投资理财的选择 PPT课件

投资理财的选择 投资与融资 1 2 本课时的核心是居民投资 所以复习中我们必须把握以下时事热点 结合商业银行利率的调整 认识利率调整对股票的影响 结合物价上涨 理解储蓄存款的实际收益 对比股票 债券和储蓄 分析投资方式的不同特点 结合我国应对通货膨胀的具体措施 认识居民投资与经济发展的关系 3 1 2015 广东卷 2014年5月 团省委与某股权交易中心共同发起设立国内首个 青年大学生创业板 股权众筹平台 投资机构出资入股 与创业公司共享收益 共担风险 截至当年年底 该平台累计上板项目112项 其中55项与投资公司达成投资意向 融资近5000万元 该股权众筹平台 A 创新了公司基本组织形式B 扶持了大学生创业 改善了产业结构C 实现了项目与资源的有效对接D 使投资公司定期获得稳定的经营收益 解析 A说法错误 我国公司的基本组织形式是股份有限公司和有限责任公司 材料的股权众筹平台所创办的公司仍然是股份有限公司 并没有创新公司的基本组织形式 D改善产业结构与题目无关 D说法错误 该平台使投资机构与创业公司共享收益 共担风险 但并不等于获得稳定的收益 该平台将大学生创业项目与投资机构的资金资源有效对接起来 实现互利共赢 C正确 答案 C 4 2 2015 新课标全国卷 老吴在年底对年初购买的投资产品收益进行了梳理 50元买入的甲公司股票已按54元卖出 乙公司股票价格仍为20元 按照每股1 2元进行了现金分红 丙公司股票价格也没变 按照每20股送1股进行了股票分红 某银行理财产品的年收益率是6 上述投资产品中年收益率最高的是 A 甲公司股票B 乙公司股票C 丙公司股票D 银行理财产品 解析 根据题意 分别计算四种产品的年收益率并进行比较大小即可 购买甲公司股票的收益率为4 50 8 购买乙公司股票的收益率为 1 2 20 6 购买丙公司股票的收益率为1 20 5 银行理财产品的年收益率是6 综合上述数据可知 购买甲公司股票的收益率最高 因此选A 答案 A 5 二 投资与融资 含义 股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证 性质 入股凭证 股票代表其持有者 即股东 对股份公司的所有权 这种所有权是一种综合权利 如参加股东大会 参与公司的重大决策 选择管理者 投票表决 资产收益 收取股息或分享红利 偿还方式 股东在向股份有限公司参股投资取得股票后 不能要求公司返还其出资 如要改变股东身份 要么等待公司的破产清盘 要么将股票转售给第三人 股份有限公司有多种筹集资金的方式 从银行贷款 发行股票 发行公司债券等 提示 股票可以买卖 但不是商品 不是任何股票都能上市 股票 高风险 高收益 6 4 收益与风险 股票投资的收入包括两部分 股息或红利收入 即股票持有人作为股东享有的从股份公司取得的利润分配收入 它来源于企业利润 股票价格上升带来的差价 股票价格要受到诸如公司经营状况 供求关系 银行利率 大众心理等多种因素的影响 其波动有很大的不确定性 高风险 高收益 5 股票投资特点 二 投资与融资 股票 高风险 高收益 流通性 不可返还性 7 对发行的企业 是筹集资金的一种形式 它可以使企业扩大规模 促进企业发展 对持股的股东 个人 是一种入股凭证 是一种投资 是股东取得股息的一种有价证券 又可以从股票升值中获得收入 学习小贴士只有股份有限公司才可以发行股票 只有上市公司发行的股票才可以上市进行交易 6 股票市场 或股票 的作用 股票市场的建立和发展 对搞活资金融通 提高资金使用效率 筹措建设资金 促进企业改革和发展 有重要作用 对社会 搞活资金融通 提高资金使用效率 二 投资与融资 股票 高风险 高收益 8 储蓄存款利率会影响股票价格 假如储蓄存款利率提高了 闲置资金就会流向银行 投向股票市场的资金就会减少 股票价格一般会下降 二 投资与融资 股票 高风险 高收益 7 股票价格的计算 9 2011四川 某上市公司的股票全为流通股 共5000万股 当银行利率为3 时 该股票的总市值为100000万元 