七月证券从业资格考试《证券发行与承销》第六次冲刺检测试卷（附答案及解析）

七月证券从业资格考试《证券发行与承销》第六次冲刺检测试卷（附答案及解析）一、单项选择题（共60题，每题1分）。1、在发行完成后的（）个工作日内，保荐人应当向中国证监会报送承销总结报告。A、5B、10C、15D、20【参考答案】：C2、我国《证券法》规定，公司债券上市交易采用（）。A、审批制B、核准制C、审核制D、备案制【参考答案】：B3、由发起人认购公司发行的（）而设立公司的方式，我们称之为发起设立。A、优先股份B、部分股份C、控股股份D、全部股份【参考答案】：D4、首次公开发行股票的公司推介活动，不要求必须参加的是（）。A、公司董事长B、主承销商的项目负责人C、董事会秘书D、独立董事【参考答案】：D【解析】首次公开发行股票的公司的董事长、总经理、财务负责人、董事会秘书(其他高级管理人员不限)和主承销商的项目。负喷人应出席公司推介活动。5、发行人首次公开发行股票报送申请文件，初次报送应提交（）。A、原件2份，复印件2份B、原件1份，复印件2份C、原件1份，复印件1份D、原件1份，复印件3份【参考答案】：D【解析】首次公开发行股票发行人报送申请文件，初次报送应提交原件一份，复印件三份。6、公司发行境内上市外资股，应当委托经（）认可的（）证券经营机构作为主承销商或主承销商之一。A、中国人民银行、境内B、中国证监会、境内C、中国人民银行、境外D、中国证监会、境外【参考答案】：B【解析】公司发行境内上市外资股，应当委托经中国证监会认可的境内证券经营机构作为主承销商或者主承销商之一。公司也可以聘请国外证券公司担任国际协调人。主承销商和国际协调人共同负责向拟上市的证券交易所推荐、提供咨询、协调联络、制作文件、向投资者推介、承销股票以及上市后持续服务等。7、按照国际金融市场的通常做法，采取私募方式，承销商可以将所承销的股份以议购方式向（）配售。A、股东B、特定的投资者C、机构投资者D、个人投资者【参考答案】：B8、下列关于国际开发机构人民币债券审批机制的说法错误的是（）。A、中国人民银行会同财政部，对人民币债券的发行规模及所筹资金用途进行审核B、中国人民银行对人民币债券发行利率进行管理C、国家外汇管理局负责对与人民币债券发行和偿还有关的外汇专用账户及相关购汇、结汇进行管理D、财政部及国家有关外债、外资管理部门对发债所筹资金发放的贷款和投资进行管理【参考答案】：A【解析】考点：了解国际开发机构人民币债券的发行与承销的有关规定。见教材第九章第十节，P376。9、拟发行上市公司的高级管理人员应专职在公司工作并领取薪酬，不得在持有公司（）以上股权的股东单位及其下属企业担任除董事、监事以外的任何职务，不得在与公司业务相同或相近的其他企业任职。A、2%B、3%C、5%D、10%【参考答案】：C【解析】考点：掌握拟发行上市公司改组的要求以及企业改组为拟上市的股份有限公司的程序。见教材第三章第一节，P79。10、公司收购的业务流程在公司收购中，与采用银行贷款筹资相比，通过发行股票筹资具有的优点是（）。A、筹资成本低B、保密性好C、风险小D、筹资速度快【参考答案】：C11、公开募集证券说明书自（）内有效。A、最后签署之日起3个月B、最后签署之日起6个月C、最后签署之日起l2个月D、最后签署之日起2年【参考答案】：B12、保荐代表人数量少于（）的证券经营机构不得注册登记为保荐人。A、2名B、3名C、4名D、5名【参考答案】：A13、全体发起人的货币出资金额不得低于公司注册资本的（）。A、8%B、20%C、30%D、50%【参考答案】：C14、正式承销前的市场预测和承销协议签署具备（）。A、有限的商业和法律意义B、无限的商业和法律意义C、正式的商业和法律意义D、暂时的商业和法律意义【参考答案】：A15、下列有关国有企业股份制改组的目的说法中不正确的是（）。A、有效实现出资者所有权与企业法人财产权的分离B、优化资源配置C、筹集资金D、上市【参考答案】：D【解析】上市不是股份改制的目的。16、债券偿还的优先顺序一般是（）。A、有金融机构担保的债券>有抵押的债券>设有减债基金的债券>劣后地位的债券B、有抵押的债券>设有减债基金的债券>有金融机构担保的债券>劣后地位的债券C、设有减债基金的债券>有抵押的债券>有金融机构担保的债券>劣后地位的债券D、有抵押的债券>有金融机构担保的债券>设有减债基金的债券>劣后地位的债券【参考答案】：D【解析】债券偿还的优先顺序一般是：有抵押的债券>有金融机构担保的债券>设有减债基金的债券>劣后地位的债券17、发行人编制合并财务报表的，应（）。