2026年基金从业资格证考试题库500道及参考答案【培优a卷】

2026年基金从业资格证考试题库500道第一部分单选题(300题)1、下列关于债券的论述中，错误的是()。

A.可转换债券的价值既包含普通债券的价值，也包含看涨期权的价值

B.债券发行人通常在市场利率上涨时执行提前赎回条款

C.按照发行主体分类，债券可分为政府债券、金融债券和公司债券等

D.在企业破产时，债务人优先于股权持有者优先获得企业资产的清偿

【答案】：B2、（2021年真题）私募基金募集过程中，在投资者签署基金合同之前，募集机构应当向投资者说明的内容包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、

【答案】：B3、下列（）不符合基金销售从业人员应具有的条件。

A.取得基金从业资格

B.由所在机构进行执业注册登记

C.具有相关的基金从业经验

D.经基金管理人或者基金销售机构聘任

【答案】：C4、根据目前我国基金注册登记业务的通常做法，投资人申购基金成功后，基金注册登记人在（）日为投资人登记权益，投资人在（）日为（含该日）后有权赎回该部分基金份额。

A.T+3,T+7

B.T+2,T+3

C.T+1，T+2

D.T，T+1

【答案】：C5、衍生金融工具不包括（）。

A.远期合约

B.期权合约

C.金融债券

D.互换协议

【答案】：C6、普通合伙企业的协议未约定收益分配比例，如果协商不成且无法确定实缴出资比例的，其收益分配的原则是（）。

A.申请人民法院裁定收益分配比例

B.按各合伙人实际出资比例分配收益

C.按各合伙人对合伙企业的贡献大小分配收益

D.由各合伙人平均分配收益

【答案】：D7、基金管理人应当自收到准予注册文件之日起（）内进行基金募集。

A.2个月

B.3个月

C.6个月

D.10个月

【答案】：C8、（）和（）独立于其他部门，对内部控制制度的执行情况实行严格检查和反馈。

A.公司督察长；独立董事

B.公司督察长；内部监察稽核部门

C.独立董事；内部监察稽核部门

D.理事长；内部监察稽核部门

【答案】：B9、托管人委托负责境外资产托管业务的境外资产托管人应符合的条件有（）。

A.在中国大陆设立，受当地政府、金融或证券监管机构的监管

B.最近两个会计年度实收资本不少于1O亿美元或等值货币，或托管资产规模不少于1000亿美元或等值货币

C.有足够的熟悉境外托管业务的专职人员

D.最近1年没有受到监管机构的重大处罚，没有重大事项正在接受司法部门、监管机构的立案调查

【答案】：C10、根据《国家税务总局关于实施创业投资企业所得税优惠问题的通知》，创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业2年以上的，可以按照其（）在股权持有满2年的当年抵扣其应纳税所得税。

A.投资额的60%

B.利润额的50%

C.投资额的70%

D.利润额的70%

【答案】：C11、（）报送基金管理公司或基金代销机构主要办公场所所在地证监局。

A.口头

B.传真

C.电子文档

D.书面报告

【答案】：D12、证券投资基金销售业务信息管理平台是指基金销售机构使用的与基金销售业务相关的信息系统，其主要包括（）。

A.前台业务系统

B.后台管理系统

C.应用系统的支持系统

D.以上都是

【答案】：D13、（2017年真题）下列属于企业运行中面临的问题的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D14、交货人用交易所认可的替代品代替标准品进行实物交割时，收货人（）。

A.可以拒收

B.不能拒收

C.不能接受

D.视具体情况而定

【答案】：B15、(2016年)以下关于债券分类的说法错误的是（）。

A.根据债券发行者分为政府债券、企业债券、金融债券等

B.根据投资者的不同将债券分为高风险债券和低风险债券等

C.根据债券信用等级分为低等级债券、高等级债券等

D.根据债券到期日分为短期债券、长期债券等

【答案】：B16、以下不属于业务尽职调查的范围是（）。

A.税收及政府优惠政策

B.客户、供应商和竟争对手

C.业务内容，企业基本情况

D.历史沿革

【答案】：A17、基金份额持有人的权利有（）。

A.决定基金扩募或者延长基金合同期限

B.转让或赎回基金份额

C.决定更换基金管理人、基金托管人

D.决定调整基金管理人、基金托管人的报酬标准

【答案】：B18、下列选项不属于客户服务流程的是（）。

A.受理投诉

B.投资跟踪与评价

C.服务宣传与推介

D.介绍基金基础知识

【答案】：D19、预计A公司要求每年支付股息5元，该企业对股票的资本化率为5%，国债利率为2.5%，如采用股利贴息模型，该股票的价值为（）

A.95

B.200

C.150

D.100

【答案】：D20、房地产投资信托基金的主要收益来自()。

A.固定比例的管理费

B.佣金

C.租金收入

D.稳定的股息和证券价格增值

【答案】：D21、统一公债是一种（）到期日的特殊债券。

A.约定

B.统一

C.固定

D.没有

【答案】：D22、（）是指承销商在发行期内将承销的债券向其他结算成员（和分销认购人）进行承销额度的过户。

A.分销业务

B.现劵业务

C.质押式回购业务

D.买断式回购业务

【答案】：A23、中国证监会工作人员应当承担的法律义务是()。

A.利用职务牟取暴利

B.玩忽职守、滥用职权、徇私舞弊或者利用职务上的便利索取财务

C.公正廉明，接受监督

D.接受他人帮助

【答案】：C24、在目前的法规下，开放式债券基金的杠杆率上限为（），封闭式债券基金的杠杆率上限为（）。

A.100%；200%

B.140%；100%

C.140%；200%

D.100%；140%

【答案】：C25、发起式基金是指基金管理人在募集基金时，使用公司股东资金、公司固有资金、公司高级管理人员或者基金经理等人员资金认购基金的金额不少于（）万元人民币，且持有期限不少于（）年

A.1000；2

B.3000；2

C.1000；3

D.3000；5

【答案】：C26、下列（）不是合格投资者。

A.金融资产不低于300万元的个人

B.净资产不低于500万元的机构

C.最近三年个人年均收入不低于50万元的个人

D.净资产不低于1000万元的机构

【答案】：B27、在基金运作中，（）等重要职能多半由基金管理人或基金管理人选定的其他服务机构承担。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：C28、下列各项不属于金融期货交易制度的是（）。

