财务风险案例

精选文档你我共享公司财务风险事例，公司财务风险存在于公司财务管理工作的各个环节，公司的财务决议几乎是在风险和不确立性的状况下做出的。公司财务风险存在于公司财务管理工作的各个环节，公司的财务决议几乎是在风险和不确立性的状况下做出的，特别是在中国市场经济发育不健全的条件下更是不行防止。固然风险无处不在，可是我们能够利用科学的手段去展望风险，而且实行必定手段来防止，或尽量减少财务危机所带来的损失。增强公司财务内部风险控制与预警，能够有效防备公司出现重要经营风险与财务危机。3.1网通公司简介中国网通公司公司（以下简称中国网通）是我们国家为了打破行业垄断，实行电信行业市场化经营，于2002年5月16日，依据国务院《电信系统改革方案》，将原有全国独家垄断的巨无霸公司中国电信公司公司按地区一分为二，将北方10省（区、市）电信公司分别出去、和中国网络通信（控股）有限公司、吉统统讯有限责任公司三家基础上归并组建而成。该公司归并后，形成的场面是北强南弱，南方21省区基本是从头组建公司，因此南方各公司网络基础、管理基础都比较单薄。所以存在的经营风险、财务风险都比较大。新组建的中国网络通信公司公司是中国特大型电信公司，由中央直接收理，在国家财政及有关计划中推行单列。中国网通注册资本为600亿元人民币，财富总数近3000亿元。是国内外著名的电信运营商。2004年11月，中国网通在纽约、香港成功上市。是北京2008年奥运会固定通服气务合作伙伴。中国网通拥有覆盖全国、通畅世界、构造合理、技术先进、功能齐备的现代通信网络，主要经营国内、国际各种固定电信网络设备及有关电服气务。截止2005年末，中国网通的各种用户总数已达到1.35亿户。中国网通将经过实行“宽带”、“奥运”、“国际化”这三大战略来逐渐推动公司的战略转型，把中国网通建设成为业务种类齐备、服务质量优秀、网络运转稳固、基本成立现代公司制度、全面协调可连续发展的宽带通信和多媒体服务供给商。中国网通正在不停提高公司的核心竞争力，实现建设“电信强国”战略目标。3.2网通公司经营环境目前，跟着通信技术的快速演进及市场形式的变化，全世界电信业正在进入一个历史性的创新转型期。作为传统的固网运营商。中国网通面对严重的外面市场竞争环境和自己经营管理上的困难。2007年以来，公司业务收入增幅连续降落，在国内四家主要运营公司中间收入增幅最低。目前，中国挪动所占市场份额是46.68%，中国电信24.69%，中国联通13.39%，中国网通为12.87%，市场据有率比昨年降落了1.11%，降落速度高于主要竞争敌手中国电信。面对这类严重的局势，既要发挥网通百年迈店的传统优势，尽最大努力克制传统固话业务的下滑，依赖其现金流利润保持公司的连续发展；同时要坚韧不拔地推动创新转型AAAAAA精选文档你我共享战略，加速创新式业务的发展，赶快形成规模效应，推动公司向宽带通信和多媒体服务供给商的转变。3.3网通公司展开全面风险管理背景和重要意义中国网通公司作为中央公司的重要一员，担负着国有财富保值增值的重担，一定充分认识风险管理的重要意义，展开全面风险管理，贯彻落实国资委《中央公司全面风险管理引导》，保证国有财富保值增值的要求。特别是要借鉴中航油事件，短期内损失超出5亿美元，国有财富损失沉重，其集中裸露出内部控制系统不健全，财务风险防控无效给国家及公司造成严重结果。风险管理关系到公司的生计和发展。在市场经济大环境下，利润与风险是并存的，假如网通只片面着重利润而忽略风险的管理，公司将没法保持连续性健康发展。而网通此刻所面对的风险一方面来自公司内部战略风险、投融资决议风险、财务风险和运营风险。另一方面是外面市场需求变化，政策法例改变，宏观经济调整，资本市场颠簸等风险。