A、披露合并财务报表B、母公司财务报表C、子公司财务报表D、同时披露合并财：手报表和母公司财务报表【参考答案】：D18、2005年1月1日试行（），这标志着我国首次公开发行股票市场化定价机制的初步建立。A、首次公开发行股票询价制度B、上市保荐制度C、股票定价制度D、上市审核制度【参考答案】：A【解析】本题考查我国投资银行业务的发展历史一股票发行定价的演变。19、证券公司债券的期限最短为（）年。A、1B、2C、4D、5【参考答案】：A【解析】证券公司债券是指证券公司依法发行的、约定在一定期限内还本付息的有价证券，不包括证券公司发行的可转换债券和次级债券，证券公司债券的期限最短为1年。20、在上市公司董事会就交易作出协议的过程中，（）应当就本次资产交易是否有利于上市公司和全体股东利益发表独立意见，并就上市公司重组后是否会产生关联交易、形成同业竞争等问题作出特别提示。A、独立董事B、资产评估机构C、财务顾问D、董事长【参考答案】：A21、网上网下同时定价发行是指发行人和主承销商按照一定的原则确定增发价格，（）同时公开发行。A、网下和网下对机构投资者和公众投资者B、网下或网下对机构投资者和公众投资者C、网下对机构投资者与网上对公众投资者D、网上对机构投资者与网下对公众投资者【参考答案】：C【解析】熟悉增发及上市业务操作流程、配股及上市业务操作流程。见教材第七章第三节，P247。22、上市公司在进行收购时，未按照（）要求聘请财务顾问的，不得收购上市公司。A、《证券法》B、《关于修改(上市公司收购管理办法)第六十三条的决定》C、《上市公司收购管理办法》D、《反垄断法》【参考答案】：C【解析】考点：熟悉上市公司收购中财务顾问的有关规定。见教材第十一章第二节，P432。23、在发行完成后的（）个工作日内，保荐人应当向中国证监会报送承销总结报告。A、5B、10C、15D、20【参考答案】：C24、拟进行管理层收购的上市公司应当具备健全且运行良好的组织结构以及有效的内部控制制度，公司董事会成员中独立董事的比例应当达到或者超过（）。A、1/3B、1/2C、2/3D、1/4【参考答案】：B25、可转换公司债券的转换期是指（）。A、转债发行期间B、转债转换为股份的结束日C、转债转换为股份的起始日D、转债转换为股份的起始日至结束目的期间【参考答案】：D26、保荐人应在（）时向询价对象提供投资价值研究报告。A、询价B、累计询价C、首次发行D、公告招股说明书【参考答案】：A27、境内上市外资股公司增资发行B股，应当符合的条件为（）。A、公司近2年内无重大违法行为B、公司近2年连续盈利，并可向股东支付股利C、公司前一次发行B股的招股说明书公布日，至本次增资发行B股的招股说明书公布日，其间隔时间应不少于12个月D、公司近2年内财务会计文件无虚假记载或重大遗漏【参考答案】：C28、信托投资公司担任特定目的信托受托机构，注册资本不低于（）亿元人民币，并且最近3年年末的净资产不低于（）亿元人民币。A、5，5B、3，3C、3，5D、5，3【参考答案】：A29、发行新股时的律师费用属于（）。A、发行费用B、承销费用C、发行手续费用D、评估费用募股【参考答案】：A30、下列情况中，有利于发行人的是（）。A、赎回期限短、转换比例高、赎回价格大B、赎回期限长、转换比例低、赎回价格小C、赎回期限短、转换比例低、赎回价格小D、赎回期限长、转换比例高、赎回价格大【参考答案】：B【解析】通常情况下，赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越低，赎回的期权价值就越大，越有利于发行人；相反，’赎回期限越短、转换比率越高、赎回价格越高，赎回的期权价值就越小，越有利于转债持有人。31、在进行公司收购时，融资方式的选择优先级从高到低一般是（）。A、自有资金、银行贷款、发行债券、发行普通股票B、银行贷款、自有资金、发行普通股票、发行债券C、发行普通股票、发行债券、银行贷款、自有资金D、发行债券、银行贷款、自有资金、发行普通股票【参考答案】：A【解析】[解析]内部自有资金筹资阻力小，保密性好，风险小，无成本；银行贷款速度快，筹资成本低，且易保密；发行债券可以避税，对公司控制权无影响；发行普通股票速度最慢，成本最高。所以一般都会按照自有资金、银行贷款、发行债券、发行普通股票的顺序进行融资。32、上市公司发行的转债在发行结束（）后，持有人可依据约定的条件随时转换股份。A、3个月B、6个月C、9个月D、1年【参考答案】：B33、2010年9月，中国证监会发布了（），对证券公司借人次级债务进行了规范。