挂面行业发展分析与投资前景分析报告

挂面行业发展分析与投资前景分析报告汇报人：汇报时间2023目录CONTENTS010302040506挂面发展环境挂面发展趋势挂面投资分析挂面竞争格局挂面现状分析挂面行业综述行业定义行业产业链发展历程挂面行业概述01&&&挂面行业定义挂面是以小麦粉、蔬菜（或蔬菜粉、蔬菜汁）、鸡蛋（或鸡蛋粉）、杂粮粉（荞麦粉、高粱粉、燕麦粉等）等为原料，添加适量食用盐、食用碱，经加水和面、熟化、压延、切条、烘干等工序加工而成的截面为矩形或圆形的干面条制品。在我国北方区域的饮食文化中，面食为不可或缺的主食产品，所以挂面、面粉产品在北方真有良好的群众基础。随着经济水平的提高,人口流动加大,消费者口味的求新求异，带来南北饮食文化的融合，地域特征明显的特色餐饮品类在全国各地t均可以找到消费群体:同时，随着挂面和面粉加工工艺的优化和产品保管条件的改进,挂面和面粉储存周期得到了延长,结合交通便利度不断提升，挂面、面粉产品销售半径不断扩大，行业区域性特征逐渐减弱。挂面、面粉属于高频消费食品，写消费者自常生活息息相关,没有明显周期性和季节性;节假白期间,居民消费变得密集，产品销售相对旺盛。行业定义行业发展历程010203041990年代中期至今随着人民生活水平的提高,功能性、营养性的中高档挂面进入市场,民营企业及股份制企亚成为主万军，行业进入快速增长期。大型企亚产品开始逐渐遍布全国各地,行业集中度开始提高。1980-1990年代中期挂面企业引进生产线设备,产品质里逐步提高,国营企业逐步退出领先地位,一部分挂面企业的产品由本区域销往外地,民营企业开始快速发展。1980年之前随着经济水平的发展,现代化技术生产开始代替手工制作这一时期挂面设备及技术相对简单，烘千控制的工艺尚不完全成熟，生件企土休务额县粮食系统所属的国有企业,产品亦多在企业所属行政区域的粮店销售○行业市场分析5868亿营收10.5%年复合增长率21462亿2020资产总额567.6亿净利润面条由最初的果腹食粮向花色面转变的过程中，规模企业将拥有更高的品牌、资本、技术优势。小规模企业主要据点在流通渠道，扎根当地、以低线城市为主要市场，难以转移面粉价格上涨带来的成本压力，叠加国家对食品安全监管趋严，大批小型企业迅速出清，体现在我国挂面企业数量从2009年约4000家急剧降至2020年约300家。按照产品出厂产量口径统计，国内挂面行业的产量从2010年的380.87万吨增长到2019年的839.20万吨，复合增长率8.22%；根据终端市场销售规模统计情况，国内挂面销售规模从2010年1962亿元增长到2019年的607.50亿元，复合增长率达到111%，高于同期我国国民生产总值增速。2）本土挂面企业的研发技术不断提高，逐渐发展扩大，丰富了挂面行业产品的种类，扩大了市场规模；行业得以保持快速增长，主要因为受到以下三个因素的影响：1）挂面行业的发展需要大量科学实验的支持，拉动产品的需求提升；3）相关政策的逐渐完善，使得挂面的监管愈加完善，生产、消费、使用流程得到安全保障，促进了行业的发展。6驱动因素15页驱动因素标题115页驱动因素标题215页驱动因素标题415页驱动因素标题3为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，未来市场空间将进一步释放国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对挂面行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。