最近几年来，中国网通不停推动国际化战略，于2004年11月在美国纽约上市，因为走向国外资本市场，《萨班斯法案》及其余国内外看管政策对公司展开内控以及风险管理工作提出了更多的要求。3.4网通公司展开内控工作的安排与进度网通公司为了防备整个公司，特别是南方各公司出现重要经营风险和财务风险，特意对南方各公司进行了内控工作整体部署，还特意下发了《对于进一步增强风险管理意识，增强南方基础管理工作的若干建议》的通知。依照此文精神，对南方各公司分四个阶段全面进行风险评估和内控系统建设。第一阶段（2007年1月—4月）先期准备阶段：办公室下发南方内控工作指导建议，拟定内控工作整体工作计划。同时要求南方各公司全面学习领悟此项工作的重要意义。增强贯彻落实内控工作的紧急感，责任感。第二阶段（2007年5月—7月）分专业线自查阶段：该阶段由办公室下发各专业线自查自纠工作标准，而后剖析通告自查结果。公司公司组建工作组深入各公司检查指导各项工作。各省公司负责梳理流程，自查自纠，初步理顺基础管理工作。第三阶段（2007年7月—12月）整顿优化阶段：办公室组织调研，鉴定标准模板，组织督导推行工作。公司各专业部门确立专业模板工作并监察检查推行成效。省公司依据标准模板整顿优化工作，提高基础管理水平。第四阶段（2008年1月—3月）：总结测评阶段：办公室组织抽测、总结评论内控工作。公司负责检查与总结工作。省公司接受检查，仔细整顿，从根本上提高公司基础管理水平，增强风险控制能力［9］。AAAAAA精选文档你我共享以上各阶段中，我有幸在实习时期正巧追上了总结测评阶段，从而有时机认识这一过程和先期一些做法以及大批总结资料。3.5中国网通在财务风险管理工作中查出的破绽经过以上各阶段工作落实，网通公司财务专业线经过自查，并在剖析了2007年度中国网通的运营报表以后，发现目前网通公司的有关躲避财务风险、成立财务预警系统的机制还不完美，尚待增强。主要问题此中表此刻以下几个方面：财务报表管理（1）账目没法自动计算因为公司计费系统目前还没有法自动计算佣金，代理商佣金结算基本依赖财务人员使用电子表格手工核算，工作效率较低，且因为人手少，没法对计算结果进行详尽复核，计算错误许多，造成公司资本损失。（2）财务核算明细账目不清因为公司财务集中核算，财务部收入会计负责所有分公司收入及有关业务的会计核算工作，工作量较大，所以，每个分公司的财务账上并未按代理商成立佣金花费明细账。在公司财务集中核算的模式下，各分公司财务账上佣金成本未表现每一个代理商的佣金明细，不利于代理商详细状况的掌握和管理。佣金预提按各种业务大概的佣金比率计算入账，期末又没法对预提与实质的佣金差别进行剖析并做相应调整，会影响年关财务报表有关成本花费的正确性，影响经营状况的正确反响。账务账单管理（1）缺乏独自的复核（稽核）人员问题产生的原由主假如因为人员编制问题，造成“岗位分别，但人员不分别”的现象，没法知足内控的要求中对有关操作“有独自的复核人员”的要求。（2）财务结果核查不严账务办理结果的抽查、审查记录不全，大多数账目办理除了因为以上点原因造成无专人进行审查外，对于自己核查的记录也存在不完好的问题，即便有自查结果也只经过电子表格的方式记录，没有针对账务办理书面的审查结果进行纸质存档。营收报表管理AAAAAA精选文档你我共享1）手工办理的收入报表无部门内部的复核记录，产生问题的原由与账务办理此问题同样。2）目前南方部分地市营账中心在当地没有营业报表独自复核人员，审查工作由省营账中心达成，可是审查结果没有形成纸面存档，只经过邮件方式确认。银行账户及资本管理1）2006年因南方部分省财务人员较少，没法及时达成全省各地市分公司所有银行账户的未达帐调整工作。2）营业报表月报，没法有效控制未达款项的形成，没法解说的未达项目不可以进行适合的办理。