A、《证券公司监督管理条例》B、《证券法》C、《证券公司风险控制指标管理办法》D、《证券公司借入次级债务规定》【参考答案】：D【解析】了解混合资本债券的概念、募集方式、信用评级、信息披露及商业银行通过发行混合资本债券所募资金计入附属资本的方式。见教材第九章第二节，P296。34、增发如有老股东配售，则应强调代码为()，简称为()。A、“700×××”，“x××增发”B、“700×××”，“×××配售”C、“730xX×”，“×XX增发”D、“730x××”，“×××配售”【参考答案】：B【解析】定价增发如有老股东配售，则应强调代码为“700×××”，配售简称为“×××配售”；新股东增发代码为“730×××”，增发简称为“×××增发”。35、某股份有限公司发行股票4000万股，缴款结束日为9月30日，当年预计税后净利润为6400万元，公司发行新股前的总股本为12000万股，用全面摊薄法计算的每股净收益为（）元。A、0.50B、0.45C、0.40D、0.30【参考答案】：B36、A公司拟发行一批优先股，每股发行价格5元，发行费用0.2元，预计每年股利0.5元，这笔优先股的资本成本是（）。A、10.87%B、10．42%C、9.65%D、8.33%【参考答案】：B37、认为当企业以100%的债券进行融资，企业市场价值会达到最大的理论是（）。A、净收入理论B、净经营收入理论C、传统折中理论D、净经营理论【参考答案】：A38、公司反收购战略中，（）不属于保持公司控制权策略。A、限制董事资格B、超级多数条款C、管理层收购D、每年部分改选董事会成员【参考答案】：C39、如果注册会计师在审计过程中，由于审计范围受到委托人、被审计单位或客观环境的严重限制，不能获取必要的审计证据，以致无法对会计报表整体发表审计意见时，应当出具（）的审计报告。A、保留意见B、否定意见C、拒绝表示意见D、无保留意见【参考答案】：C40、询价增发、比例配售过程中，（）日，主承销商刊登《发行价格及配售情况结果公告》。A、T-3B、T+1C、T+2D、T+3【参考答案】：D41、发行人应在招股说明书中披露本次发行前持有发行人（）股权的股东名单及其简要情况。A、3%以上B、5%以上C、6%以上D、10%以上【参考答案】：D42、融资成本是指（）。A、资本的使用费B、融资的费用C、资本的价格D、中介费用【参考答案】：C【解析】融资成本是指资本的价格。从投资者的角度来看，是投资者因提供资本而要求得到补偿的资本报酬率；从融资者的角度来看，是公司为获得资金所必须支付的最低价格（代价）43、对于分离交易的可转换公司债券，认股权证自（）起方可行权。A、发行结束至少已满6个月B、发行结束至少已满1年C、发行结竦至少已满3个月D、发行结束至少已满1个月【参考答案】：A44、收购人在报送上市公司收购报告书之日起（）日后，公告其要约收购报告书、财务顾问专业意见和律师出具的法律意见书。A、3B、5C、10D、15【参考答案】：D【解析】收购人在报送上市公司收购报告书之日起15日后，公告其要约收购报告书、财务顾问专业意见和律师出具的法律意见书。45、上市公司股东大会对利润分配方案做出决议后，公司董事会须在股东大会召开后（）个月内完成股利(或股份)的派发事项。A、1B、1个半C、2D、3【参考答案】：C【解析】上市公司股东大会对利润分配方案做出决议后，公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利(或股份)的派发事项。46、超额配售选择权是指主承销商按不超过包销数额（）的股份向投资者发售。A、15%B、25%C、50%D、115%【参考答案】：D【解析】超额配售选择权是指发行人授予主承销商的一项选择权，获此授权的主承销商按同一发行价格超额发售不超过包销数额15%的股份，即主承销商按不超过包销数额115%的股份向投资者发售。47、在招股说明书信息披露的规定中，实际控制人应披露到（）为止。A、最终的非国有控股主体B、最终的外资控股主体C、最终的法人控股主体D、最终的国有控股主体或自然人【参考答案】：D【解析】考点：掌握招股说明书的一般内容与格式。见教材第六章第二节，P202。48、企业收到资产评估机构出具的评估报告后应当逐级上报初审，经初审同意后，自评估基准日起（）内向国有资产监督管理机构提出核准申请。A、8个月B、6个月C、4个月D、3个月【参考答案】：A49、股份有限公司发起人起草的公司章程须提交（）表决通过；发起人向社会公开募集股份的，须向（）报送公司章程草案。A、创立大会中国证监会B、股东大会中国证监会C、董事会中国人民银行D、股东大会中困人民银行【参考答案】：A50、（）是接受受托机构委托，负责保管信托财产账户资金的机构。