中小金融机构市场退出与金融生态环境建设研究——以泉州市城市信用社市场退出实践为例.doc

中小金融机构市场退出与金融生态环境建设研究以泉州市城市信用社市场退出实践为例 金 融 U J IA N F IN A N C I和 谐 金 融实 务金 生融 态 境 建 设研究金 退 与 环小 融 市场 出中 机 构社 场 退 出实践 为例以泉 州 市城 市信 用 市口 课 题 组 ,心 1人 福 ,1 3 6 2 0 0 0国 民 银 行 泉 州 市 中 支 行 建 泉 中 ,以凸 显 融 生 环 境 欠 佳 的 实 本 文 近 年 来出 既 响 了 区 金 融 生 态 环 境 也 了 金 态 事 。要 小 金 融 机 构 的 市 场 退 影 域 ,摘 : 中入由 此 剖 金 融 生 态 环 境 的出 例 市 场 退 出 过 程 中遇 到 的 问 题 并 深 析福 州 城 市 信 用 社 市 场 退 的 实践 为 分 析 其 ,建 省 泉 市 ,融 生 环 境 设 的 议出 确 小 金 融 机 构 稳 退 出 市 场 和 完 善 金 态 建 建 。缺 陷 . 提 保 问 题 中 平退 出 金 融 生 态 环 境键 词 小 金 融 机 构 市 场关 : 中 ; ;? ?-1 0 3A 1 0 0 2 2 7 4 0 2 0 0 9 0 0 0 3 8F 8 3 0 . 3 4 文 献 标 识 码 : 文 章 编 号 : 中 图 分 类 号 :风 况 按 照 城 市 信 用 社 , 改 为 其 分 支 机 构 , 承 接 原机 健 发 展 有 利 于 家 城 信 社 资 产 质 量 和 险 状 ,中小 金 融 构 的 稳社 的 全 产 和 合 法 负 债 。导 有 利 于 支 持 地 方 经 济 建 设 和 化 解 金 融 城 信 部 资优化 金 融 生 态 环 境 , 促进 货 币政 策传 、不 抵 不 能要 鉴 国 内 外 经 验 进 行 大 四 撤 销 。 对 严 重 资 债 、金 融 源 理 配 置 及 经 济 金 融 和 谐 发 风 险 的 求 , 借资 合置 到 债 务 已 经 和 即 将 引 发 挤 提地 区 对 金 源 的 引 力 胆 探 索 , 对 城 信 社 采 取 分 类 处 的 市 支 付 期 、 ,展 . 提 高 该 融 资 吸 。经 种 施 救 助 无 效 的 城 信 用 社 依风 能 力 弱 场 退 出 方 法 , 取 得 了 明 显 成 效 。 多 措 ,但 中小 金 融 机 构 规 模 小 、 抗 险一县 的生 重 组 少 数 符 合 条 件 的城 市 法 撤 销 . 泉 州 市 辖 属 惠 安 等 市 的 特 点 导 致 其 经 营 危 机 时 有 发 , 并 。 ,一1 2 社 后 被 撤 销 值 得 提 的艰 择 而 中 在 对 其 区 域 内城 信 社 进 行 清 产 核 资 、 家 城 信 先 。可 能 面 临 市 场 退 出 的 难 抉 。1 2 得 股 份问 题 销 呆 坏 账 弥 补 资 产 损 失 筹 足 资 本 是 . 家 被 撤 销 的 城 信 社 均 获小 金 融 机 构 市 场 退 出 遇 到 的 各 种 冲 、 ,显 基 上 经 批 组 建 城 市 业 银 制 商 业 银 行 的 资金 支 持 。既 影 响 了 区 域 金 融 生 态 环 境 , 也 凸 金 的 础 . 准 商区 8 金 生 态 统 的 视 角 看 通 过态 环 发 了 行 如 具 备 条 件 的 泉 州 市 家 城 市 信 从 融 系 ,了 金 融 生 境 欠 佳 的 事 实 , 激 。不 金用 社 于 1 9 9 7 年 组 建 为 泉 州 市 商 业 银 分 类 处 置 的 市 场 退 出 机 制 将 良 融人 们 改 善 金 融 生 态 环 境 的 潜 在 动 力 。