（会计学专业论文）我国税收成本对吸引fdi的影响研究.pdf

硕士学位论文 摘要 摘要 在吸引外国直接投资( f d i ，f o r e ig nd i r e c ti n v e s t m e n t ) 的众 多影响因素中，随着税收的影响不断增强，各国纷纷利用税收手段来 吸引f d i 。我国在这方面也做过很多的尝试，主要体现在对外资企业 纳税实体成本的优惠( 即制定税收优惠政策) ，并且取得了一定成效。 但随着时间的推移，f d i 对税收优惠政策的敏感性逐渐开始弱化，而 相关税收成本( 主要为征管稽核成本、社会经济成本、纳税遵从成本) 趋高问题，以及其对f d i 带来的负面作用逐渐的被认识到。 区别于以往的研究主要集中在税收优惠政策对f d i 的影响方面， 本文把税收成本的概念引入到对吸引f d i 的影响分析中。首先从f d i 的流动理论( 即国际生产折衷理论) 着手，阐述了税收成本对f d i 的 影响机理，即税收成本通过影响外资企业的交易成本以及区位选择来 影响外资企业f d i 的决策；进而对我国税收成本现状进行分析，得出 我国税收成本的特征，并对其在f d i 发展历程中的作用进行初步分 析；接着采集数据利用相关性分析和弹性q 值的变化分析，进一步阐 明前一阶段的分析结果，实证所得结论为：一方面，f d i 对纳税实体 成本的敏感性逐渐弱化，“两税合并 不会对今后f d i 的流入造成太 大影响，为了保证我国新所得税政策的实施效果以及f d i 的流入，应 在保证税制公平的基础上进一步完善税收优惠政策；另一方面，f d i 对相关税收成本( 主要为征管稽核成本、纳税遵从成本、社会经济成 本) 的敏感性逐渐增强，并且两者呈现负相关关系，也就是说如果这 些成本没有得到很好的控制，将会对今后f d i 的流入产生不利影响， 我们应该在目前取得的成绩基础上，针对营造良好的区位环境进一步 控制纳税遵从成本、征管稽核成本和社会经济成本。 关键词：税收成本，外国直接投资，敏感性 硕士学位论文a b s t r a c t a b s t r a c t i nt h ev a r i o u si n f l u e n c i n gf a c t o r sa t t r a c t i n gf o r e i g nd i r e c ti n v e s t m e n t ( f d i ，f o r e i g nd i r e c ti n v e s t m e n t ) ，t h et a xi m p a c t si n c r e a s i n g l y , c o u n t r i e s h a v et ou s er e v e n u em e a s u r e st oa t t r a c tf d i c h i n ai nt h i sr e g a r dh a v e m a d eal o to fa t t e m p t s ，m a i n l yr e f l e c t e di nt h ec o s to ff o r e i g n - f u n d e d e n t e r p r i s e sp r e f e r e n t i a lt a xe n t i t i e s ( t h a ti s ，t h et a xp r e f e r e n t i a lp o l i c i e s f o r m u l a t e d ) ，a n dh a sb e e nq u i t es u c c e s s f u l b u tw i t ht h ep a s s a g eo ft i m e ， t h es e n s i t i v i t yo ft h ef d iv e r s u st h ep r e f e r e n t i a lt a x p o l i c yg r a d u a l l y b e g a nt ow e a k e n ，a n dr e l a t e dt a xc o s t s ( p r i m a r i l yf o rt h ec o l l e c t i o na n d m a n a g e m e n ta u d i tc o s t s ，s o c i o e c o n o m i cc o s t ，t a xc o m p l i a n c ec o s t s ) i n c r e a s i n g l yh i g h ，a sw e l la so nt h en e g a t i v ef d it h er o l eo fb e i n g r e c o g n i z e d d i f f e r e n tf r o mp r e v i o u ss t u d i e s ，t h i sp a p e rf o c u s e sp r i m a r i l yo nt h e t a xp r e f e r e n t i a lp o l i c i e so nt h ei m p a c to ff d i ，a n di n t r o d u c