（财政学专业论文）企业境外生产经营税收政策研究.pdf

摘要 二十世纪九十年代后期，国家提出了。走出去”发展战略，意在逐步从“引 进来”为主转向“引进来”和。走出去”相结合。“走出去”政策的提出，顺 应了经济全球化发展的潮流，是应对国际跨国公司挑战，充分利用国外资源的 正确选择，有利于增强我国经济发展动力和后劲，对促进企业境外发展有着举 足轻重的作用。改革开放以来，我国经济对外开放水平不断提高，“走出去” 步伐显著加快，越来越多的企业走出国门开展境外生产经营活动，取得了很多 成绩，但也存在诸多问题，为了更好的促进企业境外生产经营，我国的对外开 放政策需要适时地调整，以解决企业“走出去”过程中遇到的新问题。在诸多 政策中，税收政策对我国企业境外发展的影响颇大，很多“走出去”企业在出 口退税、境外所得税征收管理等方面遇到的问题，是我国现行。引进来”为主 的税制所不能解决的。面对机遇与挑战并存的现状，如何在动态发展的国际竞 争环境下，遵循w t o 相关规则，借鉴国际经验，不断调整和完善相关政策， 特别是出口退税、境外所得税税收政策，利用税收政策引导和支持我国企业境 外生产经营，提升我国企业整体竞争力，是具有理论和现实意义的重要问题。 在已有相关文献的基础之上，本文力图更加全面地分析我国企业境外生产 经营税收政策的得失，通过借鉴世界各国的实践经验，立足于我国经济、社会 发展的现实，探讨在w t o 框架下，更好地实现国家产业结构调整的相关税收 政策建议。具体来讲： 导论部分简要介绍了本文写作背景，并在评述国内学者研究成果的基础 上，对本文研究的基本框架做了一个初步的说明。 第一部分是企业境外生产经营的一般问题分析。文章首先界定了本文研究 境外生产经营的主要内容，即对外承包工程、对外劳务合作和对外直接投资。 在对境外生产经营三种方式的定义予以阐释之后，本文从企业自身发展需要和 国家经济发展需要两方面探讨了企业境外生产经营的必要性，为税收鼓励企业 境外生产经营提供依据。最后，对境外生产经营企业的总体现状和存在的主要 问题进行了叙述。 第二部分税收与企业境外生产经营的相关性是本文的理论分析部分。这部 分包括税收对企业生产经营的一般影响分析和居住国减除国际重复征税政策 对企业境外生产经营的影响分析两部分的论述，这些论述为税收政策的作用提 供了理论支持。 第三部分我国现行境外生产经营的税收政策分析。文章首先对我国税收制 度中与企业境外生产经营相关的税收政策，主要是出口退税政策和境外所得税 税收政策的主要内容进行评述，在此基础上重点阐述了我国现行税收政策的缺 陷，包括出口退税政策及境外税收抵免制度、税收协调、反避税和税收优惠政 策等方面的问题。 第四部分主要是对世界各国鼓励本国企业境外生产经营税收政策具体措 施的阐述。通过对发达国家境外生产经营相关税收政策措施的列举和分析，笔 者总结出境外生产经营税收政策方面的经验，包括出口退税各国遵循的原则和 管理模式，以及境外所得税收政策方面的相关经验，并以此作为进一步完善我 国税收政策的经验参考。 第五部分是完善我国企业境外生产经营税收政策的建议。我国已经加入世 界贸易组织，因此在制定税收政策时应遵循w r o 相关规则，并考虑产业政策 调整的需要，同时应加强与其他国家的税收协调，以达到保护和最大化企业境 外生产经营利益的目的。最后，本文提出了有利于提高企业国际竞争力，促进 企业境外生产经营即国家“走出去”战略实施的税收政策建议。 关键词：境外生产经营，出口退税，所得税 i nt b el a t e1 9 9 0 s ，o u i g o v e r n m e n tp u tf o r w a r dt h es 地i t a g 锄o f g o i n go u t ， f o ri n v e r t i n g c o l n ei l l t ot h ei n t e g r 砒i o no f “c o m i n gi n a n d “g o i n go u t t h e s u a t a g e mo f “g o i n go u t i se s s e n t i a lf o rt h ee c o n o m i cg l o b a l i z a t i o n , f a c i n gt h e c h a l l e n g ef r o mt a a m n a f i o n a lc o r p o r a t i o n sa n du t i l i z i n gl e s o u t c ea b r o a da sw e l la s t h ed e v e l o p m e n to fc o m p a n i e so p m t i l l ga b r o a d s i n c et h er e f o r ma n do p e np o l i c y ， t h eo p e n i a gu pl e v e lo f0 1 1 1 c o u n t r ye c o n o m yt of o r e i g ne o t m l r i c sb a sb e e n e n h a n c e d m o r ea n