已阅读5页，还剩1页未读， 继续免费阅读
版权说明：本文档由用户提供并上传，收益归属内容提供方，若内容存在侵权，请进行举报或认领
文档简介
1 连续复利年利率r 4 17 S 960 K 970 T t 0 5 2007年8月31日 美元6个月期的无风险年利率为4 17 市场上正在交易一份标的证券为一年期贴现债券 剩余期限为6个月的远期合约多头 其交割价格为970美元 该债券的现价为960美元 问对于该远期合约的多头和空头来说 远期价值分别是多少 假设在一笔利率互换协议中 某一金融机构支付3个月期的LIBOR 同时收取4 8 的年利率 3个月计一次复利 名义本金为1亿美元 互换还有9个月的期限 目前3个月 6个月和9个月的LIBOR 连续复利 分别为4 8 5 和5 1 试计算此笔利率互换对该金融机构的价值 答案 在这个例子中万美元 因此万美元因此 对于该金融机构而言 此利率互换的价值为9975 825 10000 24 175万美元显然对于该金融机构的交易对手来说 此笔利率互换的价值为正 即24 175万美元 4 假设一种不支付红利股票目前的市价为10元 我们知道在3个月后 该股票价格要么是11元 要么是9元 现在我们要找出一份3个月期协议价格为10 5元的该股票欧式看涨期权的价值 由于欧式期权不会提前执行 其价值取决于3个月后股票的市价 若3个月后该股票价格等于11元 则该期权价值为0 5元 若3个月后该股票价格等于9元 则该期权价值为0 风险中性定价 5 无收益资产的欧式期权定价假设某支不支付红利股票的市价为50元 无风险利率为12 该股票的年波动率为10 求该
温馨提示
- 1. 本站所有资源如无特殊说明，都需要本地电脑安装OFFICE2007和PDF阅读器。图纸软件为CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.压缩文件请下载最新的WinRAR软件解压。
- 2. 本站的文档不包含任何第三方提供的附件图纸等，如果需要附件，请联系上传者。文件的所有权益归上传用户所有。
- 3. 本站RAR压缩包中若带图纸，网页内容里面会有图纸预览，若没有图纸预览就没有图纸。
- 4. 未经权益所有人同意不得将文件中的内容挪作商业或盈利用途。
- 5. 人人文库网仅提供信息存储空间，仅对用户上传内容的表现方式做保护处理，对用户上传分享的文档内容本身不做任何修改或编辑，并不能对任何下载内容负责。
- 6. 下载文件中如有侵权或不适当内容，请与我们联系，我们立即纠正。
- 7. 本站不保证下载资源的准确性、安全性和完整性, 同时也不承担用户因使用这些下载资源对自己和他人造成任何形式的伤害或损失。
最新文档
- 关于运动会开幕式致辞(11篇)
- 2025江苏常州市钟楼区卫生健康局下属事业单位招聘卫技人员7人考前自测高频考点模拟试题及完整答案详解
- 2025年跑道磨擦系数测试设备合作协议书
- 2025北京市海淀区中关村第二小学科学城北区分校教师招聘考前自测高频考点模拟试题有答案详解
- 2025广西河池市巴马瑶族自治县消防救援大队招录3人考前自测高频考点模拟试题及完整答案详解
- 2025年威海荣成市卫生健康局所属事业单位公开招聘工作人员（57人）考前自测高频考点模拟试题及答案详解（夺冠）
- 2025湖南邵阳公安局警务辅助人员招聘126人模拟试卷带答案详解
- 2025广东中山大学附属口腔医院工勤事务岗工作人员（驾驶员）招聘1人考前自测高频考点模拟试题（含答案详解）
- 2025年镇江市高等专科学校公开招聘高层次人才10人长期模拟试卷及答案详解（全优）
- 2025年福建省宁德市霞浦县国资与金融服务中心招聘6人模拟试卷及答案详解（网校专用）
- 战火勋章答题题库及答案
- 流延膜设备安全操作培训课件
- 医学基础期末试题及答案
- 2025年放射诊疗培训试题及答案
- （零模）苏州市2026届高三年级期初阳光调研试卷 历史试卷（含答案）
- 九年级英语上学期第一次月考（广东卷）（原卷版）
- 码头生产调度管理办法
- 智能巡查机器人系统设计
- 3.2营造清朗空间教学设计 2025-2026学年统编版道德与法治八年级上册
- 教科版物理八年级上册《2.光的反射定律》听评课记录2
- （2025年标准）学生癫痫免责协议书
评论
0/150
提交评论