商业银行经营学第五章-贷款业务

1、1 第五章贷款业务2贷款业务第一节：贷款种类和政策第二节：贷款定价第三节：几种贷款业务的要点第四节：贷款信用风险管理第五节：贷款管理制度案 例：信用评估3第一节 贷款种类和政策一、贷款种类二、贷款政策三、贷款程序 4一、贷款种类按贷款的期限分类活期贷款、定期贷款和透支按贷款的保障条件分类信用贷款、担保贷款和票据贴现按贷款的用途分类按照贷款对象的部门划分按照贷款的具体用途来划分5一、贷款种类按贷款的偿还方式分类一次性偿还和分期偿还按贷款的质量(或风险程度)分类正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑贷款和损失贷款6二、贷款政策贷款政策的内容贷款业务发展战略、贷款工作规程及权限划分、贷款的规模和比率控制

2、、贷款种类及地区、贷款的担保、贷款定价、贷款档案管理政策、贷款的日常管理和催收制度、不良贷款的管理 7二、贷款政策制定贷款政策应考虑的因素有关法律、法规和国家的财政、货币政策银行的资本金状况银行负债结构和贷款结构服务地区的经济条件和经济周期银行信贷人员的素质8政策背景分析外部经济形势，包括经济周期状况、国内外市场需求状况、资本市场状况、通货膨胀趋势、就业状况等宏观经济政策，包括财政政策、货币政策、产业政策、金融监管趋势等9负债与贷款结构负债与贷款的期限结构负债与贷款的比例结构：中长期贷款占比（55-60%）；一年期以上贷款占比40%鼓励短期贷款和真实票据融资贷款集中度结构：单一客户贷款额占比不

3、超过10%；单一集团贷款额占比不超过15%；前十大客户贷款额占比不超过50%；新增贷款额度不能突破，超过者应通过组建银团贷款提供融资10贷款担保结构：加大抵质押贷款，包括存单质押、国债质押、银行保函、备用信用证、全额保证金担保。控制民营关联企业保证担保、集团客户关联互保和交叉互保。严控信用贷款，可以支持短期信用贷款，对信用等级低于AA级的大中型企业不发放信用贷款；对小企业不单独发放信用贷款；不向异地企业发放信用贷款；11贷款地区结构发达地区：支持现代服务业和高附加值先进制造业、交通基础设施、生产性服务业企业优质上市企业和具成长性的小企业、拥有稳定供应链渠道及现金流的外向型进出口企业、符合产业政

4、策、股东竞争力强、经营稳健、行业前景良好、现金流充沛的优质民营企业，商业物流龙头企业、电子信息业和汽车业、石化产业等。12客户及行业结构支持以本银行为主要结算行、销售归行率高（贷款回存率20%以上）、综合回报高的客户信用等级在A级以上的大中型企业，B级以上的小企业，世界500强在华企业、外贸百强企业、得到政策扶持的行内优质企业审慎介入技术含量低、从事简单加工的小型制造企业、受外部影响较大的小型贸易企业，行业壁垒低、过度竞争、经营不稳定、盈利能力弱的小企业不介入违法违规、实际控制人有赌博、吸毒等恶习的小企业13三、贷款程序贷款申请贷款调查对借款人的信用评估贷款审批借款合同的签订和担保贷款发放贷款

5、检查贷款收回14第二节 贷款定价一、贷款定价原则二、贷款价格的构成三、影响贷款价格的主要因素四、贷款定价方法15一、贷款定价原则利润最大化原则扩大市场份额原则保证贷款安全原则维护银行形象原则16二、贷款价格的构成贷款利率贷款承诺费补偿余额隐含价格17三、影响贷款价格的主要因素资金成本贷款风险程度贷款费用借款人的信用及其与银行的关系银行贷款的目标收益率贷款供求状况18四、贷款定价方法目标收益率定价法基础利率定价法成本加成定价法优惠加数定价法和优惠乘数定价法保留补偿余额定价法19目标收益率定价法贷款收益 = 贷款利息收益 - 贷款管理手续费贷款费用 = 借款人使用的非股本资金的成本+ 办理贷款的

6、服务和收费余额应摊产权资本 = 银行全部产权资本对贷款的比率 X 未清 偿贷款余额20 某银行对一公司以12%的利率发放一笔100万元的贷款，资金成本率为10%,贷款管理成本为2000元，银行的产权资本占分配贷款资金的8%。假定借款人使用的贷款资金净额等于未归还的贷款余额(即100万元)，计算该贷款的税前预期收益率: (12%X100万-10%X100万-2000)/(8%X100万)=22.5% 即该笔贷款的税前预期收益率为22.5%。将该收益率与银行目标收益率相比较，若贷款收益率低于目标收益率，该笔贷款就要重新定价。 计算资金成本时要将债务成本和股权成本分开。计算债务成本时先算新增单项资金

