个人理财入门指南

1、俺个人理财入门指办南人生的理性追求扒-自由摆、自主和自在目 录： HYPERLINK l 唉前言版 昂前笆 阿言 HYPERLINK l 唉树立正确的理财按观唉 阿树立正确敖的办理背财观 HYPERLINK l 按认识个人理财碍 拜认识盎个按人爱理靶财 HYPERLINK l 案审视你自己肮 扒审视你凹自佰己 HYPERLINK l 斑投资工具简介斑 澳投资工埃具吧简澳介前 言拔自从1978年叭改革开放以来，办中国成为世界上疤增长最快的国家奥，经济的腾飞显阿著地提高了人民氨的生活水平，加笆入WTO把中国矮与世界更紧密地邦联系在一起。二邦十七年后的今天班，证券、房产、案基金、保险、股稗票等金融产

2、品和坝投资融道成为我巴们生活的一部分疤，人们在谈论这氨些产品的时候就扳如同二十七年前稗每天谈论粮票、盎肉票一样自然；胺二十七年后的今笆天，全球经济、皑通货膨胀、利率芭水平、汇率政策埃等等也不再宏观皑而遥远，我们从拔未象今天一样清罢晰地感受到它们哎对我们每个人的扳生活、财富影响版是如此巨大和直翱接。扒 在这急啊剧变化和发展的搬社会中，我们的芭社会在变，市场绊在变，经济环境按在变，捌“八中产阶级碍”唉、安“艾小康社会柏”摆、按“爸后小康叭”疤生活水平等新名俺词、新标准不断熬涌现，但毋庸置爸疑的是：中国人安富起来了。颁 当中国袄第一次面临越来绊越多的人民面临暗在满足基本生活啊之外还有财富之澳后，当人

3、们过惯挨了几十年的敖“鞍计划生活阿”斑，要开始自己买蔼房，自己负担子爱女教育费用，自肮己负担部分医疗熬费用，要自己安耙排人生的时候；翱当人们面临越来捌越多的金融产品癌和越来越复杂的摆税务、法规时；拔当人们面对急剧白变化的社会，快扒速发展的经济从跋而产生对整个人隘生周期的不确定八性时，仅靠勤俭爸持家，仅靠个人熬所掌握的专业知唉识和技能已远远拜不能实现从个体般生命周期的角度癌对个人或家庭财拔务进行全面、综八合规划的要求。办国家经济景气监哎测中心公布的一背项调查结果表明邦，就全国范围而芭言，约有70%皑的居民希望得到蔼理财顾问的指导柏。国际的一项调阿查也表明，几乎矮所有的人在没有拌得到专业人员的把指

4、导和咨询时，唉一生损失的个人敖财产从20%到矮100%不等。伴因此，寻求专家颁提供个人理财引扮起公众的极大兴拔趣。耙近几年来，给别班人做资产管理被癌称为理财，帮别扳人炒股称为理财哀，卖保险叫理财耙等等，所有涉及伴金钱的行为都冠笆以了安“昂理财柏”巴。扳“肮理财澳”熬这个词几乎成为霸近年来中国城市白十大流行词汇之敖一。然而，尽管跋个人理财的观念邦现在已经越来越邦深入人心，但个翱人理财到底是什矮么，应该如何理盎财对绝大部分人坝来说还是个全新肮的概念。财富的懊快速增长与个人八理财观念和理财白传统的缺失很快拜就在我们的生活颁中暴露出来。理皑财中的烦恼和误哎区如影随形地萦捌绕在生活中，困伴挠着我们的生活

5、芭。板 学习理熬财，树立正确的扒理财观成为人生白必修的课程之一坝。希望这本个把人理财快速入门把能成为你个人稗理财旅途中的一胺面小帆，对你的奥理财有所助益。HYPERLINK l 靶目录爸埃返芭回霸树立正确的理财俺观一、重视理财八为了能有一个自俺由、自主和自在爱的人生，为了有捌一个绚丽多彩、皑幸福美满的人生氨，理财，你准备百好了吗？白20多岁的你刚澳迈出学校大门，扳在你的心里有着败远大的理想和对佰今后生活的美好埃憧憬，在你的面哀前有着众多的机跋遇和绚烂的生活案，事业的起步需巴要积累你人生第敖一桶金，人生第跋一次置业-埃-买房，甚至叭是买车也要在此疤阶段筹划，虽然白有压力，但你无吧所谓，因为你拥啊

6、有人生最宝贵的捌资本-懊-年青就是本钱艾；鞍30余岁的你经熬过十年的打拚积搬累了一定社会经斑验，事业开始快爱速发展。同时家耙庭的组建，小宝艾宝的诞生，房屋爱贷款的支出，更耙新住房和交通工败具的需求使你消鞍费能力进一步增澳强。事业的发展昂和消费能力的增啊强进一步加大了耙对钱的需求。作熬为人生最精华的阿10年黄金成长俺期，确实很忙，叭虽然要面对这些拜问题但你认为开罢源第一，发展才捌是硬道理；拔40多岁的你踏癌入扮“伴财富积累办”疤期，人到中年，熬从前的投资、工拌作的晋升，事业暗上的成就为自己阿带来了可观的收板入进帐，但同时隘作为家庭支柱的罢你上有老下有小胺，事业迈上巅峰叭的同时，压力也柏不断加大。

7、拜“爸真累啊！要是再般干几年退休享受稗人生就好了。凹”百也许忙了一天的敖你会蹦出这样一爱个平时根本没去耙考虑的问题。但阿退休时要有多少熬钱才能使自己生芭活有保障，让自皑己过得既幸福而唉又有尊严呢？扮50余岁的你已矮经面临退休了，懊经过几十年的奋袄斗，现在的你最办为富有。看着大伴半辈子积攒下来傲的钱有时不禁想癌，这么多钱应该靶要干些什么吧？霸！可是邻居张老澳先生股市的佰“背悲惨损失板”挨又困挠着你。股罢市有风险，现在靶又听说国家在调岸控住房，房产投昂资有风险，究竟耙这些钱做什么好埃呢？埃60岁的你退休爱了。虽然自己攒袄了一些钱，但物吧价一天比一天贵艾，年纪大了，从昂不上医院的你偶艾尔也会上医院了

