我国金融监管体系存在的问题及完善对策分析研究 行政管理专业

1、我国金融监管体系存在的问题及完善对策内容摘要：金融业是国民经济的支柱性产业，它的健康发展直接影响到我国经济社会的稳定。而金融监管体系作为保障金融业健康良性发展的重要机制，不仅可以预防各种金融问题，还可以有效规避金融风险，防止金融危机的发生。因此为了促进我国金融业的持续稳定发展，必须要不断完善金融监管机制，实现对金融机构的有效监督。但是，由于我国的金融业起步较晚，金融市场还并不成熟，因而我国的金融监管体系与发达国家相比还差距甚远，存在着一系列问题，例如监管机构之间缺乏协调机制、金融监管环境不完善等，这些问题不仅给我国的金融监管带来了严峻的挑战，也制约了我国金融市场的进一步发展，影响到了社会经济的

2、稳定。据此，本文立足于我国国情，从金融监管的内容和必要性出发，以相关理论为支撑，运用文献研究法、归纳总结法等的研究方法阐述了我国金融监管体系的历史沿革，分析了我国金融监管体系目前存在的问题，并据此提出了改进我国金融监管体系的对策，以期能对我国金融市场稳定提供一点有益的意见。关键词：金融监管体制Abstract：The financial industry is the pillar industry of the national economy, its healthy development directly affect the stability of Chinas economic

3、and social. And financial regulatory system as a guarantee of financial industry healthy development of an important mechanism can not only prevent various financial problems, also can effectively avoid financial risks, prevent the occurrence of financial crisis. Therefore in order to promote the su

4、stainable and stable development of the financial industry in our country, we must to continue to improve the financial supervision mechanism, realize the effective supervision of financial institutions. However, due to the late beginning of Chinas financial industry and financial market is not matu

5、re, so the financial supervision system in our country compared with developed countries is still a far cry, there is a Series of problems, such as regulatory agencies lack of coordination mechanisms, financial regulatory environment is not perfect, these problems not only to the financial supervisi

6、on of our country brought severe challenges, but also restricts the further development of Chinas financial market, the impact of the economic and social stability. Accordingly, based on on the national conditions of our country, starting from the necessity and contents of financial supervision, sup

7、ported by relevant theories, using the method of literature research, experience method and the theory and practice of combining research methods discusses the historical evolution of financial supervision system in our country, analyzes the problems existing in the financial supervision system in o

8、ur country, and accordingly proposed improvement of financial supervision system in our country In order to guarantee the stability and security of our countrys financial market, we can help to reform and perfect the financial supervision system in our country. Key words: financial supervision syste

9、m problems reasons Solutions目录TOC o 1-3 h u HYPERLINK l _Toc8302 引言 PAGEREF _Toc8302 2 HYPERLINK l _Toc31964 一、我国金融监管体系的发展 PAGEREF _Toc31964 4 HYPERLINK l _Toc1588 （一）大一统的人行体制建立时期 PAGEREF _Toc1588 4 HYPERLINK l _Toc22451 （二）金融监管体系初步形成时期 PAGEREF _Toc22451 4 HYPERLINK l _Toc5523 （三）分业监管体系形成时期 PAGEREF

10、_Toc5523 5 HYPERLINK l _Toc11484 （四）金融监管体系改革时期 PAGEREF _Toc11484 5 HYPERLINK l _Toc12257 二、我国金融监管体系存在的问题 PAGEREF _Toc12257 6 HYPERLINK l _Toc20395 （一）“泛亚贵重金属”事件概述 PAGEREF _Toc20395 6 HYPERLINK l _Toc28591 （二）“泛亚”事件背后我国金融监管体系存在的问题 PAGEREF _Toc28591 8 HYPERLINK l _Toc27866 三、导致我国金融监管体系出现问题的原因 PAGEREF

11、_Toc27866 10 HYPERLINK l _Toc31802 （一）金融监管机构存在问题 PAGEREF _Toc31802 11 HYPERLINK l _Toc18452 （二）金融监管模式存在问题 PAGEREF _Toc18452 11 HYPERLINK l _Toc2178 （三）金融监管法律的不健全 PAGEREF _Toc2178 12 HYPERLINK l _Toc25971 （四）对互联网金融的监管缺位 PAGEREF _Toc25971 13 HYPERLINK l _Toc5476 四、完善我国金融监管体系的对策 PAGEREF _Toc5476 14 HYP

