2021基金从业资格考试科目二题库及答案10

2021基金从业资格考试科目二题库及

答案10

考号姓名分数

一、单选题（每题1分，共100分）

1、下列选项中属于亚洲主要交易所的是（）。

A、泰国证券交易所

B、新加坡交易所

C、河内证券交易所

D、吉隆坡证券交易所

答案为B

【解析】本题考查亚洲主要交易所。亚洲主要交易所包括：香港交易所、东京证券交易所、新加

坡交易所。

2、对于投资者而言，根据不同的市场行情下达合适的交易指令是非常关键的，这些指令可以分

为（）。

I.触价指令

II.市价指令

III.套利指令

IV.随价指令

A、I、II

B、II.III

C、III、IV

D、II、IV

答案为D

【解析】本题考查指令驱动市场。对于投资者而言，根据不同的市场行情下达合适的交易指令是

非常关键的，这些指令可以分为以下两类：（1）市价指令；（2）随价指令。

3、关于基金托管费计提标准，以下说法不正确的是()。

A.通常基金规模越大，基金托管费率越高

B.基金托管费收取的比例与基金规模、基金类型有一定关系

C.目前我国封闭式基金按照0.25%的比例计提

D.开放式基金根据基金合约的规定比例计提，通常低于0.25%

答案：A

解析•：通常基金规模越大，基金托管费率越低。

4、目前，我国证券投资基金管理费计提后，一般按()向管理人支付。

A.月

B.季

C.日

D.周

答案：A

解析：目前，我国的基金管理费、基金托管费及基金销售服务费均是按前一日基金资产净值的一

定比例逐日计提，按月支付。

5、以下说法错误的是()。

A.流动比率大于1,意味着企业可以运用流动资产的变现来足额偿付其短期债务。

B.对于短期债权人来说，流动比率越高越好，因为越高意味着他们收回债款的风险越低；但对于

企业来说并不是这样。

C.存货的流动性较强，变现需要通过销售来实现，速动比率总是不会大于流动比率的，相对于流

动比率来说，速动比率对于短期偿债能力的衡量更加直观可信。

D.企业的流动资产主要包括现金及现金等价物、应收票据、应收账款和存货等几项资产，它们能

够在短期内快速变现，因而流动性很强。

答案为C

6、当基金管理公司和托管人在进行基金估值、计算或复核基金份额净值的过程中，未能遵循相

关法律法规规定或基金合同约定，因共同行为给基金财产或基金份额持有人造成损害的，关于责

任承担的说法正确的是()。

A、由基金管理公司承担主要赔偿责任

B、由基金托管人承担主要赔偿责任

C、基金管理公司和基金托管人承担连带赔偿责任

D、由监管机构确定责任主体

答案为C

【解析】本题考查基金估值计价错误的处理及责任承担。当基金管理公司和托管人在进行基金估

值、计算或复核基金份额净值的过程中，未能遵循相关法律法规规定或基金合同约定,给基金财产

或基金份额持有人造成损害的,应分别对各自行为依法承担赔偿责任。因共同行为给基金财产或

基金份额持有人造成损害的,应承担连带赔偿责任。

7、下列关于参与人远程操作平台系统说法错误的是（）。

A、结算参与人可通过PROP系统中的交收模块进行备付金账户的总账查询和明细账查询

B、结算参与人交收头寸及最低备付不足时，应及时向备付金账户补入资金

C、结算参与人要充分考虑资金在途及整体资金交收的需要，尽量保证结算资金的充足性、稳定

性，避免因调配原因造成交收透支

D、对于15:00后的大额划款，结算参与人须在当天15:00前向中国结算公司上海分公司提交预

约申请

答案为D

【解析】本题考查参与人远程操作平台系统。对于15:00后的大额划款，结算参与人须在当天

13:00前向中国结算公司上海分公司提交预约申请。

8、下列不属于远期合约缺点的是（）。

A.不利于市场信息的披露，不能行成统一的市场价格

B.远期合约市场效率偏低

C.远期合约违约风险比较高

D.远期合约相对比较灵活

答案：D

9、基金（）按基金合同规定的估值方法、时间、程序对基金管理人的计算结果进行复核，复核

无误后签章返回给基金管理人，由基金管理人对外公布，并由基金注册登记机构根据确认的基金

份额净值计算申购、赎回数额。

A.托管人

B.证监会

C.基金业协会

D.管理人

答案为A

10、目前可以投资于银行间债券市场的投资主体包括金融机构和非法人产品，其中，金融机构包

括（）。

I.农村信用联社

II.澳门地区人民币清算行

III.境外央行

IV.商业银行

A、I、II、III

B、II、in、iv

c、i、m、iv

D、i、n、HI、N

答案为D

【解析】本题考查银行间债券市场的组织体系。目前可以投资于银行间债券市场的投资主体包括

金融机构和非法人产品，其中：金融机构包括商业银行、农村信用联社、非银行金融机构、香港和

澳门地区人民币清算行、境外央行、境外其他金融机构。

11、远期价格是远期市场为当前交易的一个远期合约而提供的交割价格，它使得远期合约的当前

价值为（）。

A、0

B、1

C、-1

D,2

答案为A

【解析】本题考查远期合约的定价。远期价格是远期市场为当前交易的一个远期合约而提供的交

割价格,它使得远期合约的当前价值为零。

12、2002年11月5日，经国务院批准，中国证监会和中国人民银行发布了《合格境外机构投资

者境内证券投资管理暂行办法》，并于（）正式实施。

A、次年4月1日起

B、次年1月1日起

C、当年12月1日起

D、发布之日起

答案为C

【解析】本题考查中国证券投资基金国际化进展情况。2002年11月5日，经国务院批准，中国证

监会和中国人民银行发布了《合格境外机构投资者境内证券投资管理暂行办法》，并于当年12

月1日正式实施。

13、最近几年，全球大宗商品和股票市场表现呈现出（）。

A、正相关关系

B、负相关关系

C、线性相关关系

D、非线性相关关系

答案为A

【解析】本题考查大宗商品概述。最近几年，全球大宗商品和股票市场表现呈现出正相关关系。

14、下列关于申请QDII资格的机构投资者应当符合的条件，说法错误的是

A.具有5年以上境外证券市场投资管理经验和相关专业资质的中级以上管理人员不少于1名

B.具有3年以上境外证券市场投资管理相关经验的人员不少于3名

C.具有健全的治理结构和完善的内控制度，经营行为规范

D.最近2年没有受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调

查

答案：D

解析•：最近3年没有受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立

案调查。

15、关于P系数，下列说法正确的是（）.

