第七章 融资租赁合同

第七章 融资租赁合同,合同法融资租赁合同 融资租赁合同的内容 出租人的权利和义务 承租人的权利和义务 租金的构成租金的计算,第一节 合同法融资租赁合同,一、融资租赁合同的定义第二百三十七条 融资租赁合同是出租人根据承租人对出卖人、租赁物的选择，向出卖人购买租赁物，提供给承租人使用，承租人支付租金的合同。出租人须根据承租人对出卖人和租赁物的选择出资购买租赁物。出租人须将购买的租赁物交付承租人使用收益。承租人须向出租人支付租金。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容第二百三十八条 融资租赁合同的内容包括租赁物名称、数量、规格、技术性能、检验方法、租赁期限、租金构成及其支付期限和方式、币种、租赁期间届满租赁物的归属等条款。在签订合同时，通行的作法是：当某个企业需要某种设备又缺少所需资金时，可以向租赁公司提出，要求租赁公司出资购买并租给其使用，双方达成一个租赁意向。租赁公司根据承租人对设备和出卖人的要求，与出卖人签订一个买卖合同，由出卖人将设备直接送交承租人，由承租人验收。出租人凭承租人的验收合格通知书向出卖人支付货款。出租人付款前，与承租人正式签订一份融资租赁合同。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 1有关租赁物的条款* 此条款应写明租赁物的名称、质量、数量、规格、型号、技术性能、检验方法等。* 由于关于租赁物的说明多涉及工程技术内容，专业性很强，而且繁杂具体，所以，一般只在合同正文中作简明规定，另附表详细说明，该附表为合同不可缺少的附件（或参见第号购买合同）。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 2有关租金的条款 * 包括租金总额、租金构成、租金支付方式、支付地点和次数、租金支付期限、每期租金额、租金计算方法、租金币种等。 * 合同附表说明：如，实际租金表、租赁物件及租金支付规定等。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 3有关租赁期限的条款 * 租赁期限一般根据租赁物的使用寿命、利用设备所产生的效益，由双方当事人商定。此条款应当明确租赁起止日期和起租日。 * 租赁期限对于明确租赁双方权利义务的存续期间具有非常重要的法律意义。 * 由于融资租赁合同的一个很重要的特性就是合同的不可中途解约性，因此，此条款应当明确规定，在合同有效期内，当事人双方无正当、充分的理由，不得单方要求解约或退租。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 4有关租赁期间届满租赁物的归属的条款 * 第二百五十条 出租人和承租人可以约定租赁期间届满租赁物的归属。对租赁物的归属没有约定或者约定不明确，依照本法第六十一条的规定（达成补充协议或根据合同有关条款或交易习惯确定）仍不能确定的，租赁物的所有权归出租人。 * 租赁期间届满：留购、续租或退租。 * 留购：指租期届满，承租人支付给出租人一笔双方商定的设备残值，取得租赁物的所有权。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 4有关租赁期间届满租赁物的归属的条款续租：指租期届满，承租人与出租人更新合同，继续承租租赁物，承租人按新合同支付租金；或者承租人未退回租赁物，出租人同意合同继续有效至承租人退回或留购租赁物，承租人按原合同支付租金。退租：指租期届满，承租人负责将处于良好工作状态的租赁物按出租人要求的运输方式运至出租人指定的地点。由此而产生的一切支出，如包装、运输、途中保险等费用均由承租人承担。在这三种租赁物的处理方式中，出租人更愿意选择留购这一处理方式。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 5. 有关租赁物交付的条款 * 第二百三十九条 出租人根据承租人对出卖人、租赁物的选择订立的买卖合同，出卖人应当按照约定向承租人交付标的物，承租人享有与受领标的物有关的买受人的权利。 * 买卖合同是出租人根据承租人对出卖人和租赁物的选择订立的，作为买受人的出租人只负支付货款的义务，而承租人是租赁物的占有、使用、收益人，且了解租赁物。出租人实质上是为承租人购买租赁物提供资金，真正的买卖双方是承租人和出卖人，因此，出卖人应直接向承租人交付标的物。