小额贷款公司信贷流程及风险控制2

1、小额贷款有限公司贷款风险管理制度1小额贷款公司的风险管理程序6小额贷款公司风险表现及应对策略研究7小额贷款公司风险管理15农村小额贷款有限公司风险控制管理办法20投融资及贷款风险管理制度22小额贷款有限公司贷款风险管理制度第一章 总则第一条 为进一步加强贷款风险的防范和控制，切实化解和消化贷款风险，提高贷款质量，保证信贷资产安全，建立以贷款风险管理为核心的信贷管理体制，依据中国人民银行、中国银行业监督管理委员会（简称银监会，下同）关于贷款风险管理的有关规定，结合小额贷款股份有限公司（简称本公司，下同）贷款业务实际，制定本办法。第二条 本公司贷款风险管理的基本任务：贯彻落实国家关于防范和控制金融

2、风险的各项政策措施，建立和完善适应本公司贷款业务特点的贷款风险管理制度和机制，强化贷款风险全程管理，有效防范、控制和化解各类贷款风险，降低不良贷款，提高贷款质量。第三条 贷款风险管理原则。本公司贷款风险管理应遵循以下原则：（一）贷款风险管理一般原则与本公司贷款业务实际相结合；（二）实行贷款按风险性质分类管理；（三）坚持贷款风险管理权责相结合。第四条 本办法适用于本公司办理的各项人民币贷款。第二章 贷款风险划分第五条 贷款风险。贷款风险是指金融机构在贷款业务运营中，由于受到各种不确定性因素的影响，致使贷款无法按期收回本息，金融机构可能遭受资金损失。按照银行业对银行风险的划分原则，结合本公司贷款业

3、务实际，本公司的贷款风险主要划分为政策风险、经营风险和操作风险。第六条 政策风险。政策风险是指本公司根据国家和地方政府为实施宏观调控、保护“三农”利益、稳定市场等政策和特定的产业政策、区域政策，向借款人发放的贷款，借款人因执行政策出现不能按期偿还贷款本息的风险。第七条 经营风险。经营风险是指本公司根据借款人自身经营需要发放的贷款，借款人因经营管理、市场变化、灾害和道德因素等原因的影响，不能或不愿意按照事先达成的协议履行其义务，出现不能按期归还贷款本息的风险。第八条 操作风险。操作风险是指由本公司内部控制及治理机制失效以及信息技术系统失效等可能造成的贷款风险。主要包括本公司内控制度和治理机制缺陷

4、及内部员工操作失误、违反操作规程、信贷决策失误和道德因素等造成贷款不能按期收回或损失的风险。第三章 贷款风险预测第九条 贷款风险预测。贷款风险预测是指运用定性和定量的分析方法，对贷款的各种风险因素、风险性质及风险程度进行识别和测定。贷款风险预测是贷前调查、审查的重要内容。风险预测结果是贷款是否发放、贷款期限确定、发放额度控制、贷款方式选择的基本依据。第十条 政策风险预测。主要以国家和地方政府相关政策、政策性资金来源的落实与承诺保证情况、贷款风险补偿金情况为依据，对贷款的政策风险进行预测。第十一条 经营风险预测。应根据不同的风险因素，分别按照定性和定量的分析方法，对风险性质及程度进行识别和预测。

5、（一）定性分析预测。主要是通过对借款人内部各有关因素以及与借款人贷款偿还密切相关的外部环境和现象的不确定性分析，预测贷款风险。定性分析预测主要包括对借款人法人代表素质、经营管理水平、内部控制能力、信誉程度和发展前景分析；宏观经济政策的变化所产生的影响；特定行业或地区的经济政策、经济环境、试产供求变化、价格震荡等情况；各种灾害等不可抗力的外部因素或诉讼、疫情等突发事件影响的分析。（二）定量分析预测。主要是依据借款人的财务指标和经营指标，对借款人的信用风险进行分析和预测。第十二条 操作风险预测。主要依据本公司是否具有较强的风险决策能力；员工是否具备所承担职责的业务水平和综合素质；执行信贷管理制度和

6、内部控制制度能力；风险管理是否覆盖贷款操作的各个环节；是否具有完善的信息管理手段等。第四章 贷款风险预警第十三条 贷款风险预警是指在贷款操作和监管过程中，根据事前设置的风险控制指标变化多发出的警示性信号，分析预报贷款风险发生和变化情况，提示本公司要及时采取风险防范和控制措施。贷款风险预警包括微观预警和宏观预警。微观预警是根据各种风险预警信号，及时判断单个借款人或单笔贷款的风险程度和风险性质。宏观预警是在微观预警的基础上，通过对贷款风险分类监测，依据贷款组合风险分析，综合评价贷款质量状况，判断全行或地区或行业的贷款风险程度。第十四条 政策风险预警。主要通过政策风险信号反映。政策风险信号一般包括国

7、家或地区宏观经济政策、财政金融政策、农业政策、其他特定行业政策、信贷政策、汇率和利率政策等的调整、变动。其中，国家和地方政府与本公司贷款密切相关政策调整、政策性资金来源的落实和承诺保证变动、贷款风险补偿金的到位异动，应当作为当前政策风险预警的主要信号和监测的重点。通过对各种政策风险信号进行识别、分析，及时发现危及贷款本息按期偿还的风险苗头，提前对政策风险预警作出反映。第十五条 经营风险预警。主要通过财务预警信号、市场预警信号、行为预警信号和其他预警信号反映。（一）财务预警信号。财务预警信号一般包括借款人各项财务指标如流动性比率、资产负债率、存货周转率、应收账款收回率、现金流量等指标低于行业平均

