从零开始学K线——新手入门、洞悉K线、股市获利之道 (从零开始学投资系列)

从零开始学K线新手入门、洞悉K线、股市获利之道 (从零开始学投资系列) 从零开始学投资从零开始学K线新手入门、洞悉K线、股市获利之道唐韩著ISBN978-7-111-35463-5本书纸版由机械工业出版社于xx年出版，电子版由华章分社（北京华章图文信息有限公司）全球范围内制作与发行。 ，侵权必究客服热线+86-10-68995265客服信箱servicebbbvip.官方网址.bbbvip.新浪微博言商书局BBBVIP腾讯微博bbb-vip2目录前言第1章基础知识1.1K线图的历史1.2K线图的绘制1.3K线图的使用1.4K线图分析的流派1.5本书总结的K线理论第2章多方占优型2.1大阳线2.1.1看盘疑点2.1.2认识K线2.1.3盘语解析2.1.4实战练习2.1.5参考答案2.2小阳线2.2.1看盘疑点2.2.2认识K线2.2.3盘语解析2.2.4实战练习2.2.5参考答案2.3涨停一字线2.3.1看盘疑点2.3.2认识一字线2.3.3盘语解析2.3.4实战练习32.3.5参考答案2.4好友反攻2.4.1看盘疑点2.4.2认识K线2.4.3盘语解析2.4.4实战练习2.4.5参考答案2.5曙光初现2.5.1看盘疑点2.5.2认识K线2.5.3盘语解析2.5.4实战练习2.5.5参考答案2.6旭日东升2.6.1看盘疑点2.6.2认识K线2.6.3盘语解析2.6.4实战练习2.6.5参考答案2.7阳吞阴2.7.1看盘疑点2.7.2认识K线2.7.3盘语解析2.7.4实战练习2.7.5参考答案2.8多方炮2.8.1看盘疑点42.8.2认识K线2.8.3盘语解析2.8.4实战练习2.8.5参考答案2.9红三兵2.9.1看盘疑点2.9.2认识K线2.9.3盘语解析2.9.4实战练习2.9.5参考答案2.10上涨抵抗形2.10.1看盘疑点2.10.2认识K线2.10.3盘语解析2.10.4实战练习2.10.5参考答案2.11上升三法2.11.1看盘疑点2.11.2认识K线2.11.3盘语解析2.11.4实战练习2.11.5参考答案第3章多方受阻型3.1倒锤头3.1.1看盘疑点3.1.2认识K线3.1.3盘语解析53.1.4实战练习3.1.5参考答案3.2倒T字线3.2.1看盘疑点3.2.2认识K线3.2.3盘语解析3.2.4实战练习3.2.5参考答案3.3剑刺长空3.3.1看盘疑点3.3.2认识K线3.3.3盘语解析3.3.4实战练习3.3.5参考答案3.4多方尽头3.4.1看盘疑点3.4.2认识K线3.4.3盘语解析3.4.4实战练习3.4.5参考答案3.5阳孕阴3.5.1看盘疑点3.5.2认识K线3.5.3盘语解析3.5.4实战练习3.5.5参考答案3.6钳子顶63.6.1看盘疑点3.6.2认识K线3.6.3盘语解析3.6.4实战练习3.6.5参考答案3.7塔形顶3.7.1看盘疑点3.7.2认识K线3.7.3盘语解析3.7.4实战练习3.7.5参考答案3.8双飞乌鸦3.8.1看盘疑点3.8.2认识K线3.8.3盘语解析3.8.4实战练习3.8.5参考答案第4章多空平衡型4.1十字线4.1.1看盘疑点4.1.2认识K线4.1.3盘语解析4.1.4实战练习4.1.5参考答案4.2螺旋桨4.2.1看盘疑点4.2.2认识K线74.2.3盘语解析4.2.4实战练习4.2.5参考答案4.3搓揉线4.3.1看盘疑点4.3.2认识K线4.3.3盘语解析4.3.4实战练习4.3.5参考答案4.4早晨之星4.4.1看盘疑点4.4.2认识K线4.4.3盘语解析4.4.4实战练习4.4.5参考答案4.5黄昏之星4.5.1看盘疑点4.5.2认识K线4.5.3盘语解析4.5.4实战练习4.5.5参考答案4.6横盘形4.6.1看盘疑点4.6.2认识K线4.6.3盘语解析4.6.4实战练习4.6.5参考答案8第5章空方占优型5.1大阴线5.1.1看盘疑点5.1.2认识K线5.1.3盘语解析5.1.4实战练习5.1.5参考答案5.2小阴线5.2.1看盘疑点5.2.2认识K线5.2.3盘语解析5.2.4实战练习5.2.5参考答案5.3跌停一字线5.3.1看盘疑点5.3.2认识K线5.3.3盘语解析5.3.4实战练习5.3.5参考答案5.4淡友反攻5.4.1看盘疑点5.4.2认识K线5.4.3盘语解析5.4.4实战练习5.4.5参考答案5.5乌云盖顶5.5.1看盘疑点95.5.2认识K线5.5.3盘语解析5.5.4实战练习5.5.5参考答案5.6倾盆大雨5.6.1看盘疑点5.6.2认识K线5.6.3盘语解析5.6.4实战练习5.6.5参考答案5.7阴吞阳5.7.1看盘疑点5.7.2认识K线5.7.3盘语解析5.7.4实战练习5.7.5参考答案5.8空方炮5.8.1看盘疑点5.8.2