发票管理在发票印制及使用数目要有正确数据方面，发现，2006年整年发票使用状况，因为管理不到位，发票使用数目没有正确数据依照。部分分公司发票管理中存在不按规定寄存发票存根的状况，也没法确立使用数据。3.6对网通公司存在问题的详细整顿建议财务报表管理赶快完美计费系统功能，争取实现系统自动计算佣金。对于目前手工计算佣金的状况，增强对佣金电子表格的控制，并由专人检查佣金计算公式的正确性、完好性。地市分公司要按期（建议每半年一次）与省分公司财务部就计提的佣金进行核算，对差别进行清理，尽量在账目上反应各个代理商的花费明细。账务账单管理与人力资源部协调，调整整个公司人员编制问题。在目前自核的状况下，计划逐步对各省推行增添复核记录，并经过A/B岗的设置实现不一样岗位交错稽核，对需要复核的操作进行核查并对结果进行确认，形成书面核查结果。营收报表管理增强对营收报表的审查管理，各分公司设专人进行复核，审查经过后审查结果进行纸面存档，并由各省分公司营账中心人员与公司财务人员进行营业款报表署名交接。银行账户及资本管理AAAAAA精选文档你我共享在各分公司财务人员到岗后，省公司财务部成立财务管理平时工作查核体制，加强管理，及时反应未达账款并进行调整。将营业报表由月报改为日报，增强对未达款项的控制。发票管理在发票印制及使用数目要有正确数据方面，参照在2007年3月发文的《发票管理细则》中明确的管理规定和举措。防备和化解公司财务风险的对策与举措经过在网通公司的实习和对网通公司财务风险剖析，我联想到：一个公司的问题是详细的，个别性的，但他又带有广泛意义和宽泛性。实质上在目前市场竞争日趋强烈的前提下，好多公司都正面对着日趋增大的财务风险。建立财务风险看法，成立和完美风险控制体制，增强风险防备，已成为所有公司增强财务管理，提高公司的财务核心能力，从而提高公司核心竞争力，促使公司可连续发展的内在要求［10］。所以，在网通公司内控工作案例剖析的基础上，在此提出更为广义上的化解和防备财务风险的对策与举措。4.1成立健全公司财务风险辨别与预警系统跟着公司环境的不确立性要素的增添及竞争的加剧，客观上要求公司具备较强的辨别、预知和办理风险的能力。所以，财务风险的预警和控制就显得尤其重要［11］。它能在风险突显前就觉察，并能够及时将风险影响的范围和程度及应采纳的对策、举措传达给利益有关者，以减少风险发生时对公司或其余利益有关者的冲击程度，增强公司抵挡风险的能力，提高公司的竞争能力，从而保持公司的可连续盈余能力。财务管理看法是指导财务管理实践的价值观，是思虑财务管理问题的出发点。面对变换不定的理财环境，传统的财务管理思想明显已经不可以知足需要，那种冷视风险的想法和做法，只会使公司堕入更为复杂的风险境地，势必难以在强烈的竞争中博得一席之地。因此，财务管理者一定更新财务管理看法，建立风险防备意识，从思想到行为上对风险有个客观、正确的认识和对待。一方面需要充分认识到风险的客观存在性，风险对公司影响的严重性甚至毁坏性；但另一方面也应当认识到风险与时机并存、风险与利润并存这样一种特别的内在逻辑关系。惟有此，才能够保持公司的可连续发展，从而提高公司的财务核心能力。建立健全公司财务风险辨别与预警系统，用以判断财务风险存在的大小、影响程度、能否存在危害性风险，建立有效的财务风险管理决议系统。财务风险的辨别财务风险辨别是在不利风险刚出现或出现以前就予以辨别，以正确掌握各样财务风险信号及其产生原由［12］。财务风险识其余主要方法有：现场察看法和财务报表法。现场察看法即经过直接察看公司的各样生产经营和详细业务活动，详细认识和掌握公司面对的各样财务风险。财务报表法，即经过剖析财富欠债表、损益表和现金流量表等会计资料，AAAAAA精选文档你我共享确立公司在何种状况的潜伏损失和原由，对主要指标的实质值和标准值进行对照剖析，以确定风险的存在微风险程度。