（金融学专业论文）我国商业银行发展中间业务的思考.pdf

. ; fi u i i i j c t x a 57 9 : 9 ， l y! ? 地推迸中jb 1 业*0 9 m台 与创w t 3 . 建立科学的中间业务定价策略 4 . 强化中间业务的风险控制 提要: 随着我国银行业对外开放的进一步扩大和金融体制改革步伐的加快， 商业银 行之间的竟争日益激烈; 同时面对存贷利差日趋减小的微利时代以及 商业银行 资本充 足率管理办法 对资 木充足率严格的要求， 如何加快经营模式和增长方 式的转变，实现经营结构的战略性调整， 提高经营效益， 增强核心竞争力， 成为 我ia商业银行面临的严峻、 迫切的课题， 大力发展中间业务成为我国商业银行关 注的焦点。 本文从我国商业银行中间业务的定义及分类入手，通过对中外商业银行中间 业务发展的比较研究，总结出我国商业银行的差距以及成因，进一步提出我国商 业银行发展中间业务面临的外部经营环境以及内部经营管理中存在的主要问题。 最 后， 针对提出的卞要问题并结合我国商业银行 目前的实际经营情况提出进一步发 展中间业务的解决方案。 s u mma ry: wit h t h e f u rt h e r o p e n i n g - u p o f c h in a s b a n k i n g i n d u s t ry a n d t h e a c c e le r a t io n o f t h e r e f o r m o f c h in a s f i n a n c i a l s y s t e m, t h e c o m p e t it io n a mo n g t h e c o m me r c ia l b a n k s is b e c o m i n g in c r e a s in g f ie r cer . m e a n w h i le , w it h t h e e v e r d e c r e a s i n g o f t h e s p r e a d b e t w e e n t h e d e p o s it a n d l o a n i n t e r e s t r a t e s a n d t h e s t r ic t e r r e q u i r e m e n t o f t h e c a p it a l a d e q u a c y r a t i o e n f o r ced b y r e g u l a t i o n s o n t h e a d m i n i s t r a t i o n o f c o m m e r c ia l b a n k s c a p i t a l a d e q u a c y r a t i o , h o w t o s p e e d u p t h e t r a n s f o r m o f t h e b u s i n e s s m o d e l a n d g r o w t h p a tt e r n , r e a li z e t h e s t r a t e g i c a d j u s t m e n t o f t h e b u s i n e s s s t r u c t u r e , in c r e a s e t h e e ff i c ie n c y a n d s t r e n g t h e n t h e c o r e c o m p e t it iv e n e s s h a s b e c o m e a s e r i o u s a n d u r g e n t t o p ic f a ced b y c h in a s c o mm e r c ia l b a n k s . t h e r e f o r e , t o d e v e l o p t h e in t e r me d ia ry b u s in e s s v ig o r o u s ly 1 中 国 银行 业 监 督 委员 会 令( 2 0 0 4 年 第2号 ) ，自2 0 0 4 年3 月1 日 起 施 行 要 求商 业 银 行 最 退 要 在2 0 0 7 年 1 月 11 1 达到资本充足率不得低于百分之八，核心资本充足率不得低于百分之四的最低资本要求。 . ; fi u i 1 1 7 c t x a 57 9 : 9 ， l y! ? 地推迸中jb 1 业*0 9 m台与创w t 3 . 建立科学的中间业务定价策略 4 . 强化中间业务的风险控制 提要: 随着我国银行业对外开放的进一步扩大和金融体制改革步伐的加快， 商业银 行之间的竟争日益激烈; 同时面对存贷利差 日趋减小的微利时代以及 商业银行 资本充 足率管理办法 对资木充足率 严格的要求， 如何加快经营模式和增长方 式的转变，实现经营结构的战略性调整， 提高经营效益，增强核心竞争力， 成为 我ia商业银行面临的严峻、 迫切的课题， 大力发展中间业务成为我国商业银行关 注的焦点。 