dm o l ee n t e r p r i 螂g oo u tt op r o d u c ea n do p e i l l t ea n df l o r a e c o m p a n i e sh a v eo b t a i n e dv e r yg o o dr e s u l t s i - i o w c v e l r , t h 雠s t i l l h a v em a n y p r o b l e m se - a s t i n g t h u s ，i no r d e rt oe n c o u r a g em o l ee n m p r i s e st od e v e l o pi , e r o n d t h eb o r d e ra sw e l la ss o l v et h en e wp r o b l e m sf a c i n gb ye n t e r l , r i s e si nt h ep r o c e s so f g o i n go u t , t h ef o r e i g no p e np o l i c yl l c e d st ob ea d j u s 吼a m o n gm a n yp o l i c i e s t h e t a xp o l i c yh a ss t r o n gi n f l u e n c ei no u rc o u i 卿e n t e f p d s 鹤d e v e l o p m e n tb e y o n dt h e b o r d e r q u i t ean u m b e ro f c o m p a n i e so p m l i n g a b r o a dh a v ep r o b l e m si nt l a ee x p o a d r a w b a c k , i n c o m et a xb e y o n dt h eb o r d e r t h e s ep r o b l e m sc a n n o tb es o l v e db yt h e c u r r e n tt a xp o l i c y t h u s ，i nt h e ( 1 y n a m i ei n t e r n a t i o n a le o m l ) c t i t i o ne n v i r o n m e n t , h o wc a nw ea d j u s ta n dp e r f 鳅o u rt a xp o l i c y ，e s p e c i a l l ye x p o r td r a w b a c ka n d i n c o m et a xi x ：y o n dt h eb o r d e rw i t h i nt h ef l a m eo fw r oa n dh o wt ou t i l i z et a x p o l i c yt og u i d ea n ds u p p o r to u te o m p a l f i e st od e v e l o pa b r o a d , a 托s i g n i f i c a n tf o r a d v a n c i n g 叫c o m p a n i e s c o m p e t i t i o np o w e ra r o u n d t h e w o r l d t h e r e f o r e s t u d y i n go nt h e s et o p i c si sf u l lo f m e a n i n gi nb o t ht h e o r ya n dp r a c t i c ea s p e c t s o nt h eb a s i so fr e l e v a n tt h e o r i e se x i s t e d , t h i s 肼i p 盯t r i e st oa n a l y z et h e a d v a n t a g e s a n d d i s a d v a n t a g e s o ft h ec u r r e n tt a xp o l i c i e s a f t e r a n a l y z i n g c o r r e s p o n d i n gi n t e r n a t i o n a le ) 【p e r ! i e n ，t h i sp a p e rp r o v i d e df u r t h e rt a xm e a s u l 燃) c o n s i d e r i n gt h ef a c t so fo u i e c o n o m ya n ds o c i a ld e v e l o p m e n t i na l l , a t t e rb r i e f i n u o d u e i n gw r i t i n gb a c k g r o u n da n dt l a ef i a m