A.盯市制度

B.连续交易制度

C.对冲平仓制度

D.保证金制度

【答案】：B29、以下选项中，不属于托管协议的重要信息的是（）

A.基金发售、交易、申购、赎回的程序、时间地点和费用

B.托管人账户的开立

C.估值差错的处理流程

D.管理人和托管人之间的相互监督和核查

【答案】：A30、不同组织形式基金的所得税缴纳都包含三个环节，即（），各种组织气式的税负差异主要集中在后面两个环节。

A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】：B31、当基金份额净值计价错误率达到或超过基金资产净值的（）时，基金管理公司应及时向监管机构报告。当计价错误率达到（）时，基金管理公司应当公告并报监管机构备案。

A.0.25%；0.5%

B.0.25%；0.3%

C.0.5%；0.25%

D.0.3%；0.25%

【答案】：A32、下列属于基金托管协议包含的重要信息的是()

A.基金持有人大会的召集、议事及表决的程序和规则

B.基金份额持有人可申请赎回持有的基金份额

C.基金管理人和托管人之间的互相监督和核查

D.基金托管人和基金投资者之间的互相监督和核查

【答案】：C33、关于基金托管费计提标准，以下说法不正确的是（）。

A.通常基金规模越大，基金托管费率越高

B.基金托管费收取的比例与基金规模、基金类型有一定关系

C.目前我国封闭式基金按照0.25%的比例计提

D.开放式基金根据基金合约的规定比例计提，通常低于0.25%

【答案】：A34、指数ETF具有（）等特点，近年来规模增长迅速。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D35、中国证券登记结算有限责任公司（）以下简称中登）将确认的基金份额登记至投资者账户后，需要把确认后的申购赎回信息发送至相关机构，需由中登直接发送申购赎回信息的机构不包括（）

A.基金托管人

B.代销机构总部

C.基金管理人

D.代销机构网点

【答案】：D36、深圳证券交易所对LOF交易实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为（），自上市首日起执行。

A.0.1

B.0.12

C.0.05

D.0.15

【答案】：A37、基金运行期间，基金管理人应当及时向基金业协会报告所发生的重大事项包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】：A38、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数，如果期末未分配利润的未实现部分为（），则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润的已实现部分。

A.零

B.负数

C.正数

D.以上选项都不对

【答案】：C39、以下选项中不属于沪港通下的港股通标的的是（）。

A.新增恒生综合小型股指数的成分股

B.恒生综合大型股指数成份股

C.恒生综合中型股指数成份股

D.同时在上交所、港交所上市的A+H股公司股票

【答案】：A40、下列哪项不是建立合格投资者制度的必要性（）。

A.基金管理人居于信息优势地位

B.基金投资者通处于信息优势地位

C.存在较为严重的信息不对称

D.非公开方式募集时，无法通过公开披露信息机制约束基金管理人

【答案】：B41、（2017年真题）下列选项中，不属于基金管理人内部控制目标的是（）。

A.确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时

B.防范和化解经营风险，提高经营管理效率，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整

C.为基金持有人创造长期超过行业平均水平的收益

D.保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则

【答案】：C42、国内外的私募股权投资机构类型不包括（）。

A.专业化的私募投资基金

B.具有政府背景的投资基金

C.大型企业的投资基金部门

D.小型企业的投资基金部门

【答案】：D43、某企业注册资本为100万元，经与某股权投资基金协商，约定投资前估值约800万元，由该基金以溢价增资的方式，向公司投资200万元，取得增资完成后公司20%的股权，那么该款项中，（）万元将计入注册资本部分。

A.100

B.25

C.200

D.20

【答案】：B44、股票型分级基金份额为（）。

A.母基金份额

B.A类子份额

C.B类子份额

D.以上都是

【答案】：D45、采用相对估值法，相关估值步骤表述错误的是（）。

A.选取可比公司

B.计算可比公司的估值倍数

C.计算适用于目标公司的可比倍数

D.将参照企业的估值乘数，适用于目标企业，计算目标企业估值

【答案】：D46、（）根据登记股权投资基金管理人和备案股权投资基金的合规情况、诚信情况、规模和风险状况等进行分类公示，并建立（）。

A.中国证券投资基金业协会；黑名单制度

B.中国证监会；黑名单制度

C.中国证券投资基金业协会；白名单制度

D.中国证券业协会；白名单制度

【答案】：A47、下列关于可转换债券的说法，错误的是（）。

A.可转换债券赋予了投资人在股票上涨到一定价格的条件下转换为发行人普通股票的权益

B.可转换债券赋予投资人一个保底收入

C.可转换债券是混合债券

D.在一段时间后，持有者必须按约定的转换价格将公司债券转换为普通股股票

【答案】：D48、目前我国LOF业务能在（）进行办理。

A.上海证券交易所

B.深圳证券交易所

C.区域性股权投资市场

D.全国性期货交易所

【答案】：B49、下列不属于基金产品风险评价依据的是（）。

A.基金招募说明书所明示的投资方向、投资范围和投资比例

B.基金的历史规模和持仓比例

C.基金的过往业绩及基金净值的历史波动程度

D.基金3个月内来有无违规行为发生

【答案】：D50、基金代销机构使用基金宣传推介材料时有违规情形的，将视违规程度由（）依法采取行政监管或行政处罚措施。

A.基金业协会或财政部

B.中央银行或证监会

C.中国证监会或地方证监局

D.中国证监会或基金业协会

【答案】：C51、(2017年)根据《中华人民共和国证券投资基金法》关于基金服务机构类型、资格及责任的规定，下列属于基金服务机构的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】：A52、关于基金托管人的职责，说法错误的是（）。

A.安全保管基金财产

B.按照规定监督基金管理人的投资运作

C.按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户

D.编制基金财务会计报告、中期和年度基金报告

【答案】：D53、下列对于货币市场工具的表述错误的是()

A.流动性高

B.主要由机构投资者参与

C.期限一般在一年以内

D.保本保收益

【答案】：D54、以下属于期货合约的要素的是（）。

A.交易时间

B.每日价格最大波动限制

C.交易单位

D.以上三项均是

【答案】：D55、关于ETF的交易规则，不正确的是（）。

A.上市首日的开盘参考价为前一工作日的基金份额净值

B.实行涨跌幅限制；涨跌幅设置为10%

C.买入申报是为100份及其整数倍,不足100份的不可以卖出

D.基金申报价最小变动单位为0.001元

【答案】：C56、（2020年真题）股权投资基金出于企业未来实际业绩与业绩目标可能出现的偏高,会在投资协议中设置（）以提高企业估值的确定性。

A.反摊薄条款

B.保护性条款

C.估值调整条款

D.优先认购权条款

【答案】：C57、以下不属于影响到期收益率的影响因素的是（）。

A.再投资收益率

B.利率期限结构

C.债券市场价格

D.计息方式

【答案】：B58、内部控制描述不正确的一项（）

A.基金管理人的内部控制要求部门设置体现权责明确、相互制约的原则

B.建立不完善的信息披露制度

C.建立完善岗位责任制度和科学

D.建立严格的信息技术系统管理制度

【答案】：B59、基金销售机构在基金销售活动中，不得有的行为不包括（）。

A.采取抽奖方式销售基金

B.压低基金收费水平

C.擅自变更收费标准

D.充分的风险提示

【答案】：D60、某股权投资基金运行时，发生（）时，该基金管理人应当在5个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。

