公司投资业务的制度（完整版）

1、公司投资业务的制度第一章总则第一条为加强对XX公司投资活动的监督和管理，规范集团及 下属企业的投资行为，明确集团各层面在投资活动中的权利和职责, 提髙投资质量，防范投资风险，确保投资保值增值，维护出资人利益。 根据中华人民共和国公司法、XX市国有企业投资监管管理暂行 办法等有关法律法规，以及XX公司章程，制定本办法。第二条 本办法适用于集团本部、集团下属全资子公司、控股子 公司（以下简称“二级子公司”，集团及子公司作为投资主体时，以 下统称“公司”）的投资活动及投资管理。第三条本办法所称的投资，主要是指集团及下属合并会计报表 范围内的所有企业，以货币资金、有形资产（包括建筑、设备及其他 实物资

2、产）及无形资产（包括土地使用权、商标、专利权、专有技术 等）进行的各类投资。（一）按照投资的不同对象，投资可分为：战略性投资、财务性 投资和实业类投资。（1）战略性投资。战略性投资主要是指政府交办的、需较长时 期持有的、具有战略价值的投资项目的投资活动。（2）财务性投资。财务性投资主要是指通常不参与投资标的直 接经营活动、中短期持股权、通过股权转让获取资本利得收益、且以 盈利为主要目的的投资活动。（3）实业类投资。实业类投资主要是指直接负责或参与投资标 的的经营活动、较长期持有股权的投资活动。（二）按照投资形成的资产性质，投资可分为固定资产投资、无 形资产投资、股权投资、金融投资等。（1）固定

3、资产投资。公司进行基本建设、技术改造、装饰装修、 设备购置（车辆及其他必要办公设备购置除外）等，以及房地产建设 开发的投资行为。（2）无形资产投资。公司收购其他企业的专利权、非专利技术、 计算机软件、著作权（版权）等知识产权及商标权（品牌）、许可证、 特许经营权等其他无形资产的行为。无形资产投资管理按固定资产投 资管理办法处理。（3）股权投资。公司对新设企业出资、对存续企业的增资以及 收购企业股权等投资行为。（4）金融投资。公司进行证券（股票、债券、基金单位）交易、 期货交易、外汇交易、委托理财等投资行为。财务部门购买银行金融 产品另行参照相关规定。第四条投资活动及投资管理应当遵循以下原则：（

4、一）体现集团的功能定位，符合战略发展规划的原则。投资活 动应当体现集团作为国有投资控股和资本运营公司的功能定位，符合 公司战略发展规划。集团鼓励能够显著提髙实业集团行业地位或者主 营业务盈利能力的投资，控制非主业投资，谨慎从事金融投资。（二）坚持可行性、盈利性及风险可控性相结合原则。投资应与 公司资产规模、筹资能力以及管理能力相适应。公司应完善风险防范 体系，有效控制投资风险。（三）体现充分授权与责任落实相统一原则。集团对二级子公司 的投资决策充分授权，以提高管理效率，发挥二级子公司能动性，并 有效落实决策责任。（四）强化管理监督的原则。加强对投资计划过程、决策过程、 实施和投后管理过程的管理

5、、监督，检查和评估，促进投资活动最大 程度符合预期成效。第五条集团对投资活动实施全覆盖管理，集团投资发展部是集 团投资活动管理的归口部门，负责集团年度投资计划的编制、调整和 计划执行情况的跟踪、投资项目的审批和备案的组织、投资项目实施 情况的分析汇总、投资项目投后管理的检查和评估等工作。第二章投资决策权限划分第六条集团投资决策实行审批制或备案制。第七条提交审批或备案的投资主体可分为： 集团本部； 集团平台类子公司及下属子公司（以下简称“平台公司”）； 集团实业类子公司及下属子公司（以下简称“实业集团”）。第八条提交审批或备案的投资限额以货币出资额为基准，非货 币出资金额以备案或核准的评估值为基

6、准。第九条二级子公司提交审批或备案项目应包括二级子公司及下 属合并会计报表范围内企业的全部投资项目。第十条集团对部分投资项目实行审批制度。（一）须集团审批的投资项目：（1）集团本部所有投资项目。（2）实业集团须报集团审批的投资项目包括： 需集团出资的主业投资项目；法律或法规规定必须向行政主管 部门履行行政审批手续的主业投资项目。 非主业投资项目，其中投资额在XX万元以下（不含XX万元, 下同）的存量资产改造除外。 金融投资项目； 境外股权投资项目； 实业集团认为须报集团审批的项目。（3）平台公司须报集团审批的投资项目包括： 竞争类平台公司投资额在XX亿元以上（含XX亿元，下同） 的固定资产投资

7、项目； 功能类平台公司固定资产投资项目（投资额在XX万元以下的 存量资产改造除外）； 股权投资项目； 金融投资项目； 境外股权投资项目； 平台公司认为须报集团审批的项目。（二）须依法履行行政审批的投资项目法律、法规规定必须向行政主管部门履行行政审批手续的投资项 目，在集团相关批准机构审核批准后，按照相关规定执行。第十一条集团对部分投资项目实行备案制度。投资项目备案分 为决策前备案和决策后备案。决策前备案是指投资项目在二级子公司 决策前，将项目可行性研究报告（或投资建议书）、备案申请等备案 资料提交给集团，集团出具指导性备案意见，最终由二级子公司有权 决策机构进行决策。决策后备案是指投资项目在二

