结构，这种阶梯等级结构为发达国家创造了转移知识和 技术的机会，为发展中国家和欠发达国家提供了赶超机会，跨国公司的直接投资 使得东道国在经济发展的初期会同时出现一般消费品的生产和资本技术密集型 产品的生产，从而有利于东道国建立自己有竞争力的产业，缩短东道国向技术密 集型产业升级换代的时间，成为东道国产业结构调整的助推器。 以上理论为我们研究外商直接投资对产业结构的影响提供了一个较为清晰 的分析框架。已有的研究大致分为两类：一类是从投资国的角度来研究外商直接 投资与产业结构升级之间的关系，研究所涉及的主要是跨国公司利用对外投资保 持自身的产业高度优势、技术优势的战略，如小岛清的边际产业扩张理论：另一 类是从东道国的角度，研究发展中国家利用外资推进产业结构升级的现实，如雁 行模式理论、“双缺口模型”、动态比较优势理论。上述理论认为东道国可以通过 吸引外商直接投资促进本国产业结构升级，但忽略了对外商直接投资促进东道国 产业结构升级所需前提条件的分析。外商直接投资对东道国产业结构调整的促进 作用依赖于一定的前提条件：一是外商直接投资的资本和技术含量。经济增长、 产业结构升级主要源于资本等生产要素的技术应用，如果外资企业的技术含量不 高，生产的产品附加价值低，对国内企业的技术溢出效应较低，则对东道国产业 结构的优化升级作用较为有限。二是外商直接投资能否与东道国产业结构调整目 标一致。如果东道国在吸引外商投资的过程中，没有对外资进行有效引导，当跨 国公司的利益目标和东道国产业结构调整目标不一致时，就会在很大程度上限制 外商直接投资对东道国产业结构调整的促进作用。 ( 二) 实证研究 在实证方面，b a r y ( 1 9 9 9 ) 对流入爱尔兰、西班牙、葡萄牙，英国的外商直 接投资以及这个国家的产业结构进行了对比分析，指出外商直接投资在这四国的 经济结构趋同过程中起着重要的作用。l i p s e y ( 2 0 0 0 ) 研究了发达国家的外资流 向和产业结构的关系2 。h u n y a ( 2 0 0 2 ) 对罗马尼亚制造业利用外商直接投资的情 况进行了研究，发现外资企业频繁投资的行业与出口行业相一致，外商直接投资 的进入并未改变东道国传统产业的优势地位3 。a k b a r 和b r i d e ( 2 0 0 4 ) 在研究了匈 牙利银行业外资公司投资意图、f d i 和经济发展国家之间的关系后指出，以市场 为导向的外商直接投资有利于东道国经济的长期发展，而以资源为导向的外商直 接投资不利于东道国企业技术的进步和国民福利的增长，所以对外商直接投资的 进入东道国要有所取舍。e v a ( 2 0 0 5 ) 通过建立计量模型对捷克外商直接投资和 产业结构进行了研究，发现外商直接投资对捷克的产业调整具有促进作用，促进 了捷克制造业劳动密集型产业的发展。 1 2 2 国内相关研究 国内学者对外商直接投资对产业结构的影响进行了广泛的研究，其中一些学 者肯定了外商直接投资对我国产业结构升级的积极促进作用。陈飞翔( 1 9 9 9 ) 指 出外商直接投资有效地增加了我国实现初步工业化所必需的要素供给，对我国工 业结构的调整起到了带动作用，加快了我国向市场经济体制转轨的过程。江小娟 ( 1 9 9 9 ) 从产业质量改善、技术进步、产业国际竞争力和贸易结构改善、人力资 源丌发、产业结构升级及产业组织优化、经济体制转轨等方面分析了外商直接投 资对产业发展的促进作用。 同时一些学者也指出外商直接投资对我国产业结构存在负面影响，郭克莎 ( 2 0 0 0 ) 分析了外商直接投资的产业结构特点，指出外商直接投资的结构性倾斜 加大了我国三次产业的偏差结构，扩大了我国三次产业发展水平和国际竞争力的 差别。卢荻( 2 0 0 3 ) 分别从产业和区域层面来分析外商直接投资影响以及中国经济 的特定发展模式，他认为在产业发展层面，外商投资确实有助于改进资源配置效 率，但是这种贡献却是以妨碍生产效率改进为代价。 