第五章计划与计划工作

1、 就是根据组织的实际情况，通过科学的预测，就是根据组织的实际情况，通过科学的预测，权衡客观需要和主权衡客观需要和主 观可能，提出在未来一定时期内观可能，提出在未来一定时期内要达到的目标以及实现目标的途径和方法。要达到的目标以及实现目标的途径和方法。第一节计划概述第一节计划概述 第一节计划概述第一节计划概述 第一节计划概述第一节计划概述 指明方向指明方向减小不确定性减小不确定性减少重叠性和浪费性减少重叠性和浪费性设立标准以利于控制设立标准以利于控制第一节计划概述第一节计划概述 第一节计划概述第一节计划概述 一、战略环境分析一、战略环境分析（一）外部一般环境（一）外部一般环境第二节战略计划与计划实

2、施第二节战略计划与计划实施 第二节战略计划与计划实施第二节战略计划与计划实施 *ST超日超日2014年年3月月4日晚间公告称，日晚间公告称，“11超日债超日债”本期利息将无法于原定付息日本期利息将无法于原定付息日2014年年3月月7日按期日按期全额支付，仅能够按期支付共计人民币全额支付，仅能够按期支付共计人民币400万元。万元。至此，至此，“11超日债超日债”正式宣告违约，并成为国内正式宣告违约，并成为国内首例违约债券。首例违约债券。 公告显示，公告显示，*ST超日于超日于2012年年3月月7日发行的日发行的“11超日债超日债”至至2014年年3月月6日将期满日将期满2年，第二期利年，第二期利

3、息原定付息日为息原定付息日为2014年年3月月7日，利息金额共计人日，利息金额共计人民币民币8980万元万元2010.11.8日日,发行价发行价,36元元 （1）年产）年产100MW晶体硅太阳能电池组件项目晶体硅太阳能电池组件项目 建设期建设期2年。年。 （2）年产）年产100MW多晶硅太阳能电池片项目（从硅锭到电多晶硅太阳能电池片项目（从硅锭到电池片）建设期池片）建设期4年。年。 （3）年产）年产50MW单晶硅太阳能电池片项目（从硅片到电单晶硅太阳能电池片项目（从硅片到电池片）池片） 建设期建设期2年。年。 （4）研发中心建设项目）研发中心建设项目, 本项目预计总投资本项目预计总投资8,00

4、3.50 万万元人民币。元人民币。 （5）补充公司流动资金项目）补充公司流动资金项目 公司资产负债率（合并口径）由公司资产负债率（合并口径）由2007 年年12 月月31 日的日的45.02% 增长到增长到2010年年6月月30日的日的55.19， 短期借款余短期借款余额由额由2007年年12月月31日的日的455.00万元增长到万元增长到2010年年6月月30日的日的37,353.95万元，利息支出由万元，利息支出由2007年度的年度的99.58万元上万元上升至升至2009年度的年度的1,528.17万元，万元，2010年年1-6月更是达到了月更是达到了1379.07万元。财务费用的增加，降

5、低了公司的盈利水平。万元。财务费用的增加，降低了公司的盈利水平。为保证本公司业务在未来几年内实现快速增长，公司急需为保证本公司业务在未来几年内实现快速增长，公司急需改善财务结构，提升盈利能力。改善财务结构，提升盈利能力。 20112011年年2 2月，公司拟以不跨越月，公司拟以不跨越40004000万元受让赛阳硅业万元受让赛阳硅业100%100%的股权，拟以不跨越的股权，拟以不跨越60006000万万元受让卫雪太阳能元受让卫雪太阳能100%100%的股的股权，两项收购共拟耗资权，两项收购共拟耗资1 1亿元。亿元。20112011年年2 2月份起，超日太阳陆月份起，超日太阳陆续出资续出资4.95

6、4.95亿元在境外收购亿元在境外收购或设立或设立Sunpeak Universal Sunpeak Universal Holdings INCHoldings INC等五家位于意等五家位于意大利、卢森堡、美国的全资大利、卢森堡、美国的全资或控股子公司，并通过这些或控股子公司，并通过这些子公司在境外设立了子公司在境外设立了5555家电家电站项目公司。站项目公司。2010 2010 年，全球太阳能光伏电池年年，全球太阳能光伏电池年产量产量1600 1600 万千瓦，其中我国年产万千瓦，其中我国年产量量1000 1000 万千瓦。主要应用市场在万千瓦。主要应用市场在德国、西班牙、日本、意大利德国、