8、水平或有较大变动。（二）市场预警信号。主要通过市场供求和价格波动信号进行综合反映。市场预警信号一般包括借款人所处行业或地区的宏观政策、特定行业政策、财政金融政策等发生改变，可能对行业经济周期和市场发展前景产生不利变化；市场供求关系、产品价格发生持续性或大幅度的波动；地区和行业信用环境以及整体经济环境恶化等。（三）行为预警信号。行为预警信号一般包括借款人在其他金融机构存在违约记录，提供虚假资料套取贷款，在其他金融机构违规开立存款账户，未按规定用途使用贷款，借款人贷款展期次数增加，借款人法人代表的变动，法人代表及其财务、会计人员发生违规违纪行为，主要股东或关联企业发生较大调整，改制改组不规范，担保

9、物品价值下降或担保撤销，借款人未经银行同意对外提供担保等。（四）其他预警信号。主要是可能发生各种影响借款人经营水平的重大灾害或突发事件等。第十六条 操作风险预警。主要通过本公司内部操作风险信号反映。操作风险信号一般包括贷款管理规章制度不健全、信贷岗位责任不明确、信贷档案不规范、客户信息资料不全面以及信贷管理内控机制不完善等；对不符合贷款基本条件的借款人发放贷款、不按规定办理贷款担保、不按规定用途或超权限发放贷款；贷款“三查”或审贷分离操作不规范、信贷监管制度不落实、信贷信息资料缺乏、借款合同要素不全、信贷文本遗失或失效、数据统计失真、风险预测失误以及其他违反贷款管理制度的各种违规操作行为和工作

10、失误等。第十七条 建立和健全贷款风险预警系统。要建立微观风险预警与宏观风险预警相一致的预警体系。本公司要运用小额贷款信贷管理系统和今后陆续开通的人行个人征信系统、企业征信系统及本公司开户银行通过结算渠道为我公司开通的对借款企业的资金监测等各种渠道，对贷款运营各环节和各种状态下的风险信息进行收集、整理、识别、反馈，对影响贷款安全的主要风险信号进行前瞻性判断，并制订处置方案，落实各环节的责任，提出防范和控制风险的预防性和补救性措施。第五章 贷款风险控制第十八条 贷款风险防范与控制是指针对可能发生的各种风险，在贷款发放前所采取的预防措施以及在贷款发放后、收回前应当采取的风险控制措施，控制贷款风险的发

11、生、扩大和恶化。应对不同性质的贷款风险采取不同的防范措施，也可以对同一种类贷款风险同时采取多种风险防范和控制措施。第十九条 实行借款人贷款资格认定制度。应当对借款人的经营状况、经营效益、资信情况定期进行综合评价，根据有关政策规定及贷款风险程度进行贷款资格认定。第二十条 实行有效的贷款管理方法。贷款风险防范与控制按照区别对待、分类管理的原则，根据借款人的实际情况和贷款性质、种类，分别实行授信管理、逐笔核贷管理的方法。（一）授信管理。通过一定方式核定借款人一定时期内的授信额度，集中统一控制借款人信用风险。根据借款人的不同信用状况，结合本公司贷款业务的性质和贷款的特殊要求，确定借款人一定时期内的授信

12、总额度。（二）逐笔核贷管理。根据借款人资信状况和贷款的风险性质及程度，对不符合授信管理条件的，实行逐笔审贷的贷款管理办法。第二十一条 选择有效的贷款方式。应根据借款人的实际情况和贷款性质、种类，分别选择保证、抵押、质押等担保方式和信用贷款方式。第二十二条 严格执行小额贷款操作规程。实行贷款审贷分离和贷款集中审批制度，按照贷款“三查”程序规范操作，签订借款合同，确保要素完整，合法有效，规避操作风险。第二十三条 加强对小额贷款管理制度办法执行情况的检查和稽核。综合管理部要定期或不定期对客户经理落实小额贷款管理制度办法和操作规程情况进行稽核和检查，以促进各项管理制度办法的落实，做到规范和及时操作。第

13、二十四条 鼓励借款人投保。鼓励借款人对符合保险规定条件的财产办理保险，转移贷款风险。第二十五条 防范和控制借款人改革改制风险。对借款人实行合并、分立、股份制改造、破产等涉及本公司债权的改制行为，要全程参与，落实贷款债权，防止借款人逃废悬空债务。对需要办理债务转移手续的，要规范签订债务转移协议，确保债务落实手续合法有效。第六章 贷款风险化解第二十六条 贷款风险化解是指对已发生的贷款风险，应根据风险的种类、特征，运用行政、经济、法律等手段，采取“三农”贷款风险补偿金抵偿、抵（质）押物变现补偿、以资抵债、保险理赔、依法诉讼、呆账核销等措施，避免或减少贷款损失。第二十七条 对已经发生的政策风险，应及时

14、与政府沟通，争取按规定落实“三农”贷款风险补偿金补贴政策。第二十八条 对已经发生的经营风险，应采取向保证人追索、处置抵（质）押资产、以资抵债、保险理赔、诉讼和呆账核销等措施，化解、补偿贷款风险。（一）向保证人追索。借款人不能按期偿还贷款本息，采取贷款保证担保方式的，应依法向保证人追索，督促其以货币方式或资产抵债方式偿还借款人所欠贷款本息。（二）处置抵质（押）资产。借款人不能按期归还贷款本息，采取贷款抵（质）押担保方式的，应依法对抵（质）押物品进行处置，处置价款优先用于偿还所欠贷款本息。（三）办理以资抵债。借款人确无货币资金或货币资金不足以偿还贷款本息，应对借款人事先抵押或质押财产办理以资抵债，

15、通过处置抵债资产收回贷款本息。（四）办理保险理赔。借款人因遭受灾害不能按期归还贷款本息，借款人已经办理财产保险的，应督促其及时向保险公司索赔。保险理赔款应优先用于归还所欠贷款本息。（五）依法诉讼。对不按期归还贷款本息或故意逃废本公司债务的借款人，应通过诉讼手段依法清收。（六）办理呆账核销。对已形成的贷款风险，采取一切化解补偿措施后仍无法收回的，按照呆账认定与核销程序核销。第二十九条 操作风险的化解。对未按规定权限和程序操作造成贷款决策失误，借款合同要素不全或合同无效，信贷监管制度不落实，信贷信息资料缺乏，数据统计失真，以及其他违反贷款管理制度的各种违规操作行为和工作失误等所产生的贷款风险，应采

