金融信托与租赁第01章

第一章金融信托概述,本章导读：信托是随着商品货币关系的发展而发展的，经历了从民事信托到现代金融信托的漫长历史过程。信托作为现代金融业的一部分，对促进经济发展起着重要作用。本章着重阐述信托的概念与本质、信托的产生和在西方发达国家以及在我国的发展。,第一节信托的起源与发展,一、信托的概念及信托的本质（一）信托的概念信托是指委托人基于对受托人的信任，将其财产委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为。信托是以资财为核心，以信任为基础，以委托为方式的财产管理制度。由于信托是一种代人理财的财产管理制度，在现代社会，这种被管理的财产通常又是资金或与资金相联系的财产形式，同时具备了融通资金的职能，且受托人信托机构或国外兼营信托业务的银行是金融机构，故又称金融信托。金融信托是一种具有融通资金、融资与融物以及融资与财产管理相结合的金融性质的信托业务，是金融业的一个重要组成部分，标的物主要是委托人的资金或财产等。,（二）信托的设立1.信托目的2.信托财产3.信托关系人4.信托行为（三）信托的结束（四）信托的本质1.信托是一种多边信用关系2.财产权是信托行为成立的前提3.信任是信托的基础,二、信托的产生（一）信托的起源信托是在商品经济的基础上产生的，从产生开始就与维护私有财产有关。原始的信托行为起源于数千年前古埃及的遗嘱信托。（二）信托业务制度在英国的确立19世纪中叶，英国完成了工业革命后，随着商品经济的快速发展，社会分工越来越细，经济交易更加频繁，经济关系也越来越复杂。为了有效管理和处理自己的财产，就非常需要有专业性、稳定性的受托人为之服务，这就为信托事业的发展提供了有利条件，也使信托业务制度在英国得以确立。其确立的标志是，英国的信托机构纷纷成立。1886年伦敦出现了第一家办理信托业务的信托机构伦敦信托安全保险有限公司；1888年又成立了伦敦法律保证信托协会；1908年创立了政府的信托机关官营受托局。此外，各种信托法规也纷纷出台，如1893年的受托人条例、1896年的官营受托人条例等。,三、信托在西方国家的发展（一）信托业在美国的发展1.信托业在美国的发展历程18世纪末到19世纪初，美国开始从英国引进民事信托。19世纪上半叶，资本主义生产关系在美国建立起来，并得到迅速发展。19世纪后半叶，美国南北战争结束，国内开始进行经济建设。从19世纪末到现在，是美国现代信托业得到发展的时期。2.美国金融信托业务（1）个人信托（3）个人和法人兼有的信托（2）法人信托3.美国金融信托业务的特点（1）信托业务与银行业务职责分工管理（2）有价证券业务开展普遍（3）个人信托与法人信托并驾齐驱（4）严格管理信托从业人员,（二）信托业在日本的发展1.信托业在日本的发展历程19世纪末，经济界的头面人物极力宣传尽快引进美国类型的信托制度，因为他们认识到用信托作为筹资手段发展重工业是必要的。第一次世界大战爆发后，日本战时工业发展很快，信托公司的数量也随之大增，由战前1911年的134家，增加到1921年的488家。第二次世界大战结束后，日本经济处于瘫痪状态，信托业务也随之急剧减少。直到20世纪50年代，日本经济由战后恢复时期转入发展时期，信托业才重新获得新生。2.日本金融信托业务（1）金钱信托（2）非金钱信托（4）其他信托（3）金钱和非金钱相兼的信托3.日本金融信托业务的特点（1）有较健全的法制作为依据（2）不断开发适合本国特色的信托业务（3）重视信托思想的普及,（三）信托业在英国的发展1.信托业在英国的发展历程英国信托业是世界上信托业的发源地。起初，是由委托人请社会地位较高的人作为受托人，办理一些为社会公益事业承办的民事信托。到1896年后，英国公布了官营受托人条例、官营受托法规等，便利英国信托业的法制逐步加强，并于1908年成立了官营受托局。自此以后，法人作为受托人得到了承认，并在当时居于重要地位。此外，还有两家经营个人信托业务的信托公司也很有名，即伦敦受托、遗嘱执行和证券保险公司与伦敦法律保证信托协会。到19世纪末和20世纪初，全英国财产的1/20是信托财产。2.英国金融信托业务现代英国的金融信托业务，按委托对象划分为个人信托和法人信托两种。3.英国金融信托的特点（1）以个人信托为主（2）法人受托集中经营（3）土地信托经营普遍存在，,（四）发达国家信托发展的趋势1.在强调财务管理作为信托的基本职能的同时，其他职能越来越受重视2.金融信托机构与其他金融机构的业务界限越来越模糊3.金融信托业务不断创新4.