2023年银行校园招聘考试金融部分基础知识讲义和总结

银行校园招聘考试金融部分基础知识讲义和总结

第一部分：国际货币与国际金融

一、不一样货币制度下汇率是怎样决定的？

在金本位制下，两国货币之间的汇率是由两国本位币的含金量之比，即铸币平价决定的。在纸币流通

条件下，两国货币间的比价，是由两国货币在外汇市场上的供求状况来决定的。

二、在纸币流通条件下，影响各国汇率变动的深层原因有哪些？

在纸币流通条件下，外汇供求状况对汇率变动的影响只是表面的，汇率变动尚有更深层次的影响原因：

1.国际收支。国际收支逆差，对外债务增长，对外汇需求增长，外汇汇率上升，本币汇率下降。国际收

支顺差，对外债权增长，对本币需求增长，本币汇率上升，外汇汇率下降。

2.通货膨胀。通货膨胀，纸币贬值，引起国际收支亏损，贬值货币也会在市场上遭到抛售，导致本币汇

率下降。

3.利率。利率的高下调整会使外资II勺流入或流出增长，变化外汇的供求状况，引起汇率的变动。

4.羟济增长状况。经济增长在短期内会带来更多的进口，导致常常项目逆差，本币汇率下降。长期看，

一国经济实力的增强会增强对其货币的信心，使其币值稳定坚挺。

5.中央银行的干预。中央银行出于某种经济政策的考虑，也许会对外汇市场进行直接干预，在短期内会

影响外汇市场的供求状况和汇率的变动。

6.市场预期。在国际金融市场上，庞大的游资流动迅速，受预期原因的影响很大，预期原因成为短期内

影响汇率变动的最重要原因之一。

三、导致国际收支失衡的原因是什么？

导致国际收支失衡的原因重要有:

1.经济发展的不平衡。在各国I内经济增长过程中，由于经济制度、经济政策等原因会印发周期性经济波

动，导致国际收支恶化。这属于周期性失衡。

2.经济构造性原因。一国的产业构造与国际分工构造失调，无法适应国际市场的需求，会引起该国的国

际收支的失衡。这属于构造性失衡。

3.货币价值的变动。当一国出现通货膨胀，物价上涨，短期内出口商品的价格没有竞争力，导致国际收

支恶化，当一国出现通货紧缩，物价下降，短期内出口商品具有价格优势，国际收支顺差。这属于货

币性失衡。

4国民收入的变动。当•国的国内和国外的政治和经济发生重大变化，引起国民收入的变动，也成为影

响国际收支不平衡H勺重要原因。

四、怎样对国际收支失衡进行调整？

当国际收支失衡时，可以采用如下H勺某些措施进行调整：

1.商品调整。采用对出口商品予以补助用优惠利率刺激出口等奖出限入的措施来改善国际收支逆差。

2实行金融政策。以调整利率或汇率的措施来平衡国际收支。当国际收支出现逆差，就运用提高再贴现

率或使货币贬值来刺激出口，当国际收支出现顺差，则减少再贴现率或使货币升值以增长进口。

3,实行财政政策。即以扩大和缩小财政开支或调整税率IKJ措施来进行国际收支调整的政策措施。一般是

采用增税减支来扭转国际收支逆差，采用减税增支来调整国际收支顺差。

4.运用国际贷款。运用国际贷款来及时灵活地融通资金是最普遍使用的措施。

5.宜接管制。国家以行政命令的方式直接干预国际收支，包括外汇管制和外贸管制。

第二部分：货币供求及其均衡

一、怎样理解货币需求的概念?