A、B系数大于0时，该投资组合的价格变动方向与市场相反

B、B系数小于0时，该投资组合的价格变动方向与市场一致

C、B系数等于1时，该投资组合的价格变动幅度与市场一致

D、3系数大于1时，该投资组合的价格变动幅度比市场更小

答案为C

【解析】本题考查B系数。B系数大于0时，该投资组合的价格变动方向与市场一致；P系数

小于0时，该投资组合的价格变动方向与市场相反。P系数等于1时，该投资组合的价格变动

幅度与市场一致。B系数大于1时，该投资组合的价格变动幅度比市场更大。B系数小于1（大

于0）时，该投资组合的价格变动幅度比市场小。

16、假设甲方与乙方均委托丙方作为双方的交易结算代理人;某日甲方买入股票150万元;卖出股

票120万

元；买入债券360万元，卖出债券450万元；乙方买入股票400万元;卖出股票300万元;买入债券

80万元，卖出债券50万元;则结算参与人丙方在进行分级结算原则下，与中国结算公司资金交

收金额是()。

A.应付160万

B.应付70万

C.应收60万

D.应付130万

答案：B

17、QFII主体资格认定中，对资产管理机构而言，其经营资产管理收务应在()年以上，最近

一个会计年度管理的证券资产不少于()亿美元。

A.5；5

B.2；10

C.2；5

D.5；50

答案：C

解析：QFII主体资格认定中，对资产管理机构而言，其经营资产管理业务应在2年以上，最近

一个会计年度管理的证券资产不少于5亿美元。

18、()指将结算参与人相对于另一个交收对手方的证券和资金的应收、应付额加以轧抵，得

出该结算参与人相对于另一个交收对手方的证券和资金的应收、应付净额。

A、单边净额结算

B、双边净额结算

C、三边净额结算

D、多边净额结算

答案为B

【解析】本题考查双边净额结算的概念。双边净额结算指将结算参与人相对于另一个交收对手方

的证券和资金的应收、应付额加以轧抵,得出该结算参与人相对于另一个交收对手方的证券和资

金的应收、应付净额。

19、股东凭借股票可以获得公司的分红，参加股东大会并对特定事项进行投票，指的是()。

A、普通股

B、优先股

C、可转债

D、存托凭证

答案为A

【解析】本题考查资本结构概述。普通股股东凭借股票可以获得公司的分红，参加股东大会并对

特定事项进行投票。

20、下列各项中，（）上的点表示无风险资产与风险资产的线性组合。

A、证券市场线

B、资本市场线

C、资本配置线

D、无差异曲线

答案为C

【解析】本题考查资本配置线。资本配置线上的点表示无风险资产与风险资产的线性组合。

21、投资政策说明书并没有标准格式，大部分的投资政策说明书都包含了（）。

I.业绩考核指标与业绩比较基准

II.责任和义务的陈述

IU.投资目标

N.投资指导方针

A、I、IV

B、1、HI、IV

c、II、m

D、I、n、in、N

答案为D

【解析】本题考查投资政策说明书的制定。投资政策说明书并没有标准格式，大部分的投资政策

说明书都包含了以下内容:介绍、目的陈述、责任和义务的陈述、流程、投资目标、投资限制、

资产配置、投资指导方针、业绩考核指标与业绩比较基准、评估与回顾。

22、深圳证券交易所证券的收盘价通过（）产生。

A、连续竞价

B、协议竞价

C、集合竞价

【）、充分竞价

答案为C

【解析】本题考查开盘价和收盘价。深圳证券交易所证券的收盘价通过集合竞价产生。收盘集合

竞价不能产生收盘价或未进行收盘集合竞价的，以当日该证券最后一笔交易前1分钟所有交易的

成交量加权平均价（含最后一笔交易）为收盘价。当日无成交的，以前收盘价为当日收盘价。

23、抵押债券的抵押保证物是（）。

A.债权

B.股权

C.不动产

D.以上三种都有可能

答案：C

解析：抵押债券的抵押保证物是不动产。

24、目前银行债券市场债券结算主要采用（）的方式。

A.见款付券

B.纯券过户

C.券款对付

D.见券付款

答案：C

解析：债券结算可采用纯券过户、见券付款、见款付券、券款对付四种结算方式。根据中国人民

