（金融学专业论文）基于新巴塞尔资本协议的商业银行操作风险管理系统设计.pdf

内容摘要 根据巴塞尔银行监管委员会于2 0 0 4 年6 月颁布的新巴塞尔资 本协议，操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、人员及系统 或外部事件所造成损失的风险。随着全球银行市场的发展，银行规模 的不断膨胀、银行交易金额的迅速放大、银行经营复杂程度的急剧提 高，操作风险已经成为全球银行业风险管理日益重要的领域之一。将 信用风险、市场风险和操作风险合并起来考虑已成为国际范围内风险 管理的一种趋势。在近年来国际金融界越来越重视操作风险管理的基 础上，新巴塞尔资本协议率先把操作风险纳入到风险管理框架中，提 出了卓有成效且被广泛应用的衡量操作风险的方法，要求金融机构为 操作风险配置相应的资本金，并制定了一套用来衡量一家机构是否有 资格使用某种衡量方法的标准，这体现了国际银行业监管理念和风险 管理的最新成果。 由于我国的大多数银行还处在向真正的商业银行转型的过程中， 内部控制机制还不完善，操作风险是我国商业银行的主要风险来源之 一，其在商业银行风险中的比重远大于国际同行的水平，这使得操作 风险的度量和管理的研究在我国有着重要的现实意义。 我国的商业银行风险管理，长期以来无论是银行管理层还是学术 界，都一直将焦点和重心置于银行的信用风险和市场风险的管理方 面。而对于操作风险，银行界亦未予以足够的关注，使得商业银行的 操作风险管理无论是在理论知识还是在经验积累上，都处于较低的水 平，绝大多数银行没有建立起有效的操作风险防范与管理机制。而世 界范围内因操作类事故、故障造成损失的事件不断发生，因此仅仅重 视信用风险和市场风险，显然不足以有效控制和管理银行的整体风 险。所以我国银行的风险管理系统需要提高对操作风险的敏感度，以 及更精确地度量操作风险。随着新巴塞尔资本协议将操作风险纳入三 大支柱中，我国的商业银行必将面临一一个如何根据新的监管要求有效 引入操作风险管理的现实问题。因此，如何借鉴国际银行界先进的操 咋风险管理技术，并结合信息技术运用于实践，强化和提高我国银行 业的操作风险的管理水平已经成为日渐重要的议题。 论文首先详细介绍了操作风险的概念、衡量方法的基本内容，显 示出操作风险量化方法在世界各国的银行操作风险管理中已经大行 其道。然后，对新巴塞尔协议的操作风险管理框架进行了描述，引入 全面风险管理的概念，论述了对我国银行业操作风险监管的启示。最 后，在前面衡量方法的基础上分析、设计了我国商业银行操作风险管 理系统。 论文共分四章。 第一章是操作风险的基本概述。首先界定了操作风险的基本定 义，与定义相对清晰的市场风险和信用风险相比，操作风险的界定是 一个日益扩展的概念。巴塞尔委员会认为操作风险所涵盖的内容过于 复杂，很难一概而论，其对操作风险所下的定义也几经修改，直到新 已塞尔协议给出的定义才为大多数银行所接受。其次，介绍了操作风 险的分类。操作风险根据不同的分类标准而有不同的分类方法；而根 据新巴塞尔协议的建议，将操作风险基于“事件类型”分为7 种类型。 最后，对操作风险的特征进行了分析。商业银行操作风险除了具有业 务外生性、技术内生性和风险的控制性低的特征以外，作为一个涵盖 多种风险的集合概念，也具有与其他风险不同的特点。 第二章详尽介绍和阐释了目前在国际银行界主要的操作风险量 化方法，为后文的操作风险管理系统的设计奠定了基础，这是本文的 重点之一。在对操作风险给出定义之后，如何运用适当的模型或方法 对操作风险进行衡量，进而提取相应的资本金，就成为关键性的内容。 与信用风险和市场风险相对成熟的定量管理模型相比，操作风险在过 去相当长的时期内被认为是不能量化的，跨国银行至多通过操作手册 或风险清单等进行定性化管理。对操作风险进行量化并尝试进行资本 配置是近几年才出现的。新巴塞尔资本协议率先把操作风险纳入风险 管理框架内，提出了操作风险的度量方法，并要求金融机构为其配置 相应的资本金。就操作风险衡量模型而言，模型被分为自上而下 ( t o p d o w n ) 和自下亓i j 上( b o t t o m - u p ) 两类。本文介绍了属于自h 而下的基本指标法和标准法，这两种方法被认为是 “o n e s i z e f i t sa l l ”类型的概念，在某种意义上，这两种方法假 设指标的每个单位遭受同样程度的风险，而不管一家银行风险管理和 控制的水平。而高级衡量法( a m a ) 属于自下而上，因而对内部数据 提出了更高的要求，这里仅介绍a m a 中的内部衡量法、损失分布法、 极值理论模型三种方法论。文章同时还对每种衡量方法进行了评价， 论述了各种方法对于银行的适用性和银行使用该方法的定性标准。最 后，还对各种方法进行了比较，讨论其对我国金融机构的适用性。本 文的观点是，标准法是非常好的过渡方法，应该是我国银行量化管理 操作风险的短期努力方向，相信我国银行经过一段时间的努力是能够 运用标准法来度量操作风险的。 第三章论述了新巴塞尔协议的操作风险管理框架。首先介绍了操 作风险和银行全面风险管理。从当前情况来看，尽管没有任何一种操 作风险衡量方法被普遍接受，但是：走多数机构都将其作为未来的选 择，并试图将其纳入全面风险管理的框架中；虽然我国银监会发表声 明表示近期不准备以新资本协议为标准，但以新巴塞尔资本协议全面 风险管理的理念为指导，建立全面风险管理模式，对我国商业银行增 强国际竞争力具有十分重要的意义。