st h ec o n c e p t o ft a xr e v e n u ei n t oi m p a c t so fa t t r a c t i n gf d i f i r s t l y , s t a r t e df r o mf d i f l o w st h e o r y ( t h a ti s ，i n t e m a t i o n a lp r o d u c t i o nc o m p r o m i s et h e o r y ) ，w e p r o c e e do nt h et a xc o s to nt h ei m p a c to ff d i ，t h a ti s ，f o r e i g nt a xc o s t sb y i n f l u e n c i n gt h et r a n s a c t i o nc o s t sa n dt h ed i s t r i c ts e l e c tf o r e i g nf d it o i n f l u e n c ed e c i s i o n m a k i n g ；t h e nw es t u d yt h es t a t u s q u oo ft a xc o s t ， c o n c l u d et h ec h a r a c t e r i s t i c so fc h i n a st a xr e v e n u e ，a n dm a k ea p r e l i m i n a r ya n a l y s i sa b o u tt h er o l eo ft a xc o s td u r i n gt h ed e v e l o p m e n to f f d i ；t h e nw ec o l l e c td a t a ，c a r r yo u tt h er e l a t i v ea n a l y s i sa n dt h ec h a n g eo f qf l e x i b i l i t ya n a l y s i s ，a n df u r t h e rc l a r i f yt h e r e s u l t so ft h ep r e v i o u s a n a l y s i s ，t h er e s u l ti m p l i e st h a to nt h eo n eh a n d ，t h es e n s i t i v i t yb e t w e e n f d ia n dt h ee n t i t i e st a xc o s th a sb e e ng r a d u a l l yw e a k e n i n g ，i nt h ef u t u r e ， t w ot a xm e r g e r ”w i l ln o th a v et o o g r e a te f f e c tt of d ii n f l o w s ，i no r d e rt o e n s u r et h a to u rn e wi n c o m et a xe f f e c to ft h ei m p l e m e n t a t i o no ft h ep o l i c y a n dt h ei n f l o wo ff d i ，g u a r a n t e eaf a i rt a xs y s t e ms h o u l db eo nt h eb a s i s o ft h et a xp r e f e r e n t i a lp o l i c i e st of u r t h e ri m p r o v e ；o nt h eo t h e rh a n d ，t h e f d i r e l a t e dt a xc o s t s ( p r i m a r i l yf o ra u d i t i n ga n dc o l l e c t i o nc o s t s ，t a x c o m p l i a n c ec o s t s ，s o c i o - e c o n o m i cc o s t ) ，t h es e n s i t i v i t yg r a d u a l l yi n c r e a s e ， a n dan e g a t i v ec o r r e l a t i o nb e t w e e nt h et w o ，t h a ti st os a yi ft h e s ec o s t s h a v en o tb e e np r o p e r l yc o n t r o l l e d ，f d ii nt h ef u t u r ew il lh a v ea na d v e r s e l l i m p a c to nt h ei n f l o w , w es h o u l df l o wo nt h eb a s i so ft h er e s u l t sa c h i e v e d ， i nv i