私募基金论文关于监管分立金融综合化冲突下的私募基金横贯规制论文范文参考资料

私募基金论文关于监管分立金融综合化冲突下的私募基金横贯规制论文范文参考资料 统一对投资主体身份、个人或家庭资产状况、投资资金门槛的限定，提高到相对较高的水平。 1.监管协调： _应协调银监会和证监会，制定我国私募基金市场发展的战略规划，平衡和统一发展全国市场。从保护投资者角度出发，银监会应向证监会的制度看齐；证监会应给银监会监管的机构同样的优惠政策，避开同一产品实施不同监管制度给客户带来的不同风险。 2.基金份额及零售化限制：目前规则差异较大，券商集合无人数限制，信托也放宽松，但基金专户严格限定在200人。证券投资基金法（修订草案）第七十五条之七规定：“非公开募集基金（私募）合格投资者不得超过二百人。”这一规定有失灵活性，倡议参照现行集合资金信托的规定，原则上有人数限制，但大额投资及机构投资不受此限（如集合资金信托投资额超过300万不受50人的限制，合格的机构投资者数量也不受限制）。 3.异地募集理由：信托投资公司管理办法规定“信托公司不得在注册地以外的地点开设分支机构”，而券商、基金公司等并无此限制，造成竞争起点的不公平性。尽管xx年3月实施的信托公司集合资金信托管理办法规定：“信托公司异地推介信托计划的，应当在推介前向注册地、推介地的中国银行业监督管理委员会省级派出机构报告”，xx年又下发通知“信托公司开展异地信托业务，应向属地局和异地局逐笔事前报告”，原则上认可了异地信托业务，但由于监管存在的地方保护主义等理由，信托公司在异地发行私募基金产品上仍然受到很大限制，无法与券商理财、基金专户等平等竞争。因此，倡议在立法中明确规定私募基金产品异地销售的一致规则。 主要 _： 1张波我国金融市场综合化转型及其监管回应J财经科学，xx(6) 2廖凡金融监管竞争、冲突与协调兼论我国混业监管的制度选择J 北京大学学报，xx(3) 3 GreenSpain, We will Never Have a Perfect Model of RiskJ. Financial Times xx.3.17. 4韩志萍银行监管的微观基础和战略监管体系选择J.*财经大学学报，xx(10) 5孟艳我国银行监管宽容的根源与策略J财政研究，xx(9) 6孙明明我国证券公司风险处置模式选择的理论分析J. 世界经济情况，xx(1) 8茅倩如 _处理与国际金融监管的合作与协调J世界经济与政治论坛，20 09(3) 9Kane, Edward, Incentives for Banking Megamergers: What Motives Might Regulators Infer from Event-Study EvidenceJ. Journal of Money, Credit and Banking, 2000(32). 10Bromley, D. W, Economic Interests and Institutions: The Conceptual Foundation of Public PolicyM, Basil Blackwell Inc., New York, 1989. 11Simon H.A, Behavioral Model of Rational ChoiceJ. Quarterly Journal of Economics, No. 22: November, 1955. 12 陈文君通往金融稳定的监管新范式次贷危机后的金融监管改善J. 财经理论与实践，xx(5) 13盛学军中国信托立法缺陷及其对信托功能的消解J现代法学，xx(11) Integrated Legislation for Conflict between Separating Regulation and Financial Integration: Focusing on Privately Placement Funds Zhang Bo Abstract: Regulatory petition, connivance and arbitrage deri ve from the confl ict between separating regulation and financial integration. It hurts petitio n order and investor protection in financial market for difference of applicatio n of law to homogeneous privately placement funds in china. To break the tacit d eadlock between separating regulators and financial institutions, Integrated Leg islation is necessary for institution supply and also can overe separating re gulation system reform problem. By means of Securitizes Invest Funds Law, We sug gest identifying legal character, market petition and investor interest protect. Key words: Priv