A.基金托管人有重大负面新闻

B.基金投资的某一项目公司发生亏损

C.基金管理人变更

D.基金净值发生变化

【答案】：C61、下列说法正确的是（）。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D62、公司各机构、部门、岗位职责保持相对独立，公司基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离，这体现的是基金管理公司内部控制的（）。

A.健全性原则

B.有效性原则

C.独立性原则

D.相互制约原则

【答案】：C63、信托公司设立集合资金信托计划，下列说法错误的是（）

A.委托人为合格投资者

B.单个信托计划的自然人人数不得超过50人，但单笔委托金额在300万元以上的自然人投资者和合格的机构投资者数量不受限制

C.信托期限不少于2年

D.信托受益权划分为等额份额的信托单位

【答案】：C64、（2016年真题）封闭式基金交易报价最小变动单位是（）元人民币。

A.0.0001

B.0.001

C.0.01

D.0.1

【答案】：B65、各国政府对私募类股权投资基金的监管方式为（）。

A.有限监管

B.行业自律

C.政府监管

D.全面监管

【答案】：A66、就全球而言，进入（）世纪以后，世界基金业的规模继续膨胀。

A.19

B.20

C.21

D.18

【答案】：C67、投资期限越长，则投资者对()的要求越低。

A.利率

B.收益

C.期限

D.流动性

【答案】：D68、根据有关规定，开放式基金的募集自份额发售之日起计算不得超过（）个月。

A.6

B.3

C.2

D.1

【答案】：B69、股权投资基金运行期间，如发生相关重大事项的，基金管理人应该在5个工作日内向中国证券投资基金业协会报告，前述重大事项包含（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：B70、从事私募基金募集业务的人员应当参加（）。

A.后续职业培训

B.行为规范培训

C.后续执业培训

D.职业技能培训

【答案】：C71、管理层在经营管理中，应遵守的原则不包括（）。

A.展现良好的职业操守

B.区别对待股东和客户

C.维护公司的独立性和完整性

D.完善内部控制制度和流程

【答案】：B72、(2017年)下列行为中，不符合基金从业人员职业道德中诚实守信要求的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

【答案】：A73、从基金公司经营管理的角度看，采取伞型结构比单一结构具有的优势不包括（）。

A.简化管理

B.降低成本

C.强大的扩张功能

D.效率高

【答案】：D74、银行间债券市场的债券结算和交收方式中，对交易双方而言，结算效率较高，结算本金风险较小的是（）

A.实施净额结算

B.批量全额结算

C.批量净额结算

D.实时全额结算

【答案】：D75、(2016年)以下关于全国中小企业股份转让系统的交易机制和规则的描述中，错误的是（）。

A.投资者直接交易

B.分级结算原则

C.以机构投资者为主，合格的自然人也可以投资

D.设定股份交易最低限额

【答案】：A76、基金管理人职责终止的，基金份额持有人大会应当在（）个月内选任新基金托管人。

A.3

B.12

C.6

D.24

【答案】：C77、假设今天发行一年期债券，面值100元人民币，票面利率为4.25%，每年付息一次，如果到期收益率为4%，则债券价格为（）。

A.100.80元

B.100.50元

C.96.15元

D.100.24元

【答案】：D78、下列关于股票基金的表述，不正确的是（）。

A.与其他类型的基金相比，股票基金的风险较高，预期收益也较高

B.长期来看，股票基金提供了应对通货膨胀的有效手段

C.股票基金能给投资者带来稳定收入

D.股票基金以追求长期的资本增值为目标

【答案】：C79、（2021年真题）对于私募基金从业人员，以下违反“忠诚尽责”这一职业道德规范的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】：B80、新三板股票的转让方式主要包括做市转让和()

A.协议转让

B.竞价转让

C.私下转让

D.直接转让

【答案】：A81、符合（）的投资者投资股权投资基金的，不再穿透核查最终投资者是否为合格投资者和合并计算投资者人数。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：C82、基金托管人对基金管理人的投资运作进行监督的内容不包括（）。

A.投资对象

B.投资范围

C.投资风险

D.禁止投资行为

【答案】：C83、投资政策说明书的内容不包括（）。

A.确定收益

B.业绩比较基准

C.投资目标

D.投资决策流程

【答案】：A84、某企业本年度预期经营利润为3000万元，在与某股权投资基金谈判后，双方同意按照该预期的15倍市盈率作为融资前估值，由该基金向该企业投资5000万元。投资完成后，该基金所占股份比例为（）。

A.15%

B.11%

C.10%

D.20%

【答案】：B85、利润和现金流均为负数，未来回报很高，但存在高度不确定性的早期项目一般采用的估值方法是（）。

A.折现现金流估值法

B.企业价值/息税折旧摊销前利润倍数法

C.退出时股权价值/目标回报倍数倒推法

D.创业投资估值法

【答案】：D86、基金监管的基本原则有（）。

A.Ⅰ.Ⅱ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：D87、以下关于清算退出的说法，正确的是（）。

A.清算退出是指股权投资基金通过被投资企业清算实现退出，主要针对投资项目未获得成功的一种退出方式

B.通常由被投资企业大股东或创始股东出资购买股权投资基金持有的企业股份，从而使股权投资基金实现退出的行为

C.清算退出是指股权投资基金通过投资企业清算实现退出，主要针对投资项目未获得成功的一种退出方式

D.清算退出是指股权投资基金通过投资企业清算实现退出，主要针对投资项目获得成功的一种退出方式

【答案】：A88、股权投资基金的募集是指股权投资基金管理人或者受其委托的募集服务机构向（）募集资金用于设立股权投资基金的行为。

A.投资者

B.基金托管人

C.基金销售机构

D.基金监管机构

【答案】：A89、全面性原则是管理人内部控制的原则之一，下列说法正确的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：B90、对于私募股权基金管理者而言，J曲线意味着（），尽快达到投资者所希望的收益回报。