12、ERLINK l _Toc3319 （一）加强投资者风险教育 PAGEREF _Toc3319 14 HYPERLINK l _Toc15611 （二）抽掉监管“真空” PAGEREF _Toc15611 14 HYPERLINK l _Toc10405 （三）完善金融监管的内容和方法 PAGEREF _Toc10405 15 HYPERLINK l _Toc7718 （四）加强对金融监管的立法工作 PAGEREF _Toc7718 15 HYPERLINK l _Toc2934 （五）进一步强化对互联网金融的监管 PAGEREF _Toc2934 16 HYPERLINK l _Toc385

13、6 五、结论 PAGEREF _Toc3856 17 HYPERLINK l _Toc31570 参考文献 PAGEREF _Toc31570 17我国金融监管体系存在的问题及完善对策 引言金融业作为国民经济的核心部分，其健康发展与社会经济的平稳运行密切相关，要想维护金融业的稳定发展，又必须要建立起科学完善的金融监管体系作为保障。金融业的监管问题一直是经济领域万古长青的探索话题，国内外学者都对此展开了不同程度的研究。1983年，美国金融学家Diamond和Dybvig在银行挤兑现实、存款保险和流动性一文中提出：银行挤兑的发生会引发一系列连锁反应，最后甚至还会诱发金融危机的产生，而导致这一切发生

14、的主要原因是金融体系的脆弱性，与银行本身是否健全并无关系，因此，为了弥补金融体系的脆弱性，必须要建立起科学完备的金融监管体系，以规避金融风险，维护金融体系的稳定Reinhart Garmen,Kenneth Rogofif.Regulation should be in ternationalN. Financial Times,2012(08):44-46。在他研究的基础上，1993年，公共利益学派代表人物弗朗兹也提出：市场本身是脆弱的，如果不加以有效监管势必会影响市场的公平竞争，导致市场失灵。因此，为了防止出现市场失灵，必须要利用金融监管体系实现对金融市场的有效监督，从而优化资源配置，实现

15、社会公共利益。还有一些学者也从自有竞争的角度，提出了市场失灵的理论，其中尤以管制俘获理论、管制寻租理论等最具代表性Goodhart Charles.The boundary problem in financial regulationJ.National InstituteEconomic Review,2010(10):63-65。国内对金融监管体系的研究大致开始于上世纪70年代末，随着我国金融监管体制的改革而引起了学术界广泛的关注，尤其是在2008年世界性经济危机爆发后，国内学者也就我国的金融监管体系的问题展开了更为深入的探讨。2013年，黎四奇从分立与统一的角度提出：世界性经济危机过后

16、，随着后危机时代的来临，世界各国乃至学术界都倡导建立统一型金融监管体制。但是从理性角度看，无论是分立还是统一，都没有对与错之分，只存在适与不适的问题。因此，对于我国国情与金融发展规律来说，我国的金融监管体制首先应强化监督合作机制，其次要进一步明确三大金融机构的合作分工，最后是要建立起有效的监管监督机制黎四奇.对后危机时代金融监管体制创新的检讨与反思:分立与统一的视角J.代法学.2013(05):25-26。2015年，贺建军提出：目前我国的金融监管体系还存在着监督机构协调性差、监管法律体系的不完善、监管的有效性不强以及分监管模式存在缺陷等问题，因此，为了保障我国金融体系的业安全运行，维护金融秩

17、序的稳定，必须要建立金融稳定协调机制、完善金融监管法律体系，并不断改进监管方式。还有学者谢瑞娇也提出：在当前形势的影响下，金融风险越来越大，而我国的金融监管体系还存在着金融监管协调机制不完善、金融监管基础条件太差以及金融监管缺乏系统性等诸多问题，因此，为了有效规避金融风险，就必须要建立起科学的金融机构内控制度，完善相关的法律体系，健全金融监管体系，从而构建起监管有效、结构有序的金融监管体系，促进我国金融业的进一步发展贺建军.我国金融监管体系存在的问题及对策J.现代法学.2015(10):17-18。综上所述，虽然国外学术界从不同角度、不同层次对金融监管体制进行了全面分析，并提出了完善金融体系的