8、暗。收入减少了，胺但支出一点也没百少。本来计划退唉休后要经常出去扳旅游的，看样子皑因为钱的原因只鞍好减少或取消了班。钱到用时方恨隘少，这时你才深叭深体会到这一点坝。矮爸在我们中间有很傲大一部分人曾经俺有上述的一些行巴为或想法，而最袄后结果就是暗“斑钱到用时方恨少芭”翱。你是否计算过爱在南昌生活的一埃户小康之家（一瓣套自己住的10埃0余平方米的南办昌市内住宅，一捌辆十万元以内的斑经济型小汽车，皑一年一次国内旅扳游）一年支出5背.5万元（现值拌）从20岁到7白5岁，按年通货邦膨胀率3.5%澳计算，为了实现吧小康的生活我们背需要多少钱呢？耙-9办00万元！（5班5000霸熬(1+3.5奥%)懊55爸

9、-1傲芭3.5%）胺我们一生按工作般30年计算，每氨年家庭收入为1哀4万元计算，一鞍生能挣420万矮元（30翱艾14），与小康班生活的标准相比唉，资金缺口：4氨80万元（90芭0万元-420捌万元）败仅仅依靠主动性熬收入去实现小康吧生活是很难的一巴件事情，480熬万元的缺口就是肮要靠理财去实现爸。理财不是件可碍有可无的事情，奥而是你生活的必澳需品。邦二、形成健康的暗理财观念，养成傲良好的理财习惯板理财是一个非常按简单,却又非常摆难做好的事.就皑象健身，只有当敖健康的理财方式啊成为习惯的时候癌,它就会象每天昂早上起床一样简搬单。当一个健康般的理财理念和良般好的理财习惯形搬成的时候,理财哀才会变得

10、非常简霸单。所以正确认胺识理财，形成一败个良好的理财习稗惯，是理财成功澳的关键所在。以氨下十种观念是理案财过程中常见的挨误区和不足之处岸，在此，我们试懊做一些分析，希安望对大家建立科柏学健康的理财观阿念，安排好家庭鞍理财有所助益。柏1、理财就是做皑好投资，让自己爱的钱获得最大收般益按理财和投资是密邦切相关的，投资班是实现理财目标瓣的一个重要手段坝，尤其是对中国邦目前大部分还处奥于财富积累阶段熬的家庭和个人来办说，投资这种手扳段就显得特别重搬要。但理财不完班全等同于投资。拌投资只是理财中八的一个部分。理白财的目标是实现捌投资主体-摆人的生活目标和埃财务自由。投资伴的目标是实现投翱资客体-钱绊的保

11、值或增值。艾投资的依据是对安市场趋势的判断班和把握。在投资百的决策中主要考翱虑的内容是投资拜客体即投资本身矮，而很少考虑投笆资的主体：人的扮因素。而理财的鞍依据不仅要考虑颁市场环境的因素袄，更重要的是考百虑理财的主体：白人本身的各方面芭因素。包括个人半的人生目标、财邦务需求、个人及佰家庭的基本情况癌、资产和负债、矮收入和支出等等鞍。甚至还要考虑傲个人的性格特征隘、风险偏好、投叭资特点、健康状靶况等等。理财与霸投资的不同直接隘导致你的决策选板择。明白两者的瓣区别是十分重要跋的。 伴比如你现在为了熬买房存有50万佰，离交房款时间熬还差三个月，听拔说现在股市行情背很好，大盘一直拌在涨，因此准备叭将这

12、笔钱进行股挨票投资。如果仅拜从投资收益的角瓣度出发，用小的疤风险去获取高的霸收益，将资金投搬入股市是个好的岸选择。但如果从绊理财的角度考虑柏，那么对这笔资扮金的处理是不合暗适的。从理财角傲度看，你必须要摆考虑：1、你的袄目标-白-三个月后购房柏是否是近期首要白目标；2、投资胺偏好-败-你是属于风险埃型还是保守型或拔中庸型；3、投邦资特点-傲-是否对股市俺投资有丰富的经矮验。经过分析你般发现，为了购房把你准备了十年，吧好不容易才选到芭一套自己满意的捌商品房，对于风扳险虽然有一定的百承受力，但也不稗是一位十分喜爱办冒险的人，而股扮票的预期大涨也安仅是从朋友那听班说的，想想你还巴会作出将50万捌投入

13、股市的选择熬吗？坝2、找个好工作案,生活不用愁蔼这是一个普遍的唉误区。我们的父半母对孩子的教育霸和要求就是要他肮们好好读书，将拔来考上一个好的隘大学，其他的什斑么都不要管。他按们认为这样孩子扒今后就可以找到稗一份好的工作，瓣今后孩子们的生芭活也就有了保障熬。而对孩子却很俺少做哪怕是最基叭本的理财观念和笆知识的灌输和培癌养。我们最常听版到的一句话就是鞍：再苦也不能苦把孩子。我们最常癌看到的是父母对霸孩子过度的溺爱搬和对孩子花费过肮度的奢侈和宽松碍。鞍但我们看到的另碍一面却是：我们肮目前每个人的财版富水平或者生活拔状态与我们的工癌资收入水平或者稗学历并没有正比懊例的关系。事实扒是，决定一个人昂的财

14、务状况好坏办并不是他的智商肮，而是他的财商百-也就是他败的理财的水平。矮我们做过计算，矮现在一个家庭一暗辈子的花费需要跋至少500万元坝以上，而想要过八上小康水平更要八高达900万元岸以上。这么多钱疤仅靠一份好工作俺显然是不够的，扳要获得一份富足爸的人生必须要做芭好理财才行。哎3、缺少长期的蔼理财视野跋王哀先生是售楼先生爱。前一段时间房拌产市场非常兴旺敖，他的收入也很敖高。于是他有很靶多的计划：要买斑车、要阿和鞍太太去旅游等等艾。但他对自己的巴退休资金却从来捌也没有考虑过，板孩子未来的教育邦费用也未做安排拔。因为他觉得这版些都是太遥远的罢事情了，完全不般用现在操心。背实际上盎王爱先生的这种心态

15、佰在高收入人群中啊相当普遍。但人伴无远虑，必有近暗忧。由百于王肮先生工作的性质凹决定其很难长期隘保持目前的收入柏水平。因此，当百前理财的首要任哀务就是为未来的安退休生活以及孩拔子的教育费用做班好安排。其次是翱将目前的日常生傲活安排好，最后扒，才是量力安排拌买车和旅游的计百划。颁一般来说，理财翱的观点认为：最坝遥远的退休后的袄生活是理财的第拜一要务、其次是扒家庭的保险安排暗和置业计划以及敖孩子大学的教育艾费用、再其次是袄日常的基本生活八安排和教育进修挨安排等，最后才哀是旅游等非必要白性开支。这就要岸求我们有一个长隘期的理财视野和半细致的统筹安排捌才能够将人生理八财的各个方面都埃做好安排，以实爸现

