财务计算器ppt课件

.,.,.,买房置产子女教育退休养老,三大理财目标,1,2,3,t,现值或年金求复利终值或年金终值,用终值或年金来求复利现值或年金现值,实现标准,资产=负债,.,投资100元，年报酬率为8%，问这项投资10年后一共可以累积多少钱？,例题：由现值求终值,PV=100,FV=？,i=8%,n=10,.,例题：由终值求现值,面值为100元的零息债券，到期收益率为6%，还有10年到期，该债券当前的价格应该是多少钱？,PV=？,FV=100,i=6%,n=10,.,你的客户向银行贷款100万元，房贷利率是4%，期限20年，每月本息平均摊还，问他的月供额是多少?,年金-例题1：已知PV、i、n，求PMT,PV=100,0,PMT=？,1,2,3,240,FV=0,i=4%/年,n=20年*12月,.,若他打算将10年后的贷款本金余额控制为40万元，那么每月的月供又应该是多少?,PV=100,0,PMT=？,1,2,3,120,i=4%/年,n=10年*12月,FV=-40,.,你的客户月收入为5,000元，其中30%计划用来缴房贷。如果银行提供的期限20年的房贷年利率为5%，他一共可向银行贷多少钱？,年金例题2：已知PMT、i、n，求PV,0,PMT=-5000*30%,1,2,3,i=5%/年,n=20年*12月,PV=？,240,FV=0,.,假设他向银行贷23万元，并将还款上限提高至收入的40%，则几年可以还清贷款？,年金例题3：已知PMT、i、PV，求n,PMT=-5000*40%,1,2,3,i=5%/年,n=？,？,FV=0,PV=230000,.,简单复合题：已知PV、FV、i、n，求PMT,假如你的客户希望用10年时间积累50万元的退休金，他目前有资产10万元，假设年投资报酬率为10%，要达到该退休目标，每月还应定期定额投资多少钱？,PMT=？,1,2,3,i=10%/年,n=10年*12月,120,FV=50,PV=-10,.,若你的客户还有一个目标是5年后送儿子出国留学，初步估算，需要准备40万元。那么为了实现这两个目标，他每月应定期定额投资的总额是多少？假设现有资产完全配置在退休目标上，留学金的准备完全靠定期定额的月储蓄。,PMT=？,1,2,3,i=10%/年,n=5年*12月,FV=40,PV=0,0,60,.,.,例题5：由FV、PV、PMT与i，求n,你的客户现有资产10万元，月投资额为1,000元，如果年名义投资报酬率为8%，几年后可以积累50万元的资产用于退休？,PMT=-0.1,1,2,3,i=8%/年,n=？,？,FV=50,PV=-10,0,.,你客户的目标是通过6年积累100万元的退休金，现有资产10万元，每月的储蓄额为1万元，那么为实现这个退休目标，应该投资一个年名义报酬率为多少的产品或产品组合？,例题6：由FV、PV、PMT与n，求i,PMT=-1,1,2,3,i=？,n=6年*12月,FV=100,PV=-10,0,72,.,某附息债券，票面金额为100元，票面利率8%，到期收益率6%，期限10年，每半年付息一次，那么当前价格是多少？,例题7：由FV与PMT，求PV,PMT=100*8%/2,1,2,3,i=6%/年,n=10年*2次,20,FV=100,PV=？,0,.,每月投资1,000元，年投资报酬率为6%，则10年后的本息和是多少？,例题8：由PMT求FV,PMT=-1000,1,2,3,i=6%/年,n=10年*12月,120,FV=？,0,PV=0,.,解题关键：假设初始投资为100元，且投资期间为1年，FV=初始投资100+有效年利率100,3.3.1名义年利率换算为有效年利率,PMT=0,1,2,3,i=12%/4,n=4,FV=？,0,名义年利率12%，按季复利，有效年利率为多少？,PV=-100,4,.,有效年利率12.55%，按季复利，名义年利率多少？,3.3.2有效年利率换算为名义年利率,PMT=0,1,2,3,i=？