接着概述了发展中的操作风险监 管，并详细介绍了操作风险管理的基本流程，风险管理流程应包括风 险战略和管理政策的确定、风险识别、风险的评估和量化、风险管理 和风险的缓释工具、风险监控和风险报告。最后，阐述了新巴塞尔协 议操作风险管理框架对我国银行业的启示，为了正确把握风险管理的 发展方向，我国商业银行有必要在全面风险管理理念指导下，实施作 为银行风险管理最低要求的新资本协议。 第四章是商业银行操作风险管理系统设计，这是本文的另一个重 点。由于目前大多数银行处于基于业务类型和风险类型发掘内部损失 数据的早期阶段，收集内部损失数据和建立损失数据库就成为银行进 行操作风险管理的重要前提。因此笔者尝试建立符合新巴塞尔协议的 综合数据库以保存各种数据，对数据库进行管理，并基于数据计算监 管资_ 奉。于是，笔者基于新巴塞尔资今协议的操作风险衡量框架，设 计了商业银行操作风险管理系统。本系统由三个模块构成：用户管理、 数据管理、监管资本计算。用户管理模块主要针对操作人员的权限进 行管理。数据管理模块又分为两个子模块：损失数据管理和指标数据 管理。损失数据管理是用来收集和管理整个组织机构的操作风险数 据。指标数据管理是用来管理预置的巴塞尔类别和巴塞尔监督系数。 监管资本计算模块是在建立操作损失数据库的基础上，使用不同的方 法计算操作风险监管资本的实现过程。 本文的研究对象主要是新巴塞尔资本协议中操作风险衡量模型 和框架在商业银行风险监管设计中的应用。众所周知，风险监管设计 从功能上就是要实现对商业银行风险进行监管，但从实际情况来看， 它涉及的面太广，很难界定，国内外棚关研究也不多。因此，笔者主 要从计算操作风险的监管资本和建立操作风险管理框架的危度出发， 引入了全面风险管理的概念，并对商业银行操作风险管理系统设计做 了一些研究。本文采取应用研究为主，应用研究与理论研究相结合的 研究方法。 从现阶段看，我国商业银行对信用风险的关注超过对操作风险的 关注。本文将操作风险管理作为关注对象，利用相关文献，归纳总结 了当前流行的操作风险量化方法理论。从理论到实践，从定性到定量， 较全面的介绍和阐述了现代商业银行操作风险的衡量方法，并结合监 管机构的实际需要，给出了操作风险衡量的设计方案，对于银行整体 风险监管中的操作风险管理的研究与开发做了粗浅的尝试工作，具有 一定的前瞻性、新颖性，和较强的指导意义和实用价值。 关键词：操作风险操作风险衡量方法论操作风险管理 操作风险管理系统资本要求 a b s t i - a c t a c c o r d i n gt o t h en e wb a s e lc a p i t a la c c o r d , w h i c hr e l e a s e d b y b a s e lc o m m i t t e eo nb a n k i n gs u p e r v i s i o ni nj u n e2 0 0 4 ，o p e r a t i o n a lr i s k i sd e f i n e da st h er i s ko fl o s sr e s u l t i n gf r o mi n a d e q u a t eo rf a i l e di n t e r n a l p r o c e s s e s ，p e o p l e a n d s y s t e m s 0 1 7f r o me x t e r n a le v e n t s w i t ht h e d e v e l o p m e n to fg l o b a lb a n km a r k e t ，t h es c a l eo f b a n k sk e p te x p a n d i n g ， t h ea m o u n to ft r a n s a c t i o ni n c r e a s e d r a p i d l ya n dt h ec o m p l e x i t yo ft h e b a n k m a n a g e m e n t r o s es h a r p l y o p e r a t i o n a lr i s kh a sb e e nm o r ei m p o r t a n t i nr i s km a n a g e m e n to fw o r l db a n k i n gs y s t e m a n di th a sb e e nat r e n dt o t a k ec r e d i tr i s k ，m a r k e tr i s ka n do p e r a t i o n a lr i s ki n t oc o n s i d e r a t i o na sa w h o l e w i t hm o r ea n dm o r ec o n c e r n sw e r e g i v e n t o o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t i ni n t e r n a t i o n a lf i n a n c i a li n s t i t u