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 5. 有关租赁物交付的条款 * 出卖人不仅应向承租人直接交付标的物，而且应承担租赁物的瑕疵担保责任。出租人一般不负瑕疵担保责任，也不负迟延履行的责任。 * 承租人应当按照合同约定的时间、地点、验收方法接收标的物。接收标的物，既是承租人的权利，也是承租人的义务。作为权利，承租人有权接收标的物，出卖人不得拒绝将标的物交付给承租人；作为义务，承租人应当接收标的物，无正当理由不接收的，应当承担相应的迟延履行责任 。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容6. 有关合同的修改的条款 * 第二百四十一条 出租人根据承租人对出卖人、租赁物的选择订立的买卖合同，未经承租人同意，出租人不得变更与承租人有关的合同内容。 * 融资租赁合同与买卖合同的关系： 相互联系、相互影响，在一定意义上以对方的存在为条件的。就租赁与买卖的关系而言，租赁合同自当事人双方签订合同之日起成立，但租赁合同自承租人收到出卖人交付的标的物时起生效。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容6. 有关合同的修改的条款 * 出租人与承租人和出卖人均形成正式合同关系，出卖人与承租人之间形成准合同关系。买卖合同是由出租人与出卖人订立的，在买卖合同未履行或者未完全履行前，出租人与出卖人只要协商一致，就可以对合同进行修改、补充。 * 但是，出租人订立买卖合同的目的是为了承租人，而且买卖合同的条款往往是经承租人确认的，出租人和出卖人在变更买卖合同时，不得损害承租人的利益。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 6. 有关合同的修改的条款 * 与承租人有关的买卖合同的内容的变更主要涉及以下几个方面：（1）主体的变更；（2 ）标的物的变更； （3）标的物的交付。 * 出租人未经承租人同意擅自变更与承租人有关的合同内容的，即构成对承租人的违约，承租人可以：要求出租人支付违约金；或，拒收租赁物，并通知出租人解除租赁合同。如果因此给承租人损失的，承租人还有权要求出租人赔偿损失。,第一节 合同法融资租赁合同,二、融资租赁合同的内容 7. 有关租赁物质量瑕疵担保责任的条款 * 第二百四十四条 租赁物不符合约定或者不符合使用目的的，出租人不承担责任，但承租人依赖出租人的技能确定租赁物或者出租人干预选择租赁物的除外。 * 在融资租赁合同中一般都明确规定，出卖人迟延交付租赁物或者租赁物的规格、式样、性能等不符合合同约定或者不符合使用目的的，出租人不承担责任，由承租人直接向出卖人索赔，并承担索赔不成时的损害后果。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,2006年2月14日，环宇邮电国际租赁有限公司（原告）、天津市同盛数码科技有限公司（被告）签订融资租赁合同一份。合同约定：原告根据被告的要求从新锐公司购买总价值为650 000元的富士数码冲印设备Frontier340，由新锐公司负责向被告交付设备，原告向新锐公司支付货款。即使购销合同是以原告作为购货方与新锐公司签订的，原告只承担根据购销合同规定向新锐公司支付设备货款的责任。除此之外，购销合同规定的其他所有责任、义务，均由被告承担并履行，原告对设备不作任何陈述和保证，并且原告对设备的任何瑕疵不负任何责任，与设备的瑕疵相关的任何索赔应当在被告与新锐公司及其关联方之间直接解决，而不得牵涉原告。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,在租赁期满、被告支付完全部租金后，被告向原告支付留购价格100元，原告向被告发出设备转让证书，将设备所有权转让给被告；租赁期限4年，租金总额为694 043.52元（共48期），被告预付租金260 000元以冲抵后期租金，被告需支付租赁手续费45 205.33元，本息均等1个月支付一次，第1期至第30期各为14 459.24元，第31期租金为266.32元；被告迟延支付租金时，应按每日万分之四支付迟延利息，对于被告不能付款、停止付款、不能履行规定的条款时，原告有权要求被告立即偿还租金、损失金额、留购价格。