A、资金保管机构B、受托机构C、特定目的信托D、贷款服务机构【参考答案】：A51、辅导机构对拟发行公司进行辅导时应配置（）名以上辅导人员，授权其代表辅导机构从事辅导工作。A、2B、3C、3D、5【参考答案】：B【解析】注意辅导时应配置3名以上辅导人员。52、可转换公司债券的（）。A、最短期限为2年，最长期限为6年B、最短期限为3年，最长期限为5年C、最短期限为2年，最长期限为5年D、最短期限为1年，最长期限为6年【参考答案】：D53、发行涉及国有股的，应在国家股股东之后标注（），在国有法人股股东之后标注（），并披露前述标识的含义。A、“SL”；“SLS”B、“SS”；“SLS”C、“SS”；“SE”D、“SS”；“LSL”【参考答案】：B54、境内上市外资股采取记名股票形式，（）。A、以人民币标明面值、认购、买卖B、以人民币标明面值，以外币认购、买卖C、以外币标明面值、认购、买卖D、以外币标明面值，以人民币认购、买卖【参考答案】：B【解析】境内上市外资股采取记名股票形式，以人民币标明面值，以外币认购、买卖。55、投资银行业的真正发展是在20世纪（）年代前后。A、10B、20C、30D、40【参考答案】：C56、证券发行规模达到一定数量的，可以采用联合保荐，但参与联合保荐的保荐机构不得超过（）家。A、4B、2C、5D、61【参考答案】：B【解析】考点：掌握保荐制度。见教材第四章第一节，P101。57、按照《公司法》第一百二十二条规定，上市公司在一年内购买、出售重大资产或者担保金额超过资产总额的_________以上，应当由股东大会作出决议，并经出席会议的股东所持表决权的_________以上通过。（）A、30%2/3B、30%1/3C、50%2/3D、50%1/3【参考答案】：A【解析】《公司法》第一百二十二条规定，上市公司在一年内购买、出售重大资产或者担保金额超过公司资产总额30％的，应当由股东大会作出决议，并经出席会议的股东所持表决权的2／3以上通过。58、发审委审核上市公司非公开发行股票申请，适用（），表决投票时同意票数达到（）票为通过。A、特别程序；5B、一般程序；3C、一般程序；5D、特别程序；3【参考答案】：D59、根据香港联交所有关规定，内地在香港发行股票并上市的股份有限公司，新申请人预期上市时的市值须至少为（）。A、1亿港元B、5亿港元C、3亿港元D、5000万港元【参考答案】：B【解析】内地在香港发行股票并上市的股份有限公司，新申请人预期上市时的市值须至少为5亿港元。60、当有效申购量等于或小于发行量时，（）。A、应重新申购B、发行底价就是最终的发行价格C、主承销商可以采用比例配售方式确定每个有效申购实际应配售的新股数量D、主承销商可以采用抽签的方式确定每个有效申购实际应配售的新股数量【参考答案】：B二、多项选择题（共20题，每题1分）。1、投资银行的内部防火墙原则包括（）。A、严格制定规则制度、操作流程和岗位手册B、针对各个风险点设置必要的控制程序C、投资银行和经纪及自营业务分开D、人员信息等要分开办公【参考答案】：A,B,C,D【解析】考生要熟悉投资银行的内部防火墙原则，题干中四个选项都符合要求。2、上市公司重大购买、出售、置换资产报告书的附件包括（）。A、上市公司就本次交易完成后的经营状况出具的交易当年和（或）次年的盈利预测报告，以及具有从事证券业务资格的会计师事务所就该盈利预测报告出具的审核报告B、上市公司和相关中介机构以及其他知悉本次交易内幕信息的法人和自然人在最近6个月内买卖上市公司股票情况的自查报告C、本次交易对上市公司的影响D、上市公司在本次交易实施后，是否具有完善的法人治理结构【参考答案】：A,B3、主承销商应该向中国证监会制定的包括披露的情况有（）。A、因行使超额配售选择权而发行的新股数B、从集中竞价市场上购买的发行人股份数及平均价C、发行人历次筹资数量D、本次发行的总费用【参考答案】：A,B【解析】C项应为发行人本次发行筹资的总金额，D项内容无需披露。4、承销团申请人应当具备下列（）条件才能具备国债的承销业务资格。A、在中国境内依法成立的金融机构B、近3年内在经营活动中没有重大违法记录C、财务稳健，具有较强的风险控制能力D、信息化管理程度较高【参考答案】：A,B,C,D【解析】承销团申请人应当具备下列基本备件：(1)在中国境内依法成立的金融机构；(2)近3年内在经营活动中没有重大违法记录，信誉良好；(3)财务稳健，资本充足率、偿付能力或者净资本状况等指标达到监管标准，具有较强的风险控制能力；(4)具有负责国债业务的专职部门以及健全的国债投资和风险管理制度；(5)信息化管理程度较高；(6)有能力且自愿履行《国债承销团成员资格审批办法》第6章规定的各项义务。