银行2013年12号文的规定，目前银行间债券市场债券结算主要采用券款对付的方式。

25、目前人们大多认为1868年英国成立的（）是最早的基金。

A.海外及殖民地政府信托基金

B.苏格兰美国投资信托

C.马萨诸塞投资信托

D.英国投资信托

答案：A；解析目前人们更多地倾向于将1868年英国成立的“海外及殖民地政府信托基金”看作

是最早的基金。

26、在证券市场，以下属于非系统性风险的是（）

A,某商业银行因票据违规操作被调查

B.银监会拟出台新规严控银行理财产品投资股票

C.财政部、国家税务总局宣布下调印花税率

D.人民银行宣布降低存款准备金率

答案：A

27、关于期望收益率的说法，错误的是（）。

A、期望收益率实际上是资产各种可能收益率的加权平均值

B、多资产投资组合的期望收益率为其所包含各个资产的期望收益率的加权平均

C、又被称为必要收益率

D、期望收益率是收益率的期望值

答案为C

【解析】本题考查单个或多个资产的期望收益率。期望收益率实际上是资产各种可能收益率的加

权平均值,因此它又被称为平均收益率。

28、按照目前法规，除非发生巨额赎回，货币市场基金债券正回购的资金余额不得超过（）。

A、5%

B、10%

C、15%

D、20%

答案为D

【解析】本题考查货币市场基金的风险管理。按照目前法规，除非发生巨额赎回，连续3个交易

日累计赎回20%以上或者连续5个交易日累计赎回30%以上的情形外，货币市场基金债券正回购

的资金余额不得超过20%。

29、关于封闭式基金利润分配的表述，符合规定的是（）。

A、默认的分红方式为分红再投资

B、每年不得少于一次收益分配

C、年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利润的80%

D、收益分配后基金份额净值不得高于面值

答案为B

【解析】本题考查基金利润分配。选项A错误，封闭式基金只能采用现金分红。选项C错误，年

度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利润的90%。选项D错误，基金收益分配后基金份额

净值不得低于面值。

30、根据UCIT$三号指令，管理公司在满足（）等条件的情况下可以将管理公司的义务委托给第

三方。

I.监管机构得到适时通知

H.管理公司承担最终责任

111.监管不受妨碍

IV.投资人的最大利益不受影响

A、I、III、IV

B、I、II、川、N

C、II、III、IV

D、I、H

答案为B

【解析】本题考查欧盟的基金法规与监管一体化进程。根据UCITS三号指令，管理公司在满足若

干条件的情况下可以将管理公司的义务委托给第三方。这些条件主要包括：（1）监管机构得到适

时通知；（2）管理公司承担最终责任；（3）监管不受妨碍；（4）投资人的最大利益不受影响。

31、下列不属于股利贴现模型的是（）。

A.零增长模型

B.不变增长模型

C.多元增长模型

D.超额收益贴现模型

答案：D

解析：内在价值法又称绝对估值法或收益贴现模型，是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值

进行评估。具体又分为股利贴现模型、自由现金流量贴现模型和超额收益贴现模型等。根据对股

利增长率的不同假定，股利贴现模型可以分为零增长模型、不变增长模型、三阶段增长模型和多

元增长模型。

32、私募股权投资基金的组织结构不包括（）

A.有限合伙制

B.公司制

C.信托制

D.股份制

答案：D

解析：私募股权投资基金通常分为有限合伙制.公司制和信托制三种组织结构。

33、股份回购（）。

A.没有改变原有供求平衡

B.改变了原有供求平衡，增加需求，减少供给

C.改变了原有供求平衡，减少需求，增加供给

D.导致股价下跌

答案：B；解析股份回购改变了原有供求平衡，增加需求，减少供给

34、财务比率分析是指用财务比率来描述企业相关状况的分析方法，其中不包括（）。

A、流动性

B、盈利能力

C、企业财务状况

D、企业环境状况