e wo fa na r e at oc r e a t eag o o de n v i r o n m e n tt o 向r t h e rc o n t r o l t a x c o m p l i a n c ec o s t s ，a u d i tc o s t sa n dt h ec o l l e c t i o na n dm a n a g e m e n to f t h e s o c i o e c o n o m i cc o s t k e yw o r d s ：t a xc o s t s ，f o r e i g nd i r e c ti n v e s t m e n t ，s e n s i t i v i t y 原创性声明 本人声明，所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究 工作及取得的研究成果。尽我所知，除了论文中特别加以标注和致谢 的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不 包含为获得中南大学或其他单位的学位或证书而使用过的材料。与我 共同工作的同志对本研究所作的贡献均己在论文中作了明确的说明。 作者签名：窒盏 关于学位论文使用授权说明 本人了解中南大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校 有权保留学位论文，允许学位论文被查阅和借阅；学校可以公布学位 论文的全部或部分内容，可以采用复印、缩印或其它手段保存学位论 文；学校可根据国家或湖南省有关部门规定送交学位论文。 作者签名：塑壹导师签名： 日期：龇年乒月型一 硕：f ：学位论文 第一章绪论 1 1 研究背景与意义 第一章绪论 1 1 1 研究背景 随着现代市场经济成为世界上大多数国家经济运行的首要方式，经济全球化 进程的加快，外国直接投资( f d i ) 逐渐被认为是一种长期的、稳定的国际资本， 达到空前的规模。各国为了吸引外国直接投资的竞争趋向白热化，以税收手段来 吸引f d i 逐渐成为各国的主要手段之一。尤其是近些年来，世界各国对吸引外 国直接投资的竞争激烈，无论是发展中国家还是发达国家都把吸引外国直接投资 作为促进本国经济发展的重要手段。由于吸引外国直接投资的传统区位优势逐渐 弱化，各国影响外国直接投资流动的因素差异日趋减小，并且税收成本是投资环 境诸因素中政府在相对短期内所能控制和主动调整的，因而在吸弓l j i - 国直接投资 中担当特殊的角色，对税收工具的运用也成为主权国家吸引国际资本尤其是f d i 的重要工具。 然而由于税收政策的运用、税制改革等一些因素的影响所带来的税收成本趋 高的问题，以及我国长期以来只注重税收收入的增长速度和增长数量，及其在国 民经济中发挥调节作用，而对国家( 政府) 在征税过程和企业纳税过程中的税收 成本总是忽略不计，相较于西方国家我国税收成本观念长期淡薄的问题逐渐引起 广泛注意。 在这样的情况下，世界银行与普华永道近日联合公布了一份全球纳税成本调 查报告，在1 7 5 个受调查国家( 地区) 中，中国纳税成本高居第八位。美国财经 杂志福布斯自2 0 0 0 年始推出的“税收负担痛苦指数排行榜 ，中国位居第二 位，针对世界银行与普华永道近日联合公布的全球纳税成本调查报告，国税总局 虽然有排名“不科学的回应，并做出合理的解释。不过我国税收成本现状如何， 对吸引f d i 会产生什么影响，这仍然有待探讨。 1 1 2 研究意义 改革开放以来，对华直接投资以空前的速度发展，到目前为止，我国己成为 世界上吸收f d i 最多的国家之一，2 0 0 2 年首次超过美国成为世界第一大引资国， 截至2 0 0 4 年1 2 月中国累计使用外资金额己超过5 6 2 1 亿美元。税收作为我国宏 观调控的手段，作为影响经济发展，国计民生的一个重要因素，日益在发生变化， 并且影响着f d i 的发展。 目前，国内外关于纳税实体成本的优惠( 即制定税收优惠政策) 对吸引f d i 硕上学位论文第一章绪论 影响的研究非常多，主要集中在税收优惠政策对吸引f d i 是否有效以及效果如 何上，忽略了其他税收成本( 主要为征管稽核成本、纳税遵从成本和社会经济成 本) 对f d i 影响，并且未从动态的角度出发，考虑f d i 对税收敏感度的变化的 趋势以及变化的原因；另外，由于我国目前内流f d i 税收统计的欠缺及有关数 据的官方垄断等种种原因，学术界对我国现行f d i 税收政策有效性的研究目前 还仅限于规范分析和理论实证分析，经验实证分析更是甚少。 本文将结合s p s s 、e x c e l 统计软件，将税收成本的概念引入对f d i 影响中， 利用相关性分析以及弹性q 值变化分析，从动态的角度确定税收成本对吸引f d i 的影响以及f d i 对税收成本各组成部分的敏感性变化趋势；并且分析产生这种 变化的原因，最后得出在我国目前的形式下，为了确保税收对吸引f d i 的正确 引导作用，应该注意哪些方面的问题，并提出合理的对策和建议。 发现税收成本对f d i 的影响规律，并且采取正确措施及调控手段使税收成 本对f d i 的影响朝着好的方向发展，为f d i 创造一个良好的税收投资环境。