16、取相应措施，及时纠正或补救，规范管理和操作，将贷款风险减轻到最低限度直至消除。第七章 贷款风险监测与考核第三十条 贷款风险监测。从强化贷款风险宏观预警出发，对贷款的质量状况和变动情况进行全面、持续、客观、动态地评价和反映，以便及时掌握贷款质量状态和贷款风险程度，迅速采取风险防范和化解措施。第三十一条 贷款风险监测的依据。贷款风险监测主要依据贷款质量五级分类结果，将贷款划分为正常、关注、次级、可疑、损失五类，依次反映贷款的风险程度。前两类为正常贷款，后三类为不良贷款。通过贷款质量五级分类判断借款人及时足额归还贷款本息的可能性。分类的具体依据是贷款实际使用情况和物资保证程度，同时考虑借款人的还款能

17、力、还款记录（包括贷款逾期天数）和还款意愿，以及贷款偿还的法律责任等因素。第三十二条 贷款风险监测方法。贷款质量分类，由合规管理部和会计部门按有关规定适时认定，并按照贷款质量五级分类监测要求进行统计。第三十三条 贷款风险监测内容。围绕贷款风险五级分类，设置若干贷款质量评价指标，监测贷款质量静态分布和动态变化情况等，来评价贷款质量稳定性和不良贷款风险程度。第三十四条 贷款风险监测分析。通过建立定期监测分析制度，真实、动态地反映贷款质量状况。根据贷款风险的高危品种、高危行业的分布情况，强化贷款风险的预警功能。根据贷款风险监测结果，及时调整信贷管理和政策，采取各种有效的风险管理措施。第三十五条 贷款

18、风险管理评价考核。实行贷款风险管理量化考核制度，通过对贷款质量动态监测，重点对不良贷款增减变化情况进行评价考核，将其作为衡量本公司工作业绩的重要内容。第三十六条 贷款风险披露。贷款质量分类状况按规定统一对外披露，对银监会、人民银行有特殊要求的，按规定另行上报。第八章 贷款风险管理责任制第三十七条 实行贷款风险管理总经理负责制。本公司要建立贷款风险管理机构，实行贷款风险管理责任制，总经理负总责。第三十八条 实行贷款调查、审查、审批分开管理。贷款调查、审查、审批应分别由不同的岗位或部门负责。建立贷款审查委员会，明确其职能和责任。贷款审查委员会只负责对业务营销部们提交的贷款建议进行评审并提出审议意见

19、，贷款由总经理或总经理的授权人审批。第三十九条 明确落实各相关部门的贷款风险管理职责。综合管理部负责对贷款风险管理有关制度办法的合法性审核和风险保障措施的法律工作，并组织实施、检查指导贷款质量的监测分析、评价与考核；财务管理部内设会计部门实施会计监督和按贷款科目核算反映，及负责贷款风险监测分类统计报表的生成与上报；财务管理部门负责对贷款风险管理工作真实性、贷款损失责任认定和处理情况进行稽核检查。第四十条 实行贷款风险责任追究制度。凡因违规操作，工作及决策失误造成贷款损失的，依据有关规定追究相关领导和责任人的责任，构成犯罪的，交司法部门追究其法律责任。 200 年 月 日小额贷款公司的风险管理程

20、序管理活动一般都应遵循一定的程序，小额贷款公司的风险管理也不例外，小额贷款公司风险管理的程序主要分为业务领域的风险管理程序与非业务领域的风险管理程序两类。 (一)日常信惠的收集 无论是在业务领域还是在非业务领域.小额贷款公司要想做好风险管理，首先都应该解决一个基础信息的间题，即在日常经营活动中，应注重对以下重要信息的收集: 1、与公司发展密切相关的宏观经济(包括微观环境)方面的信息。包招但不限于:市场利率的变化信息、财政税收及政府相关监管政策的变化信息、货币政策的变化信息、小扳贷款行业的相关信息、公司主要客户的相关信息、公司主要竞争对手的相关信息等等。在收集宏观经济俏息的同时，除了要刘影响小额

21、贷款公司自身经营的相关信息进行收集以外，还要广泛收集那些刘小额贷款业务比较集中的行业有重大影响的相关政策与市场信息。比如小额贷软业务集中的行业的出口退税率的调整、其他相关税收政策的变化悄况，当地劳动力供给的变化情况等等。 2、与自身发展有重要关系的其他各种重耍信息。包括但不限于:影响公司故略与发展规划的相关信息、影响公司投融资计划的相关信息、公司的耗关比率(如资产负债率)违反相关监管要求的信息、反映公司业务风险的其他信息(包括业务市场的鉴缩、业务规模的缩减、业务集中度的信息、盈瑕下降的信息)等等。 3.与白身相关的法律、法规信息，以及那些对小额贷款业务相对集中俄行业有重大影响的法律、法规方面的

22、信息。 4、小额贷款公司对可能影响到自身以及主要客户群的相关重要信息进行日常收集与拄埋，可以说是整个风阶管理的基础性工作。注重日常信息的收集.有利于公司员工在开展各项业务与管理活动中能更好地遵循各现台泌的要不;有利于及时对那些可能对小额贷款公主要客户群产生重要影响的相关信息进行分析，便于小额贷款公司在众多的潜在客户中选择合格的贷款中请人;有利于及时对那些可能影响到小额贷款公司自身经营的相关重要信息进分析，从而便于对各项风险更好地做到未雨绸缪口 (二)业务领城的风险管理程序 小额贷款公司业务领域的风险管理程序主要包括对贷款客户的风险识别、风险分析、风险评审、风险决策、贷后风险管理、风险考核、责任

