关于证券投资基金会计理论问题的探讨

1/8关于证券投资基金会计理论问题的探讨关于证券投资基金会计理论问题的探讨对于储蓄规模巨大的我国来说，发展证券投资基金能够促进我国证券市场的健康发展，还能促进我国金融市场资源的优化配置。但是，随着经济和证券行业的发展，证券投资市场暴露出很多问题。这些问题都需要有合理的会计理论来指导才能高效得到解决。在这种情况下关于证券投资基金的会计理论探讨呼之欲出。以下对对基金会计的作用以及特殊性进行分析并结合会计的基本要素，希望通过本文的分析，可以促进证券投资基金的健康发展。一、我国证券投资基金的发展情况我国证券市场的不断发展促进了证券投资基金的相应的发展，我国证券投资基金企业的演变历程应该从1997年说起，在1997年国务院颁布了证券投资基金管理暂行办法，在这之前，截止到1998年我国共有基金75家，资产总额达100亿元。在1998年之前成立的证券投资基金从严格意义上来说，并不是证券投资基金，主要是因为这时的基金不仅用于股票以及债券的投资，更直接用于投资房地产等领域，并且存在基金存在债券化的倾向，但是这些在正规的基金中都是被严格禁止的，在信息披露方面也存在着严重的关联交易，信息披露程序不规范。另外在这段2/8时间成立的基金带有明显的地方色彩，大部分是地方政府批准成立的，因此这时候的基金被称为“老基金“，从1998年开始，基金进行合并、重组、清算等活动，我国正规的债券基金才开始规范化操作，相应的会计理论问题也开始探讨。二、证券投资基金会计的作用和特殊性1证券投资基金会计的作用会计作为一种最基本的商业语言，它是市场参与者沟通的桥梁，同时也承担着市场监督的任务。在证券投资基金领域，会计的工作不可忽视，应该引起会计人员以及证券基金管理者的关注。虽然我国现在的证券投资基金行业已经获得了较快的发展，在国民经济的推动下，发展迅速，但是在发展快速的过程中，也同样出现很多问题，这些问题的出现跟基金会计的不规范有着直接和必然的联系。首先，基金行业对会计信息的披露方面要求较低，很多的专业投资机构，有相关的比例与数据，但是这些数据中却包含虚假信息，没有实质内容。其次，在时间方面也存在着严重滞后的情况。再次，因为基金行业缺乏统一的核算方法，因此在资产估值方面存在着严重的问题。这些问题的出现也给投资机构的管理者留下了投机的机会，鼓动他们的侥幸心理越来越严重，这也直接制约了证券投资基金市场的健康发展。因此只有建立统一的核算方法，对信息3/8披露问题进行规范化，保证证券投资基金市场透明操作，这样才有有效维护投资者的财产权益。2证券投资基金会计的核算对象是证券投资基金。因为证券投资基金会计的核算对象是基金，证券投资基金会计与别的会计的主要区别也在于主体的特殊性。证券投资基金的特殊主要表现在组织形式的特殊、运作方式的特殊、信息披露的特殊以及信息使用者的特殊。这些特殊性直接决定了对证券投资基金这个主体应该特殊对待，不能够整齐划一，证券投资基金无论在运营中还是在发展过程中都不能直接对现在有的会计核算办法直接套用。如果对现有的核算办法直接套用，那么很有可能因为这个行业的特殊性，不利于证券投资基金的健康发展。因此，建立健全证券投资基金行业的特殊核算办法已经刻不容缓。三、证券投资基金会计要素的确认和计量会计要素主要包括六大方面的内容资产、负债、收入、费用以及利润。在证券投资基金领域的会计核算中仍然符合这六大会计基本要素。这六大要素之间相辅相成，共同支撑着证券投资基金的运作以及发展。对证券投资基金行业的资产以及所有者权益这两大会计要素分析，通过对这两大要素的确认与计量，揭示会计理论在证券投资基金行业的重要意义。1证券投资基金资产的确认与计量4/8证券投资基金资产的最主要的特点是流动性强，关于对它们的资产的确认与计量，金融证券投资基金市场上有一套根据会计原理制定的核算方法。根据这套会计核算方法让证券投资基金行业得到了快速发展的同时，也出现一定问题。首先，对问题股没有提供账务处理数据，其次对部分股票的价值没有合理评估，低估了其价值。再次，配股权证也存在着估值不合理的现象。因此股票领域所面临的问题也是证券投资基金领域所面临的问题。