如果银行利率提高0 25个百分点 预期股息提高25 其他条件不变 该股票的价格约为 A 18 46元B 21 33元C 23 08元D 24 75元 解析 本题考查股票价格的计算 解答本题的关键是明确股票价格计算方法 股票价格 预期股息 银行利息率 第一步先由5000万股总市值为100000万元 计算出每股20元 第二步 由每股20元 已知银行利率3 计算出预期股息0 6元 第三步 根据已知条件 预期股息提高25 则为0 75 银行利率提高0 25个百分点 则为3 25 根据公式计算出23 08为该股票价格 故应选C项 A B D均计算有误 C 10 2 2015 海南卷 2014年11月 允许香港与海外投资者有范围买卖沪市股票和大陆投资者有范围买卖港市股票的 沪港通 正式开通 在沪港两地股票市场发展不平衡的背景下 开通 沪港通 意在 促进两地资本市场共同发展 促进两地资本市场资金的跨境流动 杜绝两地股票市场投机交易 降低两地资本市场交易费用A B C D A 11 特别提示 1 股票可以买卖 具有流通性 但股票不是商品没有价值 2 每种股票的票面金额是固定的 而股票价格则是变动的 3 股票具有不返还性 公司破产 股东赔本 二者不形成债务债权关系 4 如果要改变股东身份要么等待公司破产清盘 要么将股票转售给第三人 5 在我国并不是所有的股份有限公司的股票都能上市交易 12 8 2015 新课标全国卷 老吴在年底对年初购买的投资产品收益进行了梳理 50元买入的甲公司股票已按54元卖出 乙公司股票价格仍为20元 按照每股1 2元进行了现金分红 丙公司股票价格也没变 按照每20股送1股进行了股票分红 某银行理财产品的年收益率是6 上述投资产品中年收益率最高的是 A 甲公司股票B 乙公司股票C 丙公司股票D 银行理财产品 解析 根据题意 分别计算四种产品的年收益率并进行比较大小即可 购买甲公司股票的收益率为4 50 8 购买乙公司股票的收益率为 1 2 20 6 购买丙公司股票的收益率为1 20 5 银行理财产品的年收益率是6 综合上述数据可知 购买甲公司股票的收益率最高 因此选A 答案 A 13 6 2016 江苏南通一模 中国人民银行决定 自2015年10月24日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率 此次降息对于股市整体来说属于实质性利好 这是因为 A 贷款利率下调 提升利润空间 增强分红预期B 贷款利率下调 降低融资难度 改善公司经营C 存款利率下调 流入增量资金 增加股票供给D 存款利率下调 减缓本币贬值 促进经济发展 解析 A正确表达了经济现象之间的内在联系 符合对股市的实质性利好的要求 应选 B中最终落脚点是改善公司经营 没有说到股市利好的问题 不选 增加股票供给不是对股市的利好 C不选 D中利率下调与本币贬值没有直接关系 最终落脚点是促进经济发展 没有对股市构成直接利好 答案 A 14 含义 债券是一种债务证书 即筹资者给投资者的债务凭证 承诺在一定时期支付约定的利息 并到期偿还本金 发行债券是企业或政府筹集资金的重要方式之一 要素 一般来说 债券主要由期限 面值 利率和偿还方式等要素组成 2 债券 稳健的投资 3 特点 稳健的投资 15 中央政府 银行 主要是商业银行 和非银行金融机构等 弥补国家财政赤字 或者为一些耗费巨大的建设项目 某些特殊经济政策乃至为战争筹措资金 企业 为商业银行筹措资金 为筹措长期资金 扩充生产设备 中央政府的税收 银行的经营利润和资金 企业自身的经营利润 16 企业债券 金融债券 国债 国债 金融债券 企业债券 国债 金融债券 企业债券 都是一种债券 都以定期收取利息为条件 到期都要偿还本金 都可以进行买卖 抵押和转让 17 债券与股票的异同 定期收取利息 其安全性比股票大 有明确的付息期限 必须偿还本金 债务证书 限期偿还 入股凭证 所有权证书 取得股息和红利 经营好坏决定着股票的效益 股金不能退 只能出卖股票 都是有价证券 都是集资的手段 都是能获得一定收益的金融资产 