23、追究等七个程序。其中前五个程序是针对选择贷款客户和管理信贷资产的程序，后两个程序是对小额贷款公司职员在小额贷款业务操作过程中的行为进行考核与追责的程序口 1.风险识别。是小额贷款公司针对小额贷款业务而开展的第一个风险管理程序。如果对可能影响贷款中请人持续经营与未来偿谈能力的相关重要风险点没有识别出来，就意味着后续的一系列风险管理工作都可能是无效的。因此.同风险分析一道，风险识别构成了后续的风险评审与风险决策的荃础。 2、.风险分析。是在识别风险的同时，对相关的风险点或风险因素通过分析性程序进行验证，并对风险点可能会对贷款申请人的还款能力产生多大的影响进行分析的活动。风险分析与风险识别一样，是风

24、险骨理程序中的墓础环节。它通过对贷款申请人所处的经营环境、具有的劣势或劣迹(品德方面)、主要的经营活动、经普规模、财务状况、现金流状况等进行综合性分析，并在此基础.11结合对贷款申请人朱来的经营计划、投融资计划与经营环境的变化等因素，对其还款能力做出恰当的预侧。 3.风险评审。是指在风险识别与风险分析的基础上，由小额贷款公司专门机构涌讨对小额岱款业务资料的审查.进一步判断尽职调查报告中披露就贷款中请人的重要风险点是否确实存在;分析判断是否还有其他重要风险点没有被飞朋口出来并确定是否需要进一步调查落实;通过对贷款项目重要风险发生的概率.若发生风险可能给小锁贷款公司带来的损失，以及是否具有能有效地

25、化解风险而可采用的相关防范与规避措施进行评价的过程。风险评审是为风险决策服务的甲它主要包括风险管理部的风险初审和项目评审委员会仙曰阶评宙而卒早环节_ 4.风险决策。是指小额贷款公司相关决策主体，根据相关授权对小额贷款业务进行决策的活动。风险决策要综合考虑风险评审中提到的重要风险点和风险因素以及风险防范措施等情况，对小额贷款业务做出是否放贷以及对拟放货的贷款项日确定恰当的风险管理方案。 5.贷后风险管控。是指小额贷款公司贷后管理人员按照既定的程序和要求，对小额贷款业务进行贷后跟踪检查、监管的活动。贷后风险管理要密切关注影响借款人持续经曹能力和到期偿侦能力的各种重要因素:对提供相关担保措施的项目还

26、应关注相应担保措施的担保能力是否出现了不利变化。贷后风险管理是小额贷款业务风险管理中的一个重要程序。很多在贷前调查与评审决策时属于较好的小额贷款项目，由于相关经营环境与借款人自身情况的变化.出现了可能严重影响其到期偿债能力的各种风险，通过贷后风险管理就可以及时予以发现、防范与规避。贷后风脸管理自身也包括了风险识别、风险分析、风险评审、风险决策等程序。 6.风险考核。小额贷款公司的相关制度、流程是否有效，有效的风险制度、流程是否得到了恰当的执行，具体贷款项目的风险识别、风险分析、风险评审与决策环节中是否存在道德风险、操作风险等等，这些均濡要通过风险考核程序来进行检验。 7、责任追究。是小额贷鼓公

27、司风险曾理的最后一个程序，其与风险考核一道，有利于小额贷款公司对相关员工进行奖优罚劣，从而进免与防范各类严重的风险事件的发生。 小额贷款公司风险表现及应对策略研究摘 要小额贷款公司试点于2005年，在短暂的时间内已取得了蓬勃的发展。小额贷款公司作为新兴的信贷公司给民间的融资带来了新活力和新机遇，在促进“三农”与中小企业的发展中起到了不可轻视的作用，为中小企业找到了一条现实的融资捷径。但与此同时，小额贷款公司的发展中也面临着诸多的风险，因此加强小额贷款公司风险的防范、促进小额贷款公司的健康发展已经成为当务之急。文章立足于当前的实际情况，分析了小额贷款公司的发展状况、目前存在的风险，并提出了相应的

28、应对策略。关键词小额贷款公司；风险； 表现形式； 成因 ； 对策中图分类号 f832.4 文献标识码 a 文章编号1673-0461（2012）10-0083-06小额贷款不仅是一种有效的扶贫方式，更是一种金融服务的开拓创新。小额贷款公司在这种新的金融服务创新模式下应运而生。我国的小额贷款公司是借鉴国外的小额贷款机构成功经验的基础上发展起来的，尚处于成长的初期。为了有效促进我国农村的经济和中小企业的快速健康发展，有效解决“三农”和中小企业融资难的问题，我国积极进行了创建小额贷款公司的探索实践，开辟了满足“三农”和中小企业资本需求的新的道路。随着多种所有制经济的飞速发展，民间融资日渐活跃，为小额

29、贷款公司的发展提供了肥沃的土壤。小额贷款公司在有效发挥“金融毛细血管”方面起到了重要的作用，它已经成为民间金融的亮点，凭借着简便快捷的审批手续，大大弥补了传统大型商业银行和信用社对短期资金的需求者不能及时发放贷款的不足，为资本金暂时周转困难的企业化解了燃眉之急，成为了一个迅速壮大的行业。我国以正确引导民间资本与快速发展地方的经济为目标，小额贷款公司的发展出现了快速并良好的势头。但由于其正处于起步的阶段，在各个方面存在着诸多需要改进和完善的地方。本文立足于我国目前小额贷款公司发展的实际情况，简要分析其存在的风险、产生风险的原因，并提出了与之相应的应对策略。一、小额贷款公司的风险表现小额贷款公司正

