金融市场学多项选择题.doc

多项选择题1在经济体系运作中市场的基本类型有（ ACD ）A要素市场 B服务市场 C产品市场 D金融市场 E.钱币市场2. 金融市场的微观经济功能包括（ABCE ）A聚敛功能 B财富功能 C. 流动性功能 D. 分配功能 E交易功能3金融市场按交易与定价方式分为（BCDE ）A货币市场 B议价市场 C店头市场 D第四市场 E. 公开市场4金融市场某些因素的作用使各个子市场紧密联结在一起，这些因素包括（ACDE ）A信贷 B金融结构 C完美而有效的市场 D不完美与不对称的市场E. 投机与套利5同家庭部门相比，机构投资者具有以下特点（ADE ）A投资管理专业化 B投资管理自由化 C投资金额不定化 D投资行为规范化 E. 投资结构组合化6一般来说，在金融市场上，主要的机构投资者为（BCD ）A商业银行 B保险公司 C投资信托公司 D养老金基金E.企业7在证券交易中，经纪人同客户之间形成下列关系（ABDE ）A委托代理关系 B债权债务关系 C管理关系 D买卖关系E. 信任关系8证券公司具有以下职能（ACD ）A充当证券市场中介人 B充当证券市场资金供给者 C充当证券市场重要的投资人 D提高证券市场运行效率 E.管理金融工具交易价格9保险公司的业务按保障范围可分为（ABCD ）A财产保险 B人身保险 C责任保险 D保证保险E.再保险10票据具有如下特征（BCD ）A有因债权证券 B设权证券 C要式证券 D返还证券E.无瑕疵证券11债券因筹资主体的不同而有许多品种，它们都包含（ACD ）基本要素A债券面值 B债券价格 C债券利率 D债券偿还期限E.债券信用等级12债券按筹集资金的方法可分为（DE ）A政府债券 B公司债券 C金融债券 D公募债券E私募债券13股票通常具有以下特点（ABC ）A无偿还期限 B代表股东权利 C风险性较强 D流动性较差E.可转化为债权14基金证券同股票、债券相比，存在如下区别（ABCDE ）A投资地位不同 B风险程度不同 C. 收益情况不同 D. 投资方式不同 E投资回收方式不同15下列影响汇率变动的因素有（ ABCDE）A国民经济发展状况 B国际收支状况 C. 通货状况 D. 外汇投机及人们心理预期的影响 E各国汇率政策的影响1在国际货币市场上，比较典型的、有代表性的同业拆借利率有（ACD ）。A伦敦银行同业拆放利率 B东京银行同业拆放利率 C新加坡银行同业拆放利率 D香港银行同业拆放利率 E. 巴林银行同业拆放利率2. 回购利率的决定因素有（ABCD ）。A用于回购的证券的质地 B回购期限的长短 C. 交割的条件 D. 货币市场其它子市场的利率水平 E资本市场利率水平3同传统的定期存款相比，大额可转让定期存单具有以下特点：（ABCD ）。A存单不记名 B存单金额大 C存单采用浮动利率 D存单可提前支取 E存单不可以提前支取4一般来说，存单的收益取决于下列因素，即（ABD ）。A发行银行的信用评级 B存单的期限 C存单的发行规模 D存单的供求量 E存单的供给量5同其它货币市场信用工具相比，政府短期债券的市场特征表现在（ADE ）。A违约风险小 B流动性弱 C面额较大 D收入免税 E流动性强6债券的实际收益率水平主要决定于（BCE ）。A债券的供求关系 B债券的票面利率C债券的偿还期限 D债券的发行发式 E债券的发行价格7在证券交易所内的交易中，成交阶段所要经历的环节有（ABC ）。A传递指令 B买卖成交 C确认公布 D支付佣金 E债券交割8影响债券转让价格的主要因素有（BCDE ）。A法定利率 B经济发展情况 C物价水平 D中央银行的公开市场操作 E汇率9影响利率风险结构的主要因素是（ABD ）。A违约风险 B流动性风险 C发行规模 D税收因素 E道德风险10债券投资者的投资风险主要由（ABCDE ）形式构成。A利率风险 B购买力风险 C信用风险 D税收风险 E政策风险11能够规避债券投资风险的投资策略包括（BCD ）。A投资规模大型化 B投资种类分散化 C投资期限短期化D投资期限梯型化 E投资品种相对集中12第四市场这种交易形式的优点在于（ABCD ）。A信息灵敏，成交迅速 B交易成本低 C可以保守交易秘密D不冲击股票行市 E交易数额巨大13影响股票价格的宏观经济因素主要包括（ABDE ）。A经济增长 B利率 C股息、红利 D物价 E汇率14从风险产生的根源来看，股票投资风险可以区分为（ABCD ）。