管理会计-金融管理专业剑桥商务管理证书指定教材课件

《管理会计》

——金融管理专业剑桥商务

管理证书指定教材《管理会计》

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02-4-2第五章本量利（C-V-P）分析

前导知识第一节贡献毛益和盈亏临界点第二节多品种的CVP分析第三节利润的敏感性及实现目标利润的措施第四节CVP分析的扩展02-4-2第五章本量利（C-V-P）分析02-4-2基本公式利润（P）=销售收入－变动成本总额－固定成本总额=Sales－b*Q－a(orF)=p*Q－b*Q－a=(p－b)*Q－a02-4-2基本公式利润（P）02-4-2第一节贡献毛益和盈亏临界点1-1贡献毛益1-2盈亏临界点1-3与盈亏临界点相关的其他指标1-4盈亏临界图

第一节复习题02-4-2第一节贡献毛益和盈亏临界点1-1贡献毛益02-4-21-1贡献毛益基本概念贡献毛益CM单位贡献毛益cm贡献毛益率cm%变动成本率b%用贡献毛益来计算利润02-4-21-1贡献毛益基本概念02-4-2基本概念(1)贡献毛益：ContributionMargin,CM

=销售收入－变动成本总额=Sales－TotalVariableCost=(p－b)*QCM的意义？02-4-2基本概念(1)贡献毛益：Contribution02-4-2基本概念(2)单位贡献毛益(cm)：P107定义

02-4-2基本概念(2)单位贡献毛益(cm)：P107定义02-4-2基本概念(3)贡献毛益率(CMR%)：P108定义CMR%02-4-2基本概念(3)贡献毛益率(CMR%)：P108定02-4-2基本概念(4)变动成本率（b%）b%02-4-2基本概念(4)变动成本率（b%）b%02-4-2基本概念(5)重要结论

CMR+b%=1推导：验证：P109例202-4-2基本概念(5)重要结论推导：验证：P109例202-4-2用贡献毛益来计算利润(1)途径一：①②02-4-2用贡献毛益来计算利润(1)途径一：①②02-4-2用贡献毛益来计算利润(2)途径二：③02-4-2用贡献毛益来计算利润(2)途径二：③02-4-2用贡献毛益来计算利润(3)例1：P108，例1例2：大明公司生产一种产品，p=20元/件，b=12元/件,a=20000元,目前Q=20000件。要求：①单位边际贡献;边际贡献率。②若有公司向大明公司出价16元/件购买其产品3000件，大明公司尚有足够剩余生产能力，则是否应接受追加定货？为什么？由此对大明公司利润的影响如何？02-4-2用贡献毛益来计算利润(3)例1：P108，例102-4-21-2盈亏临界点/保本点含义P109定义，也即P=0时的Q或S。表现形式P=0时的业务量Q，用Q*表示P=0时的销售额S，用S*表示盈亏临界点的推导和计算练习题：盈亏临界点02-4-21-2盈亏临界点/保本点含义02-4-2盈亏临界点的推导和计算(1)Q*的计算④⑤⑥02-4-2盈亏临界点的推导和计算(1)Q*的计算④⑤⑥02-4-2盈亏临界点的推导和计算(2)S*的计算∵S*=p×Q*，将式④、⑤、⑥分别代入，有：⑦⑧⑨02-4-2盈亏临界点的推导和计算(2)S*的计算⑦⑧⑨02-4-2盈亏临界点练习题例1：P109，例3例2：接前“大明公司”大明公司生产一种产品，p=20元/件,b=12元/件,a=20000元,目前Q=20000件。要求：③计算大明公司的保本点业务量和保本点销售额。02-4-2盈亏临界点练习题例1：P109，例302-4-21-3与盈亏临界点相关的其他指标保本点作业率安全边际销售利润率02-4-21-3与盈亏临界点相关的其他指标保本点作业率02-4-2保本点作业率含义：P111，即，Q、S分别表示实际的Q、S或计划的Q、S意义：P111应用举例02-4-2保本点作业率含义：P111，即02-4-2保本点作业率应用举例例1：P111例4例2：接前“大明公司”大明公司生产一种产品，p=20元/件,b=12元/件,a=20000元,目前Q=20000件。要求：④计算其保本点作业率并说明其意义。02-4-2保本点作业率应用举例例1：P111例402-4-2安全边际(1)含义：P111,（MarginofSafety,MS)