认识K线5.8.3盘语解析5.8.4实战练习5.8.5参考答案5.9黑三兵5.9.1看盘疑点5.9.2认识K线5.9.3盘语解析5.9.4实战练习105.9.5参考答案5.10下跌抵抗形5.10.1看盘疑点5.10.2认识K线5.10.3盘语解析5.10.4实战练习5.10.5参考答案5.11下降三法5.11.1看盘疑点5.11.2认识K线5.11.3盘语解析5.11.4实战练习5.11.5参考答案5.12倒三阳5.12.1看盘疑点5.12.2认识K线5.12.3盘语解析5.12.4实战练习5.12.5参考答案第6章空方受阻型6.1锤头线6.1.1看盘疑点6.1.2认识K线6.1.3盘语解析6.1.4实战练习6.1.5参考答案6.2T字线116.2.1看盘疑点6.2.2认识K线6.2.3盘语解析6.2.4实战练习6.2.5参考答案6.3剑插大地6.3.1看盘疑点6.3.2认识K线6.3.3盘语解析6.3.4实战练习6.3.5参考答案6.4空方尽头6.4.1看盘疑点6.4.2认识K线6.4.3盘语解析6.4.4实战练习6.4.5参考答案6.5阴孕阳6.5.1看盘疑点6.5.2认识K线6.5.3盘语解析6.5.4实战练习6.5.5参考答案6.6钳子底6.6.1看盘疑点6.6.2认识K线6.6.3盘语解析126.6.4实战练习6.6.5参考答案6.7塔形底6.7.1看盘疑点6.7.2认识K线6.7.3盘语解析6.7.4实战练习6.7.5参考答案6.8低档五连阳6.8.1看盘疑点6.8.2认识K线6.8.3盘语解析6.8.4实战练习6.8.5参考答案第7章缺口理论7.1缺口基础7.1.1缺口的定义7.1.2缺口的查看7.1.3缺口的分类7.2普通缺口7.2.1普通缺口的识别7.2.2普通缺口的实战7.3突破缺口7.3.1突破缺口的识别7.3.2突破缺口的实战7.4持续缺口7.4.1持续缺口的识别137.4.2持续缺口的实战7.5衰竭缺口7.5.1衰竭缺口的识别7.5.2衰竭缺口的实战7.6缺口理论小结7.7缺口理论练习第8章看涨形态8.1V形底8.1.1看盘疑点8.1.2认识形态8.1.3形态应用8.1.4实战练习8.1.5参考答案8.2W底8.2.1看盘疑点8.2.2认识形态8.2.3形态应用8.2.4实战练习8.2.5参考答案8.3头肩底8.3.1看盘疑点8.3.2认识形态8.3.3形态应用8.3.4实战练习8.3.5参考答案8.4圆底8.4.1看盘疑点148.4.2认识形态8.4.3形态应用8.4.4实战练习8.4.5参考答案8.5岛形底8.5.1看盘疑点8.5.2认识形态8.5.3形态应用8.5.4实战练习8.5.5参考答案8.6上升三角形8.6.1看盘疑点8.6.2认识形态8.6.3形态应用8.6.4实战练习8.6.5参考答案8.7上升旗形8.7.1看盘疑点8.7.2认识形态8.7.3形态应用8.7.4实战练习8.7.5参考答案8.8下降楔形8.8.1看盘疑点8.8.2认识形态8.8.3形态应用8.8.4实战练习158.8.5参考答案第9章看跌形态9.9上升楔形9.1倒V形顶9.1.1看盘疑点9.1.2认识形态9.1.3形态应用9.1.4实战练习9.1.5参考答案9.2M头9.2.1看盘疑点9.2.2认识形态9.2.3形态应用9.2.4实战练习9.2.5参考答案9.3头肩顶9.3.1看盘疑点9.3.2认识形态9.3.3形态应用9.3.4实战练习9.3.5参考答案9.4圆顶9.4.1看盘疑点9.4.2认识形态9.4.3形态应用9.4.4实战练习9.4.5参考答案169.5岛形顶9.5.1看盘疑点9.5.2认识形态9.5.3形态应用9.5.4实战练习9.5.5参考答案9.6扩散三角形9.6.1看盘疑点9.6.2认识形态9.6.3形态应用9.6.4实战练习9.6.5参考答案9.7下降三角形9.7.1看盘疑点9.7.2认识形态9.7.3形态应用9.7.4实战练习9.7.5参考答案9.8下降旗形9.8.1看盘疑点9.8.2认识形态9.8.3形态应用9.8.4实战练习9.8.5参考答案9.9上升楔形9.9.1看盘疑点9.9.2认识形态179.9.3形态应用9.9.4实战练习9.9.5参考答案第10章形态10.1箱体10.1.1看盘疑点10.1.2认识形态10.1.3形态应用10.1.4实战练习10.1.5参考答案10.2收敛三角形10.2.1看盘疑点10.2.2认识形态10.2.3形态应用10.2.4实战练习10.2.5参考答案附录技术形态一览表参考文献18前言中国目前的A股有效账户数量已达到1.3亿，证券投资已经走进了千家万户。 证券市场是一个高度竞争的博弈场所，投资者要在这个充满风险与诱惑的地方生存和胜出，没有扎实过硬的本领是不可能的。 在证券市场中，有的人听消息，有的人碰运气，有的人听股评，有的人看研报，有的人基于基本面投资，有的人用技术分析。 