【《基于近三年数据东鹏特饮财务比率分析》5600字】

基于近三年数据东鹏特饮财务比率分析目录 1一、公司简介 1 2 2(二)利润表分析 3(三)现金流量表剖析 4 5 5 6 7(四)发展能力分析 8 83)以公司的股权来激励提升核心管理人员积极性 9东鹏特饮公司是能量饮料行业的代表性企业，深耕能量饮料领域多年，东鹏特饮在曾经在2018-2020年三年连续获得“国家能量饮料企业荣誉金奖"、“国家优质纳税企业”以及入围了华润排行榜排出的“全球优质能量饮料企业500强”。东鹏特饮的发展是我国能量饮料行业改革创新的缩影，因此能够在很大程度上代表着能量饮料企业的发展状况。公司秉承“实干创造未来”的企业精神，坚持做出高品质产品，本着“追求、质量、技术、精神”8字宗旨，基于能量饮料市场需求进行不断创新，使公司始终处于能量饮料行业前沿，引领能量饮料行业的发行政办公室行政办公室人力资源部财务科四审计部财务科三财务部财务科二客户服财务科一技术部销售分公司四企划部销售管销售分公司三采购部销售分公司二生产部销售分公司一信息部招标部投标部市场总监运营总监图1东鹏特饮公司组织结构(一)东鹏特饮资产负债表分析表1东鹏特饮资产结构表项目(元)36.47亿49.32亿流动资产所占比例(%)固定资产合计6.191亿8.221亿固定资产所占比例(%)1.403亿1.378亿2.747亿无形资产及其它资产所占比例递延税款借项资产总计48.42亿64.54亿净利润3.729亿6.073亿总资产利润率从东鹏特饮公司资产构造表可以得出，2021到2023年，在资产的组成中，流动资产占象中不难看出2021年的流动资产较2022年增加，2005年又有所下降，基本变幅不大(李昭宇，张佳义，2022);2022及2023年长期投资较2021年有较大增加东鹏特饮公司无形资产及其它增产状况是，2023年相对2021和2022年有较大进步。因而可知，2021-2023年，东鹏饮(二)东鹏特饮利润表分析项目(元)22.12亿27.04亿18.14亿19.40亿19.42亿6.073亿从利润表可知，固然东鹏饮料公司2021年营业利润增加了147.41%,比拟上年大幅度增加，但此中投资收益增加了7188902.78元，增幅为1458.24%,并且公允价值变动损益增加了1658129.4元，增幅为106.2%,这些都对东鹏特饮营业利润增加形成的毛利率=51.64%能力只是略微有所提高。2023年东鹏特饮公司的营业成本与2022年对比增加0.02%。但税金及附加很明显是在提高的，与2022年比较提高到96.43%,这鲜明昭示着如果按照经营的税金及附加与营业月收入的比值，2022年这个比值得0.08了，2023年上升到0.2,这表面能量饮料企业营业税金方面纳税政策有变化，这主要就是2023年销售收入在提高(周宏远，1.销售费用：本期比上期增加了54.13%,同企业营业收入相比为11.14%上期这个比例是9.23%,这两个数字差别不大，2023年比2022年提高了销售费用，东鹏特饮企业采取了2.营业外收入、营业外支出：前者比上期增加了70.31%,后者比上期减少了95.08%,是公司2023年初捐款100万元而本期不再捐赠导致的。这导致东鹏特饮公司营业外收入净额就比2022年提高了112.45%。这些营业外收支不是一个能量饮料企业日常行为。是不具备参考意义的3.资产减值损失：2023年金额为-984万元，呈负数是因为东鹏特饮公司今年应收帐款的4.管理费用：随着东鹏饮料能量饮料公司的发展2023年比2022年数值变少了，但是利润的增长，说明企业更换了管理方式，成本降低的同时效果也大大的提高。(三)现金流量表剖析2021-2023年，日常经营活动资金流量销售收入占比大，问题不大；但是在投资活动的资金流入中，投资回报比例基本持平在2022年，这是东鹏特饮公司收回的投资款，不是盈利部分(刘子浩，王晓林，2020)。筹资的现金流入也在逐年提高，尤其是2021到2022呈翻倍式的提高。2.流出构造剖析东鹏特饮日常经营活动现金流出所占比例占了大头。说明东鹏特饮资金用途流向正常。投资活动的资金流出逐年提高，这在某种程度上勾勒出这对于能量饮料企业来说，不太正常应重点关注。东鹏特饮公司筹资活动产生的现金流出也在逐年提高，这可能是筹资活动所付出的代价。3.流入流出比分析表3东鹏特饮现金流入流出比在现金流量表中得出，东鹏特饮日常经营活动现金每年都是正数。投资活动的现金流量也为正数。筹资活动现金流出大于流入，表明东鹏特饮公司一直在作投资活动目前为止还未获得可观的收益投资活动流入流出比为0.03,这个值过小，这在某种程度上展现说明东鹏饮料公司还处在发展的时期，2021年筹资活动流入流出比为0.97,表明东鹏特饮公司还款大于借款(刘子浩，王晓林，2021)。但2022年和2023年这个值是相对比1大，说明东鹏特饮公司借的资金小于还的资金，但到了2022年，借的资金大于还的资金，2023年东鹏饮料公司则为借款微微是大于还款的资金的。