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,同日，原告与新锐公司签订富士数码冲印设备Frontier340的买卖合同，双方约定，新锐公司负责将设备交付给最终用户，交付地点为天津市，合同总金额为650 000元。上述合同签订后，原告于2006年2月22日向新锐公司支付了货款650 000元，新锐公司于2006年4月向被告交付了富士数码冲印设备Frontier340一套，被告出具了设备验收报告，并支付给新锐公司预付租金和手续费共计305 205.33元，新锐公司将该笔款项支付给了原告。此后，被告仅向原告支付了7期租金，剩余租金一直未支付，故原告起诉。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,原告起诉称：2006年2月14日，原、被告签订融资租赁合同，由我方向被告指定的供货方北京数码新锐科技有限公司购买被告指定的富士激光数码冲印设备，并以融资租赁的方式提供给被告使用，被告每月向我方交纳租金。合同签订后，我方依约向新锐公司支付货款，新锐公司于2006年4月将租赁物交付给被告验收，被告亦按合同规定支付给我方260 000元的预付租金。此后，被告仅支付我方前七期租金，其余租金至今未付，故我方起诉要求被告支付全部剩余租金343 729.21元，给付留购价格100元，支付违约金32 053.83元，诉讼费由被告负担。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,被告对于原告陈述的事实没有异议，但提出被告没有支付剩余租金的原因是原告一直没有提供富士激光数码冲印设备的进口证明文件，现要求原告提供富士激光数码冲印设备的进口合法文件。经法院审理认为，本案原、被告签订的融资租赁合同，是当事人真实意思表示，不违反法律及行政法规的强制性规定，故为合法有效，双方应严格履行合同约定的义务。在合同签订后，原告已按约定向供货方新锐公司支付了设备款，被告亦收到了设备，并进行了验收。,案例：融资租赁合同中的租赁物有瑕疵时出租人不承担责任,原告已履行了自己的合同义务，而被告在交付预付租金后，仅支付了部分租金，且经原告多次催要，仍未支付拖欠租金，被告的行为已构成违约，理应承担相应的违约责任，故原告依融资租赁合同的约定起诉要求被告支付全部租金、留购价格及利息，法院应予支持。对于被告主张原告应当提供设备的进口合法文件，因我国法律规定，融资租赁合同中的租赁物不符合约定或者不符合使用目的的，出租人不承担责任，在原、被告签订的融资租赁合同中也约定，原告对设备的任何瑕疵不负任何责任，与设备的瑕疵相关的任何索赔应当在被告与新锐公司及其关联方之间直接解决，故原告没有义务提供设备的相关进口文件，被告应当要求供货商新锐公司提供，原告应当协助，法院对被告的上述主张不予采信。,第一节 合同法融资租赁合同,三、出租人的主要权利和义务 1. 出租人的主要权利 * 享有租赁物的所有权（附条件的处分权） * 收取租金 * 对供货人索赔的权利（可以转让并协助承租人） 2. 出租人的主要义务 * 购买租赁物并向供货人付款 * 保证承租人占有租赁物,第一节 合同法融资租赁合同,三、出租人的主要权利和义务* 享有租赁物的所有权 第二百四十二条 出租人享有租赁物的所有权。承租人破产的，租赁物不属于破产财产。 在融资租赁交易中，所有权在行使过程中是处于不完整状态的，也就是说，租赁物所有权的四项权能（占有、使用、收益和处分）并不是同时集中于一个主体手中的，它存在着分离。融资租赁合同中出租人向承租人转移的是租赁物的占有权、使用权和收益权。,第一节 合同法融资租赁合同,三、出租人的主要权利和义务* 享有租赁物的所有权 在融资租赁合同存续期间，在承租人最终行使购买选择权之前，租赁物的所有权始终属于出租人。 该权利使出租人有权要求承租人承担以下义务： A. 保管、保养租赁物，使之处于正常使用状态； B. 未经出租人同意，不得将租赁物进行抵押、转让、转租、赠与、迁离、重大改造、用作投资等； C. 承租人破产时，租赁物不属于破产财产。,第一节 合同法融资租赁合同,三、出租人的主要权利和义务* 保证承租人占有租赁物的义务 第二百四十五条 出租人应当保证承租人对租赁物的占有和使用。 A. 出租人不得妨碍承租人依照融资租赁合同所拥有的承租权，也不得擅自变更原承租条件。 B. 承租人在租赁期间内，对租赁物拥有独占使用权。 C. 