8、级子公司投资决策 后，将项目可行性研究报告（或投资建议书）、决策机构决策意见等 备案资料提交给集团。一般情况下，集团对决策后备案项目不出具指 导性备案意见。（一）下列投资项目须报集团履行决策后备案。（1）实业集团主业投资项目： 上年末归属母公司净资产XX亿元以上的实业集团，实施单项 投资额在XX万元以下固定资产投资或单项投资额在XX万元以下 股权投资（不含境外股权投资）项目； 上年末归属母公司净资产XX亿元以下的实业集团，实施单项 投资额在XX万元以下固定资产投资或单项投资额在XX万元以下 股权投资（不含境外股权投资）项目。（2）实业集团实施单项投资额在XX万元以下的非主业存量资 产改造项目。

9、（3）竞争类平台公司实施单项投资额在XX万元以下的固定资 产投资项目。（4）功能类平台公司实施单项投资额在XX万元以下的存量资 产改造项目。（二）下列投资项目须报集团履行决策前备案。（1）实业集团主业投资项目： 上年末归属母公司净资产XX亿元以上的实业集团，实施单项 投资额在XX元以上固定资产投资或单项投资额在XX万元以上股 权投资（不含境外股权投）项目； 上年末归属母公司净资产XX亿元以下的实业集团，实施单项 投资额在XX万元以上固定资产投资或单项投资额在XX万元以上 股权投资（不含境外股权投）项目。（2）竞争类平台公司实施单项投资额在XX万元以上、XX亿 元以下的固定资产投资项目。（3）二

10、级子公司认为须报集团履行决策前备案的项目。第十二条经集团董事会批准，特殊情况或特殊项目的决策权限 可另行规定。第三章投资计划管理第十三条集团对投资实行计划管理。集团本部和二级子公司要 依据企业长期发展战略和中期行动规划编制年度投资计划。第十四条年度投资计划内容主要包括：年度计划投资总体情况、 投资主要特点、重大投资项目情况等。第十五条二级子公司年度投资计划应包括二级子公司及下属合 并会计报表范围内企业的全部投资项目。第十六条集团投资发展部在汇总、审核二级子公司年度投资计 划和集团本部年度投资计划后.编制集团年度投资计划草案；集团年 度投资计划经集团总裁办公会审核，报集团董事会批准。第十七条经集

11、团董事会批准的集团年度投资计划内的项目，须 按本办法规定履行备案或审批后，方可实施。第十八条集团建立投资计划执行情况分析报告制度和投资计划 执行情况动态跟踪制度。二级子公司应在毎年7月报送上半年度投资 计划执行情况报告，每年年初报送上一年度投资计划执行情况报告。 集团投资发展部在汇总投资计划执行情况报告基础上，向集团总裁办 公会提交集团投资计划执行情况报告，并报备集团董事会。二级子公 司应每季首月上旬向集团投资发展部报送上一季度投资计划执行情 况以及重大投资项目进展情况，实施项目动态跟踪。第十九条投资计划原则上不进行变更调整。遇特殊情况需调整 年度投资计划的，要充分说明原因及调整内容，并及时上

12、报集团投资 发展部。集团每年9月可根据需要修订年度投资计划。第四章投资项目审批第二十条项目立项。如果拟投资项目的进一步推进将产生较大 前期费用支出（包括不仅限于尽职调查、可行性研究等所产生的中介 机构费用）或项目投资主体认为有必要履行立项审批的，由集团投资 发展部或二级子公司报请集团启动投资项目立项程序。第二十一条集团本部投资项目立项流程。在对拟投项目进行初 步研究的基础上，由集团投资发展部形成项目建议书或立项报告，以 签报形式报集团分管副总裁和总裁批准立项，并报备集团董事会。集 团总裁认为有必要的，可提请集团董事会批准立项。第二十二条二级子公司投资项目报集团立项的审批流程。二级 子公司将项目

13、建议书和立项报告上报集团.由集团总裁办公室同时签 送至集团投资发展部、各相关业务部门和集团董业委员会。集团投资 发展部应牵头召开专题会，形成初审意见后以签报方式报集团分管副 总裁和总裁批准立项，并报备集团董事会。集团总裁认为有必要的, 可提请集团董事会批准立项。集团应在自收到完整立项送审材料之日起X X个工作日内（提请 董事会审批项目除外），向二级子公司反馈集团立项审批的批复。第二十三条集团本部投资项目的审批流程。集团投资发展部完 成可行性研究报告（或投资建议书）后，召开专题会，可行性研究报 告（或投资建议书）和专题会审核意见经集团总裁办公会审核后，报 集团董事会批准。第二十四条 实业集团投资