t i o n s ，t h en e wb a s e l c a p i t a l a c c o r dt a k e st h el e a di nb r i n g i n gi ti n t or i s km a n a g e m e n tf r a m e w o r k ， p u t t i n g f o r w a r dt h e w i d e l ya c c e p t e dm e t h o d o l o g y o f m e a s u r i n g o p e r a t i o n a lr i s k i ta s k sf i n a n c i a li n s t i t u t i o n sa l l o c a t i n gc a p i t a lf u n df o ri t ， a n dm a k eas e to fq u a l i t a t i v es t a n d a r d st oj u d g ew h e t h e ra ni n s t i t u t i o n s h a s q u a l i f i c a t i o n t ou s es o m e 妯n do f ：m e a s u r e m e n t m e t h o d o l o g y n o w a d a y s ，m o s to fc h i n e s eb a t k sa r ee x p e r i e n c i n gt h et r a n s i t i o n p e r i o d t ot h er e a lc o m m e r c i a lb a n k s ，w i t hi m p e r f e c t i o no fi n t e r n a lc o n t r o l m e c h a n i s m o p e r a t i o n a lr i s ki s o n eo ft h em a i nr i s kr e s o u r c e s ，a n dt h e p r o p o r t i o nt o t h er i s ko fc o m m e r c i a lb a n k si sf a r l a r g e r t h a nt h a to f i n t e r n a t i o n a ll e v e l i tm a d et h er e s e a r c ho fm e a s u r e m e n ta n d m a n a g e m e n t o f o p e r a t i o n a lr i s k i nc h i n a v e r yi m p o r t a n t t h e r ew e r en o t e n o u g h c o n c e m s g i v e nb y c h i n e s eb a n k st o o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t i tm a k e st h e m o s tc h i n e s ec o m m e r c i a l b a n k sl a c ki ne f f e c t i v em e t h o d st oe v a l u a t ea n dc o n t r o lt h eo p e r a t i o n a l r i s k e f f e c t i v er i s kg u a r d i n ga g a i n s ta n d m a n a g e m e n t m e c h a n i s mh a dn o t b e e ne s t a b l i s h e di nm o s to f b a n k s w i t ht h en e wb a s e l c a p i t a l a c c o r dt o o kt h eo p e r a t i o n a lr i s ki n t ot h e t h r e ep i l l a r s ，t h e r e f o r ei ti sa b i gi s s u ea b o u t h o wt ou s et h ee x p e r i e n c eo f l h ? i n t e r n a t i o n a la d v a n c e dt e c h n o l o g yf o ro p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n t t o p n f o r c ea n di m p r o v eo p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n ti nc h i n a t h e r ea r ef o u rc h a p t e r si nt h i st h e s i s t h em a i nc o n t e n t so ft h ef i r s tc h a p t e ra r et h