18、对策建议，但是其论点大多局限于加强管制和放松管制两种观点，并且在市场经济的发展过程中交替占据主导地位。其实，从根本上来说，无论从何种角度对金融监管问题进行分析探讨，都有其自身的局限性，随着各国金融市场联系的日益紧密，我们面临的不再是要不要进行金融监管这一问题，而是应如何建立起既能防范金融市场失灵，又能规避政府监管失灵的金融监管机制，以实现对金融市场更好、更有效的监管，以达到有效弥补市场缺陷，促进金融市场健康稳定发展的目的。而国内学者在探讨完善我国金融监管体系的问题时，又大多着眼于完善金融监管法律体系、建立起有效的监管监督机制等方面，缺乏对我国金融监管体制的整体规划。因此，本文在前人的研究基础上

19、，从加强投资者风险教育、完善金融监管的内容和方法以及加强对金融监管的立法工作等方面对如何进行我国金融监管体制改革进行了系统性的研究，以期能在一定程度上促进我国金融监管体制的完善。一、我国金融监管体系的发展（一）大一统的人行体制建立时期1948年12月1日，中国人民银行在河北石家庄正式成立，其主要职能是对我国的金融机构进行监管。1950年11月，经政务院批准的中央人民政府中国人民银行试行条例规定:在中国人民银行总行设立检查处，专门负责国家对金融业的监督管理职能。在当时计划经济体制的影响下，整个社会经济运行都是通过计划实行的。在那种压抑的状态下，1953年以后，我国的金融体系逐步凸显出高度集中和垄

20、断的特点，像中国银行、中国工商银行以及中国农业银行等金融机构纷纷开始与中国人民银行进行合并。由此，中国人民银行也逐步转变为中央银行和商业银行的结合体。银行业之间不存在竞争，金融监管主要是自己管自己。这一时期金融监管的主要内容是上级行对下级行计划执行情况的管理孙喆.我国金融-监-管体制研究J.经营管理者.2013(20):41-43。 （二）金融监管体系初步形成时期金融监管体系的初步形成时期一般是指1979-1992年，在这段期间，行政手段是人民银行对金融机构进行管理的主要方式。虽然这一时期的金融监管是以人民银行为主，但是无论是监管目标，还是机构设置等，这一时期的金融监管体系均优于1979年以前

21、的金融监管体系。1983年，国务院发布了中国人民银行专门行使中央银行职能的决定，1986年，国务院又颁布了中华人民共和国银行管理暂行条例，这两项规定的实施，均对人民银行对金融机构的监管职责进行了明确的界定。作为金融机构的监管主体，人民银行的主要监管目标就是维护金融市场的稳定，促进其健康持续发展。这一时期的金融监管体系基本上属于宏观配置型，监管的主要内容则包括：业务运营监管、市场推出以及准入性监管等。 （三）分业监管体系形成时期1992年，中国证监会的正式成立，标志我国的分业监管体系正式开始，1998年保监会和2003年银监会的成立，则标志着我国的分业监管体系正式成立。随着我国市场经济制度的不断

22、完善，我国金融监管体系的建设进程也在不断加快，尤其是中国人民银行法、商业银行法等一系列法律法规的出台，更是为我国的金融监管体系提供了一定的立法保障。1997年，亚洲金融危机的爆发使得政府相关部门提高了对金融监管的重视，金融监管体系也由此得到了进一步的完善。1998年，我国开始了对金融监管体制的改革，开始设立分业监管体系，由银行、证券、保险三个部门分工合作，对我国的金融机构进行全面监管。同年，中国人民银行管理体制实现了从按行政区划设置到按照经济区划设置的转变。2003年3月，第10届全国人大通过了关于国务院年机构改革方案，决定设立银监会。至此，我国金融业的分业经营、分业监管体系正式形成许平.我国