一1 0 展 通 过 组 建 机 构 淘 汰 出 局 , 能 使 城 信 社 支 付 风 险、 泉 州 市 中 小 金 融 机 构 市 场 退 行 。 从 该 行 多 年 的 发 看 ,经 金 明 显 金践 城 市 商 业 银 行 达 到 了 扩 大 城 信 社 营 初 步 得 到 化 解 、 融 秩 序 好 转 、出 的 实品 经 活 跃 三 规 加 强 管 理 提 高 抗 御 风 险能 力 的 融 信 誉 逐 步 恢 复 , 也 有 利 于 促 进 国 民福 建 省 泉 州 市 商 济 , 模 、 、业 工 业 目 的 经 济 平 稳 增 长 、 提 高 社 会 金 融 风 险 意资 企 业 、 乡 镇 企 、 个 体 商企 较 为 。一二发 达 . 为 适 应 民 营 企 业 生 产 经 营 的 资 改 制 。 对 些 经 营情 况 尚可 、 识 和 优 化 金 融 生 态 环 境 。要 1 9 8 7 起 后 组 建 多 不 抵 债 程 度 较 轻 的设 在 县 市 的 城 但 不 容 忽 视 的 是 , 中 小 金 融 机 构金 需 , 自 年 , 泉 州 先 资 以 地 退 出 所 生 地 加家 城 市 信 用 社 下 简 称 城 信社 , 在 信 社 或 部 分 城 乡 结 合 部 的 市 城 信 市 场 衍 的 方 财 政 负 担一进 地 方 经 发 展 发 挥 定 社 . 经 清 产 核 资锁 定 损 失 之 后 , 在 自愿 重 、 债 权 人 利 益 保 护 机 制 不 够 完 善 、 金促 济 中 曾 作区用 。 但 由于 体 制 不 完 善 、 法 制 不 健 全 等 的前 提 下 , 进 行 规 范 改 制 , 并 更 名 为农 融 风 险 的传 染 性 等 问 题 影 响 了 域 的入诸 多 原 因 , 部 分 城 信 社 长 期 背 离 稳 健 村 信 用 社 或 由农 信 社 兼 并 , 纳 农 信 社 金 融 生 态 平 衡 , 金 融 机 构 市 场 退 出 法经 恶 意 经 甚 至 联 社 理 州 对 条 的 8 后 也营 的 原 则 . 营 违 规 违 法 管 。 泉 市 符 合 件 家城 律 体 系 滞 、 存 款 保 险制 度 缺 失 等 ,“ ”一经 照 入 后 上 不营 , 导 致 资 产 质 量 低 下 、 财 务 状 况 恶 信 社 , 按 先 纳 、 规 范 、 再 更 名 在 定 程 度 影 响着 良金 融 机 构 的2 0 0 0 1 0化 、 流 动 性 极 差 、 支 付 能 力 不 足 , 最 后 的 原 则 , 于 年 月 更 名 为 农 村 信 市 场 退 出 , 成 为 当 前 金 融 生 态 建 设 中口因 出 现 挤 兑 现 而 迫 处 于 业 用 社 归 所 地 县 联 社 理 环象 被 停 或 半 , 在 市 农 管 。 的 薄 弱 节 。业 区 三 经 二停 状 态 , 造 成 域 性 、 系 统 性 金 融 风 收 购 。 批 准 , 商 业 银 行 包 、 中 小 金 融 机 构 市 场 退 出 与 金照 原 购 生 建 设 互 分 析险 显 现 。 对 此 , 泉 州 市 相 关 部 门依 据 各 括 城 市 商 业 银 行 按 市 场 则 收 融 态 相 影 响-收 稿 日期 2 0 0 8 0 8 2 8:组 童课 题 组 长 : 建 年亚 王 金 裕 亚 王 金 裕课 题 组 成 员 :苏 志 鑫 许 萍 执 笔 :许 萍福 建 金 融3 82 0 0 9 年 第0 1 期 I 金融和谐金融实务年成立了信达、华融、长城和东方 家一金融机构市场退出问题制约 政府借人中央专项借款“兜底”解决,区域金融生态环境建设 这使地方财力有限的当地政府承担起 资产管理公司。