国外在股票以及基金行业有着更深厚的经验，因此我们可以借鉴他们先进的经验，设立一个专门的估值机构，制定一套合理并公开的估值方案，进行有效评估。另外，在核算办法中对证券投资基金行业还有很多并不完善的地方。一方面要求按照市场价格进行估值，根据成本价与市场价之间的差额确定投资估值减值或者增值；另外一方面有要求持有债券期间按照票面的价值以及票面利率提收利息。而且，债券的成本包含在利息之外的所有购买的款项，也就是不对溢折价进行考虑。这种情况下在财务的处理上就出现了较为严重的问题。那些已经发行有一段时间的债券其中本文由论文联盟HTTP/收集整理已经包含了利息，这样债券利息收人和未实现资产利得中得到了重复计算。为了可以对这些问题解决，相关的部门必须实行普通的投资核算办法，在计提利息的同时对折溢5/8价分摊，这样才可以清楚的反应出应收利息、未实现利得与证券价值，确定出利润的最大获得，促进自身的发展与证券投资基金的发展。2证券投资基金所有者权益的确认和计量把基金所有者的权益称之为股东权益或者是业主权益是不正确的，人们可以习惯性的将基金所有者的权益称之为净资产。从静态方面来看，基金所有者的权益应该分为实收基金、损益平准金与未实现利得三个部分；从动态方面来看，基金所有者的权益应该是投资基金资产总额出所有债务后的余额。只有这样的划分，才可以更科学的对开放式基金的申购或者是赎回业务核算。对于证券投资基金所有者的权益的确认与计量，应该将申购款以及赎回款按照净资产进行三项具体划分。在目前的确认与计量方式中，会计将申购款与赎回款中的除去未分配利润与面值的两项金额都直接划为了未实现利得，但这并不符合这项的经济含义，应该规划为“超面值缴人资本”。因此，针对证券投资基金所有者的权益的确认以及计量，国家的有关部门应该确定科学的改革方案，对各个核算项目的具体要求进行明确规定，并逐步实施步伐，改善在证券投资基金核算中会计科目不明确的现象，这样才能保证证券投资基金的操作以及运营更加透明，也才能保证证券投资基金行业稳健发展。6/8四、证券投资基金的财务报告证券投资基金的财务报告跟一般的财务报告不同，证券投资基金经营的是有价证券，这种有价证券流动性很强。正是因为证券投资基金行业流动的是现金，因此一般企业为了反映资产的流动性以及短期的偿债能力所编制的现金流量表在证券投资基金的财务报表中是不需要的。除此之外，基金的会计报表也跟其他的会计报表有相同的部分，需要资产负债表以及经营业绩和分配表。因为基金交易的特殊性，因此必须逐日公布其净值，还有基金净值变动表等。在核算办法中规定财务会计报告应该由会计报表与会计报表附注组成。对外提供的会计报表主要包括资产负债表与经营业绩表、基金净值变动表和经营业绩表附表、基金收益分配表。考虑到对基金投资组合信息的披露要求，则应将投资组合表也纳入基金会计报表的范畴。五、证券投资基金的财务分析针对证券投资基金行业的财务分析应该以财务报告等应以财务资料为基础，并对投资机构等财务状况和经营成果进行评比分析。财务的信息使用者通过对财务分析获得所需信息。对证券投资基金的财务信息使用者来说，不同的使用者有不同的信息需求。事实上，对一个基金进行全面的评价，需要考虑的内容很多，其中不仅涉及到如社会环境和经济政策这些宏观层面上的分析，同时还包括如7/8基金经理人、风险、流动性等微观层面的分析，这些分析都是建立在完整的分析体系之上的。因为这种分析的技术相对复杂，并且专业性强，因此成熟的基金市场往往需要经由专门的评级机构进行评析。对一些小型投资者来说，要获取投资对象的信息，可以对财务报告进行基本分析。但常规的财务报表相对来说较为简单，因此相关的财务指标也比较简单，具体包括的内容为基金净值、净值增长率、资产收益率、粉红收益率、现金收益率以及投资对象资金占有率。结语近些年来，我国国民经济持续发展，其中金融行业关系到整个国民经济的稳健以及深化体制改革的顺利进行，同时金融行业也制约着国民经济的优化资源配置。证券投资基金行业相对于整个的金融行业来说，并不成熟，但是随着我国居民的收入增加以及生活质量的提高，证券投资基金可以推动国民资产从