财务风险预警财务风险预警是在财务风险实质发生以前，捕获和监督各样细微的迹象改动，以利预防和为采纳适合的对策争取时间。公司要成立完美的信息管理系统，一旦发现财务风险信号，就能正确及时地传达至主要人员，以防局势的逐渐扩大。对公司而言，赢利是公司经营的最后目标，也是公司生计与发展的前提。成立长期财务预警系统，此中赢利能力、偿债能力、经济效率、发展潜力等指标最拥有代表性。资产赢利能力指标有总财富酬劳率和成本花费利润率。前者表示每一元资本的赢利水平，反应公司运用财富的赢利水平；后者反应每耗资一元支出所得的利润，该指标越高，公司的赢利能力越强。偿债能力指标有流动比率和财富欠债率［13］。假如流动比率过高，会使流动资本丧失再投资时机，一般生产性公司最正确为2左右；财富欠债率一般为40%—60%，在投资酬劳率大于借钱利率时，借钱越多，利润越多，同时财务风险越大［14］。财富赢利能力和偿债能力二指标是公司财务评论的两大多数。经济效率的高低直接表现公司的经营管理水平。此中反应财富运营能力的指标有应收账款周转率以及产销均衡率。公司发展潜力指标有销售增添率和资本保值增殖率，运用特尔菲法等确立各个指标权数，用加权算术均匀或许加权几何均匀获得均匀数即为综合功能系数，用此方法能够量化公司财务状况。从长久看法看，一个公司要远离财务危机，一定具备优秀的盈余能力。盈余能力越强，公司的对外筹资能力和清账债务能力才能越强。有关指标有总财富净现率、销售净现率、股东权益利润率。固然上述指标能够展望财务危机，但从根本上讲，公司发生风险是由于举债致使的，一个所有用自有资本从事经营的公司只有经营风险而没有财务风险。所以，要衡量举债经营的财务风险来确立债务比率，应将欠债经营财富利润率与债务资本成本率进行对照，只有前者大于后者，才能保证本息到期送还，实现财务杠杆利润。同时还要考虑债务清账能力和债务资本在各项目之间配置的合理程度。查核指标有长久欠债与运营资本比、财富保存利润率以及债务股权比率。4.2成立健全有效的财务控制体制选择合理的公司财务管理模式，办理好公司和子公司之间的集权与分权关系。在适量集权的基础上，公司公司应成立权、责、利相联合的体制。从公司全局出发，针对不一样的职能部门规定不一样的经济责任，区分不一样的经济职能。公司财务部门增强对投资决议、成本控制等方面问题的研究，经过各样形式的内部市场化建设以及内部结算中心建设来优化财务管理行为。为适应组织构造扁平化的发展趋向，公司财务管理应宽泛应用现代化的网络信息技术，加速信息的集成化速度。在公司中实行公司资源规划系统，经过将公司流程再造及供给链兼顾管理归入公司财务资源规划系统，使公司有限的资源获得充分利用，提高公司的经济效益。这既是防备与化解财务风险的重要举措，也是保证公司财富安全和财务活动效益性的有效手段。AAAAAA精选文档你我共享4.3充分利用财务及时信息系统监控进行财务内部监控，成立健全内部财务监控体制，是防备和化解财务风险的有效举措，内部监控包含会计控制和管理控制两类。公司财务监控工作成立在各项财务估算的基础上，目的是保证子公司的资本构造优秀，财务运作切合公司公司的整体利益，从而更好地防备和控制财务风险，促使公司公司的可连续发展。一般来讲，能够向子公司派驻财务总监，负责监察子公司的财务行为；也能够经过董事会和监事会对子公司进行监控。对子公司的监控结果，主要经过查核有关的指标进行，如现金比率、流动比率、不良财富比率、财富损失比率和净财富利润率等。公司公司充分运用及时财务信息追踪监察和控制资本流，以除去无效的资本占用，提高资本的使用效率，保证公司财务目标的实现。