7、西班牙、日本、意大利. .年月日起，德国对年月日起，德国对屋顶光伏系统和和移除耕地农场屋顶光伏系统和和移除耕地农场设施的补贴额减少，设施的补贴额减少，月日开始，总补贴额进一步减月日开始，总补贴额进一步减少。年月日后，少。年月日后，德国又第三次下调补贴额。德国又第三次下调补贴额。多晶硅价格由多晶硅价格由2007年的年的500美元美元/千克到千克到2008年的年的40美元美元/千克再到千克再到2010年的年的100美元美元/千克千克,到到2012年年19美元美元/千克千克 2010年光伏行业毛利率在年光伏行业毛利率在30%左左右，右，2011年降到年降到10%附近附近. 2012年年全行业更是陷入

8、集体亏损。全行业更是陷入集体亏损。2013年年3月月20日无锡尚德日无锡尚德,江西赛维先后江西赛维先后破产破产 . 3000 3000瓦的光伏发电，每月大约产生瓦的光伏发电，每月大约产生180180度电度电 , ,而按照光而按照光伏电站每伏电站每1 1瓦价格约为瓦价格约为7.87.8元的价格计算，元的价格计算，30003000瓦的光伏电瓦的光伏电站总价为站总价为2340023400元。自发自用的补贴价为元。自发自用的补贴价为0.350.35元元/ /度，收回度，收回成本需要成本需要1111年。年。 基本战略基本战略成长战略成长战略成本领先成本领先特色优势特色优势目标集聚目标集聚一体化一体化虚拟

9、运作虚拟运作加强型战略加强型战略成长战略成长战略战略联盟战略联盟多元化多元化出售核心产品出售核心产品第二节战略计划与计划实施第二节战略计划与计划实施 防御型战略防御型战略 自从自从9月月15日停牌的四川长虹日停牌的四川长虹(600839)电器股份有限公司（四川电器股份有限公司（四川长虹，长虹，600839）10月月31日晚间披露了增发预案，拟定增募集不超过日晚间披露了增发预案，拟定增募集不超过40亿元，用于整合控股股东四川长虹电子集团有限公司（下称亿元，用于整合控股股东四川长虹电子集团有限公司（下称长虹长虹集团集团）旗下军工资产，并巨资投建智能交易和智能研发平台，还拟）旗下军工资产，并巨资投建

10、智能交易和智能研发平台，还拟以股权转让方式将亏损的离子业务及资产进行处置和剥离。以股权转让方式将亏损的离子业务及资产进行处置和剥离。在募集资金方面，约在募集资金方面，约22亿元拟用于收购零八一电子集团有限公司亿元拟用于收购零八一电子集团有限公司（以下简称（以下简称零八一集团零八一集团）100%股权；股权；13亿元拟用于投建智能交易亿元拟用于投建智能交易平台和模式建设项目、智能研发管理平台及体系建设项目；剩余平台和模式建设项目、智能研发管理平台及体系建设项目；剩余5亿亿元拟用于补充流动资金。元拟用于补充流动资金。此次方案的最大看点，则是四川长虹将借此揽入大股东旗下军工此次方案的最大看点，则是四川

11、长虹将借此揽入大股东旗下军工资产。预案显示，零八一集团早期是国家三线建设的高炮雷达制造专资产。预案显示，零八一集团早期是国家三线建设的高炮雷达制造专业化生产基地，现已发展成为中国近程防空的骨干企业之一和军工电业化生产基地，现已发展成为中国近程防空的骨干企业之一和军工电子核心能力建设重点单位，目前注册资本子核心能力建设重点单位，目前注册资本10亿元。亿元。 公告称，公司将对外协议转让主要负责生产运营长虹等离子面板公告称，公司将对外协议转让主要负责生产运营长虹等离子面板等业务的四川虹欧显示器件有限公司等业务的四川虹欧显示器件有限公司61.48%股权，交易价格为股权，交易价格为6420万元。这是在继

12、万元。这是在继松下去年去年11月宣布停止生产等离子面板，月宣布停止生产等离子面板，三星和和LG表示本月末停止生产等离子电视后，宣告彩电业终于对生存了表示本月末停止生产等离子电视后，宣告彩电业终于对生存了20年的年的等离子电视宣判了死刑。等离子电视宣判了死刑。 20072007年四川长虹斥巨资启动虹欧公司年四川长虹斥巨资启动虹欧公司PDPPDP项目一期工项目一期工程，规划总投资程，规划总投资6.756.75亿美元，年产亿美元，年产PDPPDP模组达到模组达到216216万片。万片。但实际上，虹欧公司近年却遭遇巨亏。四川长虹但实际上，虹欧公司近年却遭遇巨亏。四川长虹20132013年报年报披露，截

13、至期末，公司针对虹欧公司的投资金额就高达披露，截至期末，公司针对虹欧公司的投资金额就高达17.217.2亿元。亿元。20132013年，虹欧公司营业收入年，虹欧公司营业收入17.417.4亿元，净利润亿元，净利润为亏损为亏损3.473.47亿元。亿元。20112011年年 今年今年8 8月，虹欧公司的净利润总月，虹欧公司的净利润总额为亏损约额为亏损约21.821.8亿元。亿元。 松下电器松下电器20112011年亏损高达年亏损高达77227722亿日元（约合亿日元（约合96.696.6亿美亿美元），创下有史以来最大亏损额。而松下此前预计，在截元），创下有史以来最大亏损额。而松下此前预计，在截至