表4东鹏特饮现金流动性财务指标东鹏特饮2023年销售商品、提供劳务收到的现金为31.75亿元，与购进商品的现金为6.249亿元。两者比较数值相差较大，说明企业销售产品的利润较高，业的投资损失2023年相较于2022年数值降低了，但仍然还是负数，处于亏损的状态。2023年，东鹏饮料能量饮料企业的债务保障率是21.78%,说明东鹏特饮最大的付息能力是21.78%,说明企业付息能力较强。纵观2021年到2023年东鹏特饮所举的债务也在逐(一)东鹏特饮偿债能力分析表5东鹏特饮短期偿债能力(单位：元)力较强，短期的偿债能力一般。2023年东鹏饮料公司速动比例相较于2022年降低了0.313,比率只相差了0.1变化很小。但是突然2023年变为5%。这种情况表明东鹏饮料企业短时3年表6东鹏特饮长期偿债能力(单位：元)资产负债率净值债务率东鹏特饮从2022年相较于2021年资产负债率，下降趋势，在2023上升至最高点。说明企业不断的以借债筹资的方式提高资金。但是这个数值在70%左右较为合理。如果再继行业正常的范围之内。产权比率2021年到2023年是逐年稳步提高的，但是幅度较低。东鹏(二)东鹏特饮营运能力分析表7东鹏特饮资产运营指标表2021年到2023年东鹏特饮企业存货周转率都是在相近值变化幅度较小，说明企业的生产过程和生产技术成熟，对东鹏特饮公司成本的控制较好。企业长期投资周转率2021年为最高值，2023年大投资策略需要变化和改进，以逆转目前大局势。应收帐款周转率2022年相较于2021年降低，从这些现象中不难看出单2023年相较于2022年提高了，但仍然未超过2021年，东鹏特饮企业应该加快收回应收帐款的资金，以供生产经营(徐俊杰，郭昱(三)东鹏特饮获利能力分析表8东鹏特饮公司获利能力财务指标净资产收益率总资产收益率净利润率表9东鹏特饮获利能力财务指标每元销售现金净流量(%)全部资产现金收回率(%)东鹏饮料企业在2021年到2023年。销售现金净流量在不断提高。尤其是今年比去年呈市场。但是东鹏特饮现金收回率从2021年到2023年增长幅度相对来说没有跟上。说明东鹏(四)东鹏特饮发展能力分析表10东鹏特饮公司成长性指标净利润总资产净资产增长率(%)增长率(%)收益率(%)东鹏特饮的主营业务收入增长率2021年的负值承受了重大的冲击。可是增长率在2022年到达巅峰的7.74%。在2022和2023年增加率是不断上升的。说明所上升，但由于2023年增加率为1.3%。这在一定程度上映射但是2023年相较于2022年又呈盈亏方面，东鹏特饮上半年的净利润也增加了147.31%,投资收益增加了148.424%。但上半年的销售总利润率增加了6.94%,但是存续率有所改善，这家强大的能部分本期完成销售收入外，有一部分是部分收到的客户预先给付的账款为108,948,184元)。但是，从经营的活动中可以看出，这在某种程度上展现购买原材料和商品所承担的资金来看，在原材料酒类经济作物收获的季节，东鹏特饮企业购买原材料增加了588,856,966元(包括上半年产品库存增加了236,769,63百万元)。都是用于增加生产酒类产品的数量，但是弊端是要占用大量的资金，因为这是生产主要产品的原料企业付出了大量的成本优先考虑能量饮料产业原材料的质量，同时也保证了生产存货的库存。东鹏特饮公司现金流出的另一个大大原因是各种税金的超支。且是逐年提高大趋势，2023年比上期增加了约72000000万元。一个重要原因是2023年东鹏特饮的总收入比2022年有大幅度的提高同时也带来了更多的应纳能量饮料企业所得税。这就占用了企业更多的资金流目前东鹏特饮日常运营的所需资金不足，经营效率仅仅是中等水平，但是现金流量的为正数，所以财务压力相对较高是理所当然的。这在某种程度上显现出但东鹏特饮公司应收账款(应收账款、应收账款及其他应收账款)比上年增加了约47000000万元，扩大了东鹏特饮公司生产规模提高销售收入的同时。应收的债权也在提高，如果这些应收账款可以收回则对东鹏饮料公司发展影响不大，反之则企业的管理人员应该重视这些资金的收回以此来保证今后的发展，如果东鹏特饮未来收回则销售收入则会大幅度的上涨对此，作出以下建议：1)划分出重点的能量饮料市场，展开必要的市场调研及测试，往后的发展就是培育重点市场。2)把有限的东鹏特饮企业资源聚在一个点投入，来对抗所处的竞争激烈的环境。将人员、资源、广告、市场营销费用重点投放在重点市场，并挑选重点城市进行招商。3)以东鹏特饮公司的股权来激励提升核心管理人员积极性4)通过降低库存、提高产品价格，加快东鹏特饮公司产品的周转率，增加能量饮料领域的渠道的利润。参考文献：[1]李昭宇，张佳义.基于杜邦分析法的东鹏特饮偿债能力分析[2]王锦程，刘雅静.财务报表分析——以东鹏特饮为例[J].品牌研究，2023(24):48-51.[3]周宏远，赵文华.从财务报表分析视角看能量饮料企业