c w o r ko ft h i sp a p e r ，lt h i ss t u d yb e g a n l w i t ht h eg e n e r a lp r o b l e ma n a l y s i s a f t e rd e f i n i n gt h em e a n i n go fp r o d u c ea n d o p e r a t i o na b r o a d , t h ef i r s tc h a p t e rd i s c u s s e dt h en e c e s s i t yf r o mt h ea n g l e so f c o m p a n i e sa n do u rc o u n t r ya n dt h e np o i n t e do u tt h ei m p o r t a n c et oe n c o u r a g e c o m p a n i e s t h es e c o n dp a r ti st h e o r ya n a l y z i n ga b o u tt h er e l e v a n c eb e t w e e n t a x a t i o na n dc o m p a n yp r o d u c i n ga n do p e r a t i n ga b r o a d , i n c l u d i n gt a x sr o l ei n c o m p a n y sp r o d u c i n ga n do p e r a t i o na sw e l la st h ee f f e c to ft a xp o l i c yo fd e d u c t i n g i n t e r n a t i o n a ld o u b l et a x a t i o no nc o m p a n y sp r o d u c i n ga n do p e r a t i n ga b r o a d f o rt h e t h i r dp a r t , i ti sa b o u tt h ec r i t c l rl a xp o l i c i e so fo u rc o u n t r y , i n c l u d i n gt h ec u r r e n t p o l i c i e s a sw e l la sm a i np r o b l e m se x i s t i n g t h ef o u r t hp a r ti l l u s t r a t e ds o m e i n t e r n a t i o n a le x p c r i a n c ea n dp a r t i c u l a rp o l i c i e s w h i c ha r eh e l p f u lf o rp e r f e c t i n g0 1 1 1 t a xp o l i c i e s t h es p e c i f i ca d v i c ew a sp r o v i d e di nt h el a s tc h a p t e r k e yw o r d s ：p r o d u c i n ga n do l 瑚- a t i n ga b r o a d , e x p o r td r a w b a c k , i n c o m et a x 东北财经大学研究生学位论文原创性声明 本人郑重声明：此处所提交的博士硕士学位论文 渺嚷舛1 4 ， 豸移彩矛必茁1 8 呷籼，是本人在导师指导下，在 东北财经大学攻读博士硕士学位期间独立进行研究所取得的成 果。据本人所知，论文中除已注明部分外不包含他人己发表或撰 写过的研究成果，对本文的研究工作做出重要贡献的个人和集体 均已注明。本声明的法律结果将完全由本人承担。 作者签名： 砑 同期：2 卯7 年加月2 日 东北财经大学研究生学位论文使用授权书 屈纱卡驺 夸；崩詹蒂螂系本人在东北财经 大学攻读博士硕士学位期间在导师指导下完成的博士硕士学位 论文。本论文的研究成果归东北财经大学所有，本论文的研究内 容不得以其他单位的名义发表。本人完全了解东北财经大学关于 保存、使用学位论文的规定，同意学校保留并向有关部门送交论 文的复印件和电子版本，允许论文被查阅和借阅。本人授权东北 财经大学，可以采用影印、缩印或其他复制手段保存论文，可以 公布论文的全部或部分内容。 作者签名： 导师签名： 绳 日期：抽7 年l o 月易日 日期：如7 年fd 月磅日 于门也 7 厂 7j阻 导论 导论 一、问题的提出 随着当今世界经济全球化步伐的加快，我国对外开放政策也在不断的调 整，意在逐步从“引进来”为主向“引进来”和。走出去”并重的双向互动格 局转变。特别是1 9 9 9 年我国政府提出了。走出去”的开放战略，2 0 0 3 年党的 十六大又明确了要促进中国跨国公司的发展。事实上，中国跨国企业走向国际 市场顺应了经济全球化的发展潮流，是自主积极应对全球化及国际跨国公司挑 战的必然选择。