16、一个完美富足癌的人生。罢4、对房地产投啊资的风险估计不澳足坝张盎先生当初为了投颁资获利，购买了熬很多房产，手中搬几乎没有任何现斑金了。家庭资产摆中95%以上为按房产。每月仅还拌贷款就需要20懊000元。为了拌维持每月现金流懊的平衡，他必须癌将部分房产出租版才能够维持基本扒的生活花费。艾这虽然是一个比霸较极端的例子，斑但由于近年南昌般的房地产市场涨哀幅较大，利率又唉低，所以很多人背在房地产市场投版资的比重极大，阿而完全忽视了房安地产市场的风险按。实际上，这位把张柏先生的情况就面拜临诸多风险：既绊有房地产市场波笆动风险，还有利罢率风险以及短期扮债务风险、收入拔风险和流动风险伴等。所以班张矮先生虽然

17、获利较把高，但其家庭资阿产的风险相当大班。需要做适当的挨调整。绊其实房地产投资办的风险是很大的拔。特别是利用了凹大量的贷款来买邦房。因为在你贷凹款的时候也将你跋投资的风险放大八了许多倍。其实癌，在国际上，房疤产投资失败是导矮致个人破产的重芭要原因。香港许翱多白领辛苦工作稗多年现在还是负氨资产也都是拜房肮产投资所赐，而巴日本房地产泡沫颁的破裂更是导致版整个国家经济的扳长期萧条。成也般房产，败也房产拔，所以，尽管在靶中国目前非常好拜的经济和市场环懊境下房产投资是耙很好也是重要的版投资渠道，但我疤们永远都不要忘凹记风险永远伴随爸在房产投资的高案收益的左右。吧5、试图预测市背场的短期走势，绊却忽视对市

18、场长安期趋势的把握班张巴先生手上有大量败闲置资金，苦于阿没有合适的投资隘方向。在分析了傲他的各方面情况哎后，我们推荐一板定比例的资金投败资股票型基金。奥他不以为然。认阿为股票市场如此艾低迷，现在还能翱够做吗？从理财傲的观点来看，我埃们推荐投资股票皑市场并不是基于啊对股市短期走势八的判断，而是基扮于对中国股市长稗期趋势走好的信盎心。事实上，市安场低迷正是可以俺投资的好时候。瓣推荐市场投资热办点，预测市场未鞍来的走势是各路鞍投资专家乐此不矮疲的事情，也反哀映了这是投资大澳众普遍关注的问矮题，但效果如何瓣大家心知肚明。扒从理财的观点来啊看，市场的短期板走势是很难预测皑的，同时，市场盎的长期趋势又是盎

19、较易把握的。所版以一个比较简单颁但是很有效的方把法是：忽视市场靶的短期波动，紧坝紧把握住市场大鞍的发展趋势，顺皑势而为，收获会霸比在市场中忙于八捕捉机会的人要绊大的多。皑6、对养老考虑搬不够班对养老考虑不足奥是目前个人理财芭中非常突出的问搬题。具体表现在澳：完全没有意识按到养老的问题，俺或者将养老的问熬题放在较为次要傲的地位，或者觉罢得养老是几十年败以后的事现在完邦全不用操心，或斑者对养老需要的搬资金量估计不足伴。熬理财的角度认为碍养老的问题是人白生理财安排中最凹重要的一个问题拜，应当是放在第爸一位安排的，而扒且要尽早做安排肮，同时要充分考扮虑到通货膨胀对按货币购买力的影伴响，考虑到长寿哎风险

20、，医疗保证背等等，安排好足罢够的养老资金，哀有条件的还应该爸考虑经济增长速岸度对个人财富地笆位的影响。白7、对保险的认疤识不足岸赵瓣小姐前几年听人爸说某保险公司的昂投资连接险收益霸很高，于是买了邦很多份。现在，肮该保险产品的投扒资帐户由于证券按市场的调整也出拜现了一些亏损，叭于是赵爸小姐就找到保险罢公司要求退保。跋当然这给拌赵唉小姐带来很大损斑失。般人们对保险的不澳正确认识有很多俺种，其中最普遍昂的一种是将保险奥单纯当作一种投奥资的渠道来看待皑。保险有许多功凹能，比如：获得扳保障、规避风险昂、体现关爱和责拔任、合理避税、拜资产保全等等，爸当然也具有投资胺和储蓄的功能。叭但投资和储蓄的背功能并不

21、是保险奥的主要功能，只皑是一个附加的功敖能。如果仅从投芭资储蓄的角度来啊考虑保险，它显摆然并不如其他直伴接的投资和储蓄懊的渠道来的更有胺效率。所以，我疤们强调，保险是扮一个非常好的理把财产品，但并不摆是非常好的投资隘渠道，特别不是澳一个短期的投资皑渠道，是只适合八于长期投资的。扮如果是要投资，颁特别是中短线的皑投资，选择其他艾的方式会效率更般高一些。八8、缺乏对自己拌生活的关注爱去年，巴杨安小姐准备到北京肮去工作，为了在瓣北京安家只好将唉去年年初刚买的版房子出售。本来鞍这套房子的市场柏价比起购买价还版涨了一些，但由版于要急着出手只半好低价出售，扣捌除手续、税等支矮出还亏损了一点搬。袄杨把小姐在

22、正确的市挨场时机选择了一办个正确的投资渠绊道，但结果却出疤现了亏损。问题伴不在于投资本身癌，而是忽视了自扮身生活的计划。芭实际上，从理财鞍的角度来看，办杨矮小姐打算去北京芭工作是早就有计笆划的。在一、两熬年内要改变生活敖地点的蔼杨笆小姐显然不适合拜投资房产，而且安用于投资的资金巴在近期还有明确跋的用途，就更加碍不适合投资房地傲产了。按这就是理财与投巴资的不同，理财傲与投资都是处理敖安排管理金钱的拔行为。他们的区癌别在于，投资只啊关注资金本身的胺安全性、收益性拜、流动性等等问白题。而理财关注岸的是人的生活本颁身，包括安排好哀目前的生活以及拌为未来的生活目按标及梦想早做打板算。很多人认为版选对了投

23、资产品埃就可以赚到钱，拌只要赚到钱了，暗生活自然就可以白安排好了。这是巴一个认识上的误邦区。奥事实上，我们看耙到许多人，他们靶的家庭资产已经蔼相当高了，净资哎产已经有几百万版甚至上千万了。靶但是他们的生存坝状态并不令人满盎意。不仅物质的芭生活安排上与其板拥有的资产水平扳远不相符，在心鞍态上也充满了焦俺虑和不安。很大碍的原因就是他们邦关注的只是赚钱癌、赚更多的钱，芭而忽视了自身生氨活的目标和需求啊。这样，当市场案出现波动，赚钱氨变的不那么容易埃的时候他们就会把表现出焦虑和不爸安的情绪。暗9、不是为自己艾理财傲为谁理财？这似背乎不是问题。但按在实际生活当中捌很多人都不明白般必须为自己理财办的道理。

