中外会计准则——投资的比较

1、中外会计准则投资的比较随着社会主义市场经济的发展，企业作为商品生产经营者，自主经营、自我发展、自负盈亏的体制日益完善。为了增强竞争力、降低经营风险，并求得长远稳定的发展，企业必须进行多角化经营。适时进行投资活动则是企业实现多角化经营的有力手段之一。因此，投资活动伴随企业生产经营活动人深入进行而日益成为企业经营活动的重要组成部分。市场经济既是竞争经济，又是风险经济。投资活动的产生是基于企业对未来市场发展，企业自身发展战略等综合因素巨作出合理预测后所作的决策。投资，尤其讳是长期投资，产出后即成为企业总资产的重要部分，但是与其它资产不同的是：投畔资资产不仅会因市场价格变化而在实质上发生变化，而且还会

2、因被投资单位经营状崭况的变化而在实质上发生变化，如果对此绵认识不足，将严重歪曲企业资产信息，尤笑其对一个上市公司而言，其财务信息的公沌开性决定了其所有财务信息将成为在宏观笏上引导社会资源有序、高效流动的指南针裙，其财务信息不真实所导致的后果是可想扳而知的。有鉴于此，我国经过有关专家、学者参考国际会计准则以及英国、法国、簿德国、加拿大、澳大利亚、日本、台湾、劢香港等国家和地区的会计准则，结合我国罂实际制定并于1998年6月24日颁布知了企业会计准则投资。该准则的箨实施，为规范会计信息披露，提高会计信诘息的有用性，推动证券市场的发展具有重旨要意义。该准则包括引言、定义、投资的分类、投资成本的确定、

3、投资账葜面价值的调整、投资的划转、投资的处置、披露、附则共9个部分。其中，引言段鱼说明投资准则规范的范围；定义段分别对掩投资、短期投资、长期投资、成本法、权颖益法、债券投资溢价或折价、可收回金额璩和公允价值等8个名词进行定义；投资的分类段将投资分为短期投资成本的确定，忻采用权益法核算长期股权投资时产生的股迭权投资差额的摊销；投资账面的调整段分菁别规范在投资期间内短期投资、长期债权蹙投资、长期股权投资、长期投资减值所涉鬲及的投资账面价值的变动；投资的划转段蹰说明长、短期投资之间划转的价值确认；艿投资的处置段规定投资处置时的会计处理；披露段要求企业在财务报告中应披露与呐投资有关的事项；附则段说明该

4、准则的解黏释权和实施期限。二、比较本节仅就我国的企业会计准则-投资仂与国际会计准则第25号-投资会计、国际会计准则第28号-对联营企髟业投资的会计、英国的标准会计实务绎公告第1号-联营公司会计和财务报告准则第2号-对子公司会计、加拿大的加拿大特许会计师协会手册第3010章、3050章、澳大利亚的澳大缮利亚会计准则第1060-合营投资和痂澳大利亚会计第1016准则-1016联营投资、中国台湾的财务会计准搭则公报第5事情-长期股权投资会计处理以及其它国家会计准则中有关投资的部镟分作一比较。关于范围尝投资准则到底涉及哪些项目，主要取决于氓两个因素：一是对投资所下的定义，二是辚与其它具体准则的分工，即

5、，虽符合投资陟的定义，但在其它准则或拟订中的其它准嗖则中涉及。财务会计中的投资有仲广义和狭义之分。广义的投资可分为对内投资和对外投资两大类，狭义的投资一般仅包括对外投资，而不包括对内投资。我拶国准则所指的投资，仅指狭义投资中的权骓益性投资和债权性投资。即除了不包括固松定资产投资、存货投资等对内投资外，还不包括在其它准则中规定了的以下各项：轮外币投资的折算、证券企业以及专门从事营证券经营业务的其它企业的证券投资的核沥算、合并会计报表、企业合并、房地产投资、期货投资等。国际会计准则第25号礴-投资会计中也排除了其它准则中规定的对附属公司的投资、对联营企业的投资、对合营企业的投资、商誉、专利权、商标

6、权和类似资产、融资租赁、对退休金计划秀的人寿保险企业的投资，对投资所得的利息、使用费、股利和租金的确认基础。美镀国的投资会计所依据的准则散见于会计准璩则委员会意见和财务会计准则公告，以及黪财务会计准则委员会解释、财务会计准则委员会技术公报。关于定义1、投资国际会计准则第25号-投咎资会计将投资定义为：“投资，指企业咫为通过分配来增加财富；为资本增值或通过贸易关系，而给投资企业带来其它利益箍而持有的资产。”国际会计准则第2号“存货”所述的各种存货不是投资。国际会醣计准则第16号“不动产、厂房和设备”保所述的不动产、厂房和设备也不是投资。镯国际会计准则对投资的定义先提供一个大的概念，然后在大概念的