30、在各地蓬勃的发展，可是在小额贷款公司的飞速发展的过程中还存在着诸多棘手问题，面临着很多纷繁复杂的风险，既包括外部原因造成的风险，又包括内部原因造成的风险。（一） 系统风险1. 法律风险小额贷款公司的成长道路并不长，目前，国家对小额贷款公司的相关规定尚未形成与其相适应的法律法规。小额贷款公司在经营资格的批准上实质是行政方面的许可，但是该行政行为的设置缺乏本质意义的法律依据。依据2008年下发的小额贷款公司试点的指导意见小额贷款公司的经营范围是金融方面的业务，但根据的是公司法来治理的，商业银行法并不适用于小额贷款公司，因此，小额贷款公司缺乏专门的法律法规。小额贷款公司属于什么性质的机构，若说是银行

31、，它却没有纳入银行监管的体系；若说不是银行，但它又经营与银行相似的金融业务。因此，小额贷款公司缺乏专门的法律法规，使小额贷款公司面临身份定位不明晰、无法可依的风险。2. 监管风险我国小额贷款公司目前还处于试点阶段，它的试点是在地方政府与央行的大力推动下实施的，这就意味着小额贷款公司本身就具有一定的特殊性，而且由于它行业归属的不确定性，小额贷款公司的监管主体、监管依据、监管方法等方面成为小额贷款公司所面临的难题。从目前的实际情势来看，负责小额贷款公司的监管机构冗杂，有金融办、工商局等，某些地方政府还将中国人民银行分支机构与银监会派出机构纳为监管的主体。这样就造成了多部门的分头监管，不但使各个机构

32、在监管的共同方面互相扯皮，而且还会导致监管工作难以细致化和专业化，不仅严重困扰监管对象的运作，而且导致无法及时发现监管对象的风险所在。由于我国的国家相关职能部门尚没有出台相关的管理办法，对小额贷款公司的经营行为方面的监管无参考的依据，不利于对小额贷款公司的责任认定和统一监管。3. 利率风险目前，小额贷款公司的主要营利手段是通过发放贷款获取的利息。因此，小额贷款公司的生死存亡是由利率的高低决定的。由于当前小额贷款公司的性质是普通的工商企业，并非金融机构，导致了它的融资成本较高，同时小额贷款公司还要缴纳企业所得税、营业税及附加税，形成了运营成本较高的局面。我国的商业银行可以经营吸收储蓄存款的业务，

33、储蓄存款的利率大约在3%左右，商业银行的资金成本相对较低。但是我国小额贷款公司的资金主要来源于自有资金，经营成本较高。“只贷不存”的业务模式的限制性规定使小额贷款公司的资金来源渠道狭窄，增加了它的融资成本。因此，小额贷款公司如何在人民银行公布的贷款基准利率的0.9倍到4.0倍区间确定合适的贷款利率是至关重要的。小额贷款公司面对中央银行的利率调整也应当做好充分的应对准备。4. 信用风险由于小额贷款公司目前尚不能进入征信系统的查询，这让小额贷款公司在掌握客户的商业银行信用情况上举步维艰，也不能向银行一样对客户进行信用等级评级。同时银行也不能充分掌握客户在小额贷款公司的实际信用情况，导致小额贷款公司

34、和银行之间信息不够通畅。小额贷款公司为收集企业的信用信息，增加了调查成本，迫使小额贷款公司只能以较高的利率来掩饰信用信息不对称的风险。信用信息的不对称，严重制约了资金的合理有效利用。小额贷款公司的放贷款项主要是抵押担保、保证人担保等形式，并不是国际通行的信用贷款占绝大部分的惯例。由于信用信息的严重匮乏导致了小额贷款公司将贷款给熟人或亲戚，削减了社会效益。因此，解决小额贷款公司信用信息的征集问题成为了当务之急。（二） 非系统风险1. 资金风险按照关于小额贷款公司试点的指导意见的规定，小额贷款公司经营模式定位于“只贷不存”，不能像银行一样吸收公众存款，局限在规定的范围内开展贷款业务，自主经营、自负

35、盈亏、自我约束、自担风险。小额贷款公司发展的瓶颈是由“只贷不存”的经营模式造成的。小额贷款公司的资金主要来源于股东和发起人在筹建期间的出资额、捐赠资金、不超过两个银行业金融机构融入的资金，不允许向社会筹资，小额贷款公司不能有效吸收农村的闲置资金，资金有限而社会需求旺盛成为小额贷款公司面临的矛盾，影响其可持续发展。因此筹资成为了小额贷款公司相当棘手的问题，确保资金周转充裕是小额贷款公司面临的风险。2. 经营业务风险小额贷款公司经营业务的范围种类单一，抵御风险的能力十分有限。小额贷款公司应当坚持的经营范围原则有：办理各项小额贷款；办理中小企业发展、监管、财务等咨询服务；经上级主管部门批准的其他金融

36、业务。但本质上，小额贷款公司的经营范围只是局限在“小额贷款”方面，不允许其开展代理客户理财、买卖票据、代售保险、办理贴现等效益稳定、风险性较低的业务，公司的盈利主要依赖于小额信贷的利息收入。信贷产品自身存在高的风险性，单一产品结构与其高风险性存在明显的不对称性。假若出现信贷方面的风险，小额贷款公司在资金方面就会出现捉襟见肘的局面，不能确保小额贷款公司的可持续性发展。3. 管理风险小额贷款公司是新兴的信贷金融组织，其管理水平较低，操作不规范，治理结构有待完善。一是在财务制度、贷款管理方法和贷款流程还处于摸索及修正的阶段，这不仅增加了小额贷款公司的经营风险，还制约了其业务的广泛延伸，给管理带来了无