本文从我国商业银行中间业务的定义及分类入手， 通过对中外商业银行中间 业务发展的比较研究，总结出我国商业银行的差距以及成因，进一步提出我国商 业银行发展中间业务面临的外部经营环境以及内部经营管理中存在的主要问 题。 最 后， 针对提出的卞要问题并结合我国商业银行 目前的实际经营情况提出进一步发 展中间业务的解决方案。 s u mma ry: wit h t h e f u rt h e r o p e n i n g - u p o f c h in a s b a n k in g in d u s t ry a n d t h e a c c e le r a t io n o f t h e r e f o r m o f c h i n a s f i n a n c i a l s y s t e m , t h e c o m p e t it io n a m o n g t h e c o m me r c ia l b a n k s is b e c o m i n g in c r e a s in g f ie r cer . m e a n w h i le , w it h t h e e v e r d e c r e a s i n g o f t h e s p r e a d b e t w e e n t h e d e p o s it a n d lo a n i n t e r e s t r a t e s a n d t h e s t r ic t e r r e q u ir e me n t o f t h e c a p it a l a d e q u a c y r a t io e n f o r ced b y r e g u l a t i o n s o n t h e a d m i n i s t r a t i o n o f c o m m e r c ia l b a n k s c a p i t a l a d e q u a c y r a t io , h o w t o s p e e d u p t h e t r a n s f o r m o f t h e b u s i n e s s m o d e l a n d g r o w t h p a tt e r n , r e a li z e t h e s t r a t e g i c a d j u s t m e n t o f t h e b u s in e s s s t r u c t u r e , in c r e a s e t h e e ff i c ie n c y a n d s t r e n g t h e n t h e c o r e c o m p e t it iv e n e s s h a s b e c o m e a s e r i o u s a n d u r g e n t t o p ic f a ced b y c h i n a s c o mm e r c ia l b a n k s . t h e r e f o r e , t o d e v e l o p t h e i n t e r me d ia ry b u s i n e s s v ig o r o u s ly 1 中 国 银行 业 监 督 委员 会 令 ( 2 0 0 4 年 第2号 ) ， 自2 0 0 4 年3 月1 日 起 施 行 要 求 商业 银行 最 退要 在2 0 0 7 年 1 月 11 1 达到资本充足率不得低于百分之八，核心资本充足率不得低于百分之四的最低资本要求。 h a s b e c o me a f o c u s o f a tt e n t io n o f a l l c o mme r c ia l b a n k s in ch i n a . t h e t h e s is p r o c e e d s w i t h t h e d e f in it io n a n d c l a s s if ic a t io n o f t h e in t e r m e d ia ry b u s i n e s s i n c h i n a s c o m me r c ia l b a n k s . t h e n , t h r o u g h a c o m p a r a t iv e s t u d y o n t h e a e v e r o p r n e rn o f we u u e r r n e u id r y d u s rri e s s it i ; n r n as a ri a t o r e rg n c o mme r c ia l b a n k s , it s u ms u p t h e g a p b e t w e e n o u r c o m me r c ia l b a n k s a n d f o r e ig n o n e s a n d t h e u n d e r ly i n g c a u s e o f t h i s g a p , a n d r a