超级孵化器投资基金募集专项方案

财智汇创业投资基金募资计划深圳财智汇投资股份二○一五年十月目录一、 基金概况 1二、 基金设置背景 2三、 基金宗旨和目标 91、基金宗旨 92、基金目标 93、基金特点和优势 94、基金成功运作关键 10四、 基金运行方案 101、基金管理架构介绍 102、管理模式及治理结构 113、投资领域 114、投资方法和投资限制 115、决议组织和决议方法 126、投资托管 157、投资退出 168、管理费用和收益分配 16五、 提议人和管理团体介绍 161、基金企业董事会、监事会人员介绍 162、关键管理人员（GP）介绍 163、关键股东情况介绍 184、投资决议委员会名单和介绍 19六、 基金募集计划和募集进度安排 201、基金募集计划 202、出资期限 20七、 风险分析和控制 21风险控制 21八、 法律和税收分析 23九、 项目贮备情况及第一阶段投资计划 231、贮备项目情况 232、第一阶段投资计划 24基金概况基金名称：深圳财智汇报创业投资(暂定名)提议人：深圳财智汇投资基金管理注册地：深圳市前海区基金规模：亿人民币投资产业领域：投资地域：关键为深圳地域管理人：深圳财智汇投资基金管理(暂定名，以工商局核准注册名称为准)组织形式：关键股东及出资额：出资期限：年经营期限：年基金设置背景1、基金宗旨和目标1、基金宗旨本基金宗旨是以市场化运作、专业化管理，广泛吸引社会资金参与，投资于高成长性及高收益性企业。2、基金目标基金依靠专业团体管理，实现市场化及国际化运作；建立中国产业投资联盟，打通产业资本链及价值链；成功扶持一批高速成长初创企业，并建立其在资本市场上成功退出机制；3、基金特点和优势市场化运作。专业化管理。管理团体组员均由中国含有丰富基金运作经验，技术产业投资经验和技术产业经营管理经验专业人士组成。管理团体组员知识背景涵盖了政府及私募基金募集及设置，上市及非上市企业投资和管理，并和中国外多家著名VC/PE、投行、中国外权威教授、社会团体、和众多技术应用企业，建立了广泛关系和网络。使基金含有强大增值服务功效。战略合作伙伴包含国际一流基金（某某基金等），联合筛选项目及投资，实现项目资源共享，风险共担。采取管理企业、基金、银行托管三方管理模式，银行托管基金资产，行使资金划转监管权和资产保管权，会计师事务所和律师事务所全程参与，以独立第三方身份评定提醒风险，能够多方位规避资金风险。4、基金成功运作关键投资理念一致社会投资者和适宜管理团体是基金成功运作关键。投资理念一致社会投资者基金投资者对风险投资有一定认识，认同风险投资基础运作模式；基金投资者不急功近利，认同中长线和价值投资理念；基金投资者最好含有产业背景，有可能为基金投资和项目退出提供增值服务。适宜管理团体恪尽职守，以投资者利益为重；含有丰富行业实际投资管理经验；能吸引到真正认同委托专业管理等投资理念社会资金参股，使基金规模和实力深入放大。基金运行方案基金管理架构介绍其它投资人其它投资人某某资本深圳财智汇创业投资基金（3-5亿元）管理企业项目项目项目项目受托管理2%管理费+20%业绩奖励2、管理模式及治理结构参考国际创业投资管理企业通行模式，组建投资管理企业，并接收基金企业委托，进行项目投资和管理模式。3、投资领域投资对象：。投资领域：关键领域将关键包含以下三个方面，优先考虑医疗、物联网、共享经济类技术企业。投资区域：关键为深圳地域。4、投资方法和投资限制投资方法：股权投资投资限制：不得投资于或用于证券、期货和房地产领域，亦不得以资金或基金企业所持有被投资企业股权或其它权利进行担保或融资等活动。投资于单一企业金额不超出基金规模20%。对初创期科技型中小企业投资总额不低于引导基金出资额2倍。管理人员必需老实守信、遵守职业操守，尽心尽责地为基金企业做好投资管理工作，不得徇私舞弊，不然给管理企业和基金企业造成损失，应负担对应法律和赔偿责任。管理企业关联方和基金企业对同一项目进行同轮投资时，管理企业关联方投资条件不得优于基金企业投资条件。管理企业不得在完成基金企业委托资金80%投资之前，接收和基金企业含有相同投资领域和导向其它含有创业投资性质实体委托。经全体股东80%以上表决权同意能够经过对于管理企业聘用和解聘，和修改和取消和管理企业签署《委托投资及管理协议》。