对外开放政策导向有力地促进和支持了我国企业对外发展，使 得企业境外发展近几年呈现出迅猛态势。然而，值得注意的是，我国企业海外 发展高速增长的背后还存在经营水平低、投资规模小、抗风险能力低、创新能 力弱等问题，需要政策上的引导和支持，特别是财政税收方面的政策。然而， 长期以来，我国注重“引进来”的税收政策研究，致使企业境外发展相关的税 收政策始终未能得到足够的重视，税收政策比较零散，形式相对单一，缺乏完 整系统的设计，支持不足与税收征管不力同时存在，与现实经济发展、国家政 策要求不符。因此，在我国入世后，面对机遇与挑战并存，动态发展的国际竞 争环境，如何在w t o 相关规则框架下，借鉴国际经验，不断调整和完善相关政 策，特别是财政税收政策，利用税收政策引导和支持我国企业境外生产经营， 提升我国企业竞争力是一个有理论及实践意义的课题。 二、相关文献综述 长久以来我国企业境外生产经营方面实行的。无支持、无引导”税收政策 已经不能适应我国加快对外开放步伐和提升开放水平的要求。特别是在国际竞 争日趋激烈，我国企业境外发展还存在诸多问题的今天，税收政策应该在一定 程度上起到支持和引导企业境外发展的作用，以提高我国企业境外发展的竞争 企业境外生产经营税收政策研究 力，保证我国企业在境外持续健康发展。自我国政府提出了“走出去”发展战 略之后，理论界和实践部门都对调整或改革我国企业境外生产经营税收政策进 行了深入地研究。其中比较有代表性的观点主要有：尹音频的中国的海外投 资与税系构造认为在鼓励我国企业境外发展上，应当采取多层次的有差异的 复式政策，在普遍性税收优惠政策基础上，对国家鼓励发展的特定行业和地区 采取优惠政策。邓满源的企业对外投资税收政策的国际比较研究比较分析 了世界各国企业对外投资方面的税收政策，在结合我国实际情况的基础上，提 出我国企业对外投资税收政策制定的思路，一要体现例外原则，积极采取鼓励 资本输出的政策，以放弃、减免税收来提升我国企业的国际竞争力；二是税收 优惠政策要适度的原则，税收优惠政策的实施宜精不宜滥；三是要依托实际情 况适时调整的思路，要求税收政策适时调整，建立整体协调的介入、调试、退 出机制。何倩和王中煜青岛市“走出去”企业税收管理情况调查及对策通 过对企业进行问卷调查，分析了企业“走出去”所面临的税收问题，在完善税 收政策和优化服务等方面提出了有利于鼓励和规范企业“走出去”的建议。魏 志梅的中国企业对外投资合作的税收政策研究及马衍伟的鼓励对外投资 的税收政策建议从我国作为发展中国家和企业整体情况出发，提出应该在借 鉴国际税收理论和实践经验的基础上，完善和调整现行的企业境外发展相关税 收政策，从而在一定程度上推动更多的中国企业开展境外生产经营活动。上述 研究，对我国企业境外生产经营方面的税收政策存在的问题进行了相关探讨并 提出了很多建设性的意见。 三、本文的主要内容 在已有相关文献的基础之上，本文力图更加全面地分析我国企业境外生产 经营税收政策的得失，通过借鉴世界各国的实践经验，立足于我国经济、社会 发展的现实，探讨在w t o 框架下，更好地实现国家产业结构调整的相关税收 政策建议。鉴于研究对象的复杂性，本文不可能涉及我国企业境外生产经营的 所有方面和税收政策的所有问题，只能有所侧重地加以研究。依照这种思路， 2 导论 文章结构安排如下： 导论部分简要介绍了本文写作背景，并在评述国内学者研究成果的基础 上，对本文研究的基本框架做了一个初步的说明。 第一部分是企业境外生产经营的一般问题分析。文章首先晃定了本文研究 境外生产经营的主要内容，即对外承包工程、对外劳务合作和对外直接投资。 在对境外生产经营三种方式的定义予以阐释之后，本文从企业自身发展需要和 国家经济发展需要两方面探讨了企业境外生产经营的必要性，为税收鼓励企业 境外生产经营提供依据。最后，对境外生产经营企业的总体现状和存在的主要 问题进行了叙述。 第二部分税收与企业境外生产经营的相关性是本文的理论分析部分，包括 税收对企业生产经营的一般影响分析和居住国减除国际重复征税政策对企业 境外生产经营的影响分析两部分的论述，为税收政策的作用提供了理论支持。 第三部分我国现行境外生产经营的税收政策分析。文章首先对我国税收制 度中与企业境外生产经营相关的税收政策，主要是出口退税政策和境外所得税 税收政策的主要内容进行评述，在此基础上重点阐述了我国现行税收政策的缺 陷，包括出口退税政策及境外税收抵免制度、税收协调、反避税和税收优惠政 策等方面的问题。 第四部分主要是对世界各国鼓励本国企业境外生产经营税收政策具体措 旅的阐述。通过对发达国家境外生产经营相关税收政策措旌的列举和分析，笔 者总结出境外生产经营税收政策方面的经验。包括出口退税各国遵循的原贝l j 和 管理模式，以及境外所得税收政策方面的相关经验，并以此作为进一步完善我 国税收政策的经验参考。 第五部分是完善我国企业境外生产经营税收政策的建议。我国已经加入世 界贸易组织，因此在制定税收政策时应遵循w t o 相关规则，并考虑产业政策 调整的需要，同时应加强与其他国家的税收协调，以达到保护和最大化企业境 外生产经营利益的目的。最后，本文提出了有利于提高企业国际竞争力，促进 企业境外生产经营即国家“走出去”战略实施的税收政策建议。 