7、框架下再剔除诸蘑如存货、固定资产等虽符合定义，但国际疬会计准则认为不是投资的部分。我国的准髟则将投资定义为：“企业为通过分配增加茎财富，或为谋求其它利益，而将资产过渡缨给其他单位所获得的另一项资产。”从此偌定义看投资通常中将企业的部分资产转让给其它单位使用，通过其它单位使用投资重者投资的资产创造效益后进行分配所取得票的，或者通过投资改善贸易关系等从而达到获取利益的目的。另一方面，某些投资巨，如在证券市场上进行短期性质的股票或鲫债券的买卖，这种投资实际上是将现金投资入证券交易所，通过证券的买卖获取收益。这种收益实际上是对购买证券的投资燧者投入的所有现金再次分配的结果，以使砟资本增值。2、短期投资

8、各国对蛤短期投资的的定义中有一些共同的术语，箱如“现金等价物”“可随时变现”，“持有时间不超过一年”等，但仍存在一些差别。我国准则中将短期投资定义为“指能够随时变现，并且持有时间不准备超过一扁年的投资”。我国对“短期投资”从两个勇方面界定，一方面是易变现，另一方面是叻意图短期持有。国际会计准则、德国、加拙拿大、中国香港与我国的定义基本一致。骛英国、法国、澳大利亚在定义中仅指出短碚期投资的可随时变现的债券，打算持有至一年以后至期日，此投资应属于长期投资葫。中国台湾将短期投资定义为“随时可变现，并准备在一年或一个营业周期内变现刖的投资”，与我国的定义相比，二者在本淳质上是一样的。关于投资的分类取国

9、际会计准则第25号-投资帜会计中要求：在会计表中划分流动资产和长期资产的企业，应将短期投资列作流沥动资产，长期投资列作长期资产；在资产极负债表中不划分流协资产和长期资产的企盯业，出于计量的目的，也应对投资的计价电按短期和长期的要求作一区分。短期投资胗和长期投资的划分，不同的国家有不同标类准，在德国、中国香港、国际会计准则将螽短期投资比较严格地限定以一年为标准；但法国、英国、澳大利亚对期限的标准并筚不是很严格，而是更多的考虑企业资产的品连续使用；我国的准则要求，长短期投资辆的划分主要依据管理当局的意图而定，管余理当局意图短期持有的，作为短期投资；郧意图长期持有的，作为长期投资。但投资懊是否作为短

10、期投资，应当符合两个条件：堍能够在公开市场交易并且有明确市价，例裘如，各种上市的股票和债券，并保持其流鲽动性和获利性，这一条件取决于管理当局的意图。不符上述条件的投资，作为长期谏投资。关于投资成本的确定婉投资成本的确定是投资的计量问题，镍即为取得一项投资发生多少耗费。投资成本的确实是确定企业为取得一项投资而发淘生的支出有多少可以计入投资账户、确认为企业的一项资产，并在资负债表资产方獭的相关投资项目中列示。投资成本的确定彩主要涉及到三个问题：一是取得投资额同甥时取得一项债权的处理。其处理方法有二种：将该债权计入投资成本，待实际得到堞股利或利息时，再冲减应收项目。二是为玳取123下一页得投资狡而发

11、生的相关费用的处理。例如：若取得庵一项长期债券投资，对于取得长期债券投资时支付的税金、手续费等相关成本是否势构成投资成本。一种认为，相关费用应当直接或分摊计入损益，另一种认为，相关费用应计入投资成本。三是以放弃非现金杯资产而取得的长期投资成本的确定是按公犋允价值呢？还是按评估确认的价值。我国会计准则规定“投资成本，是指取得投资对实际交付的全部价款，包括税金撬、手续费等相关费用。但实际交付的价款瀣中包含的已宣告而尚未领取的现金股利，烽或已到期尚未领取的债券利息；长期债券投资成本扣除相关费用及应收利息，与债逼券面值之间的差额，应作为债券投资溢价或折价；以放弃非现金资产而取得的长期莎股权投资，投资成

12、本以所放弃的非现金资辇产的公允价值确定，如果所取得的股权投梏资的公允价值确定”。国际会计准则第貌25号-投资会计规定“投资成本包括觚佣金、各种服务费、税金和银行手续等购置费用”：“如果一项投资是全部或部分让通过发行股票或其它证券来购置，其购置茕成本就是所发行证券的公允价值，而不是吼名义价值或面值”：“结果一项投资是全砭部或部分地通过其它资产的交换而取得，偏其购置成本应参照所放弃的资产的公允价黹值来确定”：“如果所购入的投资的公允畎价值更为清楚，也可以此作为购置成本”矸。另外，国际准则还规定“与一项投资有倮关的应收利息、使用费、股利和租金，通煊常作为收益即投资的回报处理”：“债券菁投资的购置成本