5、修订后的《公司法》对公司的注册资本制度、公司治理结构、股东权利保护、财务会计制度、合并分立制度等进行了比较全面的修改，增加了（）等方面的规定。A、法人人格否认B、关联关系规范C、累积投票D、独立董事【参考答案】：A,B,C,D6、发行人申请文件经核准后，在招股说明书披露前发生的（）等事项，发行人应视情况及时修改招股说明书，并提供补充材料，必要时应重新经过证监会核准。A、财税政策的重大变动B、取得或失去新的重大专利或特许权C、进行新的重大投资或融资行为D、业务方向和范围的重大变动【参考答案】：A,B,C,D7、N股发行人向纽约证券交易所提出初步申请，通常应提交的主要文件有（）。A、招股说明书B、发行人注册备案的公司章程C、募集资金运用与计划的说明D、公司职员与高级管理人员【参考答案】：B,D8、关于发行人应当符合的条件，正确的是()。A、发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在2年以上B、发行人最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更C、最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元D、发行人的股权清晰，控股股东和受控股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷【参考答案】：C,D【解析】中国证监会2006年5月发布实施的《首次公开发行股票并上市管理办法》的规定，对于主体资格发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在3年以上；发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷。关于财务要求，最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据。9、股票发行的目的有（）。A、筹集资金B、降低公司负债比例C、加强公司控制权D、兼并其他企业E、获得财富流动性【参考答案】：A,B,C,D10、资本维持原则的具体保障制度包括（）。A、盈余分配制度B、公积金提取制度C、限制股份的不适当发行与交易制度D、固定资产折旧制度【参考答案】：A,B,C,D11、首次公开发行公司的（）必须出席公司推介活动。A、控股股东B、董事长C、董事会秘书D、总经理【参考答案】：B,C,D12、有下列情形之一的，为拥有上市公司控制权（）A、投资者为上市公司持股50%以上的控股股东B、投资者可以实际支配上市公司股份表决权超过30%C、投资者通过实际支配上市公司股份表决权能够决定公司董事会半数以上成员选任D、投资者依其可实际支配的上市公司股份表决权足以对公司股东大会的决议产生重大影响【参考答案】：A,B,C,D13、在募股资金运用的披露中，发行人应披露以下哪些内容?（）A、预计募集资金数额B、主要原材料、辅助材料及燃料的供应情况C、按投资项目的轻重缓急顺序，列表披露预计募集资金投入的时间进度及项目履行的审批、核准或备案情况D、若所筹资金不能满足项目资金需求的，应说明缺口部分的资金来源及落实情况E、发行人募股资金拟投入其他用途的，应披露具体的用途，以及对发行人经营和财务的影响，包括对发行人财务结构、盈利预测、净资产收益率、股东利益等的影响【参考答案】：A,C,D,E14、上市公司发行新股时，招股说明书应披露其在（）方面与对其具有实际控制权的股东分开的情况。A、财务B、人员C、业务D、资产【参考答案】：A,B,C,D15、企业融资的主要任务是（）。A、选择适合本企业实际情况的融资安排B、降低融资成本C、减少外部市场对企业经营决策的约束D、实现企业市场价值最大化的财务目标【参考答案】：A,B,C,D16、证券公司风险控制指标无法达标，严重危害证券市场秩序、损害投资者利益的，中国证监会可以区别情形，对其采取（）措施。A、责令停业整顿B、指定其他机构托管、接管C、撤销经营证券业务许可D、撤销【参考答案】：A,B,C,D17、上市公司申请配股，除了具备新股发行的必备条件外，还特别要求（）。A、经注册会计师核验，公司最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6％B、扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据C、公司一次配股发行股份总数，原则上不超过前次发行并募足股份后股本总额的30％D、本次配股距前次发行的时间间隔不少于1个会计年度【参考答案】：B,C,D18、股份有限公司召开股东大会时，接受委托代理他人出席会议的，应当出示（）。