37、序性。由于小额贷款公司的业务操作主要采用手工操作，工作效率较低，而且放贷机构缺乏风险内控机制，导致信贷管理的手段跟不上小额信贷的飞速发展的步伐。二是专业人才匮乏，这是阻碍小额贷款公司发展的短板，小额贷款公司的股东及发起人缺乏金融机构的管理经验，其从业人员的文化水平呈现参差不齐的形势，业务技能水平普遍较差。三是小额贷款公司的制度不完善，虽然国家有规定的内部控制制度，但小额贷款公司执行性差，随意性较大，违规业务操作时有发生。四是小额贷款公司的管理结构欠佳，有效制衡存在较大缺陷。小额贷款公司法人治理结构不完善，放贷决策个人专断，不能严格依照公司制或股份制原则管理。这些风险若不及时防范将会影响小额贷款

38、公司业务的正常有序发展。二、小额贷款公司的风险成因小额贷款公司试点工作自从开展以来，在很大的程度上弥补了金融机构信贷资金的缺陷，增加了中小企业以及农村金融需求的有效供给。但是就目前小额贷款公司发展情况的观察，小额贷款公司存在着多种风险，从小额贷款公司诞生的时候就与它的风险形影不离，风险形成的原因主要有以下五点：（一） 身份定位模糊不清小额贷款公司在信贷行业作为一个新的生命体，它正处于摸索中的试点阶段，其身份定位类似于“准金融机构”，既不能享有金融机构相关的优惠政策，还会受到金融政策限制以及相关部门的监督管理。这些就导致了小额贷款公司的身份模糊，市场定位不明晰，严重制约了小额贷款公司规范、健康的

39、发展。小额贷款公司的定位是企业法人，它以有限责任公司或股份有限公司的组织形式设立，但它不是普通的公司，它是以发放贷款为经营业务的，其本质是一种金融行为，但小额贷款公司又不是银行，不可以吸收公众的存款，不具备货币中介的职能。但它是贷款的“二传手”，能够从银行融通资金，只是从银行融通资金的成本较高，与中央银行贷款基准利率水平接近，并且比例不能超过资本金的50%。小额贷款公司的这种身份上的定位不明确，既不符合实际情况，是以公司之名实行金融之实，也是导致其他相关的制度设计与实际运行相冲突的本质原因。小额贷款公司的身份定位不清楚严重影响其健康、有序和规范的发展。（二） 信贷资金匮竭小额贷款公司的资金主要

40、来源于股东缴纳的资本金、捐赠金以及来源于不超过两个银行业金融机构融入的资金，没有资金循环的机制，而有限的自有资金和后续资金的严重不足形成了小额贷款公司经营的举步维艰甚至面临破产的主要原因。信贷资金的匮乏归因于两方面。其一，“只贷不存”的经营业务模式在源头上导致了小额贷款公司信贷资金的匮乏，影响其持续性经营。很多小额贷款公司在发放完资本金之后就认为无“事”可做，没有居安思危的忧患意识，而市场资金需求量的庞大使自有资金根本就不能为维持小额贷款公司的持续发展。其二，后续资金不充足。 “只贷不存” 导致了小额贷款公司后续资金的严重匮乏， 公司只能通过银行或民间融资的渠道来补充公司的资金，而小额贷款公司

41、的资金来源仅依靠股东的资本金、捐赠金和来源于不超过两个银行业金融机构融入的资本金。小额贷款公司不能进行融资，只能依靠十分有限的资金进行运作，尽管小额贷款公司能够从银行业金融机构获取不得超过资本净额50%的融入资金，但是商业银行融入资金的成本比较高，由此可见小额贷款公司面对庞大的贷款资金需求显然是杯水车薪。小额贷款公司自身持续发展的运营成本不能依靠吸收银行等相关金融机构的资本，并且小额贷款公司的筹建周期较长，面临的风险较大，假若没有足够的后续资金为小额贷款公司的长久发展奠定坚实有力的基础，这样就会打击投资人的信心，导致后续资金的来源更加凤毛麟角，甚至会造成恶性循环。以霸州市万利通小额信贷有限责任

42、公司为例，万利通小额信贷有限公司成立于2006年8月28日，是河北省的首家小额信贷组织。该公司是在廊坊霸州两市的市政府、市委、央行和相关部门的领导密切关注下，经过霸州市“小额信贷试点工作领导小组”严格的筛选和审查形势下注册成立的。其注册资金1.1亿元人民币，截至2008年12月31日共累计发放贷款1，256笔，贷款累计发放金额190，489.65万元。它以无法获得贷款的且正处于成长初期的中小企业和微型企业、三农、城乡个体经营户创造贷款机会为经营宗旨。弥补了正规金融组织对中小企业资金支持的空白。就是这样一个小额贷款公司，秉承“以人为本、诚信经营”，有效的开展业务工作，吸收一切可能吸收的社会和金融

43、市场的合法资金，其目的显而易见：就是要保证公司拥有充足的资金，广阔的融资渠道。从而为公司的后续资金的来源拓宽道路并且为资金的及时到位奠定基础。若想有效保证公司日后的持续性经营，就必须科学的有效解决“只贷不存”和“后续资金”这两个棘手的问题。（三） 信用信息不对称信用信息不对称，严重制约着资金的有效利用，是导致信用风险的主要原因。国外小额贷款公司取得的成功是在社会诚信度较高的环境下实现的，而我国的社会诚信还需加强培育。我国的农村信用体系相对滞后，农户和中小企业信用信息并没有纳入征信系统，给小额贷款公司收集客户信息带来了困难。在保障效益性的原则下，小额贷款公司效仿正规的金融机构，导致小额贷款公司在

44、涉足小额贷款的各项业务中缺乏严格的贷前审查、贷中审查、贷后审查的业务流程和操作规范，并且与相当一部分被正规金融机构淘汰出局的客户发生贷款关系。而由于信息的不对称性，商业银行很难掌握小额贷款公司的融资去向，导致其不能贸然的对小额贷款公司进行投资。因此，形成了银行、小额贷款公司、借款人三方之间的信息不通畅的局面，在信息不对称的情形下发生的任何经济业务都是高风险的。（四） 经营管理不完善小额贷款公司的经营管理的不完善，主要归因于落后的管理手段跟不上小额信贷发展的迅速更新。小额信贷飞速发展，而小额贷款公司的经营管理制度却一直处于摸索和修正的过程，这就严重增加了小额贷款公司的经营风险。小额贷款公司的管理