24、芭比如我们最常听巴到的理财问题是澳：请问，我有一癌笔钱，你看我该版如何理财？或者绊是我在银行有2澳0万存款，你看埃投资什么好？说颁来说去都是关于拔钱的事，完全没扳有考虑他们生活板真正想要的是什坝么。他们其实就啊是在为钱而理财昂。暗还有人在为别人佰理财。别人买房艾子了，别人买车斑子了，别人买基傲金了，所以自己啊也要买。有一个巴朋友，我们建议鞍他买一些基金，爸他不听。有一段搬时间基金卖的很摆火，他打电话来俺说：听说大家都霸在买基金，我也艾买一些吧。跋还有很多人是在绊为孩子理财。有笆一对老夫妻，退摆休了，退休金每艾月有1000多靶块，另外还有十颁几万积蓄。但儿佰子要结婚了，他唉们打算将终生的吧积蓄拿

25、出一半给跋孩子结婚。当然安孩子结婚是人生搬的大事，但比起版自己的养老安排扳来说，就在其次爱了。孩子已经成摆人，他应该对自坝己的财务状况负耙责。芭中国有句话叫：坝养儿防老。但今澳后不行了。孩子矮今后将面临更加摆激烈的社会竞争爱和家庭负担，一笆对年轻夫妻可能俺有四个甚至更多隘的老人要照顾，搬他就是想负担也班可能自顾不暇。坝所以，今后养老白既不是单位、国耙家也不是孩子的瓣事情，而是我们艾自己的事情，推昂而广之，我们每扳个人的生存状态稗和财务状况取决蔼于自己，自己应懊当对自己的生存埃状态负责。哎我们应该为自己伴理财。罢10、忽视时间摆与复利的力量熬经常听到，理财败是有钱人的事，皑我现在没钱不用啊考虑理

26、财或是说鞍现在还年青，理傲财以后再说吧。懊而事实是什么呢澳？理财与有钱与瓣否没有直接的联巴系，而且要强调扳的是理财越早开版始越好，因为复岸利的力量是非常傲大的。以下两个跋例子可以加强对扳时间与复利的理唉解：矮(1)通向千万跋富翁之路：凹每月节省178靶5元，投资到月拔收益率为0.8扳%的投资市场上稗，坚持投资40唉年,实际投入8耙56,800元耙,但我们将拥有捌:敖M埃40疤=m拌每月投资癌 板吧（1+i）矮n扮 -1 爱扮i伴 =1办785伴翱（1+0.0盎08）隘480版 -1 氨拔0.008暗 =1半0,000,4八70.21元按(2)一对双胞瓣兄弟的理财结果盎：柏A从22岁时开拔始每年

27、存200班0元，存到30拜岁后不再存钱，懊等到60岁再支埃取。疤B从28岁时开拜始存钱，每年存罢2000元，一扒直存到60岁再胺支取。扮在年利率为10案%时：拔A拌B拜存款隘22-30岁，艾每年存入200懊0元拌28-60岁，熬每年存入200瓣0元疤总共存入板9年共存入18昂000元邦33年共存入6唉6000元班支取时间罢60岁时氨60岁时靶支取本息和爸473,907暗.44元爸444,503稗.09元熬相差爸A比B多294叭04.35元爸注：M耙A伴=2000翱佰(澳1+10%)败9岸-1疤安10%盎鞍(1+10%)隘30拌=473907昂.44罢M澳B佰=2000艾罢(1+10%般)岸33

28、氨-1巴拌办10%=444班503.09邦了解复利魅力的熬同时，我们对通癌货膨胀对金钱的伴腐蚀作用也要有佰清醒的认识。在凹年通货膨胀率为阿4%时，100耙万元钱如果你不阿理财，使其保值皑、增值，那么经稗过18年的时间傲原来的100万氨就仅仅只值不到摆现在的50万元胺了。HYPERLINK l 目录返回认识个人理财哀为了更好地学习罢，掌握个人理财傲，首先要来认识埃个人理财的定义背、来源、发展等岸。爸一、个人理财定把义：巴个人理财又称个版人财务规划(F芭inancia挨l Plann按ing)，是为扒实现个人人生目耙标而制定、安排皑、实施和管理的背一个各方面总体颁协调的财务计划柏的过程。八二、个人

29、理财的岸起源及发展：般个人理财起源于澳上世纪30年代邦的美国，当时严安重的经济危机和芭股市大灾荒给人霸们的未来生活带背来巨大的不确定拌性，可以满足各案种不同需求甚至办为客户量身定制埃的金融产品逐渐八为人们所关注。稗随着战后经济的矮复苏和社会财富翱的累积，个人理啊财业务从也从初斑创期进入了扩张巴期。社会、经济叭环境的变化逐渐哎使富裕阶层和普罢通消费者无法凭拔借个人的知识和斑技能，通过动用昂各种财力资源实蔼现自己短期和长罢期的生活、财务巴目标。具体体现案在：唉1、社会所倡导绊的超前消费观念摆使很多人担心缺懊乏足够的个人存皑款以应付日益增疤长的个人债务，埃从而保证今后生胺活的财务安全和肮自主；板2、

30、政府社会保扒障和公共福利政安策的改变使消费办者不得不考虑如哀何通过自己的努拜力过上舒适的退蔼休生活；瓣3、随着社会富拔裕程度的增加，瓣很多人不知如何盎处理已经或即将按从亲属处继承大八笔遗产；邦4、美国个人税皑收制度的空前复矮杂；捌5、消费者面临埃着越来越难以理扒解的金融产品和靶服务。板近几年来，受需皑求方拉动和供给捌方推动的影响，叭我国个人理财业霸务得到了快速发伴展。经过近三十疤年的经济高速增唉长，居民可支配哀收入不断增长的安同时，住房制度暗、医疗制度、养扳老制度、社会保伴障制度、教育体扒制等改革政策的白相继推出，使各办项支出中个人或叭家庭承担部分不巴断扩大。另一方半面，随着199艾6年以来连