A企业风险 B货币市场风险 C市场价格风险D购买力风险 E道德风险15下列属于股票投资系统风险的是（BCD ）。A企业风险 B货币市场风险 C市场价格风险D购买力风险 E道德风险1投资基金的特点包括（ABGD ）。A规模经营 B集中投资 C专家管理 D服务专业化 E分散投资2证券投资基金根据其组织形式不同，可以分为（ CD）。A开放型基金 B封闭型基金 C契约型基金 D公司型基金 E收入型投资基金3开放型基金与封闭型基金的主要区别为（ABCD ）：A基金规模的可变性不同 B基金单位的买卖方式不同 C基金单位的买卖价格形成方式不同 D基金的投资策略不同 E基金的融资渠道不同4目前，比较突出的特殊性基金主要有（ABCD ）。A黄金基金 B资源基金 C科技基金 D地产基金 E教育基金5具体而言，常见的基金发行方式有（ABCD ）。A直接销售方式 B包销方式 C集团销售方式 D计划公司方式 E代销方式6根据中华人民共和国外汇管理条例，外汇是指（ABCDE ）。A外国货币 B外币支付凭证 C外币有价证券 D特别提款权 E其他外汇资产7对一个国家或地区来讲，其外汇供给主要形成于（ACDE ）。A商品和劳务的出口收入 B对国外投资 C国外单方面转移收入 D国际资本的流入 E侨民汇款8从客观上分析，外汇市场交易风险主要来自（ABC ）。A外国货币购买力的变化 B本国货币购买力的变化 C国际收支状况 D政府的人为干预 E外汇投机活动的干扰9利率与远期汇率和升、贴水之间的关系是（AD ）。A利率高的货币，其远期汇率表现为贴水 B利率高的货币，其远期汇率表现为升水 C利率低的货币，其远期汇率表现为贴水 D利率低的货币，其远期汇率表现为升水 E利率与远期汇率和升、贴水之间没有直接联系10从主客观上讲，进行套汇交易必须具备的条件包括（ABCD ）。A存在着不同的外汇市场和汇率差异 B从事套汇者必须拥有一定数额的资金 C套汇者必须具备一定的技术和经验 D信息传递及时、准确 E必须掌握高超的套汇技术11影响汇率变动的因素有（ ABCDE）。A国际收支状况 B通货膨胀率差异 C利率差异 D政府干预 E心理预期12在保险理赔中，赔偿金额的确定原则是（ABD ）。A以市场价值为限 B以保险金额为限 C以保险价值为限 D若三者不一致时，以最小者为限 E若三者不致时，以最大者为限13财产保险通常包括（ABD ）。A财产损失保险 B责任保险 C年金保险 D信用保证保险 E货币保险14农业保险按保险标的划分为（CD ）。A自愿保险 B强制保险 C种植业保险 D养殖业保险 E土地保险15按保险保障范围划分，人身保险可以分为（ABCD ）。A人寿保险 B年金保险 C意外伤害保险 D健康保险 E强制保险1金融衍生市场形成的条件有（ABCD ）。 A风险推动金融创新 B金融管制放松 C技术进步 D证券化的兴起 2. 一般而言，按照基础工具种类的不同，金融衍生工具可以分为（ACD ）。 A股权式衍生工具 B债权式衍生工具 C. 货币衍生工具 D. 利率衍生工具 3远期合约的缺点主要有（ ABD）。 A市场效率较低 B流动性较差 C灵活性较小 D违约风险相对较高 4金融期货市场的规则主要包括以下几个方面：（ABCDE ）。 A规范的期货合约 B保证金制度 C期货价格制度 D交割期制度 E期货交易时间制度和佣金制度5外汇期货的投机交易，主要是通过（ CD）等方式进行的。 A空头交易 B多头交易 C买空卖空交易 D套利交易 6按敲定价格与标的资产市场价格的关系不同，期权可分（ABD ）。 A价内期权 B平价期权 C溢价期权 D价外期权 7有效市场的假设条件有（ABCDE ）。 A完全竞争市场 B理性投资者主导市场 C投资者可以无成本地得到信息 D交易无费用 E资金可以在资本市场中自由流动 8（AC ）决定了有效集和无差异曲线的相切点只有一个，也就是说最优投资组合是唯一的。 A有效集向上凸的特性 B有效集向下凸的特性 C无差异曲线向下凸的特性 D无差异曲线向上凸的特性 9在现实中，为方便起见，人们常将（ AD）当作无风险资产。 A1年期的国库券 B长期国债 C证券投资基金 D货币市场基金 10套利组合要满足的条件有（ABD ）。 A套利组合要求投资者不追加资金 B套利组合对任何因素的敏感度为零 C套利组合对任何因素的敏感度大于零 D套利组合的预期收益率应大于零 E套利组合的预期收益率应为零1、下面( BCD )属于金融衍生工具的交易种类。