14、至20132013年年3 3月月3131日的日的20122012财年净亏损将达到财年净亏损将达到76507650亿日元亿日元（约合（约合9696亿美元）。松下将在亿美元）。松下将在20132013年年1212月份停止生产等离月份停止生产等离子显示面板，并在子显示面板，并在20142014年年3 3月份之前停止月份之前停止3 3家生产工厂的运家生产工厂的运作。作。 长电科技长电科技(600584)拟拟7.8亿美元收购星科金朋亿美元收购星科金朋 全景网全景网1月月13日讯日讯 长电科技（长电科技（600584）周二晚间发布）周二晚间发布重大资产购买报告书草案，公司股票自重大资产购买报告书草案，公司

15、股票自2015年年1月月14日起日起复牌。复牌。 长电科技表示，公司与国家集成电路产业投资基金股份长电科技表示，公司与国家集成电路产业投资基金股份有限公司、芯电半导体有限公司、芯电半导体(上海上海)有限公司将通过共同设立的有限公司将通过共同设立的子公司，以自愿有条件全面要约收购的方式，收购设立于子公司，以自愿有条件全面要约收购的方式，收购设立于新加坡并于新加坡证券交易所上市的星科金朋的全部股份。新加坡并于新加坡证券交易所上市的星科金朋的全部股份。本次要约的对价将以现金支付，每股星科金朋股票收购价本次要约的对价将以现金支付，每股星科金朋股票收购价裨嘉裨嘉?.466新元，总交易对价为新元，总交易对

16、价为 7.80亿美元，约合亿美元，约合10.26亿新加坡元。亿新加坡元。海螺水泥海螺水泥2012年年报显示，公司利用自有资金对国内部分具有一定年年报显示，公司利用自有资金对国内部分具有一定竞争优势和发展潜力的水泥行业上市公司进行了投资。报告期内，海竞争优势和发展潜力的水泥行业上市公司进行了投资。报告期内，海螺水泥及全资子公司芜湖海螺通过参与青松建化定向增发的方式分别螺水泥及全资子公司芜湖海螺通过参与青松建化定向增发的方式分别认购了认购了1.078亿股和亿股和3000万股青松建化股票，分别占青松建化总股本万股青松建化股票，分别占青松建化总股本比例为比例为15.64%和和4.35%；同时，公司通过

17、上交所证券交易系统增持；同时，公司通过上交所证券交易系统增持了约了约61万股青松建化股票。截至报告期末，海螺水泥与芜湖海螺合计万股青松建化股票。截至报告期末，海螺水泥与芜湖海螺合计持有青松建化股份比例为持有青松建化股份比例为20.08%。此外，海螺水泥还对福建水泥、冀东水泥、同力水泥这三家公司此外，海螺水泥还对福建水泥、冀东水泥、同力水泥这三家公司的股票进行了买卖，带来了部分收益。的股票进行了买卖，带来了部分收益。2013年，海螺水泥增持了青松建化和冀东水泥股票，合计投入年，海螺水泥增持了青松建化和冀东水泥股票，合计投入资金资金3.42亿元；亿元；2014年，海螺水泥继续本着年，海螺水泥继续本

18、着利用自有资金对国内部利用自有资金对国内部分具有一定竞争优势和发展潜力的水泥行业上市公司进行了战略投资分具有一定竞争优势和发展潜力的水泥行业上市公司进行了战略投资的本意，增持了约的本意，增持了约4363万股青松建化股票及约万股青松建化股票及约5164万股冀东水泥股万股冀东水泥股票，合计投入资金票，合计投入资金5.63亿元。亿元。青松建化公司的投入金额约为青松建化公司的投入金额约为22亿元，目前的资料显示，海螺水泥和亿元，目前的资料显示，海螺水泥和全资子公司共计持有青松建化全资子公司共计持有青松建化38835万股，万股，内蒙君正内蒙君正2013年年10月份公告称，公司及天弘基金其他股东与阿月份公告称，公司及天弘基金其他股东与阿里巴巴里巴巴(支付宝母公司支付宝母公司)就天弘基金增资扩股和全面业务合作达成框架就天弘基金增资扩股和全面业务合作达成框架协议，阿里巴巴拟以协议，阿里巴巴拟以11.8亿元认购天弘基金亿元认购天弘基金26230万元出资额万元出资额(每每4.50元认购元认购1元注册资本元注册资本)，公司拟以，公司拟以6943万元认购万元认购1542.9万元出资额万元出资额.据悉，截至据悉，截至2013年年11月月14日下午日下午3点，天弘