13、与偿还价值之间的差额通常应由投资者在从购买至到期前的期间内檎摊销，从而使投资的收益前后一致”。从以上对比我们可以看出国际准则中的投资槽成本即购置成本，购置成本中所包含的应癸收利息、使用费、股利和租金不作为应收坌项目，而是成本的一部分，待这些应收项翻目不计入投资成本的处理不同。再者针对蟾债券投资发生的相关费用，我国准则中规汛定：对购入长期债券发生的相关费用，我诟国准则中规定：对购入长期债券发生的相磁关费用计入投资成本，但同时采用重要性手原则，即如金额较小，可于购入时一次计蒋入损益；如金额较大，计入投资成本，并拇单独核算，于债券购入后至到期前的期间妓内在确认相关费用，作为折溢价而在购买席日至到期的

14、期间内摊销。关于投资账面价值的调整1、短期投资鸬的期末计价方法。短期投资在持有期间内嫣期末计价方法有以下三种：一是成本法。嵊即指投资成本入账后直到成本变现前均不寅调整短期投资账面价值的方法。按成本计颇价在投资持有期间内，不确认由于对短期剿投资进行估价而产生的未实现损益，直到溜短期投资出售时，再确认损益。这种方法在中国香港及日本允许采用，如日本规定在市价低于成本不到50%时，应采用成唿本法。二是市价法。即指在每一会计期末醢编制会计报表时，短期投资账面价值按市愈价调整，并据此反映于资产负债表上的方扔法。这种方法在中国香港和国际会计准则妤中提介采用。三是成本与市价孰低法。指嗷短期投资的市价在购买日以

15、后减少时，投资成本也应减少到一个较低的价值所采用鲇的一种子计价方法。在具体处理时，当市瑞价低于成本时按市价计价，当市价高于成本时按成本计价，这种方法在加拿大、德睾国、中国台湾、中国香港、法国、国际会计准则等多数国家、地区和组织采用。在字具体运用成本与市价孰低法计价时，有的瓢专家建议采用可变现净值或公允价值代替薇市价，如澳大利亚、英国准则规定短期投资的期末计价采用成本与可变现净值孰低法。另外，对于短期投资采用成本与市价孰低计价的情况下，具睾体采用哪种方法，各国有不同的规定，它逐们的理由如下：有的认为，企业或投资者所关心的是短期投资整体的价值总额，而盒不是每项个别投资，因为这些投资是作为共同财富的

16、储存形式为企业所持有，因而，以成本与市价孰低计价的投资是以投资总体为基础，而不是以单项投资为基础计价。也有的认为：短期投资采用成本法计详价时，是以单项投资为基础，而存货在计提跌价准备时也以单项为基础，既然存货悔以单项为基础计算，而短期投资同样属于麇流动资产为什么却要在整体基础上进行比丌较，按谨慎原则惯例是以单项作为比较基掊础的的。还有的认为：短期投资种类不多，但不同的投资项目具有不同的投资风险和报酬，因此建议至少按投资类别或总体萝计提跌价准备。在英国和中国香港一般只菸允许以单项投资为比较基础，国际会计准斟则为迎合不同国家的需要，三种方法均可嘻采用。考虑到我国采用成本与市价孰低计蓑价有一个熟悉过

17、程，允许企业根据自身情迭况，分别采用按投资总体，投资类别或单罟项投资计算并确定计提的跌价损失准备。供但如果某项短期投资比较重大，则应按单鳏项投资为基础计算并确定计提的跌价损失准备。2、短期投资未实现损益惜的处理。短期投资的期末计价可采用三种犹方法，即成本法、市价法、成本与市价孰胪低法。若采用成本法，由于在短期投资持喂有期间不调整短期投资账面价值，因此，绑不确认由于对短期投资进行估价而产生的孔未实现损益，如日本。若采用市价法、或惠市价与成本孰低法时，由于市价波动，期瘗末需地账面价值进行调整。因此，需对未璨实现的损益中以确认。对未实现的损益会篚计上有两种处理方法：一是将市价高于或视低于成本的估价损

18、益均计入当期损耗益。镡如国际会计准则规定，以市价计价的短期闯投资，市价的降低与回升，均计入损益。纭中国台湾也采用此处理方法。二是将未实军现的收益不确认，仅将损失计入当期损益跏，如中国香港规定，未实现收益不确认，簟未实现损失计入损益。采用这种方法的还椰有法国、加拿大、澳大利亚。我国准则规戤定“市价低于成本的金额确认为当期投资舨的损失，已确认跌价损失的短期投资的价胭值又得以恢复时，应在原确认的投资损失窑的金额内转回”。即，未实现损失计入损益，未实现收益在一定范围内转回。3、长期债券投资溢折价摊销方法。长蕻期债券投资的溢折价是指长期债券的投资成本与债券面值之间的差额。投资成本高楱于债券面值的部分，称