挂面产业处于快速增长时期，由于挂面行业的产品及服务模式特性，使其供给市场与需求市场存在较强的相互依赖、相互促进关系，挂面市场在良好的供需作用机制下保持稳定发展从应用领域来看，挂面行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化经济环境社会环境02挂面发展环境02政策环境行业经济环境从2017-2022年以来，我国国内生产总值呈现上涨的趋势，同比增速处于持续正增长的态势，其中2021年国内生产总值为1143670亿元，同比2020年增长了184%。2022年1-9月我国国内生产总值为870269亿元，同比增长了6.2%。在疫情得到有效控制的情形下，我国经济开始逐渐复苏，之前受疫情影响而停滞的各个行业，也开始恢复运行，常态化增长趋势基本形成，未来中国挂面行业的发展必然有很大的上升空间。9社会环境1社会环境2行业社会环境改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。10行业社会环境相比于螺蛳粉、自热火锅、海底捞等新生代餐饮势力而言，挂面行业显得有些垂垂老矣，甚至比定位相似的方便面相比更加不受外界看好。相比方便面、自热火锅等的方便快捷属性，煮一碗挂面，除了要自己掌握火候，还要控制放入其中的糖、酱油、盐等各种调味品的量，还要自备自洗蔬菜，麻烦很多。这对于现在尤其不愿意下厨的年轻人来说，简直是一场灾难。而另一方面，挂面的生产门槛在高度同质化的速食行业中已经处于非常低的水平，挂面的生产过程十分简单，只要有一台面条机就能轻易上手，这也是这一领域为何挂面行业家庭作坊式的生产厂家特别多的原因。虽然近年来不断淘汰了大量小作坊式的挂面企业，但是目前依然有至少九百家以上的挂面企业在生产，其中年产量多数不足一万吨/年，即便是市场龙头如陈克明这样的大品牌市场占有率也仅为5%左右。行业市场规模行业现状03挂面现状分析03行业现状受疫情等因素影响，我国挂面产、销量均实现增长，疫情带来市场消费需求大增，同时也为中小企业入局带来机遇，部分低价产品死而复生，但行业总体高质量发展方向态势不变。其中，河北金沙河、克明面业、想念食品、博大面业、益海嘉里2020年挂面产量排名位列前五，总产量达286.4万吨，占全国挂面总量的32%，此次调研的24家企业占全国挂面总产量的48%。这表明行业的集中度进一步提升，品牌企业对市场的占有率持续加速，市场向优质企业聚集趋势更加鲜明。挂面因口感好、食用方便、价格低、易于贮存，一直是人们喜爱的主要面食之一。据中国食品科学技术学会披露的数据，2017-2020年，我国挂面产量从781万吨稳步增长至888万吨，期间CAGR为37%。2021年回落至711万吨，同比下滑19.93%。面条产业在我国具有悠久的历史，作为我国传统主食产品之一，在面制品中消费量第一。挂面行业近年来高速扩张，从2011年到2021年，全国挂面市场规模从约220亿元增长到约700亿元，年复合增长率达到约为12%。13行业市场规模面条由最初的果腹食粮向花色面转变的过程中，规模企业将拥有更高的品牌、资本、技术优势。小规模企业主要据点在流通渠道，扎根当地、以低线城市为主要市场，难以转移面粉价格上涨带来的成本压力，叠加国家对食品安全监管趋严，大批小型企业迅速出清，体现在我国挂面企业数量从2009年约4000家急剧降至2020年约300家。按照产品出厂产量口径统计，国内挂面行业的产量从2010年的380.87万吨增长到2019年的839.20万吨，复合增长率8.22%；根据终端市场销售规模统计情况，国内挂面销售规模从2010年1962亿元增长到2019年的607.50亿元，复合增长率达到111%，高于同期我国国民生产总值增速。14行业市场规模挂面这个产业最大的特点是行业集中度过低、品牌众多、市场竞争激烈。由于技术门槛极低，以家庭为单位的挂面生产者不在少数。一般而言年产一万吨以上的企业即可被算入规模化生产，而大多数品牌处于原始粗放状态，产品知名度仅局限在本地，并且也不热衷通过收购等方式扩大生产规模。