A现货交易 B期货交易C期权交易 D股票指数交易 E贴现交易 2、金融市场的参与者包括( ABCDE )。A居民个人 B商业性金融机构 C中央银行 D企业 E政府3、下列金融工具中，没有偿还期的有( AE )。A永久性债券 B银行定期存款C商业票据 DCD单 E股票4、机构投资者一般主要包括( ABCDE )。A共同基金 B保险公司C信托投资公司 D养老金基金 E投资银行5、货币市场具有( ACD )的特点。A交易期限短 B资金借贷量大C流动性强 D风险相对较低 E交易工具收益较高而流动性差6、资本市场的特点是( ABD )。A金融工具期限长 B资金借贷量大 C流动性强D为解决长期投资性资金的供求需要 E交易工具有一定的风险性和投机性7、金融工具一般具有的特征：( BCDE )。A安全性 B流动性C风险性 D收益性 E期限性1、从交易对象的角度看，货币市场主要由( BCDE )等子市场组成。A基金 B同业拆借C商业票据 D国库券 E回购协议2、下面哪些属于同业拆借市场的参与者： ( BCE )。 A中央银行 B商业银行C非银行金融机构 D企业 E拆借中介机构3、同业拆借市场拆出的资金主要用于( ABE )。A必须符合金融政策和信贷原则B用于弥补当日票据清算后的差额 C用于弥补信贷收支硬缺口 D用于扩大信贷规模E用于补足次日营业必备的最低超额储备4、银行承兑票据市场主要由( ABCDE )等几个环节构成。A出票 B承兑C贴现 D转贴现 E再贴现5、与资本市场相比，货币市场具有( ACD )的特点。A交易期限短 B资金借贷量大C流动性强 D风险相对较低 E交易工具收益较高而流动性差6、票据市场一般包括( ABCDE )。A商业票据承兑市场 B商业票据贴现市场C银行承兑汇票市场 D融资性票据市场E中央银行票据市场7、票据贴现与一般银行贷款相比，在哪些方面有区别：( ABCDE )。A授信对象 B信用关系涉及的当事人C利息收取时间 D融资期限 E风险程度1、以下对短期国债阐述正确的是（ACDE ）。A在英国、美国称为国库券B其典型发行方式是公开发行的方式C新发行的国库券一般有3个月、6个月、9个月和1年期四种D短期国债是货币市场上最活跃、流动性很高的短期证券E以国家信用作担保，基本上没有信用风险2、回购协议利率的决定因素有（ABCD ）。A用于回购的证券的质地 B回购期限的长短 C. 交割的条件 D. 货币市场其它子市场的利率水平 E资本市场利率水平3、同其它货币市场信用工具相比，政府短期债券具有以下哪些特点（ADE ）？A违约风险小 B流动性弱 C面额较大D收入免税 E流动性强4、从交易对象的角度看，货币市场主要由（ACDE ）等子市场组成。A同业拆借市场 B基金市场C商业票据市场 D国库券市场 E回购协议市场5、政府发行短期债券的主要目的是（AC ）。A满足政府临时资金周转的需要B获取投资收益C为中央银行的公开市场业务提供操作工具D作为流动资产的二级准备E当作投资组合中一项重要的无风险资产6、下列是对1994年以前我国国库券市场的描述，正确的有（ABCE ）。A期限在1年以内和1年以上的由政府财政部门发行的政府债券，均称为国库券B与发达国家有较大差别，期限太长，实际上是中长期国债C国库券转让业务采取1988年先试点，1991年后推广至全国的方式D1994至1996年曾发行1年期以内的国库券，1997年停止了短期国债的发行E不是真正意义上的国库券市场，但政府债券期限结构的多样化是发展的趋势7、有关决定回购协议市场上的利率高低的因素有（CDE ）。A证券信用度越高，流动性越强，回购的利率越高B回购协议期限越短，回购的利率越高C采用实物交割的回购利率较低D证券信用度越高，流动性越强，回购的利率越低E回购协议期限越短，回购的利率越低1、我国公司法规定，股票应载明的主要事项有（ ABCD ）。A.公司名称 B.公司登记成立的日期C.股票种类 D.股票的编号2、我国公司法规定，股票采用的形式有（ AD ）。A.纸面形式 B.电子符号形式C.记账形式 D.国务院证券管理部门规定的其他形式3、对于发行者来说包销具有的特点是（ AB ）。A.股票发行风险转移 B.包销的费用大于代销C.发行人可以迅速可靠的获得资金 D.包销简便易行4、我国上海和深圳证券交易所的会员享有（ ABC ）。A.参加会员大会 B.有选举权和被选举权C.对证券交易所事务的提议权和表决权 D.按规定转让交易席位5、对于影响股价的因素的说法，正确的是（ BD ）。A.