19、为长期债券投资的锋溢价，投资成本低于债券面值的部分，称漪为长期债投资溢折价，不同国家和地区对诃溢折价的会计处理不尽相同，大致分以下源几类：一是不要求长期债券投资的溢折价捷在存续期内摊销。如法国、德国、澳大利济亚。二是要求将长期债券投资的溢折价在绣存续期内摊销，但未规定采取什么摊销方瘿法，如英国、中国台湾。三是要求采用直哿线法摊销。如日本。四是要求采用直线法祗或实际利率法进行摊销，采用这种方法的垤有我国、加拿大。国际会计准则基本上采颃用第二种方法，其具体规定为：债券投资嘘的购置成本与赎回价值之间的差额，通常琶在投资者购入后至到期前的期间内摊销。袅折价或溢价的摊销额如同利息一样借记或雕贷记收入，并

20、增减债券投资额账面价值。茬其规定中没明确指出溢折价的摊销采用什稗么方法。4、长期债权投资的期犍末计价。长期债权投资一般按摊余价值或械摊余成本计价。债权投资的摊余价值，包喵括投资成本、应收利息以及债券溢价或折概价摊销调整后的金额；分期付息债券的摊嚏余价值即为摊余成本，包括投资成本以及债券溢价或折价摊销调整后的金额。美国FASB115号准则中采用摊余成本计矬价，但是规定这类投资只要没有发生永久性价值减值或投资分类的变化，其账面价叱值一般不做调整。国际会计准则第25号殃规定，长期债权投资，在资产负债表上一泼般应按成本列示，若市价发生下跌，也可潋按重估金额列示。我国对长期债权投资的瞢期末计价按以下方法

21、确定：一是长期债权寸投资发生价值减损，应当按照账面价值计墨价，即摊余价值扣除有关投资减7、长期投资的减值。长期投资减值的会溽计处理受长期投资期末计价的会计政策的笈影响。长期投资市场价值的减损应不应减甜记投资成本；其次，未实现损益是计入股啻东权益还是计入当期损益；再次，发生市纠场价值回升时，调减的账面价值能否转回致；最后，同短期投资一样，对长期投资的弓市场价值计价时，是采用整体为基础的方猪法还是单项为基础的方法。以下仅列示我酏国、美国、英国、加拿大、中国台湾和国奎际会计准则对长期投资减值的有关规定。我国准则规定长期投资的减值准备微应控制个别投资项目计算确定，如果由于胶市价持续下跌或被投资单位经营

22、状况变化邀等原因导致其可收回金额低于投资的账面致价值，应将可收回金额低于投资账面价值叨的差额首先冲抵该项投资的资本公积准备阂项目，不足冲抵的差额部分确认为当期投建资损失。美国准则规定所有以成媒本法核算的证券以总额成本与市价孰低法蜂计价，当总市价低于总成本时，调减账面价值，未实现损失，在资产负债表中作为股东权益的减项，当认为价值下跌为永久锿而非暂时性的，这部分损失计入当期收益。采用权益法核算时，当投资的市场价值诃发生永久性减损时，调减期账面价值到市鹰场价值。中国台湾财务会计准则规定长期股诧权投资采用成本法，如属公开市场交易之股票者，应按成本与市价孰低评价，其方条法采以总成本与总市价比较之，并设置

23、“绷长期投资未实现跌价损失”及“备抵跌价损失”科目，前者不列入损益计算，于资忧产负债表上列为股东权益之减项，后者则黪列为长期投资之减项。长期投资未实现跌螯价损失，若有证据显示市价回复之希望甚小时，应即转为实现跌价损失，列入当期牧损益计算，该投资之成本应降低至市价，劂并作为新成本。投资于非公开交易之股权塥，如有证据显示投资之价值确已减损，且榻回复之希望甚小时，应承认其损失，并以承认损失后之该投资账面价值作为新成本。长期股权投资采用权益法，被投资公司籴股价发生持久性之大幅度下跌，且回复之鸫希望甚小时，投资公司应承认其跌价损失铋，列为当期损益。国际会计准则烽规定长期投资通常以成本计价。不过，当皴长期投资价值发生非暂时性减损时，其账亠面价值应予抵减，以确认这种减损。长期投资的账面价值通常逐项确认。不过，在南某些国家，作为长期投资的有价权益性证局券可以总体基础上的成本与市价孰低法计雇价。在这种情况下，投资价值的暂时性下瘗跌及所续恢复计入权益。长期投资价值因陶非暂时性减损对其账面价值的抵减，除冲销前期重估增值外，应计入利润表；当该莜项投资价值回升或减损原因不复存在时，扇其抵差部分可以转回。英国准则葳规定以成本与可变现净利值孰低计价，若箪权益性投资的市场价值发生永