企业境外生产经营税收政策研究 第一部分境外生产经营的一般问题分析 1 9 9 9 年我国政府提出了“走出去”的开放战略，意在将对外开放经济战略 从“引进来”为主调整为“引进来”和“走出去”并重。2 0 0 3 年党的十六大又 明确了要促进中国跨国公司的发展。企业境外生产经营是经济全球化的必然要 求，是我国改革开放战略的又一重大举措。要深入贯彻对外开放的新精神，必 须全面、正确的理解境外生产经营的内涵及其涉及的相关内容，才能更好地贯 彻执行“走出去”战略。 一、企业境外生产经营的主要形式 进入2 l 世纪，世界经济是超越国界的经济，资金、技术和产品很容易越 过边界在国家之间流动。企业境外生产经营，顺应了当代世界经济发展的基本 趋势，是满足企业开拓国外市场，引进各种生产要素、获取信息，以及赚取利 润的需要。我国境外企业基本上是从1 9 7 9 年才逐步兴办起来的，经营业务涉 及到贸易、金融、劳务承包、资源开发，交通运输、生产加工、旅游服务等行 业，经营主要方式是独资、合资、合作等形式。1 “十五”时期，我国启动并 实施的“走出去”战略，进一步鼓励和支持有条件的各种所有制企业对外直接 投资和跨国经营，主动参与各种形式的国际经济技术合作。目前我国企业境外 生产经营的主要形式是“对外承包工程”、。对外劳务合作”和。对外直接投 资”，本文所研究的境外生产经营主要包括以上三种形式。这三种境外生产经 营方式的具体定义为： 对外承包工程指各个对外承包公司以招标议标承包方式承揽的下列业务： ( 1 ) 承包国外工程建设项目：( 2 ) 承包我国对外经援项目；( 3 ) 承包我国驻 外机构的工程建设项目：( 4 ) 承包我国境内利用外资进行建设的工程项目；( 5 ) 与外国承包公司合营或联合承包工程项目时我国公司分包部分；( 6 ) 对外承包 兼营的房屋开发业务。 4 第一部分境外生产经营的一般问题分析 对外劳务合作指以收取工资的形式向业主或承包商提供技术和劳动服务 的活动。我国对外承包公司在境外开办的合营企业，中国公司同时又提供劳务 的，其劳务部分也纳入劳务合作统计。2 对外直接投资，目前国际上还没有明确统一的定义。国际货币基金组织 ( i 肝) 指出：直接投资是投资者为了长期获利而对在投资国经济以外的另一国 经济中经营的一家企业进行的投资，其意图在于取得对该企业管理的控制权。 瓷济合作和发展组织( 0 e c d ) 则认为，直接投资是“非当地居民( 1 ) 为创设或 扩充完全所有子公司或支点，并取得该企业充分所有权，( 2 ) 参加新设立或已 有企业，( 3 ) 长期借款等而进行的投资。”我国国家统计局对对外直接投资的 定义是我国国内投资者以现金、实物、无形资产等方式在国外及港澳台地区设 立、购买国( 境) 外企业，并以控制该企业经营管理权为核心的经济活动。5 二、企业境外生产经营的必要性 企业境外发展不仅是企业自身发展的需要，也是我国经济发展，国家战略 调整的客观要求，对我国经济发展有着举足轻重的作用。 ( - - ) 企业自身发展的必要性 1 企业国际化发展的必然需要 企业国际化发展需要拥有先进的技术、良好的信誉及相关的营销渠道，境 外生产经营有利于企业国际化发展。表现在： 第一，有利于获得最新技术。为了维护本国的利益，发达国家对高新技术 的转让有着极为严格的限制，仅仅通过吸引国外直接投资很难获得最新的技 术。然而通过与发达国家当地拥有先进技术的公司合作，则可以更好地获得国 外技术发展的最新信息，进而反馈给国内，达到提升企业能力的目的。 第二，有利于贴近国际市场。对外投资使企业更加贴近国际市场，能够更 好地把握市场的最新动态，通过创立和发展自己的世界级名牌产品，形成著名 跨国公司，才能逐渐取得国际消费者的认可和支持，才能在国际竞争中拥有更 企业境外生产经营税收政策研究 多的优势。再有，企业通过对外投资，在当地设厂生产，进行资源优化组合， 能够降低生产成本，这也进一步增强了产品的竞争能力。 第三，有利于降低风险。通过跨国合作和并购等方式，形成全球资产组合 多样化，能够有效降低投资的系统风险，从而增强企业的全球规模和技术竞争 优势。 最后，有利于获得销售渠道。在过去两年里，中国出口遭遇了诸如配额、 反倾销、技术标准等各种贸易壁垒，加大了我国企业境外发展的成本，不利于 企业的发展。通过在国外开办生产性企业，我国企业则可直接利用当地的资金、 技术、资源、劳动力等生产要素进行当地生产和销售，同时带动国内母公司的 设备、材料、零部件的出口或子公司的产品出口，既合法地避开某些国家对制 成品进口的限制和高额关税及非关税壁垒，又维护和开辟了我国的出口市场， 增强在海外市场的销售能力。6 2 企业应对国内环境的必然选择 近几年，我国国内部分传统加工行业( 例如，机电产品、轻工、家电等行 业) 通过引进技术和自主开发，拥有了很好的技术水平和一定的生产能力。但 由于国内相关产业市场已经趋于饱和，部分产品呈现出供大于求的局面，利润 被大幅度削减；同时，这些生产能力有一部分又极为适合发展中国家甚至是发 达国家市场的需求。为了获得更加高额的利润，企业应将目光投向国外更加广 阔的市场，将传统产业的设备、技术和劳务向具有发展空间的发展中国家出口 转移，在世界范围内重新配置这些生产能力，使闲置资产继续发挥作用，既能 减轻国内企业困境，又达到了企业拓展和延伸市场的目标，有利于长期发展。 ( - - ) 国家经济发展的必要性 1 企业境外生产经营有利于拉动国民经济增长 对外承包工程行业的发展带动大量货物、设备、技术和劳务的出口，必然 有助于促进我国国民经济的发展。据测算，对外承包工程合同额每增加l 亿美 元，可拉动我国g d p 增长2 6 亿元。 2 企业境外生产经营有助于释放人民币升值压力 第一部分境外生产经营的一般问题分析 我国的外汇储备在2 0 0 6 年已经突破i 万亿美元，据海关总署发布的最新 统计数据显示，2 0 0 7 年1 9 月，全国外贸进出口总值达到1 5 7 0 8 3 4 亿美元， 同比增长2 3 5 。外贸顺差累计达1 8 5 6 亿美元，超过2 0 0 6 年全年水平。外贸 顺差和从事投机的热钱不仅使中国市场上流动性过剩，而且使得人民币升值的 压力越来越大。发展对外直接投资为巨额外汇储备找到了一个出口，从而有利 于解决贸易顺差过大所引发的一系列问题，降低流动性、改善货币政策环境， 同时能够获得比外汇储备资产更高的投资回报。5 3 企业境外生产经营有助于我国释放产能压力 近年来，我国经济发展过程中存在的一个问题是，相对于国内供给能力而 言消费需求明显不足，如果没有其它方式释放产能，必然导致市场价格下跌、 投资回报率下降，最终会导致国内投资出现大幅度波动。对外直接投资为我国 产出找到了新的流通渠道，从而弥补国内需求不足，最终支撑我国经济快速发 展、平复国内固定资产投资引发的经济波动。 4 企业境外生产经营有利于我国在全球分工格局中占据有利地位， 加入世界贸易组织，意味着我国己置身于国际分工体系之中。国家的发展 战略也有了重大调整，以往依靠设立贸易与投资壁垒等手段支持、保护本国企 业举措不能适应国际化发展的要求。将引进外资作为参与全球分工体系的一种 方式也往往使本国陷入比较被动地位，极易导致所处的分工地位、层次和方式， 都由主要发达国家的跨国公司以其全球利益最大化为标准进行安排。1 0 因此唯 有转变方式，以本国跨国公司开展对外投资，掌握分工的主动权，进而扭转被 动参与的局面，才能在经济全球化过程中获得更多利益。 5 企业境外生产经营有利于产业结构调整，实现资源优化配置 发展对外投资有利于我国充分利用国际分工，将稀缺侄生产要素迸行优化 配置。在依靠资源投入的传统经济增长模式下，我国经济发展与资源环境的矛 盾冲突日益激烈，已成为未来我国经济社会发展的瓶颈。自然寻求型海外直接 投资有利于母国获取国外相对廉价而丰富的原材料和其他自然资源。儿再有， 对外直接投资有利于将竞争过度、技术含量落后的产业转移到海外市场，将更 7 企业境外生产经营税收政策研究 多资源投入到技术升级型的产业投资，在全球范围内重新配置相对过剩的生产 能力，提高我国整体的经济生产效率。 6 企业境外生产经营有利于扩大就业 对外投资的就业效应的大小取决于替代效应与刺激效应的比较。从替代效 应方面来看，一方面由于对外投资增加，传统制造业产业结构调整，制造业所 占比重下降使从事制造业的人员有所减少，而服务业的就业人数有所增加。由 于我国服务业的发展严重滞后，对外投资对服务业就业的拉动会较为明显：同 时我国的劳动力优势又注定我国制造业的对外投资以资本密集型为主，因而对 我国的制造业就业机会负面影响会很小，就业人数在服务业方面的增加会大于 在制造业方面人员的人数的减少。再者，对外投资可以刺激出i z i 从而增加就业 数量。总的来看，对外投资在现时期会对我国就业人数的增加起到促进作用。 三、我国企业境外生产经营的现状及问题 ( 一) 我国企业境外生产经营的现状 自1 9 9 9 年我国政府提出实施“走出去”发展战略以来，我国企业境外生 产经营的规模不断扩大，领域逐步拓宽。截至2 0 0 5 年底，我国企业对外直接 投资累计达到5 1 7 亿美元，对外承包工程累计完成营业额1 3 5 8 亿美元，对外 劳务合作累计完成营业额3 5 6 亿美元。2 0 0 6 年，我国企业对外直接投资额1 6 1 亿美元，比上年增长3 1 6 ，全年对外承包工程完成营业额3 0 0 亿美元，比上 年增长3 7 9 ，对外劳务合作完成营业额5 4 亿美元，增长1 2 3 。1 2 ( 见表1 - 1 ) 对外直接投资净 比上年增对外承包_ 程营比上年增对外劳务合作营比上年增 年份 长( )业额( 亿美元)长( ) 额流量( 亿美元) 长( )业额( 亿美元) 2 0 0 l6 9 0 0 8 9 0 03 1 7 7 2 0 0 22 7 0 0 6 0 9 1 1 1 9 42 5 s3 0 7 l- 3 3 2 0 0 3 2 8 5 0 5 61 3 8 3 72 3 63 3 0 97 4 2 0 0 45 5 0 0 9 3 o 1 7 4 6 82 6 o3 7 5 31 3 4 2 0 0 5 1 2 2 6 0 1 2 3 02 1 7 6 0 2 4 6 4 8 0 02 7 5 2 0 0 6 1 6 1 3 0 3 1 63 0 0 0 03 7 95 4 0 01 2 3 第一部分境外生产经营的一般问题分析 我国境外生产经营在不断的发展中，取得了一定的成绩和宝贵经验。