i s e s u p t h e m a in p r o b le m s e x is t i n g i n t h e e x t e r n a l b u s in e s s e n v i r o n me n t a n d in t e r n a l ma n a g e m e n t f a ced w it h c h i n a s c o m m e r c ia l b a n k s in d e v e lo p i n g i n t e r m e d i a ry b u s i n e s s . f i n a ll y , t h e t h e s i s , t a r g e t i n g t h e p r o b l e m s m e n t i o n e d a b o v e a n d t a k i n g t h e a c t u a l b u s in e s s s it u a t io n o f c h in a s c o m m e r c ia l b a n k s , p r e s e n t s t h e s o l u t i o n s t o f u rt h e r d e v e l o p t h e i n t e r me d ia ry b u s in e s s . 引言: 近年来， 随着外资商业银行的不断进入和国内商业银行由 传统银行向现代商业 银行转轨步伐的不断加快，面对存贷利差日趋减小的微利时代以及 商业银行资 木充足率管理办法的冲击，中间业务得到了我国商业银行前所未有的重视，许 多银行将它定位于业务发展的重点，并在组织机构、资源配置等方面加大了 支持力 度。 与 此同 时， 监管 部门 也在政 策和法律上为 我国 商 业银行发 展中 间 业务开 辟了 空 间， 提供了 保障。 我国商 业银行在中间 业务方面 取得了 长足的 进步， 截至2 0 0 4 年1 2 月2 2 日， 工商银行境内分行2 0 0 4 年中间业务收入达1 0 0 . 3 亿元，同比增加3 6 亿元， 增长5 7 %，成为首家中间业务收入过百亿元的中资商业银行 ;建设银行2 0 0 4 年 前 二季度实现中间业务收入6 9 . 6 8 亿元， 较去年同 期增长 7 7 . 8 4 % 2 。 应该说我国 商业银行的中间 业务发展取得了 长足的进步，但同国 外先进的商 业银行相比， 我 国商业银行中间业务发展还存在较大差距。 一、我国商业银行中间业务的定义及分类 ( 一)我国商业银行中间业务的定义 我国现$ 7 的金融法律和法规， 并没有明确界定商业银行业务的分类方法。 按 照商业银行的 传统业务和发展情况， 商业银行的业务大都分为资 产业务、 负债业 务和中间 业务三大类， 或资产业务、 负债业务、 中间 业务 和表外业务四 大类。 因 此商业银行中间业务的含义， 从概念上可以分为狭义的中间业务 ( 不包含表外业 务) 和广义的中间业务 ( 包含表外业务)。 本文中所指中间业务为广义的中间业 务。 目前， 我国对于中间业务定义最权威的表述应该是 商业银行中间业务暂行 规定; 中的定义，即 “ 中间业务是指不构成商业银行表内资产、表内负债，形 成银1 1 - 非利息收入的业务”。但是，从商业银行中间业务实践来看，上述定义还 有待进 一 步准确，主要原因如下: 首先，商业银行的中间业务在实务操作中，例如: 在办理国内外支付结算业 务、 银行卡业务和代理类中间业务的代收代付时， 都会直接或间接构成商业银行 表内资产或表内负债的增加或减少。 数据来源:经济参考报 ( 2 0 0 5 年0 1 月0 4 日) 数据来源:经济参考报 ( 2 0 0 5年 1 0月3 1日) 中国人民银行2 0 0 1 年7月4日印发 引言: 近年来， 随着外资商业银行的不断进入和国内商业银行由 传统银行向现代商业 银行转轨步伐的不断加快，面对存贷利差日趋减小的微利时代以及 商业银行资 木充足率管理办法的冲击，中间业务得到了我国商业银行前所未有的重视，许 多银行将它定位于业务发展的重点，并在组织机构、资源配置等方面加大了 支持力 度。 与 此同 时， 监管 部门 也在政 策和法律上为 我国 商 业银行发 展中 间 业务开 辟了 空 间， 提供了 保障。 我国商 业银行在中间 业务方面 取得了 长足的 进步， 截至2 0 0 4 年1 2 月2 2 日， 工商银行境内分行2 0 0 4 年中间业务收入达1 0 0 . 3 亿元，同比增加3 6 亿元， 增长5 7 %，成为首家中间业务收入过百亿元的中资商业银行 ;建设银行2 0 0 4 年 前 二季度实现中间业务收入6 9 . 6 8 亿元， 较去年同 期增长 7 7 . 8 4 % 2 。 应该说我国 商业银行的中间 业务发展取得了 长足的进步，但同国 外先进的商 业银行相比， 我 国商业银行中间业务发展还存在较大差距。 一、我国商业银行中间业务的定义及分类 ( 一)我国商业银行中间业务的定义 我国现$ 7 的金融法律和法规， 并没有明确界定商业银行业务的分类方法。 