23、金融监管体系存在的问题及完善对策J.商业现代化.2015(21):78-79。 （四）金融监管体系改革时期分业监管体系是建立在我国金融市场分业经营的基础上的，但是随着混业经营的发展，分业监管体系也受到了一定的冲击。目前，我国部分金融机构的金融业务已经逐步显现出交叉经营、多元经营的特点，像光大集团、中信集团就是其中的典型代表。随着我国金融市场的进一步开放，国外的许多金融机构也开始进入我国的金融市场，同时再加上我国的国有银行纷纷开始上市，使得我国的金融环境日渐复杂，所以，为了应对新时期的发展要求，我国的金融监管体系必须要顺应历史发展趋势，密切同国外发达国家的合作交流，不断进行调整改革，以有效抗御金

24、融风险，促进我国金融业的健康稳定发展。 二、我国金融监管体系存在的问题所谓金融监管，是指政府通过特定机构（中央银行）对银行、证券等金融机构进行监管和控制，从实质上看，金融监管也属于一种具有特殊内涵的政府规制行为。由于经济体制等因素的影响，我国的金融市场发展要远远落后于欧美等发达资本主义国家，金融兼顾机构还存在许多缺陷，不能及时有效地规避和分散金融风险，不利于我国金融市场的稳定和健康发展。据此，本文将以“泛亚贵金属”事件为切入点，以小见大，从中剖析我国金融监管存在的隐患。“泛亚贵重金属”事件概述“泛亚贵重金属事件”是指号称全球最大的稀有金属交易所的昆明泛亚有色金属交易所（泛亚所）推出了一款号称年

25、化利率能高达13%的理财产品“日金宝”，如此高的收益必然伴随着高风险，但泛亚所打出的宣传口号确是“保本、零风险、高收益、赎回方便。”但是实际情况却是从2015年4月开始，投资者的资金开始无法取回，随后泛亚所逐步限制交易，到了7月，就连投资者存放在泛金所账户的个人资金，也意外遭到“冻结”。8月31日，泛亚所停止委托受托业务，最终导致总共20多个省份的22万投资者的430亿元资金难以讨回，被指为“中国的庞氏骗局”张晓桐.浅析我国金融监管制度的问题与对策J.消费导刊.2015(1):24-26。 “泛亚”事件的爆发不但代表了当下P2P和互联网融资交易所存在的各类风险，也具体其本身的独特性和复杂性，具

26、体体现在：融资规模巨大随着我国经济的发展和人民生活水平的不断提高，近年来，人民的投资热情也在不断高涨，与此同时各类交易所风险事件也时有发生，但是此次爆发的“泛亚”事件与以往的风险事件相比，不仅涉及人数多、波及范围广、资金规模大，也深刻揭示了我国金融监管体系所存在的问题。根据泛亚网站公布的数据显示，此次事件波及全国20多个省份，导致22万投资者近430亿元的资金无法追回，其中，已确定无法追回的金额超过360亿元。情况极为复杂与以往的非法集资或者私设交易平台等违法行为相比，“泛亚”事件具有较大的不同之处，而且情况也更为复杂，具体体现在：首先，泛亚所为了避免稀有金属低价出口，曾大量囤积稀有金属，从而

27、抬高稀有金属的价格，以为自己带来更多的收益，这种操作模式还得到了茅于轼，郎咸平等著名经济学家的认可；其次，由于贵重金属交易可以列入地方生产总值的核算，泛亚所推出的“日金宝”等理财产品不仅可以扩大地方政府的税收收入，还可以带动地区经济的发展，因而还获得了国内多个地方政府的大力支持。所以说，“泛亚”事件不仅得到了经济学界的认可，也受到了地方政府的推崇，其复杂程度可见一斑。推出类理财产品泛亚所利用“日金宝”等理财产品，进行了大量的虚假宣传，如“出入自由、保本增值、高收益、零风险”等，获得了大量民间资金的支持，使得其融资规模不断膨胀。这种模式与目前国内盛行的P2P网络融资平台所推出的理财产品并无太大区