黄晓玲( 2 0 0 2 ) 认为外商直接投资对东道国的产业结构影响，主要是表现在两 方面：其一是通过前向连锁和后向连锁效应，改变东道国产业间的相对比例与相 对地位：其二是通过东道国在税收等方面的优惠差别，导致内外投资、新老投资 相对关系的变化，从而改变东道国产业结构。 李雪( 2 0 0 5 ) 采用计量经济学的方法应用e n g l e g r a n g e r 协整关系检验以及 2 l i p s e y ，r o b e r te “a f f i l i a t e so fu s 锄dj a p a n c s em u i t i n a t i o n a i si ne a s ta s i a n 2 0 0 0 3 g a b o rh u n y a “r e s t r u c t u r i n gt h r o u g hf d ii nr o m a n i a nm a n u f a c t u n n g ，e c o n 。m i cs y s t e m s ，n o 2 6 ，p 3 8 7 3 9 4 ， 2 0 0 2 4 g r a n g e r 因果关系检验，得出我国外商投资存在产业结构效应，但外商直接投资 与产业结构变动间长期稳定的关系并不存在，在外商直接投资对产业结构变动的 贡献中，外商直接投资对第二产业的贡献最大，对第一产业和第三产业的贡献次 之。 刘宇( 2 0 0 7 ) 运用面板数据模型对我国合同利用外资额和三次产业工业增加 值之间的关系进行了研究，发现外商直接投资对三次产业工业增加值的提高都存 在正效应。但是我国外商直接投资的产业结构分布的不均衡加重了我国产业结构 的偏斜。 通过上述文献可以看出，国内学者对于外商直接投资对我国产业结构是否存 在影响、影响机制以及存在何种影响等问题已经进行了广泛深入的研究。其中， 对于外商直接投资对东道国产业结构的影响效应，学者们的看法还存在着争议。 有的学者认为，外商直接投资有助于提升我国的产业结构，但也有学者认为，外 商直接投资对我国产业结构升级存在一些不利影响。 组织共同开办中外合资经营企业、合作经营企业或合作开发资源的投资( 包括外 商投资收益的再投资) ，以及经政府有关部门批准的项目投资总额内企业从境外 借入的资金5 。在一些文献中外商直接投资也被称为“外国直接投资”、“国际直 接投资”或“对外直接投资 。在本文中采用“外商直接投资”和“f d i 的提法。 2 1 2 外商直接投资相关理论 第二次世界大战后，外商直接投资迅速发展，由此引起的跨国公司的国际生 产、销售活动，超过了传统的商品贸易而成为世界经济的一项重要活动。一些西 方学者开始注重外商直接投资理论的研究，并形成了各具特色的理论，用以解释 外商直接投资现象并指导企业的跨国经营活动。下面简要介绍一些有代表性的理 论。 ( 一) 垄断优势理论 1 9 6 0 年，美国学者h y m e r 在其博士论文国内企业的国际化经营：一项对外 直接投资研究一文中，研究了1 9 1 4 1 9 5 6 年美国企业的对外直接投资活动， 采用不完全竞争基本假设和产业组织理论，系统论证了企业的垄断优势和市场的 不完全性是企业对外直接投资的决定性因素。 垄断优势理论认为市场不完全竞争是跨国公司进行对外投资的根本原因。市 场不完全主要有：( 1 ) 产品和要素市场的不完全：( 2 ) 由规模经济导致的市场不完 全：( 3 ) 由政府介入而产生的某些市场障碍：( 4 ) 由关税等贸易限制措施造成的市 场扭曲。这种国内和国际市场的不完全，使得对外投资企业拥有了一些垄断优势， 如技术优势、规模经济优势、组织管理优势、资本优势、信息优势等。这一理论 从不完全竞争的角度来研究企业的投资行为，奠定了国际直接投资理论研究的基 础，对于解释对外直接投资的部分动因具有积极的意义。 ( 二) 产品生命周期论 美国哈佛大学教授弗农( r a y m o n dv e r n o n ) 在1 9 6 6 年发表的产品周期中的 国际投资与国际贸易一文中首次提出产品生命周期论。该理论在一定程度上借 鉴了h y m e r 的理论，认为对外投资活动取决于两类因素，即投资国的技术优势和 东道国的区位优势。与h y m e r 理论不同的是，产品生命周期理论着重研究上述两 类因素的动态变化在企业对外投资活动中的影响。 v e r n o n 认为产品的生命周期大致可以被划分为三个阶段，即新产品时期、成 熟产品时期和标准化产品时期。不同阶段的不同特点决定了企业的生产和投资战 略。在新产品阶段，由于创新国垄断着新产品的生产技术，新产品的市场价格弹 5 石薇，外商直接投资引起的产业结构效应研究，一i ：海财经人学j i ；版 l ，2 0 0 9 年，第2 页 6 性一般比较低，即使新产品价格偏高此时也会有需求，此时，因此生产成本的差 异对公司生产区位的选择影响不大，企业最有利的选择就是在母国进行生产并通 过出口的方式向国外提供自己的产品。当产品逐渐进入成熟阶段后，此时，产品 的生产技术基本稳定，产品也已经基本上定型。国外市场对产品的需求增大，同 时该产品的替代品也开始出现，市场上竞争加剧，因此占领市场成为企业经营中 的关键因素，生产成本的重要性也开始显现。此时，企业将在“本国生产并出口 和“对外投资在当地直接生产 之间进行选择。一般来说，企业最初的对外投资 会选择与母国收入水平、消费者偏好等各个方面比较相似的国家。 最后产品进入其生命周期中的最后一个阶段，即标准化阶段。此时产品的生 产技术己经完全成熟并开始在国际范围内扩散。这就使得生产技术在生产过程中 的重要性降低，生产成本特别是劳动力成本则成为最重要的因素。在这种情况下， 企业可能选择那些低劳动力成本的发展中国家进行投资并将生产的产品返销回 母国6 。 ( 三) 内部化理论 内部化理论也称市场内部化理论，是7 0 年代以来西方跨国公司研究者为了 建立所谓跨国公司理论所提出和形成的理论，是当前解释对外直接投资的一种比 较流行的理论。 内部化理论认为，企业所面对的市场分为外部市场和内部市场，由于外部市 场存在不完整性和交易成本上升( 指企业为了克服外部市场的交易障碍所付出的 代价，即存在市场失灵) ，企业通过外部市场的买卖关系不能保证企业获得最大 利益，并导致许多附加成本。因此，企业进行对外直接投资，建立子公司及企业 内部市场，即通过跨国公司内部形成的公司内市场，可以克服外部市场不完整不 稳定所造成的风险和损失。内部化理论建立在三个假设的基础上：( 1 ) 企业在不 完全市场上从事经营的目的是追求利润的最大化；( 2 ) 当生产要素特别是中间产 品的市场不完全时，企业就有可能以内部市场取代外部市场，统一管理经营活动； ( 3 ) 内部化超越国界时就产生了外商直接投资和跨国公司7 。 ( 四) 国际生产折衷理论 国际生产折衷理论是2 0 世纪7 0 年代由英国里丁大学教授邓宁( j o h nh d u n n i n g ) 提出的。1 9 7 6 年邓宁在其代表作贸易、经济活动的区位与多国企业： 折衷理论探讨首次提出该理论，1 9 8 1 年在国际生产与跨国企业中邓宁将 国际生产折衷理论进一步系统化、理论化和动态化。 6 r v e r n o n ，“i n t e r n a t i o n a li n v e s t m e n ta n di n t e r n a t i o n a lt r a d ei nt h ep r o d u c tc y c l e ”，q u a r t e r l y j o u m a lo fe c o n o m i e s ，1 9 6 6 ，p19 口一2 0 7 7 杜奇华，国际投资，对外经济贸易人学j i j 版社，2 0 0 9 年，8 3 9 0 页 7 国际生产折衷理论借鉴吸收了垄断优势理论、内部化理论、一般区位理论的 主要观点，解释企业为什么进行对外直接投资。