基金管理人的内部控制

1、第24章基金管理人的内部控制【考试大纲解读】理解基金公司内部控制的重要性理解基金公司内部控制的基本概念掌握基金公司内部控制的目标掌握基金公司内部控制的原则掌握基金公司内控机制的四个层次掌握基金公司内部控制的基本要素理解内部控制制度的组成内容理解基金公司前、中、后台控制的主要内容理解基金公司信息披露控制的主要内容理解基金公司信息技术控制的主要内容知识点一、加强基金管理人内部控制的重要性加强基金管理人内部控制、保护基金持有人利益知识点二、内部控制的基本概念（一）内部控制基金管理人的内部控制是指公司为防范和化解风险，保证经营运作符合公司的发展规划，在充分考虑内外部环境的基础上，通过建立组织机制、运用

2、管理方法、实施操作程序与控制措施而形成的系统。（二）风险管理1.内部环境2.目标设定3.事项识别4.风险评估5.风险应对6.控制活动7.信息与沟通8.行为监控知识点三、内部控制的三目标1 .保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念2 .防范和化解经营风险，提高经营管理效益，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整，实现公司的持续、稳定、健康发展3 .确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时知识点四、内部控制的五原则（一）健全性原贝u健全性指内部控制应当包括公司的各项业务、各个部门（或机构）和各级人员，并涵盖到决策

3、、执行、监督、反馈等各个环节。（二）有效性原则内部控制的有效性是指内部控制必须讲求效率和效果，所有的控制制度必须得到贯彻执行。（三）独立性原则独立性指基金管理人各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离。（四）相互制约原则相互制约指基金管理人内部部门和岗位的设置应当权责分明、相互制衡。（五）成本效益原则成本效益指基金管理人运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果。知识点五、基金管理人内部控制机制四个层次：一是员工自律；二是各部门主管（包括监察稽核）的检查监督;三是公司管理层对人员和业务的监督控制;四是董事

4、会或者其领导下的专门委员会的检查、监督、控制和指导。知识点六、内部控制的基本要素（一）控制环境控制环境构成公司内部控制的基础（二）风险评估（三）控制活动基金管理人应通过授权控制来控制业务活动的运作。（四）信息沟通基金管理人应当维护信息沟通渠道的畅通，建立清晰的报告系统（五）内部监控基金管理人应当建立有效的内部监控制度，设置督察长和独立的监察稽核部门,对公司内部控制制度的执行情况进行持续的监督，保证内部控制制度落实。知识点七、内部控制制度概述1 .基金管理公司内部控制制度由内部控制大纲、基本管理制度、部门业务规章等部分组成。2 .基金管理人制定内部控制制度一般应当遵循以下原则：（1）合法、合规性

5、原则（2）全面性原则（3）审慎性原则（4）适时性原则知识点八、基金管理公司内部控制制度内容1 .内控大纲公司内部控制大纲是对公司章程规定的内控原则的细化和展开，是各项基本管理制度的纲要和总揽，内部控制大纲应当明确内控目标、内控原则、控制环境、内控措施等内容。2 .基本管理制度基本管理制度应当至少包括风险控制、投资管理、基金会计、信息披露、监察稽核、信息技术管理、公司财务、资料档案管理、业绩评估考核和紧急应变等。3 .部门规章部门业务规章是在基本管理制度的基础上，对各部门的主要职责、岗位设置、岗位责任、操作守则等的具体说明。4 .业务操作手册业务操作手册是在基金管理人确定相关业务基础上，对业务的

6、性质、种类以及相关的管理规定和操作流程及要求进行明确的说明，是业务人员上岗操作的指南'。知识点九、前、中、后台内部控制1 .基金管理人的前台主要是与客户直接接触的行政前台、投资、研究、销售等部门，主要是为客户提供综合服务的部门，目标是客户满意度最大化。2 .中台部门包括市场营销、风险控制、财务部、监察稽核和产品研发部门，主要是为公司前台部门提供支持，目标是保障公司为客户提供服务的持续性。3 .后台部门包括行政管理、人事部、清算、信息技术等部门，主要为前中台部门提供支持，目标是保证基金管理人战略的实施与效果。知识点十、投资管理业务控制(一)研究业务控制的主要内容(1)研究工作应保持独立、

7、客观。(2)建立严密的研究工作业务流程，形成科学、有效的研究方法。(3)建立投资对象备选库制度，研究部门根据基金契约要求，在充分研究的基础上建立和维护备选库。(4)建立研究与投资的业务交流制度，保持通畅的交流渠道。(5)建立研究报告质量评价体系。(二)投资决策业务控制的主要内容(1)投资决策应当严格遵守法律法规的有关规定，符合基金契约所规定的投资目标、投资范围、投资策略、投资组合和投资限制等要求。(2)健全投资决策授权制度，明确界定投资权限，严格遵守投资限制，防止越权决策。(3)投资决策应当有充分的投资依据，重要投资要有详细的研究报告和风险分析支持，并有决策记录。(4)建立投资风险评估与管理制

8、度，在设定的风险权限额度内进行投资决策。(5)建立科学的投资管理业绩评价体系，包括投资组合情况、是否符合基金产品特征和决策程序、基金绩效分析等内容。(三)基金交易业务控制的主要内容(1)基金交易应实行集中交易制度，基金经理不得直接向交易员下达投资指令或者直接进行交易。(2)公司应当建立交易监测系统、预警系统和交易反馈系统，完善相关的安全设施。(3)投资指令应当进行审核，确认其合法、合规与完整后方可执行，如出现指令违法违规或者其他异常情况，应当及时报告相应部门与人员。(4)公司应当执行公平的交易分配制度，确保不同投资者的利益能够得到公平对待。(5)建立完善的交易记录制度，每日投资组合列表等应当及

9、时核对并存档保管。(6)建立科学的交易绩效评价体系。知识点十一、信息披露控制基金管理人应当加强对公司信息披露的检查和评价，对存在的问题及时提出改进办法，对信息披露出现的失误提出处理意见，并追究相关人员的责任。知识点十二、信息技术系统控制基金管理人应当根据国家法律法规的要求，遵循安全性、实用性、可操作性原则，严格制定信息系统的管理制度。知识点十三、会计系统控制基金管理人应当采取适当的会计控制措施，以确保会计核算系统的正常运转：(1)应当建立凭证制度，通过凭证设计、登录、传递、归档等一系列凭证管理制度，确保正确记载经济业务，明确经济责任。(2)应当建立账务组织和账务处理体系，正确设置会计账簿，有效控制会计记账程序。(3)应当建立复核制度，通过会计复核和业务复核防止会计差错的产生。(4)应当采取合理的估值方法和科学的估值程序，公允反映基金所投资的有价证券在估值时点的价值。(5)应当规范基金清算交割工作，在授权范围内，及时准确地完成基金清算，确保基金资产的安全。(6)应当建立严格的成本控制和业绩考核制度，强化会计的事前、事中和事后监督。(7)应制定完善的会计档案保管和财务交接制度，财会部门应妥善保管密押、业务用章、支票等重要凭据和会计档案，严格会计资料