28、别，而且其年化收益率高达13.5%，远远高于同期的银行存款利率，因此受到了国内投资者的欢迎和热捧。图1 泛亚所融资模式图2 P2P网络融资平台融资模式借助互联网东风 “泛亚”模式利用我国金融监管体系在互联网金融监管方面的缺失，尤其是对P2P网络融资平台的放松，在2015年末利用类似于P2P平台的“泛融网”在短短4个月内吸收了高达124亿元资金，涉及4.6万名民间投资者。“泛亚”事件背后我国金融监管体系存在的问题随着互联网金融的不断发展，我国传统金融也由此遭到了巨大冲击，此次“泛亚”事件的爆发就深刻揭示了我国金融监管缺位存在的缺失以及由这些缺失所引起的制度性隐患。透过“泛亚”事件，可以发现我国的

29、金融监管体系还存在以下不足： 1.第三方监管体系的缺失泛亚所在发行“日金宝”等理财产品时，宣称其所得资金会委托银行进行管理，能够保证资金的“第三方托管”。但事实上，这只是泛亚所的一面之词，并未付诸行动，只不过是通过银行转账，直接将资金转移到了自己的对公账户。资金第三方监管体系的缺失正式造成“泛亚”事件风险隐患的技术性因素，也是导致公司可以毫不忌讳地动用投资者资金的重大制度隐患。但此次的“泛亚”事件也不过是我国日渐频发的金融诈骗案的典型代表罢了，随着互联网金融发展脚步的加快，我国的P2P平台也蓬勃开展起来，根据P2P网贷平台的统计和测算，截止2015年底，全国的P2P平台已达3657家，其中仍正

30、常运营的有1924家，累计交易规模约为9750亿元，参与人数首次突破千万，但是值得注意的是正常平台仅占到全部平台的52.6%，而且根据零壹数据研究所的统计数据显示，仅2015年，我国出现的P2P问题平台高达1120家，其中分布最多的就是歇业停业和恶意跑路谢瑞娇.我国金融监管制度的问题与对策研究J.商.2015(25):42-44 ，具体类型如图3所示：图3 2015年1120家P2P平台问题类型分布图图4 2015年问题平台数量月度走势由此可见，我国的第三方监管体系还存在严重不足，不能很好地对P2P网络平台筹集的资金进行良好监管，导致P2P的非法集资、违规操作等行为是由发生，进一步加剧了金融风

31、险，损害了我国金融市场的稳定发展，因此，必须要推进我国第三方监管体系的优化升级，加强对P2P网络融资平台的监管，防止出现金融监管死角。发行类产品监管宽松 泛亚所作为有色金属交易机构，并没有发行理财产品的权力。虽然泛亚所将“日金宝”称为“受托业务”，但是该产品无论是从宣传角度，还是从产品本身的特质看，都具有理财产品的特征。这就说明目前我国的金融监管体系在发行类产品方面还存在着严重的监管漏洞，导致各类理财产品充斥市场，随处可见。此外，“受托业务”的监管宽松和规范不足也为“日金宝”等类的理财产品提供了可乘之机，从而给投资者的利益和我国金融市场的规范化都造成了一定的损害。银行代卖金融产品存在监管真空

32、多年以来，我国居民一直对银行信用保持着较高的认可，由此，各类公司就利用国民的心理特点，以银行为依托来销售金融产品，一旦金融产品出现风险，损害的也只会是银行信用。泛亚所此次推出的“日金宝”之所以销售规模和筹资金额如此巨大，也与该产品以银行为主要销售渠道的营销策略有关,如某银行省分行销售“日金宝”的金额高达70亿元。此次“泛亚贵重金属”事件导致投资者的利益受到严重损害，说到底也是代理银行以及金融监管部门风险控制能力不足、监管机制不健全等因素导致的。理财产品宣传标语的监管缺失 泛亚所推出“日金宝”的宣传口号是“出入自由，保本，零风险”，恰好迎合了投资者渴望高收益，低风险的心理，极大地提高了投资者的投

33、资热情，使得投资者趋之若鹜，热力追捧。可事实上，高收益必然伴随着高风险，因此，对各类金融产品宣传标语的缺失才是导致各类交易所、P2P平台以及各种理财机构极尽所能，进行虚假宣传的主要因素，也是造成理财产品市场鱼目混珠、乌七八糟的关键诱因。三、导致我国金融监管体系出现问题的原因（一）金融监管机构存在问题1.监管机构的透明度不够随着我国金融监管体系的不断完善，虽然我国金融监管的信息披露制度较之以往有了很大的进步，但是还是存在很多瑕疵，例如披露的内容往往只是一些表面上的公文，很少会对金融机构存在的风险或者应对风险的措施等细节进行披露，这部分信息的不透明不仅给监管机构带来了较大的困扰，造成监管目标和原则