出租人应保证承租人在租赁期间内对租赁物的占有和使用，不受第三人的干扰（即“买卖不破租赁”原则）。,案例：买卖不破租赁,青岛公司将其“航海8号”以光船租赁的形式租给福州公司，双方签订了“光船租赁合同”。租期为一年，自2002年2月21日至2003年2月21日。租金为每年130万人民币，两个月支付一次。,案例：买卖不破租赁,2002年10月25日，青岛公司将该船转让给青岛农行，并进行了所有权变更登记。青岛农行由于不具有船舶经营能力和经营资格，又将该船光租给原船舶所有人青岛公司继续经营，租期三年，自2002年10月28日至2005年10月28日。合同约定青岛公司负责船舶保险，在租期内发生赔偿事项，由青岛公司向保险公司索赔；若索赔的金额低于实际受损金额时，此差额由青岛公司承担。,案例：买卖不破租赁,2003年2月17日，“航海8号”轮与黄石市某公司所有的“明辉38”轮在长江口水域发生碰撞事故，致使“航海8号”轮沉没。由于该船舶沉没在航道，上海海事局于2003年2月19日通知青岛支行和青岛公司，要求限期打捞清除。,案例：买卖不破租赁,事故发生后，青岛支行向船舶保险人请求赔偿，由于该船舶所有人变更后未通知有关船舶保险人，船舶保险人拒绝赔偿。于是，青岛支行向“明辉38”轮的船舶所有人索赔，要求其按碰撞责任比例赔偿损失。上海海事局的主持下，双方达成赔偿协议，“明辉38”轮船舶所有人一次性赔付青岛支行446万余元人民币（含部分预计打捞费）。,案例：买卖不破租赁,2004年8月，青岛支行与交通部上海打捞局签订“航海8号”轮打捞合同，约定打捞费465万元整。打捞完毕后，青岛支行依约支付了该款。 青岛支行向海事法院提起诉讼，要求青岛公司和福州公司共同赔偿原告的部分船舶损失和部分打捞费用（即“明辉38”赔偿后的剩余部分）、支付所欠租金，并承担诉讼费用。被告青岛公司没有答辩。被告福州公司庭审时辩称：我公司与原告青岛支行没有签订过任何合同，不存在法律关系。原告青岛支行无权向我方索赔租金和船舶碰撞损失。因此，被告福州公司要求法院应驳回对该被告的诉讼请求。,案例：买卖不破租赁,青岛海事法院认为：被告青岛公司与被告福州公司之间签订的光船租赁合同，是双方在平等、自愿的基础上达成的书面协议，符合法律规定，具有法律效力。在双方履行该光船租赁合同期间，“航海8号”轮所有权变更为本案原告，被告福州公司继续占有、经营船舶。中华人民共和国合同法第二百二十九条的规定，“租赁物在租赁期间发生所有权变动的，不影响租赁合同的效力。”根据该规定，在租赁期间，船舶所有权发生变动后，出租人由原船舶所有人被告青岛公司变更为新的所有人原告青岛支行，福州公司依然是船舶承租人，原光船租赁合同其他内容继续有效。,案例：买卖不破租赁,原告在与被告福州公司存在有效合同的情况下，又将同一船舶出租给被告青岛公司，并于2002年10月28日签订光租合同，该合同不具有法律效力。据此，青岛海事法院驳回原告对被告青岛公司的诉讼请求，判令被告福州公司赔偿原告的船舶损失并支付所欠租金。,第一节 合同法融资租赁合同,三、出租人的主要权利和义务* 不负租赁物使用对第三人的侵权责任 第二百四十六条 承租人占有租赁物期间，租赁物造成第三人的人身伤害或者财产损害的，出租人不承担责任。 对第三人的侵权责任：指因租赁物本身及其设置、使用、保管等造成第三人的财产损害或者人身伤害。 根据我国民法通则的规定，这种侵权责任通常有几种情形：产品责任（供应商或制造商）；高度危险作业责任（拥有支配权并享受运行利益的经营者）；建筑物责任（所有权人和管理人）等。,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务 1. 承租人的主要权利 * 租赁物及供货人的选择权 *占有使用租赁物 *行使索赔权 *请求部分返还租赁物价值 2. 承租人的主要义务 *租赁物的接受、验收和通知 *支付租金 *占有租赁物期间的维修、保管和保险,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务 * 行使索赔权 第二百四十条 出租人、出卖人、承租人可以约定，出卖人不履行买卖合同义务的，由承租人行使索赔的权利。承租人行使索赔权利的，出租人应当协助。 A. 出卖人交付的标的物质量不符合约定时，承租人可以要求： 减少价金；修理或调换；支付违约金；解除合同并赔偿损失。 B. 出卖人未交付或者迟延交付标的物的，承租人可以请求出卖人继续履行交付义务，并请求支付违约金，或者解除合同并要求损害赔偿。