船舶融资租赁的法律风险与司法实践

1、 船舶融资租赁船舶融资租赁 新购船舶融资 售后回租模式 定义定义 出租人根据承租人对船舶的特定要求和对船厂的选择，出资向造船厂购买船舶并 租给承租人使用，由承租人分期支付租金的一种融资模式。所有权属于出租 人所有，租期届满，租金支付完毕船舶所有权即转归承租人所有。 船舶融资租赁的立法现状 合同法、海商法均没有做出专门规定 审理船舶融资租赁纠纷的法律依据匮乏 1 司法解释、指导性意见只针对动产的融资租赁 2 船舶登记制度中没有专门的船舶融资租赁事项 3 融资租赁船舶的扣押和拍卖存在争议 4 承租人从船舶所有人处租用船舶，在租期承租人从船舶所有人处租用船舶，在租期 内按期支付租金，并获得租期内船舶

2、的内按期支付租金，并获得租期内船舶的 使用权，一般不购买船舶。使用权，一般不购买船舶。 船舶经营性租赁的定义和特点 经营租赁可以在承租企业的负债表外计提经营租赁可以在承租企业的负债表外计提 ，不影响企业资产负债表，也不会增加，不影响企业资产负债表，也不会增加 航运企业的负债量，这对航运企业来说航运企业的负债量，这对航运企业来说 可以很好地控制其资产负债率。可以很好地控制其资产负债率。 融资租赁与经营租赁区别 扩张船舶运力的资金不足扩张船舶运力的资金不足满足经营使用的需要满足经营使用的需要租赁目的 融资性的长期使用融资性的长期使用租期不固定，往往较短租期不固定，往往较短租赁期限 承租方的需求订购

3、船舶承租方的需求订购船舶融资和选购出租方确定融资和选购出租方确定船舶选择 Page 6 经营性租赁对于出租人风险较大 经营租赁一般租期较 短，且约定承租人和 出租人可提前通知中 止合同。 经营租赁船舶的使用 权和所有权不完全分 离，与船舶有关的风 险没有转移。 出租人负责船舶的交 付缺陷、维护、保养、 保险，在航次租船还 负责滞期、速遣、绕 航等费用。 船舶融资租赁的主要风险 承租人违约风险 船舶的控制风险 船舶留置权风险 船舶优先权风险 承租人的违约风险 风险因素 市场因素 承租人未按出租人同意或约定的方式和船 舶价值投保船舶损害险 船舶因不可抗力等不能归责于当事人双方 的事由而致灭失或损坏

4、 承租人由于航运市场行情陡降，如在当前 金融危机下, 经营管理不善,资金周转失灵 主要体现为承租人到期不支付租金 保障缺失 船舶的控制与操作风险 船舶的流动性，可能船舶船舶的流动性，可能船舶 在整个融租期间都没有在在整个融租期间都没有在 国内港口挂靠。国内港口挂靠。 营运都是由承租人安排的，在营运都是由承租人安排的，在 整个租赁期内，出租人对船舶整个租赁期内，出租人对船舶 的实际控制能力较低。的实际控制能力较低。 当承租人一旦违约时当承租人一旦违约时,出租人出租人 要行使船舶的取回权要行使船舶的取回权,在实务在实务 中是非常困难。中是非常困难。 船舶优先权 船员工资及劳动报酬 船舶优先权船舶优

5、先权 1 海上人身伤亡赔偿 2 港口规费及救助费用 3 营运的侵权财产赔偿请求 4 狭义的船舶留置权 海商法的规定 船舶的造船人和修船人为权利主体 因造船合同或修船合同而占有船舶 所留置船舶不必须是债务人所有 广义的船舶留置类型 船舶救助人光船承租人沉船打捞人港口经营人 Page 13 船舶留置权与船舶优先权的关系 船舶优先权担保的是法定的特殊海 事债权。 船舶留置权效力产生于占有船舶； 船舶优先权效力的产生既不需要占 有，也不需要登记。 船舶优先权先于船舶留置权受偿。 船舶优先权的行使需要通过法院扣 押、拍卖船舶来实现。 扣押船舶的主要法律规定 法律依据：法律依据： 海事诉讼特别程序法 最高