34、的背离，也使得社会公众无法根据披露的信息对监管机构的工作进行客观准确的评价，从而导致监管机构无法对金融市场进行有效监管。2.监管协调机制约束力不强 虽然政府和监管部门已经通过签订机构之间的谅解备忘录等方式形成对金融机构的协调机制，但是由于我国金融监管的相关法律还并不完善，因而这种机制能产生的效用也十分有限。 此外，由于“一行三会”的部级联系会议制度并未在监管协调的制度和实施细则上进行明确界定，因而监管协调的可运用性并不高。这样的监管机构不仅无法有效应对变幻莫测的金融市场，反而还会导致监管机构相互推诿。 （二）金融监管模式存在问题 目前我国实行的是由中国人民银行、证监会、银监会以及保监会分别对各

35、金融机构进行监管的“单线多头”的分业监管模式。这种监管模式虽然与金融机构业务界限清晰、分工明确的分业经营格局是相适应的，但是，随着我国金融业的不断发展，各种新型金融产品层出不穷，如支付宝、众筹融资等，各种跨市场、跨业务的金融产品不断涌现，分业监管存在着的监管机构之间协调困难、监管效率低下等问题也在不断暴露。同时，就目前的实际情况来看，虽然我国的金融机构仍以分业经营格局为主，但是随着证券业、保险业以及银行业交往的日益密切，混业经营特征也逐步凸显，再加上金融一体化和世界范围内混业经营趋势的影响，纯粹的分业监管模式已难以满足我国金融业的发展要求和经济建设的需要，而且加剧了金融风险的产生。因此，必须要

36、对我国的金融监管体制加以改革。虽然综合国情还不允许我国立即实现全面的混业经营，但是我们可以在借鉴美国伞式监管体系的基础上，逐步促进我国分业监管体系的优化升级。图5 我国现行的分业金融监管模式 图6 美国伞式金融监管框架（三）金融监管法律的不健全 目前，我国金融监管的法律体系主要由中国人民银行法、商业银行法、银行业监督法以及保险法、证券法等该法律法规组成，关于金融监管的法律就分布其中，还没有建立起一部能够明确我国金融监管机构职责、规范金融机构行为的法律。其次，在上述法律法规中，也大多是原则性条款，缺乏相关的配套实施细节，而且还有许多法规存在界定不明、模糊不清的问题，导致我国的金融监管法律根本不能

37、很好地发挥出法律效用，服务于我国的金融监管工作。如中国人民银行法第二条规定：“中国人民银行在国务院领导下，制定和执行货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定”，但法律却并未对人民银行的具体职责和金融风险的类型范围等进行明确，导致在执行过程困难重重；再次，随着我国互联网金融的飞速发展，各处新型金融产品也层出不穷，但金融监管立法却长期滞后于金融业务的发展，如一直未出台相应的政策法规规范P2P网路融资平台的行为王正茂,等著.金融监管的国际比较M.国家行政学院出版社,2011。与我国笼统模糊，界定不明的金融监管法律不同，自2007年次贷危机后，美国就加快了对金融监管的立法工作，到目前，已形成了一套严

38、密规范的金融监管法律体系，有力地维护了金融市场的稳定和发展。表1 美国金融监管法律法规一览表颁布时间法律名称主要内容2008年10月金融救援法案（紧急经济稳定法案）授权政府购买银行以及其他金融机构的不良资产，扩大了监管机构应对文集时可使用的工具范围2009年7月2009年美国金融监管改革方案拟设立独立的消费者金融保护署，改变多头监管带来的监管冲突和监管真空等问题，并建议成立新的联邦政府机构全国银行建管署，取代美国货币监理署和美国储蓄监理局2009年12月华尔街改革和消费者保护法围绕监管系统性风险和消费者金融保护推进金融监管体系的改革2010年7月金融监管改革法案旨在解决金融危机中暴露出来的金融