A.需要尽量缩短该曲线

B.需要尽量增长该曲线

C.加长投资期限

D.增加投资收益

【答案】：A91、股权投资基金募集所需主要资料包括（）。

A.私募备忘录、募集推介资料、（反向）尽职调査资料、基金条款书

B.私募备忘录、募集推介资料、（反向）尽职调査资料、基金合同

C.基金合同、募集推介资料、（反向）尽职调査资料、基金条款书

D.私募备忘录、募集推介资料、基金合同、基金条款书

【答案】：A92、(2016年)（）是在基金管理人确定相关业务基础上，对业务的性质、种类以及相关的管理规定和操作流程及要求进行明确的说明，是业务人员上岗操作的指南。

A.基本管理制度

B.部门规章

C.业务操作手册

D.内控大纲

【答案】：C93、ETF基金管理人（）会根据基金资产净值、投资组合以及标的指数的成分股股票情况，公布证券申购赎回清单。

A.每一交易日开市前

B.每一交易日开市后

C.每一交易日闭市前

D.每一交易日闭市后

【答案】：A94、合规风险不能简单视同于（）。

A.操作风险

B.道德风险

C.声誉风险

D.以上都是

【答案】：D95、不收取销售服务费的，对持有持续期少于3个月的投资人收取不低于()的赎回费，并将上述赎回费总额的()计入基金财产。

A.0.5%;75%

B.0.75%;50%

C.0.5%;50%

D.0.75%;75%

【答案】：A96、合格境外机构投资者应自投资额度获批之日起多长时间内汇入投资本金？（）

A.1年

B.6个月

C.3个月

D.1个月

【答案】：B97、为了进一步保障基金信息质量，法规规定基金年度报告应经（）以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

A.1/3

B.1/2

C.2/3

D.3/5

【答案】：C98、基金信息披露内容主要有下列事项（）。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D99、关于资产管理的本质，下列说法错误的是（）

A.一切资产管理活动都要求风险与收益相匹配

B.管理人必须坚持“卖者有责"

C.投资人必须做到“买者自负”

D.投资人需要选择投资收益高的产品

【答案】：D100、（2020年真题）A公募基金管理公司拟对旗下的定期开放混合型C基金进行转型，拟将C基金变更为一只开放式FOF（基金中基金），其中涉及转型后产品要素的设计以及召集基金份额持有人大会等工作。

A.该次基金份额持有人大会审议事项需经参加大会的基金份额持有人所持表决权的1/2方同意方能通过

B.该次基金份额持有人大会可以采取通信方式

C.A公司应至少提前60日公告本次基金份额持有人大会审议事项

D.该次基金份额持有人大会应有至少代表2/3份额的持有人参加方可召开

【答案】：B101、关于股权投资协议中的竞业禁止条款，表述错误的是()。

A.目标公司高管不得在离职后一段时期内加入与本公司有竞争关系的公司

B.目标公司不得进入协议约定的竞争性行业

C.目标公司关键员工不得兼职与本公司业务有竞争的职位

D.目的是为了保证目标公司的利益不受损害，从而保障投资人的利益

【答案】：B102、在股权投资基金管理人开展资产管理业务时，引入基金托管人是为了引入独立的第三方机构，加强对基金财产运作的监督，以利于更好的保障（）。

A.基金普通合伙人的权益

B.基金投资者的权益

C.基金有限合伙人的权益

D.基金管理人的权益

【答案】：B103、契约型基金依据（）之间签署的基金合同成立。

A.基金管理人、基金托管人

B.基金管理人、基金投资者

C.基金托管人、基金投资者

D.基金投资者、基金持有者

【答案】：A104、股权投资基金投资后阶段常用的监控指标有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】：C105、关于基金组织形式，投资者可通过（）对基金重大事项或重大投资进行决策。

A.设置有合伙人会议的合伙型基金

B.由基金管理人受托管理的信托（契约）型基金

C.设置有股东大会（股东会）的公司型基金

D.设置有投资咨询委员会的合伙型基金

【答案】：C106、不同组织形式基金的所得税缴纳都包含三个环节，即（），各种组织气式的税负差异主要集中在后面两个环节。

A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】：B107、关于保证金交易业务，以下表述错误的是（）