7、的边际成本，再算全部新增债务的加权边际成本。21边际成本如果银行确定股权收益率为12%,边际税率为33%,求税前收益率,计算如下:净收益目标值/股权总额=12%税前收益目标值X(1-33%) / 股权总额=12%税前股权收益率= 税前收益目标值 / 股权总额 = 12% / (1-33%) = 17.91%22保留补偿余额定价法银行承诺一笔1年期的100万元流动资金贷款,经测算:贷款承诺费可按0.5%的比率一次性收取借款人在1年中平均使用额度为80万元银行吸收资金的边际成本率为7%需支付的存款管理成本为4000元贷款风险及管理费5000元银行的税前股东目标利润率为15%贷款资金来源中的股权与债

8、务比为1:9补偿余额率为6-10%,补偿余额投资收益率为8%23保留补偿余额定价分析 费 用金额(元)存款服务成本 4000贷款风险及管理费用 5000借入资金利息56000目标利润12000小 计7700024不同补偿余额率下的贷款利率收益方案A方案B手续费收入 5000 5000补偿性存款投资收入 8000 4800应收贷款利息6400067200应收贷款利率 8% 8.4%25基础利率定价法客户可从银行认可的利率表中选择基础利率或到期日，前者可确定贷款利率，后者可在到期时获得贷款展期的便利成本加成定价法贷款利率=贷款成本率+利率加成26基础利率到期日标价实际利率银行同业拆借利率3个月11

9、.625%12.375%6个月12%12.75%1年12.625%13.375%大额定期存单利率1个月10.4%11.15%2个月10.95%11.70%3个月11.10%11.85%6个月11.2%11.95%1年11.65%12.4%国库券利率13周-3个月9.99%10.74%26周-6个月10.27%11.02%优惠利率12.5%12.5% 某银行基础利率表27第三节 几种贷款业务的要点一、信用贷款二、担保贷款三、票据贴现四、消费者贷款28一、信用贷款特点无担保、风险大、手续简单操作程序及要点选择对象：不向AA级以下大中型企业、小企业、异地企业提供合理确定贷款额度和期限：常用于短期贷款

10、需求贷款的发放与监督使用贷款到期收回29 二、担保贷款（一）担保方式和担保贷款种类 担保贷款通常对下列况适用：借款人负债率高；未建立起稳定的收益记录；发行的股票未能销售出去；新客户；经营环境恶化；贷款期限长1、保证贷款2、质押贷款3、抵押贷款30保证贷款的操作要点1、借款人找保2、银行核保：验证营业执照、验证印鉴、审阅文件、审查保证人的能力、审查保证人的抵押情况及经济效益3、银行审批4、贷款发放和收回31（三）抵押贷款的操作和管理1、抵押贷款分类（1）存货抵押（商品抵押）（2）证券抵押（3）设备抵押（4）不动产抵押（5）应收账款抵押（6）人寿保险抵押322、抵押物的选择和估价（1）抵押物的选择

11、：合法性、易售性、稳定性、易测性、保 险期（2）抵押物估价3、确定抵押率：要考虑贷款风险、抵押人信誉、抵押物品 种、贷款期限4、抵押物产权设定与登记（1）产权设定部门：无地上定着物的土地使用权土地管理部门城市房地产县以上政府规定部门林木县以上林木部门33运输工具运输工具登记部门设备和其他动产所在地工商管理部门（2）抵押物登记：抵押人和抵押权人、抵押物要件、贷款金额与币种、期限、抵押物保管方式、合同签定日期与地点5、抵押物的占管和处分（1）抵押物的占管：抵押人占管（抵押物）、抵押权人占管 （质物）（2）抵押物处分：拍卖、转让（证券和无形资产）、兑现 （到期证券）34三、票据贴现（一）概念与特点票

12、据贴现是一种以票据所有权的有偿转让为前提的约期性资金融通。特点：在贷款对象、还款保证、收息方式、管理办法等方面与其他贷款不同1、以持票人为贷款直接对象，票据贴现的直接受款人是持票人 2、以承兑人的信誉为还款保证 3、以票据剩余期为贷款期限 4、实行预收利息，利率较低35 （二）操作要点1、票据贴现审批：票据的合法性、付款人与承兑人的信誉、期 限、额度2、贴现期限与额度：9个月之内3、到期不能偿付的处理：对银行承兑汇票贴现：承兑银行对承兑申请人执行扣款对商业承兑汇票贴现：开户行将汇票退还贴现银行并对付款人按空头支票处罚。贴现行应着手票款追偿,从贴现人帐户上扣收贴现款，未扣回部分银行收取贷款利息并