但无论用什么方法，K线图都是无法回避的，几乎所有的软件都在用K线图报价，投资者或多或少都会受到K线图的影响。 在这种情况下，对K线分析一窍不通或一知半解，就好比上战场时拿着一支从来没见过的枪一样危险。 所以，我们必须要学习K线分析。 与其他分析方法相比，K线分析通俗易懂、简单明了，学起来并不难，其实战效果又不输于其他任何方法，这样的理论是值得我们花一定时间来了解的。 事实上，就技术分析而言，K线分析是其他分析方法的基础，在掌握K线分析的情况下，学习其他技术分析方法会更容易，K线分析的根基不牢，学好其他分析方法无异于建造空中楼阁。 不仅新入市的投资者很有必要先了解一下K线分析，有经验的投资者也应该系统地温习K线分析，填补知识盲点。 本书就是这样一本为投资者准备的基础类书籍。 为了让投资者更全面地了解K线分析。 我将K线理论、缺口理论和形态理论糅合在一起写就了本书，希望能给投资者带来切实的帮助。 K线理论讨论的是一根或几根K线所构成的“组合”，缺口理论讨论的是当K线与K线没有价格交集时所构成的“空档”，形态理论讨论的是一系列K线所组成的“图形”。 若将这三方面都谈到了，就等于将K线分析的点线面都讲到了。 这样，我们面对一幅K线图，无论是微观的还是宏观的，都能很好地理解。 如果说K线是证券市场的盘面语言，那么K线理论就是这个语言的字和词，缺口理论是这个语言的标点，形态理论就是最后大段大段的文19章。 投资者读懂了市场说的话，就能做出合适的反应。 在K线理论方面，本书主要提出了K线语法的观点。 既然K线是盘面语言，那这门语言就应该有自己最基本的语素、语义和语法。 从最基本的语素学起，就好比学英语时掌握了词根，然后是了解单词和单词的含义一样，这样学习K线理论会更加容易。 缺口是一种特殊的K线，它其实是“没有K线”的意思。 但是缺口理论是一种简单而实用的技术分析方法。 笔者希望能通过书中“衣服的价格”和“交战双方的战线”两个例子来帮助初学者理解和运用缺口。 形态理论同样拥有悠久的历史和经典的著述，笔者并没有什么开创之举，但想起自己初学形态理论的时候，先是读了很多书，脑子里堆起了几十种形态，光是记住就费了九牛二虎之力，但拿到实战中却又全然不是那么一回事V形底失败可以是W底，W底失败可以是三重底，如果不是底，就什么形态都可能是！等笔者在资本市场闯荡数年之后才明白，形态理论的作用不是要让我们认出这是什么形态，而是理解形态的演进过程，从而由细微处找到推测最终形态的线索。 所以，本书采用形态演变来讲解形态理论。 为方便投资者熟悉市场，本书中大量的图例采用了近三年A股的日K线图，读者很有可能会遇到曾经做过的股票，想必这样对K线的理解会更深刻。 书中的小张是现实中一位投资者的影子，他最终在股票市场中成长起来，实现了财富的增值保值，更重要的是，他建立了投资的信心。 希望读者能取得比他更大的成功。 本书由唐韩主笔编写，其他参与编写和资料的人有高会东、王建超、邓薇、黄丽莉、吝晓宁、汪洋、白广元、蔡念光、陈辉、冯彬、刘长江、刘明、沙金及张士强，在此对他们表示感谢！在本书的写作过程中得到了黄健清女士的大力支持，业内众多前辈也给予了关心和指点，在此表示万分的感谢。 另外，肖林琼女士为本书的校稿工作付出了很多努力，本书也包含了她的心血，在此同样表示万分的感谢。 20唐韩21第1章基础知识1.1K线图的历史1.2K线图的绘制1.3K线图的使用1.4K线图分析的流派1.5本书总结的K线理论股海迷航，何为明灯？是看股评、听消息？还是当会员、碰运气？或者是通过不断的学习和练习，提高自身实力？靠人不如靠己，要在股市中生存，无论如何都要先学会一些专业的投资技能，其中，最基础的技能之一就是K线图分析。 K线（K Line）又称为蜡烛图，起源于18世纪日本米行的技术分析方法，经过近300年的发展，已被广泛地运用于证券市场、期货市场、外汇市场等领域，成为技术分析中最基本的方法之一。 几乎所有分析软件的主要界面用的都是K线界面，看不懂K线的人对这一界面会毫无感觉，最多只能从花花绿绿的线条中读到价格信息；看得懂K线的人却能从涨跌起伏中看到巨大的财机，也能从阴阳交替里感到凌厉的杀气！本章将带您进入K线的世界，通过介绍它的诞生、发展、绘制、流派来帮您认识这一陌生而熟悉的分析方式。 221.1K线图的历史如果这是一个故事，那这一定是一个励志故事，也是一个传奇故事。 时间回溯到日本德川幕府时代，日本的大米期货合约开始活跃，本间家族最年轻的儿子在烛光下绘制着神秘的图形，似乎这些长长短短、形态如同两端有蕊芯的蜡烛一般的图形里蕴藏着明天大米行情涨跌的信息。 最终，他做出一个大胆的决定，大米库券的价格已经见底，明天就可以大笔买进！这个年轻人叫本间宗久，23岁时过继给酒田的豪农本间家作为养子，他凭借自己的聪明和努力获得了家族的认可，在父亲过世后越过长子执掌家族的经营大权，现在，他要把家族的事业推向更高的一步。 