每日市场简报

每日市场简报,宏观经济,央企利润：1-5月中央企业累计实现营业收入41913.5亿元，同比下降9%，降幅比1-4月缩小0.2个百分点；5月份当月实现营业收入9517亿元，比4月环比增长6.3%；1-5月中央企业累计实现利润2389.1亿元，同比下降31.5%，降幅比1-4月缩小4.5个百分点；5月份当月实现利润580.8亿元，比4月环比下降6.7%； 1-5月份，全国规模以上工业企业实现利润8502亿元，同比下降22.9%发电量：1-5月全社会用电量同比下降3.7，降幅比14月缩小0.3个百分点，08年1-5月为增长12.4。其中工业用电量同比下降7.6，降幅比1-4月缩小0.7个百分点，去年同期为增长11.6；建材行业：1-5月我国规模以上建材工业企业盈亏相抵后实现利润419亿元，同比增长13.7%。其中水泥制造业实现利润103.2亿元，同比增长21%；水泥制品28.7亿元，同比增长25.4；玻璃纤维增强塑料13亿元，同比增长27.2；砖瓦、石材及其他建筑材料108.2亿元，同比增长27.7；建筑用石加工33.9亿元，同比增长25.8；防水材料制造7.8亿元，同比增长66%；煤炭行业：1-5月全国原煤产量10.76亿吨，同比增长7，增速同比减缓8.9个百分点。全国铁路煤炭日均装车66806车，同比下降7.5；完成煤炭运量6.79亿吨，同比下降3.5；据海关统计，煤炭出口1053万吨，同比下降43.1；进口3220万吨，增长72.6；净进口2167万吨，同比增加2137万吨；1-5月煤炭行业实现利润678亿元，同比增长4.2，增幅比1-2月回落10.8个百分点；,造纸行业：1-5月造纸及纸制品业工业总产值2276.53亿元，同比下降0.67%；造纸及纸制品业工业销售产值2913.13亿元，同比减少0.98%；造纸及纸制品业产销率97.87%，同比减少0.31%；造纸及纸制品业出口交货值162.22亿元，同比减少24.91%；玩具制造业：1-5月玩具制造业总产值399.67亿元，同比增长7.78%；玩具制造业工业销售产值386.08亿元，同比增长6.18%；产销率96.6%同比减少1.46%；玩具制造业出口交货值229.16亿元，同比减少3.7%；家具制造业：1-5月家具制造业总产值1205.52亿元同比增长7.88%；家具制造业新产品产值72.87亿元同比增长35.74%；家具制造业工业销售产值1186.83亿元同比增长8.33%；产销率98.45%同比增加0.41%；家具制造业出口交货值389.21亿元，同比减少11.91%软件行业：1-5月软件产业累计完成软件业务收入3291.4亿元，同比增长23.3%，增速比1-4月回落0.2个百分点，比去年同期低5.7个百分点；5月当月完成软件业务收入739.2亿元，同比增长22.4%，增速与上个月基本持平，比3月份下降8.2个百分点；,宏观经济,市场上证综合指数一周涨幅为 1.66%，年初累计涨幅达到 60.65%，静态市盈率为25.25倍，动态市盈率为22.37倍，市净率为3.32倍；上证B股指数年初至今累计涨幅达到66.33%，涨幅全球第二，仅次于深证成份B股指数的涨幅，静态市盈率12.85倍，市净率1.67倍；深证成指一周涨幅为 1.52%，年初累计涨幅为75.56%，静态市盈率为27.61倍，动态市盈率为25.62倍，市净率为4.27倍，估值是全球股指的最高水平；深证成份B股指数年初累计涨幅高达76.64%，累计涨幅全球第一位。静态市盈率16.97倍，市净率1.78倍；沪深300指数一周涨幅为 1.57%，年初累计涨幅为 71.53%，静态市盈率为24.66倍，动态市盈率为22.66倍，市净率为3.4倍；道琼斯工业平均一周涨幅为 -0.79%，年初累计涨幅为 -3.46%，静态市盈率为11.63倍，动态市盈率为13.06倍，市净率为2.3倍；纳斯达克综合指数一周涨幅为 0.11%，年初累计涨幅为16.01%，静态市盈率为17.18倍，动态市盈率为17.15倍，市净率为2.33倍；标普500指数一周涨幅为 -0.11%，年初累计涨幅为1.88%，静态市盈率为13.13倍，动态市盈率为13.83倍，市净率为1.89倍，标普成分股市值为8.2万亿美元；,股市要闻,英国富时100指数一周涨幅为 -1.45%，年初累计涨幅为 -4.1%，静态市盈率为10.19倍，动态市盈率为11.74倍，市净率为1.56倍；法国CAC40指数一周涨幅为 -1.35%，年初累计涨幅为 -1.71%，静态市盈率为11.16倍，动态市盈率为10.89倍，市净率为1.2倍；德国DEX指数一周涨幅为 0.09%，年初累计涨幅为 -0.2%，静态市盈率为18.68倍，动态市盈率为11.24倍，市净率为1.27倍；香港恒生指数一周涨幅为 3.79%，年初累计涨幅为27.02%，静态市盈率为15.48倍，动态市盈率为16.23倍，市净率为1.92倍；国企指数一周涨幅为 5.02%，年初累计涨幅为36.39%，静态市盈率为15.98倍，动态市盈率为13.85倍，市净率为2.20倍；新兴市场方面：俄罗斯IRTS指数本周继续上周下跌趋势，一周涨幅为 -4.59%，年初累计涨幅缩窄至49.95%，已经低于A股涨幅。静态市盈率为6.57倍，动态市盈率为5.72倍，市净率为0.8倍，俄罗斯09年第二季度的GDP增长可能严重衰退到 -12%的水平；印度孟买指数一周涨幅为 0.63%，年初累计涨幅缩窄为48.7%，静态市盈率为16.13倍，动态市盈率为16.01倍，市净率为3.57倍；巴西证交所指数一周涨幅为 0.27%，年初累计涨幅为37.19%，静态市盈率为9.87倍，动态市盈率为12.35倍，市净率为1.68倍；台湾加权指数一周涨幅为 3.73%，年初累计涨幅为40.65%，静态市盈率为18.54倍，动态市盈率为19.34倍，市净率为1.7倍。,股市要闻,产业资金流向：基金追踪公司EPFR Global发布的数据显示，截至6月24日止当周货币市场共同基金资金净流入259亿美元资金，与此同时资金却流出新兴市场。6月24日止当周新兴市场股票型基金的净赎回金额为18.7亿美元(约145.8亿港元)，为3月初以来首次。投资者从日本以外的亚洲基金，撤出了6.6亿美元，从拉丁美洲股票基金撤出4.57亿美元，中国股票基金出现2.62亿美元的资金净流出，为3月以来单周最大规模的资金流出，大中华区股票基金则净流出1.75亿美元，总计新兴市场股票型基金上周净赎回达18.7亿美元。同时美国债券基金却录得17.2亿美元的净流入；A股进入7月将迎来全年第一个解禁高峰，两市7月将有1870.11亿股限售股解禁上市，比今年前6个月1171.34亿股总解禁量还多出698.77亿股。至7月末A股市场流通股本达到9650.58亿股，将首次超过限售股，流通股占总股本的比例升至52.67%；A股市场估值水平较高的板块为：金属价格高位徘徊，有色金属板块动态市盈率达到57.06倍，长期盈利增长预测值为-1.14%；黄金开采类股动态市盈率达到41.60倍；航运类股动态市盈率达到35.18倍；保险业动态市盈率28.35倍，长期盈利增长预测值为+38.31%；汽车类股动态市盈率达到23.68倍；商业零售类本周大幅反弹，估值水平回升动态市盈率达到28.27倍，长期盈利增长预测值为+31.79%；地产板块回调，动态市盈率为23.81倍，长期盈利增长预测值为+35.02%；能源类股的动态市盈率到12.32倍，但10家评级机构对能源行业未来长期盈利增长预测值仅为4.61%；食品饮料行业动态市盈率回升到28.03倍，已经接近历史市盈率平均水平；银行类股一直是A股市场估值最低的板块，目前的动态市盈率为13.30倍，16家评级机构未来长期盈利增长预测值上调为+12.70%。,股市要闻,美国市场估值水平最高的是半导体元件类股票，动态市盈率高达143.39倍，长期盈利增长预测值仅为 +11.94%；汽车零配件类股动态市盈率为44.13倍；生物技术类股动态市盈率为33.22倍；银行类股动态市盈率32.1倍，长期预测盈利增长率为 +8.13%；保险类股动态市盈率8.83倍；石油类股下调为16.32倍，长期盈利预测增长率下调为 +7.62%；软件服务类股动态市盈率15.57倍，长期盈利增长预测值为 +12.85%；香港市场目前估值水平最低的行业仍为纺织服装业，动态市盈率为9.29倍，长期盈利预测增长率上调为15%；银行类股动态市盈率为18.85倍，长期盈利增长预测值为+9.3%；地产类股动态市盈率为18.42倍，长期盈利预测增长率下调为8.41%；能源类股动态市盈率为15.65倍，长期盈利预测增长率8.2%；食品类动态市盈率21.09倍，长期盈利增长预测值上调为 +20.12%；保险类股估值水平最高，动态市盈率达到32.65倍；A股市场估值水平较高的板块为：金属价格高位徘徊，有色金属板块动态市盈率达到57.06倍，长期盈利增长预测值为-1.14%；黄金开采类股动态市盈率达到41.60倍；航运类股动态市盈率达到35.18倍；保险业动态市盈率28.35倍，长期盈利增长预测值为+38.31%；汽车类股动态市盈率达到23.68倍；商业零售类本周大幅反弹，估值水平回升动态市盈率达到28.27倍，长期盈利增长预测值为+31.79%；地产板块回调，动态市盈率为23.81倍，长期盈利增长预测值为+35.02%；能源类股的动态市盈率到12.32倍，但10家评级机构对能源行业未来长期盈利增长预测值仅为4.61%；食品饮料行业动态市盈率回升到28.03倍，已经接近历史市盈率平均水平；银行类股一直是A股市场估值最低的板块，目前的动态市盈率为13.30倍，16家评级机构未来长期盈利增长预测值上调为+12.70%。,股市要闻,国内外市场环境,期市要闻,伦敦金属交易所(LME)期铜周五下跌,因投资人在一系列正面的美国经济数据后,焦点放在消费者持续缩紧荷包的迹象,且金属市场基本面疲弱也令期铜价格承压；在需求前景依然黯淡下,分析师广泛预期期铜价格在未来几个月将下跌.Barclays Capital在报告中说,“在中国进口放缓的凭证浮现下,我们预期价格将受进一步下跌压力,尽管下跌可能限于4,000多美元的中位.”；纽约商品期货交易所(COMEX)期铜周五收跌,受股市走低以及投资者获利了结打压.因月末和季度末临近,料投资者获利卖盘将持续到下周初了；美林公司全球商品研究主管弗朗西斯科.布兰奇周三(6月24日)称，因全球最大的铜消费国中国开始消耗今年初建立的库存，未来3个月铜价将面临下跌压力；周五在伦敦市场尾盘报940.20美元,周四纽约尾盘报938.55美元.在美国公布数据显示消费者信心上升后,金价缩减稍早升幅。,期市市况,技术分析 CU,三个月期铜收报5,035美元,周四收报5,130美元.盘中期铜在5,014美元至5,140美元之间交投；铜价跟随股市回落,因数据显示储蓄率上升引发市场担忧,如果消费者增加储蓄而非消费,将影响经济复苏的进程；铜：沪铜0910开高410于39600，窄幅震荡于39800周边，收盘前一节拉升收于全日高位40370，成交减约21万、持仓增约2千1，0909成交持仓分别减约4万3、1万1，沪铜走势似乎又进入一波震荡向上之势，但往上强度越弱；现铜市场往上价格越高底气不足，南储报4030040500，上海报3995040150、b50b150，早盘沪铜走稳时，略有成交于4000附近，但午后沪铜上涨，市场显得清淡，反应不多。,LME-cu 日K线,沪铜0910合约,技术分析 AL,三个月期铝由1,684美元跌至1,647美元.LME铝库存增加20,500吨,接近440万吨的纪录高位；铝：沪铝0909微跌25开于13420窄幅整理，午后最后一节随铜略有上扬收高于13525，成交持仓分别减约1万4、4千，0910分别增约1万3、3千4，沪铝延续其区间内运动，但徘徊时间越久、或许会有所压抑，可能会有所突破再回调；现铝市场在沪铝回涨上，下游积极性不足，南储报1337013510，上海报1365013690成交一般。,LME-AL 日K线,沪铝0909合约,技术分析 ZN,三个月期锌由1,643美元跌至1,581美元；锌：沪锌0909小开60于13500，窄幅盘整后略有下挫，但午后回升至早段水平，收于13545，成交持仓分别减约5万2、1万3，0910分别增约500、800，沪锌涨势仍在，但相比之前减弱，甚至比上波创新时较弱，继续往上可能犹豫甚至力不足；现货锌在沪锌带涨下，；略有上涨，下游观望渐多，离13000周边太多气氛越冷，南储锌高位报（013300、113250）贴水50出售仍较困难，有价无市，成交清淡。,LME-ZN 日K线,沪锌0909合约,技术分析 PB,三个月期铅收报1,715美元,周四收报1,738美元；,LME-PB 日K线,技术分析 SN,三个月期锡收报14,795,周四收报14,825美元；,LME-SN 日K