与财务报告相关的内部控制缺陷的决定性因素

与财务报告相关的内部控制缺陷的决定性因素王汇华Determinantsofweaknessesininternalcontroloverfinancialreporting文章结构综述及研究假设2结论及总结4简介31数据、样本选择及重大缺陷分类33研究思路SOX对内部控制的规定导致上市公司对内控存在重大缺陷情况的强制性披露内控重大缺陷形成原因不同重大缺陷（ininternalcontroloverfinancialreporting）的决定性因素一突、缓简禁介J味e具f见f访r蓬e触y到D粒o许y汪l葵e有W恒e阻i蔬l恐i债G柳e坚S疑a战r汁a透h跌M野c翠V乱a畅y在镰本防文涝中化，籍我荐们昌检突验就了目财痕务桐报摄告缘瑞相姥关蜡的舒内什部蹈控倒制结缺停陷默的决阴定俗性即因电素。筝我或们般以写自2钟0趟0隶2年8月陵至2谦0酿0棒5年御按缘瑞照镜萨惨班括斯膝—项奥增克码斯拳利集法回案福第3争0补2号专和权第4喝0裳4号钳文其件暴规拼定怎披桂露得了阅与摆财泄务牵报飞告伞相腹关坛的废内拢部熊控捧制僵缺致陷凭的来企巾业唉作涌为溉样荡本无。遇如伴果汇管袍理瓦层现在奥他损们恐的病内骂控耗中乳确暮认盼了恨一例项皱重屯大位缺祸陷充，社那刻么疼他弹们求将仪被鞋阻窜止曾对渠外免报躬告巴说吐其岭控些制邪是挨有鱼效释的着，鸡且妈必闹须走披柱露搭被背确李认支的锄重许大希缺倾陷毅（S夸E论C帐,以2蛾0很0袜2解,凤2充0汽0援4）所。公节司连特仇征公帝司晨规受模公注司顷年放龄财杰务中状暂况财晴务委报餐告狂复么杂宣性飞消速梨发肥展重件组涝费疮用公激司册治惭理简锯言柴之湿，谊本揭文乓的示研凡究匆思裹路舍，财即仙具乡丰有什望么争特晚征的维企炎业侮较冲容厚易估被局披战露机存液在路内势部符控果制冬重如大票缺协陷讽，直而厉存符在哪链种捏类雄型的区重按大押缺摔陷灶的闲企房诚业永又衰有箩怎耳样房诚的悄特胳征碰。影飞响旧因倦素①而公返司柄规美模楼：由港所雪有者权扁益耽的讨市宴场钟价觉值毒衡过量②公妙司场年惜龄：由疏公姐司工可斑查信询批的C黎R很S泻P数鼓据数的图年腥份栏确孩定③财宝务乞状梅况：平鸟均掀损恒失＆破时产伐可夹能滋性④财堵务庸报霜告能复碑杂列性：特粮定身目驱的坝实踩体师的洪数稳目、分开部舞报暖告史的屿数牲目及外皂汇沉交舟易则的问发钳生壤与尽否⑤飞颗速愈发呜展：合喉并凳费扁用＆销侧量绕增仿长见极债值⑥重芬组惭费泄用⑦秘公与司叶治载理其披中愧破锐产感可椅能性性珍基栽于S财h发u饿m栋w最a瓶y（2谈0兔0污1）渡发卡展欲的庄风泼险穗模越型饶得右出使票用迈由B绑r啄o询w窗n和C笔a味y晕l闷o裹r（2巷0怠0院6）猴发择展鸟得袄来续的现治状理揉得应分掠进谎行谜衡堵量我筝们床对谱自2睛0再0戚2年8月竹至2引0轨0熟5年痒披部露絮重内大胖缺敌陷度的7蛾7恐9家企回业果进粒行算了寺研膀究睡以稼检递验木内票部裕控露制虎缺规陷枝的李决坏定杯性佳因桐素吃。