股票带来的收入 A 股息和红利B 股票价格升值带来的差价 五 债券 稳健的投资 提醒 股票代表的是持有者对股份有限公司的所有权 债券代表的是一种债权债务关系 这是股票与债券的主要区别 18 鞍山模拟 现如今股票市场 A股不再一枝独秀 炒股不再时髦 同时 由于市场存在继续升息的预期 中长期债券收益率明显上升 上述两种投资方式的主要区别在于 A 股票是有价证券 债券不是有价证券B 股票是所有权凭证 债券是债务凭证C 股票可以买卖 债券只能到期还本付息D 股票收益总是大于债券收益 解析 股票和债券在性质 功能与收益性 风险性上面都具有不同 从本题来看 须注意限定词 主要区别 C D两项明显错误 股票表示股东对公司的所有权 而债券是债务凭证 所以它们都是有价证券 A错误 两者在性质上的区别是主要区别 故答案选B B 19 含义 功能 指投保人根据合同约定 向保险人支付保险费 保险人对于合同约定的可能发生的事故因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任 或当被保险人死亡 伤残 疾病或者达到合同约定的年龄期限时 承担给付保险金责任的行为 通过购买保险 可以降低投保人所承担的风险损失 同时显示出保险 人人为我 我为人人 的互助特征 通过购买保险 可以补偿自然灾害或意外事故造成的损失 为企业生产和人民生活稳定提供重要保障 六商业保险 规避风险的投资 20 经营主体 在我国 只有依法设立的保险公司才能经营保险业务 分类 人身保险和财产保险两大类 人身保险是以人的寿命和身体为保险对象 如健康险 意外伤害险 人寿险等 财产保险是以财产及其有关利益为保险对象 如汽车保险 运输保险等 原则 投保人和保险人应当遵循 公平互利 协商一致 自愿订立的原则 订立保险合同 六商业保险 规避风险的投资 提醒 购买了商业保险 避免风险购买商业保险是投保人把风险转移给保险人 减少自己的风险损失 而不是避免风险 21 属于社会保险有 失业保险 工伤保险医疗保险 生育保险养老保险 属于商业保险有 意外医疗保险住房保险 人身保险 财产保险 22 社会保险和商业保险的差异表 性质 解决大多数社会成员最迫切的保险项目 非盈利性 是参与保险者个人意志的体现 盈利性 给付标准 保障被保险人的基本生活 保障项目广泛 给付标准高 费用 大多是个人 企业和政府共同负担或由政府承担 完全由个人负担 保险依据 国家法律和有关部门的统一规定 被保险者的需要 保障范围 所有社会成员迫切需要的保险项目 保障项目广泛 保障范围大小与保险费成正比 23 易错点4商业保险与社会保险混淆 提醒商业保险建立在商业原则基础上 是参与保险者个人意志的体现 保险费用完全由个人承担 社会保险属于社会保障制度 解决大多数社会成员最迫切的保险项目 费用由个人 企业和政府共同负担或由政府承担 提醒 矫正训练在现实生活中 我们可能面临各种各样的风险 下列属于规避风险的投资方式是 A 购买商业保险B 办理储蓄存款C 参加社会保险D 购买企业债券 24 储蓄 债券 股票 保险比较表 小结 25 1 各种投资方式的收益与风险 高考提能 如何做一个理性的投资理财者 26 高考提能 如何做一个理性的投资理财者 2 如何选择正确的投资方式 原则 要注意投资的收益 也要注意投资的风险 2 要注意投资的多元化 不能把所有的鸡蛋都装在一个篮子里 也不要把鸡蛋放进太多的篮子里3 投资要根据自己的实际情况和经济实力 量力而行 4 投资既要考虑个人利益 也要考虑国家利益 不得违反国家的法律法规 合法投资 5 把握各种投资之间的关联性6 要注意投资的流通性和流动性 投资理财应注意四个问题 笫一 安全性 风险性 在投资时 安全性的首先考虑 笫二 收益性 增值性 在投资时 考虑关键是最大获利的可能 笫三 分散性 多样性 分散性是化解风险的最好办法 笫四 变现性 流通性 现金是理财上的 万能工具 一切财富在积累时 必须注意在需要时能否还原现金 27 1 投资对象 目前国内居民投资对象有银行储蓄 国债 金融债券 企业债券 保险 