按 照商业银行的 传统业务和发展情况， 商业银行的业务大都分为资 产业务、 负债业 务和中间 业务三大类， 或资产业务、 负债业务、 中间 业务 和表外业务四 大类。 因 此商业银行中间业务的含义， 从概念上可以分为狭义的中间业务 ( 不包含表外业 务) 和广义的中间业务 ( 包含表外业务)。 本文中所指中间业务为广义的中间业 务。 目前， 我国对于中间业务定义最权威的表述应该是 商业银行中间业务暂行 规定; 中的定义，即 “ 中间业务是指不构成商业银行表内资产、表内负债，形 成银1 1 - 非利息收入的业务”。但是，从商业银行中间业务实践来看，上述定义还 有待进 一 步准确，主要原因如下: 首先，商业银行的中间业务在实务操作中，例如: 在办理国内外支付结算业 务、 银行卡业务和代理类中间业务的代收代付时， 都会直接或间接构成商业银行 表内资产或表内负债的增加或减少。 数据来源:经济参考报 ( 2 0 0 5 年0 1 月0 4 日) 数据来源:经济参考报 ( 2 0 0 5年 1 0月3 1日) 中国人民银行2 0 0 1 年7月4日印发 其次， 在一定的条件下中间业务完全有可能直接或irh j 接转化为商业银行表内 资产或表内负债， 从而构成商业银行表内资产业务或表内负债业务。 根据我国各 商业银行的业务实际，开展某些项日的中间业务时，为了避免或降低金融风险， 都有可能向 客户收取一定比 例的保证金或抵押品、 质押品， 使银行资产得到部分 保全， 防范风险的发生 例如: 银行承兑汇票的出票 人必须向 承兑银行交纳比 例 不等的保证金，出票人无力偿还债务时， 作为银行承兑汇票的承兑人，则要承担 连带责任， 垫款后作逾期贷款的表内资产业务处理。因此， 对银行承兑汇票的承 兑担保是银行的一种 “ 或有负债”，在特定条件下会发生质的变化; 又如信贷承 诺业务一 日 _ 发生，则要进入表内资产方核算，因此，这又是一种 “ 或有资产”。 第三， 上述定义意味着只有 “ 形成银行非利息收入的业务”才属于商业银 行中间业务，“ 形成银行利息收入的业务”不属于商业银行中间业务。 其实，商 业银行中间业务的收入包括利息收入和非利息收入。 例如: 银行卡业务中的贷记 卡业务， 持卡人透支信用卡存款时，发卡银行就有可能要向持 卡 人收取一定的透 支利息。 在银行承兑汇票业务中， 作为承兑人的商业银行， 对汇票到期日出票人 账户无款或不足支付票款时，也有可能要向出票人收取利息。 因此，我国对于中间业务的定义还有待于进一步准确。另外，国外商业银行 般没有 “ 中间业务”这个概念，也没有专门的分类，只有 “ 表外业务” 、 “ 非利息 收入” 等类似概念。为便于比较和分析，本文忽略了国内、国外概念上的差异， 就 业务实质进行比较、分析。 ( 二)我国商业银行中间 业务的分类 目前，我国商业银行中间业务可分为以下九大类1 : 第一，支付结算类中间业务 支付结算类业务是指由 商业银行为客户办理因债权债务关系引 起的与货币 支付、资金划拨有关的收费业务。 1 . 结 算工具。 结算业务借助的主 要结算工具包括银行汇票、 商业汇票、 银行 本票和支票。 2 . 结算方式， 主要包括同城结算方式和异地结算方式， 具体分为: 汇款业务、 托收业务、信用证业务。 a分类标准依据中国人民银行 “ 关于落实 商业银行中间业务哲行规定有关问题的通知” ( 银发 2 0 0 2 ) 8 9 号 )。 其次， 在一定的条件下中间业务完全有可能直接或irh j 接转化为商业银行表内 资产或表内负债， 从而构成商业银行表内资产业务或表内负债业务。 根据我国各 商业银行的业务实际，开展某些项日的中间业务时，为了避免或降低金融风险， 都有可能向 客户收取一定比 例的保证金或抵押品、 质押品， 使银行资产得到部分 保全， 防范风险的发生 例如: 银行承兑汇票的出票 人必须向 承兑银行交纳比 例 不等的保证金，出票人无力偿还债务时， 作为银行承兑汇票的承兑人，则要承担 连带责任， 垫款后作逾期贷款的表内资产业务处理。因此， 对银行承兑汇票的承 兑担保是银行的一种 “ 或有负债”，在特定条件下会发生质的变化; 又如信贷承 诺业务一 日 _ 发生，则要进入表内资产方核算，因此，这又是一种 “ 或有资产”。 第三， 上述定义意味着只有 “ 形成银行非利息收入的业务”才属于商业银 行中间业务，“ 形成银行利息收入的业务”不属于商业银行中间业务。 其实，商 业银行中间业务的收入包括利息收入和非利息收入。 例如: 银行卡业务中的贷记 卡业务， 持卡人透支信用卡存款时，发卡银行就有可能要向持 卡 人收取一定的透 支利息。 在银行承兑汇票业务中， 作为承兑人的商业银行， 对汇票到期日出票人 账户无款或不足支付票款时，也有可能要向出票人收取利息。 因此，我国对于中间业务的定义还有待于进一步准确。另外，国外商业银行 般没有 “ 中间业务”这个概念，也没有专门的分类，只有 “ 表外业务” 、 “ 非利息 收入” 等类似概念。为便于比较和分析，本文忽略了国内、国外概念上的差异， 就 业务实质进行比较、分析。 ( 二)我国商业银行中间 业务的分类 目前，我国商业银行中间业务可分为以下九大类1 : 第一，支付结算类中间业务 支付结算类业务是指由 商业银行为客户办理因债权债务关系引 起的与货币 支付、资金划拨有关的收费业务。 