期后责任：当基金企业决定终止委托经营契约时，管理企业应于接到终止契约通知后九十日内办理交接，期间仍须尽管理人责任。交接期间管理费照常给付，如因管理企业出现重大过失或违法事件而造成契约终止时，将不给付任何费用。管理企业和团体在取得业绩费奖励之前应首先让基金股东收回全部投资。5、决议组织和决议方法董事会：基金设置董事会，基金董事会对企业重大事项进行决议，包含：决定基金投资方向；选择管理企业；审议投资金额在企业注册资本金10%以上投资项目，10%以下（包含10%）授权由管理企业决议委员会决议。委托管理：基金将和管理企业签署委托管理协议，授权管理企业具体负责基金项目投资和管理工作。决议委员会：管理企业设投资决议委员会，是基金股东会授权审议基金项目投资和投资退出等事宜管理机构，有权决定投资金额在基金注册资本金10%以下投资项目。决议委员会由7人组成，管理团体委派3名，A创业投资委派1名，聘用专业投资管理者3名。顾问委员会：基金管理企业设置顾问委员会，组员由等相关部门和外聘行业教授组成，依据国家产业宏观政策导向，指导基金投资方向。决议步骤：项目起源：深圳地域高新技术产业集聚，创新能力强大，在创新性项目方面，资源贮备丰富。管理团体在深圳市、乃至中国领域，拥有广泛社会关系和企业网络，这我们将从中挖掘潜在含有良好投资回报项目。管理团体对获取项目信息进行遴选，从中选出符合要求投资项目。评定和尽职调查：管理企业对拟投资项目进行法律、财务、市场等评定和调查，符合初选标准项目进入立项评定程序。评定和调查内容包含但不限于：被投资企业企业设置及存续情况和历次股权变动情况；被投资企业管理团体及研究技术人员情况；被投资企业技术情况及技术优势；被投资企业所处行业行业分析及发展估计；被投资企业产品市场和销售情况及发展前景估计；被投资企业竞争对手或潜在竞争对手及其关键竞争内容和竞争优势；被投资企业发展计划及策略；被投资企业融资计划及所融资金用款安排；被投资企业上两年度及当月资产负债表及损益表；被投资企业财务情况及财务估计；被投资企业估价及依据；被投资企业投资条件；被投资企业投资退出及投资回报分析；对投资项目标关键风险分析及应对方案；投资提议；其它投资者情况及投资意向书；相关该投资领域市场和技术等方面调研汇报；教授意见（包含书面、口头或访谈等形式）；必需时经会计师事务所和律师事务所对拟投资项目做调查汇报。项目投资：投资金额在基金注册资本金10%以下（包含10%）单个项目，在完成尽职调查后，管理企业决议委员会可决定是否投资。投资决议委员会一致经过为“同意”该项目投资，不然为“不一样意”该项目投资。投资金额超出基金注册资本金10%项目，管理企业在完成项目尽职调查和签署投资意向书后，提交以下资料，正式上报基金企业董事会进行投资决议。投资决议委员会经过认为该项目含有投资性决议；投资可行性汇报；对提供申报材料及文件真实性负责承诺；不存在可能损害基金企业利益关联交易或其它行为承诺；基金企业董事会在收到《投资可行性汇报》10个工作日内对拟投资项目进行审议，并可要求项目小组派相关人员进行答辩。依据会议投票结果，一致同意为“同意”该项目投资，不然为“不一样意”该项目投资。基金企业董事会应在收到《投资可行性汇报》10个工作日内所做出投资审议决议书面通知管理企业，若未在要求天数内书面通知管理企业，则视同投资审议决议为“同意”。如项目得到基金企业董事会审批经过，管理企业将和拟投资企业谈判、准备各项投资协议书等文件，并立即向基金企业报备。基金企业应该将授权书和签署投资文件连同对应办理投资所需其它材料和文件一并交管理企业，授权管理企业办理投资所需各项审批、登记、核准和立案等手续。管理企业在完成全部投资手续后，应向基金企业提供证实基金企业为被投资企业股东身份证实文件原件，包含但不限于由被投资企业签发股东出资证实，管理企业亦应将和原件相符审批、登记、核准和立案证实文件复印件提交一份给基金企业，并应基金企业之要求随时提交原件。基金企业应该依据投资文件约定时间和金额向被投资企业提供资金，假如因投资原因未能按时出资造成损失，由基金企业负担全部责任，管理企业不负担责任但应尽力降低损失。如项目未能得到投资审议委员会审批经过，管理企业应将相关项目资料归档。投资后管理：管理企业代表基金对被投资企业进行管理。行使本基金作为股东享受权利（股东收益权除外），包含但不限于派代表参与被投资企业股东会、行使股东表决权和查阅企业帐册等。