eg e n e r a ld e s c r i p t i o n so f o p e r a t i o n a lr i s k f i r s t l y , t h ec o n c e p t o f o p e r a t i o n a l r i s kw a s g i v e n + c o m p a r e dw i t ht h ee x p l i c i t d e f m i t i o n so fm a r k e tr i s ka n dc r e d i tr i s k ， o p e r a t i o n a lr i s kc o v e r sw i d e ra r e a s i t ，a sn o ta c c e p t e db ym o s to f t h e b a n k su n t i lt h en e wb a s e l c a p i t a l 。4 c c o r d w a s s i g n e d s e c o n d l y , a c c o r d i n gt od i f f e r e n tc r i t e r i o nf o rd i v i s i o n ，o p e r a t i o n a lr i s k w a sd i v i d e d i n t ov a r i o u ss o r t so f c a t e g o r i e s a tl a s t ，t h et h e s i sa n a l y z e s t h ef e a t u r e so f t h eo p e r a t i o n a lr i s k i n c h a p t e rt w o ，t h e l a t e s tm a i nq u a n t i t a t i v e a p p r o a c h e s f o rt h e o p e r a t i o n a lr i s ki ni n t e m a t i o n a lb a n k sw e r ei n t r o d u c e d a n dt h i si s t h e f o u n d a t i o nf o rt h ef o l l o w i n gd e s i g na n dd e v e l o p m e n to ft h eo p e r a t i o n a l r i s km a n a g e m e n t s y s t e m a sw e l la so n eo ft h em a i np o i n t so f t h et h e s i s i t w a sc o n s i d e r e di m p o s s i b l et oq u a n t i f yo p e r a t i o n a lr i s kf o ral o n gt i m e i t h a so n l yb e e naf e w y e a r s t oq u a n t i f yo p e r a t i o n a lr i s ka n da l l o c a t ec a p i t a l t h en e wb a s e lc a p i t a la c c o r dt a k e st h el e a di nb r i n g i n gi ti n t o r i s k m a n a g e m e n tf r a m e w o r k ，a n d t h em e a s u r e m e n t m e t h o d o l o g y f o r o p e r a t i o n a l r i s kw e r e p u t f o r w a r d i ta s k s t h ef m a n c i a li n s t i t u t i o n s a l l o c a t i n gc a p i t a lf u n df o ri t a sf o rt h em o d e l t h a tw a su s e dt om e a s u r e o p e r a t i o n a l r i s k ，i t w a sd i v i d e di n t ot w o t y p e s o ft o p d o w na n d b o t t o m u d t h i st h e s i si n t r o d u c e st h eb a s i ci n d i c a t o ra p p r o a c ha n d s t a n d a r d i s e d a p p r o a c h ，w h i c hb e l o n g t o t o p d o w n f o r a d v a n c e d m e a s u r e m e n t a p p r o a c h ( a m a ) ，i tb e l o n g s t ob o t t o m - u p ，w h i c hr e q u i r e s h i g hs t a n d