,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务* 请求部分返还租赁物价值 第二百四十九条 当事人约定租赁期间届满租赁物归承租人所有，承租人已经支付大部分租金，但无力支付剩余租金，出租人因此解除合同收回租赁物的，收回的租赁物的价值超过承租人欠付的租金以及其他费用的，承租人可以要求部分返还。 在融资租赁合同完全履行时，出租人仅可取得全部租金及期满后取得租赁物的残余价值。只有出租人收回租赁物的所得等于出租人的租金债权的部分时，才归出租人所有，超出租金债权部分，是出租人多得的利益。,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务 * 支付租金 第二百四十八条 承租人应当按照约定支付租金。承租人经催告后在合理期限内仍不支付租金的，出租人可以要求支付全部租金；也可以解除合同，收回租赁物。 这是承租人的基本义务。由于融资租赁合同中的租金并非租赁物的对价，而是融资的对价，所以当租赁物存在瑕疵时，承租人不得以此为理由拒付租金。,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务 *支付租金 经出租人催告，承租人在规定的期限内仍不支付租金的，即构成违约，出租人可以采取以下两种救济措施： A. 要求承租人支付全部租金。 所谓全部租金，是指融资租赁合同中所规定的全部已到期而承租人未支付的租金，以及其他依约定未到期的租金。 B. 解除合同，收回租赁物，并请求赔偿损失。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,1992年2月5日，甲公司与乙公司签定融资租赁合同。双方约定，出租人甲公司应按照承租人乙公司的要求，从国外购进浮法玻璃生产线及附属配件，租赁给乙公司，租金总额18万美元，租期24个月，每6个月为1期。最后一期的到期日为1994年5月30日，如乙公司不支付租金，甲公司可要求即时付清租金的一部分或全部，或终止合同，收回租赁物件，并由乙公司赔偿损失。双方还约定了租金利率的调整和延付租金的罚款利息。丙公司为乙公司提供了支付租金的担保。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,丙公司向甲公司出具的租金偿还保证书中约定，丙公司保证和负责乙公司切实履行融资租赁合同的各项条款，如乙公司不能按照合同的约定向甲公司交纳其应付的租金及其他款项时，担保人应按照融资租赁合同的约定，无异议地代替乙公司将上述租金及其他款项交付给甲公司。 1992年5月5日，甲公司将购进的全套设备全部运抵目的地。按照乙公司的要求，将设备安装在丁工厂使用。经乙公司和丁工厂共同开箱检验和调试后，认定设备质量合格。设备投产后，因生产原料需从国外进口，成本较高，销路较差，致使开工后就停产。承租人和丁工厂仅支付甲公司设备租金6万美元。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,甲公司多次催要，乙公司和丁工厂仍未能支付租金，于是甲公司向法院提起诉讼，要求乙公司和丁工厂立即偿付所欠租金及利息，并由丙公司承担保证责任。乙公司辩称，甲公司在丁工厂经营不善的情况下，未能收回租赁物，致使损失扩大，乙公司不应承担责任；丙公司辩称，甲公司应在承租方无力偿付租金的情况下及时收回租赁物，防止损失扩大，但甲公司却采取放任态度，致使损失扩大，甲公司无权就扩大的损失要求赔偿。人民法院受理后，将丁工厂列为本案的第三人参加诉讼，丁工厂辩称，自己不是融资租赁合同的当事人，不应承担租金偿付义务。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,本案中，作为出租人的甲公司享有按合同约定的租金标准收取租金的权利。乙公司不按照合同的规定支付租金，属于违约行为。民法通则第111条规定，当事人一方不履行合同，另一方有权要求履行或者采取补救措施，并有权要求赔偿损失。因此，乙公司应当支付租金、逾期利息并赔偿损失。丙公司作为承租人的担保人，应当按照合同约定的保证责任履行担保义务。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,本案中融资租赁合同中约定，如乙公司不支付租金，甲公司可要求即时付清租金的一部分或全部，或终止合同，收回租赁物件。