答案为D

【解析】本题考查流动性比率。财务比率分析是指用财务比率来描述企业财务状况、盈利能力以

及流动性的分析方法。

35、关于全额结算的优点，下列说法错误的是（）。

A、资金负担较小

B、降低结算本金风险

C、评估自身对不同对手方的风险暴露

D、有利于保持交易的稳定和结算的及时性

答案为A

【解析】本题考查全额结算的优点。全额结算的优点在于：由于买卖双方是一一对应的，每个市

场参与者都可监控资质参与的每一笔交易结算进展情况，从而评估自身对不同对手方的风险暴露;

而且由于逐笔全额进行结算，有利于保持交易的稳定和结算的及时性，降低结算本金风险。

36、从我国QFII机制的内容设计上来看，具有的特点不包括（）。

A.QFII机制引入时的跳跃式发展

B.QFII提高了经济的发展

C.QFII准入的主体范围扩大、要求提高

D.我国对QFII制度的设计内容进行局部调整

答案：B

解析：从我国QFII机制的内容设计上来看，具有以下特点:QFII机制引入时的跳跃式发展；QFII

准入的主体范围扩大、要求提高；我国对QFII制度的设计内容进行局部调整。

37、()是货币政策和财政政策实施的最重要的金融市场。

A.同业拆借市场

B.银行间债券市场

C.证券投资基金市场

D.资本市场

答案：B

解析：银行间债券市场是货币政策和财政政策实施的最重要的金融市场。

38、()的指标体现了公司所有权利要求者，包括普通股股东、优先股股东和债权人的现金流总

和。

A.股利贴现模型

B.自由现金流贴现模型

C.股权资本自由贴现模型

D.超额收益现模型

答案：B

解析：自由现金流贴现模型的指标体现了公司所有权利要求者，包括普通股股东、优先股股东和

债权人的现金流总和。

39、关于普通股和优先股，下列说法正确的是()o

A、优先股股东有投票权

B、普通股股东对公司盈余和剩余财产有优先分配权

C、优先股有到期期限

D、普通股股东可以选出董事，组成董事会代表他们监督公司日常运行

答案为D

【解析】本题考查资本结构概述。优先股没有到期期限,优先股一般情况下不享有表决权,优先股

是股东以不享有表决权为代价而换取的对公司盈利和剩余财产的优先分配权。

40、当两种证券投资收益率之间完全正相关时，两种证券之间的相关系数为()。

A.-1

B.0

C.1

D.大于1

答案：c

解析：完全正相关时，两种证券之间的相关系数为1。

41、上海证券交易所对于可用于融资融券的标的证券做出了详细规定，如标的证券为股票的，应

当符合的条件之一是：在过去3个月内没有出现过该情形：日均涨跌幅平均值与基准指数涨跌幅

平均值的偏离值超过（）。

A、4%

B、5%

C、7%

D,10%

答案为A

【解析】本题考查保证金交易。日均涨跌幅平均值与基准指数涨跌幅平均值的偏离值超过4%。

42、《证券监管目标和原则》和《集介投资实业监管原则》是由（）发布。

A.国际金融协会

B.国际基金业协会

C.中国证监会

D.国际证监会组织

答案：D

解析•：国际证监会组织是目前证券投资基金监管领域最重要的国际组织。为了实现对证券投资基

金在全球范围内的有效监管，其于1998年9月发布了《证券监管目标和原则》，1994年发布了

《集合投资实业监管原则》。

43、英国投资基金国际化具有里程碑意义的事件发生在（）年。

A、1992

B、1997

C、2000

D、2005

答案为B

【解析】本题考查各国基金国际化概况。英国投资基金国际化具有里程碑意义的事件发生在1997

年。

44、基金进行利润分配后的剩余额是（）。

A、本年利润

B、本期己实现收益

C、期末可供分配利润

D、未分配利润

答案为D

【解析】本题考查基金利润。未分配利润是基金进行利润分配的剩余额。未分配利润将转入下期

分配。

45、已知某基金近两年来累计收益率为20%,那么应用几何平均收益率计算的该基金的年平均收

益率应为（）%o

A.7.5

B.9.5

C.8.5

D.10.5

答案：B

解析：（1+20%）Pl/2P—1=9.5%.