A、代理人身份证B、代理委托书C、法人身份证D、持股凭证【参考答案】：A,B,D【解析】股东可以亲自出席会议，也可以委托代理人代为出席和表决，但股东应以书面形式委托代理人，代理人应当向公司提交股东授权委托书，并在授权范围内行使表决权。如果委托人为法人，应当加盖法人印章或由其正式委任的代理人签署。个人股东亲自出席会议的，应当出示本人身份证和持股凭证；接受委托代理他人出席会议的，应当出示代理人身份证、代理委托书和持股凭证。19、资本不变原则指除依法定程序外，股份有限公司的（）不得变动。A、资本总额B、注册资本C、固定资本总额D、流动资本总额E、法定资本【参考答案】：A,B,E20、上市公司发行新股：基本条件、一般要求和配股要求上市公司申请发行新股必须具备的条件有（）。A、公司股东在近三年内没有重大违法行为B、公司在最近三年内连续盈利C、前一次发行的股分已募足D、与前一次发行股份的时间间隔在一年以上【参考答案】：B,C,D三、不定项选择题（共20题，每题1分）。1、关于可转换公司债券的转股期或行权期，下列说法正确的是（）。A、上市公司发行的可转换公司债券在发行结束6个月后，方可转换为公司股票B、发行人应明确约定可转换公司债券转股的具体方式及程序C、可转换公司债券的具体转股期限应由发行人根据可转换公司债券的存续期及公司财务情况确定D、对于分离交易的可转换公司债券，认股权证自发行结束至少已满6个月起方可行权【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考查可转换公司债券转股期或行权期的相关介绍。2、保荐机构的年度执业报告应当包括（）内容。A、保荐机构、保荐代表人年度执业情况说明B、保荐机构对保荐代表人尽职调查工作日志检查情况的说明C、保荐机构对保荐代表人的年度考核、评定情况D、保荐机构对保荐代表人其他重大事项的说明【参考答案】：A,B,C,D【解析】考点：掌握保荐机构和保荐代表人的资格条件。见教材第一章第二节，P20。3、在证券公司年度报告“财务报表附注”部分中，证券公司应按（）对代发行证券项目进行注释。A、期初未售出数B、本期承购或代销数C、本期转出数D、本期转入数【参考答案】：A,B,C【解析】在证券公司年度报告“财务报表附注”部分，证券公司应按以下内容对代发证券项目进行注释：(1)代发行证券。按承销方式披露代发行证券的期初未售出数、本期承购或代销数、本期已售出数、本期转出数和期末结存数；(2)证券发行收入。按承销项目类别(如A、B股票发行收入、国债发行收入和其他债券发行收入等)披露本年数、上年数及增减百分比。4、有下列情形之一的证券公司不得申请注册登记为保荐机构（）。A、净资本为人民币4000万元B、公司治理结构存在重大缺陷，风险控制制度不健全或者未有效执行C、最近3年内未因重大违法违规行为受到行政处罚D、从业人员中符合保荐代表人资格条件的有4人【参考答案】：A,B【解析】本题考查保荐机构的资格。5、关于招股说明书中股利分配政策的披露，下列说法正确的是（）。A、发行人应披露最近3年历次殷利分配政策、实际股利分配情况以及发行后的股利分配政策B、发行人应披露本次发行完成前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序C、若发行前的滚存利润归发行前的股东享有，应披露滚存利润的审计和实际派发情况，同时在招股说明书首页对滚存利润中由发行前股东单独享有的金额以及是否派发完毕作“重大事项提示”D、发行人已发行境外上市外资股的，应披露股利分配的下限为按中国会计准则和制度与上市地会计准则确定的未分配利润数字中较低者【参考答案】：A,B,C【解析】招股说明书中股利分配政策的披露内容包括：①发行人应披露最近3年股利分配政策、赛际股利分配情况以及发行后的股利分配政策；②发行人应披露本次发行完成前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序。若发行前的滚存利润归发行前的股东享有，应披露滚存利润的审计和实际派发情况，同。时在招胜说明书首页对滚存利润中由发行前股东单独孛有的金额以及是否派发完毕作“重大事项提示”；③发行人已发行境外上市外资股的，应披露股利分配的上限为按中国会计准则和制度与上市地会计准则确定的来分配利润数字中较低者。