A.证券可以用来冲抵保证金

B.融券业务不能放大投资收益和损失

C.融券卖出股票表明投资者认为股票价格会下跌

D.保证金交易让投资者进行超过自己可支付范围的交易

【答案】：B108、基金宣传推介材料必须真实、准确，制作宣传材科的机构应对其内容负责。关于证券投资基金宣传推介材料的内容，以下表述错误的是（）。

A.基金宣传材料不能预测任何基金投资业绩

B.基金投资有风险,购买基金须谨慎

C.在产品申购期购买的避险策略基金，本金是安全的

D.货币市场基金不等同于银行存款

【答案】：C109、以下关于我国股权投资基金的募集方式和投向描述正确的是（）。

A.募集方式为非公开募集，或基金投向主要为非公开交易的私人股权，二者满足其一即可

B.募集方式可公开募集或非公开募集，基金投向可主要为非公开交易的私人股权或公开市场交易的股权

C.募集方式仅可非公开募集，基金投向主要为非公开交易的私人股权

D.募集方式可公开募集或非公开募集，基金投向主要为非公开交易的私人股权即可

【答案】：C110、关于交易型开放式指数基金（ETF），以下说法不正确的是（）。

A.以某一选定的指数所包含的成分证券为投资对象

B.本质上是一种指数基金

C.可以进行套利交易

D.由于套利机制的存在，ETF会出现折价或溢价交易

【答案】：D111、某基金经理依据夏普比率的计算结果，认为A证券组合的表现优于B证券组合，该基金经理主要依据的是（）

A.全过程指标

B.事中指标

C.事前指标

D.事后指标

【答案】：D112、股权投资基金向目标公司投资后，其他收购方购买股权投资基金所持目标公司的全部或部分股权，使股权投资基金实现退出的退出方式是（）。

A.股权回购

B.协议转让

C.并购退出

D.做市转让

【答案】：C113、关于估值方法中的清算价值法，表述错误的是（）。

A.清算包括破产清算和解散清算

B.在使用清算价值法估值时，通常采用较低的折扣率

C.清算价值法中需要考虑变现价值

D.清算价值法在企业可持续经营的情况下较少使用

【答案】：D114、制定和实施行业自律规则，监督、检查会员及其从业人员的执业行为，对违反自律规则和协会章程的，按照规定给予纪律处分属于（）的职责。

A.证券业协会

B.基金业协会

C.中国证监会

D.中国银保监会

【答案】：B115、（）同时考虑"税盾效应"和"破产成本〃，认为最佳资本结构存在且应该是负债和所有者权益之间的一个均衡点。

A.有税MM理论

B.无税MM理论

C.代理理论

D.权衡理论

【答案】：D116、依据法律形式来界定，目前我国的证券投资基金（）

A.都是契约型基金

B.都是公司型基金

C.大部分为公司型基金

D.大部分为契约型基金

【答案】：A117、在投资协议条款中，优先购买权条款是保护老股东的某种特权，这种特权在于优先参与公司的（）

A.后续股权融资

B.对外并购

C.经营管理

D.产品采购

【答案】：A118、投资者的风险容忍度取决于（）。

A.投资期限

B.流动性

C.投资政策

D.风险承受能力和意愿

【答案】：D119、下列关于基金销售机构所使用的基金产品风险评价方法，表述错误的是（）。

A.不得向投资人公开

B.基金产品风险评价的结果应定期更新

C.过往的评价结果应作为历史记录保存

D.基金产品的风险评价可以由基金销售机构的特定部门完成

【答案】：A120、（2017年真题）关于基金从业人员守法合规职业道德规范的含义，下列表述错误的是（）。

A.守法合规是基金从业人员职业道德的最为基础的要求

B.守法合规的目的是避免基金从业人员自己实施或参与违法违规行为，或者为他人违法违规行为提供帮助

C.守法合规调整的是基金从业人员、基金行业及基金监管之间的关系

D.守法合规强调的是基金从业人员遵守法律法规，不包括其所属机构的管理规范

【答案】：D121、股权投资基金应在《风险揭示书》中作为特殊风险进行特别揭示的事项有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ

【答案】：C122、（2017年真题）创业投资基金通过注资的形式对（）的增量股权进行投资，从而为企业提供发展所需的资金。

A.未上市成长企业

B.已上市成长企业

C.未上市成熟企业

D.未上市小企业

【答案】：A123、（）是最大的大宗商品管理公司

A.贝莱德

B.高盛公司

C.麦格理集团

D.世邦魏里仕全球投资集团

【答案】：A124、对从业人员来说，下列做法不符合诚实守信要求的是（）。

A.不欺诈客户

B.坚持诚信的无条件性原则

C.自觉抵制内幕交易和操纵市场的行为

D.与同行进行正当竞争

【答案】：B125、（2021年真题）A是具有基金销售业务资格的商业银行，B是A银行控股的公募基金管理公司，在A与B建立销售合同关系之前，以下做法正确的是（）。

A.A不必对B进行审慎调查，B应当对A进行审慎调查

B.A不必对B进行审慎调查，B也不必对A进行审慎调查

C.A应当对B进行审慎调查，B也不必对A进行审慎调查

D.A与B应当相互进行审慎调查

【答案】：D126、下列有关另类投资的说法中，正确的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D127、开放式基金所特有的风险是（）。

A.合规风险

B.巨额赎回风险

C.技术风险

D.基金自身的管理风险

【答案】：B128、(2016年)下列关于货币市场的说法错误的是（）。

A.货币市场进入门槛通常很高

B.货币市场属于场外交易市场

C.货币市场基金的投资门槛很高

D.买卖双方通过电话或电子交易系统以协商价格完成

【答案】：C129、新登记的股权投资基金管理人在办结登记手续之日起（）内仍未备案首只私募基金产品的，中国证券投资基金业协会将注销该基金管理人登记。

A.1个月

B.3个月

C.6个月

D.一年

【答案】：C130、（2019年真题）中国证监会可采取的行政处罚措施不包括（）。

A.没收违法所得

B.罚款

C.撤销基金从业资格

D.出具纪律处分决定书

【答案】：D131、关于常用的VAR估算方法—历史模拟法，下列表述正确的是（）。

A.历史模拟法事先确定风险因子收益或概率分布，利用历史数据对未来方向进行估算

B.历史模拟法可以根据历史样本分布求出风险价值，组合收益的数据可以利用组合中投资工具收益的历史数据求得

C.历史模拟法通过风险因子的概率分布模型，继而重复模拟风险因子变动的过程

D.历史模拟法假设风险因子收益率服从某特定类型的概率分布，依据历史数据计算出风险因子收益率分布的参数值

【答案】：B132、关于基金管理人风险管理的内容，下列说法不正确的是（）。

A.风险评估可以采用定性和定量相结合的方法

B.基金管理人应对每一个重要的风险进行评价

C.行为监控主要监控基金管理人经理层的活动

D.基金管理人的内部环境是其他所有风险管理要素的基础

【答案】：C133、(2016年)以下关于基金从业人员审慎开展执业活动基本要求的说法错误的是（）。

A.基金从业人员应该牢固树立风险控制意识，强化投资风险管理，提高风险管理水平

B.基金从业人员应该合理分析、判断影响投资分析、建议或行动的重要因素

C.基金从业人员应当区分投资分析和建议演示中的事实和假设

D.基金从业人员应当记载和保留所有记录，以支持投资分析、建议、行动等相关事项

【答案】：D134、（2018年真题）使用账面价值法评估目标公司价值时，通常不需要进行专项关注的是（）。

A.财务费用合理性

B.应收账款可能的坏账损失

C.有价证券的市场价值

D.尚未核定的税金

【答案】：A135、房地产权益基金通常以（）形式发行，定期开放申购和赎回。

A.封闭式基金

B.开放式基金

C.公司型基金

D.ETF

【答案】：B136、下列可以作为有限合伙企业普通合伙人的是()

A.国有企业

B.公益性事业单位

C.上市公司

D.自然人

【答案】：D137、及时性原则要求以最快的速度公开信息，体现在基金管理人应在法定期限内披露基金招募说明书、定期报告等文件，在重大事件发生之日起（）日内披露临时报告。

A.1

B.2

C.3

D.5

【答案】：B138、基金管理人的基金宣传推介材料，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书，并自向公众分发或者发布之日起（）个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。

A.1

B.3

C.5

D.10

【答案】：C139、（）被认为是私募股权投资退出的最佳渠道。+A20?