根据对24家规模以上挂面生产企业的产量与销量统计发现，尽管挂面行业近年来头部企业的产量正在上升，但是在出去通货膨胀等因素后可以发现，平均产品单价却在呈现下降的趋势。说明市场上的主流产品集中在低价位区间，导致行业毛利率低，高端产品销量偏少，从而影响了行业内的整体收益情况。15行业现状产品差异化由于目前挂面行业主要产品仍然集中在中低端市场，低端产品的风险在于，一旦原材料价格上涨，挂面价格上升，消费者会毫不犹豫地放弃购买，况且挂面本身的替代品过多。而这些年来，面粉价格总体保持稳中上升趋势，挂面产业也被迫抬高价格，进而失去部分消费者。而同属于速食品且与挂面定位相似的方便面行业，则真正形成了品牌竞争和高度集中的市场，关键就在于产品差异化。方便面之所以需要品牌，是为了帮助消费者在各种口味和品种之间做出选择；而挂面的差异化并不明显，市场上的各种挂面目前仅仅只是相同工艺贴上不同的商标，因此品牌的作用也就根本无足轻重。与方便面的多种口味、大碗装、可选酱料包等差异化特征而言，挂面行业目前所挖掘的产品潜力还远远不够。一项针对成都市民的调查显示，消费者市场上的挂面种类可选只有五种，其中原味面与鸡蛋面占据了80%的市场份额，而实际上由于工艺与成本的限制，要想真正实现差异化的口味显然难度非常大。16消费者购买挂面的主要渠道与其他速食食品不同的是，挂面目前的线上渗透率非常低，根据调查显示消费者在网上购买挂面的比率只有0.5%，而主要的购买场景则集中在大型商超与社区超市或者农贸市场。此次疫情期间米面、粉丝类方便食品销售火爆，有助于推动线上销售渠道市场份额提升，销售渠道转向连锁超市以及线上电商平台将让难以负担入场成本的中小企业局限在流通批发市场，进一步挤压下企业的生存空间，从而提升行业集中度。行业发展趋势04挂面发展趋势04行业制约因素行业发展策略行业制约因素行业监管难度大质量参差不齐高端产品发展落后挂面行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，挂面行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，挂面行业产品质量的监管难度加大在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，挂面行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于挂面行业的发展流通环节有待完善挂面产品种类繁多，消费数量较大，质量参差不齐，试剂流通管理难以完善，导致挂面行业目前在流通领域还面临许多问题。（1）在产品的流通中，许多环节缺少安全的冷链和冷库设施供应。在目前运输多为汽车和铁路运输的情况下，挂面行业生产企业普遍采用运输箱内置冰冻袋的冷藏方式，在高温天气或长距离运输的情况下无法确保运输温度的稳定，影响试剂的安全性。（2）监管人员技术水平有待提高。挂面产品是一种高技术含量的产品，产品研发涉及生物学、信息技术、电子技术、工程学等多项学科，而目前从事挂面行业的人员50%以上是工商、质检管理等专业背景的人员，缺少必要的专业技术知识。知识背景的不匹配使得管理流程漏洞频发，挂面行业整体监管水平有待提高。（3）中间环节加价严重。出于安全的考虑，国家对挂面行业进出口标准与流程严格把控，环节复杂，中间环节加价严重，代理公司的介入可能使产品出厂价格上涨至少一倍以上，导致产品市场竞争力下降，阻碍本土挂面行业企业的国际化进程。流通环节问题中间环节加价严重供应链质量监管质量提升在资本的加持下，挂面的跑马圈地仍在持续，预计2021年将会更加残酷和激烈。同时，在线教育也面临着更严格的监管，合规成本提升。挂面行业产品品种多、批量小、附加值高，产品质量要求也较为严格。挂面行业市场产品质量参差不齐，假冒伪劣等乱象仍普遍存在，严重阻碍挂面行业发展进步。