管理企业可派专业人员代表本基金向被投资企业行使投资人权利，包含但不限于向被投资企业提名董事、高级管理人员、财务和技术等人员，参与被投资企业决议和管理，行使对应表决权。退出决议：管理企业依据投资项目实际发展情况，主动为基金企业优化退出方案并把握退出时机。基金企业应在收到管理企业提出拟退出被投资企业下述材料和文件后五个工作日内作出相关书面文件配合。同时，基金企业应该将签署投资退出文件连同对应办理投资退出所需其它材料和文件一并提交管理企业，由管理企业负责办理投资退出所需各项审批、登记、核准和立案等手续。项目退出决议；退出投资企业需签署各项法律文件；退出投资企业方案；法律、财务等方面合规性意见。管理企业在完成全部投资退出手续后，将和原件相符审批、登记、核准和立案证实文件复印件提交一份给基金企业。管理企业应该确保将投资退出所取得全部款项由相关方直接交付基金企业。目标企业目标企业资料搜集项目初选资料搜集项目初选项目经理项目经理教授评审项目考察跟踪教授评审项目考察跟踪内部初审内部初审股权投资方案设计尽职调查股权投资方案设计尽职调查投资决议委员会投资决议委员会＞基金注册资本金10%项目≤基金注册资本金10%项目＞基金注册资本金10%项目≤基金注册资本金10%项目投资决议委员会决定上报企业（基金）董事会投资决议委员会决定上报企业（基金）董事会投资管理法律审核协议签署投资管理法律审核协议签署投资投资制订股权变现退出方案增值服务制订股权变现退出方案增值服务股权撤出变现股权撤出变现6、投资托管为确保基金资产安全，基金资产交由一家商业银行进行托管，基金资产调拨、处理、费用划付、收益分配，均由托管银行实施，托管银行依据投资企业股东会经过托管协议和经营权管理协议对基金管理人实施监督，保障基金资产安全。7、投资退出投资项目标退出方法包含IPO退出、股权转让、管理层回购和清算等。8、管理费用和收益分配管理年费总体为委托资金2%。具体支付百分比为，第1-3年为2.5%，第4年为2%，第5-7年为1.5%。假如委托期限延长，延长年度根据每十二个月0.5%计。在收回委托资金总额后，提取投资利润20%给管理企业作为管理绩效分成，管理企业内部分配向管理团体倾斜。提议人和管理团体介绍1、基金企业董事会、监事会人员介绍基金企业董事会由人组成。个出资方各委派1名董事，向社会公开招聘1名独立监事。具体人员在企业设置时确定。董事长由董事会选举产生。提议由国家发改委出资代表担任董事长，北京市发改委出资代表担任副董事长，有利于基金运作和发展。监事会由人组成。个出资方各推荐1名，向社会公开招聘1名独立监事。具体人选在企业设置时明确。2、关键管理人员（GP）介绍管理团体组员均由中国一流、含有丰富基金运作经验、高科技产业投资经验和产业管理经验专业人士组成。关键管理人员有。在企业设置后再引进两位资深教授。3、关键股东情况介绍4、投资决议委员会名单和介绍决议委员会由人组成，管理团体委派名，另外，拟聘用创业投资教授名，介绍以下：基金募集计划和募集进度安排1、基金募集计划基金总体上募集到位时间年月底前募集亿人民币；资金起源:2、出资期限：成立管理企业；签署投资协议；签署委托投资管理协议；：100%资金到位；风险分析和控制2、风险控制综合考虑政策风险、尽职风险、道德风险、管理风险，风险控制将关键贯穿于以下步骤。因为基金管理者，实施合作人制度，管理团体本身持有管理企业股份，所以，道德风险得到有效控制。管理企业作为一般合作人，持有一定百分比基金股份，从而将二者利益紧密相联，形成制约机制，控制风险。本基金设置和运作严格遵照国家相关法规和政策，规避现有法规中限制和抵触。在投资策略上，采取联合投资，分散投资风险等方法。联合有产业背景资本和中国外战略投资者共同进行项目投资，将有利于退出和资源整合；对不一样阶段项目进行合理配置；投资形式和方法多元化，可采取多个形式股权投资如一般股、优先股等；投资百分比限制标准，即投资于单一企业金额不超出基金规模20%。在运作体制上，强化对被投资企业监督指导作用。在被投资企业董事会中，视基金投资百分比（10%以上含10%），确保最少一个董事席位；和被投资企业签署完善投资协议，明确各自义务和权利；帮助被投资企业引进具行业经验和市场影响独立董事，首选基金或管理企业教授委员会组员。在项目筛选上，制订科学和严格项目筛选标准，以确保投资