A.首次公开上市

B.二次出售

C.借壳上市

D.管理层回购

【答案】：A140、（2018年真题）关于大宗交易，以下说法正确的是（）

A.不会对竞价交易的股票价格形成巨大冲刺，有利于市场稳定

B.交易费用相对集中竞价交易要高

C.定价由交易双方确定，没有竞价交易灵活

D.没有规定最低限额

【答案】：A141、投资者只需阅读招募说明书摘要信息，就可以了解到近()来与基金募集相关的最新信息。

A.3个月

B.6个月

C.12个月

D.24个月

【答案】：B142、基金投资者关系管理的意义包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：B143、非公开募集基金应当向合格投资者募集，以下选项中不属于合格投资者规定特征的是()。

A.达到规定资产规模或者收入水平

B.具备相应的风险识别能力和风险承担能力

C.具有投资公开募集基金的投资经历

D.投资单只私募基金的金额不低于规定限额

【答案】：C144、（2021年真题）关于当然合格投资者认定的表述，可能存在错误的是（）

A.社会保障基金被视为当然合格投资者

B.慈善基金等社会公益基金被视为当然合格投资者

C.A公司为职工设立的企业年金被视为当然合格投资者

D.具有十年以上国内投资经验、净资产超过1000万元的投资机构被视为当然合格投资者

【答案】：D145、(2017年)下列属于信息披露作用的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：B146、（）年年底，银行间市场交易商协会宣布正式启动短期融资券业务，进一步丰富了短期融资券的期限结构。

A.2008

B.2009

C.2010

D.2011

【答案】：C147、下列不属于股票的特征的是（）。

A.收益性

B.永久性

C.风险性

D.真实性

【答案】：D148、募集机构对投资者进行风险评估的结果的有效期不得超过（）年,?

A.5

B.2

C.1

D.3

【答案】：D149、(2016年)目前国际上各证券监管机构、交易所、会计师事务所和金融服务与信息供应商等已采用或准备采用（）标准和技术。

A.QDII

B.XBRL

C.RQDII

D.ETF

【答案】：B150、基金管理人的合规管理旨在构造公司监督系统，对公司的决策系统、执行系统进行（）的合规监控，监督的对象覆盖公司经营管理的全部内容。

A.全程、动态

B.重点、动态

C.分阶段、动态

D.分阶段、静态

【答案】：A151、无需披露上市交易公告书的基金品种是（）

A.上市开放式基金

B.开放式基金

C.交易型开放式指数基金

D.封闭式基金

【答案】：B152、一般投资者难以获得股权投资基金的投资机会，因为大部分业绩出色的股权投资基金都会获得（）。

A.内部预订

B.超额认购

C.提前认购

D.内部认购

【答案】：B153、股权投资退出机制为股权投资基金提供了必要的（）

A.流动性、连续性、稳定性

B.安全性、及时性、非流动性

C.重要性、连续性、稳定性

D.流动性、及时性、稳定性

【答案】：A154、关于业务尽职调查，通常包括以下哪些内容?

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、V

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、V

C.Ⅰ、Ⅱ、V

D.Ⅱ、Ⅲ、V

【答案】：B155、在现实中，计算基金的持有区间收益率需要考虑的情况不包括（）。

A.基金可能包含多个不同的证券

B.每个证券发放红利或利息的时间都一样

C.基金的投资者在区间内会有申购和赎回

D.基金的投资者会带来更多的资金进出

【答案】：B156、下列对于基金销售渠道审慎调查的表述，正确的是（）。

A.基金管理人对基金代销机构的审慎调查

B.基金管理人和基金代销机构相互进行审慎调查

C.基金代销机构对基金管理人的审慎调查

D.以上说法都正确

【答案】：D157、公司型股权投资基金通常的设立步骤为（）

A.申请设立登记、股东名册确定、领取营业执照

B.申请设立登记、名称预先核准、领取营业执照

C.名称预先核准、领取营业执照、股东名册确定

D.名称预先核准、申请设立登记、领取营业执照

【答案】：D158、以下关于债券基金和基金区别的说法错误的是()。

A.单一债券随着到期日的临近，所承担的利率风险会上升

B.基金债券没有固定的到期日，所承担的利率风险将取决于所持有的证券的平均到期日

C.单一债券的信用风险比较集中

D.债券基金的平均到期日常常会相对固定

【答案】：A159、（2017年真题）基金销售人员就基金业绩进行宣传时，下列说法中，错误的是（）。

A.客观、全面、准确展示业绩

B.提供业绩信息的原始出处

C.说明基金的过往业绩是其未来表现的基础

D.说明同一基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对推介基金业绩的保证

【答案】：C160、关于基金监管原则，以下说法正确的是()

A.基金监管应遵循“公平／公信／公正”的三公原则

B.基金监管的首要目标是促进基金行业规模的壮大

C.根据适度监管原则，政府监管范围应当严格限定在基金市场失灵的领域

D.为了贯彻高效监管原则，政府监管必要时应当对基金机构的内部经营管理直接进行干预

【答案】：C161、(2017年)下列通过基金从业资格考试的人员，可以从事基金销售活动的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】：A162、（2021年真题）关于基金宣传推介材料的内容，以下表述合规的是（）。

A.A基金只募集一天，欲购从速

B.货币基金主要投资银行存款，基本没风险

C.A基金为保障持有人利益限定募集规模，不超过30亿元

D.A基金分红后，净值归一，申购良机

【答案】：B163、基金托管人主要履行的职责，不包括（）。

A.安全保管基金财产

B.按照规定开设基金资金账户

C.将托管资金与基金托管机构自有财产严格分开

D.定期编制并向基金投资者呈报基金的财务报告

【答案】：D164、下列关于合伙型股权投资基金的说法中，错误的是（）。

A.合伙型股权投资基金设立，应向工商管理机关办理注册登记手续，并向中国证券投资基金业协会备案

B.合伙型股权投资基金具有较强的人合性特征，新增合伙人需经全体合伙人一致同意（但合伙协议另有约定的除外），并订立入伙协议

C.合伙型股权投资基金可按照《中华人民共和国证券投资基金法》办理份额转让手续

D.合伙型股权投资基金解散，应当由清算人进行清算

【答案】：C165、（）属于基金公司的核心保密区域，执行最严格的保密要求。

A.研究部

B.投资部

C.交易部

D.投资决策委员会

【答案】：C166、基金管理人职责终止的，基金份额持有人大会应在（）内选任新的基金管理人。

A.3个月

B.6个月

C.六十日

D.三十日

【答案】：B167、基金业协会的职责不包括（）

A.制定和实施行业自律规则

B.制定行业执业标准和业务规范

C.提供会员服务

D.筹备召开会员代表大会

【答案】：D168、下列属于《基金中基金指引》规范的相关内容的有（）。

A.I、II、III、IV

B.I、III

C.II、IV

D.I、II、IV

【答案】：A169、内幕交易和操纵市场行为违反了证券市场的()原则。

A.公开、公平、公正

B.及时、客观、准确

C.高效、全面、及时

D.客观、全面、准确

【答案】：A170、（）是指公司运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果。

A.成本效益原则

B.有效性原则

C.独立性原则

D.相互制约原则

【答案】：A171、募集机构建立的用于评估的问卷的财务状况内容方面，其中个人投资者财务状况包括金融资产状况、最近（）年个人年均收入、收入中可用于金融投资的比例等信息。