根据该规定，当承租人违约后，出租人可以行使债权（即：要求即时付清租金的一部分或全部），也可以行使担保物权（即：收回租赁物）。鉴于融资租赁合同的法律特征，出租人出租租赁物的目的在于承租人能偿还购买设备的本息及一定的利润，追求的是金钱利益的实现。因此，出租人收回租赁物的选择不会是其首要的选择。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,即使出租人甲公司收回租赁物，也不能免除承租人乙公司的偿付全部租金的责任，在出租人收回租赁物后，由于其专用性，应由甲公司进行变卖、拍卖或转租，利益不足部分仍应由承租人乙公司来承担。所以，甲公司不选择收回租赁物的处理办法是没有违反乙公司和丙公司援引民法通则第114条的规定。即“当事人一方因另一方违反合同受到损失的，应当及时采取措施防止损失的扩大；没有及时采取措施致使扩大的，无权就扩大的损失要求赔偿”的抗辩不能予以支持。本案中，丁工厂是租赁物的实际使用人，即实际承租人，但不是融资租赁合同的一方当事人。人民法院将其列为第三人符合法律规定，便于案件审理。,案例：融资租赁合同纠纷责任如何划分？,丁工厂在本案中的地位是属于无独立请求权的第三人。民事诉讼法第56条规定“对当事人双方的诉讼标的，第三人虽然没有独立请求权，但案件处理结果同他有法律上的利害关系的，可以申请参加诉讼，或者由人民法院通知他参加诉讼”，由于本案的处理结果可能涉及租赁物的返还问题，因此，案件的处理结果与丁工厂有法律上的利害关系。在诉讼中，无独立请求权的第三人致使基于物权（特定物）追诉而负有返还其占有之物的义务，没有基于债权追诉而负有替代履行债务的义务。本案中，丁工厂不是融资租赁合同的一方当事人，其不应负有替代或连带债权人甲公司偿还租金的义务。,第一节 合同法融资租赁合同,四、承租人的主要权利和义务* 占有租赁物期间的维修、保管和保险 第二百四十七条 承租人应当妥善保管、使用租赁物。 在融资租赁中，出租人不负标的物的瑕疵担保责任，因而对租赁物无维修义务，但出租人却享有于租赁期间届满后收回标的物加以使用或者处分的期待利益。,第一节 合同法融资租赁合同,五、融资租赁合同中租金的构成 * 第二百四十三条 融资租赁合同的租金，除当事人另有约定的以外，应当根据购买租赁物的大部分或者全部成本以及出租人的合理利润确定。* 在融资租赁交易中，承租人负有支付租金的义务。但因其为“融资”租赁，所以承租人支付的代价并非是租赁物使用收益的代价，而是融资的代价，因此，融资租赁合同中租金标准的确定，与租赁合同中租金的确定标准不同，它高于传统租赁中的租金。,第一节 合同法融资租赁合同,五、融资租赁合同中租金的构成 1租赁物的成本 租赁物成本是构成租金的主要部分。同时，在购置过程中，出租人所支付的运输费、保险费、调试安装费等也要计入租赁物成本中，一起从租金中分期收回。 2利息 无论出租人购置租赁设备的资金来源如何，承租人都要支付融资利息，且以复利来计算。 3营业费用 指出租人经营租赁过程中所开支的费用，包括业务人员工资、办公费、差旅费和必要的盈利。,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定1. 会计成本PV0（租赁物）2. 合同成本PV1（计算租金，未考虑时间价值）3. 起租日合同成本PV2（考虑时间价值）4. 宽限期末日合同成本PV3,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定1. 会计成本PV0会计成本是租赁物件的购置成本及出租人在购买环节中为承租人垫付的其他费用之和。从境内购置租赁物件购置成本：货价 从境外购置租赁物件购置成本：CIF价（即租赁物件的货价、境外保险和运输费）。如果购置租赁物件发生的支出币种与租金币种不同，应按购汇日的汇率进行折算。,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定 2. 合同成本PV1合同成本用于租金的计算，PV1可能与会计成本PV0不一致（可高可低），导致两者不一致的项目构成及费率由合同具体约定。注意：合同成本PV1未考虑时间价值。,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定 3. 起租日合同成本PV2起租日：计算租金的起算日期，也是承租人占用出租人资金的时间起点。