该理论认为，一个企业要从事对 外直接投资必须同时具有三个优势，即所有权优势、内部化优势和区位优势。所 有权优势是指企业所拥有的而外国企业所不具备的优势。它主要包括技术优势、 企业规模优势、组织管理优势、金融和货币优势以及市场销售优势等。内部化优 势是指企业在通过对外直接投资将其资产或所有权内部化过程中所拥有的优势。 企业将拥有的资产通过内部化转移给国外子公司，可以比通过交易转移给其他企 业获得更多的利益。企业到底是选择资产内部化还是选择资产外部化取决于利益 的比较。区位优势是指可供投资的地区在某些方面较国内优越。区位优势包括： 劳动力成本、市场需求、自然资源、运输成本、关税和非关税壁垒、政府对外国 投资的政策等方面的优势。如果一家企业同时具有上述三个优势，那么它就可以 进行对外直接投资。这三种优势的不同组合，还决定了对外直接投资的部门结构 和国际生产类型。 2 2 产业结构升级相关理论 2 2 1 产业结构及产业结构升级的界定 所谓产业结构是指在社会再生产过程中一个国家或地区的产业组成，即资源 。 在产业间配置状态，产业发展水平即各产业所占比重以及产业间的技术经济联系 即产业问相互依存相互制约的方式8 。 具体地说，产业结构包含两方面涵义。 从量的方面来看，产业结构是指国民经济中各产业之间和各产业内部的比例 关系，这种量的关系可以从三个层次来考察：( 1 ) 国民经济中的第一、二、三产 业的构成，( 2 ) 三大产业各自的内部构成，如第二产业的内部结构主要是指制造 业的内部结构，第三产业的内部结构主要是指它的四个层次，即流通部门、为生 活服务的部门、为生产服务的部门、为提高科学文化水平和居民素质服务的部门 以及政府、公共服务机构等；( 3 ) 三大产业内部的行业构成，即产品结构。 从质的方面来看，产业结构是指国民经济中各产业的素质分布状态，即技术 水平和经济效益的分布状态，它可以从两个方面来考察：( 1 ) 从加工深浅度、附 加值高低、资本密集度、高新技术产品产值占该产业的总产值的比重等方面来考 察；( 2 ) 从规模效益和国际竞争角度来考察，这两个方面在开放经济条件下均可 8 方甲，产业结构问题研究，中困人民大学i i ；版社，1 9 9 7 ，第2 6 _ _ 3 4 页 以从进出口结构中得到综合的反映9 。 产业结构升级是指产业在结构合理化的基础上的高度化。结构合理化是指在 产业发展中合理配置生产要素，协调产业部门的各种比例关系，为实现高质量的 经济增长打下基础。结构高度化是指结构高知识化、高技术化、高加工度化和高 附加值化的动态过程。因此产业升级包括两个方面的含义：一是结构效益优化， 即产业结构演进过程中由于结构合理化而产生的效益不断提高；二是转换能力优 化，即产业发展过程中，不断地提高技术创新能力，提高对社会资源供给状况、 市场需求状况变化的适应能力，从而使产业技术提高的过程1 0 。 2 2 2 产业结构演变理论 ( 一) 配第一克拉克定理 1 7 世纪，英国经济学家威廉配第第一次发现了世界各国国民收入水平差异 和其形成的不同经济发展阶段，其原因关键在于产业结构的不同。威廉配第在 比较了不同国家之间和不同行业之间劳动力的收入水平后指出：制造业比农业， 商业比制造业能够获得更多的收入；这种不同行业之间相对收入的差异将促使劳 动力向能获得更高收入的产业部门转移。英国经济学家科林克拉克借鉴了配第 的研究成果，迸一步分析了经济发展和劳动力在产业间的分布和变化趋势，人们 将劳动力变化的这一规律称为配第一克拉克定律。该定律指出，随着经济的发展， 第二产业逐渐取代第一产业而占主导地位，伴随着人均国民收入水平的提高，劳 动力首先由第一产业向第二产业转移；当人均收入水平有了进一步提高时，劳动 力便向第三产业转移。产业之间在经济发展中产生的相对收入的差异，导致了劳 构比重都处于上升阶段，增长较快；而一些传统产业( 如食品、服装等) 则在以 上两个方面都处于下降趋势。