a r do f i n t e m a ld a t a a n do n l yi n t e r n a lm e a s u r e m e n t a p p r o a c h ， l o s sd i s t r i b u t i o na p p r o a c ha n de x t r e m ev a l u et h e o r yt h a tb e l o n gt o b o t t o m u pw e r ei n t r o d u c e d t h et h e s i sa l s oa n a l y z e st h ea d a p t a b i l 时o f t h o s ea p p r o a c h e st oo u rf i n a n c i a li n s t i t u t i o n s a c c o r d i n gt om ea u t h o r s o p i n i o n ，s t a n d a r d i s e da p p r o a c h i sas u i t a b l ea p p r o a c hf o rt r a n s i t i o n ，a n d i ts h o u l db et h es h o r t - t i m ed i r e c t i o nt oq u a n f i f yo p e r a t i o n a lr i s ki nc h i n a t h et h i r d c h a p t e r d i s c u s s e st h ef r a m e w o r ko f o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t i nt h en e wb a s e lc a p i t a lac c o r da tf i r s t ，o p e r a t i o n a lr i s k a n de n t e r p r i s ew i d er i s km a n a g e m e n tf e ! r m ) f o rb a n kw e r ei n t r o d u c e d 2 t h o u g hc h i n ab a n k i n gr e g u l a t o r yc o m m i s s i o n ( c b r c ) a n n o u n c e d t h a t t h en e wb a s e lc a p i t a la c c o r dw o u l dn o tb ea d o p t e da st h es t a n d a r d r e c e n t l y ，i t w a sv e r yi m p o r t a n tf o rc h i n e s ec o m m e r c i a l b a n k st oe n h a n c e t h e i ri n t e r n a t i o n a lc o m p e t e n c et h r o u g hg u i d e db yt h ec o n c e p to ft h en e w b a s e l c a p i t a l a c c o r dt oe s t a b l i s h e dt h em a n a g e m e n t p a t t e r no fe n t e r p r i s e w i d er i s k m a n a g e m e n t n e x t ，t h e t h e s i sd i s c u s s e dt h e p r i n c i p l e o f d e v e l o p i n go p e r a t i o n a l r i s k s u p e r v i s i o n a n di n t r o d u c e dt h eb a s i c s e q u e n c eo fo p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n t a tl a s t ，t h er e v e l a t i o n so f t h e n e wb a s e l c a p i t a l a c c o r dt oc h i n e s eb a n k sw e r er e v e a l e d a d e s i g no fo p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n ts y s t e m f o rc o m m e r c i a l b a n k sw a se x p l a i n e di nt h ef o u r t hc h a p t e r ，i tw a sa n o t h e rk e y p a r to f t h i s t h e s i sa sw e l l t h ea u t h o rt r i e dt oe s t a b l i s hac o m p r e