39、监管问题，并将金融监管权力逐步集中财政部和美联储由此可以看出，我国金融监管法律体系与美国相比，还存在巨大差距，因此，必须要加快立法进程，为金融监管的权利分配等提供良好的法律保障。（四）对互联网金融的监管缺位 2014年以来，我国互联网金融产业所暴露的问题日益增多，各种互联网金融风险事件也层出不穷，说明我国的金融监管体系在互联网金融方面还存在着严重不足，具体体现在： 第一，相关监管机构立法滞后，缺乏统一的监管体系 以P2P网络融资平台为例，尽管2015年7月人民银行通过出台关于促进互联网金融健康发展的指导意见确立了银监会对P2P行业的监管职责，但是并未对具体的监管内容和职责进行详细规定，导致监管

40、部门由于缺乏法律依据根本无法对其进行有效监管； 第二，难以把握对互联网金融的监管力度 虽然市场机制和行政管理对互联网金融的发展具有重要作用，但是利用法律法规来约束互联网金融的市场行为更利于互联网金融的自由发展。但是到底应该采取多大的法律监管力度又始终难以界定，监管力度太小，会使互联网金融市场乱象丛生、威胁到金融市场甚至国民经济的稳定，但是监管力度过大又会抑制互联网金融的发展，不利于经济社会的进步。因此，如何把握对互联网金融的监管力度始终是一大难题，它不仅在一定程度上制约了互联网金融的发展，也使得我国的金融监管体制难以对互联网金融起到良好的监管作用，导致监管空白； 第三，互联网金融监管范围的界定

41、困难互联网金融的业务开展都是线上运行，其业务范围也一直在不断发生变化，监管部门确定了对互联网金融的监管范围，那么一旦互联网金融市场出现新的业务行为，监管机构又将不得不对现象的监管内容和法律法规进行调整。如果法律更新的步伐滞后于互联网金融业务的更新，那么又会损害互联网金融市场的稳定。正是以上种种原因导致我国目前的金融监管机构难以对互联网金融形成有效监管，使得互联网金融领域金融诈骗、非法集资等事件频频发生，严重损害了我国金融市场的稳定。四、完善我国金融监管体系的对策加强投资者风险教育 高收益必然伴随着高风险，世界上没有免费的午餐，因此，为了有效避免同“泛亚贵重金属”事件相类似的金融诈骗案产生，国家

42、和政府必须首先要加强宣传，使投资者都能清楚各类投资交易都存在风险且风险自担的交易原则，摒弃“高收益，低风险”的傻瓜理念，脚踏实地，理性投资，从而保障自身的资金安全。抽掉监管“真空”各类交易所的监管缺位是导致“泛亚”这类事件发生的主要因素，如果按照“谁审批，谁监管”原则进行审批和监管，泛亚所应由云南省政府金融办负责审批和监管，但是目前云南省金融办却存在着严重的监管真空问题，具体表现在：（1）监管人员有限虽然各地方金融办在名义上具有管理本地金融机构和金融业务的责任，但是由于行政制度的限制，难以实现全面监管，从而导致监管缺位或者监管空白的现象出现监管能力不足各类金融交易所从事的不仅仅是单一领域的金融

43、产品交易业务，往往还有跨产业、跨区域交易业务的出现，因此这就对监管人员的素质和能力提出了较高的要求。再加上金融交易所从事的业务也能有效促进地区经济的发展，减轻就业有力，因而长此以往地方政府的态度也由监管转变为支持。因此，为了促进我国金融监管体系的完善，必须要积极组织地方金融监管人员进行业务培训，不断提高其执行能力，同时还要进一步明确监管机构的之策，排除监管真空的现象。（三）完善金融监管的内容和方法 传统的监管方式过于注重现场监管，因而根本不能实现全面有效的监管，因此，我国的金融监管机构应该立足于当前实际，加快非现场金融监管机制的建设进程，逐步实现现场监管与非现场监管的统一。 因此，这就要求金融