即：安全边际率：（MSR）

定义：安全边际业务量安全边际销售额02-4-2安全边际(1)含义：P111,（Margin02-4-2安全边际(2)重要结论：保本点作业率+安全边际作业率=1MSorMSR的意义：P111应用举例02-4-2安全边际(2)重要结论：02-4-2安全边际应用举例例1：P111例5例2：接前“大明公司”大明公司生产一种产品，p=20元/件,b=12元/件,a=20000元,目前Q=20000件。要求：⑤计算其安全边际量、安全边际额和安全边际率，并解释这些数字的意义。02-4-2安全边际应用举例例1：P111例502-4-2销售利润率(1)计算式：P112，即：销售利润率定义式∴销售利润率02-4-2销售利润率(1)计算式：P112，即：定义式∴销02-4-2销售利润率(2)销售利润率的意义应用举例例1：P112，例6综合习题：习题集P73计算题102-4-2销售利润率(2)销售利润率的意义02-4-21-4盈亏临界图(1)基本式盈亏临界图金额业务量aVC=bQTC=a+VCS=pQQ*S*P<0P>002-4-21-4盈亏临界图(1)基本式盈亏临界图金额业务02-4-21-4盈亏临界图(2)贡献毛益式盈亏临界图金额业务量VC=bQaTC=a+VCS=pQS*Q*P<0P>002-4-21-4盈亏临界图(2)贡献毛益式盈亏临界图金额02-4-21-4盈亏临界图(3)贡献毛益式与基本式的主要区别：P114基本式：有F，无VC，VC过原点平行于TCCM式：有VC，无F，F过TC与y轴交点平行于x轴量利式盈亏临界图：P11502-4-21-4盈亏临界图(3)贡献毛益式与基本式的主要02-4-2第一节复习题(1)OverlookInn是一家座落在田纳西大雾峰提供床位和早餐服务的小旅馆。每人一晚的住宿及早餐花费为$50。一对退休夫妇拥有并管理着这家小店，他们估计每人的变动费用为$20，包括食物、佣人服务和公用事业费等。旅馆的固定费用是每年$42000。该旅馆每晚最多可接待10位客人。要求：①每单位服务的贡献毛益;②贡献毛益率;③保本点;④获得$60000目标利润所要求的服务单位数量。(习题5-1）02-4-2第一节复习题(1)OverlookInn是一家02-4-2第一节复习题(2)课后思考：在一次战略会议上，一家制造公司的总裁说：“如果我们提高我们产品的价格，公司的保本点将降低。”财务副总裁回应道：“那么我们就应该提高产品的价格，这样公司遭受损失的可能性将降低。”你同意总裁的看法吗？为什么？你同意副总裁的看法吗？为什么？（习题5-2）作业：习题集P74第2题02-4-2第一节复习题(2)课后思考：在一次战略会议上，一02-4-2第二节多品种的CVP分析(1)思考：∵P=(p-b)Q-a，当产品品种为2种时，P=(p1-b1)Q1+(p2-b2)Q2-a=cm1Q1+cm2Q2-a显然Q1与Q2不能直接相加=CMR1×S1+CMR2×S2-aS1与S2可直接相加！∴需考虑怎样综合CMR1和CMR2为CMR，使P=CMR×S总-a02-4-2第二节多品种的CVP分析(1)思考：显然Q1与02-4-2第二节多品种的CVP分析(2)2-1多品种CVP分析的基本程序2-2多品种CVP分析应用举例2-3产品构成变动对S*的影响02-4-2第二节多品种的CVP分析(2)2-1多品种C02-4-22-1多品种CVP分析的基本程序设共有n种产品，则：求S总(=∑Si)和CMRi(=cmi/pi),i∈[1,n]求Si/S总，即第i种产品的销售比重求综合边际贡献率CMR=∑CMRi×Si/S总∵P=CMR*S总-a,∴S总*=a/CMRSi*=S总×Si/S总02-4-22-1多品种CVP分析的基本程序设共有n种产品02-4-22-2多品种CVP分析应用举例例1：P117例7例2：习题集P74第3题02-4-22-2多品种CVP分析应用举例例1：P117例02-4-22-3产品构成变动对S*的影响(1)产品构成变动的含义：即Si/S总发生变动分析：∵P=CMR×S总-a,P=0时，

S总*=a/CMR=a/(∑CMRi×Si/S总)故：良好的变动应是：使CMRi大的Si/S总↑使CMRi小的Si/S总↓即应加大销售边际贡献率高的产品！02-4-22-3产品构成变动对S*的影响(1)产品构成变02-4-22-3产品构成变动对S*的影响(2)产品构成变动的例题：P119例802-4-22-3产品构成变动对S*的影响(2)产品构成变02-4-2第三节利润的敏感性及

实现目标利润的措施3-1实现目标利润的销售量3-2利润的敏感性分析3-3实现目标利润的措施02-4-2第三节利润的敏感性及

实现目标利润的措施3-102-4-23-1实现目标利润的销售量基本问题：已有目标P，求怎样的Q才能满足目标P分析：∵P=(p-b)Q-a,∴当欲实现税前目标利润P’时当欲实现税后目标利润NP时02-4-23-1实现目标利润的销售量基本问题：02-4-2当欲实现税前目标利润P’时∵P‘=(p-b)Q’-a,∴此时与之对应的S‘应为：

S’=p×Q’=

若为多品种，则S‘总=

S’i=S‘总×Si/S总例：P120，例902-4-2当欲实现税前目标利润P’时∵P‘=(p-b)Q’02-4-2当欲实现税后目标利润NP时∵P=(p-b)Q-a,NP=P（1-T），即：

例：P121，例1002-4-2当欲实现税后目标利润NP时∵P=(p-b)Q-a02-4-23-2利润的敏感性分析敏感性分析的含义：P121CVP模型：P=(p-b)Q-a因变量因素1因素2因素3因素4利润敏感性分析的内容：要保证实现目标P，因子i的最大/最小值（假定其他因子值不变）其他条件不变时，因子i变动1个数量单位，因变量利润P如何变动敏感系数影响利润的有关变量的临界值02-4-23-2利润的敏感性分析敏感性分析的含义：P1202-4-2影响利润的有关变量的临界值(1)欲使P≥0，相关p、b、Q、a的临界值（保本点临界值）：即在给定其他3个因子的情况下，欲使P≥0，因子i的最大/小值。推导：欲使P=(p-b)Q-a≥0→p的临界值：→b的临界值：→Q的临界值：→a的临界值：例：P122例1102-4-2影响利润的有关变量的临界值(1)欲使P≥0，相关02-4-2影响利润的有关变量的临界值(2)欲使P≥P‘(目标利润)，相关p、b、Q、a的临界值(目标利润临界值）推导：欲使P=(p-b)Q-a≥P‘→p的临界值：→b的临界值：→Q的临界值：→a的临界值：例：P122例11,求欲实现目标利润40万元时各指标的临界值。02-4-2影响利润的有关变量的临界值(2)欲使P≥P‘(02-4-2敏感系数(1)定义：P123，如P对