46、以下关于另类投资基金的说法，正确的是（）。

A.国内黄金ETF主要投资于实物黄金

B.国内QDII、REITs产品都是投资于海外的REITs

C.国内商品QDII只能投资与黄金和石油

D.国内黄金QDII可以直接投资于海外的黄金期货或黄金现货

答案：B

47、以下选项中属于权证的基本要素的是（）。

①权证类别②标的资产③存续时间④行权价格⑤行权比例

A.②③④⑤

B.①③④⑤

C.①②④⑤

I）.①②③④⑤

答案为D

48、基金公司的投资管理部门设置中，不包括（）。

A.合规部

B.投资部

C.研究部

D.投资决策委员会

答案：A

解析：合规部是合规管理部门的设置

49、关于债券，下列说法错误的是（）。

A、债券是债权凭证

B、债券体现的是所有权关系

C、债券有固定的票面利率和期限

D、债券的市场价格相对股票价格而言比较稳定

答案为B

【解析】本题考查债券市场概述。债券是债权凭证，债券持有人与债券发行人之间是债权债务关

系。

50、在不考虑税、破产成本、信息不对称并且假设在有效市场里面，企业价值不会因为企业融资

方式而改变，该理论被成为（）。

A.大卫李嘉图模型

B.帕金森定律

C.IS-LM模型

D.莫迪利亚尼-米勒定理

答案：D

解析：莫迪利亚尼-米勒定理，简称定理，该定理认为在不考虑税、破产成本、信息不对称并

且假设在有效市场里面，企业价值不会因为企业融资方式而改变，标志着企业资本结构理论的开

端。

51、下列选项中关于弱有效市场和半强有效市场的说法错误的是（）。

A.如果市场是半强有效的，市场参与者就不可能从任何公开信息中获取超额利润，这意味着基本

面分析方法无效

B.半强有效市场是指证券价格不仅己经反映了历史价格信息、，而且反映了当前所有与公司证券有

关的公开有效信息，例如盈利预测、红利发放、股票分拆、公司并购等各种公告信息

C.弱有效市场是指证券价格能够充分反映价格历史序列中包含的所有信息，如证券的价格、交易

量等

D.在一个半强有效的证券市场上，任何为了预测未来证券价格走势而对以往价格、交易量等历史

信息所进行的技术分析都是徒劳的

答案为D

52、国际证监会组织认为，监管机构在保护基金投资者权益时应采取的措施不包括（）。

A、向投资者充分披露信息

B、公平、准确地进行资产评估和定价

C、保护客户资产

D、实施严格的惩罚措施

答案为D

【解析】本题考查投资基金监管的国际化发展概况。国际证监会组织认为，对证券投资基金的适

当监管对于实现保护投资者的目标至关重要，监管机构应采取下述各种监管措施确保投资者的合

法权益：（1）向投资者充分披露有关信息；（2）保护客户资产；（3）公平、准确地进行资产评估

和定价；（4）证券投资基金的份额赎回。

53、对大多数个体投资者而言，不动产投资意味着购买自己的（）。

A.股票

B.居住房产

C.黄金

D.衍生产品

答案：B；

解析：对大多数个体投资者而言，不动产投资意味着购买自己的居住用房地产。

54、2014年1月和7月，（）分别推出人民币利率互换集中清算和代理清算业务，使利率互换成

为我国第一个集中清算的场外衍生品。

A、深圳清算所

B、上海清算所

C、大连清算所

D、北京清算所

答案为B

【解析】本题考查利率互换业务。2014年1月和7月，上海清算所分别推出人民币利率互换集中

清算和代理清算业务，使利率互换成为我国第一个集中清算的场外衍生品，有力地支持我国成为

全球第三个实施场外金融衍生品强制集中清算机制的国家。

55、（）是证券或投资组合在一定时间区间内所获得的回报，测量的是证券或证券投资组合的增

值或贬值。

A、相对收益

B、绝对收益

C、超额收益

【）、投资收益

答案为B

【解析】本题考查绝对收益。绝对收益是证券或投资组合在一定时间区间内所获得的回报,测量