31、续八熬次降息，居民存鞍款可获收益大幅氨下降，人们逐渐哎开始寻求通过储败蓄和其他投资工按具的组合，使日白后生活有所保障阿的同时扩大自己扳的财务状况，并百做出妥当安排以扒确保日后生活在阿财务方面的独立鞍、安全和自主。挨从供给方而言，柏随着竞争的加剧扳迫使商业银行调颁整业务结构，大佰力发展中间业务扮、表外业务、特半别是个人金融业半务，从注重单一艾产品推销转为关版注客户理财目标板，迎合客户理财吧需求成为商业银案行未来发展的必碍然方向。扒三、个人理财的唉目标、任务和四瓣个基本要素与步扮骤：耙个人理财的目标岸是建立一个财务拜安全健康的生活熬体系，实现人生矮各阶段的目标和氨理想，最终实现矮财务的自由。它拌是

32、一个漫长的过按程，贯穿人生始昂终。它的任务是啊在你的班“稗出发地爸”霸即现状与澳“八目的地伴”稗即未来的理想和阿目标之间选择一霸条到达目的的最扮佳方式。跋理财是针对客户胺整个一生而不是凹某个阶段的规划八，它包括个人生版命周期每个阶段案的资产、负债分昂析，现金流量预阿算和管理，个人疤风险管理与保险扮规划，投资目标暗确立与实现，职安业生涯规划，子肮女养育及教育规巴划，居住规划，败退休计划，个人罢税务筹划及遗产办规划等多个方面拔。在这个过程中暗必须包含四个基昂本的要素和步骤伴：败第一个步骤：理案财要有明确的目袄标，而且理财的巴目标不应该只是班赚多少钱，获得胺多高的收益率等背目标。而应该是百关系个人和

33、家庭爸的生活中的期望案和梦想的内容，靶也就是我们在什哀么阶段能够达到板什么样的生存状氨态，比如期望何扒时退休，退休后昂能够达到什么样蔼的生活水平；期拔望给孩子什么样按的教育；居住或靶出行条件的改善拜计划；旅游娱乐芭计划等等方面的拜内容。阿第二个步骤：要挨有一个科学的、埃系统的、可操作伴的、而且各方面邦是总体协调一致爸的财务规划。这白个规划就像是一蔼幅地图或者一个傲指南，为我们指凹明了达到我们理颁财目标的道路和巴方法。在这个规霸划中将会涉及到摆我们家庭财务的罢各个方面，包括碍家庭资产的配置啊、家庭保障的安邦排、家庭现金流岸的控制、家庭消般费的合理安排、百家庭投资资产的芭投资组合设计、俺投资策略的

34、制定柏、个人税务问题绊的合理筹划乃至皑于遗产的安排等矮等方面。最重要叭的是关于这个家芭庭财务的诸多方靶面的规划设计一坝定要是统一、协按调、一致和可操矮作的。拔第三个步骤：要半将制定的财务规疤划进行具体的实白施和安排。这就翱需要选择具体的版最切合自己需要肮的投资理财的产挨品，实施购买和爱安排。在所有的般这些理财产品中奥没有绝对的好坏埃之分，只有适合吧不适合之别。在凹这个步骤中，我芭们一定要对各种耙投资理财的产品碍有明确的认识，叭了解它们各自的绊优势和不足之处耙，取长补短，组哀合设计来满足我稗们家庭整体的财碍务目标的需要。挨第四个步骤：要罢对安排好的家庭坝资产、家庭保障吧和家庭的现金流胺进行长期的

35、管理邦、监控、评估和肮调整。理财是一凹个动态的过程。氨我们所处的经济隘社会的环境情况癌瞬息万变，我们叭自身的情况也充霸满变数。所以我埃们的理财规划不敖能也不可能一成隘不变，而应当顺唉势而动，随时调巴整。这样的概念澳下，理财规划将隘是我们人生规划爸重要的一环，是挨帮助我们实现个癌人的心愿和梦想澳，落实人生目标搬的一个不可忽视盎的步骤和手段。HYPERLINK l 鞍目录案翱返回审视你自己一、生命周期：阿每个人生阶段的背理财重点是不同澳的，不了解这些搬区别可能会对你案的理财产生非常哎大的影响。一个氨具体的例子就是邦现在中国股市中挨有一部分60岁敖以上的退休人员拜将其积蓄大部分懊投入股市期待获隘得丰

36、厚的收益，摆而结果是这部人般大部分损失惨重办甚至直接影响到颁了晚年生活。出癌现这样的结果并胺不仅仅是因为近绊年来股市的一直般走低，还与其低般的风险承受力与肮股票高风险特性凹的巨大反差紧密隘相关。这种巨大凹的反差使人们很碍难保持平常心或拜是清醒的分盎析头脑，这大大白提高了其投资受鞍损的概率。所以氨理解生命周期对捌理财的影响是十敖分必要的。以下霸图为简介：人生阶段理财肮人生阶段岸青年阶段版成长阶段昂黄金阶段鞍退休阶段扒年龄颁20-30隘31-40扳41-60按60以上罢社会阶段败单身，事业刚起俺步邦已婚，事业发展氨，子女教育经费盎，开始积累财富般，家庭开支增加肮收入达到高峰，搬经济负担减轻，吧开始

37、作退休准备唉收入剧减，生活捌开支增加笆财务能力隘弱稗一般拌强艾弱岸风险承受挨最高扳高扮一般八低岸投资目的拜创造财富般创造并累积财富伴累积财富挨保本埃二、分析自己的叭财务状况板。填写以下三张凹简表有助于你清邦楚自己的财务现扳状。碍1、年度现金流叭量表（人民币元暗）挨收入柏支出哎本人工资收入芭基本生活开销白配偶工资收入俺医疗费用支出佰其它家人收入艾租金支出奥奖金收入澳教育费用支出拜利息收入瓣保险支出捌投资收入班其它支出爱租金收入疤其它收入隘收入合计鞍支出合计按节余般2、资产负债表瓣（人民币元）佰资产白负债疤现金及等价物案公积金住房贷款拔（准）固定收益盎投资艾商业住房贷款啊股票及股市基金凹个人借款蔼

38、房产（自用）绊消费性贷款邦房地产投资啊信用卡借款奥外汇资产碍公司负债瓣企业资产班其它败使用资产颁其它斑资产合计扳负债合计斑资产净值叭3、家庭保障安拌排表凹额度（人民币元挨）澳寿险翱大病凹意外拔医疗阿养老百其他邦财产哀单位保障拔本人靶配偶爱子女凹其它啊三、审视自己的芭投资偏好：巴个人理财与自己凹的投资偏好是密霸切相关的。为了扳能使你进一步了澳解自己的投资偏埃好，以下的调查爱问卷希望对你有伴帮助。为了使结鞍果较为准确，在百做问卷时一定要稗快速做题，凭你傲自己的本能去完啊成问卷。哎投资偏好调查问皑卷肮你的好朋友会用拌下列哪个句子来熬形容你？阿A能够承受很搬大的风险俺B经详细分析瓣后，你会愿意承背受风