这 对于我国目前来说具有重要的意义。 首先，为f d i 创造良好的税收投资环境。资本投入是决定经济增长的重要 因素，税收是影响投资的重要因素，探索税收成本对f d i 的影响规律，有利于 我国吸引f d i ，促进经济更快更好的增长。 其次，税收政策的有效运用，税收成本地域、区位间的调控，有利于节约整 个社会的资源，优化资源配置，优化f d i 产业结构结构。 最后，为政府制定政策提供参考，有利于更好地推进招商引资工作。发现政 策制度中存在的缺陷，并建立一套合理有利的制度。 1 2 文献综述 跨国公司的投资决策融入于公司的战略决策中，是非常复杂的一个过程。邓 宁的国际生产折衷理论提出，作为寻求最大化收益的跨国公司，如果其拥有所 有权特定优势、区位特定优势和内部化优势，那么该跨国公司就会愿意并有能力 发展外国直接投资。其中，区位优势又包括自然禀赋优势和投资环境优势，很显 然后者一定是可以由政府来改变、调整与控制的。税收则属于投资环境重要的一 个组成部分。 目前研究税收对f d i 影响主要集中在研究税收激励政策对其影响，而在这 方面的研究又主要是集中在两方面：一是f d i 税收政策对f d i 流入决策是否相 关；二是如果相关，其效果如何。就这两个问题，研究者们切入角度和采用的研 究方法不同，得出结论也不同。以下分别从国外、国内两个角度对相关研究结果 2 硕士学位论文 第一章绪论 进行如下归纳。 1 2 1 国外研究综述 近2 0 年来，西方学者就税收对f d i 流入的影响的两个问题进行了大量规范 和实证研究，但国际上关于税收激励政策对f d i 的实际影响效果的研究尚无明 确结论。基本上将税收政策对f d i 流入的效应主要分为税收无关论和税收相关 论两大观点。 ( 1 ) 税收无关论 在5 0 年代和更早时候，f r a m s e y 试图使用投资行为新古典理论中公式推广 的资本一成本方法来进行评估【2 1 。他们认为，投资激励措施的作用是要促进投资 的增加，尽管增加的数量很小。在发展中国家，也有类似资本成本的方法被用于 考察投资激励的作用。即财税激励对投资的影响作用很小，甚至毫无意义。2 0 世纪9 0 年代以前，大多数研究都认为税收在f d i 流入的决策中只是一个影响很 小的因素。随着生产的日益全球化，税收政策的有效性却未随f d i 地位的不断 提升而增长。持这种观点的人们认为f d i 税收激励政策基本无效，甚至有些是 得不偿失。税收激励政策中的某些形式( 如一定期限的免税或减税) ，无论在发 达国家还是在发展中国家，都是一种成本很高的投资激励措施，在大多数发展中 国家，实行定期免税政策无论是用于促进本国投资者的新投资，还是促进来自资 本输出国的投资者的新投资，都是效果不佳的工具。他们认为，定期免税给纳税 人带来了税收套利机会，会鼓励投资者短期投资，而阻碍长期投资，免税激励对 来自不允许税收饶让的资本输出国的投资者而言，完全不起作用。 此外，从东道国的总体税负水平来看，目前也鲜有证据表明一国的总体税负 水平对内流f d i 有很大影响。国际货币基金组织的报告( 1 9 9 5 ) 曾指出，从长 期来看，税收优惠政策促进外国直接投资流入的结论是没有根据的 3 1 。d e v e r e u x 和f r e e m a n ( 1 9 9 5 ) 使用资金成本的测定方法估计了1 9 8 4 - 1 9 8 9 年间税收对七 个国家之间f d i 流动的影响，也发现税收对资本是选择在国内还是在国外投资 的决策影响并不显著【4 l 。比如，德国和英国在税负水平上大体相当，但在吸引f d i 的数量上却有很大不同；日本与其他d e c d 成员国相比税负水平较低，接受f d i 数量却较少。 近期也有部分研究认为母国和东道国的税收差异对f d i 内流和外流的影响 均不显著。联合国对外资激励政策的研究表明，税收优惠并不是吸引f d i 的有 效方法，反而会造成税源流失，导致政府财源减少。世界银行( 2 0 0 3 ) 研究表明， 跨国公司在一体化过程中最关心的是：基础设施，现有资源，工业化程度， 市场容量【5 】。 硕士学位论文 第一章绪论 ( 2 ) 税收相关论 从上个世纪8 0 年代开始，人们开始深入地研究税收与引进外资的关系。早 期的综述性文献可以追溯到卢丁报告【6 i ，卢丁通过对西方发达国家的研究，发现 税收对于外资的内流有显著的影响。许多实证研究却发现，税收逐渐成为影响 f d i 决策的非常重要的因素。更多的研究则得出了税收相关论，即税收优惠政策 与f d i 的流入是相关的，并形成了两种不同的结论。 第一种结论认为：税收政策仅与初始决策的区位选择相关，对投资的其他 因素不产生影响。母国和东道国的税收差异对投资者是否到国外进行投资的初始 决策影不大，一旦外国公司的粗略投资位置确定下来，财税政策将会极大地影响 其精确投资地的选择。对于经济环境相同的地区，税率已经对跨国公司的决策行 为产生越来越重要的影响。 就这一问题，e a s s o n ( 1 9 9 9 ) 认为主要有三个原因：阻碍资本流动的其他 壁垒逐渐消除，税收因而变得更为重要；生产的全球化使一个产品往往由多个 国家的关联企业合作完成，因此生产变得越来越以出口为导向，从而对各国的税 收差异就变得更为敏感；随着区域间大市场以及自由贸易区的形成，其他影响 的主要因素( 如政治稳定性、劳动力成本、基础设施) 逐渐趋同，税收则成为决 策中的重要因裂1 7 1 。