央行资金风险：操作行为与监督效能的博弈

1、央行资金风险：操作行为与监督效能的博弈 一、央行会计风险分布现状 人民银行的会计部门是信贷、 货币资金运作核算和反映的直 接部门，承担着经理国库、货币发行、会计核算、资金清算等重 要职责。简单来说就是央行营业部管理监督中央银行资金的会计 行为。传统上，央行会计核算是以集中领导、分级管理的中央银 行会计核算管理体制， 实行各级央行为一个核算主体， 通过手工 联行进行资金汇划和清算， 并最终由总行对账中心发送对账信息 实施账务核对的账务处理模式。 而现行模式是从分级核算改变为 集中核算， 由央行会计集中核算系统进行内部账务处理、 连接同 城票据交换系统和大小额支付系统为金融机构提供清算服务 , 并

2、办理央行内部资金汇划业务。 比较之下， 现行模式下央行会计 业务在核算主体、账务处理、事后监督等方面发生了较大变化 , 中央银行实现了资金汇划和清算的同步目标， 资金清算方式由相 对封闭、相对间接走向开放、直接。同时原来县级支行之间的联 行业务变为核算中心内部转账业务， 账务环节减少，资金流转 速度加快，这一系列的变革在提升了央行会计核算水平的同时导 致央行会计风险历史性变革， 主要表现在制度性风险、 操作性风 险、管理性风险分布呈现新特征，央行资金安全遭遇新危机。 制度性风险主要表现在现有制度不能涵盖各类业务全过程， 使得部分业务环节或人员处于失控状况或者虽然出台了一些规 定，但出台的新规定

3、原则性强，可操作性差；操作性风险是指不 足或不正确的流程、 人员、系统或外部事件导致业务或实物不合 规的可能性； 管理性风险是指会计管理和事后监督跟不上会计核 算主体和核算组织形式的变化， 会计核算不能按照规范化的要求 执行而形成的风险。 从理论上看， 制度性风险和管理性风险都属 于可控制风险问题。 究其原因是任何业务变革中对新事物的总有 一个熟悉过程， 这往往表现在制度不完备、 管理滞后于各业务变 化，但这两种风险可以通过进一步改革和完善来消融， 如制度性 风险可以借助健全制度的手段加以规避， 管理性风险在管理层逐 步洞悉业务处理过程后出台各项内部制度来完善进而规避。 而操 作风险从引发部位

4、来讲， 它是对具体业务的一系列操作行为的产 物，难以全部控制，通常管理层采取规范流程、减少人为操作环 节、优化处理系统等措施来降低操作风险， 但却不能做到完全规 避。 从实践运行看， 央行内部把账务核算组织是由为网点柜、 联 行柜、综合柜及事后监督四个部分构成。 这四个部分相互独立运 行，但又由上自下形成会计核算的链条关系。 与之对应的账务操 作流程是从凭证受理、接柜、记账、复核，到联行资金汇划、凭 证传递、装订、入库保管在四个部分之间不可逆向地传递。从各 组织环节来看， 由于央行资金具有流动性强 , 涉及的结算环节多 资金清算速度快的特点 , 会计核算风险点成散状分布态势 （如图 1）。具体

5、表现在： 1、总体上各风险在四个组织环节均有分布，但各显特点， 呈现不均匀态势。 实际上， 各风险普遍存在于央行会计核算过程 中，但在各环节又表现为不同比重。由图 1 看，操作风险主要分 布在网点和联行操作性强的环节中。 管理性风险集中在综合和联 行两个环节，且分别表现为效能低下和管理不到位的不同形式。 制度性风险在各环节的比重相对小， 且主要分布业务操作的小环 节上。 2、从各风险表现看，操作风险分布在各组织环节之中，成 为资金风险的主导因素。 从风险分布上看， 各组织环节集中存在 着由于人员、 系统及可能的外部事件等引起的操作风险。 分环节 来讲，网点柜是账务核算的起点，几乎所有业务都须人

6、工操作， 核算质量随人为操作风险的影响变动； 联行柜作为资金流转的重 要关口， 人员和系统引发的操作风险不容忽视； 综合柜作为权限 最大的业务操作平台， 是对会计核算结果的控制行为， 人为操纵 账务的可能性必须引起关注。 事后监督作为ABS的后续监督管理 的组织环节， 由于时间滞后、 实效性差 , 相互之间的信息不对称， 不能对会计核算进行全方位的监督控制， 对于违规操作和营业部 门内部控制根本无法实施控制。 事后监督的风险集中在人为性的 操作风险， 主要表现在监督人员的道德风险、 逆向选择及素质低 不胜任工作。 3、制度性风险和管理性风险分散在各组织环节的内控管理 下。由于人民银行的内控制度

7、、操作规程、人员素质等还未完全 适应当前支付清算系统环境的要求 , 部分制度对业务指导不够细 化，导致可操作性差； 联行和综合业务内部约束及管理未达到常 态化，管理效能有待进一步提高。 在央行会计风险如此分布态势下， 央行风险管理何去何从才 能高效地做好资金合理流动。 不难看到， 央行会计核算的组织环 节平行独立对资金风险起到了充抵作用。 制度性和管理性风险所 占比重不大， 且能够通过对内部资源管理和调控加以消融的。 但 对于操作风险来说， 无论是理论上还是实践中， 都不可能彻底消 除，从对央行会计的环节分析来看， 操作风险寓于业务流程之中， 成为央行资金风险的主要威胁。 二、操作风险诱发的资金风险表现 从以上分析看，操作风险是央行会计风险应控制的重要内 容，一系列由于操作风险引发的会计行为给央行资金带来了很大 的隐患 （ 如图 2） 。特别是在现行核算模式下，支付系统运行对央 行会计核算的最核心影响是改变了资金清算方式， 这种改变在业 务操作上的表现是业务处理的不可逆转， 这就要求操作环节的控 制必须严格到位。 从业务处理流程看， 操作风险贯穿央行会计核 算过程的始终，是各组织环节着力控制点。央行会计从接柜、审 核、记账、复核到内外对账等核算流程里 , 实际上是由人、系统 及流程组成的操作组织在一系列