h e n s i v ed a t a b a s e ， w h i c hc o r r e s p o n d e dt ot h ea c c o r dt os a v et h el o s sd a t a ，m a n a g et h e d a t a b a s ea n dc a l c u l a t et h ec a p i t a lc h a r g e b a s e do na b o v e ，t h ea u t h o rp u t f o r w a r dt h e p r o p o s i t i o n t o d e s i g n t h e o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t s y s t e m t h es y s t e mw a sm a d eu po ：ft h r e em o d u l e s ：u s e rm a n a g e m e n t ， d a t am a n a g e m e n t ，a n dc a l c u l a t i o no f c a p i t a lc h a r g e t h em o d u l e o fu s e r m a n a g e m e n t f o c u s e do n m a n a g i n g t h ea u t h o r i t yo f o p e r a t o r s t h em o d u l e o fd a t am a n a g e m e n tw a su s e dt oc o l l e c t ，a n dm a n a g e o p e r a t i o n a lr i s kd a t a a n d r e g u l a t o r yc o e f f i c i e n t b a s e do n t h ee s t a b l i s h m e n to f o p e r a t i o n a ll o s s d a t a b a s e ，t h em o d u l e o fc a l c u l a t i o n o i c a p i t a lc h a r g e d e s c r i b e da r e a l i z i n g p r o c e s so fc a l c u l a t i n gt h er e g u l a t o r yc a p i t a lf o ro p e r a t i o n a lr i s kb yu s i n g d i f f e r e n tm e t h o d s t h i st h e s i st o o kt h e a p p l i a n c e o ft h em o d e lf o r o p e r a t i o n a l r i s k m e a s u r e m e n ta n dt h ef r a m e w o r ko ft h en e wb a s e lc a p i t a la c c o r da st h e m a i nr e s e a r c ho b j e c t i v ei nd e s i g n i n gt h er i s kr e g u l a t i o ni nc o m m e r c i a l b a n k s t h e r e f o r e ，f r o mt h ep e r s p e c t i v e , o f t h er e g u l a t o r yc a p i t a lc h a r g ef o r m e a s u r i n gt h eo p e r a t i o n a l r i s ka n dt h e s e q u e n c e o fe s t a b l i s h m e n to f o p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n t ，t h e a u t h o ri n t r o d u c e dt h ec o n c e p te r ma n d d i ds o m er e s e a r c hw o r ki n d e s i g n i n go p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n ts y s t e m i nc o m m e r c i a lb a n k s t h i st h e s i sf o c u s e do n a p p l i e d r e s e a r c h w i t l l c o m b i n i n g t h e o r e t i c a lr e s e a r c h t o g e t h e r t h i st h e s i s p a i d a t t e n t i o nt ot h e o p e r a t i o n a l r i s k m a n a g e