第三产业无论产值的相对比重还是劳动力的相对比 重与第二产业一样，具有上升趋势；但不同的是，劳动力的相对比重要大于产值 的相对比重；产业结构演变的动因，除了配第一克拉克定律所提出的各产业部门 在经济发展中所必然出现的相对收入差异外，库兹涅茨认为还有各产业部门之间 相对国民收入的差异决定的。 ( 三) 霍夫曼定律 德国经济学家霍夫曼对工业化过程中工业结构演进规律进行了开拓性研究， 在工业化的阶段和类型一书中，霍夫曼分析了消费资料工业和资本资料工业 的比例关系，得出了著名的霍夫曼定律。 将消费资料工业的净产值与资本资料的工业净产值之比称为霍夫曼系数，霍 夫曼定律指出：随着工业化的进程，霍夫曼系数不断下降。根据霍夫曼系数的变 化趋势，把工业化的过程分为四个阶段。霍夫曼认为在工业化的第一阶段，消费 资料工业的生产占据着统治的地位，而资本资料工业的生产是不发达的，霍夫曼 系数约在5 附近；在第二阶段虽然消费资料m j k 生产的规模仍远远大于资本资料 工业，但资本资料工业开始获得了更快的速度，此时的霍夫曼系数大约在2 5 左右；在工业化的第三阶段，资本资料工业已达到了与消费资料工业基本相当的 规模，霍夫曼系数已达到l 的附近；在第四阶段，资本资料工业的规模丌始超过 消费资料工业，因此，霍夫曼系数也就降到了l 以下他。 第3 章山东省外商直接投资及产业结构发展现状 3 1 山东省外商直接投资发展现状 3 1 1 外商直接投资发展阶段 1 9 8 1 年，第一家中外合资企业落户青岛，掀开了山东省招商引资的第一页。 经过二十多年的不懈努力，山东省外商直接投资从无到有，从小到大，规模不断 扩大，水平逐步提高，已成为当地经济发展的重要力量。进入2 1 世纪，山东省 利用外商直接投资增长更为迅速，实际利用外商投资金额由2 0 0 0 年的2 9 7 亿美 元增加到2 0 0 9 年的8 0 1 亿美元。到2 0 0 8 年底，全省累计批准合同外商直接投 1 吴凡，伞球化背景下外国直接投资与中国产业结构优化研究，博i ：论文，2 0 0 7 年，4 3 4 4 页 2 臧旭恒、徐向艺、杨蕙辚产业经济学，经济科学f l ：版社，2 0 0 7 年 l o 资1 5 5 3 5 5 亿美元，合同项目5 8 9 9 8 个，实际外商直接投资额8 4 4 6 8 亿美元。 根据山东省历年吸引外商直接投资额的变化趋势( 如图3 1 所示) ，全省外商直 接投资大致经历了以下五个发展阶段： ( 一) 起步阶段( 1 9 7 9 年一1 9 9 1 年) 改革开放初期由于市场开放程度较小，相关 的法律法规不完善加之外国投资者对国内市场缺乏充足了解，所以这一时期外商 直接投资的规模较小，这一阶段中山东省累计利用外商直接投资5 5 亿美元，占 全国累计利用外商直接投资的比重仅为2 2 5 。外资在山东省经济发展中发挥的 作用较为有限。 ( - - ) 高速增长阶段( 1 9 9 2 年- 1 9 9 5 年) 邓小平南巡谈话和中共“十四大”的召 开确立了我国社会主义市场经济体制改革的目标，中国对外开放的步伐明显加 快，促进了外商直接投资的大规模进入，山东省外商直接投资得到了迅速发展。 四年山东省共吸收外商直接投资7 9 6 亿美元，占全国累计外商直接投资金额的 7 2 4 ，平均每年增长1 4 3 。 ( 三) 调整阶段( 1 9 9 6 年- 1 9 9 9 年) 从1 9 9 5 年下半年开始，我国利用外资的工 作进入政策调整的积极发展时期，利用外商直接投资的重点开始从注重数量向注 重质量、效益和结构方向转变，外资项目和协议外资额有所波动。1 9 9 6 - 1 9 9 9 年 累计外商直接投资金额为9 7 8 2 亿美元，占全国外商直接投资额的比重为5 6 6 ， 相比前一阶段有所下降1 4 。 ( 四) 复扩张阶段( 2 0 0 1 年- 2 0 0 7 年) 进入2 l 世纪随着中国加入w t o ，山东省 从战略高度出发，把利用外商投资作为重要工作来抓，外商对鲁投资空前高涨。 