《互联网金融》第三章.ppt

第三章：点对点贷款和点对点贷款概述，P2P互联网贷款，互联网小额信贷，点对点贷款的典型案例，点对点贷款的风险和监管，第一节，点对点贷款概述，第三章第一节，点对点贷款概述，第一，点对点贷款的概念，第三章第一节，点对点贷款概述，第二，中国互联网贷款的发展过程，第三章第一节，互联网贷款概述，发展多年后， 中国网上贷款业已经发展成为一个以网上贷款平台为核心，投资者和融资者为主要参与者，包括监管、第三方支付、银行、担保、保理、信用调查等众多参与者的庞大产业链。 图3-1点对点贷款的产业链，三。点对点贷款的产业链(一)在线贷款平台，第三章，第一节，点对点贷款概述，第三节。点对点贷款产业链(一)网上贷款平台定位为信息中介平台，是网上贷款行业的核心，为投资者和融资者提供投融资渠道。在线贷款平台于2007年首次引入中国。截至2015年底，已建立3600多个网上贷款平台，其中约2500个正常运行。在第三章的第一节，点对点贷款概述了点对点贷款产业链(2)中投资者对在线贷款平台的投资门槛相对较低，因此大量中小投资者可以参与在线贷款平台的投资。大多数参与网上贷款投资的投资者都是有一定收入水平和投资需求的人。网上贷款行业不断有报道称，一些大型平台已经出逃，涉及大量投资者和巨额投资。一方面，这表明在线贷款行业仍然是好人和坏人混杂在一起。另一方面，这也表明投资者在进行网上贷款投资时仍然缺乏识别风险的能力，容易被虚假信息和高回报所吸引。在第三章的第一节，点对点贷款概述了点对点贷款的产业链(3)金融家，在线贷款行业的金融家通常是中小微型企业或有资本需求的个人。网上贷款行业得到国家大力支持的主要原因是，网上贷款行业为我国许多中小微型企业提供了有效的融资渠道，帮助他们解决了融资难的瓶颈。在第三章的第一节，对等贷款概述了对等贷款产业链的监管机构(4)在2014年首次提出了网上贷款行业监管的十项原则，并界定了监管红线。2015年7月18日，央行发布关于促进互联网金融健康发展指导意见，明确指出网上贷款受银监会监管。网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法（征求意见稿）(以下简称办法)是中国网上贷款行业的第一份官方监管文件。办法的推出无疑为网上贷款行业的健康发展指明了方向。在第3章的第一部分，对等贷款概述了对等贷款的产业链(5)支付/存管/托管机构是在线贷款市场的主要资金托管人和渠道。第三方支付平台的存在让他们更容易信任在线贷款公司。托管组织的引入实现了“信息”和“资金”的完全独立，从而保证了贷款人资金的安全，帮助网上贷款平台回归“中介”的本质。1.为网上贷款平台开发定制账户系统，提供系统外包运营服务；2.为网上贷款平台提供支付结算服务，帮助平台和用户实现充值、取款和转账；3.汇款世界提供资金存款和管理服务。投资者的资金转入虚拟账户后，将被纳入汇款世界客户储备管理系统。交易资金在整个过程中由银行监管，使得平台无法触及资金，降低了资金池的风险。汇世界与网上贷款平台的合作，第3章，第1节，点对点贷款概述，第3节，点对点贷款的产业链(6)第三方担保机构，网上贷款p在第三章的第一节，点对点贷款概述了，一方面，小额贷款公司在点对点贷款产业链中的作用(7)是代表在线贷款平台审查融资者，另一方面，向在线贷款平台推荐合适的项目来源。然而，由于双方在小额信贷领域的业务竞争，双方在合作中还存在许多问题。网上贷款平台应不断增强网上风险审计能力，不断降低对小额贷款公司的线下依赖，增强自身实力，逐步回归网上性质。在第三章的第一节，对等贷款概述，3。对等贷款的产业链(8)征信机构有权对借款人进行信用评级，通过与征信机构的合作，可以掌握借款人的信用评级，并通过信用评级给予相应的信用额度，从而进一步降低贷款的信用风险。2015年1月，央行授权8家民营企业开展个人信用调查试点，进一步推进民营信用调查体系建设，这对暂时无法进入央行信用调查系统的网上贷款行业无疑是一个好消息。第3章，第1节，点对点贷款概述，第三节。对等贷款的产业链(九)自律组织。2016年3月25日，中国互联网金融协会在上海正式成立，开创了互联网金融“国家前缀”自律组织。中国互联网金融协会将推动包括点对点贷款在内的互联网金融业健康、规范发展。