A.2

B.5

C.1

D.3

【答案】：D172、关于私募基金的管理人登记和基金备案，下列说法正确的是（）。

A.目的在于防止滥用基金或者基金管理人的名义进行非法集资等违法活动

B.私募基金管理人完成登记后，即成为合法的持牌金融机构

C.在法律层面有效保证了私募基金管理人的资金实力和专业能力

D.有利于强化事中事后监督，打击以私募基金为名的各类非法集资活动

【答案】：A173、合伙型股权投资基金的参与主体主要包括（）。

A.基金投资人、有限合伙人及基金托管人

B.普通合伙人、有限合伙人及基金管理人

C.基金投资人及有限合伙人

D.普通合伙人、有限合伙人及基金托管人

【答案】：B174、按照另类投资产品类别来分析，全球另类投资管理百强企业的资产首要投资对象是（）。

A.房地产

B.私募股权投资

C.大宗商品

D.黄金投资

【答案】：A175、基金公司应设立独立于业务体系汇报路径的风险管理职能部门或岗位，其职责包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D176、在我国，基金托管人只能由依法设立并取得基金托管资格的（）担任。

A.证券公司

B.政策性银行

C.商业银行

D.信托公司

【答案】：C177、（2018年真题）下列各项中,属于股权投资基金托管人的职责是（）

A.对投资者进行反洗钱调查

B.在募集期间对激进投资者进行充分风险揭示

C.负责基金资产的投资运作

D.对募集资金进行资金监督

【答案】：D178、任何一家市场参与者在进行买断式回购交易时，单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的()%。

A.5

B.10

C.15

D.20

【答案】：D179、下列有关合伙型股权投资基金合伙人的份额转让的说法正确的是（）。

A.合伙人之间不需要办理份额转让手续

B.普通合伙人的份额转让需其他投资者过半数同意

C.在同等条件下，其他合伙人对合伙份额的转让具有优先购买权

D.合伙人向其他合伙人转让财产份额，会导致合伙人的增加

【答案】：C180、下列哪项不是ETF的特点（）。

A.独特的实物申购、赎回机制

B.主动操作的指数基金

C.实行一级市场与二级市场并存的交易制度

D.被动操作指数基金

【答案】：B181、未向社会公开宣传，在亲友或者单位内部针对特定对象吸收资金的，（）非法吸收或者变相吸收公众存款。

A.属于

B.不属于

C.视情况而定

D.部分属于

【答案】：B182、（2017年真题）下列关于股权投资基金募集行为的表述中，错误的是（）。

A.合格投资者与多名亲友、邻居及同事签订委托投资协议，汇集资金向募集机构购买股权投资基金并事后收取1％管理费

B.合格投资者向亲友借款获得资金，为自己购买股权投资基金

C.合格投资者向小额贷款公司借款获得资金，为自己购买股权投资基金

D.合格投资者向银行贷款获得资金，为自己购买股权投资基金

【答案】：A183、根据中国证监会对基金的分类标准，下列说法不正确的是（）。

A.基金资产50%以上投资于股票的为股票基金

B.基金资产80%以上投资于股票的为股票基金

C.基金资产80%以上投资于债券的为债券基金

D.基金资产仅投资于货币市场工具的为货币市场基金

【答案】：A184、假设某基金在2014年12月3日的单位净值为1.3425元，2015年6月1日的单位净值为1.7464元。期间该基金曾于2015年2月28日每份额派发红利0.358元。该基金2015年2月27日（除息日前一天）的单位净值为1.6473元，则该基金在这段时间内的时间加权收益率为（）。

A.35.47%

B.40.87%

C.55.64%

D.66.21%

【答案】：D185、关于证券投资基金的特点，下列表述错误的有（）。

A.有利于降低投资成本

B.由基金管理人和托管人共同投资运作基金资产，有利于保证基金资产安全

C.有利于发挥资金规模优势

D.投资人可以享受到专业化的投资管理服务

【答案】：B186、反摊薄条款的目的是确保不会因公司以（）的发行价进行新一轮融资而导致投资人的股权被（）从而投资被贬值。

A.更低；转化

B.更低；稀释

C.更高；转化

D.更高；稀释

【答案】：B187、基金募集机构在向普通投资者销售最高风险等级（R5）的基金产品或者服务时，应向其完整揭示的事项不包括（）。

A.基金产品或者服务的详细信息、重点特性和风险

B.基金产品或者服务的主要费用、费率及重要权利、信息披露内容、方式及频率

C.普通投资者的获利情况

D.普通投资者投诉方式及纠纷解决安排

【答案】：C188、（）有权对基金销售适用性的执行情况进行自律管理。

A.证券业协会

B.中国证监会及其派出机构

C.基金业协会

D.监控中心

【答案】：C189、没有到期期限，无须归还股本，可获得固定股息，但一般情况不得享有表决权的证券是（）。

A.权证

B.存托凭证

C.普通股

D.优先股

【答案】：D190、下列选项中，（）不是基金产品风险评价应考虑的因素。

A.基金招募说明书所明示的投资方向、投资范围和投资比例

B.权威人士发表的基金业绩预测

C.基金成立以来有无违规行为发生

D.基金的历史规模和持仓比例

【答案】：B191、当前，我国的开放式基金已经构建起了一条包括（）等在内的风险从低到高的产品线，以满足不同风险偏好客户的需求。

A.债券基金、货币市场基金、混合基金、股票基金

B.货币市场基金、债券基金、混合基金、股票基金

C.债券基金、货币市场基金、股票基金、混合基金

D.货币市场基金、债券基金、股票基金、混合基金

【答案】：B192、中国证监会对公募基金管理人出现重大风险的，采取下列（）监管措施。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D193、2014年8月生效的《公开募集证券投资基金运作管理办法》中规定，()以上的基金资产投资于其他基金份额的，为基金中的基金。

A.50%

B.60%

C.80%

D.100%

【答案】：C194、关于基金监管，以下表述正确的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：C195、下述选项中。不符合股权投资基金的合格投资者认定标准的是（）。

A.依法设立的上海某慈善基金

B.持有市值350万元股票的某工厂流水线员工

C.持有价值500万元房产的无收入的大学在校学生

D.社会保障基金

【答案】：C196、当经济周期处于收缩期时,财政政策和货币政策的组合搭配方式中最不利于熨平”经济周期波动是()