13、处以罚息。36四、消费者贷款概念与种类指银行以消费者个人为对象，以个人消费为用途而发放的贷款。种类分期偿还贷款、信用卡贷款和其他周转限额贷款、一次性偿还贷款操作要点：申请-信用分析-审查发放-检查与回收做好信用分析和贷前调查：借款人品质、职业情况、收入情况与财务状况、本人与家人的健康状况、信用履历37住房按揭贷款需要房产商提供担保或承诺回购的抵押贷款，一般程序为：银行与开发商签定协议购房者与开发商签定住房买卖合同购房者提出借款申请开发商签字担保银行审批公证登记办保险，交贷款手续费贷款发放与收回38第四节 贷款信用风险管理一、信用分析二、信用分析技术三、贷款损失的控制与处理39一、信用分析“6C

14、”原则借款人的品格(Character)借款人的能力(Capacity)借款人的资本(Capital)借款人贷款的担保(Collateral)借款人经营的环境条件(Condition)借款人的发展前景(Continuation)40二、信用分析技术财务报表分析财务比率分析现金流量分析信用等级评定41（一）财务报表分析1、资产项目分析（1）流动资产应收帐款：帐户分布、帐龄分布、抵押情况存 货：存货规模、保留时间、流动性状况有价证券：合法性、流动性、盈利性、期限及数量结构（2）固定资产：折旧状况、投保与否、用途、变现能力（3）其他资产2、负债与资本项目（1）负债：包括应付票据、应付帐款、应交税金、

15、未尝债券 的总额、期限结构（2）资 本：合法性、资本结构423、损益表分析 损益表反映一定时期企业经营成果，是一种动态报表。用于了解企业销售收入、销售成本、各项费用的状况，还可用于进行纵向和横向比较。4、财务状况变动表分析 可用于了解企业在一定时期内营运资产的变动和企业流动性状况。当企业面临着 销售收入上升资产扩大应收款增加，固定资产投资扩大时，企业需要补充资金，若资金来源是扩股发债或借款，可保持良好的流动性；若资金来源是增加应付帐款，则会影响企业未来的流动性。银行在审查时应充分了解企业改善流动性的举措。43 （二）财务比率分析1、流动性比率 流动比率 = 流动资产/ 流动负债 速动比率 =

16、速动资产/ 流动负债 现金比率 = （现金 + 等值现金）/ 流动资产2、盈利能力比率 销售利润率 = （销售额 税额 销售成本 ）/ 销售总额 资产收益率 = 纯收益 / 资产总额 普通股收益率 = （纯收益 优先股股息）/ 普通股权益 股票市盈率 = 每股市价 / 每股盈利443、结构性比率 负债比率 = 负债总额 / 资产总额 负债净值比率 = 负债总额 / 资本净值 流动负债率 = 流动负债 / 全部负债 流动资产率 = 流动资产 / 总资产 流动资产率 = 流动资产 / 总负债 股东权益比率 = 股东权益 / 总资产 财务杠杆倍数 = 总资产 / 股东权益 偿还能力比率 = 未扣除利

17、息和税金前利润 /（利息费用+ 债务本金 + 优先股息+租赁费用）454、经营能力比率 资产周转率 = 销售净额 / 资产总额 固定资产周转率 = 销售净额 /固定资产净值 存货周转率 = 销售净成本 / 平均存货 应收帐款周转率 = 销售净额 / 应收帐款平均余额 应收帐款帐龄 = 360天 / 应收帐款周转率46 （三）现金流量分析偿还贷款最可靠的是现金, 银行最关心的应当是企业的现金流量。现金流量是企业现金流出和流入的总称，现金包括企业可以随时支配的库存现金、活期存款和其他货币性资金和现金等价物。现金等价物指企业持有的流动性强、价值变动风险很小的投资，一般指短期债券投资。47 1、现金流

18、量的内容（1）经营活动产生的现金流量，包括：销货现金收支、利息股息收支、增殖税销项税款和出口退税、交纳所得税、其他业务收支等。（2）投资活动的现金流量，包括：售、购有价证券和固定资产。（3）融资活动的现金流量，包括：贷款取得与归还、有价证券的发行与收回。482、现金流量表的编制与分析 两个重要的指标：比率1： 业务中的现金流量 / （红利 + 到期的长期负债） 1比率2： 业务中的现金流量 / （红利 + 到期的长期负债 + 年初短期负债余额） 1比率1大于1说明企业偿债能力较强，比率2大于1，说明企业的偿付能力较强，不仅能偿付现有债务，还能举新债。49（四）信用评估1、信用评估等级表在财务分