未来，提升挂面行业产品质量是发展挂面行业的核心任务，具体措施可分为以下两大部分：（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范挂面行业生产流程，并成立相关部门，对科研用挂面行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证挂面行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：挂面行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土挂面行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，挂面行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势提升产品质量生产企业方面政府方面20行业发展建议向上游产业链布局小麦、面粉作为挂面的主要原材料，其价格变动对挂面生产企业的利润水平有较大影响。挂面企业向上游产业链延伸，布局面粉生产能够有效实现对原材料的把控。通过产业延伸一方面有利于把控原材料质量，为公司原材料采购的品质和稳定性提供有效保障。市场消费需求多元化我国食品消费正在由基础型消费模式向健康型、享受型消费模式转型升级，由满足温饱向多样化需求转变。供给侧从总量保障转向提供个性化、功能化和时尚化产品的方向发展。同时，由于现代生活节奏的加快和部分消费者烹饪技能的缺乏，既营养又简便快捷的挂面产品成为更多消费者的选择，“懒人经济”和“宅经济”成为当前消费的主流趋势。产品的创新并不是将“面”和“料”的简单拼凑，而是对企业研发、工艺、标准等综合实力的考验，企业持续进行产品、工艺的研发投入才能够获得竞争优势。鲜湿面具有较大的市场空间，发展前景广阔相比于传统挂面，鲜湿面具有口感更好、烹饪方式多元化等特点，且品类更多，其中包括鲜拉面、乌冬面、冷面等产品。但由于鲜湿面的水分含量较高，保质期较短，所以对于生产工艺和储存要求较高。一般鲜湿面产品的生产会在GMP车间中进行，并且需要冷藏储存，因此导致鲜湿面的生产成本高于挂面产品。随着城市居民消费水平的提高，追求品质体验的消费群体有意愿为其付出更高溢价，未来鲜湿面制品将逐步成为我国面制品消费的重要组成部分。行业趋势儿童面配料不断丰富儿童面中果蔬成分的添加主要包括果蔬粉和果蔬汁两种方式，由于添加果蔬粉的加工方式较为简单，因此大多数的果蔬儿童面采用果蔬粉的方式添加，比较常见的蔬菜面原料有菠菜、胡萝卜、南瓜和西红柿等。随着消费市场的发展，儿童面的配料会不断丰富，其营养和功能性会进一步改良，比如增加牛磺酸、DHA、肠道益生功能成分等活性物质。随着现代医学模式的转换，对疾病本质的认识不断加深，医学界注意到许多慢性病可以通过饮食调理达到预防、辅助治疗的目的。国际社会公认膳食营养因素的干预可以有效预防慢性病。因此，将多种具有一定保健功能的食物作为辅料添加到挂面中，制作出营养保健型挂面，不仅能够解决传统挂面营养成分单一的问题、满足人们食物多样化的需求，而且能达到药食同源的营养保健效果，实现在日常生活中预防慢性病的目的。营养保健型挂面将成主流行业趋势行业集中度加剧，规模效应显现近年来，随着国家对食品安全监管的加强，消费者对食品安全的重视程度不断提高，一批产能落后、技术含量不高、产品质量不稳定的小规模制造企业正在被加速淘汰，挂面行业的集中度不断增强。挂面生产企业数量从2009年的4,000多家到2013年的2,800多家，再缩减到2017年的900多家，挂面生产加工企业数量大幅减少。2020年，挂面行业生产企业数量将减少至200家左右。未来主要挂面生产企业通过不断扩大生产能力，提高规模效益，将进一步巩固和提升行业进入壁垒，保持和扩大竞争优势。