6、人民法院关于海事法院诉讼 前扣押船舶的规定 主要定义：主要定义： 船舶扣押指的是海事法院根据海事 请求人的申请，为了给予请求人海 事请求的实现以保障，而对特定当 事船舶或被请求人所有的船舶所采 取的扣押强制措施。 诉前扣船需基于特别海事请求权 常见类型 碰撞救助 海上运 输 海上保 险 供油租船 船舶污 染 共同海 损 n海事请求权是指与海运船舶的建造、 买卖、租赁、营运、操作、救助以 及船舶的所有权、占有权、抵押权、 优先受偿权等有关的或者由此产生 的索赔权利 n该当事船舶的所有人应对该海事请 求负有责任，在申请扣押时和发生 海事请求时必须属于同一船舶所有 人 Page 16 反担保金额应包

7、括扣押期间的船舶维持 费用、船期损失等。 创新-责任保险 船员劳务纠纷、人身损害纠纷的 扣船申请人可以不提供反担保 Page 17 责任保险：责任保险： 上海航运保险协会开发推出 了海事诉讼保全责任保险， 主要承保因错误保全造成的 海事保全被申请人或第三人 的直接经济损失。 责任保险保证函：责任保险保证函： 上海海事法院在全国首次推 出了海事诉讼保全保证函推 荐格式文本，列明了包括扣 船在内的海事司法实践中常 见的保全类型，表述更为精 准简洁。 Page 18 光租船舶可以被扣押和拍卖 在海商法中，光船承租人的身份很多时候等同于船舶所有人； 故光租船舶可以被扣押和拍卖 船舶所有人要注意光船承租

8、人的资信，加强对光船承租人经 营船舶的监督与管理 Page 19 出租人以船舶所有权人身份，对不为其 占有的自有财产申请法院保全，其理 由合法正当。 宁波海事法院审理的华融金融租赁股份有 限公司与浙江辽远海运有限公司船舶融 资租赁合同案，法院依据出租人申请， 扣押了船舶建造人台州沿海造船公司建 造完成的两艘6500载重吨散货船“辽 远17”、“辽远19”两船。 Page 20 融资租赁合同的诉请类型与裁判 此种情形属于租金加速到期，合同并未此种情形属于租金加速到期，合同并未 解除，承租人在租赁期届满前仍享有占解除，承租人在租赁期届满前仍享有占 有使用租赁物的权利。有使用租赁物的权利。 法院应告

9、知其作出选择。如承租人拒绝作出法院应告知其作出选择。如承租人拒绝作出 选择，属于无明确的诉讼请求，应当驳回起选择，属于无明确的诉讼请求，应当驳回起 诉。如出租人作出选择后有了明确的诉讼请诉。如出租人作出选择后有了明确的诉讼请 求，再行起诉，法院应予受理。求，再行起诉，法院应予受理。 因未付租金通常高于租赁物的现值，故收回因未付租金通常高于租赁物的现值，故收回 租赁物往往不足以弥补出租人的全部租金债租赁物往往不足以弥补出租人的全部租金债 权，此时，如果出租人同时主张承租人赔偿权，此时，如果出租人同时主张承租人赔偿 其租金债权扣除租赁物价值以外的损失的，其租金债权扣除租赁物价值以外的损失的， 法院

10、也应予以支持。法院也应予以支持。 对支付到期未付租金的诉请，是对合同解除对支付到期未付租金的诉请，是对合同解除 以前的已到期债权的主张；第二部分有关收以前的已到期债权的主张；第二部分有关收 回租赁物的诉请，则属于对合同解除后的责回租赁物的诉请，则属于对合同解除后的责 任清理。因此，二者并行不悖，同时支持。任清理。因此，二者并行不悖，同时支持。 Page 21 现有船舶融资租赁纠纷的主要类型 案件类型 诉前扣押与保全 诉讼时效与保证时效 船舶权属确认 合同性质与合同效力 担保人的担保责任 船舶租金给付 进入海事法院审理的船舶融资租赁案例数量不多： 1、国内船舶融资租赁起步晚，相关业务的绝对数量少； 2、进入海事司法视野的船舶融资租赁纠纷，体现出了以要求承租人 和担保人承担融资租赁合同违约责任的突出特点。 Page 22 履约担保与保险 对承租人违约风险的防范 承租人中途解约禁止条款 船舶瑕疵担保免除条款 出租人的中途解约权 不可抗力致损条款 资信调查及项目评估 Page 23 船舶的控制与操作风险防范 根据合同检查权条款了解船舶航线 与船舶管理公司或船舶代理公司联系 委托劳氏海事机构调查船舶的动态 向船舶挂靠港所辖海事法院申请扣押船舶向船舶挂靠港所辖海事法院申请扣押船舶,行使船舶取回权行使船舶取回权 Page 24 船舶优先权风险的防范