39、险伴C一个小心谨敖慎的人安D不愿承受风跋险八假设你参加了一澳个电视游戏节目伴，获奖了，可选吧择以下其中一项埃。你会选择：氨A当场获得$吧1000现金。埃B有50%的版机会赢取300哎0元现金癌C有25%的斑机会赢取800摆0元现金扮D有5%的机办会赢取5000罢0元现金疤3、你刚刚有足皑够的储蓄实践自袄己一直梦柏寐以求的旅行，爸但在出发前三个般星期，你忽然被埃解雇。你会。取消旅行靶选择另外一个比瓣较普通的旅程唉依照原定计划，阿因为你需要充足澳的休息来准备寻白找新的工作把延长旅程，因为班这次旅行可能成傲为你最后一次的隘豪华旅行笆4、如果你突然吧有20000元矮可用于投资，你柏会：敖将它存入银行户

40、般口、货币市场户癌口、存款证或定翱期存款盎投资在一些比较隘安全及高素质的挨债券或债券基金吧投资到股票或股隘票基金笆5、根据你自己鞍的经验，你对于挨投资股票或基金挨安心吗（投资股敖票或基金令你担百心吗）？绊瓣A不完全安心扳 B有少许版不安心 C俺非常安心背6、对于隘“哎风险颁”颁一词，你第一个背感觉是：霸敖A损失澳笆B不明朗袄隘瓣C机会把白D兴奋阿7、专家估计一邦些资产，如金、皑珠宝、珍藏物和绊房屋（实质资产哀）的价格会上升败，而债券的价格安会下跌，但他们伴认为政府债券相凹对比较安全。如凹你现时持有大量般政府债券，你会摆：继续持有板债券卖掉，然后摆把得来的资金一巴半投资到货币市扮场，另一半投资背

41、到实质资产笆债券卖掉，然后八把所有得来的资疤金投资到实质资鞍产百债券卖掉，除了扒把所有得来的资哎金投资到实质资爱产，并向别人借稗钱来投资实质资暗产肮8、以下四个投盎资选择，你个人暗比较喜欢：八好的情况下会赚爸取200元，最靶差情况下损失0扳元捌好的情况下会赚八取800元，最翱差情况下损失2斑00元拜好的情况下会赚俺取2600元，败最差情况下损失阿800元绊好的情况下会赚氨取4800元，绊最差情况下损失版2400元八9、如果你现在澳得到一笔100敖0元的现金，并摆要求你选择以下柏其中一项：扳再额外多赚50拌0元（即肯定得昂到1500元）案50%的机会额隘外多赚1000唉元，50%的机捌会维持得到

42、10矮00元现金罢10、如果你现败在得到一笔20叭00元的现金，叭并要求你选择以懊下其中一项：澳从2000元中凹损失500元（翱即肯定得到15暗00元）隘50%的机会额翱外损失1000鞍元，50%的机隘会维持得到20癌00元现金办11、假设你继班承了10万元遗熬产，你必须把所拜有遗产投资以下肮其中一项，你会班选择投资：稗一个储蓄户口或皑货币市场基金扮一个拥有股票和背债券的基金吧一个拥有15只拜蓝筹股票的投资版组合傲一些保值的投资颁产品，如金、银白或石油百12、如果你拥安有2万元可投资啊，你会选择下列摆哪一组合？低风按险投资包括债券跋和债券基金；中爱风险投资包括股敖票和股票基金；昂高风险投资包括

43、肮期货和期权。把低风险占60%按，中风险占30把%，高风险占1扳0%矮低风险占30%艾，中风险占40暗%，高风险占3爱0%皑低风险占10%敖，中风险占40笆%，高风险占5癌0%安13、你的好朋扳友和邻居连同一颁位知名的地质学斑家组成一个探索挨金矿的研究小组扒，一旦探索成功白，回报可高达5败0至100倍；扮但如果失败，你版将血本无归。你靶的朋友估计这项叭计划的成功率约霸为20%。假设氨你有足够的资金安，你是否会投资暗？不会会，少量参与疤会，将手头的闲靶钱都投入败会，尽量筹集资拔金全额投入皑风险承受能力计碍分表扒序号傲A摆B扮C八D安1翱4阿3芭2芭1败2叭1肮2板3熬4斑3盎1袄2傲3半4霸4氨

44、1般2办3俺/巴5背1耙2艾3扮/傲6傲1按2班3澳4袄7埃1办2按3靶4傲8埃1版2背3耙4般9暗1艾3凹/鞍/佰10爱1隘3安/柏/胺11巴1拜2罢3邦4俺12败1板2拔3挨/凹13暗1叭2奥3邦4八客户投资偏好类捌型和风险承受能蔼力评估败得分下限翱得分上限艾非常进取型搬36八47把温和进取型昂30颁35昂一般翱24案29般温和保守型胺19办23艾非常保守型俺13俺18摆四、制定一个好熬的理财目标：熬制定一个好的目耙标，理财成功了把一半。蔼我们一再强调，艾理财的目标应当办关注我们的生活昂，关注我们人生矮的梦想。所以理矮财的目标尽管各佰种各样，但归纳半起来也就是为自绊己及家人建立一矮个安心富

45、足健康哎的生活体系、实氨现人生各阶段的挨目标和理想以及盎最终达到财务自跋由的境界。肮在理财规划的目扳标中包含三个层鞍面的内容。佰首先是安排好当癌前的生活，将目碍前的资产和产生半的现金流做合理把的安排和配置，半为家庭安排适当疤的保障，从而使八自己和家人能够瓣有一个安心健康奥的生活方式。啊其次是为未来的碍人生目标和理想皑在财务上做好安熬排，未雨绸缪。岸比如孩子未来的暗大学教育费用、版自己的养老问题矮等都需要尽早作癌好安排。矮再次是通过理财扳规划最终建立一耙个终生的现金流懊渠道，足以保障班自己和家人过上罢无忧无虑的生活按，不用再为金钱柏而工作，这就是班所谓的财务自由拔的境界。按具体的理财目标把必须是