常规的挂面条形和包装形式难以满足特殊人群的需求，对于婴幼童群体而言，可以开发比常规挂面更短更细的小面条产品，也可对挂面的生产工艺进行轻微调整，开发适合婴幼童的颗粒面产品，颗粒面是一种传统饮食与现代营养饮食相结合的一种产品，易于消化且营养丰富。此外，还可以设计一些字母形状或者动物形状的面制品，这样可以增加宝宝的饮食兴趣。产品形式更加多样行业典型企业05挂面竞争格局05行业竞争格局同质化竞争激烈价格战授信加大行业并购新进企业（1）价格战引发收益率报价逐年下降：部分挂面行业公司为抓住优质客户资源，依靠价格战取得竞争优势，导致行业毛利率下降，选择合作企业时“唯价格论”，不利于行业良性发展；（2）过高授信加大财务风险：挂面行业公司对各家医院的总体授信额度偏高，甚至超过医院的偿还能力，为自身带来较大财务风险，不利于企业的长期发展。未来，挂面行业行业要想获得突破，首先需要企业间形成差异化竞争优势。25挂面行业受经济周期影响较弱，于挂面企业而言具有“低风险、高收益”的特点，吸引众多新兴市场参与者加入其中。目前中国挂面行业市场企业数量众多，同质化竞争现象日趋严重，成为制约中国挂面行业行业发展的主要原因。中国挂面行业公司数量众多，但大多以简单融资租赁为主要业务方式，服务模式单一，同质化现象严重，为中国挂面行业行业的发展带来以下不良影响：竞争趋势

随着科技不断发展，挂面企业对挂面行业产品的研发投入不断加大，企业形成自己的技术堡垒是在未来市场中取得市场份额的重要收到，因此技术竞争也是未来行业竞争的重要方向之一。挂面行业的竞争促进了产品质量与服务的持续优化与创新，在满足客户需求的同时也给行业服务带来不断的新体验。优质的服务是挂面行业竞争的重要焦点与未来趋势。客户是上帝，满足客户的需求是挂面行业企业的价值实现，挂面行业竞争趋势首先在需求的分析与客户痛点的把握。小众运动场景日益崛起，带动了新的挂面行业产品需求。随着行业的竞争不断加剧，企业竞争的本质是人才的竞争，挂面行业企业都在不断提升专业员工的技术水平。通过专项培训、高薪招聘吸引高端优质人才加入。人才竞争是未来挂面行业竞争的核心点之一。

服务技术需求人才26随着科技不断发展，挂面企业对挂面行业产品的研发投入不断加大，企业形成自己的技术堡垒是在未来市场中取得市场份额的重要收到，因此技术竞争也是未来行业竞争的重要方向之一。挂面行业的竞争促进了产品质量与服务的持续优化与创新，在满足客户需求的同时也给行业服务带来不断的新体验。优质的服务是挂面行业竞争的重要焦点与未来趋势。客户是上帝，满足客户的需求是挂面行业企业的价值实现，挂面行业竞争趋势首先在需求的分析与客户痛点的把握。小众运动场景日益崛起，带动了新的挂面行业产品需求。&&&行业竞争格局整体来看，挂面行业始终呈现出为分散、部分龙头集中的竞争格局，其中，克明面业、金沙河是当之无愧的行业龙头，位于挂面行业的第一梯队，而克明面业从各个方面又远胜于金沙河。未来，克明面业有望将优势区域扩展到北方，与北方本土挂面品牌展开竞争，行业内龙头企业市场占有率将进一步提升。行业竞争格局目前，挂面企业数量较多，市场竞争日益激烈。随着行业的发展，中小企业不断退出，行业排名靠前的企业通过新增产能、技术改造等方式扩大规模，提高市场占有率。根据中国食品科学技术学会数据，2021年，金沙河、克明食品和想念食品在全国24家挂面企业中产量排名前三，市场份额分别为22%、8%和4%。行业代表企业1想念食品股份有限公司成立于2008年，主营业务为挂面、面粉产品的研发、生产和销售。2019-2021年，公司挂面产能有所上升，主要是由于随着生产经营规模的扩大，挂面生产线的增加使得产能提高。公司挂面产能利用率有所波动，主要原因为公司挂面生产主要根据客户订单情况，并结合月度销售计划，综合平衡生产能力后进行，所以产量与当年挂面