1 . 结 算工具。 结算业务借助的主 要结算工具包括银行汇票、 商业汇票、 银行 本票和支票。 2 . 结算方式， 主要包括同城结算方式和异地结算方式， 具体分为: 汇款业务、 托收业务、信用证业务。 a分类标准依据中国人民银行 “ 关于落实 商业银行中间业务哲行规定有关问题的通知” ( 银发 2 0 0 2 ) 8 9 号 )。 3 . 其他支付结算业务， 包括利用现代支付系统实现的资金划拨、 清算， 利用 银行内外部网络实现的转账等业务。 第二，银行卡业务 银行卡是由经授权的金融机构( 主要指商业银行) 向社会发行的具有消费信 用、转账结算、存取现金等全部或部分功能的信用支付工具。 第一，代理类中间业务 代理类中间业务指商业银行接受客户委托、代为办理客户指定的经济事务、 提供金融服务并收取一定费用的业务， 包括代理政策性银行业务、 代理中国人民 银行业务、 代理商业银行业务、 代收 代付业务、 代理证券业务、代理保险业务、 代理其他银行银行卡收单业务等。 第四，担保类中i a j 业务 担保类中间业务指商业银行为客户债务清偿能力提供担保， 承担客户违约风 险的业务。主要包括银行承兑汇票、备用信用证、各类保函等。 第五，承诺类中间业务 承诺类 中间业务是指商业银行在未来某一 日期按照事前约定的条件向客户 提供约定信用的业务，主要指贷款承诺，包括可撤销承诺和不可撤销承诺两种。 1 . 可撤销承诺附有客户在取得贷款前必须履行的特定条款，在银行承诺期 内， 客户如没有履行条款， 则银行可撤销该项承诺。 可撤销承诺包括透支额度等。 2 ， 不可撤销承诺是银行不经客户允许不得随意取消的 贷款承诺， 具有法律约 束力，包括备用信用额度、回购协议、票据发行便利等。 第六，交易类中间业务 交易类中间业务指商业银行为满足客户保值或 自身风险管理等方面的需要， 利用各种金融工具进行的资金交易活动，主要包括金融衍生业务， 具体包括: 远 期合约、金融期货、互换、期权等。 第七，基金托管业务 基金托管业务是指有托管资格的商业银行接受基金管理公司委托， 安全保管 所托管的基金的全部资产， 为所托管的基金办理基金资金清算款项划拨、 会计核 算、基金估值、监督管理人投资运作。包括封闭式证券投资基金托管业务、 开放 式证券投资基金托管业务和其他基金的托管业务口 第八，咨询顾问类业务 咨询顾问类业务指商业银行依靠自身在信息、 人才、 信誉等方面的优势， 收 集和整理有关信息，并通过对这些信息以及银行和客户资金运动的记录和分析， 并形成系统的资料和方案， 提供给客户， 以 满足其业务经营管理或发展的需要 的服务活动。 1 . 企业信息咨询业务， 包括项日评估、 企业信用等级评估、验证企业注册资 金、资信证明、企业管理咨询等。 2 . 资产管理顾问业务， 指为机构投资者或个人投资者提供全面的资产管理服 务，包括投资组合建议、投资分析、 税务服务、信息提供、 风险 控制等。 3 . 财务顾问业务， 包括大型建设项 目财务顾问业务和企业并购顾问业务。 大 型建设项目财务顾问业务指商业银行为大型建设项目的融资结构、 融资安排提出 专业性方案。 企业并购顾问业务指商业银行为企业的兼并和收购双方提供的财务 顾问业务， 银行不仅参与企业兼并与收购的过程， 而且作为企业的持续发展顾问， 参与公司结构调整、 资本充实和重新核定、 破产和困境公司的重组等策划和操作 过程。 4现金管理业务， 指商业银行协助企业， 科学合理地管理现金账户头寸及活 期存款余额，以达到提高资金流动性和使用效益的目的。 第九，其他类中间业务 包括保管箱业务以及其他不能归入以上八类的业务。 二、中 外商业 银行中间 业务发展的比 较研究 为了借鉴国外银行同业发展中间业务的有益经验， 找出我国商业银行中间业务 发展的差距所在，寻求我国商业银行进一步发展中间业务的解决方案，对国内、外 商业银行中间 业务发展现状、 管理体制、 营 销体制和未来发 展趋势进行 如下比 较分 析。 ( 一)中间业务发展现状比较 国外 银行业发展中间业务的 起步 较早， 历史较长， 迄今为止己 有 1 6 0 多年的历 史。 在发展初期，由于 受技 术条件和经济 环境的影响， 发展比 较缓慢， 在银行业务 发展中居于次要的地位。二十世纪以来，特别是 1 9 7 0 年代以 后，随着各国对金融 管制的放松，银行中间业务蓬勃发展。据统计，1 9 8 3 -1 9 9 6 年美国银行业中间业 第八，咨询顾问类业务 咨询顾问类业务指商业银行依靠自身在信息、 人才、 信誉等方面的优势， 收 集和整理有关信息，并通过对这些信息以及银行和客户资金运动的记录和分析， 并形成系统的资料和方案， 提供给客户， 以 满足其业务经营管理或发展的需要 的服务活动。 1 . 企业信息咨询业务， 包括项日评估、 企业信用等级评估、验证企业注册资 金、资信证明、企业管理咨询等。 2 . 资产管理顾问业务， 指为机构投资者或个人投资者提供全面的资产管理服 务，包括投资组合建议、投资分析、 税务服务、信息提供、 风险 控制等。 3 . 财务顾问业务， 包括大型建设项 目财务顾问业务和企业并购顾问业务。 