除了中国互联网金融协会，各省市也成立了地方互联网金融协会。这些地方互联网金融协会在促进同业拆借行业健康发展方面也发挥了积极作用。第3章，第1节，点对点贷款概述，第3章，点对点贷款产业链(10) 其他机构信息门户网站，第3章，第1节，点对点贷款概述，第4章，点对点贷款平台盈利模式。目前，国内网上贷款平台的收入来源主要集中在两个方面：第一个主要方面是平台上金融家和投资者的各种费用；第二个主要领域是通过销售基金、保险、信托和其他金融产品进行平台转型的平台收取的费用。网上贷款平台的成本主要在于平台建设、网站推广等费用以及坏账的预付费用，其中推广费用是网上贷款平台的主要费用。在第三章的第一节，点对点借贷概述了点对点借贷平台的盈利模式(1)网上借贷平台的收益，在第三章的第一节，点对点借贷概述了点对点借贷平台的盈利模式(2)网上借贷平台的成本，以及(2)风险控制成本风险控制是网上借贷平台的一个关键环节，因此网上借贷平台将在风能控制领域投入大量资金。1。运营成本和推广成本网上贷款平台的运营成本主要包括网站开发成本、运营维护成本和办公成本等。平台的推广成本主要指平台为了获得知名度和客户而必须支付的营销成本。在第三章的第一节，对等贷款总结了第五章中存在的问题，对等贷款(1)资金管理的问题，在第三章的第一节，对等贷款总结了第五章中存在的问题，对等贷款(2)期限错配的问题，而期限错配的问题在对等贷款行业开始出现时从未停止过。随着国家监管的完善和细化，P2P行业的信息中介性越来越受到重视。同时，行业自治和第三方机构的舆论监督也在加强。所有这些都有利于促进借贷双方的信息对称。与此同时，越来越多的点对点贷款平台更加注重提高贷款信息的透明度。第三章，第一节，对等贷款概述，第五章，对等贷款中的问题(三)营销推广中的问题。因此，随着点对点贷款行业发展到中后期，在线客户获取将成为网络平台上最流行的客户获取形式。第3章，第1节，对等贷款概述，第5章，对等贷款中存在的问题(4)信用调查公证，第3章，第1节，对等贷款概述，第5章，对等贷款中存在的问题(5)风险管理和控制，P2P网络贷款，第2节，第3章，第2节，P2P网络贷款，第1章，P2P网络贷款的内涵，第3章，第2节，P2P网络贷款，第2节，P2P网络贷款的发展历史， 图3-2各国重要P2P在线贷款公司介绍，自2005年英国推出首个P2P贷款平台“Zopa”以来，各种P2P贷款平台纷纷涌现，参与者数量和交易规模呈现快速增长趋势。第三章第二节P2P网络贷款，第二节P2P网络贷款发展历程，第一阶段，初始阶段(2007-2009):P2P平台数量有限，业务规模不大。第二阶段，发展期(2010-2011): P2P点对点借贷业务已经进入高速发展期，业务规模迅速扩大，部分平台出现风险。三期，爆发期(2012年至今):自2012年以来，中国P2P贷款业务呈现爆炸式增长。国内外的风险投资已经开始积极分布国内的P2P产业。P2P机构的数量、员工和业务规模都达到了新的高度，行业风险越来越大。第三章，第二节，P2P网络借贷，第三节，P2P网络借贷的利弊。表3-1银行、小额贷款公司、民间借贷、P2P网上借贷平台和电子商务贷款的利弊比较。P2P网上贷款的出现和快速发展，对解决中小企业融资难有积极作用，是我国民营金融创新的重要尝试。当传统改革无法自上而下顺利推进时，P2P平台的出现突破了金融中介的束缚，自下而上地深化了银行业的改革和发展。这种现象通常被称为“鲶鱼效应”。第3章第2节，P2P网络贷款，第4节，P2P网络贷款的主要模式，图3-3中国P2P网络贷款运行模式，第3章第2节，P2P网络贷款，第4节，P2P网络贷款的主要模式(1)传统模式，保留了从欧美进口的P2P网络贷款的原貌，即贷款人可以根据需要在平台上自由选择贷款对象，平台不参与交易，只负责信用审核、展示和竞价，收入来源为账户管理费和服务费。目前，这种模式以拍卖和贷款为代表。第三章第二节，P2P网络贷款，四、P2P网络贷款的主要模式(2)担保模式，传统的P2P网络贷款模式有三方：第一方是借款人，第二方是投资人，第三方是中间平台。然而，第四方，即担保公司，出现在担保模式中。担保公司应对借款人进行资格审查。在担保公司为其贷款提供担保之前，借款人需要将某些资产作为抵押品移交给担保公司。