如何利用现金流量表的分析研究

如何利用现金流量表进行分析和研究长寿命论文关键词现金流量表；财务信息；分析研究摘要现金流量表已经成为世界上最重要的会计报表之一。作者探讨了如何根据现金流量表用该比率来分析企业的财务状况，以便为财务决策和报表使用者提供真实可靠的信息。目前，中国已形成以公司法、证券法、股票发行与交易暂行条例为主体、公开发行股票公司信息披露实施细则(试行)及中国证监会发布的相关信息披露内容和格式标准为具体规范的信息披露基本框架，信息披露内容由初始披露(招股说明书、上市公告)、定期报告(中期报告、年度报告)和中期报告(重大事项报告)三部分组成，初步规范了上市公司的信息披露。近年来，投资者的现金流意识有了很大的提高，从只关注利润到关注现金流。特别是随着2001年上市公司舞弊案件的频繁曝光，现金流量表受到了更多的关注。1现金流量表的作用现金流量表能够更好地反映财务报告的目的，提高财务报表信息的相关性、可比性和可解释性。1.1现金流量表可以解释一定时期内现金流入和流出的原因企业当期向银行借款3000万元，偿还银行利息21万元，现金流量表中筹资活动产生的现金流量反映借款3000万元，支付利息21万元。资产负债表和损益表不能提供这些信息。1.2现金流量表可以解释企业的偿付能力和支付股利的能力。在某些情况下，尽管企业利润表中反映的经营业绩令人印象深刻，但在财务上难以偿还到期债务。虽然利润表中反映的经营成果并不显著，但也有一些企业有足够的偿付能力。造成这种情况的原因很多，其中会计中使用的权责发生制和配比原则也是主要原因之一。现金流量表完全基于现金收入和支付，由于会计使用的估计，消除了盈利能力和支付能力。1.3现金流量表可以分析企业未来获取现金的能力现金流量表中经营活动产生的现金流量代表企业利用其经济资源创造现金流量的能力，便于分析一定时期内产生的净利润与经营活动产生的现金流量之间的差异。投资活动的现金流量代表了企业用资金产生现金流量的能力。筹资活动的现金流量代表了企业筹集资金和获得现金的能力。通过现金流量表和其他财务信息，可以分析企业未来获取或支付现金的能力。电信(4 1 * 2)科技园区世贸中心1.4现金流量表可以分析企业投资和财务管理活动对经营成果和财务状况的影响资产负债表可以提供企业在某一日期的财务状况，并提供静态的财务信息。虽然损益表反映了一个企业在一定时期内的经营成果，但它提供了动态的财务信息。现金流量表提供一定时期内现金流入和流出的动态财务信息。表明企业在报告期内从经营活动、投资和筹资活动中获得现金。企业获得的现金如何使用，可以解释资产、负债和净资产变化的原因，并在解释资产负债表和损益表中发挥初始作用。现金流量表是连续资产负债表和损益表之间的桥梁。1.5现金流量表可以提供不涉及现金的投资和筹资活动的信息。现金流量表除了反映企业与现金相关的投资和筹资活动外，还通过附注提供无现金投资和筹资活动的信息，使会计报表使用者能够充分了解和分析企业的投资和筹资活动。值得注意的是，尽管对报表中反映的数据是企业过去会计事项影响的结果。基于这些历史数据计算的各种分析结果仅具有参考价值，并不完全适用于预测企业未来的现金流。2.2报告信息的可比性可比性一般是指不同的企业，尤其是同一行业的不同企业，应采用相似的会计程序和方法，按照相同的会计程序和方法编制不同企业的现金流量表，以便于报表使用者比较和分析企业不同时期以及企业与企业之间的偿债能力和现金流状况的优劣。对于同一个企业，虽然应用一致的会计原则可以比较不同的时期，但是如果企业的会计环境和基本交易的性质发生变化，同一企业在不同时期的财务信息的可比性就会大大减弱。对于不同的企业，它们之间的可比性比单一企业更难实现。由于不同的企业使用不同的会计方法，如存货计价、折旧摊销、收入确认、支出资本化和费用处理等，用不同的分析方法比较每个企业的现金状况会带来一定的困难。2.3报告信息的可靠性可靠性是指所提供的财务信息应当公正，以客观事实为基础，独立于主观意志，力求财务信息准确可靠。事实上，编制现金流量表时使用的各种数据的可靠性经常受到许多因素的影响，这使得报表分析也显得不可靠。因此，投资者不能只依赖报表分析的结果，而应结合其他相关信息进行综合评价。3.综合评价的主要表现(1)要全面、完整、完整地掌握信息，不仅要充分了解报表上的信息，还要注意企业重大会计事项的披露和注册会计师的审计报告。此外，我们还应考虑国家宏观政策、国际国内政治气候、行业变化的影响，了解公司的行业情况和相关背景，以及媒体上关于公司的其他信息等。这样，我们可以直接加深对现金流量表的理解。例如，如果一个企业投资活动中的现金是负数，我们可以进一步检查是否有任何项目投资带来了良好的效益，项目的进展，发展前景等。通过阅读上市公司财务报表以外的其他信息披露，从而进一步判断企业的整体经营质量和管理水平。(2)具体分析与综合评价相结合。在综合评价的基础上，投资者应选择具体项目进行重点分析，如反映企业偿付能力的现金比率(经营活动中的净现金流量/流动负债)等。并将综合分析结论与关键分析结论进行协调，以确保分析结果的有效性。(3)多看报表，结合其他报表阅读分析现金流量表中的相关项目。由于资产负债表、利润表和现金流量表具有内在的逻辑联系，公司经营现金流量增减的实质可以从其他两个报表中各项目的变化中找到。因此，投资者应检查现金流量表中的“销售商品收到的现金”项目与损益表中的主营业务收入之间的对应关系，以及资产负债表中的应收账款、应收票据和预收账款等项目。检查现金流量表中的“购买商品支付的现金”与利润表