但主要收购和处置来自 大国有商业银行及国家开发银行.不良金融机构市场退出不畅通 巨大的还款压力,也使当地政府在之影响区域金融生态平衡。一些不良金 后的新设金融机构、 家城信社市场 的不良资产.且未作为处理破产金融融机构无法退出,或退而不出、撤而不 退出和解决央行紧急贷款等问题上表 机构资产处置的方式运用。在近年的实际操作中,处于停业整顿或撤销状销,长期处于清算状态。一方面占用和 现出少有的顾虑心理,影响了金融生消耗了大量的人力和经济资源,损害 态环境建设。 态的中小金融机构的资产处置,大多地方性金融机构的信用基础和经营环 二金融生态环境的缺陷制约了 由地方政府牵头组建的工作组进行,中小金融机构的市场退出 而工作组的临时性、非专业性等特性境;另一方面,不良金融机构的资产.存款保险制度缺失,金融风险补 使其在处理中小金融机构市场退出时随时间推移加速贬值,损失逐年增大,能够收回的资产数量也在不断减少, 偿难落实。我国目前已有具有最后贷款 效率不高、质量不佳、“后遗症”较多,使得本已稀缺的金融资源更加捉襟见 人职能和安全支付系统职能的中央银 这与国际上专门处理破产金融机构行,并成立了负责审慎监管的银监会、 的重组公司和清理机构相比还存在较肘,恶化了金融生态环境,加剧了区域证监会、保监会。随后成立了保险保障 大差距。金融生态失衡。.债权人利益保护机制不够完善 基金和证券投资者保护基金.在我国目 .直接融资市场发展缓慢,金融影响经济社会的稳定与发展。金融机 前的金融安全网中惟独缺少负责存款 理财产品不够丰富。长期以来,我国的构的不良资产多由不良贷款转化而 保险职能的存款保险机构。因此,在中 直接融资发展较慢,企业融资高度依来,而不良贷款多来源于单位和个人 小金融机构市场退出的实际操作过程 赖于银行体系.因而金融风险高度向中.往往是由中央银行和地方政府承担 银行业集中。据统计,我国企业 %以的银行存款。当银行因资不抵债或支付困难而必须退出市场时,对单位和 个人债务清偿的责任。但随着经济的快 上的融资来自银行贷款.企业风险对个人的存款等负债必须进行清偿.以 速发展和金融体制改革的深化,由各级 银行风险构成了显著影响。至 年避免引起社会动荡。石狮市 家城信 政府或中央银行“埋单”的缺陷和弊端月末 ,泉州市共有境内外上市企业社通过借人中央银行紧急贷款和地方 日益显现出来,这种模式不仅给各级财家,募集资金近 元人民币.但政府专项借款才勉强兑付绝大部分个 政带来沉重负担,导致中央银行货币政 仅约占全市同期本外币贷款余额的人存款的本息,但仍有企事业单位存 策目标的严重扭曲,市场约束机制失. %。同时,金融理财产品仍无法满款及农信社拆借、存放款项等被冻结。 灵,而且往往因各种利益冲突使问题金 足各层次公众的不同需求且社会保障且因迟迟未清算完毕而无法得到合法 融机构难以退出市场。机制尚不完善。公众投资的渠道窄。主清偿,影响了这些单位的现实购买力 .市场退出立法滞后.资产处置要金融资产仍是银行存款。因此,企和正常业务经营的开展,在一定程度方式较单一。现行企业破产法仅针 业、个人与银行存在千丝万缕的联系,一上影响了区域经济的发展。对全民所有制企业,未能考虑到金融 旦银行出现经营危机必须退出市场.不良金融机构的“多米诺”效应企业的特殊性,这使企业破产法在 时,来自各方的利益压力接踵而至.严扩大金融生态失衡的范围。由于晋江中小金融机构的市场退出中难以发 重影响市场退出的决策和进程。市紧邻石狮,受石狮市城信社停业整 挥作用,金融机构以破产方式退出市.社会信用体系不完善,公众风顿的影响,当时晋江城信社受到较大 场的案例极为罕见。从泉州分类处置 险意识不强。当前,社会信用意识仍较冲击,当地居民对城信社信心不足,客城信社的方式中可见一斑。另从国际 为淡薄,企业采用各种形式逃、废、赖户相继提款,使城信社存款大幅下降.经验看,在处理破产金融机构的过程 金融债务的现象时有发生.