就这一点来说，欧盟这种区域性集团内部的不断激烈的税收 竞争就是一个很好的例证。 s l e m o r o d ( 1 9 9 0 ) 考察美国税收对其f d i 流入的影响，得出结论：是否由于 美国和其他国家的税率差异决定f d i 流向问题未得验证f 8 j 。m o d e n ( 1 9 9 5 ) 对瑞 士1 9 6 5 - - 1 9 9 0 年f d i 流入进行分析，得出结论：f d i 流入对东道国的边际税率 敏感，但1 9 9 1 年瑞士税制改革带来的税率变化对f d i 流入影响不大【9 】。 h i n e s ( 1 9 9 7 ) 回顾了美国相应的文献，认为调高1 个百分点的税率会引致 0 5 至0 6 个百分点的外资内流的下降。对于经济环境相同的地区，税率已经对 跨国公司的决策行为产生越来越重要的影响i l o 】。另外，h i n e s 和h e a d e t a l 分别观 察了税率和投资刺激对美国跨国公司投资的影响l j ；h u b e r t 和p a i n 研究欧盟国 家f d i 对东道国提供的投资刺激有何反应f 1 2 l ；d e s a i e t a l 、g r u b e r t 、m u t t i 、d e v e r e u x 和g r i f f i t h 检验了税率对美国公司海外投资地点确定的作用；他们普遍发现税率 和投资刺激对跨国公司确定投资地点有影响【l3 1 。 第二种结论认为：随着生产的日益全球化，税收因素的重要性在不断增长， 相应地税收政策的有效性有提高趋势。 研究开始于h a l l 和j o r g e n s o n ( 1 9 6 7 ) 计算了美国战后以来三次税收政策大 调整对投资的影响，发现1 9 5 4 年到1 9 6 2 年对国内收入法案进行调整后，采用加 速折旧对设备和机器实行投资税收抵免，其巨大的效应非常明显，这使人们不再 硕士学位论文 第章绪论 怀疑税收政策在影响投资行为方面的效力【1 4 】。 世界银行顾问马斯顿对2 0 个国家7 0 年代经济发展作的专门调查表明：1 0 个低税国家都比1 0 个高税国家的经济增长率高，前者年平均增长率7 3 ，后者 只有1 1 。同时发现税收在国民经济总产值中的比例每增加l ，经济增长率就 下降0 3 6 t ”】。由此可见，税收优惠政策为发展中国家吸引外资创造了良好的外 部环境，对经济增长起到正激励效应。 随着国际分工的形成，f d i 的发展也正由原来的资源导向型投资逐渐向市场 导向型发展，而税收因素对资源导向型的投资比市场导向型的投资更为重要，经 研究发现，以资源导向为目标的税收政策更为有效。并且就税种来看，普遍认为 税收对f d i 的影响主要体现在对公司利润课征的公司所得税上，其次是关税及 进出口环节流转税。有调查发现，几乎5 0 的跨国公司经理在选择投资区位时总 是把对营业利润的税率看作一个相关考虑因素。 j a m e s r h i n e s 对日本和美国f d i 在同一时期进行比较，由于日本公司允许其 投资者在一些发展中国家实行税收减让而吸引大量f d i ，结果表明税收减让对刺 激f d i 很有效，当其他条件相同时，如果对f d i 实行2 3 的低税率时，税收减 让则会伴随1 4 0 - - 一2 4 0 的f d i 水平【1 6 l 。 1 2 2 国内研究综述 我国自2 0 世纪8 0 年代初实行对外开放起，就对外资实行了税收优惠政策， 经过2 0 多年的实践表明，其对经济增长有着重要的作用。与国外观点不同，国 内研究有一个大的方向是一致的，即都是在肯定现行税收优惠政策的积极作用的 基础上来谈改革的。这些研究大多从宏观层面上作定性的分析，从f d i 税收优 惠措施对中国经济的影响来阐述其存在的必要性以及改革取向。也就是说国内大 多研究都肯定第一个问题，认为税收优惠政策对f d i 决策是相关的。目前争议 颇多的在于第二个问题，即f d i 税收政策是否具有“效率性 。就税收政策对f d i 的效应分析大体分为以下两个方面。 ( 1 ) f d i 税收政策具有“有效性 此种观点认为：我国f d i 税收激励政策对于引进国外资金、技术和管理经 验，促进产业结构优化和落后地区经济发展具有不可替代的示范效应和积极的推 动作用。而且通过改革现行f d i 税收政策，其有效性可以得到进一步的提高。 国内对于此方面的研究起步较晚，多数停留在理论分析阶段，实证研究较少。 鲁明鸿( 1 9 9 7 ) 使用1 9 8 8 - 1 9 9 5 年的中国2 9 个省份的有关数据检验了外商直接 投资在中国各省份的分布，结果发现是否享有税收优惠政策对吸引外商直接投资 是显著的1 1 7 】。但是，江小涓研究发现，以1 9 9 5 年为界，1 9 9 5 年之前的直接投资 硕：l ：学位论文第一章绪论 对税收的敏感要强于1 9 9 5 年之后直接投资对税收的敏感【1 8 】1 8 。魏后凯( 2 0 0 2 ) 1 1 9 1 、 李宗卉和鲁明泓( 2 0 0 4 ) 1 2 0 j 、均认为我国对外资企业实行的财税政策，对吸引 外资起了重要促进作用。