中超控股：江苏中超控股股份有限公司2023年度向特定对象发行股票方案论证分析报告（二次修订稿）

股票代码：002471股票简称：中超控股江苏中超控股股份有限公司2023年度向特定对象发行股票方案论证分析报告（二次修订稿）1上海交通大学材料科技与工程学院高温材料精密铸造研究团队成员等共同成立上海精铸；2017年上海精铸设立全资子公司江苏精铸，专业从事高温合金精密23航空航天发动机及燃气轮机均是以航空燃气涡轮发动机技术为基础发展的良的抗氧化、抗腐蚀、抗蠕变疲劳能力和良好的组织稳定性，工作温度一般在650℃~1200℃,服役条件严苛，在高温下具有良好的组织稳定性和使用可靠性，性金属铸件，具有广泛的材质适应性和优异的生产柔性，同时材料利用率高达4实现了军用发动机的独立自主1，但是与发达国家相比仍存在较大差距。目前国（2）民用航空发动机市场前景广阔，国产2/1488541085/2398265机产业将获得巨大成长空间，而整个航发产业加速发展将跨越“十四五”、“十五（3）通用航空发动机市场蓬勃发展，中小型航空发动机需求3金中平，杨锐，《通用航空动力先进技术发展思考》，《航空动力20236以及南京汽轮电机为核心形成了燃气轮机产业群，目/s?id=1751517145769049748&wfr=spider&7（5）我国航天产业的发展带动航天发动机市场需求不断增加航天产业是由导弹、火箭、卫星、空间飞船以及成的高科技产业。目前，航天产业已经成为全面维动科学技术进步、服务经济社会发展的重要力量。在商业航天相关支持政策的落地以及国家将卫星互联网纳入“新基建”战略的推8涡轮转子及涡轮导向器、轴承座、燃烧室喷嘴、涡流器产品的产业化生产，满足国家快速研制新型大涵道航空切需求。通过形成多规格高温合金精密铸件的批量生产业平均毛利率约40%-50%。通过本次募集资金投资项目建设，公司将提高高温9二、本次发行证券及其品种选择的必要性公司本次募集资金拟投资项目为“航空航天发动机及燃气轮机高端零部件制2、银行贷款等债务融资的局限性4、向特定对象发行股票是适合公司现阶段选择的融资方式三、本次发行对象的选择范围、数量及标准的适当性最终发行对象将在本次发行申请获得深交所审核通过并经中国证监会作出（1+N）0最终发行价格将在本次发行申请获得深交所审核通过并经中国证监会作出1、本次发行符合《公司法》规定的发行条件本次发行的股票均为人民币普通股，每股面值为人民币1.00元，每股的发2、本次发行符合《证券法》规定的发行条件本次发行采取向特定对象发行股票的方式。本次发行不采用广告、公开劝诱和变相公开方式发行，符合《证券法》第九条的相关规定。符合经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的条件，具体管理办法由国务院证券监督管理机构规定。3、本次发行符合《注册管理办法》的相关规定（1）不存在《注册管理办法》第十一条规定的不得向特定对象发行股票2）最近一年财务报表的编制和披露在重大方面不符合企业关信息披露规则的规定；最近一年财务会计意见的审计报告；最近一年财务会计报告被意见所涉及事项对上市公司的重大不利影响尚4）上市公司或者其现任董事、监事和高级管（2）本次发行的募集资金使用符合《注册管理办法》第十二条的规定：业新增构成重大不利影响的同业竞争、显失公平的关联交上市公司向特定对象发行证券，发行对象应当（4）公司本次发行符合《注册管理办法》第五十六条的相关规定上市公司向特定对象发行股票，发行价格应当（5）公司本次发行符合《注册管理办法》第五十七条的相关规定（6）公司本次发行符合《注册管理办法》第五十八条的相关规定董事会决议确定部分发行对象的，确定的发接受竞价结果，并明确在通过竞价方式未能产生发行价（7）公司本次发行符合《注册管理办法》第五十九条的相关规定属于本办法第五十七条第二款规定情形的，其认购4、本次发行符合《<上市公司证券发行注册管理办法>第九条、第十条、第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见者投资者合法权益的重大违法行为，公司最近三年决议日距离前次募集资金到位日原则上不得少于十使用完毕或者募集资金投向未发生变更且按计划投少于六个月。前次募集资金包括首发、增发、配股市公司发行可转债、优先股、发行股份购买资产并5、公司不属于《关于对失信被执行人实施联合惩戒的合作备忘录》和《关于对海关失信企业实施联合惩戒的合作备忘录》规定的需要惩处的企业范和《关于对海关失信企业实施联合惩戒的合作备忘本次向特定对象发行股票方案及相关文件在深圳证券交易所网站及符合中七、本次发行对即期回报摊薄的影响以及填补的具体措施公司基于以下假设条件就本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影（3）本次发行股份数量为经董事会审议通过的本次发行预案中确定的发行2023年实现的归属于母公司所有者的净利润和扣除非经常性损益后归属于母公（5）在预测公司期末发行在外的总股本时，以预案公告日的总股本（6）在测算公司本次发行后净资产时，未考虑除募集资金、假设净利润之2、对主要财务指标的影响情景1：假设2023年扣非前后归属于母公司所有者的归属于母公司所有者的净利润扣除非经常性损益后归属于母-0.0369-0.0686加权平均净资产收益率（扣非后%）情景2：假设2023年扣非前后归属于母公司所有者的净利润较2022归属于母公司所有者的净利润扣除非经常性损益后归属于母-0.0189-0.0185-0.0351-0.0343加权平均净资产收益率（扣非后%）情景3：假设2023年扣非前后归属于母公司所有者的净利润与2021年一致归属于母公司所有者的净利润扣除非经常性损益后归属于母0.02160.02110.01770.0172加权平均净资产收益率（扣非后%）注：公司对2023年净利润的假设分析是为了便于投资者理解本次发行对即期回报的摊投项目在人员、技术、市场等方面的储备情况1、本次募集资金投资项目与公司现有业务的关系温合金精密铸造相关技术并顺利进入航空发动机和燃气轮机主要客户的供应商本次向特定对象发行募集资金主要用于航空航天发动机及燃气轮机高端零2、公司从事募投项目在人员、技术、市场等方面的储备情况科工火箭技术有限公司、上海电气汽轮机有限公司、新奥能源动2、加快募投项目的建设进度，提高资金使用效率零部件制造项目和先进高温合金精密成型智能制造技术研发项目及补充流动资增强以后年度的股东回报，降低本次发行导致的3、进一步完善并严格执行现金分红