货币需求是指社会各部门在既定H勺收入或财富范围内nJ以并且乐意以货币形式持有的数量。在理解货

币需求概念时我们还要注意把握如下几点：

1.货币需求是一种存量的概念。它考察I内是在特定期点和空间范围内社会各部门在其拥有的所有资产中

乐意以货币形式持有的数量或份额；

2.货币需求是一种能力与愿望的统一。只有同步满足两个基本条件才能形成货币需求：一是有能力获得

或持有货币，二是必须乐意以货币形式保有其资产；

3.现实中的货币需求包括对现金和存款货币的需求；

4.货币需求的J职能范围包括执行流通手段、支付手段、贮藏手段职能的货币需求。

二、怎样掌握马克思的货币需求理论？

马克思H勺货币需求理论集中反应在他的货币必要量公式中。其理论H勺假设条件是完全H勺金币流通。在

此条件下，马克思进行如下论证：

1）商品价格取决于商品价值和黄金H勺价值，商品价值取决于生产过程，因此商品是带着价格进入流通

的：

2）商品数量和商品价格的多少决定了需要多少金币来实现它；

3）商品与货币互换后，商品退出流通，货币仍留在流通中多次媒介商品互换，从而•定数量的货币流

通几次，就可对应媒介几倍于它的商品进行互换。

这一论证用公式表达就是：

执行流通手段的货币必要量=商品价格总额/同名货币的流通次数

M=PQ/V

这一公式表明：在一定期期内，执行流通手段的货币必要量重要取决于商品价格总额和货币流通速度

四、影响我国货币需求的重要原因是什么？

1）收入：收入与货币需求总量呈同方向变动。

在经济货币化的过程中，货币需求有增长的趋势。

2）价格：价格和货币需求尤其是交易性货币需求之间是同方向变动的关系。

3）利率：利率变动与货币需求量之间的关系是反方向的。

4）货币流通速度：货币流通速度与货币总需求是反向变动的关系，并在不考虑其他原因的条件二，两

者之间的变化存在固定的比率。

5）金融资产的J收益率：更多口勺影响货币需求H勺构造

6）企业与个人对利率与价格II勺预期

对利涧的预期同货币呈同方向变化，对通货膨胀的预期同货币需求呈反方向变化。

7）财政收支状况

收不小于支有结余，对货币需求减少

支不小于收有赤字，对货币需求增长。

8）其他原因：信用『'J发展状况，金融机构技术手段的先进和服务质量的优劣，国家口勺政治形势对货币

需求的影响等。

五、货币供应的层次划分

现实经济中存在着形形色色的货币，许多新的金融根据也都不一样程度I内具有一定I为货币性。这就给

货币供应和货币供应量的计量带来新的问题，即货币供应的层次划分问题。

在各国对货币供应的层次划分中，普遍都把金融资产的流动性也即是资金融资产可以及时转化为现实购置.

力，而使持有人不蒙受损失的能力作为划分H勺根据。

按国际货币基金组织H勺划分口径可以把货币供应划分为:

乩（现钞）：是指流通丁•银行体系以外II勺现钞，即居民手中的现钞和企业单位的备用金，不包括商业银

行H勺库存现金。

Mi（狭义货币）：立加上商业银行活期存款构成。

氏（广义货币）：由他加上准货币构成。准货币由银行的定期存款、储蓄存款、外币存款以及多种短

期信用工具如银行承兑汇票、短期国库券等构成。

我国参照国际货币基金组织的的划分口径，把货币供应层次划分如下：

M=现金

M,=M0+活期存款

城镇居民储蓄存款+定期存款+其他存款

六、影响货币供应的基本原因是什么？

影响货币供应的两大基本原因是基础货币和货币乘数。

基础货币又称强力货币和高能货币，是指处在流通界为社会公众所持有的通货及商业银行存于中央银

行的准备金的总和。

货币乘数又叫货币供应的扩张倍数，它反应货币供应量与基础货币之间时数量关系。即m=V/B

基础货币是货币供应扩张的决定原因，也是货币供应中的外生变量；而货币供应的内生性则包括在货

币乘数的影响原因之中。

七、基础货币的变化受那些原因的影响？

作为银行体系内存款扩张、货币发明的基础，基础货币数量大小对货币供应总量有决定性的J影响。

基础货币可以由中央银行对其进行有效控制，通过中央银行的资产负债表就能考察影响基础货;变动

的原因:

资产负债

国外净资产流通中货币

对政府债权净额准备金存款

对商业银行债权

其他项目净值

资产合计负债合计

基础货币行现金和存款准备金两部分构成，两者都是中央银行的负债。

基础货币的增减变化，一般取决于四个原因：

1.国外净资产。由外汇、黄金占款和中央银行在国际金融机构向净资产构成。

假如追求稳定汇率目的，通过外汇买卖投放基础货币受外汇市场供求状况的影响，具有相称的被动性。

2.对政府债权净额。中央银行通过认购政府债券或贷款给财政部门弥补赤字把基础货币注入流通簿域。

3.对商业银行债权。即对商业银行再贷款、再贴现。中央银行对此项具有较强H勺控制力。

其他项目净值。固定资产的增减变化以及中央银行在资金清莞过程中应收应付的增减变化。会对基础

货币量产生影响。

八、决定货币乘数的大小的原因有哪些？

时于决定货币乘数的详细原因，中央银行不能直接控制，但可以通过对其施加影响来控制货币供应量。

决定货币乘数的原因一般有如下5项：

1.现金比率。即流通中现金与商业银行活期存款的比率。现金比率对乘数确实定有重大影响，现金比率

越高，货币乘数也高，反之，亦然。

2.超额准备率。商业银行的超额准备率越高，货币乘数就越小，反之，越大。

3.定期和活•期存款法定准备率。法定准备率越高，货币乘数越小，反之，越大。

4.定期存款对活期存款的比率上升，货币乘数变小，反之，变大。

十、货币均衡的实现机制

在完全市场经济条件卜，货币均衡H勺实现是通过利率机制完毕H勺。

利率与货币供应量之间存在同方向变化的关系；同货币需求之间是反方向变化II勺关系，当货币供应

与货币需求相等时，即到达了货币均衡，供应曲线和需求曲线的交点为均衡点，此点决定了均衡利率和均

衡货币量。

市场利率和货币供应量是常常变化的，假如S——S.,供不小于求，利率下降，利率与货币需求反方

向变动，货币需求上升，D一—D.,货币供应与货币需求重新实现均衡。

第三部分：通货膨胀及其治理

一、导致通货膨胀的原因是什么？

导致通货膨胀H勺最直接原因就是货币供应量过多。货币供应量与货币需求量相适应，是货币流通规律

的规定。一旦违反了这一经济规律，过多发行货币，就会导致货币贬值，物价水平持续上涨，通货膨胀。

通货膨胀的深层原因则重要有福求拉上、成本推进、构造原因以及供应局限性、预期小妥、体制制约

等。

需求拉上。这是指经济运行中社会消费支出和投资支出激增，总需求过度增长，超过了即定价格水平

下商品和劳务等方面的供应，从而引起货币贬值、物价总水平上涨，形成通货膨胀。

成本推进。这是指由丁生产成本上升引起的物价持续上涨的现象。成本提高口勺原因重要是工会力量规

定提高工资和垄断行业和垄断大企业为追求垄断利润而制定的垄断价格。因此有把成本推进的通货膨胀分

为工资推进型通货膨胀和利润推进性通货膨胀。

构造原因。除了总量原因之外，即便总需求和总供应处在平衡状态时，由于经济构造方面的问题，也会使

物价水平持续上涨，导致通货膨胀。对于此类通货膨胀的分析重要有两种模型。一种是以北欧某些开放经

济的小国为对•象的北欧模型。由于小国是世界市场上的价格接受者，世界通货膨胀从小国『'J开放经济部门

传递到不开放经济部门，从而导致全面通货膨胀。另一种模型是以老式农业部门和现代工业部门并存的发

展中国家为对象I向二元经济构造模型。在二元经济中资本短缺、市场化程度低、货币化程度低等构造原因

的J制约下，要发展经济，往往要靠赤字预算、多发货币来积累资金，从而带动物价全面上涨，引起通货膨

胀。

假如以消费物价总水平变动作为通货膨胀H勺代表性指标，那么我国近年来的通货膨胀重要是需求拉上

性口勺，不过成本推进、构造失调、制度变革以及微观经济主体的不合理提价行为等原因也形成了促使物价

全面上升H勺强大合力，因此，应当说我国近年来的通货膨张的原因是多种原因混合的。

二、通货膨胀对经济的影响

1.通货膨胀对生产的影响

通货膨胀对生产的影响童要表目前两个方面，首先，通货膨张破坏社会再生产的正常进行。在通货膨

胀期间，由于物价上涨的不平衡导致各生产部门和企业利润分派『'J不平衡使经济中的某些稀有1资源转移到

非生产领域，导致资源挥霍，阻碍社会再生产的正常进行。同步，通货膨张阻碍货币职能的正常发挥，由

于币值不稳和易变货币不能知识体现价值，市场价格信号紊乱，不利于再生产的进行。另一方面，通货膨

胀使生产性投资减少，不利于生产的长期稳定发展。预期的物价上涨回促使社会消费增长、社会储蓄减少，

从而缩减了社会投资、制约生产的发展。