最终，本间宗久靠着这些神秘图形，首先在大阪的堂岛米市中获取暴利，又在江户的藏前米市百战百胜，征服了当时日本的两大米市。 据说他曾经有连续100笔赢利交易的惊人记录，被人称为“相场1之神”。 他的巨大成功开启了家族富可敌国的大门，使本间家成为日本最大的地主。 以至于当时的日本流行这样一句谚语“这辈子一定能挣上领主的宝座，却休想像本间宗久家一样有钱。 本间宗久赖以成功的独门秘籍后来在宗久翁秘录、酒田战术详解、本间宗久相场三昧传等书中公开，不管这些书是他本人所写，还是后人集结托名的所著，有一点却是无疑的，本间宗久用以克敌制胜的神秘图形便是蜡烛图，是一种在日本称为“郢线”的价格标注方式。 时间推移到20世纪80年代，日本经济迈向巅峰，趾高气扬的日本人开始在美国大肆购买资产，在1989年达到顶峰时买下了美国10%的不动产。 也是这一年，史蒂夫?尼森（Steve Nison），一位美国的证券分析师，在美国发表了一篇介绍蜡烛图的文章，引起一股学习蜡烛图的热潮。 他根据“郢（kei）线”首字母的发音，将这一技术分析方法直译为K线，从此K线理论正式进入大众视野。 史蒂夫则通过一系列的著述，成为第一位将K线技23术系统地引入西方的技术分析专家。 他在日本蜡烛图技术古老东方投资术的现代指南一书中写道“为什么在如此漫长的岁月里，西方世界竟然对这门技术几乎毫无了解呢？是因为日本人将它看做镇山法宝而严守秘密呢，还是美国社会耳目闭塞得不到应有的信息呢？很可能我们的日本同行通晓所有的西方技术分析方法，但反过来，我们对他们几乎一无所知。 现在，也该轮到我们拿来他们的知识，从中汲取养分了。 美国人认识了日本人的思维方式，不久，日本金融萧条，经济陷入长达20年的低迷。 一点通也许，故事仅仅是故事，本间宗久纵横米市与美国战胜日本都和K线没有本质上的联系。 但是，在现实生活中，知道一样东西的人比不知道的人多的是信息优势，同样都知道的情况下，精通的人比不精通的人多的是技术优势，在证券交易这种激烈竞争的市场中，已容不得我们放弃任何优势。 1相场在日语中指炒股票、炒期货等买卖。 241.2K线图的绘制假设您现在想了解一只新上市股票每天的价格信息，您决定细致地了解4项数据，即每天刚开始的时候是多少钱？最高时是多少钱？最低时是多少钱？最后收市时是多少钱？您觉得这样就可以对股票每天的波动信息心中有数了，于是让一个人把这几项数给您。 这个人还算有心，为了方便您看，专门列了个表，如表1-1所示。 对数字不敏感的您也许马上就看得有些头晕，即使您是个数学天才，估计也要看上好一会了。 这时您可以利用一种画法。 （1）画一个坐标图，横向表示时间，纵向表示价格。 （2）将一天的开盘价画一条线，收盘价画一条线。 若当天收盘价高于开盘价，则两条线用红色实线连起来画成一个空心方框，叫阳线实体；最高价与收盘价之间用一根中心竖线连接，叫上影线；最低价与开盘价之间用一根中心竖线连接，叫下影线，如图1-1所示。 若当天收盘价低于开盘价，两条线用绿色实线连起来画成一个实心方框，叫阴线实体；最高价与开盘价之间用一根中心竖线连接，叫上影线；最低价与收盘价之间用一根中心竖线连接，叫下影线，如图1-2所示。 25图1-1阳线实体图1-2阴线实体 （3）每天的线画好后，按时间顺序排好，您就将有如图1-3所示的一幅图。 26图1-3某股票上市后的K线图这样一来，您是不是觉得看起来轻松多了。 这就是K线，它简洁直观、内涵丰富、表义清晰，能充分显示股价趋势的强弱以及买卖双方力量的变化；比起之前的表格，不知要高明多少，当之无愧的简约而不简单。 K线根据计算时间的不同，可以分为分钟K线、日K线、周K线、月K线、年K线以及不定周期K线，它的形成取决于每一个计算周期的4大要素开盘价、最高价、最低价、收盘价。 只要有了这4个价位，就能画出K线，所以不仅可以运用在证券市场，甚至房价、菜价都可以用K线来展现。 有兴趣的话，您可以试着找一个东西的价格手绘一下，画完后说不定会有惊喜。 27一点通从严格意义上讲，K线最大的作用应该是直观地表现股价的运行状况，最大的优点是拥有极强的视觉效果，在这个基础上，其次才是揭示多空力量的对比、投资者心理变化、价格趋势逆转等信息。 281.3K线图的使用K线图诞生之初人类还没有发明计算机，所以采用K线图分析的人都需要自己手绘图形或者雇人绘图。 即使是在计算机普及的今天，许多投资者仍然在采用手绘图形的方式，原因是K线图分析的主观因素较强，通过自己亲手画出的图形得到的感觉会更加准确和深刻，远远胜过在计算机屏幕上的匆匆一瞥。 但是大多数投资者还是使用计算机看盘，考虑到本书的部分读者初入股市，因此本节将简单说明在计算机上使用K线图的方法，对炒股软件熟悉的读者可以跳过本节。 市面上使用的股票行情软件主要有钱龙、大智慧、通达信、同花顺等。 