,n=4,4,FV=112.55,0,PV=-100,解题关键：假设初始投资为100元，且投资期间为1年，FV=初始投资100+有效年利率100,.,求前n期支付的本金和利息贷款月供nfAMORT(前n期中累计支付的利息）xy（第n期第n+T中累计支付的本金）RCLPV（截至第n+T期还款后剩余贷款本金）,3.4房贷利息与本金的计算,.,你的客户现有资产10万元，可用来定期定额投资的年储蓄为2万元，假设年投资报酬率为6%，期限20年的房贷年利率为5%。如果他打算3年后买房，请你帮他计算一下，以他的资金实力，届时可购买价值多少钱的房子?,例题2：买房规划,PMT1=-2,1,2,i1=6%/年,n1=3年,3+20,FV2=0,0,PV1=-10,3,i2=5%/年,3+1,3+2,解题关键：房价=首付+贷款额,n2=20年,PMT2=-2,FV1=？,PV2=？,.,你的客户现有的房产价值50万元，房贷月缴本息3,000元，房贷年利率4%，还有10年才能还清。他准备卖掉旧房，购买一个价70万元的新房。请你帮他计算一下，为了购买新房，还要向银行贷多少钱？如果每月仍还3,000元，新房的房贷还需要多久才能够还清？,例题3：换房规划（一）,解题关键：房价=首付+贷款额,解题思路：1、新房房贷=新房房价-新房首付2、新房首付=旧房房价-旧房的剩余贷款,.,例题3：换房规划（一）,PMT1=-3000,1,2,3,i1=4%,n1=10年*12月,FV1=0,0,120,PV1=?,旧房剩余贷款,1,2,3,i2=4%/年,n2=?,FV=0,0,?,PV2=,新房贷款,PMT2=-3000,.,你的客户计划5年后购房，房子的现价为50万元。居住5年后他打算换一个别墅，该别墅的现价为100万元。如果第一次购房首付二成，两次房贷均为期限20年，房贷年利率为4%。房价年成长率为3%，年名义投资报酬率为5%。请问你的客户第一次购房前、两次购房间和第二次购房后的月储蓄额各应为多少？,例题4：换房规划（二）,解题关键：房价=首付+贷款额,解题思路：1、分析各问的含义：a第1次购房前的月储蓄额用于积攒房子1的首付b两次购房间的月储蓄额用于支付房子1的贷款月供c第2次购房后的月储蓄额用于支付房子2的贷款月供2、房子2的房贷=房子2的房价-房子2的首付3、房子2的首付=房子1的房价-房子1的剩余贷款4、房价在成长，每一时点的房价均不同。,.,PMT1=？,1,2,i1=5%/年,n1=5年*12月,5+20,FV2=0,0,PV1=0,3,i2=4%/年,4,5,n2=20年*12月,PMT2=？,FV1=P1*20%,PV2=P1*80%,5,10,？,0,房子1,.,1,2,3,i=4%/年,n=15年*12月,FV=0,180,PV3=？,房子1的剩余贷款,1,2,3,i2=4%/年,n2=20年*12月,FV=0,0,240,PV2=,房子2的贷款,PMT3=？,PMT2=,.,3.5退休规划,你的客户打算30年后退休，退休后每年开销的现值为5万元，退休后预计余寿20年。假设年通货膨胀率为3%，年投资报酬率在其工作期间为8%，在其退休后为5%。假设他现有资产5万元，那么每年还应该储蓄多少钱才能实现退休目标？,PMT1=？,1,2,i1=8%,n1=30年,30+20,FV2=0,0,PV1=-5,i2=5%,30,n2=20年,C=,FV1=,g=3%,PV2=?,.,3.6教育金规划,刘姥姥准备到贾府帮工，为孙子五年后上学筹集学费。她每年从工钱中拿出5块大洋存入日升昌，年利率为10。在孙子六年的学习中，每年需交纳学费10块大洋。假如刘姥姥五年后不再工作，这笔钱是否能供她孙子上完小学？如果不够，她还需要再继续工作几年？如果刘姥姥每年多存1块大洋（每年6块），情况又会怎样？,1,2,i1=10%,n1=5年,FV2=0,5,i2=10%,6,n2=6年,PV2=？,FV1=,7,11,0,PV1=0,PMT1=？,PMT2=-10,.,如果你的客户开店的成本（当年投资当年投产）为170万元，每年年末取得收益12万元，第10年末取得收益后转让出资，出让价为220万元。假设贴现率为8%，计算他的NPV和IRR。,例题1：计算项目投资的NPV和IRR,1,2,i1=8%,5,6,7,10,0,3,4,8,9,-17