（数璃据主究要采锯集短自C厨o饰m穿p拦u氏s碑t值a村t）从劳总及体呀样植本傅中闯看造，台我朝们孟发熊现讽存阶在被内角部息控详制嫁重堤大安缺巷陷畜的衡企纸业笼更犬有意可肯能拌是跨那箱些小浅型冶的饼、灰年族轻腊的暴、鼓财炉务竿状虏况煌不炉佳厘的世、始业撞务共复膝杂虎的梢、切迅喝速鸽发娇展秘的评或炸者灭正私在足进行行去重看组华的企照业陶。关岩注逼原本因内票部筑控列制冤缺常陷端中最迹为婶严姥重的砍一督种研付究际视睬角晌选笛择业原婆因重阳大混缺颠陷：强业制挤性；重变要梢缺骗陷：含鸟糊辞不料清察的贵，层自左愿吹性二淋、编背配景绩及脆综买述2歉.印1背头景法忘律或支虾撑F遇C贿P戴A美舒国截反甩腐哪败芬法1君9专7买7F厚D嚼I定C击I历A联钱邦酒储帮蓄扭保括险弊公亡司雷改享善阵法尼案1抬9龟9宝1S久O言X第3赠0贱2至4待0夜4号盛文汉件2史0鱼0化4丝式.战1狮1耕.怀1鱼52千.仆1前纱期谷研隶究萨塌班基斯责法逆案板之煤前栋的瓜内粉部蛛控治制奇质什量漫的冈决且定然性养因访素棚的戒实侦证土研妄究殿相转当矩有根限圆；1、鉴数偿据望少幼，蛮研晋究汪面避狭德窄孤；2、视间坏接惠证坐据海；a隐.纠街正休季汤度爷报虚告顺收储益足；春（K购i弃n科n蚊e踩y和M费c总D崖a趋n绞i卫e罗l，1类9还8勾9）b韵.重初述邻；响（D厦e董F斑o林n撒d和J葬i筋a衔m久b估a混l线v嗽o，1著9柔9狼1；M躁c泥M工u尖l嫩l辅e兽n超e协t烈a趣l梢.，1粉9连9翅6）c奇.前碍期徒差秋错必更英正贯（D削e育F表o雹n石d和J赔i买a欣m杀b娇a盟l金v截o，1检9槽9障1）公司特征变量公司规模FIRMSIZE公司年龄FIRMAGE财务状况AGGREGATELOSSBANKRUPTCYRISK复杂性SPEsSEGEMENTSFOREIGNTRANSACTIONS飞速发展ACQUISITIONVALUEEXTREMESALESGROWTH重组RESTRUCTURINGCHARGE公司治理GOVERNANCESCORE2烫.夜2假闷设复免杂往性衣为参控口制丙变抚量三残、数摇据核、题样虏本主选剧择锻及锐重跟大熔缺叉陷怪分洗类3息.雹1数莲据因及劈燕样冠本这分拐类C稀o鄙m恩p凭l统i疲a丑n坡c惭e竖W倒e怠e女k其卵中秆，1死7原1家动企户业2作0肺0米3年肿数凝据全缺毯失惰，仆但冒有阔以风前岩年青度嗽信渴息酷（1载6醒3，9，3）一投个迎致姻力不于塘关享于市萨龄班贵斯另法侨案握服塞从们情归况尺工踢作给的立网浩站该垃研桶究眼时谦间韵范键围志远市大泼于释以终往奴的鞠研妨究试验样本数量从2003年11月至2005年8月所有的在ComplianceWeek上的披露877减去：不属于重大缺陷的内部控制披露-239重复披露-97所有在ComplianceWeek上直接获得的重大缺陷披露541加上：通过从2002年8月至2005年10-K查询到的附加的重大缺陷披露429所有被确认的重大缺陷披露数970减去：没有Compustat数据的企业-191最终确认的自2002年8月至2005年披露重大缺陷的企业的控制样本总数7792003年在Compustat上有数据的公司总数（包括未丢失数据的所有者权益市价及非经常性项目前收益项目）5935减去：确认重大缺陷披露的企业-779披露内部控制缺陷但不是重大缺陷的企业及下属部门披露内部控制失误的企业-109最终控制样本的企业总数50473截.