的是证券或证券投资组合的增值或贬值，常常用百分比来表示收益率。

56、为实现避险策略，避险策略基金应符合的要求有（）。

I,稳健资产投资组合的平均剩余期限不得超过剩余避险策略周期

11.基金管理人应当审慎确定风险资产的投资比例

H1.选择符合审慎监管要求的商业银行、保险公司，作为基金的保障义务人

IV.稳健资产以外的资产为风险资产，基金管理人应当建立客观研究方法，审慎建立风险资产投

资对象备选库，并采取适度分散的投资策略

A、I、III、IV

B、1、H、IILIV

C、H、III、IV

D、HII,IV

答案为B

【解析】本题考查避险策略基金的风险管理。为实现避险策略，避险策略基金一般符合以下要求：

（1）避险策略基金投资于稳健资产不得低于基金资产净值的80%,以获取稳定收益，尽力避免

到期时投资本金出现亏损。（2）稳健资产投资组合的平均剩余期限不得超过剩余避险策略周期。

（3）稳健资产以外的资产为风险资产，基金管理人应当建立客观研究方法，审慎建立风险资产

投资对象备选库，并采取适度分散的投资策略。（4）基金管理人应当审慎确定风险资产的投资比

例。（5）选择符合审慎监管要求的商业银行、保险公司，作为基金的保障义务人。

57、一股票面价值为100元，股息率为12%的优先股股票，公司每年支付的股息为（）。

A、8

B、10

C、12

D、15

答案为c

【解析】本题考查股票的类型。支付的股息为100X12%=12元。

58、因持有股票而享有的配股权，从配股权除权日到配股确认日的估值方法，表述正确的有()。

A.股票收盘价等于或低于配股价，则估值为负

B.股票收盘价高于配股价，则估值为零

C.股票收盘价高于配股价，按股票收盘价高于配股价的差额估值

D.股票收盘价等于或低于配股价，按股票收盘价与配股价的差额估值

答案：C

解析：因持有股票而享有的配股权，从配股权除权日起到配股确认日止，如果收盘价高于配股价，

按收盘价高于配股价的差额估值。收盘价等于或低于配股价，则估值为零。

59、上海证券交易所规定的融资融券保证金比例不得低于()%。

A.30

B.40

C.50

D.60

答案：C；

解析：上海证券交易所规定的融资融券保证金比例不得低于50%。

60、()是目前世界上影响最大、最有权威性的一种股票价格指数，于1896年5月26问世。

A.标准普尔指数

B.日经指数

C.金融时报股价格数

D.道琼斯工业平均指数

答案：D

解析：道琼斯工业平均指数是目前世界上影响最大、最有权威性的一种股票价格指数，于1896

年5月26日问世。

61、托管人委托负责境外资产托管业务的境外资产托管人应符合的条件有()。

A.在中国大陆设立，受当地政府、金融或证券监管机构的监管

B.最近两个会计年度实收资本不少于10亿美元或等值货币，或托管资产规模不少于1000亿美元

或等值货币

C.有足够的熟悉境外托管业务的专职人员

D.最近1年没有受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调

查

答案：C

解析“托管人可以委托符合下列条件的境外资产托管人负责境外资产托管业务：在中国大陆以外

的国家或地区设立，受当地政府、金融或证券监管机构的监管；最近1个会计年度实收资本不少

于10亿美元或等

值货币，或托管资产规模不少于1000亿美元或等值货币；有足够的熟悉境外托管业务的专职人

员；具备安

全保管资产的条件；具备安全、高效的清算、交割能力；最近3年没有受到监管机构的重大处罚，

没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调查。

62、市场参与者中，任何一只基金的远期交易净买入总余额不得超过其基金资产净值的（）.