4.4增强公司的财务估算管理财务估算管原由公司公司组织实行和管理，实行对象包含公司本部、公司部下企业以及公司部下公司的全资及控股子公司。财务估算是在展望和决议的基础上，环绕公司战略目标，对一准时期内公司资本的获得和投放、公司的经营成就及其分派等资本运作所作的详细安排。成立财务估算管理的组织机构公司公司的法定代表人对公司财务估算的管理工作负总责，成立由有关职能部门构成的财务估算管理委员会，主要拟定财务估算的目标、政策，拟定财务估算管理的详细举措和方法，审议、均衡财务估算方案，组织下达财务估算，协调停决财务估算编制和履行中的问题，组织审计、查核财务估算的履行状况，敦促公司达成财务估算目标。规范财务估算的编制程序和方法依据公司公司的整体发展战略，依照“上下联合、分级编制、逐级汇总”的程序，在决议的基础上提出公司公司财务估算目标。各估算履行部门依照公司财务估算委员会下达的财务估算目标和政策，联合自己特色以及展望的履行条件，提出详尽的本部门财务估算方案。财务估算委员会应当进行充分协调，对发现的问题提出初步伐整建议并反应给有关估算履行部门予以修正，再由财务估算委员会逐级下达给各估算履行部门履行。4.4.3.做好估算的事先控制、事中控制和过后控制各估算履行部门按期报告财务估算的履行状况，对新状况、新问题及出现误差较大的重要项目，要特别着重查找原由，及时提出改良经营管理的举措建议。增强公司内部会计对风险控制的详细举措针对我国公司内部会计控制存在的问题，应从软控制和硬控制双方面下手，改良目前内部会计控制的现状［15］。AAAAAA精选文档你我共享5.1软控制所谓软控制，是指包含公司治理、高层经营理念与管理风格、职业道德、诚实品质、控制文化、风险评估等在内的各样控制。要搞好公司内部会计控制，就一定掌握好这一重要的关隘。完美公司内部会计控制理论由相应威望部门构成特意小组拟定一个理论谨慎、内容宽泛并兼有较强可操作性的内部会计控制规范，完美公司内部会计控制理论，从根本上着手防备财务风险。完美内部会计控制环境影响控制环境的主要要素有：人员素质、公司文化［16］、董事会与审计委员会职能的发挥以及其余诸如公司管理者的素质、管理哲学、组织构造、权责分派系统、人力资源政策及实务等要素。控制环境会直接影响到公司内部会计控制的贯彻和履行，影响着公司经营目标及整体战略的实现，一定予以关注。与市场经济同步发展，完美外面治理体制完美的外面市场（包含商品市场、人材市场、金融市场）将有益于竞争性的经理市场、产品市场、资本市场的形成，最后形成优秀的上市公司外面限制体制，有益于增强企业内部会计控制。及时与审计部门和外面监察组织进行过后剖析、评论对内部会计控制的设定与履行状况进行检查，以便及时改良内部会计控制程序的不足，并配合相应的赏罚制度，搞好风险评估和控制。5.2硬控制硬控制是指与软控制相对应的控制，也就是在搞好软控制的同时，必定要着重包括财务报告、财富与记录的接触、使用与传达、受权授信、岗位分别、数据办理及传达等一系列的硬控制。在公司经营活动中，对公司经营流程进行控制。第一将公司的经营流程分为进货、运营、出货、营销及销售、顾客这五个价值链作业;其次，将价值链作业分为管理、人力资源、研究开发、采买四个基础作业;再其次，将管理细分为财务管理、公司治理管理、外面关系管理、行政管理服务、信息技术服务、风险管理、法律事务管理、企划等子作业;再次，财务管理又细分为钱币资本、应收账款办理等多个控制作业点;最后，各个作业控制点再拟定相应的控制子目标，实行风险控制。把各层次可操作的控制作业构成环环相扣的立体控制系统，从而在进行数据办理与传达时，可重申采集和发掘各样与决议有关信息的重要性，增强对信息系统的安全保护和独立的监察评审，防备突发事件，特别是在有效控制电子信息系统和信息技术的使用方面，成立有效的沟通渠道，以