45、制度的不完善，给管理带来了无序性。小额贷款公司的从业人员多数是没有丰富经验的大学生，或者是公司的法人亲属以及甚至没有金融从业经验的工作人员，这样的人事管理制度势必会造成小额贷款公司经营混乱的局面，阻碍小额贷款公司的发展。现代金融业的经营运作需要应用信息系统，但信息系统的开发、对接、运行及其维护则需要充足的资金、技术和人才的投入。由于小额贷款公司的实体规模和资本的有限性，工作效率较低并且错误率较高，这种落后的经营的办公手段不能够满足日常业务的需要及客户的要求，因此小额贷款公司的经营管理制度亟待完善。（五） 监管主体难到位从小额贷款公司发展的目前情况来看，小额贷款公司的监管主体不明确，发展混乱。小

46、额贷款公司的监管主体包括外部监管和小额贷款公司的内部监管。小额贷款公司的外部监管机构过多，主要有金融办、工商局、银监会和央行的分支机构，如此多的监管机构到导致了监管工作不能到位，更不能有效保证监管工作的专业化与精细化，最终导致不能及时发现小额贷款公司的潜在风险和治理已经存在的风险。内部监管在小额贷款公司这个新兴的信贷行业中根本就没有形成，小额贷款公司作为一个特殊的行业，没有一个正式的内部监管机构，导致了公司的内部监管职责分工不明，在日常业务活动中监管人员在出现问题时互相推卸责任。外部监管的不到位和内部监管的不建立共同导致了小额贷款公司在面临潜在风险和固有风险时没有意识。缺少明确的监管主体，这样

47、会导致小额贷款公司在发展的道路中没有明确的路线，只能艰难的摸索前进。三、小额贷款公司风险应对策略社会效益与经济效益双赢的效果，小额贷款公司是可以实现的。小额贷款公司要以稳健、审慎为原则，实现企业与政府的良好互动，可以有效地防范风险，如果问题能够妥善解决，风险能够防范及时，小额贷款公司的发展才能更上一层楼。因此针对以上陈述的关于小额贷款公司存在的风险，总结出了与之相关的应对策略，防患未然，临危不惧，促进小额贷款公司健康稳固的发展。（一） 赋予明确的身份性质小额贷款公司应明确定位，有关部门应当尽快着手修订政策法规，给小额贷款公司确定合法的金融机构身份，让小额贷款公司的发展有法可依、有章可循。因此制

48、定出更一致、更权威、更详细的法律法规才能够明确小额贷款公司的法律地位问题，规范小额贷款公司的有序发展；其次明晰小额贷款公司的企业类型，确定它是属于普通的工商企业还是信贷金融机构；再次明确管理小额贷款公司具体的管理机构。小额贷款公司的定位应回溯到它的起点，它必须坚持服务于“三农”和中小企业，在发展过程中追求自身的发展和壮大。小额贷款公司是以股东资金和金融机构融资为资本金，是从事专业发放贷款的公司，不需要考虑它行业的特殊性，它也是普通的公司，以资本金自担风险。建议小额贷款公司按照“谁审批、谁承担风险处置责任”为原则，由地方政府进行管理，经营效益好的，让其发展壮大，经营效益不好的，则被市场淘汰，对试

49、点成功的小额贷款公司的监管由上级主管部门负责，这样才符合经济运行的规律。（二） 明确监管机构小额贷款公司应明确监管主体，明晰监管职责。小额贷款公司的外部监管主体应明确，避免监管机构过多，建议由省金融主管部门作为牵头的主管部门，设立由中国人民银行、工商局、银监局等部门共同参与监督管理的联合会议制度，明晰各自的职责，并且定期或不定期的召开监管部门负责人会议，共同研究分析小额贷款公司在经营过程中存在的各种问题和面临的多种风险，提出加强监管的建议和策略，实现各部门信息的共享。如央行负责对小额贷款公司的利率、资金的去向的实时跟踪监测，银监部门负责对小额贷款公司的高级管理人员的从业资格的审批工作，监测小额

50、贷款公司与其融资的金融机构的关联情况，查处双方在合作过程中的违法违规行为等，及时认定小额贷款公司非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款的违法行为。工商部门则负责登记事项、年度检查、合作经营等方面的工作。小额贷款公司的内部监管应当尽快落实建立，在公司的内部设立固定的监管部门，对小额贷款公司的日常经济活动进行实时监督。外部监管与内部监管充分发挥监督职能，有效保障资产质量的安全性，实现小额贷款公司的可持续发展。（三） 拓展融资渠道小额贷款公司在“只贷不存”的业务模式下，要想实现盈利，在务必保持资金流动快速的基础上，还要利用资本市场与民间资本等手段拓宽融资的渠道。小额贷款公司要保持资金流通速度快，就要在

51、贷款的操作上短、平、快。小额贷款公司拓宽融资渠道，一是可以借鉴国外小额贷款机构在资本市场上募集资金。二是实现股东结构的多元化，采取多种创新模式扩大股本金的来源。三是小额贷款公司可与金融机构开展批发资金的业务，使小额贷款公司的贷款业务与银行金融业的存款业务取长补短，在银行业金融机构能够承受资金风险的前提基础上，满足小额贷款公司批发资金的需求。四是与外资进行合作，许多国外的投资机构对我国的农村金融市场有着十分强烈的兴趣，希望人民银行尽快确定小额贷款公司的定位，为其快速的发展提供广阔空间。（四） 共享信用信息平台为了保障银行、小额贷款公司、借款人三者之间信息的通畅，促进小额贷款公司业务的良性健康发展

