2019年光无源器件企业发展策略及经营计划

光无源器件企业发展策略及经营计划2019年9月

目 录一、所处行业格局及趋势 3二、未来发展策略 4三、2019年经营计划 41、加大研发投入，确保研发领先地位增强核心竞争力 42、大客户战略和海外战略并举，实现规模、利润双增长 53、苦练内功、全面提升运营能力 54、落实“人才第一”价值观，升级人力资源顶层设计 6四、面临的风险 61、行业发展风险 62、技术风险 63、市场竞争导致毛利率下降的风险 74、新产品线量产不达预期的风险 75、人力资源与人力成本的风险 7

光无源器件企业发展策略及经营计划一、所处行业格局及趋势光通信产业经过数十年的发展，产业链布局比较完整，产业规模和产品种类不断扩大。近几年来，“宽带中国”战略和“网络强国”战略相继提出，光通信作为最为重要的信息通信基础设施之一，在支撑中国社会信息化、宽带化建设和网络强国方面的作用日益凸显。随着信息需求量的不断提升，目前光通信产业自身正在向着更大的传输带宽、更高的传输速度、芯片器件更高的集成度和更低的功耗等方向发展，并且出现光通信技术与物联网、云计算、数据中心等新兴产业之间的交叉融合发展趋势。未来5到10年，是全球新一轮科技革命和产业变革从蓄势待发到群体迸发的关键时期。信息革命进程持续快速演进，物联网、云计算、大数据、虚拟现实、人工智能等技术向各行业全面融合渗透，构建万物互联、融合创新、智能协同、安全可控的新一代信息技术产业体系，信息经济繁荣程度成为国家实力的重要标志。受到国家实施网络强国战略的推动，光通信行业迎来发展机遇。第五代移动通信技术标准5G网络逐步进入建设热潮，不少国家纷纷公布预商用/商用时间表，2019年很可能将成为5G建设的元年。5G的增强型移动宽带应用场景意味着会有更快的网速，据研究报道：从理论上讲，5G的网络速度将是4G的百倍甚至更多，5G的三大应用场景所带来的不仅是网速的提升，还会将无线通信应用到更多的地方，让许多之前停留在理论阶段或者某些因为条件限制而刚起步的科技得到广泛的应用，如：智慧城市、智能家居、无人机、增强现实、虚拟现实、物联网等。5G将给人们的生活带来更多的便利和乐趣。二、未来发展策略2019年是光通信产业需求升级、速率升级的一年，全球5G建设预计陆续进入规模商用，数据中心光模块速率将从100G逐步向200G/400G升级。面对即将到来的新一轮行业发展机遇，公司紧紧围绕OMS平台战略定位，统筹制定了2019年度经营计划，提出锁定“经营目标、质量目标”双目标，按照股权激励考核条件的增长目标，努力实现三年发展规划，为客户为股东创造最大价值。三、2019年经营计划1、加大研发投入，确保研发领先地位增强核心竞争力公司目前已建立八大技术平台，涵盖无源材料、有源耦合等多项技术能力，2019年还将继续加大研发投入，在关键设备、工艺、人才方面寻求持续进步。具体来说，首先是高速光器件封装业务，通过自建、外部战略合作等多种形式，已经具备了、TOSA、BOX、AWG等封装平台的基础能力，公司将重点将围绕封装平台业务良率、效率的提升进行持续改善，帮助客户实现持续降本。其次是高端无源器件业务，包括保偏光器件、FA、光学元件，陶瓷套管、光收发组件、光隔离器等近10条产品线，为客户提供七大解决方案产品。2019年，5G逐步开始商用，数据中心光模块速率升级迭代，对光器件核心部件成本和质量也提出了更高要求，研发将配合关键客户从方案设计、制程工艺等多方面持续优化，对关键工序提升自动化水平，给客户提供更具生命力、竞争力的产品解决方案。