以通达信软件为例，打开行情软件后，按F3键进入上证指数的分时图，再按F5键进行分时图和K线图的切换，就可以看到上证指数的日K线图了，如图1-4所示。 图1-4大盘K线图界面我们在进行K线分析的时候，如果担心均线的干扰，可以按M、A键，界面右下方的29键盘精灵会显示“MA均线”，单击“确定”按钮即可隐去均线，同理可以调出MA均线指标或者别的主图指标。 一般情况下，我们使用的都是日K线图，如果要更换为其他周期的K线图，在K线界面上右击，从弹出的快捷菜单中选取“分析周期”，然后选择您需要的周期即可。 做超短线的人喜欢使用5分钟K线和15分钟K线，做中长线的人则喜欢使用周K线图和月K线图。 本书在未特别注明的情况下，使用的均为日K线图。 需要特别说明的一点是，K线的坐标体系不同，生成的K线长度、K线连线的角度会有所不同。 同样一只股票在一种软件界面下显得涨势凌厉，完全有可能在另一种软件界面下显得走势柔和。 以下是哈飞股份 （600038）xx年5月6日到8月23日的日K线图，我们可以明显地感觉到通达信新浪版和大智慧第二代因为默认版式不同所造成的盘感不一致，在通达信中我们能感到个股在19.51元见底时所形成的V型反转，如图1-5所示；但在大智慧中感觉到的却是缓缓上升，如图1-6所示。 图1-5哈飞股份 （600038）在通达信新浪版下的日K线走势30图1-6哈飞股份 （600038）在大智慧第二代下的日K线走势所以，读者可以选择一个自己喜欢的软件进行使用，并在软件设置功能中将坐标的类型、页面显示K线的数量、界面布局和本色等设置好。 长期使用一种坐标体系，可以避免同样的图形在不同显示情况下判断不一致的情况。 笔者主要使用通达信软件的对数坐标、红黑配色方案，每一界面显示120根K线。 一点通纸上得来终觉浅，绝知此事要躬行。 技术分析是一门艺术，亲手绘制的K线和在计算机上看到的K线感觉并不一样，不同软件、不同版本布局下看到的K线感觉也不一样。 学习K线分析的读者，最好是能自己绘制一些K线，以增强理解。 平时使用软件时，固定使用一款主要软件和主要坐标体系，可以固定盘感。 311.4K线图分析的流派说起K线图分析，稍有一些技术分析知识的投资者也许会想到“早晨之星”、“头肩底”一类的词汇，但可能没有想到这其实是两种完全不同的技术分析流派。 “早晨之星”是源自东方的K线理论，而“头肩底”却是西方的技术图形理论。 技术图形分析既可以基于K线，也可以在收盘线、美国线的基础上进行。 技术分析发展到今天，很多分析方法相互融合，所以现在的K线图分析与早期的K线图分析已有许多不同。 经过200多年的沉淀，分析单根K线和几根K线组合的“酒田战法”已经发展成为K线图分析的主流K线理论。 该理论主要是识别K线的信号意义，以供投资者进行短线交易决策。 本来只是K线理论和技术图形分析一部分的K线缺口分析异军突起，从两大理论中独立出来，发展成为缺口理论。 该理论主要用于确认趋势方向，寻找阻力支撑，以供投资者进行中短线交易决策。 技术图形分析开始更多地建立在K线的基础之上，发展成为当代的形态理论，长期以来总结的各种经典图形已广泛地为人所接受，主要用于确认趋势的转变，以供投资者进行中长线的交易决策。 综上所述，K线理论讨论的是一根或几根K线所构成的“组合”，缺口理论讨论的是K线与K线没有价格交集所构成的“空档”，形态理论讨论的是一系列的K线所组成的“图形”。 从适用性上讲，K线理论大致可以预测数天的未来趋势，缺口理论根据缺口性质可以预测或短或长的趋势，形态理论则可以大致预测未来数周数月甚至更长时间的趋势。 学好了这3种理论，就能长持短炒两相宜了。 一点通将K线理论、缺口理论和形态理论结合在一起，才能真正识别K线的盘面语言。 成功32的交易应当在把握长期趋势的同时寻找短线的买卖点，这要求我们3种理论都不偏废。 331.5本书总结的K线理论假设有一个外星人意外拿到了3本人类绘制的K线图，“他”会很自然地猜想这是某种文明保存信息的文字，于是想方设法来破解。 怎么破解呢？其中一种方法是给每一种基本形状编上号，猜出其意思，进而猜各种形状组合成的词汇的意义，最后猜全文的意义。 比如给图1-7所示的大阳线标记为r，给十字星标记为u，给大阴线标记为n，那么请读者帮外星人翻译一下这幅图所构成的词汇。 图1-7黄昏十字星读者会发现，这幅图构成的词汇是run，“赶快跑”的意思。 K线图上出现黄昏十字星当然要考虑跑了。 都说K线是盘面语言，如果连外星人都能解读出它表达的意思，像您这样聪明的投资者，学起这门语言是否会更加轻松呢？但是，因为K线具有这样的表意作用，其他书籍在讲解K线理论的时候，总是画出一个图形后说这是看涨、看跌、看平或者看趋势逆转，读者学习K线理论的过程，就是记忆这4类几十上百个图形含义的过程。 这种罗列出各种组合，再讲解组合的意思，学起来就和死记硬背地学单词一样，所以投资者会觉得不轻松，常常表示记不住。 