大 型建设项目财务顾问业务指商业银行为大型建设项目的融资结构、 融资安排提出 专业性方案。 企业并购顾问业务指商业银行为企业的兼并和收购双方提供的财务 顾问业务， 银行不仅参与企业兼并与收购的过程， 而且作为企业的持续发展顾问， 参与公司结构调整、 资本充实和重新核定、 破产和困境公司的重组等策划和操作 过程。 4现金管理业务， 指商业银行协助企业， 科学合理地管理现金账户头寸及活 期存款余额，以达到提高资金流动性和使用效益的目的。 第九，其他类中间业务 包括保管箱业务以及其他不能归入以上八类的业务。 二、中 外商业 银行中间 业务发展的比 较研究 为了借鉴国外银行同业发展中间业务的有益经验， 找出我国商业银行中间业务 发展的差距所在，寻求我国商业银行进一步发展中间业务的解决方案，对国内、外 商业银行中间 业务发展现状、 管理体制、 营 销体制和未来发 展趋势进行 如下比 较分 析。 ( 一)中间业务发展现状比较 国外 银行业发展中间业务的 起步 较早， 历史较长， 迄今为止己 有 1 6 0 多年的历 史。 在发展初期，由于 受技 术条件和经济 环境的影响， 发展比 较缓慢， 在银行业务 发展中居于次要的地位。二十世纪以来，特别是 1 9 7 0 年代以 后，随着各国对金融 管制的放松，银行中间业务蓬勃发展。据统计，1 9 8 3 -1 9 9 6 年美国银行业中间业 第八，咨询顾问类业务 咨询顾问类业务指商业银行依靠自身在信息、 人才、 信誉等方面的优势， 收 集和整理有关信息，并通过对这些信息以及银行和客户资金运动的记录和分析， 并形成系统的资料和方案， 提供给客户， 以 满足其业务经营管理或发展的需要 的服务活动。 1 . 企业信息咨询业务， 包括项日评估、 企业信用等级评估、验证企业注册资 金、资信证明、企业管理咨询等。 2 . 资产管理顾问业务， 指为机构投资者或个人投资者提供全面的资产管理服 务，包括投资组合建议、投资分析、 税务服务、信息提供、 风险 控制等。 3 . 财务顾问业务， 包括大型建设项 目财务顾问业务和企业并购顾问业务。 大 型建设项目财务顾问业务指商业银行为大型建设项目的融资结构、 融资安排提出 专业性方案。 企业并购顾问业务指商业银行为企业的兼并和收购双方提供的财务 顾问业务， 银行不仅参与企业兼并与收购的过程， 而且作为企业的持续发展顾问， 参与公司结构调整、 资本充实和重新核定、 破产和困境公司的重组等策划和操作 过程。 4现金管理业务， 指商业银行协助企业， 科学合理地管理现金账户头寸及活 期存款余额，以达到提高资金流动性和使用效益的目的。 第九，其他类中间业务 包括保管箱业务以及其他不能归入以上八类的业务。 二、中 外商业 银行中间 业务发展的比 较研究 为了借鉴国外银行同业发展中间业务的有益经验， 找出我国商业银行中间业务 发展的差距所在，寻求我国商业银行进一步发展中间业务的解决方案，对国内、外 商业银行中间 业务发展现状、 管理体制、 营 销体制和未来发 展趋势进行 如下比 较分 析。 ( 一)中间业务发展现状比较 国外 银行业发展中间业务的 起步 较早， 历史较长， 迄今为止己 有 1 6 0 多年的历 史。 在发展初期，由于 受技 术条件和经济 环境的影响， 发展比 较缓慢， 在银行业务 发展中居于次要的地位。二十世纪以来，特别是 1 9 7 0 年代以 后，随着各国对金融 管制的放松，银行中间业务蓬勃发展。据统计，1 9 8 3 -1 9 9 6 年美国银行业中间业 务额从 9 0 1 2亿美元猛增到 1 0 1 , 8 8 0亿美元，增长1 1 . 3 倍， 年平均增长 8 0 . 7 1 %。 相应地反映在业务 收入上， 西方商 业银行非利息收入在总收 入中占 有举足轻 重的地位， 一 般来说占总收入的比重达 4 0 % -5 0 %左右，有的高达 7 0 / . . 从表 1 中可以看出， 2 0 0 1 -2 0 0 3 年香港上海汇丰 银行佣金及手续费收入占 营r收入的比重呈明显的上升势头，2 0 0 1 年为 1 9 . 8 9 %, 2 0 0 2年为 2 1 . 3 8 %, 到2 0 0 3 年则达到2 2 . 2 2 %。 德意志银行的 收入结 构中佣金及手续费收入、 其他 营业收入和净利息收入在营业收入中的占比大致为 4 : 3 : 3的比例，且佣金及手 续费收入占比呈逐年 r . 升趋势，2 0 0 1 年为 1 0 7 亿欧元，占其营业收入的 3 6 . 3 %，2 0 0 2年为 4 0 . 8 1 %，2 0 0 3年达到 4 3 . 8 8 % o 表 1 香港上海汇丰银行和德意志银行收入结构情况“ 商业银行. 净利息收入 佣金及手 续费收入 其他营业收 入 营业收入 佣金及手续 费收入占比 ( %) 香港上海 汇丰银行 ( 亿港7 l ) 2 0 0 1 年3 9 2. 7 41 1 4 . 6 4 6 8 . 8 75 7 6 . 2 51 9. 8 9 2 0 0 2 年 3 9 6. 4 51 2 4 . 76 2 . 0 15 8 3 . 1 62 1 . 3 8 2 0 0 3年 3 8 7. 3 81 3 6 . 3 88 9 . 8 96 1 3. 