2、大客户战略和海外战略并举，实现规模、利润双增长为继续加大海外市场开发，公司于2018年通过董事会审议投资设立美国子公司，公司将依托美国子公司本地化服务与快速响应优势，以点带面，加大海外优质客户开发力度，参与客户早期产品开发，加深与客户的紧密配合，推动海外销售的持续增长。深化大客户战略的落地执行，提升关键客户满意度。公司自2016年实施大客户战略以来，陆续在深圳、武汉、香港、美国等地设立销售分、子公司，以本地化服务的高效服务来提升大客户的相应速度。大客户战略实施以来，取得了阶段性的成果，关键大客户集中度稳步提升。3、苦练内功、全面提升运营能力公司全面推行精益管理，推动员工参与降本增效，组织推行精益改善提案积分奖励政策，改善提案表彰会等多种形式持续推进运营改善，落实降本增效，并逐步形成全员参与改善的良性氛围和企业文化。2019年，将精益改善目标责任到部门/产品线，落实到人，并匹配相应的奖励机制，深层次调动人员降本积极性，在员工参与降本的氛围下，从产品设计、工艺制程、流程效率、费用控制等方面多面全面提升制造效率、资产效率、资本效率。优化预算管理与经营分析，建立运营与经营目标的有机关联。2019年，将进一步深化运用这两大管理模式，将公司的日常运营结果与经营目标建立动态有机关联，提升运营质量，最终实现公司年度经营、质量双目标4、落实“人才第一”价值观，升级人力资源顶层设计公司持续加大研发、管理类人才引入，目前已形成日本/新加坡/台湾地区和中国内地技术精英汇聚的国际化团队。2019年公司将继续深化落实“人才第一”的价值观，在外部甄选、内部晋升发展、述职评价、奖惩机制、股权激励考核、人才盘点等方面进一步总结经验，升级机制，深层次释放人才活力，推动公司和个人的共赢发展。四、面临的风险1、行业发展风险公司所处的光器件行业是光通讯行业的子行业，处于光通信产业链的上游，受光通信行业市场发展情况影响较大。未来若出现公司下游应用领域的需求放缓、市场规模萎缩或者新技术、新产品加速升级迭代、中美贸易摩擦升级加剧等可能导致公司收入增速放缓甚至下降，对公司的经营业绩及未来的发展造成不利影响。2、技术风险公司核心技术由技术研发队伍共同掌握，单个技术人员无法掌握全套核心技术。目前，公司的技术保密措施得当，配备了专业的加密防泄露软件，专业技术人员稳定；但是，未来公司若不注重对现有工艺技术的保密，或是激励机制不能适应公司发展，可能出现专业技术人员流失的风险，并可能出现核心工艺技术泄密的风险。对策：公司制定了完善的技术研发管理流程，对于研发队伍加大成果奖励差异化，透过奖励制度，鼓励优秀员工与公司签订长期的工作合同。3、市场竞争导致毛利率下降的风险公司的光元件、组件、器件产品以较高品质获得较高的毛利率水平。随着市场竞争的加剧，若未来产品价格持续下降，而产品单位成本未能同步下降，公司可能难以保持较高的毛利率水平，从而面临毛利率下降的风险，从而对公司的经营业绩产生不利影响。4、新产品线量产不达预期的风险公司依托新建成的研发中心，陆续建设扩充了OSAODM高速率光器件、光隔离器、高密度线缆连接器、光纤透镜阵列（LENSARRAY）等多个新产品线，同时着眼于5G和数据中心的发展，利用自有资金和非公开发行股票募集资金建设“高速光器件"项目，在报告期内增加扩展了AWG、BOX等封装平台布局。未来若因新产品线竞争力不足，导致无法获取足量的订单，可能导致单个产品线盈利能力不足甚至亏损，从而造成公司盈利增速放缓甚至下降，对公司的可持续发展造成不利影响。5、人力资源与人力成本的风险人力资源