陈利霞和王长义( 2 0 0 5 ) 通过建模分析，从博弈论的角 度简要论证税收优惠的内在激励性【2 l 】。 孙俊( 2 0 0 2 ) 指出，在现有对f d i 地区分布的研究中，多数认为政策优惠、 基础设施、教育水平和工资成本等是决定f d i 流向的变量，并建立了一个计量 回归模型，检验了优惠政策、产业结构、开放程度、市场化水平以及教育水平等 因素对吸引f d i 的作用，分析了这些变量作用的结构性变化。多次回归结果表 明，政策优惠与外商投资地区倾向有很强的正相关性，对吸引外资有很强的正面 作用【2 2 1 。 乐为、孙培源( 2 0 0 2 ) 从实证的角度进行定量分析【2 引，通过我国的历年f d i 数据来检验税收激励政策的有效性，为国际和国内这一研究领域提供新的论据。 其结果表明：税收区域优惠政策对吸引f d i 流入所分析的地区确实起到了显著 效果。 许雄奇、杜鹃( 2 0 0 3 ) 指出【2 4 1 ，税收及其优惠政策是影响投资的重要因素， 实行低税率或税收优惠政策特别是对投资的税收优惠( 主要表现为对公司所得税 的优惠) 是鼓励投资的重要而有效的措施。 此后，许多学者采用线性回归模型和多元回归模型的方法，对中国外商直接 投资省际差异的决定进行了深入研究。结果表明，地理区位、市场容量及其增长、 基础设施、对外开放程度、政府优惠政策、集聚效应和劳动生产率等因素对f d i 的流入都有正的影响。 ( 2 ) f d i 税收政策具有“非效率性 此观点认为：我国f d i 税收激励政策成本高，收效低，这不但造成了大量 的收入损失，而且对生产结构和资源配置还具有很大的负面作用。 由于我国目前内流f d i 税收统计的欠缺及有关数据的官方垄断等种种原因， 学术界对我国现行f d i 税收政策有效性的研究目前还仅限于规范分析和理论实 证分析，基本没有经验实证分析，有的也是多以f d i 的总量水平作为变量，对 于内流f d i 所在的不同产业，不同部门和不同来源国等具体情形未能加以区分。 杨柳勇、沈国良( 2 0 0 2 ) 【2 5 】从利用外资的角度出发来考量外资对我国产生的经 济效应，认为我国现在的外资数量虽然大，但质量差，产业结构和区域分布不合 理，因此我国要吸引高质量的外资来进一步带动我国经济的发展，作为吸引外资 的辅助手段。邓力平( 2 0 0 0 ) 1 2 6 】、周皖波( 1 9 9 9 ) 1 2 7 1 认为应采取减少简化税收 优惠政策，将外商直接投资引向特定的领域和行业，根据我国所需的外资规模及 我国所需外资的类型有针对性的进入外资。张阳、刘慧( 2 0 0 6 ) p s i 运用我国各 6 硕士学位论文 第一章绪论 省的横截面数据对影响外国直接投资的因素进行了实证分析，结果表明国家或地 区的经济发展水平和开放程度是影响f d i 的关键因素，而税收因素对f d i 的作 用不明显。潘一鸣( 2 0 0 6 ) 1 2 9 1 采用现状分析、理论和实证分析的方法，对税收 政策对f d i 的影响作用进行分析，得出以下结论：税收优惠对吸引外商直接投 资有促进作用，但其影响作用并不显著。 纵观现有的研究成果，虽然国内外在税收优惠政策对吸引f d i 的影响方面 有很多研究，但是并有没有考虑到其他相关税收成本( 主要为征管稽核成本、纳 税遵从成本和社会经济成本) 对f d i 影响。而且前人关于税收优惠政策对吸引 f d i 的影响研究主要集中在f d i 税收政策对f d i 决策是否有效和其效果如何上， 而未从动态的角度出发，考虑f d i 税收政策效应的变化趋势及其原因，对于我 国来说经验实证分析甚少。本文将借鉴参考以上文献的内容和思路，采用规范分 析与实证分析相结合的方法，就税收成本对f d i 流入的影响进行研究，动态的 分析税收成本影响f d i 的变化趋势，提出以下观点：f d i 对纳税实体成本的优 惠( 即制定税收优惠政策) 敏感性下降；f d i 对其他税收成本( 主要为征管稽核 成本、纳税遵从成本和社会经济成本) 的敏感性趋于提高；并且分析产生这种变 化的原因，提出为f d i 提供良好的税收环境的对策和建议。 1 3 结构框架以及研究方法 1 3 1 结构框架与主要内容 本文的主要研究内容和步骤如图1 1 所示： 7 硕士学位论文第一章绪论 图1 - l 研究内容与步骤 第一章是绪论部分，主要介绍本文的选题背景以及研究意义，并提出本文主 要研究的问题，同时对国内外相关文献进行总结、概述，最后阐述本文的研究思 路、主要内容与研究方法。 第二章为税收成本对吸引f d i 的理论分析部分，首先介绍对税收成本进行 概述，接着详细分析与评价目前比较成熟，应用最为广泛的f d i 流动理论：国 际生产折衷理论，以此理论为基础对税收成本与f d i 之间的关系进行初步探讨： 首先分析了传统区位因素的弱化、f d i 决策中税收的地位突出，然后对税收成本 影响f d i 的机理进行分析。 第三章是对f d i 发展历程中税收成本状况，及其对f d i 的影响的初步分析。 首先用趋势分析法、比较分析法，从宏观和具体实例两方面分析税收成本的现状， 并总结出其特征；然后分析我国f d i 的发展历程，并初步分析在此过程中税收 成本对f d i 的影响。 