但是， 在看到我国企业境外发展进步的同时，从另一方面来看，我国企业境外生产经 营尚处于初级阶段。据统计，“十五”期末，我国对外直接投资额仅占全球的 o 5 5 ，对外承包工程和劳务合作分别仅占国际市场的2 1 和1 5 ；国内企业 总体实力和跨国经营水平还很低，还存在着很多问题，应当予以重视。1 3 ( 二) 我国企业境外生产经营存在的主要问题 虽然近年来我国企业境外生产经营有了较大的发展，总体的跨国经营能力 逐步提高，并形成了一批具有比较优势的产品和产业，但我国企业在境外发展 方面仍存在着诸多问题。 1 企业竞争力不强 ( 1 ) 境外生产经营的模式比较单一。虽然我国企业“走出去”开展跨国 投资和经营的形式日趋多样，但目前仍然是以对外承包工程的模式为主。截至 2 0 0 5 年末中国企业跨国投资和经营的累计营业额( 投资额) 当中，对外承包工 程收入比重最大，占5 9 o ，对外直接投资( 非金融部分) 部分占2 4 9 ；而 对外劳务合作仅占1 5 5 。“ ( 2 ) 企业规模偏小，市场范围有限。在我国对外承包工程企业中，除少 数原中央各部的专业性公司和部分发展较快的省市大公司外，大量的工程承包 企业规模较小，结构单一，经营范围狭窄，主要是从事劳务分包，实行工程总 承包的项目较少。在对外投资方面，中国对外投资累计规模仅为世界外商投资 总规模的l ，为外商对华投资累计规模的约1 1 0 。” ( 3 ) 缺乏核心技术。尽管一些企业在基础原材料及各类消费品中，处在 世界前列，但大部分企业缺乏具有自主知识产权的产品、技术和服务，特剐是 缺乏世界级的核心技术和关键技术的控制能力，缺乏具有国际竞争力的产品， 这严重影响了海外业务的盈利能力。 2 产业结构不尽合理 我国对外直接投资过分偏重初级产品产业的投资，相对忽视对高新技术产 业的投资，偏重资源开发业和初级制造业的投资，忽视技术密集型产业和服务 9 企业境外生产经营税收政策研究 业的投资；偏重对国内连锁效应弱的产业投资，而忽视对国内连锁效应强的产 业投资，导致对外直接投资与国内产业的断档与分割，加大了对外投资风险， 总体经济效益低下。因此，完善对外直接投资的产业选择，是我国企业跨国经 营的一个重大战略问题。1 6 3 恶性竞争严重，经营秩序混乱 我国工程承包企业之间缺乏合作，相互压价、恶性竞争现象目前比较严重。 有的企业仅以中标为目的，不计成本和利润，报价远低于合理的价格水平，严 重损害国家利益和行业利益，需要国家从政策方面加强引导和管理。 4 缺乏国际经验 在工程融资方面，我国企业资金实力不足、缺乏企业信誉和国际融资经验； 在施工技术方面，缺少专利技术和专有技术，对国际上最新建筑技术、建筑材 料、建筑机械应用不多；缺乏国际采购网络系统和国际采购经验；在进行成本 控制，处理纠纷索赔等方面也都经验不足；缺乏国际通行的项目管理经验和先 进的工程项目计算机管理系统。 5 国家对企业开展境外活动的政策支持不足 目前国内支持企业境外生产经营的相关配套法规未能跟上，很多税收法律 法规，是为适应“引进来”而设立的，与我国当前的经济形势、市场化改革和 对外开放的情形不符，有待调整。例如：国际上，新的承包方式要求承包商提 供从设计、采购到建设、管理、运营等全程服务，拥有雄厚的资金和很强的融 资能力己成为能否赢得工程项目的重要因素，而我国对外工程承包企业融资问 题面临着融资渠道窄、融资担保难、融资成本高等问题。因此，相关金融等方 面的配套政策措旆仍有待完善和加强。 综上所述，我国企业境外生产经营有了一定的规模，但整体上还带有明显 的跨国经营初期特点，尚处于初级阶段。 1 0 第一部分境外生产经营的一般问题分析 本部分注释： 1 资料来源：h t i p ：l l w w w s t c s m g o v c n l e a m i n g ，i e s s o n z o n g h e 2 0 0 3 1 2 1 0 l 鹤s o n - 6 a s p 2 唐晓玲，我国企业“走出去”的现状及发展对策分析，中国市场，2 0 0 7 年第1 期。8 页 3 国际货币基金组织，( 国际收支手册。北京：商务印书馆，1 9 6 1 年。第三版，2 1 2 5 页 4 鲁明涨，国际企业管理，北京：中国青年出版社，1 9 9 6 年，第一版，2 5 页 5 资料来源：商务部国际统计局颁发的对外直接投资统计制度 6 宋亚非，中国企业跨国直接投资研究，大连：东北财经大学出版社，2 0 0 1 年，9 7 页 7 资料来源：h t t p ：c h i n c a m o f c o m g o v c n a a r t i c l e z h o n g y s w h d 2 0 0 5 0 4 1 2 0 0 5 0 4 0 0 0 3 4 6 8 3 h o n l 5 孙恒鼓励大企业对外投资减少国际资本净游认，商业经济，2 0 0 5 年第1 1 期，6 2 页 9 方宁。 