第三章，第2节，P2P网络借贷，第4节，P2P网络借贷的主要模式(3)债权转让模式，也称为“多对多”模式，指的是债权转让模式，即借款人和贷款人不直接签订债权债务合同，而是先通过第三方个人贷款给资金需求者，然后由第三方个人将债权转让给投资者。这种模式在中国是可取的。第3章第2节，P2P网络贷款，第4节，P2P网络贷款的主要模式(第4节)平台模式，第3章第2节，P2P网络贷款，第5节，P2P网络贷款的交易流程，图3-4网络贷款的典型操作模式，网络贷款操作流程中各方的表3-2P行为，一般网络贷款流程包括实名认证、等待审核、确认融资、等待竞价和按时还款5个步骤。第三章，第二节，P2P网络贷款，6。P2P网络贷款的风险控制(1)突出重要风险点，加强融资后持续监控，第三章，第二节在实际工作中，许多贷款无法及时完全收回。原因不仅在于借款人，还在于平台公司对贷款流程和自身行为缺乏有效的管理和控制。平台公司应加强对员工操作风险的管理和控制，不断提高贷后管理的有效性和效率。互联网小额信贷，第3节，第3节，第3节，互联网小额信贷，第一，互联网小额信贷的含义，第三，第3节，互联网小额信贷，第二，互联网小额信贷的背景，第三，互联网小额信贷，第三，互联网小额信贷的来源，互联网小额信贷主要用自己的资金开展贷款业务，而资金的来源尤为重要。从各地出台的网上小额贷款政策来看，资金来源相对多元化。他们不仅可以通过自有资金、捐赠资金和银行融资等方式开展业务。按照银监会的规定，还可以通过资产证券化、向大股东定向借款等方式开展业务。第3章，第3节，互联网小额信贷。4.互联网小额信贷的运作模式和特点。由于电子商务平台已经积累了大量的用户，企业可以根据多年积累的平台交易数据和相关技术来分析用户的信用状况。目前，许多电子商务公司已经进入互联网金融领域，典型代表有阿里、京东、慧聪等。第三章，第三节，网络小额信贷，第四章，网络小额信贷的运作模式和特点(1)运作模式目前，网络小额信贷可以归纳为三种模式：一是以阿里和苏宁为代表的直接借贷模式；二是以慧聪、京东为代表的银行合作贷款模式。第三，商业银行将推出电子商务平台，为客户提供包括小额贷款在内的金融服务。图3-5小额贷款公司主要业务类型和目标客户比较，第3章第3节，互联网小额贷款，第4章，互联网小额贷款的运营模式和特点(2)运营特点，客户选择的系统化，风险评估的工具化，客户管理的智慧，营业场所的平台，第3章第3节，互联网小额贷款，第5节，互联网小额贷款的难点和对策(1)互联网小额贷款发展难点，第1节。互联网小额信贷的特殊身份，2。互联网小额信贷公司资本规模有限。互联网小额信贷公司的艰难转型。互联网小额信贷公司的有限业务，第三章，第三节，互联网小额信贷。5.互联网小额信贷面临的困难及对策(2)互联网小额信贷对策，第4节，典型案例，第3节，第4节。1.红菱创业投资是家专门从事企业招标的典型案例。红菱创业投资是2009年3月在广东省深圳市成立的P2P平台，自成立之日起就被视为中国P2P行业的第一批平台。红菱风险投资P2P业务的客户首先是个人，而不是企业。然而，2010年底，红菱创业投资开始转向P2B模式，即向小微企业贷款。2014年9月广州纸业公司1亿元账单逾期事件，引发公众对红菱创业投资的质疑。在转向P2B后，它的角色逐渐类似于一家银行。然而，作为一个P2P平台，它无疑不具备银行的风险控制水平。在本金预付模式下，如何降低成本和风险仍然是红菱风险投资值得思考的问题。在一个典型的案例中，与大多数P2P公司不同，益新是一家完全离线开展P2P业务的公司。宜欣于2006年在北京成立。截至2012年底，该公司拥有14000多名员工，并在全国50多个城市和10多个农村地区建立了实体店，累计贷款额为120亿元。益新公司迅速发展的重要原因之一是，自成立以来，已获得IDG、摩根士丹利和凯波尼华盈的两轮联合投资，总额近1亿美元。宜兴的P2P模式被风险投资所青睐，被称为“债权转让”，是由宜兴创始人兼现任CEO唐宁发明的。该模式基于债权法和合同法的相关规定。宜信创始人兼现任CEO唐宁，第3章第4节第3章P2P行业的黑马，一个典型的例子是2010年5月在北京建立的P2P平台。截至2015年1月30日，该平台共发放贷款63亿元。民间借贷主要是个人无担保信用贷款，其中大部