46、以货币衡扳量的。例如计划安用10年购买一埃幢房子，你必须扮在目标上写出心岸目中房子的价格奥。对一些人来说翱，写下他们所有挨的理财目标可能扳是一项令人头痛白的工作，因为这隘些目标实在是太傲多了。此时，你疤需要一些概念上盎的框架，这对制凹订理财目标是必邦要的帮助。哎理财目标可以从版四个方面分析：明确性目标履行期限优先级别内部一致性1、明确性扮理财目标范围通案常是从大到小，艾可以非常概括或熬者非常明确。例伴如疤“拜财政独立佰”鞍或鞍“般建立财政上的安埃全感罢”拌是来自你的价值肮观和信仰的概括拔性目标，所以很拜难以货币去量化哎。你需要从这些疤概括性目标转移拔到更明确的目标唉以达到目的。如捌“跋购买寿险

47、稗”袄或矮“阿为养老储蓄10蔼0万背”叭。在一个更仔细佰的层面，你的目版标可以明确到体爸现在你的月预算摆或年预算中。这吧些明确的目标涉按及到你在娱乐、鞍食品、保险、住绊房、服装、交通哎等各项花费和你跋的储蓄方面。阿2、目标履行期芭限巴理财目标可以根把据履行期限来分跋类。一些目标是胺非常短期的或几坝乎是即期的。例阿如用足够的钱支氨付日常的基本开捌支或给你的家庭凹提供一定水平的按保险保障。而有肮另一些短期目标疤是你想在一年内挨达到的。例如，霸你可以计划在六唉个月内买一套音把响组合或在一年半内支付你所有的把信用卡债务。长鞍期目标是指履行啊期限在10年期挨以上的目标。例扒如，计划送孩子班到海外读书，购

48、稗买理想的房子，埃为养老进行储蓄挨。这些目标通常扳需要大量的财富拌资源。当然，也板有需要在几年内碍达到的中期目标懊，例如为你的旅版行准备一定数量案的钱或支付未清办的汽车贷款。3、优先级别伴给目标设置优先吧级别是必须的，岸因为你可能无法半达成最初设定的奥所有目标。随着碍时间的推移,一斑些目标显示出不氨能达到的迹象时拜，应该立刻调整埃它们。你可能需碍要做出决择，比艾如是要送孩子去扮国外读书还是要败提早10年退休跋。4、内部一致性案值得注意的是，办不要以为各个分唉项目标之间是毫肮无关联的，事实扮上，它们并不是翱独立存在的。例按如，如果你有许澳多案“拔奢侈斑”芭的短期目标，那肮么退休后达到某按种生活水

49、准的长澳期目标就可能达瓣不到。为了你梦鞍想的房子而储蓄隘首付款这样一个佰中期的计划会对傲你的每月现金流搬加以限制。要记白住你在为一生制袄定计划而不是接班下来的几个月或隘者几年。不要只拔是做一个十年的佰规划而对第十一拌年没有任何计划敖!袄 HYPERLINK l 胺目录凹笆返隘回投资工具简介翱无论股票、基金唉、房地产、外汇耙交易等投资都有凹可能赚钱或赔钱办，投资工具本身肮并没有好坏之分阿，适合你的那种爸就是最好的投资鞍。以下简单介绍安几种目前最常见案的投资方式，希瓣望在选择投资时癌有对你有所帮助扳。汇聚宝投资凹汇聚宝是中国银霸行根据客户委托伴，按期征集客户皑的外汇资金，在柏保证客户本金安巴全的前

50、提下，由唉中国银行资深的版投资专家，利用罢国际金融市场上唉丰富的投资工具凹对客户资金进行佰运作和管理，以俺获得高出普通定奥期存款利息的投翱资收益。特点：邦1、袄由银行专家理财澳，有特定投资方摆向，投资收益一版般高于银行存款白利息。哎2、投资起点低俺，期限品种多。半在国际市场上交懊易的结构性理财吧产品，资金量须背在300万美元俺以上，而中行汇拜聚宝产品可汇聚摆广大个人储户的邦外汇资金，可满版足资金量较小的班个人投资者的需案要。绊3、本金安全有板保障。靶4、办理手续简熬便，客户只需携挨带本人有效身份办证件和活期一本耙通在我行的开办版网点办理即可，摆对没有时间和精巴力的投资者尤为霸便利。哀5、现钞、

51、现汇傲都可以作为委托罢本金支付，客户隘委托本金为现汇耙的，本金、利息哀和投资收益以现耙汇支付；客户委罢托本金为现钞的埃，本金、利息和岸投资收益以现钞矮支付。斑6、交易期限依板据客户与银行签颁订产品委托书具败体确定，客户不蔼得提前终止或撤巴销产品。汇聚宝版产品属于金融交懊易类投资产品，肮有别于普通银行把存款，交易一旦拜成交，不得提前凹支取，但可质押把贷款。颁适合客户：为追胺求超过外币银行懊存款收益，而又暗希望能控制风险阿，在确保本金的拜前提下追求高收拔益，对外汇市场啊不了解或是没有肮过多的精力投入埃外汇投资的人士熬。佰汇聚宝投资小技澳巧鞍1、一定要了解拔外币的可能投资癌年限。汇聚宝虽班然可以在保

52、证本案金的前提下使你敖可能获得超过银斑行同期存款的收坝益，但由于一旦拔成交，不得提前拜支取，所以要注搬意你购买的产品奥年限与你可投资敖的年限是否匹配巴。靶2、抓重点，求案效益。对于固定俺收益类产品主要傲分析期限和收益岸。对于非固定收般益产品主要分析按观察区间、挂钩扒方向、付息频率哀。背3、判断自己的肮预期与汇聚宝产矮品的吻合度。非笆固定收益类产品板的设计有产品设拔计预期，如某个爱与黄金挂钩的产伴品其设计意图为唉近一年黄金价格隘是温和上涨。在搬了解设计者的意翱图后对比与自己扮的分析判断是否把一致。一致则购耙买，相反则不买拜。稗半4、选择购买单拔位。同月、同类背产品发行的时机拌不同，产品的收吧益也

53、有差别，注摆意选择经验丰富阿的银行，他能准背确判断把握市场安利率走势，产品岸收益率就高。叭二、挨“拔外汇宝懊”隘投资凹个人实盘外汇买疤卖俗称昂“啊外汇宝半”扮，是指持有外币俺存款或外币现钞隘的个人客户，在绊银行公布的外币按之间进行自由买爸卖，将一种外币碍兑换成另一种外鞍币的交易行为，罢是一种新兴的个败人外汇投资理财岸方式。把特点：1、由于摆是个人实盘外汇按买卖（即不能作版保证金交易，必岸须是有多少钱才按能交易多少）所鞍以风险较国际通背行的保证金制度颁下的外汇交易要半小。芭2、交易方便。拜一笔交易数秒就靶可完成；交易手唉段多，网上交易蔼、电话交易、柜盎台交易、自助交耙易均可；从周一背到周五一天2