m e n t ， c o n c l u d e dt h el a t e s tt h e o r yo nq u a n t i f i e da p p r o a c hf o ro p e r a t i o n a lr i s k w i t ht h eh e l po ft h er e l a t i v el i t e r a t u r e f r o mt h e o r yt op r a c t i c e ，q u a l i 哆 m a k i n g t oq u a n t u m ，i ti n t r o d u c e st h em e a s u r e m e n tm e t h o do f o p e r a t i o n a l r i s km a n a g e m e n tf o rm o d e r nc o m m e r c i a lb a n k s ，a n di ta l s op r o v i d e st h e d e s i g nf o ro p e r a t i o n a lr i s km e a s u r e m e n t t h i st h e s i sh a ds o m ev a l u ei n f o r e s e e i n g a n d u s a g e i tw a s a l s ov e r yn e wa n di n s t r u c t i v e k e yw o r d s ：o p e r a t i o n a l r i s k o p e r a t i o n a l r i s km a n a g e m e n t o p e r a t i o n a l r i s km e a s u r e m e n t m e t h o d o l o g y o p e r a t i o n a l r i s km a n a g e m e n t s y s t e m c a p i t a lc h a r g e 4 西南财经大学 学位论文原创性及知识产权声明 本人郑重声明： 所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独立进行研究工作 所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不含任何其他 个人或集体已经发表或撰写过的作品成果。对本文的研究做出重要贡 献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。因本学位论文引起的 法律结果完全由本人承担。 本学位论文成果归西南财经大! 学所有。 特此声明 学位论文作者签名：刘晗 2 0 0 5 年4 月1 8 日 刚吾 “o p e r a t i o n a lr i s k ”一词第一次被业界和学术界所广泛提及是在 巴林银行事件发生以后，这一事件使得金融界开始意识到，有些风险 可能对经营结果产生巨大的冲击，而这些风险既不能归入信用风险也 不能归入市场风险，由此，一类新的风险类型操作风险，进入了 人们的视野。由于在风险金融环境中，商业银行能否安全稳定地运行 对于整个经济的发展有着重要的影响。因此，对商业银行的风险监管 是各国政府都十分关注的重大问题。 一、我国商业银行操作风险管理现状 对于操作风险，我国商业银行通常采用“事前防范、事中控制、 事后检查”的管理方式。目前我国商业银行参与操作风险管理的组织 机构一般可以划分为四个层次，即决策层、业务操作层、支持保障层 和监督层。针对因外部不可控因素引起的操作风险，商业银行一般都 通过事先设置各种应急措施和备用方案进行控制，或通过购买保险的 方式对部分损失进行补偿。而针对操作风险中人员、制度和技术等可 控因素，目前各银行主要从完善内控制度、加强内部培训、建立内部 授权机制、改进交易系统、强化内郎稽核等方面进行管理。 但是根据风险管理基本框架，我国商业银行操作风险管理还存在 一些不足： 1 、我国商业银行操作风险管理的组织结构还没有建立起来，操 作风险管理人才不足，操作风险管理缺乏必要的保障和支持。 2 、我国商业银行在内控制度建设方面还不完善，缺乏负责统一 协调和完善内控制度的机构。 3 、有关操作风险的信息披露严重不足。银监会刚颁布的商业 银行资本充足率管理办法也没有对操作风险的披露提出要求。 4 、操作风险意识薄弱。商业银行很多员工没有认识到自己的行 为可能带来操作风险，以及自己应承担的责任和义务，觉得风险管理 只是风险管理部门的事。 5 、大多数商业银行缺乏操作风险衡量模型以及衡量所需要的损 失数据。受其制约，我国新颁布的资本充足率管理办法没有把操作风 险纳入到资本充足率计算公式中。 二、研究问题的意义 以新协议的公布和实施为标志，我国商业银行必将面临一个如何 根据新的监管要求有效引入操作风险管理的现实问题。巴塞尔银行监 管委员会突出强调操作风险的重要性，并将其作为风险量化分析和资 本监管的新领域明确纳入新协议，其重要意义在于以下几个方面： 1 、集中体现了国际银行业业务发展和风险管理的新趋势。国际 银行业逐步倡导的全面风险管理模式将成为我国商业银行今后风险 管理发展的必然趋势，将操作风险纳入监管框架，正是适应银行业发 展和风险管理趋势而做出的合理化选择。 