52、，应共享征信系统，建立信息披露制度，同时还要培养良好的信用文化。共享征信系统，首先要完善政府企业信用平台，明确政府的各有关部门的责任，为小额贷款公司无偿提供非涉密性的客户信息资料，当地政府为本地的小额贷款公司提供网络服务的链接，整合系统的资源，建立企业信用体系，增加政府与企业信用平台的社会化效应，从而为小额贷款公司正确评估贷款人的信用等级提供可靠有效的信息资源；其次是逐步建立小额贷款公司与银行征信系统的对接、查询，共享企业的信用记录；再次小额贷款公司要建立信用信息的搜集、信用等级评价系统、构建严密的征信信用体系。小额贷款公司可以和其他金融机构之间共享资信等级评价的结果，限制和鼓励贷款人按照期限

53、归还贷款。信息披露及时就要求小额贷款公司建立信息披露制度，根据要求向公司的股东、上级主管部门、接受提供融资的银行业金融组织，相关的捐赠机构，及时披露经中介机构审计的各项财务报表、年度业务经营情况、各项融资的情况和公司的重大事项等信息，在必要时还应向社会进行披露。同时还要培养良好的信用文化，利用征信大力宣传提高人们的信用观念，形成人人讲信用，人人珍惜信用的良好环境氛围。只有这样才能缓解小额贷款公司的后顾之忧，促进小额贷款公司健康发展。（五） 完善经营管理制度小额贷款公司在立足于“三农”和中小企业服务的基础上，强化公司的经营管理，完善管理制度，提高其经济效益。小额贷款公司应借鉴先进行业的经验和经营

54、管理方法，探索出符合自身实际情况的经营管理制度，并且严格执行。首先要合理配置公司的人力资源，提高小额贷款公司高级管理人员的任职资格门槛，加强和完善公司的内部管理结构，进而提高公司的经营管理水平。同时还要实行公司员工岗位培训制度，提高员工的业务水平。加强对员工职业操守的培养，通过不断完善激励制度，坚持公开、公正、公平的原则，激发出员工的积极性和创造性。其次减少不必要的常设机构，减少公司的运营成本，小额贷款公司可以选择网上虚拟化经营，可以减少公司的经营成本，并且要提高劳动效率。再次，引进电子商务的数据化流动性方式办公，从而达到合理避税的目的。小额贷款公司是新兴的信贷组织，它的成立弥补了我国农村金融

55、体系的空白，使农村地区的金融能够形成一种机制，更好地规范、引导农村资金，它在整个农村金融的体系中具有样板意义。首先，小额贷款公司为民间资本的进入创造了机会，为产业的资本转型开辟了广阔道路。其次，小额贷款公司为发挥“草根金融”的优势树立了标榜。小额贷款公司拓宽了我国农业和中小企业的融资渠道，在很大程度上解决了农业和中小企业融资瓶颈的问题。小额贷款公司的成立符合金融机构多样化发展的要求，同时也在我国农村金融业取得了创新。小额贷款公司作为我国金融市场的优异互补，不仅活跃了金融资本市场，而且拓宽了我国经济发展所涉及的领域，对促进我国在扶贫、支持中小企业的发展的作用日益突出。从小额贷款公司试点在全国各地

56、的迅速发展并引起的高度重视可以得知，虽然我国小额贷款公司还处于较低的水平，但随着小额贷款公司经营管理的不断完善和提高，各部门对小额贷款公司的逐步认可，我国小额贷款公司的蓬勃发展为期不远。四、其他需要注意的问题小额贷款公司从2008年开始试点到现在，在我国还处于刚起步阶段，没有固有的经验可循，在实际控制风险的过程中，还要充分认识到面临的各种不确定性因素，在借鉴国内外先进经验和发展模式的基础上，结合当地的发展情况采取因时而宜，因地制宜的方法和策略，才能真正降低和控制风险，使小额贷款公司朝着预期的目标和使命前进。（一）面临的不确定因素1.资金的供求变化小额贷款公司在我国是由中小企业，三农和个体工商户

57、融资难而催生的新鲜事物，它的发展离不开这些客户对资金的需求，一旦国家政策和外部融资环境发生改变，客户自身的经营能力提高，资金周转完全能够适应生产和服务的需要，需求小额贷款的客户不再需要小额贷款公司的资金支持，那么，小额贷款公司就失去了赖以生存的土壤。所以，资金的供求变化直接影响着小额贷款公司的发展去向。不过在目前由于小贷市场的资金需求较旺盛，小额贷款公司暂时还不会受此影响。2.市场竞争因素由于小额贷款公司的服务对象正是银行不愿授信的客户，小额贷款公司才有了自己的盈利空间，然而，在国家政策的影响下，越来越多的银行经营起了小额信贷业务，比如农业银行的“农户小额贷款”、汇丰村镇银行的“贷得乐”、邮政

58、储蓄银行的“邮政储蓄小额贷款”、民生银行的“商贷通”等业务，由于银行的资金实力远远超过小额贷款公司，贷款发放利率也抵于小额贷款公司利率，部分客户可能逐渐转向银行贷款，进而节约资金成本。另一方面，同行业的竞争也是小额贷款公司风险加大的一个因素。正是由于资金的供求变化和银行等金融机构小贷业务的加大，使小额贷款公司面临的外部环境更加不确定，同行业之间争客户、比利率的现象会越来越明显。除此之外，农村信用合作社和非正规金融机构的存在，也是小额贷款公司所面临的竞争对手。客观的讲，良性竞争会促进小额贷款业务的发展，但对小额贷款公司而言，是必须要承受的巨大压力，经营风险也会显著增加。（二）可以借鉴的发展模式孟加拉国是小额贷款公司的发祥地，中国的小额贷款公司可以借鉴格莱珉银行对贷后违约风险的管理模式，在当地设立“线人”以减少小额贷款公司和客户群体之间的信息不对称