44、监管机构首先要完善现场监管制度，通过规范现场检查前的准备阶段、现场阶段、报告处理阶段以及建立现场检查准则等措施重新构建起科学严密的现场作业流程；其次还要提高对分现场制度的重视，通过制定完备的定期报送制度，强化对银行财务状况、管理行为等的监管，并及时对可疑情况进行预警，以减少被监管金融机构的随意性和“粉饰”行为，保证非现场监管信息来源的真实性，从而促进我国金融监管工作的顺利开展。（四）加强对金融监管的立法工作 要想金融监管能真正贯彻实施，必须要有良好的金融市场黄金作为支撑。但是就我国目前的金融监管环境来看，还存在许多不足，如主体法缺位、缺乏细则等，因此，我国必须要加快立法进程，逐步完善信托法、外

45、汇管理法以及网络银行监管、市场退出等方面的法律规范，同时还要进一步制定出与我国金融法律相适应的实施细则，以增强现行金融法规的可操作性，从而真正使金融监管实现有法可依、有法必依、违法必究，为金融监管体系提供良好的法律保障，以满足我国金融机构改革的需要。此外还要进一步净化我国的金融市场环境，加大对金融机构违法行为的打击和处罚，通过宣传教育等提高金融从业人员的道德意识和法律意识，并不断扩大我国金融监管的覆盖范围，从而为我国金融业的建康良性发展营造一个有利的市场环境。（五）进一步强化对互联网金融的监管互联网金融是我国金融市场的重要组成部分，因此，为了促进我国金融监管体系的不断完善必须要加强对互联网金融

46、市场的监管，首先可以在借鉴美国互联网监管体系的基础上，采用双线多头的监管模式，以人民银行、证监会、保监会以及银监会为核心，地方部门、司法、财政等机构为辅，进一步明确互联网金融的监管主体，避免出现互联网金融监管缺位的现象，具体监管模式如图6所示：图6 我国互联网金融监管主体框架设计图其次，还要采取“中央+地方”的统一监管措施，确立我国的互联网金融的监管模式，同时还要加强对互联网金融的立法规则，为金融监管机构的机构行为提供立法保障，确保有法可依。此外还要根据地区经济的发展特点，制定适当的互联网金融准入、退出以及经营机制，并制定好有特色的监管方法，审慎监管，从而为互联网金融的发展创造一个健康和谐的发

47、展环境；最后，不断强化对互联网从业人员的监督，保障互联网金融的信息安全，同时还要加强监管机构之间的协调性，促进监管效率的提高，并通过建立全面动态监管机制，做好风险预警和风险防范，保证监管的完整性，为互联网金融的可持续发展创造良好条件。此外还要完善互联网金融的信息披露和风险提示制度，切实保障金融消费者的权益，从而维护我国金融市场的稳定。五、结论综上所述，金融业的稳定与国民经济的发展和社会的进步联系紧密，有效的金融监管是促进金融业平稳发展的基本保障，而实现有效的金融监管又必须建立起完善的金融监管体系作为支撑。随着金融一体化进程的加快，我国金融市场同国际金融市场也逐步融为一个不可分割的整体，日渐复杂

48、的金融环境也要求必须要建立完善的金融监管体制。目前，世界各国基本都已遭受了金融危机的打击，许多国家都开始积极探索和完善与本国国情相适应的金融监管体系，以增强抗御风险的能力，维护本国经济的健康持续发展。依据各国的改革经验，我们发现，目前国际金融监管体制正逐步转变为统一监管模式，监管重心是对金融机构尤其是金融创新产品和服务的监管。而且在改革过程中，各个国家也深化了合作交流，互通有无，严防金融危机的再次爆发。因此我国的金融监管体系改革不仅要顺应世界发展潮流，更要立足于本国实际，虽然统一监管是世界金融监管体制改革的趋势，但是就我国金融业的发展实际来说，还达不到实行统一监管的要求，分业监管体制不但有其存在的必要性，也与我国金融业的发展水平较为契合，而且经过多年的发展，已具备了较为稳固的根基，不可能一蹴而就地实现由分业监管到统一监管的转变。因此我们必须要立足于本国国情，在借鉴其他国家的基础上，剔除与本国发展实际不相符的地方，不断加强对金融监管的立法工作、完善金融监管的内容和方法，并为金融业的发展营造出一个健康和谐的市场氛围，从而促进我国金融监管体系的成熟，提高金融监管效率，推动我国社会经济的快速