A、10%

B、20%

C、50%

D、100%

答案为D

【解析】本题考查远期交易。市场参与者中，任何一只基金的远期交易净买入总余额不得超过其

基金资产净值的100%o

63、经验更丰富的投资者投资范围往往更广泛，也更愿意投资风险（）的产品。

A.不变

B.更弱

C.更强

D.不确定

答案：C；

解析“经验更丰富的投资者投资范围往往更广泛，也更愿意投资风险较大的产品。

64、如果投资者在2005年4月15B（周五，法定节假日前最后一个工作日）赎回了货币市场基

金份额，那么投资者享有利润的期限至（）。

A.4月15日

B.4月16H

C.4月17日

D.4月18日

答案：C

解析：投资者于周五申购或转转转入的基金份额不享有周五和周六、周日的利润，投资者于周五

赎回或转换转出的基金份额享有周五和周六、周日的利润。

65、某附息国债面额为100元，票面利率为5%,市场利率为4%,期限为3年，每年付息一次，

则该国债的内在价值为()。

A、99.04

B、102.78

C、119.20

D、124.56

答案为B

【解析】本题考查债券的估值方法。V=5/(l+0.04)+5/[(1+0.04)]2+5/[(1+0.04)]3

+100/E(1+0.04)]3=102.78(元)。

66、根据中国证监会发布的相关文件的规定，下列可参与RQFII试点的有()。

I.境内商业银行香港子公司

H.境内保险公司香港子公司

III.注册地在香港地区的金融机构

[V.主要经营地在香港地区的金融机构

A、I、n

B、IIKIV

c、I、in、iv

D、1、n、IILIV

答案为D

【解析】本题考查中国证券投资基金国际化进展情况。2013年3月6日，中国证监会发布《人民

币合格境外机构投资者境内证券投资试点办法》和《关于〈人民币合格境外机构投资者境内证券

投资试点办法〉的规定》，明确境内基金管理公司、证券公司、商业银行、保险公司等香港子公司

或注册地以及主要经营地在香港地区的金融机构可参与RQFI1试点，并放宽了对RQFII的资产配

置限制，允许机构投资根据市场情况自行决定产品类型。

67、以下关于另类投资基金的投资对象，说法错误的是()。

A.商品QDH投资涉及黄金、石油、农产品等多类产品

B.黄金QDII是投资于海外的黄金现货或者黄金期货

C.国内REITs主要是投资于海外的REITs

D.国内黄金ETF主要投资于上海黄金交易所的黄金产品，间接投资于实物黄金

答案:B

68、下列选项()关于远期合约的说法错误。

A.远期合约一般不在交易所进行交易，而是在金融机构之间或金融机构与客户之间通过谈判后

签署的

B.远期合约是指交易双方约定在未来的某一确定的时间，按约定的价格买入或卖出一定数量的

某种合约标的资产的合约

C.远期合约的违约风险会比较高

I).远期合约市场的效率较高

答案为D

69、对基金取得的股利收入、债券的利息收入、储蓄存款利息收入，由上市公司、发行债券的企

业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴()的个人所得税。

A.10%

B.15%

C.20%

D.25%

答案：C

解析“对基金取得的股利收入、债券的利息收入、储蓄存款利息收入，由上市公司、发行债券的

企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税。

70、以下关于合格境内机构投资者(QD1I)基金的风险说法错误的是()。

A.汇率风险

B.国别风险

C.税务风险

D.管理风险

答案为D

71、期货市场的最基本的功能就是()，具体表现为利用商品期货管理价格风险。

A.对冲

B.价格发现

C.风险管理

D.投机

答案：C；

解析,期货市场的最基本的功能就是风险管理，具体表现为利用商品期货管理价格风险。

72、以下选项中不属于远期合约、期货合约、

期权合约和互换合约的区别的是（）。

A.交易场所

B.信用风险

C.执行方式

D.投资方式

答案为D

73、下列关于个人投资者的个人状况对其投资需求的影响表现，说法错误的是（）

A.拥有稳定工作的年轻个人投资者，其风险承受能力较强

B.处于失业状态或者即将退休的个人投资者其风险承受能力较弱

C.随着年龄的增长，个人投资者的风险承受能力和风险承受意愿递减

D.随着年龄的增长，个人投资者的风险承受能力和风险承受意愿递增

答案：D

解析：个人投资者的个人状况会对其投资需求产生多方面的影响，主要表现在以下方面：个人投

资者的就业状况对其投资需求的影响体现在，拥有稳定工作的年轻个人投资者，其工资收入有望

随着时间的推移而不断增长，其风险承受能力较强；处于失业状态或者即将退休的个人投资者,

已经或者即冷失去获得工资收入的能力，其风险承受能力较弱。

74、下列（）情形不可以暂停基金估值。

A.法定节假日

B.证券交易所暂停营业

C.因不可抗力导致无法准确评估基金资产价值

D.基金公布年报

答案：D

解析：当基金有以下情形时可以暂停估值:

75、消极的债券组合管理者通常把()看作均衡交易价格。

A.市场价格

B.票面价值

C.公允价值

D.实际价格

答案：A；解析消极的债券组合管理者通常把市场价格看作均衡交易价格

76、下列关于基金暂停估值的情形的说法错误的是()。

A.基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时

B.因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金管理人无法准确评估基金资产价值时

C.占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障投资人的利益已决定延

迟估值

D.基金托管人认为属于紧急事故的任何情况，会导致基金管理人不能出售或评估基金资产的

答案为D

77、下列关于QFII投资A股市场的形式及投资风格的相关知识说法错误的是()。

A.目前QFII在A股市场主要采取两种形式：自营模式和基金模式

B.自营模式指采用自营资金进行投资，这种投资形式满足很多境外养老金、捐赠基金等机构自主

投资的需求，成为其全球投资组合的一部分

C.基金模式是指机构投资者在境外直接面向海外投资者发行单纯A股基金

D.从效果来看，自营模式的QFII主要满足多元海外机构投资者对国内金融市场的需求，市场影

响力相对有限。

答案：D

解析“从效果来看，自营模式的QFII主要满足单一海外机构投资者对国内金融市场的需求，市

场影响力相对有限。

78、某年7月8日，A股票发行人发布了A股票停牌公告，停牌当天收盘价为100元每股。B基

金管理人拟针对其C基金产品特有的A股票从市价估值调整为指数收益法进行估值。假设A股票

停牌后，经济环境未发生重大变化，A股票发行人也未发生影响股票价格的重大事件。B基金管

理人针对该股票估值进行了持续跟踪。7月20日，C基金产品对A股票的持仓占比为2.4%,指

数收益法计算出的A股票估值价格为110元每股。7月20日，B基金管理人()执行此项估值调

整，因为。

A.不应该，估值调整影响未超过0.5%

B.不应该，估值调整影响未超过0.25%

C.应该，指数收益法能更加公允的反应A股票的公允价值

D.应该，估值调整影响超过0.2%

答案：B

79、基金会计核算的主体是（）。

A、基金份额持有人

B、基金管理人

C、证券投资基金

I）、基金托管人

答案为C

【解析】本题考查基金会计核算的特点。会计主体是会计为之服务的特定对象,基金会计以证券

投资基金为会计核算的主体。

80、如果基金当月的实际收益率为5.34%,该基金基准组合的数据如下表：

则当月基准组合收益率为（）%。

A.2.68

B.3.97

C.4.16

D.4.57

答案为B

81、对于基金管理费，下列说法错误的是（）。

A.大部分股票基金按1.5%计取

B.债券基金的管理费率一般低于1%

C.为基金提供托管服务而向基金收取的费用

D.管理基金资产而向基金收取的费用

答案：C

解析：为基金提供服务而向基金收取的费用指的是基金托管费。

82、金融机构法人接受其他市场参与者的委托，代其办理银行间债券结算业务，需经。批准。

A、国务院

B、银监会

C、证监会

I）、中国人民银行

答案为D

【解析】本题考查银行间债券市场的组织体系。中国人民银行履行监督管理银行间债券市场功能,

包括审核、批准金融机构在银行间债券市场的有关资格。

83、以下不属于目前最常用的风险价值估算方法的是（）。

A.最小二乘法

B.历史模拟法

C.蒙特卡洛摸拟法

D.参数法

答案：A

解析：最常用的VaR估算方法有参数法、历史模拟法和蒙特卡罗模拟法。

84、关于有限合伙人和普通合伙人的表述，错误的是（）。

A、有限合伙人负责监督普通合伙人，并直接干涉或参与私募股权投资项目的经营管理

B、普通合伙人具备独立的经营管理权力

C、有限合伙人则负责出资，并以其出资额为限，承担连带责任

D、普通合伙人主要代表整个私募股权投资基金对外行使各种权利，对私募股权投资基金承担无

限连带责任

答案为A

【解析】本题考查合伙型基金。有限合伙人虽然负责监督普通合伙人，但是不直接干涉或参与私

募股权投资项目的经营管理。

85、关于期货市场的作用，以下表述错误的是

A.提供分散、转移价格风险的工具，有助于稳定国民经济

B.农产品期货市场有助于减缓农产品价格波动对农业发展的不利影响

C.期货交易需要对大量信息进行加工，故期货交易形成的未来价格信号具有滞后性

D.期货交易所形成的未来价格信号能反应多种生产要素在未来一定时期的变化趋势

答案：C

86、下列关于战术性资产配置说法错误的是（）。

A、运用战术性资产配置的前提是基金管理人能够准确的预测市场变化、发现单个证券的投资机

会，并且能够有效实施动态资产配置投资方案

B、战术性资产配置的有效性是存在争议的

C、战术性资产配置是为了满足投资者风险与收益目标所做的长期资产的配比

D、战术性资产配置重在管理短期的收益和风险

答案为C

【解析】本题考查战术资产配置。从一般意义上讲，战略资产配置是为了满足投资者风险与收益

目标所做的长期资产的配比。

87、当交易量放大时，同样放大下单成交量的算法是（）。

A、跟量算法

B、执行缺口算法

C、时间加权平均价格算法

D、成交量加权平均价格算法

答案为A

【解析】本题考查算法交易简介。跟量算法，旨在帮助投资者跟上市场交易量，若交易量放大则同

样放大这段时间内的下单成交量,反之则相应降低这段时间内的下单成交量。交易时间主要依赖

交易期间市场的活跃程度。

88、下列关于优先股的说法，错误的是（）o

A、股息率是固定的

B、股东有表决权

C、是一种股权投资

D、拥有股权和债权的双重属性

答案为B

【解析】本题考查股票的类型。在公司盈利和剩余财产的分配顺序上，优先股股东先于普通股股

东，但是优先股股东的权利是受限制的,一般无表决权。

89、将终值转换为现值的利率叫（）.

A、固定利率

B、名义利率

C、实际利率

D、贴现率

答案为D

【解析】本题考查现值、终值和贴现。将未来某时点资金的价值折算为现在时点的价值称为贴现。

因此,在现值计算中，利率也被称为贴现率。

90、下列关于战术资产配置的说法错误的是（）。

A.战术资产配置的周期较长，一般在1年以上

B.战术资产配置是一种根据对短期资本市场环境及经济条件的预测，积极、主动地对资产配置状

态进行动态调整，从而增加投资组合价值的积极战略

C.战术资产配置更多地关注市场的短期波动，强调根据市场的变化，运用金融工具，通过择时调

节各大类资产之间的