34本书在讲解K线理论时最大的不同在于，我们将教会读者从K线的本质上理解这门语言。 流程上，先教会读者词根，再结合语境、语法讲解词汇，并配合实战练习，这样，就算有一天读者遇到一个书上从来没讲的“K线词汇”，也能通过自己掌握的知识来理解它的意思。 K线可以分为5类，包括多方占优型、多方受阻型、多空平衡型、空方占优型和空方受阻型。 每一个类型的K线都有一个最基本的词根，这个词根与其他K线组合时，会使整个组合带上词根的基本含义，使我们一看就知道组合的含义。 就好比我们认识了“钅”，看到“钼”，就算不认识钼，也知道它是种金属了。 从第2章开始，将分5章介绍总结的各种K线语言。 35第2章多方占优型2.1大阳线2.2小阳线2.3涨停一字线2.4好友反攻2.5曙光初现2.6旭日东升2.7阳吞阴2.8多方炮2.9红三兵2.10上涨抵抗形2.11上升三法K线是一种集中反映多空力量对比的图形，多方占优势的情况下，一般就看好后市。 多方占优型包含的都是各种看多的K线组合，而这些看多的K线组合都源自一根K线大阳线。 大阳线是多方占优型K线组合的基本词根，中阳线、小阳线、涨停一字线是大阳线的特定变形；好友反攻、曙光初现、旭日东升、阳吞阴是大阳线位于单根阴线后的特定组合；红三兵、上涨抵抗形、多方炮、上升三法是对更长周期的大阳线在短周期里的特定分解，各词根图形如图2-1所示。 学会了大阳线，我们通过变形、组合、分解，就能学会其他所有的多方占优型K线。 36图2-1基本词根372.1大阳线2.1.1看盘疑点小张在xx年9月9日买了一只朋友推荐的股票，第二天赚了点钱没抛，不想立马被套，放了一个月以后该股突然拉涨停，此时小张从已亏损变为略有盈余，看着股票上涨，他心里非常着急，既担心跌下来到手的钱又飞了，又怕卖了接着涨，自己白白拿了一个月如果小张问该怎么办，您将如何回答？382.1.2认识K线要想帮小张做出正确的抉择，就必须要清楚该股K线所表达的意思。 图2-2中最后一天的K线叫做大阳线，是组成K线图最基本的K线形态，也是我们要学习的第一个K线词根。 图2-2国阳新能 （600348）xx-10-8日K线走势大阳线的特征如下所述。 （1）大阳线是收盘价远高于开盘价所形成的K线。 其K线图与分时图的关系如图2-3所示，从该图我们可以看出，大阳线的个股当天走势应该非常强劲，分时图中往往存在一轮主升浪。 39图2-3大阳线的K线图与分时图的关系 （2）大阳线主要是指阳线实体很长，与有无上下影线关系不大（但上下影线的长短不应大于实体的一半）。 阳实体多长为长，这个也没有确定的标准，与交易品种的正常波动幅度有关系，在股市中，一般认为实体涨幅有5%的阳线为大阳线。 目前我国实行涨跌停板限制，因此最大的阳线实体可达当时开盘价的20%，即以跌停价开盘，以涨停价收盘。 （3）根据有无上下影线，大阳线的标准图形可分为光头光脚大阳线、带下影线的大阳线、带上影线的大阳线、带上下影线的大阳线4类，具体如图2-4所示。 图2-4太阳线的标准图形40412.1.3盘语解析一般而言，大阳线表明多方占据优势，后市向好。 所以大阳线的出现常常是一件让人高兴的事，当然，踏空1的人例外。 但是，虽然大阳线出现时买方力量强大，足以推动股价大幅上涨，却并不意味着大阳线后股价一定会上涨。 大阳线的具体含义还要结合“形态、组合、位置、时间、成交量”5大要素来分析。 我们称这5大要素为大阳线的K线语法。 （1）形态大阳线的实体越长，表明多方的力量越大；上下影线对大阳线的强势程度存在一定影响。 一般情况下，就多方力量而言，光头光脚大阳线带下影线的大阳线带上影线的大阳线带上下影线的大阳线。 （2）组合大阳线与其他K线相邻时将构成K线组合，表明的含义会发生变化。 一般而言，大阳线出现在其他类型K线前后，是行情向好，具体的组合我们会在后面的章节中陆续学到。 （3）位置经连续下跌股价处于低位2后出现大阳线，多属于超跌反弹，行情可能见底；股价长期横盘时出现的突破性大阳线，别名为“蛟龙出海”，多属行情启动；股价在连续上扬后出现大阳线，特别是光头大阳线，则有可能消耗完做多动能，由此盛极而衰，转向回落。 （4）时间形成大阳线的时间因素是重要参考点，以日K线大阳涨停为例，一般而言，封死涨停的时间越早越好，封死涨停后从未被打开更好；尾盘急拉升形成的翘尾行情，要结合消息面和技术面分析属于骗线3还是突发利好。 （5）成交量在反弹和启动位置上，有成交量支撑的大阳线更可靠，处于高位的放量大阳线可能是拉高出货，需减仓回避。 42一点通K线是一种盘面语言，凡是语言都需要掌握语素、词汇和语法。 今天学的是K线最基本的一个语素大阳线，后面我们会将它与别的语素配合起来，来理解K线这门语言。 看完以上内容，您能否给小张一个建议呢？他手中的国阳新能该出货还是保留呢？