14、项目的审批流程。由实业集团（或其 下属子公司）完成可行性研究报告（或投资建议书），并由实业集团 产权代表报告人以书面形式上报集团。上报材料应附实业集团总裁办 公会（或相关行政办公会议）和产权代表报告人书面意见。集团收到项目材料后，由集团总裁办公室同时签送至集团投资发 展部、各相关业务部门和集团董事会专业委员会。集团投资发展部组织、分管副总裁主持召开专题会，项目材料和 专题会审核意见经集团总裁办公会审核同意后报集团董事会审批。集团应在自收到完整送审材料之日起的XX个工作日内，向产权 代表报告人反馈集团董事会的审批意见。实业集团投资项目的最终决策机构和决策程序由实业集团投资 管理制度规定，产权代表

15、报告人应在实业集团决策过程中充分表达集 团审批意见，并按集团审批意见进行表决。第二十五条平台公司投资项目的审批流程。由平台公司完成可 行性研究报告（或投资建议书），经平台公司负责人批准后以书面形 式上报集团。集团总裁办公室收文后同时签送至集团投资发展部、各 相关业务部门和集团董事会专业委员会。集团投资发展部组织、分管副总裁主持召开专题会，项目材料和 专题会审核意见经集团总裁办公会审核同意后报集团董事会审批。集团应在自收到完整送审材料之日起的XX个工作日内，向平台 公司反馈审批意见的批复。平台公司投资项目应在收到集团审批同意的批复后，方可履行本 单位决策程序。第二十六条经批准投资项目的投资方案和

16、策略、投资内容、投 资金额发生重大调整时，应视作新项目，重新报批。第五章投资项 目备案第二十七条投资项目决策后备案的流程。二级子公司完成备案 报告后，实业集团由产权代表报告人以书面形式上报集团，平台公司 应行文上报集团。集团收文后，由集团总裁办公室签送至集团投资发 展部等各相关业务部门，同时报备集团董事会。第二十八条投资项目决策前备案的流程。二级子公司完成备案 报告后，实业集团由产权代表报告人以书面形式上报集团，平台公司 应行文上报集团。集团收文后，由集团总裁办么室同时签送至集团投 资发展部、各相关业务部门和集团董事会专业委员会。由总裁或授权 分副总裁主持召开专题会，形成指导性的备案意见。备案

17、意见一般 经总裁办公会审核后下发；也可根据集团专题会意见，以签报形式报 总裁批准后出具备案意见。备案意见应同时报备集团董事会。第二十九条须决策前备案项目，集团应在自收到完整报备材料 之日起的XX个工作日内，向实业集团产权代表报告人或平台公司反 馈备案意见，未反馈的，视为同意报备。第六章投资项目实施及投后管理第三十条不同类型投资项目的投后管理阶段分别是：固定资产投资项目自投资项目获得批准到项目验收合格形成固 定资产；控股性股权投资I自投资协议签署到形成控股性经营资产; 参股性股权投资项目自投资协议签署到项目完全退出。第三十一条项目操作管理是指项目主办单位对投资项目实施的 具体操作和管理，在完成项

18、目投资后，主要是项目的日常管理和退出。集团本部投资的财务性投资项目，原则上由投资发展部负责项目 操作；集团本部投资的战略性投资项目和实业类投资项目，原则上由 投资发展部完成项目全部出资后，移交资产管理部负责项目操作。第三十二条 股权投资和金融投资项目的日常管理主要包括：通 过外派管理人员、董监事，表达集团决策意见和建议，参与和影响项 目公司的经营管理与决策；通过建立与被投企业信息沟通渠道，跟踪 经营动态，掌握财务情况;对项目基本管理信息及时汇总、更新，提 交定期报告。第三十三条股权投资和金融投资项目主办单位认为时机成熟时, 可以提交退出建议和方案，经相关决策机构审议批准后实施。第三十四条集团投

19、资发展部是投后管理的业务归口管理部门， 以定期报告制度和重大事项专题报告制度方式掌握全集团投资项目 的实施情况；以后评估管理的形式组织对全集团投资项目实施情况进 行评价。第三十五条投后管理实行定期报告制度。二级子公司要提交本单位及下属企业投资项目的投后管理年度 报告，集团投资发展部汇总二级子公司和集团本部的项目投后管理年 度报告，提出建议和策略，上报集团第三十六条投后管理实行重大事项专题汇报制度。项目主办单位要做好投资项目投后管理动态分析，如发生重大或 突发事件及时报告，并提出初步处理意见，落实对策措施。必要时， 项目主办单位要以专题报告方式报送集团领导审阅。第三十七条投资项目后评估管理工作。投资项目原则上应在以下阶段进行后评估：固定资产投资项目在 全部建成投入试运营或正常运营XX个月后进行;控股性股权投资项 目在完成交易形成控股性经营资产后实施运营管理XX个月后进行； 参股性股权投资项目在项目完全退出后进行。此外，集团也可根据需 要另行确定时间对项目进行后评估。第三十八条投资发展部根据集团投资项目的实施情况，制定年 度的后评估工作计划布置年度后评估工作。集团本部投资项目后评估 由集团风险管理部组织实施。二级子公同重点项目由集团投资发展部 组织实施；非重点项目后评估由二级子公司组织实施。后评估主