2 、是对近年来银行业操作性风险损失明显增长和对操作风险管 理日益关注的客观总结。操作风险的客观存在及其增长，迫使金融机 构提升其运作效率和可靠性，加强操作风险的监控和管理。 3 、充分体现了银行对所面临的风险进行全方位监管并与资本配 置紧密挂钩，和从整体上而不是从局部考虑风险管理问题的理念，反 映了风险管理和资本约束范围进一步的拓展。 4 、有利于从制度和机制上促使银行确立全面、科学的风险管理 理念，建立健全有效的风险管理体系。 论文首先详细介绍了操作风险的概念、衡量方法的基本内容。然 后，对新巴塞尔协议的操作风险管理框架进行了描述，引入全面风险 管理的概念，提出了对我国银行业操作风险监管的启示。最后，在前 面衡量方法的基础上设计了商业银行操作风险管理系统。 本文的研究对象主要是新巴塞尔资本协议中操作风险衡量模型 和框架在商业银行风险监管设计中的应用。因此，笔者主要从计算操 作风险的监管资本和建立操作风险管理框架的角度出发，对商业银行 操作风险管理系统设计做了一些研究。本文采取了应用研究为主，应 用研究与理论研究相结合的研究方法。 第一章操作风险概述 国际银行业监管的理论和实践通常将银行风险分为市场风险 ( m a r k e tr i s k ) 、信用风险( c r e d i t r i s k ) 和操作风险( o p e r a t i o n a l r i s k ) 三类，新巴塞尔协议将操作风险纳入风险资本的计算和监管框架，引 起了金融业、专家学者和各国监管当局对操作风险的广泛关注和讨 论。讨论不仅包括与操作风险对应的资本要求问题，还涉及了与操作 风险相关的很多方面。 操作风险可以说是银行面临的最古老的一种风险，就其所涉及的 基本内容来看，商业银行在开业之前就面临着操作风险。然而，对操 作风险概念的研究却是近几年才开始的。和对信用风险管理、市场风 险管理不同的是，人们对操作风险相当漠视。据统计，美国1 9 7 9 年 以来出现问题的1 6 3 家银行的结果是：8 1 的问题银行缺乏良好的信 贷政策或者即便有好政策也形同虚设，6 3 的问题银行对关键部门及 其高管人员内部监管不力，5 9 的问题银行没有对其贷款逐笔进行有 效的事先、事中和事后风险管理。再从对全部资本配置的相关影响可 以看出不同风险来源的相对重要性，资本配置的5 3 来自与信用状况 有关的风险，3 0 来自操作风险，1 7 来自市场风险。可见和非常技术 性的市场风险、信用风险比较而言，操作风险对银行的重要影响。 1 1 操作风险的定义 在1 9 9 8 年9 月时，巴塞尔委员还声称，许多银行其实是将操作 风险定义为无法归入市场风险或信用风险的风险。调查显示，过程和 程序、人员和人为错误、内部控制、内部和外部事件、直接和间接损 失、失误、技术和系统等，都是近年操作风险定义中频繁出现的关键 词。几乎所有定义都强调内部操作，但未预期的外部事件也被列入操 作风险，并且，很多定义在提到损失时，指的都不只是操作或事件带 求i f 0 直接损失，还将经由银行信誉和市场价值变化而导致的间接损失 包括在内。 迄今为止，不同组织提出了对操作风险的不同定义，定义的方式 有j 义和狭义两种。广义的观点把操作风险定义为除信用风险和市场 风险以外的所有风险。这种定义虽然简单，但是几乎没有给出任何定 义性或描述性的关键词句，对操作风险的识别、衡量和管理而言几乎 没有意义。狭义的观点认为，只有与金融机构中运营部门相关的风险 才是操作风险。近年来，广义的定义逐渐被狭义的定义所取代。j p m o r g a n 对于操作风险的定义是，操作风险是各公司业务和支持活动 中内生的一种风险因素，这类风险表现为各种形式的错误、中断或停 滞，可能导致财务损失或者给公司带来其他方面的损害。英国银行家 协会( b b a ) 将操作风险定义为“由于内部程序、人员、系统的不完善 或失误，或外部事件造成直接或间接损失的风险”，b b a 的定义得到 了广泛的认可和应用。1 9 9 8 年9 月，巴塞尔银行监管委员会首次发 布了操作风险管理的文件，将操作风险正式纳入新巴塞尔协议的 三大风险之中，所采取的即是上述定义。从1 9 9 8 年到2 0 0 1 年巴塞尔 委员会发布关于操作风险的咨询报告，再到2 0 0 3 年4 月新资本协议 第三次征求意见稿发表之前，都沿用的b b a 的定义1 。这个定义有以 下几个特点2 ：( 1 ) 关注内部操作。内部操作常常就是银行及其员工 的作为或不作为，银行能够也应该对其施加影响。( 2 ) 重视概念中 的过程导向。( 3 ) 人员和人员失误起着决定性作用，但人员失误不 包括出于个人利益和知识不足的失误。( 4 ) 外部事件是指自然、政 治或军事事件，技术设施的缺陷，以及法律、税收和监管方面的变化。 ( 5 ) 内部控制系统具有重要的作用。 2 0 0 3 年的新资本协议第三次征求意见稿中，巴塞尔委员会将操 作风险重新定义为：“操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、 人员及系统或外部事件所造成损失的风险”。本定义包括法律风险， b c b s ：c o n s u l t i n gd o c u m e n to no p e r a t i o n a lr i s