比较合理的选择是保留，主要原因是第一，国阳新能除权后了很长时间，位置不高，前期下跌企稳4，大阳线很可能是突破行情；第二，以前期23倍的成交量拉涨停，量价配合比较合理；第三，查阅分时图，可以看到个股在10:30左右封住涨停，封单很稳，后市看涨；第四，该图形同时是突破性跳空缺口（见第7章缺口理论）和突破箱体上轨（见第10章形态理论），多种技术相互印证，涨势比较可靠。 从图2-5所示的国阳新能的后期走势就能看出，若小张保留该股便是做了一个正确的决定。 图2-5国阳新能 （600348）xx-10-8以后的日K线走势1指股票涨了，投资者却没买，空仓，没赚着。 2本书中会多次提到高位、低位、盘整位、上涨途中、下跌途中等术语，有读者可能会问，我要知道是高位还是低位，还用分析后面是涨是跌吗？需要说明的是，股市中的专用词和平常生活中的并不一样，这里的高位、低位并非相对于未来的股价，而是相对于以前或是相对于其他股票的股价。 如果较以前位置低，就是低位，即使后面有更低的位置。 同43理，相对于已经大涨的同行情股票或大盘指数，没有涨的个股也可以视作低位。 上涨途中也并不是指以后还要大涨，而是指处于上升趋势之中。 3指主力做出假图形来引诱投资者做出错误判断。 4指下跌速度变缓或停止，股价开始有回升迹象。 442.1.4实战练习小李是一名激进的投资者，他在如图2-6所示的大阳线中追涨买入了一只个股，获益颇丰，在11元卖出后发现该股有二次启动的迹象，于是在12元左右再次追入，请问您赞成他的做法吗？图2-6万向钱潮 （000559）xx-4-21日K线走势452.1.5参考答案不赞成，因为连续上涨后的大阳线很可能是消耗做多动能的最后一涨，此时介入，极有可能成为接最后一棒的人，我们可以认为某些个股在大阳后再拉大阳，持续走强，但买入后像图2-7一样很快开始下跌，就应果断止损，否则可能深套其中，何时解套将是数。 该股的后期走势如图2-7所示。 图2-7万向钱潮 （000559）xx-4-21以后的日K线走势462.2小阳线2.2.1看盘疑点小张观察金山股份 （600396）已经很长时间了，涨的时候没敢买，跌的时候也没敢买，到图2-8所示的当天股票收阳，于是打算明天买进。 您觉得小张的计划可行吗？图2-8金山股份 （600396）xx-10-8日K线走势472.2.2认识K线要回答这个问题，我们需要清楚认识图2-8中最后一根K线的意义。 这根K线叫小阳线，是组成K线图的最基本的元素之一，也是我们要学习的第二个K线词语。 小阳线的特征如下所述。 （1）小阳线是收盘价略高于开盘价的K线，其分时走势往往整体平稳，波动幅度不大。 （2）小阳线是最常见的K线，特别是在盘整1行情中出现的情况较多。 （3）小阳线的阳线实体部分一般在1%3%之间，与投资品种的波动幅度有关。 小阳线可以略带影线，但影线长度不应超过实体的1/3。 （4）根据有无上下影线，小阳线的标准图形可分为光头光脚小阳线、带下影线的小阳线、带上影线的小阳线、带上下影线的小阳线4类，具体如图2-9所示。 图2-9小阳线的标准图形1指股价在一段时期内上下波动幅度不大，没有突破性行情。 482.2.3盘语解析2.1节中我们学习了大阳线，小张这次遇到的K线与大阳线颇为相似，都是低开高走，是不是含义也都差不多，不过是一根打了折扣的大阳线呢？答案是肯定的。 小阳线因为同样的收阳，表示多方略占优势，但因其幅度较小，这点优势可能随时丧失，所以常常又表明行情不明朗。 实践中，单根小阳线研判的意义不大，只能结合小阳线的K线语法作大致判断。 （1）形态小阳线的形态本身有向好的意思，表明多方暂居优势。 由于小阳线在形成的过程中容易演变成其他K线，所以其性质多不稳定。 （2）组合小阳线必须在与其他K线形成组合的情况下才具有特定含义，具体的组合我们会在后面的章节中陆续学到。 （3）位置经连续下跌股价处于低位后出现的小阳线多属于下跌中继或行情企稳；股价长期横盘时会出现大量小阴小阳线，表明行情维持；股价以小阳线的形式逐步抬高，特别是出现连续的小阳线，表明多方力量强大，主力看好后市，操盘手法稳健。 （4）时间小阳线形成的时间因素有一定参考意义，早盘大幅低开，至收盘走高所形成的小阳线，表明多方的力度较弱，特别是当收盘价仍低于昨日收盘价时，该小阳线被称为“假阳线”，往往是为了把图形做好看；平开先拉升一波，然后上下振荡，至收盘仍未上行所形成的小阳线，表明上方遇阻，抛压较重；平开后振荡，至收盘突然拉升一波所形成的小阳线，看多意味更浓，可能是因为有消息或主力在尾盘做图。 （5）成交量一般而言，小阳线对应的是小量或中等成交量，如果是暴大量的小阳线，则要注意区分，大幅高开再高走形成的小阳线，效果等同于跳空大阳线；股价处连续上涨后放出大量收小阳线，称为“放量滞涨”，后市可能见顶；股价在持续盘整的过程中出现放大量的小阳线，可能是主力在作对倒1，对后市的影响要综合判断；股价在连续下跌49后出现放量小阳线，属于多方组织反击，配合其他K线组合，多预示后市看涨。 