o d i 大道汤汤中国对外贸易，2 0 0 7 年第6 期，2 2 页 ”资料来源：h t t p ：w w w p e o p l e c o m c n ，g b ，c h 卸n e l 7 3 6 ，2 0 0 0 0 5 2 9 ，8 0 7 3 2 h t m l ”王玉粱，中国：走出去北京：中国财政经济出版社，2 0 0 5 年，8 5 页 ”资料来源：中华人民共和国国家统计局，t 中华人民共和国2 0 0 6 年国民经济和社会发展统计公报) ”资料来源：h t l p ：h z s m o f c o m g o v c n a a r f i c l e a a x 2 0 0 6 0 4 2 0 0 6 0 4 0 2 0 5 7 3 4 7 ，h t m l “丁刚，中国企业跨国投资和经营的现状、问题及静锡羁嘴岛哟。2 0 0 7 年第4 期。3 8 页 ”方宁，( o d i 大道汤汤，中国对外贸易，2 0 0 7 年第6 期，2 l 页 ”巩芳，我国企业对外直接投资的产业及区位选择，内蒙古工业大学学报( 社会科学 版) ，2 0 0 6 年第l 期，1 8 页 ”中国对外承包工程商会，中国对外工程承包年度报告，2 0 0 4 年1 2 月，1 5 1 7 页 企业境外生产经营税收政策研究 第二部分税收与企业境外生产经营的相关性 税收是国家进行宏观调控的主要政策工具之一，是市场经济运行的主要参 数。在分配形式上，税收具有强制性、无偿性和固定性，这三个特征使得税收 调节具有很强的权威性，影响着各个经济主体的利益。企业作为市场经济配置 资源的主体，政府对企业课税减少了企业的既得利益，对企业生产经营活动、 投资活动和筹资活动等各个方面有着极为直接和正面的作用，影响着企业所得 收益，进而影响了企业生产经营的决策。 一、税收对企业生产经营影响的一般分析 ( 一) 税收对企业生产经营预期报酬的影响 企业生产经营报酬是指生产经营获得的利润，影响生产经营报酬水平的主 要税种是所得税，其主要从两个方面来影响公司的生产经营决策： 一是对企业实现利润征收所得税将减少生产经营收益。如果税前生产经营 收益为年利润( x ) ，那么，税后实际收益为 r = ( 1 - t ) x ( 2 1 ) 式中，r = 实际收益，户税率，x - - 年利润 二是允许某些成本项目进行扣除，如在税前允许加速折旧、投资抵免等， 可以产生。节税”效应，减少企业纳税，增加税后利润，从而鼓励生产经营。 具体来讲： 固定资产折旧，是对固定资产损耗价值逐年补偿的一种方法，折旧可分为 真实折旧和税收折旧。前者是企业对固定资产有形损耗和无形损耗的实际损耗 计提的折旧；后者则指按照国家税法的规定按一定的年限和规定的折旧方法计 提的折旧。税法所规定的折旧方法与会计方法所产生的差异要进行必要的纳税 调整，不同的调整方法，影响税前扣除的折旧金额的大小，从而影响企业应纳 第二部分税收与企业境外生产经营的相关性 税所得额，对企业生产经营产生影响。在采用加速折旧的方式下，则税收折旧 大于实际折旧，相当于资本提前得到y t j , 偿，得到了递延纳税和资金时阃价值 的好处，有利于企业的资金营运能力的改善和投资。 投资抵免则是刺激特定产业投资的一种税收政策，即对于企业符合规定的 投资予以一定百分比的抵免额，冲减企业应纳税所得额。若企业当期的投资抵 免率为k ，企业投资购买设备的价款为q ，则企业可以获得投资抵免税款总额 为q * k 。实行该政策将减少了企业购置资产的有效价格，降低了企业的成本。1 由此可见，税收从成本和收益两方面的共同作用影响了企业经营最终报酬 的多少，进而影响企业生产经营决策。 ( 二) 税收对企业生产经营风险的影响 企业从事生产经营取得收益，同时经营活动中也存在着很多不确定性和风 险，必然存在亏损等情况。收益与风险并存，通常情况是高风险，高收益。作 为厌恶风险的生产经营者只有获得足够的补偿即当风险投资的预期收益超过 投资于安全资产所获得的预期收益时，生产经营者才会愿意承担风险，进行生 产经营。税收对于亏损的不同处理方式对生产经营风险产生了不同的影响。 1 不允许亏损弥补的所得税对生产经营风险的影响 如果政府在企业盈利时征收所得税，但在企业亏损时只允许部分用利润弥 补，或者不允许损失用利润弥补。这种税收处理方式有利于安全投资，不利于 风险投资；同样，有利于风险小的投资，而不利于风险大的投资。因为，税收 减少了风险投资的预期收益，却没有减少投资风险，即税收增加了生产经营的 相对风险。 2 允许亏损弥补的所得税对生产经营风险的影响 如果政府在企业盈利时征收所得税，在企业亏损时允许用利润弥补，政府 不但分享投资收益，也承担投资亏损风险。这种税收处理方式对安全投资和风 险投资决策的影响是中性的。因为，税收减少了风险投资的预期收益的同时， 但也减少了投资风险。因为政府在减少投资者预期收益的同时，也减少了与预 期收益相联系的风险，实际上成了生产经营者的“隐匿的合伙者”。2 企业境外生产经营税收政策研究 因此，征税对生产经营的影响主要取决于是否采取全额损失冲销。在全额 损失冲销情况下，风险资产增加；在零损失冲销下，风险资产减少。在部分损 失冲销的情况下，允许冲销损失越多，就越能鼓励投资者持有更多风险资产。 即相对于不允许亏损弥补的政策，在允许亏损弥补的税收政策下，生产经营者 更愿意选择高风险的生产经营决策。在给定的避免风险偏好下，一国政府通过 亏损弥补的税收激励政策使企业在发生损失的时候，能够冲销一定的损失，以 鼓励投资者持有更多风险资产，影响其生