6 52 2. 2 2 德意志银 行 亿欧元) 2 0 0 1 年8 6. 21 0 7 . 2 71 0 1 . 9 42 9 5 . 4 13 6. 3 1 2 0 0 2年 7 1 . 8 61 0 8 . 3 48 5 . 2 72 6 5 . 4 74 0. 8 1 2 0 0 3年 5 8 . 4 79 3. 3 26 0 . 8 92 1 2 . 6 84 3. 8 8 相比而言， 我国银行业中间业务发展起步较晚，重视程度也远不如发达市场经 济国家同 业。二 十世纪9 0 年代， 国内商 业银行才 真正开始发展中间 业务。由 于受 传统经营理念的束缚和分业经营的限制，国内商业银行仍倚重传统的存贷收入，中 间 业务发展得比 较缓慢。 从中间 业务收 入占比 情 况看， 国内 银行与国 外先进同业 存 在巨大差距。 从我国四家国有商业银行的收入结构看， 贷款利息收入占总收入的 7 0 %左右， 其他收入占 总收 入的2 5 % 左右， 中间业务收入则占5 %左右， 可见贷 款业务的利息收入在国有商业银行收入结构中具有举足轻重的地位， 其贡献度远 ， 数据来源:国际清算银行 国际金融市场发展报告1 9 9 9 年 6 m乐 4卜研 句1 旧 丁 千去 日 李 幽 户 片一: 滩 扫 步 干 。 八 nl不 仁。 n n . 褚 二， nn ，考 下食 ; 王 1 远高于西方商业银行。 如中国工商银行 2 0 0 2 年贷款利息收入在总收入中占7 3 . 1 3 %， 中间业务收入占3 0/ % ， 其他收 入占2 3 . 8 6 % ;中国 建设银行2 0 0 2 年贷款利 息收入占总 收入的6 7 % ，中间 业务收入占6 . 3 %， 其他收入占2 6 . 7 % 。 从我 国大部分股份制商 业银行收入结构看， 贷款利息收入占6 0 % 左右，其 他收入占 3 ,5 0/ 0 ) , : 右，中间业务收入占比普遍在 3 -6 %( 见表 2 ) . ( 二)中间 业务管 理体制比 较 国外银行一般没有专职负责中间业务管理的部门， 对中间业务的管理分散在各 个业务 部门。 但是， 山于国 外银行 普遍实行按客户 线 ( 或 产品 线) 管 理的模式， 通 过利 润指标对各 业务条 线进行 考核， 管理权责 清晰， 各部门 对中间 业务的推 动力很 强。 国内商业银行中间业务管理体制主要分为两种: 一种是以建行和工行为代表的 “ 集中管理模式 ， ，即成立专门的中间业务管理机构，负责中间业务的规划、开发、 管理等工作;另一种是所谓的 “ 归口管理模式” ，即没有设立全行性的中间业务管 理机构，山各业务部门分别管理 自己的中间业务 具体情况参考表3 ) 0 国内商业银行当中， 最早开始注重发展中间业务的是中国建设银行。 早在 1 9 9 4 午*i y* i fi肯 了 莽 杯户 钾 翔心 枯 吉 今 杆 巾 问 i ib 冬 答 t 甲_具 id 冈笛 一 穿 比 青 中问 1 1/ 务专业管理部门的银行。 后来， 委托代理部职能逐步扩大， 最终调整为投资银行部。 该部门是建行中间业务的具体管理机构，负责全行中间业务发展规划、管理办法、 考核办 法等政 策的制定，以 及全行中间 业务 经营情况分 析等日 常管 理工作。 虽然建行、工行、中行等国内商业银行非常重视中间业务的发展，但受制于经 营 环境和块 块分割的管理体 制， 他们对中间 业务的考核力 度仍然有限， 且 大多以 业 务量为主要 指标，尚未过渡 到国外先进商 业银行那种以综合利润为指标的考核体 系。比 如.国内 某商、 i v. 银行 对网 点的考 核内 容分为五 大类 2 6 项指标。 其中， 中间 业务只占5 项指标， 考核 卜 列五 类重点业务: 保险代 理业务、 国际 结算业务、 银行 卡业务、个人外汇买卖业务和基金代理业务。奖惩的方式包括行政和经济两种。 数据来源: 中国余融年鉴2 0 0 3年。 远高于西方商业银行。 如中国工商银行 2 0 0 2 年贷款利息收入在总收入中占7 3 . 1 3 %， 中间业务收入占3 0/ % ， 其他收 入占2 3 . 8 6 % ;中国 建设银行2 0 0 2 年贷款利 息收入占总 收入的6 7 % ，中间 业务收入占6 . 3 %， 其他收入占2 6 . 7 % 。 从我 国大部分股份制商 业银行收入结构看， 贷款利息收入占6 0 % 左右，其 他收入占 3 ,5 0/ 0 ) , : 右，中间业务收入占比普遍在 3 -6 %( 见表 2 ) . ( 二)中间 业务管 理体制比 较 国外银行一般没有专职负责中间业务管理的部门， 对中间业务的管理分散在各 个业务 部门。 但是， 山于国 外银行 普遍实行按客户 线 ( 或 产品 线) 管 理的模式， 通 过利 润指标对各 业务条 线进行 考核， 管理权责 清晰， 各部门 对中间 业务的推 动力很 强。 国内商业银行中间业务管理体制主要分为两种: 一种是以建行和工行为代表的 “ 集中管理模式 ， ，即成立专门的中间业务管理机构，负责中间业务的规划、开发、 管理等工作;另一种是所谓的 “ 归口管理模式” ，即没有设立全行性的中间业务管 理机构，山各业务部门分别管理 自己的中间业务 具体情况参考表3 ) 0 国内商业银行当中， 最早开始注重发展中间业务的是中国建设银行。 