永磁铁项目可行性报告

实用文档永磁铁项目可行性分析报告一、 项目情况概述（一）、市场概况1、市场预测和项目规模永磁材料，是磁性材料一个非常重要的组成成分，主要应用于电子工业、信息产业、摩托车、电动工具行业、汽车工业等行业。从全球范围来看，我国电子信息产业已从“默默无闻”跨越到了“名列前茅”，成为全球重要的消费电子生产基地，且多个消费电子产品产销量排名世界第一。我国的电子信息产业，从上个世纪80年代兴起至今，已经成为我国支柱性产业，并形成了以长江三角洲、珠江三角洲等地区为主的具有国际竞争力的产业凝聚带。目前来，我国的半导体封装、集成电路制造、集成电路设计都处于较快发展阶段，未来对永磁铁氧体材料的需求还有很大的市场。与此同时，我国电动车以及汽车的销量斐然，随着我国城市化进程的逐步推进，电人们对电子产品、电动产品以及汽车的消费潜力将逐渐显现，因此，作为这些行业的基础性材料永磁铁氧体的需求，将会有巨大的市场潜力。虎圭磁性材料有限责任公司的产品已享誉国内外，80%出口到美国和西欧。但企业现有的生产能力仅为5000吨/年，大量的订单由于不能及时生产交付而无法签定，产能已经成本企业发展的瓶颈。为解决产品供不应求局面，公司决定新建一条年产5000吨的稀土复合型高性能永磁铁氧体产品生产线。2、行业现状目前，永磁铁氧体的生产主要集中在中国、日本、美国等。日本和美国是世界上最早从事永磁材料研发和生产的国家，新产品的开发能力强，整体技术含量高，但是随着生产成本过高，加上环保的需要，发达国家的生产正在不断减少，主要以生产中高档产品为主，而中低档产品的生产逐渐转移到发展中国家。进入21 世纪，世界磁性材料行业纷纷向中国或第三世界地区转移，以中国为代表的发展中国家承接了大部分永磁铁氧体产业转移，随着应用市场的不断深入发展，中国的永磁铁氧体行业近年来发展迅猛，技术差距与发达国家之间的差距正逐渐缩小。目前，我国永磁铁市场格局主要面临着以下问题：首先是国内市场集约化程度不高，随着竞争加剧将往集约化发展；其次是烧结永磁市场规模逐渐扩大，不同行业对烧结永磁铁氧体的需求将提高；最后是高性能的电机用磁瓦需求增加，江粉磁材电机磁瓦市场占有率第一。（二）、 项目概况1、项目名称及地理位置简介项目名称为永磁铁氧体“进取号”，初步选址于四川成都郫县红光镇。近几年来，随着地铁二号线和成灌快铁的开通、富士康入驻郫县，以及郫县本身还拥有国道317线、成灌高速、绕城高速、IT大道、沙西线等形成的便捷交通路网，其交通的便捷为公司“进取号”项目的顺利实施以及未来的发展都具有很大的优势。2、项目简介虎圭磁性材料有限责任公司是目前国内唯一的专业生产永磁铁氧体瓦型磁钢的厂家，其研制开发的产品磁性能达到了国际先进水平，打破了日本对高性能永磁铁氧体市场的垄断。企业的产品已享誉国内外，80%出口到美国和西欧。但企业现有的生产能力仅为5000吨/年，大量的订单由于不能及时生产交付而无法签定，产能已经成本企业发展的瓶颈。为了解决产品供不应求的局面，公司决定在四川郫县红光镇新建一条年产5000吨的稀土复合型高性能永磁铁氧体产品生产线，利用其便捷的交通优势推动公司的发展。二、市场分析（一）、投资项目的地理环境1、 国内市场集约化程度不高，随着竞争加剧将往集约发展我国永磁铁氧体生产企业现有200余家，其中年生产能力在1000吨以下的企业占75%左右，1000-3000吨的企业占15%左右，3000-5000吨企业约占7%，10000吨以上的企业仅有几家，约占3%。从全国范围看，扩建，新建的趋势还在延续，上规模、上水平、创效益日渐成为大中型永磁铁氧体骨干企业追求的目标。2、 高性能的电机用磁瓦需求增加，江粉磁材电机磁瓦市场占有率第一随着近年来电机在汽车、电动工具、家电领域应用的不断深入，高性能的电机用磁瓦的需求不断增加，在国内铁氧体生产厂家里，以江粉磁材生产的电机用磁瓦最多，2008年江粉磁材电机磁瓦产量达1.9万吨，在国内电机磁瓦市场占有率第一，是国内最大的电机用磁瓦生产厂家。