6、根据中国香港联交所发布的《创业板上市规则》，就所有供公众认购或出售给公众的证券而言(不包括根据配售安排而发行的证券)，（）必须采纳公平准则，将上述证券分配给所有认购或申请证券的人士。A、发行人B、资格会计师C、董事D、保荐人【参考答案】：A,C,D【解析】分配基准规定发行人、董事、保荐人及包销商(如适用)必须采纳公平准则，将上述证券分配给所有认购或申请证券的人士。7、企业应当在短期融资券本息兑付日5个工作日前，通过（）公布本金兑付和付息事项。A、同业拆借中心B、中国货币网C、中国债券信息网D、中央结算公司【参考答案】：B,C【解析】熟悉企业短期融资券和中期票据的注册规则、承销的组织、信用评级安排、发行利率或发行价格的确定方式及其相关的信息披露要求。见教材第九章第五节，P337。8、发行保荐书的必备内容包括（）。A、本次证券发行基本情况B、保荐机构承诺事项C、保荐机构与承销商的关系D、对本次证券发行的推荐意见【参考答案】：A,B,D9、深交所资金申购上网实施办法与上交所不同之处在于（）。A、放宽投资者申购上限B、申购单位C、深交所规定，每一证券账户只能申购一次，同一证券账户的多次申购委托(包括在不同的营业网点各进行一次申购的情况)，除第一次申购外，均视为无效申购D、上交所规定，每一证券账户只能申购一次，同一证券账户的多次申购委托(包括在不同的营业网点各进行一次申购的情况)，除第一次申购外，均视为无效申购【参考答案】：A,B10、公司债券上市交易后，发行人有（）情形之一的，证券交易所对该债券停牌。A、公司最近3年连续亏损B、公司情况发生重大变化不符合债券上市条件C、发行公司债券所募集的资金不按照核准的用途使用D、未按照债券募集办法履行义务【参考答案】：B,C,D11、可转换债券发行的担保方式可采取（）。A、保证方式B、抵押方式C、质押方式D、保证加质押方式【参考答案】：A,B,C【解析】可转换债券发行的担保中，发行人应依法与担保人签订担保合同。担保应采取全额担保。担保方式可采取保证、抵押和质押，其中，以保证方式提供担保的，应为连带责任担保。担保范围应包括可转换债券的本金及利息、违约会、损害赔偿金和实现债权的费用。12、资产评估的基本方法有（）。A、收益现值法B、现行市价法C、清算价格法D、重置成本法【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考查资产评估的基本方法。13、个人申请保荐代表人资格，通过所任职的保荐机构向中国证监会提交的材料包括（）。A、申请报告B、个人简历、身份证明文件和学历学位证书C、证券业执业证书D、证券业从业资格考试，保荐代表人胜任能力考试合格的证明【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握保荐机构和保荐代表人的资格条件。见教材第一章第二节，P18。14、债券筹资的特点有（）。A、债券的税后成本低予股票的税后成本B、公司运用债券投资，不仅取得一笔营运资本，而且还向债权人购得一项以公司总资产为基础资产的看涨期权C、债券投资具有杠杆作用D、公司债券通常不需要抵押和担保，不会削弱经理控制权和股东的剩余控制权【参考答案】：A,C15、非公开发行股票的特定对象应当符合（）的规定。A、股东大会决议规定的条件B、发行对象不超过l0名C、发行对象不超过5名D、发行对象为境外战略投资者的，应当经国务院相关部门事先批准【参考答案】：A,B,D16、发行人应依据经注册会计师核验的非经常性损益明细表，以合并财务报表的数据为基础，披露（）。A、最近3年非经常性损益的具体内容、金额B、最近1期非经常性损益的具体内容、金额C、非经常性损益对当期经营成果的影响D、最近3年及1期扣除非经常性损益后的净利润金额【参考答案】：A,B,C,D17、撰写投资价值研究报告应当遵守的要求有（）。A、独立、审慎、客观B、引用的资料真实、准确、完整、权威，并须注明来源C、对发行人所在行业的评估具有一致性和连贯性D、无虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏【参考答案】：A,B,C,D【解析】了解投资价值研究报告的基本要求。见教材第五章第二节，P156。18、2005年10月27日修订实施的《公司法》将募集设立分为（）和（）。A、定向募集设立B、向特定对象募集设立C、社会募集设立D、公开募集设立【参考答案】：B,D19、（）是发行人向特定的投资者发售股份的募股要约文件，仅供要约人认股之用。A、招股说明书B、认购申请书C、信息备忘录D、招股章程【参考答案】：C20、对企业股份制改组与股份有限公司设立的法律审查包括（）内容。