早在 1 9 9 4 午*i y* i fi肯 了 莽 杯户 钾 翔心 枯 吉 今 杆 巾 问 i ib 冬 答 t 甲_具 id 冈笛 一 穿 比 青 中问 1 1/ 务专业管理部门的银行。 后来， 委托代理部职能逐步扩大， 最终调整为投资银行部。 该部门是建行中间业务的具体管理机构，负责全行中间业务发展规划、管理办法、 考核办 法等政 策的制定，以 及全行中间 业务 经营情况分 析等日 常管 理工作。 虽然建行、工行、中行等国内商业银行非常重视中间业务的发展，但受制于经 营 环境和块 块分割的管理体 制， 他们对中间 业务的考核力 度仍然有限， 且 大多以 业 务量为主要 指标，尚未过渡 到国外先进商 业银行那种以综合利润为指标的考核体 系。比 如.国内 某商、 i v. 银行 对网 点的考 核内 容分为五 大类 2 6 项指标。 其中， 中间 业务只占5 项指标， 考核 卜 列五 类重点业务: 保险代 理业务、 国际 结算业务、 银行 卡业务、个人外汇买卖业务和基金代理业务。奖惩的方式包括行政和经济两种。 数据来源: 中国余融年鉴2 0 0 3年。 表 2 我国部分股份制商业银行收入结构情况表。 ( 单 位: 亿 元 人 民 币 ) 商业银行 利息收入 中间业务 收入 其他收入 总收入 中间业务 收入占比 % 其他收入 占比% 交通银行 2 0 0 0 年1 7 4 . 5 29 . 9 89 8 - 82 8 3 , 33 5 23 4 . 8 7 2 0 0 1 年1 7 5 . 0 11 2 . 7 99 8 . 6 42 8 6 . 4 44 . 4 73 4 . 4 4 2 0 0 2 年 1 5 3 . 5 81 4 . 8 88 0 . 22 4 8 . 6 65 . 9 83 2 . 2 5 中信实业 2 0 0 0年 4 了 . 73 . 9 53 3 . 7 28 5 . 3 74 . 6 33 9. 5 0 2 0 0 1 年 6 0 . 9 84 . 5 43 8 1 0 3 . 5 2 4 . 3 9 3 6 . 7 1 2 0 0 2 年 7 34 . 5 83 6 . 1 21 1 3 . 7 4 . 0 33 1 . 7 7 光大银行 2 0 0 0 年 5 0 . 3 9 2 , 82 5 . 5 57 8 . 7 43 5 63 2 . 4 5 2 0 0 1 年5 7 . 3 84 . 6 43 0 . 7 49 2 . 7 65 . 0 03 3 . 1 4 2 0 0 2 年 6 3 . 7 43 . 4 93 3 . 5 51 0 0 . 7 83 . 4 63 3 . 2 9 华夏银行 2 0 0 0 年2 7 . 5 41 . 0 78 . 1 53 6 . 7 62 . 9 12 2 . 1 7 2 0 0 1 年 3 8 . 4 61 . 了 81 3 . 1 85 3 . 4 23 . 3 32 4 . 6 7 2 0 0 2年 4 4 . 3 92 . 31 5 . 76 2 . 3 9 3 . 6 92 5 . 1 6 广东发展 2 0 0 0 年 3 6 . 6 56 1 . 2 3 2 0 0 1 年 4 6 . 5 53 . 2 91 9 . 4 96 9 . 3 3 4 . 7 52 8 . 1 1 2 0 0 2年51 . 7 96 . 8 51 9 . 8 67 8 . 58 . 7 32 5 . 3 0 招商银行 2 0 0 0年5 1 . 64 . 5 63 1 . 4 98 7 . 6 55 . 2 03 5 . 9 3 2 0 0 1 年 6 1 . 6 45 . 9 63 4 . 8 41 0 5 . 4 45 . 6 53 3 . 0 4 2 0 0 2年 7 9 . 0 97 . 13 2 . 7 41 1 8 . 9 35 . 9 72 了 5 3 上海浦东 2 0 0 0 年3 5 . 0 21 . 5 了2 0 . 5 85 7 . 1 72 . 7 53 6 . 0 0 2 0 0 1 年4 7 . 8 42 . 3 92 1 . 7 17 1 . 9 43 . 3 23 0 . 1 8 2 0 0 2 年6 7 . 9 73 . 4 12 3 . 4 29 4 . 83 . 6 02 4 . 7 0 数 据 来 源 为 中 国 金 融 年 鉴 2 0 0 3 年 2 0 0 2 年 ， 宁 间 业 务 包 括 佣 金 及 乎 续 费 收 入 汇 兑 损 益 ; 其 他 收 入 指余融机构往来收入、其他营业收入、投资收益和营业外收入等 7 表 3 国内各商业银行中间业务管理体制 中行分散 工行集中 建行集中 农行分散 交行分散 招行分散 浦发分散 民生分散 深发展分散 华夏分散 光大分散 中信分散 兴业分散 广发分散 投资银行部下设中间业务处 总行:投资银行部 ( 委托代理部) 一级分行:投资银行部或业务拓展部 二级分行:中间业务科 总行没有统一的管理机构，但部分分行 设置了相应管理机构 ( 三)中间业务营销体制比较 为强调分析的直观性和系统性，