宏观经济衰退，所有公司的股价都会大幅下跌B.股票价格与公司盈利能力成正比C.公司资产净值增加，股价上升D.股息与股价的变化成正比1、债券一般有（ BE ）基本特点。A.体现债权关系 B.期限固定C.不能流通转让 D.有市场价格 E.安全性高2、确定债券的发行利率，主要依据以下（ ACDE ）因素A.债券的期限 B.债券票面利率C.有无可靠的抵押或担保 D.市场利率水平及变动趋势E.债券利息的支付方式3、目前，我国开展证券回购业务的场所有（ BCE ）。A.商业银行柜台 B.上海证券交易所C.深圳证券交易所 D.地方证券交易所E.全国银行间同业市场4、影响债券转让价格的主要因素有（ BCDE ）。A.法定利率 B.经济发展情况C.物价水平 D.中央银行的公开市场操作 E.汇率5、决定债券收益率的主要因素为（ ABCD ）。A.利率 B.期限C.票面价格 D.购买价格 E.信用等级1、封闭式基金与开放式基金的区别在于（ BCD ）。A.投资者的身份不同B.期限和发行规模限制不同C.基金单位交易方式和价格计算标准不同D.投资策略不同2、影响封闭式基金交易价格的因素有( BCD )。A.基金名称 B.利率变化C.基金资产净值 D.市场供求关系3、证券投资基金的当事人主要有( ABCD )。A.基金持有人 B.基金发起人 C.基金托管人 D.基金管理人4、债券基金的主要投资风险包括( AB )。A.利率风险 B.信用风险C.提前赎回风险 D.通货膨胀风险5、对基金管理公司而言，开放式基金的买入价指( BD )。A.基金投资人向基金管理公司申购基金份额的价格B.基金投资人要求基金管理公司赎回基金份额的价格C.基金管理公司向基金投资人卖出基金份额的价格D.基金管理公司向基金投资人买人基金份额的价格1、根据中华人民共和国外汇管理条例，外汇是指（ABCDE ）。A外国货币 B外币支付凭证 C外币有价证券D特别提款权 E其他外汇资产2、利率与远期汇率和升、贴水之间的关系是（BC ）。A利率高的货币，其远期汇率表现为贴水 B利率高的货币，其远期汇率表现为升水 C利率低的货币，其远期汇率表现为贴水 D利率低的货币，其远期汇率表现为升水 E利率与远期汇率和升、贴水之间没有直接联系3、从主客观上讲，进行套汇交易必须具备的条件包括（ABCDE）。A同一时刻存在着不同的外汇市场和汇率差异 B从事套汇者自身拥有一定数额的资金 C套汇者必须具备一定的知识和经验 D具有及时、准确的信息 E必须掌握高超的套汇技术4、影响汇率变动的因素有（ABCDE ）。A国际收支状况 B通货膨胀状况 C利率差异D国际储备 E一国的宏观经济政策5、人们在外汇市场上进行期汇交易的主要目的是( ABC )。A保值避险 B外汇银行平衡头寸C外汇投机 D购买外汇6、根据所起的作用和规模影响程度，黄金市场可分为( AB )。A区域性市场 B主导性市场C现货市场 D期货市场7、影响黄金市场价格变动的因素有（ABCDE ）。A供求关系 B国际政治军事局势 C美元汇率走势D世界石油供求 E一国的货币政策1、金融衍生市场形成的条件有（ ABCDE ）。A.风险推动金融创新 B.金融管制放松C.技术进步 D.证券化的兴起E.金融竞争的加剧2、一般而言，按照基础工具种类的不同，金融衍生工具可以分为（ ACD ）。A.股权式衍生工具 B.债权式衍生工具C.货币衍生工具 D.利率衍生工具E.汇率衍生工具3、远期合约的缺点主要有（ ABD ）。A.市场效率较低 B.流动性较差C.灵活性较小 D.违约风险相对较高E.利率较高4、金融期货市场的规则主要包括以下几个方面：（ ABCDE ）。A.规范的期货合约 B.保证金制度C.期货价格制度 D.交割期制度E.期货交易时间制度和佣金制度5、金融期权的要素包括（ CDE ）。A.基础资产 B.期权的买方和卖方C.敲定价格 D.到期日E.期权费1、基本分析主要适用于（ ABC ）。A.周期相对比较长的证券价格预测B.相对成熟的证券市场C.预测精确度要求不高的领域D.短期行情的预测E.获利周期较短的预测2、行业生命周期可以分为（ ABCE ）。A.初创期 B.成长期 C.成熟期 D.繁荣期 E.衰退期3、一般来说，技术分析认为买卖双方对价格的认同程度通过成交量的大小来确认，具体表现为（ AC ）。A.认同程度小，成交量大 B.认同程度小，成交量小C.价升量增，价跌量减 D.价升量减，价跌量升E.以上都不对4、切线理论的趋势分析中，趋势的方