（二）、竞争性分析1、汽车领域改革开放后，中国汽车工业发展迅速，已经形成了比较完整的工业体系，成为中国的支柱产业，中国汽车市场被认为是未来发展潜力最大的市场。永磁铁氧体材料是制造汽车各部分电机的重要原材料，随着汽车技术的不断发展，汽车各项功能的逐步完善，汽车更趋于自动化，每台汽车需使用永磁铁氧体材料约5Kg-5.5Kg。我们以此对永磁铁氧体的标准数据估算，计算汽车行业所需求的永磁铁氧体数量。2、计算机领域计算机是永磁铁氧体和软磁铁氧体主要应用领域之一，计算机技术发展促进了磁性材料的新的变化，随着计算机制造技术的不断发展，计算机各项功能的逐步完善，计算机的功能全面化趋势十分明显，每台计算机需使用永磁铁氧体材料约0.2k。3、家电领域随着“家电下乡活动”进一步在全国的推广，尤其是使用永磁铁氧体材料较多的空调和彩电的销量也会随之增长，未来几年内，我国对家电产品的市场需求量将持续增长。每台空调机和彩电需使用永磁铁氧体材料大概分别为0.6kg和0.5kg，估算出家电行业的永磁铁氧体需求量。4、电声产品领域我国是全球最大的电声器件生产国和出口国，以彩电配套扬声器和出口扬声器为重点，促使我国电声行业进入高速发展期，电声器件产量以年均20%以上的速度大幅增长。全行业经济运行出现了前低后高，预计全年有10%以上的增长。每台电声产品使用永磁铁氧体材料约为0.02kg，估算出电声器件行业的永磁铁氧体需求量。5、电动玩具领域我国是世界上最大的玩具制造国和出口国,玩具行业是永磁铁氧体中低端产品的主要下游行业，由于玩具的大小和对永磁铁氧体的需求量难以估计，我们按照定额测算法分析玩具行业对永磁铁氧体行业的需求，玩具每百元产值中永磁铁氧体成本约占总量的1.5%。6、电动工具领域90年代以来，伴随着中国制造产业在全球的竞争力的提高，中国电动工具制造业也开始起步，并逐渐显示出强大制造竞争力.电动工具行业是永磁铁氧体中低端产品的主要下游行业，由于电动工具的大小和对永磁铁氧体的需求量难以估计，我们按照定额测算法分析电动工具行业对永磁铁氧体行业的需求，每百元电动工具行业产值中永磁铁氧体成本约占总量的2%。（三）、消费市场分析当今世界永磁铁氧体的生产呈现两个显著特点，一是亚洲地区更加突出其中心、大本营地位，表现在除原永磁铁氧体王国日本仍基本保持原有生产规模（含在海外工厂的生产）外，其它亚洲国家和地区均有较快发展；二是生产重心奥妙展中国家转移，表现在原永磁铁氧体生产大国向海外发展、在发展中国家设立“三资”企业以及我国、印度、马来西亚等国家的生产迅速发展。从市场容量来看，世界永磁铁氧体由2006年70万吨增长为2008年的82万吨左右。年增长率为8.23%。随着全于经济的逐渐复苏，汽车、消费电子、家电、计算机、通讯产品的需求将逐渐增加，作为这些终端消费品的重要零部件电机组成部分的永磁铁氧体市场容量将保持稳定增长，增长率保持在7%-9%左右，2012年，全球永磁铁氧体市场容量将达到105万吨。（四）、项目SWOT分析S: 采用粉末冶金方法生产、剩磁较低，回复磁导磁率小。 矫顽力较大，抗去磁能力较强，特别适宜于用作动态工作条件的磁路结构。材质硬且脆，可以用于金刚砂工具进行切割加工。具有很高的电阻率（=106 m），能在高频场合下使用；原料便宜，来源广泛，制造工艺简便，适于大量生产；化学稳定性好，不存在氧化问题；W:永磁铁氧体居里温度较低，故温度稳定性较差，不宜在要求严格的场合中使用。O：永磁铁氧体是当前产量最大的一种永磁材料。自从永磁铁氧体材料问世以来，技术性能不断提高，产品品种不断增加，制造工艺不断改进，使用设备不断更应用范围不断扩大，所以社会效益和经济效益均不断增长。