呆1数誓据耐及偷样秆本券分负类以划所咽有勒不热存布在示重怠大般缺肝陷症的膝企追业铲作集为进控著制钉组碍，遥以睬避浊免际选清择勾导颠致尺的酒样另本号偏泄差但随是挎，若以介内块部悦控歪制恰重朝大雀缺游陷晒的披聋露作筒为猜内党部撑控贸制真抚正左存细在的芬代田表与，控是隐本砖研固究宋的外不岂足3泳.粱2重嚼大世缺币陷那分思类严重性账簿层面公司层面原因人员复杂性一般问题我摸们暖遵炕循M绑o雾o辈d嫩y公掌司执（债划券羞评冷级块公熄司）巧的摊逻泉辑梯界馋定放公怀司徐重序大产缺遥陷左的掀严集重朴程捕度附惰录平一互弯斥桑分歇类昆；耐可闹审贺计非妇互扩斥杨分往类德，锣通芝过扇审伸计队发察现挺问雹题蛾很混难四滑、闲结尾论4修.盾1单猴变布量馅分嘉析束及学其不描端述尿性分统给计1公司规模的结果是混淆不清的统计结果不显著区别于控制组数据特征2其他数据统计结果基本证实前期假设3相关性强多变量分析4太.京2多玩变景量蠢分穷析①M敌W是济指哄示蓬变仓量吃；②惜所膨有遣的愈协速同帐效泄应锹都欺符预合氧预拒期筒，颤且形统迟计蛮显围著沾；③田联抓合颠边名际愁效议应恼（看数辣据兔未错列祸示强）挽五临倍捆于会预铸期陷的提重志大粗缺务陷旁的男可薯能牺性径，向因蒜此龄该查模衡型旺的较预售测命能封力霜是痛具粱有它经拖济做意揉义猾的4县.妈2多乎变元量差分乌析单绑变滑量字分纱析脖和曲多尖变坟量婆分饺析巩的枕诸充多妄发疮现侄均租支丢持真了尤我川们碰在2夺.屠2中旨勾饱勒应的孩假赤设分。怀我终们矮发趣现恨内大部饶控螺制站的观重阴大舟缺养陷允更扇有孟可柴能纵出益现零在缩慧较小轰型市、女年抄轻够、移财逗务逮状揉况济不阁佳主、榜更恢复劫杂愧、梅迅柴速赌增穷长晚、员并/或奸正鸟在蜡进巴行妥重娘组的漂企促业领中蒙。差这单些赛发肌现握与输公处司寒经谅历姿财姨务直报枯告刘控州制言的吃挑看战孟相随一途致轻，旺面法临缺恒乏荷资载源杜、计复蜡杂竭的救会漠计扔问疼题俊、钩并证且/或众者片身边处状快质速喂变鄙化的照经暴营叫环屠境菊。我惊们酷找奥不泼到肿重略大么缺酿陷芝披禁露川与公忘司所治注理的戚显风著域关沾联迅，障然凤而叠，幕这程有侵可历能驾是样独本燥规平模肿获更得着的祖有想限耳性的皮结办果蕉。不议仅虫变钳量粪总绵体坚上凯在谋我改们蕉预字期竟的义方革向守上魔统定计栏性漆显稻著择，灶模硬型捧总服体门的煮经喝济项显购著硬性抹也途是愁相俊当纲高锄的存，怀增税加惭了妙重烟大士缺预陷望的包预扁期号可巷能马性洗，鸟从夜大捎约4坚%增筐长岔至2酿6增%左触右男。4裹.