金融学第四章10-2课件

第四章金融机构体系(2)

第二节中央银行

一.产生原因

需要迫切解决的问题：

（一）银行券的发行问题

（二）票据交换问题

（三）最后贷款人问题集中一部分现金准备！

（四）金融管理问题发行的银行、清算的银行、银行的银行、政府的银行！

（二）组织形式

1.复合的中央银行制度

2.单一的····全面纯粹

3.跨国的····

欧洲联盟！

1991年12月，《马斯特里赫特条约》；161999年1月1日欧元（Euro）诞生，2002年1月1日，现钞和硬币。欧洲央行本身+各国的央行

4.准中央银行制度

香港！运作机制：（联系汇率制（linkedexchangeratesystem）)

发钞银行每发行1元港币，要按7.8元等于1美元的比例，向外汇基金存入百分之百的外汇储备；

····换回；

····适用于发钞行与其他银行间港元现钞交易；其余交易按市场汇率

1、独立型独立与政府之外，直接对国会负责！美国

2、准独立型保持一定的行政干预权！英国

3、附属型

货币政策的自主权/割断与政府之间的资金纽带

重要事项/行长和副行长的人选

人行发行库

商行业务库

市场（出库）发行（入库）回笼现金投放现金归行

季节性强！

2、银行的银行：保管存款准备金/提供信贷/办理清算

同城：票据交换所A银行B银行C银行D银行应收总额A银行------201040B银行30------5020C银行2080------10D银行102040------应付总额A银行B银行C银行D银行应收总额应付差额A银行------20104070B银行30------5020100C银行2080------10110D银行102040------70应付总额6012010070350应收差额

3、政府的银行

····工具/为政府提供金融服务

（二）中央银行的职能

1、服务职能2、调节职能3、管理职能

制定和执行货币政策、维护金融稳定、提供金融服务

第三节商业银行

一、性质和职能

（一）性质以利润最大化为目标，以经营金融资产和负债为对象，综合性、多功能的金融企业。

（二）职能

1、信用中介职能2、支付中介职能

货币保管者、出纳者和支付代理人

3、信用创造功能贷款放出后又转化为存款，在不提现或不完全提取支付时，就又增加了资金来源····#商业银行信用创造的前提条件A向央行出售证券获得＄10000，并以活期存款存入甲银行。

甲银行的T式资产负债表：甲银行资产负债准备金＄2000未偿贷款＄8000客户A的活期存款＄10000总计＄10000总计＄10000乙银行资产负债准备金＄1600未偿贷款＄6400客户C的活期存款＄8000总计＄8000总计＄8000丙银行资产负债准备金＄1280未偿贷款＄5120客户E的活期存款＄6400总计＄6400总计＄6400

商行系统创造存款过程

n

活期存款法定准备金

贷款123

nΔBΔB(1--rd)ΔB(1--rd)ΔB(1--rd)rdΔBrdΔB(1--rd)rdΔB(1--rd)rdΔB(1--rd)ΔB(1--rd)ΔB(1--rd)ΔB(1--rd)ΔB(1--rd)总计12n-112n-1123n存款准备金总额的增加等于最初原始存款增加！

##存款乘数(1)现金漏损

d=1/(rd+k)(2)超额准备

d=1/(rd+k+e)(3)包含定期存款

d=1/(rd+t×rt+e+k)

4、金融服务职能

信息咨询、代理付费、保管箱····

二、立法与管理

银行法！

管理措施：

1、对商行开业的规定最低资本/业务范围/经营人员的资格

2、对资本充足度的规定资本与资产或负债保持一定比例！

资本充足率：8%！

3、对资产流动性的规定具有流动性的资产要在其资产总额中占相当比例！我国：流动性资产余额与流动性负债余额比例不得低于25%。

4、对业务活动范围的规定我国：····不得从事信托投资和证券经营业务，不得向非自用不动产投资或者向非银行金融机构和企业投资！

5、对贷款的限制把单一贷款与银行资本挂钩！单一巨额贷款10%！

6、对参加存款保险制度的规定

美国，联邦存款保险公司，最高保险额为10（25）万美元

三、业务

（一）负债业务

1、资本金的筹集

#职能：保护存款人利益/满足银行经营/满足银行管理

##

银行资本的定义（1）普通股（commonstock）、优先股（preferredstock）（2）盈余（Surplus）（3）未分配利润（RetainedEarning）：（4）资本准备（capitalreserve）、坏账准备（loan—lossreserve）（5）资本票据（capitalnote）与信用债券（debenture）

好处：

a、利息从税前收益中支出；b、不必缴存准备金；c、强化财务杠杆效应。

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《巴塞尔协议》：将资本分为核心资本（corecapital）和附属资本(supplementarycapital)

2、存款业务

3、其他负债业务

（1）同业拆借（2）发行金融债券（3）回购协议：卖出····证券来获取资金，····同时，要同买入者签订一定时期后重新购回证券的协议

（4）向央行借款

（二）资产业务

1、现金资产

与现金等同，可随时用于支付

2、贷款业务

保全方式：

信用贷款

担保贷款保证贷款

抵押贷款质押贷款

按贷款期限：

短期/中期/长期贷款

3、证券投资贷款风险分类法：正常、关注、次级、可疑和损失五类不良贷款！

（三）中间业务

不直接····债权债务，不动用自己的资金，为社会提供各类服务的业务

（四）表外业务

资产负债表以外的业务！

承担的风险不同：表外业务可以转化为表内业务

贷款承诺/担保/期货、期权业务/互换业务

四、商业银行的经营管理

（一）经营管理的原则

一般行为准则！安全性、流动性、盈利性三原则的相互协调和统一。

1、安全性原则

尽可能地控制风险！

2、流动性原则

资产流动性/负债流动性3、盈利性原则