在起租日之前出租人为租赁物件所发生的各项支出，以及这些支出的利息费用（从计息日到起租日），必须在起租日计入PV2。起租日合同成本PV2：合同成本中各个项目的至起租日的本利和或折现值的总和。租前息 = 起租日合同成本PV2 - 合同成本PV1,例1：某租赁资产的到岸价为1 000 000元，购货合同生效后1个月支付10%的定金，生效后3个月支付40%的货款，生效后半年支付50%货款，银行、保费等费用预计为到岸价的0.85%。租赁双方商定租赁年利率为8%，分3年6期偿还租金。求起租日合同成本。,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定4. 宽限期末日合同成本PV3（1）宽限期末日不付息 合同约定有宽限期，并且宽限期末日不付息时，则计算租金时应采用宽限期末日合同成本。宽限期末日合同成本 = 起租日合同成本（1 + 起租日年利率/360宽限期天数）宽限期利息 = 宽限期末日合同成本PV3 起租日合同成本PV2,例2（教材例3）：起租日合同成本5 088 823.11元，起租日为2004年1月24日，租赁期限48个月，含6个月的宽限期，宽限期末日是2004年7月24日，宽限期末日不付息。合同利率固定为6.1875%。求宽限期末日合同成本。,第二节 融资租赁合同中的租金,一、成本的确定4. 宽限期末日合同成本PV3（2）宽限期末日付息若宽限期末日付息，则PV2 = PV3。例3（教材例4）：起租日合同成本5 248 007.86元，起租日为2004年1月24日，租赁期限48个月，含6个月的宽限期，宽限期末日是2004年7月24日，宽限期末日付息。合同利率固定为6.1875%。求宽限期利息和宽限期末日合同成本。,第二节 融资租赁合同中的租金,二、租金的计算方法1. 等额年金法 （1）后付租金（普通年金）每次租金在每个租金支付期期末支付。（2）先付租金（即付/预付年金）每次租金在每个租金支付期期初支付。,第二节 融资租赁合同中的租金,二、租金的计算方法例4：某企业承租一台设备，价款总计150 000元，运输费、安装调试费、保险费计10 000元，租期5年，每季季末交租金一次，年利率8%，求各次应付租金和总租金。,例5（教材例2）：起租日合同成本5 248 007.86元，起租日为2004年7月24日，租赁期限42个月，自起租日起每6个月末付租金1次，共付7次，首次租金日是2005年1月24日，末次租金日是2008年1月24日，合同利率固定为6.1875%，在计算时取365/360法（即：代入公式的利率是6.2734375%）。,例6（教材例1）：起租日合同成本5 248 007.86元，起租日为2004年7月24日，租赁期限42个月，自起租日起每6个月初付租金1次，共付7次，首次租金日是2004年7月24日，末次租金日是2007年7月24日，合同利率固定为6.1875%，在计算时取365/360法（即：代入公式的利率是6.2734375%）。,第二节 融资租赁合同中的租金,二、租金的计算方法2. 含有宽限期的租金计算方法（1）宽限期末日不付息例7（教材例3）：起租日合同成本5 088 823.11元，起租日为2004年1月24日，租赁期限48个月，含6个月的宽限期，宽限期末日是2004年7月24日，宽限期末日不付息。自宽限期末日起每6个月末付租金1次，共付7次，首次租金日是2005年1月24日，末次租金日是2008年1月24日。合同利率固定为6.1875%，在计算时取365/360法（即：代入公式的利率是6.2734375%）。,第二节 融资租赁合同中的租金,二、租金的计算方法2. 含有宽限期的租金计算方法（2）宽限期末日付息例8（教材例4）：起租日合同成本5 248 007.86元，起租日为2004年1月24日，租赁期限48个月，含6个月的宽限期，宽限期末日是2004年7月24日，宽限期末日付息。自宽限期末日起每6个月末付租金1次，共付7次，首次租金日是2004年7月24日，末次租金日是2008年1月24日。合同利率固定为6.1875%，在计算时取365/360法（即：代入公式的利率是6.2734375%）。,第二节 融资租赁合同中的租金,二、租金的计算方法3. 浮动利率情况下的租金计算方法首先将还本计划分期确定后，每到还租日时，以上期末未回收本金结算一次利息，加上计划应回收本金，算出租金。再用已回收的本金冲减未回收本金，作为下期租金计息基数。每期应付