2 0 0 1 年山东省利用f d i 位列全国第5 位；2 0 0 2 年山东实际利用外商直接投资 6 5 2 1 亿美元，比2 0 0 1 年增长5 4 ，超过上海和福建；2 0 0 3 年山东实际利用外 商直接投资7 0 9 4 亿美元，列全国第3 ，比2 0 0 2 年增长2 7 。2 0 0 6 年实际利用 外商直接投资突破i 0 0 亿美元，2 0 0 7 年达到1 1 0 1 1 亿美元，标志着山东省利用 外商直接投资迈上了新的台阶1 5 。 ( 五) 下降回升阶段( 2 0 0 8 年至今) 受国际金融危机影响2 0 0 8 年、2 0 0 9 年山东 省外商直接投资均出现了不同程度的下降。2 0 0 8 年山东省实际利用外资8 2 0 2 亿美元，下降2 5 5 。2 0 0 9 年实际利用外资8 0 1 亿美元，比上年下降2 3 ， 降势明显减弱。随着国内以及国际经济形势的好转，外商直接投资的下滑趋势得 到了扭转。2 0 1 0 年1 月实际到账外商直接投资金额5 3 7 亿美元，同比增长 2 2 8 1 6 。 3 数据水源：山东统计信息网h t t p ：w w w s t a t s s d g o v c n 2 0 0 7 d e f a u l t 4 a s p 4 数据水源：同j ： 5 数据米源：中国统计年鉴2 0 0 1 2 0 0 8 年符期，中困统计版 6 数据米源：山东统计信息l 】【】9h t t p ：w w w s t a t s s d g o v c n 2 0 0 7 d e f a u l t _ 4 a s p l l 图3 1 山东省实际利用外商直接投资( 1 9 8 4 年- 2 0 0 9 年) 霉i 3 1 2 外商直接投资方式 从投资方式来看，山东省外国直接投资包括中外合资、中外合作、外商独 资、外商投资股份制和合作开发，其中合资、合作和独资为主要的投资方式。 1 9 9 9 - 2 0 0 8 年，以合资和独资方式利用外国直接投资的金额呈上涨趋势( 见 表3 1 ) 。合资企业方式利用外资由1 9 9 9 的9 2 7 0 0 万美元增加到2 0 0 8 年1 8 8 3 0 3 万 美元；独资企业方式利用外资金额由1 9 9 1 年的8 6 3 0 0 万美元增加到2 0 0 8 年的 6 1 0 7 2 9 万美元。2 0 0 0 年以前，合资方式一直处于主导地位，2 0 0 0 年以后，独资 方式利用外国直接投资额首次超过合资方式利用的外国直接投资金额，并且两者 的差距不断扩大，独资企业方式越来越受到外商青睐。 外商投资方式的变化主要是与经济的丌放程度有关。在进行海外投资的初 期，由于政策及文化差异方面的考虑，外商更倾向于采用合资的方式投资，以迅 速进入国外市场，同时降低投资的不确定性风险。随着山东经济开放程度的加大 以及利用外资政策的稳定，国外投资者开始更多的采用成立外商独资企业的方式 进行投资，以独享经营成果并维护企业的技术垄断地位。 表3 1 山东省实际利用f d i ( 以投资方式划分) 列表( 单位：万美元) v 别 外商直接中外合资中外合作外资企外商投资股合作 聿趴 投资企业企业 业 份制开发 其它 1 9 9 92 4 6 8 7 89 2 7 0 06 6 1 0 08 6 3 0 01 7 7 8 2 0 0 0 2 9 7 1 1 9 1 1 7 0 0 0 5 2 0 0 01 2 6 0 0 02 1 1 9 2 0 0 13 6 2 0 9 31 2 3 2 0 03 0 5 7 01 9 9 4 0 08 9 2 3 2 0 0 25 5 8 6 0 31 4 2 0 0 03 9 0 0 0 3 7 2 0 0 05 6 0 3 2 0 0 37 0 9 3 7 11 5 9 3 5 43 3 3 6 55 1 0 3 0 7