一点通大阳线、中阳线、小阳线都表示多空双方在当日对决中以多方占优而收尾。 阳线的长短表示的是多方力量的强弱，所以3种K线特性多有相似。 前面我们只介绍了大阳线和小阳线，中阳线的含义趋于两者之间，此处不再赘述。 通过前面的学习，我们就能够看出，小张的建仓行为有一定风险，但基本上还是正确的，原因在于，第一，该股近期阳多阴少，表示多方力量占优；第二，短线经连续4天下跌，已显示出下跌企稳，开始从表明空方占优的阴线到多空平衡的十字线，再到当天的小阳线，多方力量在逐步增强。 从图2-10所示后期走势可以看出，小张次日买入后股价曾一度下跌，但当天就收阳，后来股票振荡向上，收益还不错。 图2-10金山股份 （600396）xx-10-8以后的日K线走势1指主力在不同账户之间相互换手，以制造虚假成交量。 502.2.4实战练习小李决定在图2-11中画圈的位置抄一次底，你赞成他的操作吗？如果赞成在此买入，操作上要注意什么？如果不赞成，你认为什么情况下买入该股更好？图2-11四川路桥 （600039）xx-12-10的日K线走势512.2.5参考答案单根K线本身不足以断定买入和不买入行为的正确性，股市是充满变数的，小阳线更要辩证地看待。 笔者倾向于赞成小李的操作，该股下跌企稳，阳多阴少，表明多方力量抬头，近期一系列的小阳线把股价抬高，可以轻仓介入。 需注意仓位不宜太重，出现大阴线、跳空向下等情况时应立即止损。 图2-12即四川路桥的走势，小李幸运地捕捉到了一次大涨。 不赞成小李的操作也不能算错，该股也可能长期或再度下滑，操作上选温和放量上涨时再介入或许更加安全。 图2-12四川路桥 （600039）xx-12-10以后的日K线走势522.3涨停一字线2.3.1看盘疑点小张7月份买了一只股票，不想这只股票从7月22日起停牌，看着别的股票涨，他心里特别着急，直到9月13日，该股资产重组完成，才开盘就涨停，日K线形成一个“一”字，如图2-13所示。 小张此时到手有13%的利润，他怕涨停板打开，正准备卖时被同事知道了，同事说“这股票可能会连续拉涨停？卖掉多可惜。 小张于是收手没卖，但他不禁想，为什么会连续拉涨停呢？该怎么操作才好呢？图2-13新希望 （000876）xx-9-13日K线走势532.3.2认识一字线小张遇到的K线叫“一字线”1，是目前我国实行涨跌停板制度的独特产物，分为涨停一字线和跌停一字线。 这条线不属于基本的K线语言要素，不会与其他K线形成别的组合，只是“独字成词”，是一个极受关注、表意强烈的盘面语言。 涨停一字线有如下特征。 （1）开盘价、收盘价、最高价、最低价均为一个价，即涨停价。 （2）往往出现在个股有重大利好或是长期停牌之后复牌之时。 （3）成交量处于异常情况，要么极小，要么极大。 （4）严格意义上讲，一字线不能带上下影线，极小的影线也可能对K线性质产生破坏，但偶发性的打开停板仍可在名义上称之为一字线。 涨停一字线分为标准涨停一字线和略带下影线的涨停一字线，下影线的长度不应超过涨停幅度的1/5，否则将转变为T字线。 （5）其图形如图2-14所示。 图2-14涨停一字线的标准图形1从理论上说，开盘价、收盘价、最高价、最低价合一就会形成一字线，例如交易清淡，全天只有一个价位上有几笔成交就会形成一字线，但在目前市场流动性极强的情况下，非涨跌停板所形成的一字线几乎不可能出现，所以此处不讨论其他情况。 542.3.3盘语解析涨停一字线是多方力量强大到极致的表现，先知先觉者在集合竞价1时就以涨停板的价格买进，使开盘价涨停，而更多的买单堆集在涨停价上维持住全天的走势，使价格至收盘仍然处于涨停。 所以涨停一字线是强烈看好的意味。 由于其形成的机制独特，所以涨停一字线的语法也比较特殊，分析时主要看因、形、量，其他一概不重要。 （1）因基于“市场行为反映一切”的假设，技术分析一般不关注K线形成的基本面原因，但涨停一字线的分析需要了解是长期停牌补涨，还是重要利好刺激，或者是不明原因的炒作行为。 这个原因对后市的操作很重要。 长期停牌补涨的情况下，卖出价格的计算方法为对比停牌期间大盘或该股所属板块的涨幅，根据停牌事项属利好、利空还是中性来确定高于、低于或近似于大盘、板块的涨幅。 重大利好刺激则分为开盘前公开信息利好或市场传闻利好，均需通过分析利好程度来确定涨停的持续性。 一般而言，公开利好消息的短期涨幅反而不如市场传闻下的炒作涨幅，例如个股公告年报大幅预增，个股往往会直接涨停，但不会连续拉一字线；而传某个股有重大资产注入等事项时，会有莫名其妙的连续涨停。 如果是不明原因的炒作，持有的建议逐步减仓，没买的建议观望为主，因为这种投机纯属赌博，这时出现的各种传闻都可能是陷阱。 （2）形标准的涨停一字线强于有下影线的涨停一字线，涨停板打开时间越早、打开时间越长、打开幅度越大，做多的力量越弱。 如果从未打开，可放心持有至后续交易