第四章是实证分析，以第三章的现状分析为基础，更进一步分析税收成本影 响f d i 的整个过程。首先衡量税收成本中各组成部分与f d i 的相关关系，然后 8 硕士学位论文 第一章绪论 利用弹性q 值分析，随着f d i 的发展，税收成本中各组成部分对f d i 影响的变 化，得出结论：o f d i 对纳税实体成本( 税收优惠政策) 的敏感性趋于弱化，是 由于我国长期实行内外两套税制，违背“国民优惠待遇 的原则，目前“两税合 并 的税收政策正当其时，对今后f d i 流入的影响不大，税制公平有利于f d i 的发展；f d i 对征管稽核成本、社会经济成本等的敏感性增强，并且两者呈负 相关关系，所以我们要控制好这些成本，以防其对今后f d i 的流入产生不利影 响。 第五章是根据实证分析得出的结论：为进一步完善税收优惠政策，与降低征 管稽核成本、社会经济成本等提出建议，为f d i 营造良好的区位环境。 最后作为结束语提出本文的不足，以及需要继续深入研究的地方。 1 3 2 研究方法 ( 1 ) 税收成本对吸引f d i 影响的理论研究与实证分析相结合的方法。从理 论上对研究对象进行分析和认识，并利用实证进行进一步的分析。 ( 2 ) 趋势分析、比较分析以及实例分析相结合的方式分析我国税收成本发 展趋势以及与国外税收成本状况进行比较，得出我国税收成本现状以及特征，继 而分析在f d i 发展的历程中税收成本对其影响。 ( 3 ) 实证分析，运用s p s s l l 5 对税收成本与f d i 的相关性进行分阶段检验， 然后利用e x c e l 分析弹性q 值的变化衡量税收成本对f d i 的影响效果。 9 硕士学位论文第二章税收成本影响f d i 的理论分析 第二章税收成本影响f d i 的理论分析 2 1 税收成本概述 2 1 1 税收成本的概念界定 税收成本发展到今日，人们已经对它产生了比较完整、全面的认识，它是指 在一定的经济条件和体制下，政府在实旌税收分配过程中所发生的各种有形和无 形的耗费。 自1 7 世纪以来，西方理论界对税收成本的研究比较多，对税收成本的界定 也形成了几种具有代表性的观剧3 0 l ： ( 1 ) 政府支出观 该观点认为：税收成本是政府实现税收收入过程中发生的各项费用的总和。 税收成本从其过程看，有狭义的税收成本和广义的税收成本之分。狭义的税收成 本是指实施某种税制时所支出的各项费用的总和，通常包括税务行政费用即征税 机关的征收管理费用，这实际上是税收政策制定后在执行过程中发生的成本；广 义的税收成本包括税收政策的制定成本、税收政策的执行成本( 且p h ；i 述狭义的税 收成本) 和税收政策的修订成本。 该观点存在两大缺陷：其一，主体的狭隘性。只考虑税收征管主体，忽视了 纳税主体，即只考虑到了税收征管主体政府，而没有考虑到政府以外的主体；其 二，范围狭隘性。只考虑到税收征管过程中的显性支出，没有考虑到税收征管过 程中的隐性支出。由于该缺陷的影响，也没有考虑到纳税人在纳税过程中的支出。 ( 2 ) 可计量支出观 该观点认为：从经济角度分析，税收成本可定义为：在现存经济条件和体制 下，国家( 政府) 实施税收分配全过程所发生的一切有形和无形的耗费。根据此 观点，税收成本包括税务机关的征税成本与纳税人的缴税成本。税务部门的征税 成本是税务设计成本，包括税法、政策研究设计和宣传等为一定时期税收收入的 组织入库所支出的全部费用；纳税成本是纳税人为缴纳一定时期的应缴税款而支 出的全部费用。该观点克服了第一种观点主体狭隘性的缺陷，但又忽略了税收征 管过程中的不可计量的成本支出。 ( 3 ) 总括支出观 该观点认为税收成本不仅包括税收征纳双方可计量的成本支出，还应包括不 可计量的因税收而发生的社会成本。税收的社会成本从理论上看至少有两方面的 内容：一是遵从成本或社会协助成本，主要是指社会各个相关部门及团体、组织 等为政府组织税收收入而花费的直接- 与f b j 接的费用；二是社会机会成本，其一是 1 0 硕士学位论文第二章税收成本影响f d i 的理论分析 指由于某些原因使税收收入流失掉一部分，以及如果不使那部分税收收入流失而 需要承担的支出费用。其二是指如果有关部门因税收决策失误、税制设计不合理 与征管手段不到位或滞后等原因，由此增加了纳税人的税收负担即超额税收负 担，这也是构成总体社会成本与纳税成本的要素。由此看来，税收成本主要是由 税务机关的征税成本和纳税人的纳税成本及社会成本三部分构成的。另外，该观 点认为需要研究税收舍弃成本问题，税收的舍弃成本是指征税成本如果超过税收 收入一定的界限即可放弃那部分收入的征收。但由于我国税源与税收收入有限， 目前还不具备实行税收舍弃成本的条件。该观点无疑是一种全面的税收成本观， 只就定义而言，是一个大家应该公允的定义，但具体到对社会成本和舍弃成本细 分时，同样面临着当今会计界不能解决的计量难题。 ( 4 ) 本文的观点 鉴于本文主要研究的是税收成本对吸引f d i 的影响，而跨国公司做出投资 决策时所考虑的因素与整个社会的投资环境有关，包括国家政策、市场、经济等 各个方面。这些因素是属于宏观层次的，和政府的调控有关，所以本文研究的税 收成本主要是站在政府的角度来说的，包括纳税成本、征收成本以及社会经济成 本这三部分p o j 。 