股票 基金 外汇 贵金属 邮票 钱币 艺术品 古董等收藏品 房地产 实业投资等 2 储蓄存款利率会影响债券利率 如果储蓄存款利率提高了 势必会带动债券利率提高 只有这样才能显示债券在收益上的优势地位 3 储蓄存款利率会影响股票价格 假如储蓄存款利率提高了 闲置资金就会流向银行 投向股票市场的资金就会减少 股票价格一般会下跌 特别提示 要注意投资方式之间的相关性 各投资方式之间并不是彼此孤立的 28 二 投资与融资 4 投资与融资 风险与收益成正比 高风险高收益 低风险低收益 不同的投资方式 风险不同 收益也不同 1 投资收益与投资风险 含义 融资就是筹集资金的行为 融资的方式主要是贷款和发行股票和债券 融资的目的是用筹来的资本追求利润最大化 具体目的 扩大生产规模 偿还债务 途径 直接融资与间接融资 2 融资 直接融资 是指政府 企业等直接从社会上 如企事业单位 居民等 筹资 一般来说 是通过发行债券 股票以及商业信用等形式融通所需资金 间接融资 间接融资是以金融部门为中介 由金融部门 如商业银行 信用中介 储蓄机构 通过吸收存款 存单等形式积聚社会闲散资金 然后以贷款等形式向非金融部门 如企业等 提供资金 29 图示 融资与投资的渠道 30 3 企业融资 31 跟踪训练自2015年4月13日起 A股市场全面开放 一人一户 限制 即投资者原来只能在一家证券公司拥有一个证券账户 现在最多可以在20家证券公司开设20个账户 这一政策变化将给投资者带来的影响是 A 增加A股开户吸引力 为经济发展注入大量资金B 在更加开放的市场中 证券公司的竞争势必更激烈C 更多的选择权 更多的实惠 更便利于投资D 一人多账户 不利于证券账户管理机构的监管 C 解析答案 返回 解析注意设问要求是对投资者带来的影响 只有C符合要求 32 2015年股市的动荡考验着每一位投资者 也考验着政府的调控能力 高考可能结合该热点考查居民的投资理财 企业经营 政府宏观调控等知识 1 2015年 中国股市一路高歌猛进 6月9日 上海证券交易市场 沪市 股票大盘指数达到5147点 股民赚得盆满钵盈 7月8日 沪市股票综合指数暴跌6 97 以3467点收盘 一个月的时间 沪市损失的市值相当于十个希腊的GDP 下列对股票的认识 你认为合理的是 股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具债务凭证 投资股票风险大 收益高 股份有限公司发行的股票都可以上市交易 股市有风险 投资股票需谨慎A B C D 解析股票是入股凭证 债券是债务凭证 错误 只有具备条件 经过证监会批准的股票才可以上市交易 错误 33 答案 2016年9月某校高三学生对居民投资意向进行了问卷调查 汇总如下 概括材料中的信息 并说明在投资中应该注意的问题 答案 1 信息 我国居民投资方式日趋多样化 但是储蓄和保险所占的比重较大 居民投资主要倾向于风险性较小的领域 2 注意的问题 注意收益性 风险性和流动性 注重投资的多元化 充分考虑自身的经济实力 并与我国的国情相结合 坚持个人利益与国家利益相结合 遵守法律法规 34 请在此输入您的标题 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 35 请在此输入您的标题 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 36 请在此输入您的标题 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 37 请在此输入您的标题 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 38 壹 贰 叁 肆 请输入你的标题 请输入你的标题 请输入你的标题 请输入你的标题 目录 39 输入节标题 壹 40 壹 贰 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您的文本 请在此输入您