第七章国际金融法教案.ppt

第七章国际金融法 第一节国际金融法概述 狭义的国际金融法主要是调整不同国家民事主体之间发生的跨国金融交易活动而产生的国际金融关系 规定的是关于国际贸易融资 国际贷款融资 国际证券融资 国际租赁融资等金融交易的法律规则 本质上具有私法性质 广义的国际金融法 不仅包括狭义的国际金融法 还调整政府间发生的国际货币关系 不仅有公法规范 也有私法规范 一 国际金融法的概念 本书观点 国际金融法是调整货币 资金跨境流动而产生的各种法律关系的总和 既包括国际法规范 也包含国内法规范 既有公法规范 也有私法规范 1 主体广泛性 国家 地区和国际组织 也有从事国际金融交往和国际金融活动的自然人 法人和其他经济组织 2 客体的复杂性 3 内容的实践性 作用在于为建立和维护国际金融秩序 提供保障国际金融安全的手段 二 国际金融法的特点 一 金本位制最早出现的国际货币制度是国际金本位制 基础是各国金本位制度 1 黄金作为本位货币 来规定货币的价值量 2 金币可以自由铸造 3 自由兑换 4 自由输出输入 第二节国际货币制度 二 金块本位制金币退出流通界 专门担当起大宗国际收支清算的任务 三 金汇兑本位制禁止铸造和流通金币 定有含金量的银行券作为本位币参加流通 四 货币集团20世纪30年代大危机 摧毁了金块本位制和金汇兑本位制 统一的国际金本位制度也随之瓦解 IMF 一 布雷顿森林体制的主要内容 2 实行以美元为中心的国际金汇兑本位制度 1 建立一个永久性的国际金融机构 国际货币基金组织 二 布雷顿森林制度 1 各成员国货币对美元的汇率仅被允许在固定汇率的上下各1 幅度内波动 5 力图取消经常项目下的外汇管制 4 提供资金调节国际收支 3 确立可调整的固定汇率制 二 国际货币基金协定的第一次修订 标志 特别提款权协定 1969 9 特别提款权国际货币基金组织在原有的普通贷款权之外 按各国认缴份额的比例分配给会员国的一种使用资金的特别权利 1 概念 3 特别提款权的性质与定值 不是货币 而是一种权利 一种记账单位 35单位特别提款权 1盎司黄金 不能兑换黄金 也不能直接用于国际支付 1单位特别提款权 0 888671克黄金 1美元 4 特别提款权的分配 基金组织根据需要进行分配 三 牙买加制度 布雷顿森林体系崩溃 基金协定的第二次修订 国际贷款融资 第三节国际融资的主要形式 国际证券融资 国际融资租赁 一 国际贷款融资的法律制度 一 国际贷款的概念和特点 国际贷款 是指不同国家的当事人之间基于信用授受而进行的货币资金的有偿让渡 是资金使用权的跨国交易活动 使用可兑换货币 涉及复杂法律问题 国际贷款的基本特征 借款人与贷款人分属不同国家或地区 国际贷款协议的种类 按贷款人的不同类型 按借款人的数量 按贷款有无担保 按国际贷款协议对贷款使用的不同规定 1 IMF贷款特点 贷款对象 成员国政府 贷款目的 国际收支调整的资金需要 经济结构调整和改革 贷款方式 购买 提存 借 购回 还 贷款种类 普通贷款 中期贷款等 贷款限额 一般都规定借用的最高限额 2 WBG贷款特点 贷款对象 发展中国家 针对特定项目 期限长 条件优惠 有宽限期 贷款的发放按组织章程 文件 程序严格 三 政府贷款 期限长 利率低 优惠 援助性质 限定用途 程序较复杂 四 国际商业银行贷款的法律制度 涉外因素 较强的非限制性 贷款成本较高 相对容易性 二 国际证券融资的法律制度 一 国际证券的概念和特点 证券的发行地不在发行人所在国家 证券的发行人与投资者分属不同国家 以发行地所在国货币或其他可兑换货币为面值 国际股票是指各国股份公司在境外发行并交易的股票 国际债券是指一国政府机构 金融机构 工商业或国际金融组织 为筹集资金在国际金融市场上发行的债券 外国债券 指发行人在其本国以外的某一个国家发行的 以发行地所在国货币为面值的债券 特点是发行人在一个国家 债券面值货币和发行市场属于另一个国家 如中国在日本发行的日元债券就属于外国债券 欧洲债券 一国发行人在外国的离岸市场发行的 不以发行地所在国货币计值的债券 中国在伦敦市场发行的美元债券就属于欧洲债券 二 国际证券的种类 三 国际证券的发行 国际证券的公募发行 国际证券的私募发行 融资租赁亦称金融租赁 指出租人根据承租人对租赁物的特定要求和对供货人的选择 出资向供货人购买承租人已经选定的机器设备 出租给承租人使用 并按双方商定的租赁期限收取租金 当融资租赁业务跨越国界 在分属两个或两个以上的国家的租赁三方当事人之间进行时 就成为国际融资租赁 三 国际融资租赁的法律制度 特点 1 具有鲜明的信贷融资性质 2 租赁设备的所有权与使用权相分离 3 国际融资租赁是自成一类的三边贸易 4 国际融资租赁业务在税收及会计处理上具有独特性 第四节国际融资协议的共同条款 一 陈述与保证条款 由借款人作出 内容有两类 一 关于借款人法律地位以及关于合同有效性的说明与保证 二 借款人为保证切实履行贷款协议而对其经营和财务状况所作的说明与保证 二 先决条件条款 内容有两类 一 涉及贷款协议项下全部义务的先决条件 二 涉及提供每一笔款项的先决条件 三 约定事项条款 一 消极担保条款 二 平等位次条款 三 财务约定事项 四 贷款的用途 五 保持资产条款 四 违约事件 一 种类 1 实际违约 2 预期违约 二 对违约事件的救济 1 内部救济 2 外部救济 第五节国际融资担保的法律制度 一 国际融资的信用担保 一 保证 保证人与贷款人约定由保证人在借款人不履行债务时按约定履行债务或承担责任的一种信用担保形式 特点 从属性 次位性或补充性 或然性 范围 一般限于主债务及利息 违约金 损害赔偿金和实现债权的费用 形式 一般保证 连带保证 备用信用证是开证行 担保人 应客户 借款人 要求开立的以贷款人为受益人的付款凭证 承诺在受益人出示信用证所规定的违约证明和票据时即向受益人付款 二 备用信用证 安慰信通常是指母公司为其子公司或一国政府为其下属政府机构的借款而写给贷款人表示愿意敦促借款人还款的书面文件 三 安慰信 独立保函 见索即付 又称凭要求即付 是银行应借款人请求开立的以贷款人为受益人的书面保证 只要贷款人向开证行提出付款的书面请求 银行就应当向贷款人支付约定的金额 四 见索即付 二 国际融资的物权担保 一 动产担保 二 不动产担保 三 浮动担保 第六节国际金融监管的协调与合作制度 一 国际银行的概念和形式分行子公司合资银行 二 各国对外资银行监管的主要内容进入管制业务经营资本充足性控制风险监管三 银行监管的国际合作 1988年 统一银行资本衡量与资本标准的国际协议 统一的资本充足率标准 三 银行监管的国际合作 有效银行监管核心原则 简称 核心原则 三 新资本充足率框架征求意见稿 简称 新资本协议 资本充足率监管部门监督检查市场纪律 第节世界贸