19、析的基础上，给每个借款申请人进行资信等级评估是信用分析的关键环节。银行一般都有信用评估等级表，根据信用评估内容所得到的分数，按照信用评估等级表的要求对借款人作出信用等级评定，并以此作为贷款决策的依据。每个资信等级可用“+”、“-”符号进行微调。附有“+”、“-”的级别表示略高或略低于本级别。50 信用评估等级表 等 级 含 义AAA 90分以上 信誉极好，几乎无风险AA 90-80分以上 信誉优良，基本无风险A 80-70分以上 信誉较好，具备支付能力，风险较小BBB 70-60分以上 信誉一般，基本具备支付能力，稍有风险BB 60-50分以上 信誉欠佳，支付能力不稳定，有一定的风险B 50-

20、40分以上 信誉较差，近期内支付能力不可靠，有很大风险CCC 40-30分以上 信誉很差，偿债能力不可靠，可能违约CC 30-20分以上 信誉太差，偿债能力差 C 20分以下 信誉极差，完全丧失支付能力51 2、信用评估内容（六大项共计100分）（1）企业基本素质，包括：股东背景、人力资源素质、经营管理素质、竞争地位（12分）（2）财务结构，包括：净资产与年末贷款余额比率、资产负债率、资本固定化率（18分）（3）偿债能力，包括：流动比率、速动比率、非筹资性现金 、 净流入与流动负债比率、经营性现金净流入与流动负债比率、利息保障倍数、担保比率（28分）（4）经营能力，包括：主营收入现金率、应收帐

21、款周转率、存货周转率（12分）52 （5）经营效益，包括：毛利率、营业利润率、净资产收益率、 总资产报酬率（12分）（6）发展前景，包括：宏观经济政策影响程度及其趋势、行业背景、成长性与抗风险能力（18分） 可根据各行业的特点来确定具体评估内容和评估标准。其中第一、六部分为定性评估，第二、三、四、五部分为定量评估。评估专家可在10分范围内，根据经验判断对评估工作组的计分予以修正。53 3、个人信用的管理1、个人信用工具（1）分期付款信贷和非分期付款信贷：分期付款信贷包括不定期信贷。在不定期信贷中，债权人允许消费者随时从债权人处赊购或赊借；出售方保留所有权。（2）信用卡特点：便捷的支付工具的交易

22、媒介；方便的信用工具、；具有理财功能；是持卡人诚信的象征；必须经过授权才能使用（3）支票54三、贷款损失的控制与处理贷款分类贷款五级分类不良贷款发生的表象银行的账户上反映的预警信号企业财务报表上反映的预警信号企业人事管理及与银行关系方面的预警信号企业经营管理方面的预警信号不良贷款的控制与处理55 （一）贷款分类 分类即管理，有两种：一是静态分类，即运用规律分类， 如“一逾两呆”贷款分类是简单的管理。二是动态分类，是探求规律的分类，属高级管理。如现行的“五级分类” ，是评估贷款质量，揭示贷款真实价值的依据。1、正常贷款：借款人能履行合同，有充分把握偿还本息。2、关注贷款：存在一些可能影响其财务状

23、况的不利因素，可能 对借款人还款能力有影响。3、次级贷款：还款能力出现明现问题，依靠其正常收入无法保 证还本付息。564、可疑贷款：借款人无法足额偿还本息，即使执行担保或抵 押，也肯定要发生一定的损失。5、损失贷款：采取所有可能的措施和一切必要的程序后，贷款 仍然无法收回。 有些国家的银行把正常贷款再细分为六个等级，有的还将关注贷款和次级贷款各细分为两个等级，共十二个等级。例如我国国家开发银行。贷款分类的原则应当是“最合适的就是最好的”（二）不良贷款发生的预警信号1、在银行帐户上的预警信号：经常止付或退票，经常透支，应付票据过多，存款余额持续下降，签发空头支票，担保人要求解除担保，不能按期付息等。572、企业财务报表上的预警信号：不按时呈送报表，应收帐龄延长，现金状况恶化，成本上升，收益减少，销售增加，利润减少，应收帐和存货激增，折旧计提存货计价，财务比率恶化，审计不合格等。3、企业人事管理及与银行关系方面的预警信号：企业内部不团结，多头开户，董事会有重要变动，缺乏长远经营战略，急功近利，当事人家庭危机等。4、经营管理方面的预警信号：环境脏乱差，纪律松散，设备陈旧利用率低，销售旺季后存货仍大量积压，主要投资项目失败市场份额缩小等。58（三）不良贷款的控制与处理1、督促借款人整改，积极催收到期贷款2、签定贷款处理协议，双方共同确保贷款安全：贷款展期；借新