浅析网格模型在贵金属交易中的运用

浅析网格模型在贵金属交易中的运用一、网格交易法简介1、网格交易法的理论依据：随机漫步理论简介有效市场假说（EfficientMarketHypothesis）认为，如果资产价格具有弱势有效性，则该资产的价格变化服从随机漫步：最简单的翻译过来，就是如果从长期的价格走势图上看，价格上下起伏的机会理论上是均等的。本文无意加入对随机漫步理论的正误之辩，但将该理论引入投资行为，并形成一种迥然不同于技术分析派的操作方法，开拓分析思路和交易模式，为我所用，才是更值得关注和持续思考的。2、网格交易最基本的方法：每间隔一定的点数（比如本例中，选取的7美元），在同一价格同时放置买单委托和卖单委托，并设置好止盈价格。由众多的多单和空单交织成一张网，假如行情上涨，将自动触发平掉一串的买单，而在行情下跌时再平掉一串的卖单；行情下跌再上涨时同样的道理。举例说明：（以伦敦金的小时图操作为例）3、网格交易法的优势3.1部分实现机械化交易，一般为预埋单触发成交。不需要时刻判断进出场时机，减低操作的压力。同时也在一定程度上克服了趋势交易法的通病，即人性的弱点，降低了持仓过程中贪婪和恐惧的心理干扰。3.2采用最大边缘止损法，同时有严格的资金管理作为保障，有效控制了止损的次数和额度，也避免因保证金不足而被强平的风险。风险管理是本方法的核心，在此基础上，依靠稳定的小利润累积，进一步提高了账户稳定获利的概率。3.3可以在网格中使用任何其他的分析方法，且任何有效的方法，比如波动率突破，支持阻力位，动态仓位大小，多层网格，跟随止损，可以使得资金的回撤控制在非常小的范围，增加网格的实战效果。4、注意事项：网格模型的运用前提如下：4.1市场连续报价，不能太多的跳空，保证所有挂单能够成交；4.2网格间距设置应远大于交易点差、递延费、手续费等杂项之和，或以上交易成本尽量低，甚至没有；账户净权益在经历最初的成本区域（即负值阶段），一般会稳步走高，意味着对震荡行情判断正确；如果再次跌落到0轴下方，低于本金的5%以上，则关闭模型，本次"拉网"操作失败。3.2建仓原则：每隔7美元为操作单位，暴露的单边净头寸数不能超过5张；若1小时内价格走单边，则连续同方向建仓数不超过3次。3.3可预知风险事件的防范：（比如9月18日的美联储议息会议）将距离当前价格最远、浮亏最多的两单提前设置好止损（止盈早已设置好），为防止突发的急拉或暴跌行情，如连续触发止盈单3次，设置报警音效，及时补单；同时在反方向，以两倍步长（即14美元），再布置另一张网，形成多网叠加保护。3.4不可预知的突发事件防范：（比如10月1日美国政府停摆，行情骤跌，连续空单止盈，仅剩一连串的多单，浮亏巨大）如事发突然，无法及时补救，我们提前设置的最大止损，即60美元将变为实际亏损，但账户整体风险仍可控，即之前的连续小幅平仓的累计盈利能涵盖余下的所有持仓浮亏。4、测试结果图示：三、抛砖引玉：关于模型优化的一些思考2.1网格设置：本文来自：国鑫黄金本文运用的是最基本的等差数列网格模型，不同网格间距的设置，运用于不同周期的市场，均可产生不同的结果，可以多次测试后，找到更优方案；2.2资金管理：指数型建仓，可以尝试指数函数来指导每个等分价位的买卖单量，优化账户的绩效；另外，借助于会计学的簿记原理，可以在资金充裕的前提下，将本案例中因浮亏超过计划（60美元）的多头头寸，在低位加倍做空，即在单边行情中运用加倍翻仓法：1-2-4-8-16，本质上等同于平衡了远端多头的浮亏，降低账户的整体净头寸敞口。2.3其他辅助有效的分析方法比如将江恩周期作为时空考虑因素、重要支撑阻力位突破点位的动态调仓、基于蒙特卡洛模拟的风险价值VaR计算，做更多的实证分析等。2.4尝试开发智能交易系统，减少操作的误差（比如漏单、错单等）