2.通货膨胀对流通的影响

通货膨胀打破了流通领域原有的平衡，使正常的流通受阻。通货膨胀会鼓励企业大量囤积商品，人为

加剧市场II勺供求矛盾。并且由于币值的减少，潜在的货币购置力就会转化为实际的货币购置力，加紧货币

流通速度，也深入加剧通货膨胀。

3.通货膨胀对分派的影响。

通货膨胀变化门京有的收入分派的比例和原有的财富占有比例。依托固定收入的人群在整体收入分派

中所占的比例变小了。以货币形式持有财富的人也受到损害。通货膨胀哈影响到国民收入的初次分派和再

分派环节。通货膨胀通过“强制储蓄效应”把居民、企业持有的一部分收入转移到发行货币的政府部门。

货币供应总量增长使社会总名义收入增长，社会实际总收入不会增长。不一样的阶层有不一样的消费支出

倾向，必然回引起国民收入再分派的变化。

4.通货膨胀对消费的影响

通货膨胀使居民的实际收入减少，这意味这居民消费水平的下降，物价上涨的不平衡性和市场上囤积

居奇和投机活动口勺盛行使一股消费着受到的损失更大。

三、怎样治理通货膨胀？

由于通货膨胀对于经济的正常发展有相称的不利影响，因此许多国家都十分重视平抑通货膨胀。重要

的治理措施有：

1.控制货币供应量。

由于通货膨胀作为纸币流通条件下H勺一•种货币现象，其最立接的原因就是流通中的货币量过多，因此

各国在治理通货膨胀时所采用的一种重要对策就是控制货币供应量，使之与货币需求量相适应，减轻货币

贬值和通货膨胀的压力。

2.调整和控制社会总需求。

对于需求拉上型通货膨胀，调整和控制社会总需求是个关健。这重要通过实行对的H勺财政和货而政策

来实现。在财政政策方面，就是通过紧缩财政支出，增长税收，寻求预算平衡、减少财政赤字来实现。在

货币政策方面，重要是紧缩信贷，控制货币投放，减少货币供应斑。财政政策和货币政策想配合综合治理

通货膨胀，其重要途径就是通过控制固定资产投资规模和控制消费基金过快增长来实现控制社会总需求的

目的。

3.增长商品有效供应，调整经济构造。

治理通货膨胀的另一种重要方面就是增长有效商品供应，重要口勺手段有减少成本，减少消耗，提高经

济效益，提高投入产出的比例，同步，调整产业和产品构造，支持短缺商品的生产。

4.其他政策。

治理通货膨胀口勺其他政策还包括限价、减税、指数化等。

第四部分：金融市场与金融工具

一、金融市场的分类

金融市场是资金供求双方借助金融工具进行多种资金交易活动的场所。按照不•样H勺原则可以对金融

市场进行不一样的分类。

按交易T.具期限不一样，分为货币市场和资本市场。

按交易你的物的不一样，分为票据市场、证券市场、衍生工具市场、外汇市场和黄金市.场。

按交割期限不一样，分为现货市场和期货市场。

按地区划分为地方性、全国性、区域性以及国际性金融市场。

二、金融市场的构成要素

与商品市场或要素市场同样，一种完整的金融市场需要有某些必备的市场要素，否则，市场活动就难

以顺畅地运行。金融市场的重要构成要素有：

1、市场参与者。市要有五个主体，即政府机构、中央银行、商业性金融机构、企业和个人。

2、金融工具。金融市场的交易对象就是货币资金，但由于货币资金之间不能直接进行交易，需要借

助金融工具来进行交易。金融工具最初又称信用工具，它是证明债权债务关系并据以进行货币资金交易的

合法凭证。金融工具是法律契约，交易双方的权利和义务受法律保护。金融工具•般具有广泛的社会可接

受性，随时可以流通转让。依金融工具与实体经济的关系，可分为原生金融工具和衍生金融工具。

3、金融工具的价格。

4、金融交易的组织方式。重要有三种方式：一是有固定场所的有组织、有制度、集中进行交易的方

式，如交易所方式：二是在各金融机构柜台上买卖双方进行面议的、分散交易的方式，如柜台交易方式；

三是电讯交易方式，即没有固定场所，交易双方也不直接接触，重要借助电讯手段来完毕交易的方式。

三、金融市场的地位与功能

金融市场的地位。在整个市场体系中，一般可分为产品市场（如消费品市场、生产资料市场、旅游服

务市场等）和为这些产品提供刍产条件的要素市场（如劳动力市场、土地市场、资金市场等）。在整个市场体

系中，金融市场是最基本的构成部分之一，是联络其他市场的纽带。金融市场的发展对整个市场体系的发

展起着举足轻重的制约作用；市场体系中其他各市场的发展则为金融市场的发展提供了条件和也许。

金融市场的功能重要表目前如下几种方面：

1、有效动员和筹集资金。

2、合理配理和引导资金。

3、灵活调度和转化资金。

4、分散风险，减少交易成本