54、4挨小时交易，一天澳之内可频繁交易昂。背3、公平。就市办场公平性而言，耙外汇市场是国际扒最大的金融市场般，是目前国际上埃最成熟、规范的绊金融市场之一，靶不容易被少数大扳户人为操纵，属癌最公平市场。颁4、收益较高，拔“跋外汇宝俺”奥可获得汇差收益翱、利差收益、利按息收益等。伴适合客户：手中班持有一定外汇或敖外币，并对外汇疤市场或股市有一捌定的经验的，为傲了追求超过银行版存款收益而又能啊承受一定风险的暗人士。搬“疤外汇宝把”隘交易小技巧：哀1、顺势而为。耙在汇率上升的趋拜势中，只有一点耙是买错的，那就翱是价格上升到顶奥点的时候，除了氨这一点，任意一安点买入都是对的袄。在汇率下跌的埃趋势中，只有一扳

55、点是卖错的，那扮就是汇价已经落斑到最低点，除此摆之外，任意一点瓣卖出都是对的；爱2、于传言时买按入（卖出），于胺事实时卖出（买坝入）。在听到好挨消息时立即买入版，一旦消息得到靶证实，便立即卖搬出；反之亦然。岸外汇市场是一个拜非常敏感的交易埃市场，所谓见风败即雨。从盈利的把目的出发，必须哎跟着市场走；八3、处境不明，靶不沾为宜。当你吧感到汇市的走势哎不够明朗，自己艾又缺乏信心时，哀以不沾为宜。切板勿过分计较赚或罢损，冒无把握风癌险；碍4、败“鞍金字塔般”拌加码。在第一笔矮买入某一货币后蔼，该货币价格上八升，便想加码增稗加投资。但应当拔遵循奥“案每次加买的数量败经上一次少岸”瓣的原则。这样，百逐次

56、加买，数量斑越来越少，犹如扒“拔金字塔挨”耙模式，层次越高爱，面积越少。一巴旦市势下跌，损傲失相对轻些；三、保险理财埃保险，是指投保拜人根据合同约定坝，向保险人支付跋保险费，保险人捌对于合同约定的凹可能发生的事故哀因其发生所造成澳的财产损失承担巴保险金责任，或巴者当被保险人死把亡、伤残、疾病疤或者达到合同约吧定的年龄、期限拜时承担给付保险皑金责任的商业保哎险行为。靶保险种类：案终身寿险、定期案寿险、意外伤害俺、医疗、住院补班贴、大病保险、傲养老、投资连接绊、分红险、失能敖险、财产险、住瓣房险、汽车险、暗企业险、牙医险翱和特种险，保险功能：白1、获得保障：柏医疗类保险、养熬老、失能、意外半伤害险

57、班2、体现责任：氨寿险、教育3、终身理财：拔储蓄功能：养老阿险、教育班投资功能：投资办连接、分红俺节税功能：终身邦寿险、养老保险凹 特点：扮保险投资风险低隘，收益较低，其皑最主要的功能是唉补偿损失和经济安给付。作为投资案的工具其流动性柏较低，适合作长敖期投资，有避税皑功能。吧 适合客癌户：广泛。暗保险投资小技巧跋： 把1、认真对待保啊险合同。无论是暗理赔还是红利分安配，在合同中都八会有详细的条款胺说明，所以读懂坝合同中的条款对隘于你的投资是非袄常必要的。傲2、由于保险投安资属长期投资，搬有强迫储蓄的功唉效，合理使用它拔可以对部分罢“艾月光族袄”败今后的生活会有鞍帮助。扳合理选择保险种阿类：阿责

58、任皑保障爱理财扳终身寿险岸定期寿险案医疗保险岸伤害保险熬投接分红霸教育保障碍养老保险肮有负担半基本胺Y跋-败Y百Y熬-懊-敖-埃合理熬Y白Y哀Y办Y柏-澳-岸Y爸充足翱Y捌Y伴Y奥Y班Y蔼-俺Y傲高额暗Y艾Y扒Y哀Y板Y澳-扮Y芭无负担啊基本伴-挨-班Y疤Y蔼-拌-吧-斑合理氨-板-盎Y啊Y氨-矮-扳Y阿充足靶-邦-爱Y俺Y版Y矮-碍Y凹高额凹Y芭Y安Y办Y岸Y碍-伴Y班孩子耙基本半-斑-袄Y捌-矮-暗-巴-傲合理坝-靶-暗Y拌-袄-挨Y阿-罢充足唉-暗-芭Y百Y安-矮Y斑-扮高额澳-鞍-罢Y白Y巴-吧Y挨-碍对于保障型险种跋，既要做到保障蔼充分，又不能保暗障过度从而使资背金效率下降。四、基金

59、投资扳基金投资简言之傲就是汇集许多投办资人的小钱变为癌大钱，再交给专隘家或专业机构代岸为进行管理运用靶，以共同分享利百润及共同分摊风癌险的一种投资运鞍作模式。邦按投资标的区分败基金主要可分为暗：股票型基金、罢债券型基金、货瓣币型基金。奥1、股票型基金瓣是以股票投资为搬主，以求赚取股八利或资金增值为吧目标，是最传统佰且最普遍的基金皑。癌特点：见险较高版，报酬较高。投笆资技巧要求不高扳。适合长期投资把。埃适合客户：具有熬固定收入，又希白望获得超过银行吧存款收益，能够瓣承受一定风险的袄投资者，其手中奥持有长期不需要巴动用的资金。暗2、债券型基金隘主要投资安全性案大和流动性高的拔银行定期存款、瓣政府公

60、债、可转阿换公司债、金融案债券、短期票券艾及相关的交易。败特点：风险低于按股票型基金，但佰高于银行定期存埃款，预期收益适霸中，尤其在存款绊利率普遍下跌时艾投资债券型基金矮会是个较好的选佰择。拌适合客户：适合阿谨慎但又希望有笆较高收益的投资八者，如退休人士哀；风险承受能力翱低，希望本金安唉全并获得定期的版现金收入的中长扒期投资者；希望拜投资债券，但买俺不到好品种，以稗及希望容易变现跋的投资者。斑3、货币市场基般金投资于货币市摆场工具，例如可扮转让定期存单、绊国库券、即将到傲期债券等。板特点：货币市场爱基金在各类型基佰金中风险最低；笆流动性好、资本绊安全性高；投资跋成本低，分红免摆税。八适合：拥有