纳税成本包括纳税实体成本和纳税遵从成本。其中纳税实体成本主要从政府 制定的税收优惠政策方面来阐述；纳税遵从成本主要从政府有关征纳制度的安排 对企业纳税遵从成本的影响来说明。 征收成本包括征管稽核成本和立法成本。其中征管稽核成本指政府为了征税 所要付出的代价；立法成本是为了确保税收制度的有效运行，国家每隔一段时间 为制定与完善税法而产生的成本支出。 社会经济成本包括税收流失成本和税收超额负担。其中税收流失成本是指在 政府有效控制之外的税收流失；税收超额负担是指税收的“非中性”致使的生产、 消费效率方面的损失。 2 1 2 税收成本的分类 根据本文观点，从税收成本影响范围考虑，将其分为征收成本、纳税成本、 和社会成本三部分。 ( 1 ) 征收成本主要表现为国家税务机关及与之相关的立法、执法机构的成 本f 3 l 】。 它包括立法成本、征管稽查成本。其中，立法成本费用所占比重较小；征管 稽查成本是指直接或间接从事税收征管工作的人员所发生的成本费用，包括人员 的工资、奖金、福利及各项补贴，固定资产费用是指办公设施、车辆、设备以及 硕士学位论文第二章税收成本影响f d l 的理论分析 不能列入固定资产项目的办公经费支出，这些数据可以直接从税务机构的会计报 表中取得。征管稽核成本一般占征收成本的9 5 以上，是研究征收成本的重点。 一般认为征收成本不能超过征收数额的6 。征税成本的高低反映一个社会的文 明进化程度，取决于社会管理技术水平的高低和税法本身的繁简程度。 征管稽查成本通常用征收成本率和人均征税额这两个指标来衡量： 征收成本率 征收成本率是指一定时期的征收成本占税收收入的比重。其公式为： 征收成本率= 三莲罱善糕。 根据这一指标，可以具体计算一个国家或一个地区以及征税单位、某一税类 或税种的征收成本率，并且可以横向比较同一时期不同国家或地区、征税单位的 行政效率的高低，以及不同税类、税种的征收难度；纵向比较不同时期一个国家 或地区征税单位税务管理水平的变化情况，以及同一税类、税种的费用变动情况。 理论上征收成本率越高，其税收行政效率就越低；反之，其税收行政效率就越高。 但在征管实践中，征收成本率往往受诸多因素的影响，如税收规模的大小、税源 分布的状况、征管技术的手段、征税环境的差异等等。因此，在横向比较不同地 区及征税单位的税收行政效率时，要综合考虑这些因素。 人均征税额 人均征税额是指一定时期的税收收入总量与税务人员数量之间的比例。其公 式为： 人均征税额= 二丢簧善譬冀淼 反映的是每个税务人员所能实现的税收收入。通常情况下，人均征税额越低， 征收效率就越低；反之，征收效率就越高。 ( 2 ) 纳税成本是指企业为纳税必然要付出一定的代价，这种代价既包括有 形的耗费，也包括无形的耗费1 3 2 1 。所以，企业纳税成本是指在现存经济条件和 体制下，政府实施税收分配全过程中，企业为了缴纳税收而付出的代价，即企业 为缴纳税收所耗费的各种费用之和。 包括纳税实体成本与纳税遵从成本。其中纳税实体成本即正常税收负担，是 指企业在生产经营中，依照税收实体法的规定，依法向国家缴纳的各种纳税款项， 也就是国家的税收收入。这部分成本与国家税收政策、税收种类等有关，一般来 说如果税收政策一视同仁，每个企业税率不会有所差别，但是国家为了鼓励外商 投资，为了促进个别行业以及产业的发展等一些原因，制定了系列的税收优惠政 策，税收优惠政策的存在，势必会使各种类型的企业缴纳的税款存在差别，有高 有低，而税收优惠政策对内外资企业纳税实体成本的影响主要表现为所得税的差 1 2 硕士学位论文 第二章税收成本影响f d i 的理论分析 异。所以为了方便对纳税实体成本的讨论，本文对纳税实体成本的分析以所得税 税收优惠政策对纳税实体成本产生的影响来代替。 另外，纳税遵从成本是指纳税人( 自然人和法人) 为遵从既定税法和税务机 关要求，在办理纳税事宜时发生的除税款和税收经济扭曲成本( 如工作与闲暇选 择的扭曲、消费或生产选择的扭曲) 以外的费用支出。包括纳税人为通晓税法花 费的时间、申报与缴纳所花费的时间、具体作业时间以及可能发生的诉讼费、税 务代理费用、税收罚款以及从事税收筹划的花费等，一般是根据企业会计报表中 的相关费用支出数据加总求得。通过估算纳税人为履行纳税义务所耗用的平均时 间数，按每一工作时数的社会平均报酬率来确定，一般为纳税额的2 5 4 4 。 纳税遵从成本一般表现为时间成本和货币成本【3 3 】。 时间成本( t i m ec o s t s ) ，是纳税人搜集、保存必要的资料和收据、填写纳 税申报表耗费的时间价值。企业纳税人的时间成本，表现为企业雇员办理纳税事 宜耗费的时间数量和单位时间价值的乘积。其中单位时间价值通常用特定部门 ( 如财会部门) 的税前工资率来表示，因为企业部门机构众多，并且工资可以在 税前列支。 货币成本( m o n e yc o s t s ) ，是指对税务顾问的报酬支付或约见税务顾问、 拜访税务机关的交通费用等在内的中介支出费用。发达国家的税制比较复杂，企 业如果不聘请专业的会计师或律师，很难正确填写纳税申报表。因此纳税遵从活 动必然会产生直接的货币成本，这类成本通常是通过调查计算来测定。 ( 3 ) 社会成本是指税制运行对社会经济行为产生的扭曲和负效应( 又叫税 收超额负担或税收扭曲成本) 1 3 0 1 。其表现形式主要有： 税