金融信托业务逐渐走向国际化,四、信托在我国的发展（一）新中国成立前信托概况1.私营信托业的发展（1）私营信托业的发展历程（2）私营信托业务的主要种类（3）私营信托业的特点2.官办信托业的发展（1）官办信托的业务（2）官办信托业务的特点,（二）新中国成立后的信托事业1.新中国信托业的建立2.新中国成立初期信托业的试办与停办3.信托业的恢复和发展（三）我国信托事业发展中存在的问题1.历史原因2.我国信托业目前所遇到的困境，除了历史原因和客观条件的限制外，信托业的自身条件和主观认识也存在一些问题。,第二节信托的职能与作用,一、信托的职能（一）财务管理职能1.受托人受托经营财产信托2.受托人只能按照信托目的进行管理3.管理和处理信托财产的收益要归受益人所有，受托人只能收取手续费作为劳动报酬（二）融通资金职能（三）沟通和协调经济关系，提供信任、信息与咨询的职能（四）社会投资职能,二、信托的作用（一）促进市场经济的发展（二）运用各种渠道，聚集社会闲散资金（三）充分发挥“代人理财”特点，促进企业生产发展，加快商品流通（四）大力发展代理业务，为社会提供全方位服务（五）发展社会公益事业，健全社会保障制度（六）信托业务有利于促进我国的对外开放（七）开辟了新的融资渠道，促进了我国金融市场的发展,第一章金融信托概述（试卷）一、名词解释信托信托行为信托关系人信托目的信托财产二、填空题1信托是以为基础。2信托目的要做到：一要合法、二要可能、三要。31921年成立的为我国最早成立的信托专业公司。41979年10月成立的是我国信托业恢复的标志。51886年伦敦出现了第一家办理信托业务的信托机构，即有限公司。6信托的基本职能是。三、单项选择题1旧中国信托业从业务起步。A保险B证券C保管D捐赠土地2信托机构最早产生于A英国B美国C日本D德国3美国信托业从业务起步。A保险B证券C保管D捐赠土地4罗马法中有关信托的规定被称为A遗嘱托孤B“尤斯”制C信托遗赠D商事信托,5“尤斯”制是（国家）出现的一种法律制度A美国B英国C日本D意大利6原始的信托行为起源于数千年前古埃及的A遗嘱托孤B“尤斯”制C信托遗赠D商事信托7属于美国金融信托业务特点的有A有价证券业务开展普遍B资金信托业务开展普遍C土地信托经营普遍D有较健全的法制作为依据8中华人民共和国信托法实施的起始日期A2001年1月19日B2001年4月28日C2001年10月1日D2001年12月31日四、多项选择题1可导致信托终止的情形有A信托存续违反信托目的B信托目的已经实现C信托目的不能实现D当事人协商同意E信托被撤销或解除2下列属于信托的职能的有A财务管理职能B融通资金的职能C提供信任、信息与咨询的职能D沟通和协调经济关系E社会投资功能,3新中国成立前私营信托业的特点A创立于投资紧密相联B创立于金融垄断密切相关C信托业经营范围狭小、业务种类单一D经营业务种类齐全、范围广E享有政府赋予的特权4新中国成立前官营信托业的特点A创立于投资紧密相联B创立于金融垄断密切相关C信托业经营范围狭小、业务种类单一D经营业务种类齐全、范围广E享有政府赋予的特权5美国信托从业人员的管理守则规定A禁止向客户购买或出售信托资产B禁止向顾客收受礼物C禁止谈论泄露有关顾客的情况D禁止参加银行工作的人员再担任受托人E禁止参与信托帐户收入的分配五、判断题信托是一种双边信用关系。信任是信托的基础。英国是最早完成个人受托向法人受托过渡的国家。美国是最早完成民事信托向商事信托过渡的国家。伦敦信托安全保险有限公司是世界上最早成立的信托机构。金融信托机构与其他金融机构的业务界限越来越模糊。,六、问答题1.信托成立的基本要素有哪些?2.信托财产具备哪些独立性?3.简述信托终止的原因。4.简述信托的本质。5.“尤斯”制度的主要内容。6.简述美国信托业务及其特点。7.简述日本信托业务及其特点。8.简述英国信托业务及其特点。9.简述旧中国私营信托业务种类及其特点。10.简述旧中国官营信托业务种类及其特点。11.试分析我国信托业发展中存在的主要问题。12.简述信托职能。13.简述信托作用。,第一章参考答案一、名词解释信托是指委托人基于对受托人的信任，将其财产委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为。信托行为是指信托当事人在相互信任的基础上，以设定信托为目的，并以一定的书面形式而发生的法律行为。信托关系人是指委托人、受托人和受益人三方当事人。委托人是提出委托要求并对受托人授权的人，他是信托财产的所有者。受托人是接受委托并按约定的信托条件对财产进行管理或处理的人。受益人是享受信托财产利益的人。