A、发起人投资行为和资产状况的合法性B、企业申请进行股份制改组的可行性和合法性C、股份有限公司发起人资格及发起协议的合法性D、原企业重大变更的合法性和有效性【参考答案】：A,B,C,D四、判断题（共40题，每题1分）。1、保荐机构推荐发行人证券上市，应当向证券交易所提交上市保荐书以及证券交易所要求的其他与保荐业务有关的文件，并报中国证监会批准。（）【参考答案】：错误【解析】【解析】保荐机构推荐发行人证券上市，应当向证券交易所提交上市保荐书以及证券交易所要求的其他与保荐业务有关的文件，并报中国证监会备案。2、超过转换期的可转换债券，不再具有转换权。（）【参考答案】：正确3、产权界定是指国家依法划分财产收益权和经营权等产权归属。（）【参考答案】：错误【解析】产权界定是指国家依法划分财产所有权和经营权等产权归属，产权界定的依据是“谁投资、谁拥有产权”。4、发行股票、债券和其他有价证券筹资是公司收购较常采用的一种筹资方式。（）【参考答案】：错误5、股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的消失。（）【参考答案】：正确6、发行人和保荐机构报送发行申请文件，初次应提交原件1份，复印件2份；在提交发审委审核之前，．根据中国证监会要求的书面文件份数补报申请文件。（）【参考答案】：正确7、上市公司历次募集资金的运用应重点披露发行人最近3年内募集资金运用的基本情况。（）【参考答案】：错误【解析】上市公司历次募集资金的运用应重点披露发行人最近5年内募集资金运用的基本情况。8、在网下网上同时定价发行方式下，对于网上发行部分，只能按统一配售比例对所有公众投资者进行配售。（）【参考答案】：错误9、股东大会在董事选举中应积极推行累积投票制度。（）【参考答案】：正确【解析】股东大会在董事选举中应积极推行累积投票制度。10、证券评级机构可以为他人提供融资或者担保。（）【参考答案】：错误11、股份有限公司破产财产指按照破产程序对股份公司债权人的债权进行公平清偿股份有限公司的部分财产。【参考答案】：错误12、产权界定是指国家依法划分财产所有权和经营权等产权归属，明确各类产权形式的财产范围和管理权限的一种法律行为。（）【参考答案】：正确13、我国发行企业债券开始于1985年。（）【参考答案】：错误14、如果一项潜在损失是可能的，且损失的数额是可以合理地估计出来的，则只在附注中反映就行。（）【参考答案】：错误【解析】如果一项潜在损失是可能的，且损失的数额是可以合理地估计出来的，则该项损失应作为应计项目，在会计报表中反映。15、修订后的《证券法》规定，经国务院证券监管管理机构批准，证券公司只可以经营证券承销业务。（）【参考答案】：错误【解析】在修订后的《证券法》于2006年1月1日实施后，经国务院证券监督管理机构批准，证券公司可以经营证券承销与保荐业务。16、并购重组申请通过并购重组委员会会议后，有证据表明并购重组申请人、其他相关单位或者个人直接或者间接以不正当手段影响并购重组委员会委员对并购重组申请的判断，且情节严重的，中国证监会可以暂停核准。（）【参考答案】：错误17、除金融类上市公司外，上市公司发行新股所募集的资金，不得投资于商业银行和证券公司等金融机构。（）【参考答案】：正确18、金融债券在全国银行问债券市场只可定向发行不能公开发行。（）【参考答案】：错误【解析】金融债券的发行方式是：可在全国银行间债券市场公开发行或定向发行。19、公司债券发行人未按要求履行信息披露等相关义务的，由同业拆借中心和国债登记结算公司通过中国货币网和中国债券信息网向中国证监会报告。（）【参考答案】：错误【解析】公司债券发行人未按要求履行信息披露等相关义务的，由同业拆借中心和国债登记结算公司通过中国货币网和中国债券信息网向市场投资者公告。20、股份有限公司增加或减少资本，应当修改公司章程，须经出席股东大会的股东所持表决权的1/2以上通过。变动后，应由法定验资机构出具验资证明，并依法向公司登记机关办理变更登记。（）【参考答案】：错误21、向原股东配股，拟配股数量不超过本次配股前股本总额的30%。（）【参考答案】：正确22、初步询价期间，每一个询价对象可以提交多次报价。（）【参考答案】：错误23、发行人及其主承销商公告发行价格和发行市盈率时，其中每股收益应当按发行当年经会计师事务所审计的、扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以发行后总股本计算。（）【参考答案】：错误掌握股票发行公告的披露和内容。见教材第六章第三节，P220。24、新股发行人报送的申请文件应