财务管理基础讲义jc cwgl

第二章20102011201220132014201411221111.511.5122412121818180.5102/561110699.511.5第一节1基数（计划、上年、业先进水平）F0=A0×B0×C0，报告期（实际、下年）F1=A1×B1×C1基数：F0=A0×B0×C0置换A因素：A1×B0×C0 置换B因素：A1×B1×C0 连乘（A1-财务报表存在以下面的局限性财务报告没有披露公司的全部信息，管理层拥有的信息，得到披露的只是其第二节表2- 货币6544400210054008024债00500000000000000010050030002121表2- 利润 3222用00006O1O营运资本=流动资产-流动负=长期资本-长期资流动资流动资长期资营资资流动比率 能力越强。但流动比率过较多影响的使用速动资流动负非速动资产=预付款项+年内到期的非流动动资产，， ABCD112·多选题】下列会增强企业短期偿债能力但在报表上不会反映的是（总负总负债比率总负股东权 比率 担着多少元的偿债压特点：一般情况下比长期资本负债率=非流动负债/（+股东权益其中:息税前利润总额=利润总额+利息费 ABCD比率越及比率是同向变动，且指标越高，财务风险越大，财务杠杆作用度越大。【例题4·多选题】已知甲公司XX负债总200万元，资产总额为500万元，流动资产为240流动负债为160利息费用为20万元，净利润为100所得30（B.比率为 5·多选题】影响企业长期偿债能力的资产负债报表以外的因素有（ABCD债权人：偿债能力越强，越好。XX资产周转天数=365÷XXXX资产与收入比=XX率【例题6·单选题】甲公司的生产经营存在季节性，每年的6月到10月是生产经营旺季，11月到次年5月是生产经营淡季。如果使用应收账款年初余额和年末余额的平均数计 。(2014年)112月月万元，年末应收账款余额为500万元，坏账准备按应收账款余额10%提取。每年按360天 、 、 ） 非流动资产周转天数=360/3=120流动资产周转天数=180-120=60四、能力分含义：销售净利率简称“净利企业自有资本获取收益的能力资人和债权人的权益保证程度分子分母比率(AB比率)。A/B，例如：流动资产与收入的比,流动资产为分子，收入为30元，甲公司的市盈率为 )（2012年 1元净资产支付的价格。每股净资产=股东权益总额-优先股权益（优先 价值和拖欠的股利流通在外普通股股1元销售收入支付的价格。其计算公式如下：20（ 六、传统的财务分析体系（杜邦分析传统的财务益乘数=销售净利率×总资产与“净利润”不匹配；没有区分经融负债和经营负债计算题】20022003营业和用（不含折旧摊销减：所得税200120022003货币股东权益合 负债及股东权益总计20022003响。（2004）20022003权益净利率=净利润/权资产净利率=净利润/资权益乘数=资产/权总资产周转率=销售收入/销售净利率=净利润/销2002年权益净利率2差额分析法能力比（比率）货币：货币本身是金融性资产，但是有一部分货币是经营活动所必需的。有三种做法：第一种做法是：将全部货币列为经营性资产；第二种做法是：根据行业或公司历史平均的货币/销售百分比以及本期销售额，推算经营活动需要的货币额，多余部分列为金融资产；第三种做法是：将其全部列为金融资产。短益性投资属于金融资产，因为短益投资时暂时利用多余现金的一种属于金融损益。“应收股利”分为两种：长益投资的应收股利属于经营资产；短期B.D.C.A.期和长期的债权性投资，所以选项A、B正确;短 ，因此选项C正确;长期股权投资是经营资产，所 【例题14·单选题】下列属于金融活动损益的是( 表2- 管理用利润编制单位：ABC公 2011年 单位：万 3222用0O10(三）管理用现金流量表(详见第七章 )（2012年）（07资产负债 单位：万资货币759007206545980000008009046330054利润 2006 用05001000 ““200721%的目标，在不改变税后利息率和净（1（20