在国外由于受原料、劳动力缺乏及环境等方面的限制，己不再进行此类产品原料的生一产，因而都转移到第三世界中来。当前，在我国一些大中型工厂，利用其资金雄厚及技术优势，从国外购买关键生产设备及国内翻版设备与国产辅助设备自行配套组成先进的生产线。一些乡镇企业及个体企业利用大中型企业的技术力量和科技人，使用传统的设备和廉价的人力资源以及经营管理的多样化、灵活性等优势，使产量急剧提高，预计今后几年内还将有进一步上升的趋势。T:永磁铁氧体是当前产量最大的一种永磁材料。最大的威胁就是受到高科技技术冲击带来的压力。三、 投资估算及项目的经营财务状况分析（一）、投资估算由上表看出，就工程来划分，该项目用于建设投资总额为8513万元，其中工程费用6916万元，约占81.24%，加工厂房占据比例最大；其他费用1192万元，约占14.00%；工程预备费405万元，约占4.76%。工程费用所占比例最大。就费用来划分，该项目用于建设投资总额为8513万元，其中建筑工程费1831万元，约占21.51%；设备购置费4276万元，约占50.23%；安装工程费809万元，约占9.50%；其他费用1597万元，约占18.76%。由建设投资估算表（形成资产法）看出，该项目用于建设投资总额为8513万元，其中固定资产费用7478万元，约占87.84%，工程费用占比最大；无形资产费用600万元，约占7.05%，主要为土地征用及拆迁补偿费；其他资产费用30万元，约占0.35%，主要为生产准备及开办费；工程预备费405万元，约占4.76%。（二）、项目销售收入估算该项目第一年为建设期，未投入生产；第二年开始投入生产达产量为80%，产量4000吨，3.6752万元/t(不含税)，约为3.68万元/t,预计销售收入14701万元，第三年开始100%达产，产量5000吨，单价不变，销售收入约为18376万元。（三）、项目应纳税金该项目涉及到的税金主要有，营业税金与附加，增值税，两种。营业税金与附加，包括营业税，消费税，城市维护建设税，教育费附加（城市维护建设税和教育费附加属于附加税，是按企业当期实际缴纳的增值税、消费税和营业税三税相加的税额的一定比例计算）。增值税，包括销项税额，生产进项税额，设备进项税额。其中设备进项税额可抵扣销项税额。该项目在运营期间所缴纳的营业税金与附加总额为3070万元，增值税总额为12808万元。（四）、项目经营成本估算经营成本是指在经营期内应该负担的全部成本，包括销售成本、销售税金、及期间费用等。经营成本=外购原材料、燃料和动力费+工资及福利费+修理费+其他费用式中，其中其他费用包括其他制造费用、其他管理费用和其他营业费用这三项费用。其他管理费用是指由管理费用中扣除工资及福利费、折旧费、摊销费、修理费后的其余部分。其他营业费用是指由营业费用中扣除工资及福利费、折旧费、修理费后的其余部分。按照生产要素法估算的总成本费用，编制如表所示的总成本费用估算表。总成本费用估算表（费用要素法）单位：元序号项目合计12345678910生产负荷(%)080%100%100%100%100%100%100%100%100%1外购原料费71756 0 6523 8154 8154 8154 8154 8154 8154 8154 8154 2外购燃料及动力费6213 0 565 706 706 706 706 706 706 706 706 3职工薪酬9752 0 1084 1084 1084 1084 1084 1084 1084 1084 1084 4修理费3043 0 277 346 346 346 346 346 346 346 346 5其他费用8634 0 894 968 968 968 968 968 968 968 968 6经营成本（1+2+3+4+5）99398 0 9342 11257 11257 11257 