金融诉讼存贷比例急剧提高,流动性紧张,支付 中,各个国家都成立了专门的重组公案件执行难度大,既制约了金融部门压力大。司和清理机构。它们或为独立公司. 对经济发展的再投入.也加大了中小.地方财政负担加重影响地方政 或在有问题金融机构中内设机构。这金融机构出现经营危机的概率。此外,府推进金融生态环境建设的积极性。 些机构职能大体相同,主要是对破产 大部分城乡居民认为“钱存在银行没如石狮市 家城信社个人债务清偿除金融机构进行资产接管、资产评估、 风险”。储户对金融机构支付能力和破央行提供的紧急贷款外,其余由当地 资产保全及资产处置。我国虽于 产倒闭的淡漠观念可能加剧金融机福建金融 年第 期金融务和谐金融构,尤其是中小金融机构的“道德风 金融机构市场退出的法律法规以及与 市场约束的力量。通过市场约束的力之配套的实施细则和操作办法,如金 量与监管机构的监管以及其他宏观经险”,并加大了中小金融机构出现经营融机构市场退出法或金融机构破产 济政策的结合,共同营造出一个新局危机的概率。同时也对修订后的企业破产法提出挑战,因为随着修订后的 条例、金融机构重组办法等。在金 面。使我们既能维护金融稳定,又能防融机构市场退出立法过程中,可借鉴 范道德风险。企业破产法出台,过去通过国家“埋和吸收国外金融机构市场退出的法律 五继续加大市场退出的政策支单”的方式兑付个人债权的做法将不法规和经验。同时结合我国的社会经 持力度。建议加大财税政策的配套支复存在,换而言之,原本是储户或者客持,如中小金融机构在资产的保全、清户的身份有可能转变成为破产金融机 济金融现实情况.尤其要充分考虑到金融机构的特殊性,在立法原则、程 收、变现过程中所涉及的交易税、增值构的债权人三、完善市场退出机制和优化金 序、方法上有别于一般工商企业.在以 税和各种附加税,以及抵押登记、诉融生态的若干建议 下几个方面应作出明确特殊规定:. 讼、保全、执行、财产过户等各种税费,立法宗旨。 .适应范围。 .市场退出的 财税、国土、房产、评估等政府职能部一建立健全金融机构市场退出的保障体系 界限与标准。 .市场退出后金融机构 门应按照特事特办的原则予以必要的.建立存款保险体系。存款保险 员工善后措施。 .市场退出的主持者 减免支持。同时,对那些不良资产形成体系在市场退出过程中除了在维护公 及其权力边界。 .市场退出的程序。 .债 负有直接责任的有关人员,纪检、监众利益方面具有重要作用外,还可充 权债务的处理与损失分担。 .有关责 察、政法等部门应一查到底,依法追究当援救者、资产保管人、资产清算人等 任人的法律责任追究。 .市场退出主 责任,坚决防范道德风险。角色,是市场退出的重要职能部门。因 持者与司法机关的配合衔接等。 六尝试建立金融机构的诊断和此,建议通过制定存款保险法明确 三深化金融机构的现代企业制 快速反应机制。一是央行在逐步完善存款保险组织机构、机构职责权限、保 度。产权关系模糊导致中小银行自身 金融风险监测评估体系的基础上,建险基金来源、存款保险限额、保险范效率低下,成为威胁其生存和发展的 立对高风险金融机构的风险提示机围、险种,保险费率、保险金给付办法 根本性因素。因而中小银行必须深化制,加强对有问题金融机构自身、监管等内容,从而建立存款保险制度,专门 改革,建立现代企业制度。实现体制创 部门和地方政府等多方共同关注金融负责退出机构的债务偿付。 新。如近年来泉州市商业银行通过增机构的经营情况和风险状况 二是可.增设资产处置制度。世界各国 资扩股、辖区 家农信社通过股改,不 考虑引入类似于美国金融监管当局所都非常重视破产金融机构资产的处置断提高自身竞争能力,壮大资金实力。 采用的快速纠正行动机制。央行可协问题,一方面通过成立相应的机构,并下一步要继续推进金融体制改革,进 调金融监管当局根据资本充足率来对一动用银行、政府乃至