信托目的是指委托人通过信托行为要达到的目标。信托财产是受托人因承诺信托而取得的财产。受托人因信托财产的管理运用、处分或者其他情形而取得的财产（如利息、红利等），也归入信托财产。二、填空题1信任2为受益人所接受3中国通商信托公司4中国国际信托投资公司5伦敦信托安全保险6财务管理三、单项选择1C2B3A4C5B6A7A8C四、多项选择题1ABCDE2ABCDE3AC4BDE5ABCDE五、判断题1X2V3X4V5X6V,六、问答题答案要点1.信托成立的基本要素有哪些?信托成立必须具备信托行为、信托关系人、信托目的和信托财产四个基本要素。2.信托财产具备哪些独立性?信托财产的独立性，也称排他性，是指信托财产具有一种独立于其他财产之外的特性。其主要有三种表现：（1）信托财产与受托人的国有财产相互独立；（2）不同委托人的信托财产或同一委托人的不同类别的信托财产相互独立；（3）同一委托人的信托财产与其他财产相互独立。3.简述信托终止的原因有下列情形之一者，信托终止：信托文件规定的终止事由发生；信托的存续违反信托目的；信托目的已经实现或者不能实现；信托当事人协商同意；信托被撤销；信托被解除。4.简述信托的本质。（1）信托是一种多边信用关系（2）财产权是信托行为成立的前提（3）信任是信托的基础,5.“尤斯”制度的主要内容凡要以土地贡献给教会者，不作直接的让渡，而是先赠送给第三者，并表明其赠送的目的是为了维护教会的利益，然后让第三者将从土地上所取得的收益转交给教会，就叫做“替教会管理或使用土地”。这样教会虽非自己直接掌握财产权，但可实际享受其利益，也达到了教徒要多作贡献的目的。后来这种制度不仅限于对教会的捐献，并且波及到逃避一般的土地没收和财产的继承方面；在信托财产方面不仅被应用于土地，也被应用于其他不动产、动产等。6.简述美国信托业务及其特点。美国的金融信托业务在经营管理上按委托对象划分为个人信托、法人信托及个人和法人兼有信托三种。美国信托业务的特点（1）信托业务与银行业务职责分工管理（2）有价证券业务开展普遍（3）个人信托与法人信托并驾齐驱（4）严格管理信托从业人员7.简述日本信托业务及其特点。日本金融信托按信托财产的性质划分分为金钱信托、非金钱信托、金钱和非金钱相兼的信托以及其他信托四种。日本金融信托业务的特点（1）有较健全的法制作为依据（2）不断开发适合本国特色的信托业务（3）重视信托思想的普及,8.简述英国信托业务及其特点。现代英国的金融信托业务，按委托对象划分为个人信托和法人信托两种。个人信托多是民事信托和公益信托，法人信托多为有价证券投资信托业务，即投资信托和单位信托。9.简述旧中国私营信托业务种类及其特点。从实际开展的业务内容看，主要有以下几种：信托类业务主要包括财产信托、商务信托、私人事务信托和公益信托。代理类业务。主要包括代理房地产信托业务、代理有价证券业务、代理保管业务、代理保证业务、代理保险业务、代理仓库业务、代理收付款项业务、代理设计、指导和监督工程业务。私营信托业的特点创立与投机紧密相联；信托机构的发展极不稳定；机构分布集中于上海；信托业经营范围狭小，业务种类单一；信托业务与银行业务交叉、互相渗透。10.简述旧中国官营信托业务种类及其特点。官办信托业务的种类有：特种信托业务，即以公共机关和公共团体为对象的信托业务。包括信托存款业务、信托投资业务、基金信托业务、有价证券业务、保管业务和企业信托业务；,特种储蓄业务，包括公务员储蓄、军人储蓄、团体储蓄等以普通民众为吸储对象的储蓄业务；保险业务，包括财产保险和人身保险；购料与易货贸易；房地产业务，主要是抗日战争胜利后接管的房产代保管、修建与估价等业务。官办信托业务的特点创立与金融垄断密切相关；资本力量雄厚；分支机构众多；经营业务种类齐全、范围广；享有政府赋予的特权。11.试分析我国信托业发展中存在的主要问题。历史问题：第一，在否定商品经济、建立高度集中的计划经济条件下，社会财产的所有者归于一体，经济形式趋于单一，信托关系无法存在，信托业自然失去了存在的基础和前提。第二，我国商品经济不发达，经济实力薄弱，大部分实物货币由国家计划调拨，可用作信托财产的数量微乎其微，信托业缺乏客观需求。第三，一切信用集中在国家手里，金融形式简单归于单一的国家信贷体系，信托不复存在。所以，改革开放以前我国根本就不具备信托业存在与发展的客观条件。信托业恢复后其自身条件和主观认识也存在一些问题：第一，信托机构自身的素质不高，资信和实力不强。第二，市场定位不准，主线业务不突出，是影响信托业稳步发展的又一重要原因。第三，信托业的法律法规不够健全，使信托业的定