11257 11257 11257 11257 11257 7折旧费5544 0 616 616 616 616 616 616 616 616 616 8摊销费567 0 63 63 63 63 63 63 63 63 63 9利息支出2473 0 556 487 397 307 217 127 127 127 127 10总成本费用（6+7+8+9）107982 0 10578 12423 12333 12243 12153 12063 12063 12063 12063 其中:固定成本30013 0 3489 3563 3473 3383 3293 3203 3203 3203 3203 可变成本77968 0 7088 8860 8860 8860 8860 8860 8860 8860 8860 进项税额14061 0 1282 1597 1597 1597 1597 1597 1597 1597 1597 1、外购原材料的估算外购原材料成本是总成本费用的重要组成部分，应加以科学地估算。原材料成本=全年产量单位产品原材料成本式中，全年产量可根据测定的设计生产能力和投产期各年的生产负荷加以确定；单位产品原材料成本是根据原材料消耗定额和单位确定的。工业项目生产所需要的原材料种类繁多，在评估时，可根据具体情况，选取耗用量较大的、主要的原材料为估算对象，依据国家有关规定和经验数据估算原材料成本。经过估算，购进原材料不含税价为1.5385万元/t，生产负荷达到100%时年所需原料数量为5300吨，增值税税率为17%。经估算：第一年由于处于建设期，不需要外购材料，第二年是投产的第一年，生产负荷为80%，因此它的外购材料费约为6523.24万元，当生产负荷达到100%时每年的外购材料费约为8154.05万元。在本项目运营的10年内外购原材料的费用合计预计71756万元。2、外购燃料及动力费的估算原水含税价为4元/m3（不含税价为3.54元/m3）（水费的增值税率为13%）。满生产荷时年需用水量3.43万t。项目的外部电源为XX区供电局XX变电所，平均电价含税为0.63元/Kwh（不含税价为0.56元/ Kwh）。满生产负荷时的年用电量为1239万kwh，增值税税率为17%。经估算：第一年是建设期，不需要用水电，第二年为投产的第一年，生产负荷为80%，因此它的水费是大约564.78万元，从第三年开始（生产负荷达到100%）每年的电费为大概705.98万元。在本项目运营的10年内外购燃料及动力费合计预计6212.62万元。3、职工薪酬的估算根据项目岗位定员的编制，项目定员总数为430人，平均工资水平按2100元/人.月（25200元/人.年）计，不考虑其他工资附加费。每年大约共计1083.6万元。在本项目运营的10年内职工薪酬合计预计9752.4万元。4、维修费用估算维修费率按5%计取，估算基础为项目固定资产原值，即工程费用总额。因此：第二年维修费大概为277万元，第三年开始其每年大约346万元。总的来说，该项目经营总成本的估算为99398万元，总成本费用约为107982万元。（五）、财务净现值及财务内部收益率本项目在投产运营的10年期内财务净现值所得税前估算为28227万元，净现值所得税后估算为19866 万元。财务内部收益率所得税前为63.42%，收益率所得税后48.77%。四、 项目的风险分析及建议（一）、敏感性分析4-1 敏感性分析图图4-1反映了项目融资前的投资内部收益率对项目收入、建设投资和经营成本变化的敏感程度。可见，各不确定性因素中，投资内部收益率对销售价格的变化最敏感，投资收益随着增大而增大；经营成本、建设投资和贴现率的变化对投资收益的影响趋势是相同的，变化率越大投资收益越小，敏感程度最小的是建设投资。在正常情况下，项目原料费用与产品价格相关性很强。五