回3重农大华缺蚀陷狂类倒型盒分搂析见表1披越露求更扣严铺重贷的历公未司吓层酷面盖缺蔑陷奴的费企庸业毙倾城向喷于亭更钟小划型畏、哨更陪年鬼轻辽、纸财归务等上狡更嫂脆味弱熊的赏企统业更贩大曲的A客G球G街R铁E绘G僵A终T蹦E桶L示O乡丰S区S和B线A疾N合K昌R慕U痰P来T垄C光Y绵R幅I蚁S城K披第露毙公农司量层应面歪缺搬陷肃的迷企母业米也谜显银露冰出猴相鸣对累简谢单锁性，增宪长瞎也猪不元那脏么盲迅胞速较础小筛的S胸E扔G玻M雹E顿N蔽T波S据,即S煎P暖E匀s和F围O苗R拴E盘I钱G彻N凑T懒R造A截N梁S思A袋C悔T绘I拐O歌N得S，A录C退Q桃U罪A堂S岩I颠T加I忌O咳N荡V锻A闲L刚U贺E和E斗X蛛R含R练E吓M狱E箭S群A棚L居E厘S垃G庄R荐O肿W犹T喂H总笼之校，问存始在公猴司义层荒面问烂题葱的倍企昏业贴似喊乎缺升少盘资况源弓或傻经忆验去慈建幼立罚综质合睡的近控燃制颂系舒统赚。相遵反直，具舟备交类易拒层海面缺忽陷喝的搞企告业覆倾掌向登于更篇加哲成紧熟（义亦蔬即贸这希些刘企闹业矛更摧大战规鬼模津、扯年济龄激更窗高浑、陈经奖济趋实勾力傍更铲雄悬厚叙）堆，紫有看更禁多多钉样节化用、袭复怕杂帽的业叶务拥操猪作任，崖有薯更办高垃的企内尸部续与业并钩购伍相俊关丝式的增惕长。这温些育企扑业绵的经待营挣环克境助的厘复却杂统性以奶及徐通旋过畜兼楚并促和售收抹购睛活航动轧及庭高年增虾长悬的尤销交售穗证昨明帮的快叠速借变宏化，底似绪乎展是蚕阻俊碍帅建灭立射充持分重的芬特却定冻账洁户皂相欣关射的猫内菠部斯控杰制淹的迅原打因捧。当人员问题与复杂性及一般缺陷问题比较时，我们发现人员问题在更小型、更年轻的企业内更加盛行。这些经济最疲软的企业，有着最高的亏损可能性及最大的平均破产可能性，具有最简单的公司结构。销售增长最高，平均重组费用最低，这些都显示出它们正处于经营生长周期的早期阶段4涝.捞3重惩大扔缺葛陷优类惭型伯分串析见表使二当债企秘业塘规妨模旁越倚小编、探越沸年款轻思、醋经诸济芬越晒疲必软义，循且是处其于拌快顷速片增棕长倦阶番段悉时缝，今越受是汇难筒以奸承春诺斑培陵训港合袭格浇的迷工乖作锋人纹员醒，触提冰供搜足诊够规的述资桨源女。4来.提3重演大熟缺馋陷怨类译型莲分纹析相敞反筑，宴披佣露唇与桥复葬杂察性旬相甲关村的下内减部育控勒制晕问碗题绞的除企五业吗是规彻模枪最嫁大领的竞、丛最炊年址长的帖企搁业拘，损凑失象可帐能跨性虎最尖小皇，妇拥茫有口最薄多葱样煎化僚的闸业蓝务（著最茅大伪数毒量粗的S宿E堂G糕M有E坑N非T责S绿,壶S米P猪E怒s和F盘O找R时E摘I愈G览N依T捕R核A钉N么S当A形C解T权I惭O虏N准S）火。并懒购引价坛值部最套高票的接企谊业恋（A键C翻Q确U矛A鸦S姑I折T附I农O邻N毛V斤A乔L撤U协E）烟，喉最档低抖的旷销诞售披增握长厉极承值熊，散最主高蹦质泽量莲的市公胞司技治贞理喷（G逃O怠V迹E修R夕N徒A迹N剃C泄E肤S嫁C桥O耕R辅E）4卡.歇3重仅大续缺煮陷创类镰型泄分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