A.扩张性财政政策、扩张性货币政策

B.紧缩性财政政策、紧缩性货币政策

C.扩张性财政政策、紧缩性货币政策

D.缩性财政政策、扩张性货币政策

【答案】：B197、某资产管理公司拟开展营销活动，销售其管理的私募基金产品，以下行为不合规的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、IV

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、

C.Ⅰ、Ⅲ、

D.Ⅰ、Ⅲ、IV

【答案】：A198、主动收益的计算公式为()。

A.主动收益=证券组合的真实收益+基准组合的收益

B.主动收益=证券组合的真实收益-基准组合的收益

C.主动收益=证券组合的真实收益基准组合的收益

D.主动收益=证券组合的真实收益基准组合的收益

【答案】：B199、以下关于另类投资的优势与局限性的说法，错误的是（）。

A.缺乏监管、信息透明度低

B.风险可以降到趋近于零

C.流动性较差，杠杆率偏高

D.估值难度大，难以对资产价值进行准确评估

【答案】：B200、下列不属于股利贴现模型的是()。

A.零增长模型

B.不变增长模型

C.多元增长模型

D.超额收益贴现模型

【答案】：D201、目前我国股权投资基金的募集（）。

A.只能私募

B.可以私募，也可以公募

C.只能公募

D.根据具体投资对象确定

【答案】：A202、基金管理公司制定的内部控制制度应当遵循的基本原则不包括()。

A.合法、合规性原则

B.全面性原则

C.审慎性原则

D.健全性原则

【答案】：D203、《证券投资基金销售管理办法》作出规定，要求基金销售机构应当注重根据投资者的（）销售不同风险等级的产品。

A.风险承受能力

B.愿意承受的风险

C.不同收益预期

D.不同资产规模

【答案】：A204、（2017年真题）实施内部控制的基础是（）。

A.控制活动

B.信息沟通

C.内部监督

D.内部环境

【答案】：D205、契约型基金依据（）成立。

A.基金合同

B.公司章程

C.股东大会

D.会员大会

【答案】：A206、对股权投资基金的业绩进行比较时应考虑（）

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】：B207、机构投资者相比于个人投资者更加偏好于另类投资产品的原因是另类投资产品（）。

A.可以提高收益

B.可以分散风险

C.市场信息不对称

D.流动性较强

【答案】：C208、对于股权投资基金的信息披露，下列做法符合《私募投资基金信息披露管理办法》规定的是（）。

A.描述该私募投资基金产品属于高风险产品，可能会因相关风险导致投资者获得不理想收益并损失本金

B.将该基金信息及认购文件登载至其官网中

C.在过往历史业绩中未披露亏损的投资项目

D.在基金推介材料中附有同业机构的祝贺词

【答案】：A209、我国目前股权投资基金行业自律组织的行业自律主要内容（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：C210、（2017年真题）基金管理人向投资人提供服务的渠道不包括（）。

A.电话服务中心

B.互联网

C.股票投资咨询专线

D.电子信箱和手机短信

【答案】：C211、中国境内的股权权投资基金进行境外投资，包括通过（）等方式在境外设立非金融企业或取得既有非金融企业的（）等行为。

A.新设、并购、所有权、控制权、经营管理权

B.増设、收购、所有权、控制权、经营管理权

C.新设、并购、所有权、管理权、经营控制权

D.增设、并购、所有权、控制权、经营管理权

【答案】：A212、从基金的资金来源和用途划分，证券投资基金可分为（）。

A.公募基金和私募基金

B.开放式基金和封闭式基金

C.在岸基金、离岸基金和国际基金

D.公司型基金和契约型基金

【答案】：C213、股权投资基金运行期间，私募基金管理人、基金托管人发生变更，基金管理人应当在（）内向基金业协会报告。

A.15个工作日

B.5个工作日

C.10个工作日

D.20个工作日

【答案】：B214、某基金采用市场中性策略，运用沪深300股指期货主要对冲的风险类型是（）。

A.股票市场的系统性风险

B.重点持仓的个股风险

C.汇率风险

D.利率风险

【答案】：A215、债券投资面临的主要风险包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

【答案】：B216、集合资金信托计划，是由（）担任受托人，按照委托人意愿，为受益人的利益，将两个及以上委托人交付的资金进行集中管理、运用或处分的资金信托业务活动。

A.证券公司

B.信托公司

C.期货公司

D.证券服务机构

【答案】：B217、基金公司董事会依法行使以下职权（）。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ.Ⅶ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ

【答案】：D218、“产品设计同质化、市场细分不到位、产品定位不明确”属于基金的（）销售策略的不足之处。

A.价格

B.促销

C.渠道

D.产品

【答案】：D219、(2016年)下列关于基金申购和赎回的资金结算，说法错误的是（）。

A.资金结算分清算和交收两个环节

B.基金管理人应当自收到投资者的申购、赎回申请之日起5个工作日内，对该申购、赎回申请的有效性进行确认

C.基金份额申购和赎回的资金清算是注册登记机构根据确认的投资者申购和赎回数据信息进行的

D.货币市场基金的赎回资金最快可在划出当天到达投资者资金账户

【答案】：B220、特别是在市场竞争日趋激烈的情况下，提升服务的（）将会是基金销售机构未来的发展重点。

A.集中化和专业化

B.分散化专业化

C.层次化专业化

D.加深化和专业化

【答案】：C221、（2016年真题）股权投资母基金（基金中的基金）是以股权投资基金为主要投资对象的基金，下列关于股权投资母基金的描述错误的是（）。

A.股权投资母基金的一级投资是指母基金在股权投资基金募集时对基金进行投资，成为基金投资者

B.股权投资母基金的直接投资是指母基金直接进行股权投资，在实际操作中，母基金往往扮演主动角色来管理直接投资

C.股权投资母基金的业务主要包括一级投资、二级投资和直接投资

D.股权投资母基金的二级投资是指母基金在股权投资基金募集完成后对已有股权投资基金或其投资组合进行投资

【答案】：B222、货币市场基金可以投资于以下金融工具（）。

A.现金

B.股票

C.可转换债券

D.信用等级在AA级以下的企业债券

【答案】：A223、被投资企业境内IPO市场不包括（）。

A.科创板

B.主板

C.创业板

D.全国中小企业股份转让系统

【答案】：D224、（2019年真题）以下基金信息披露行为中，属于严重违法行为的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：D225、关于股权投资基金的法律尽职调查，不属于其主要内容的是（）

A.确认目标公司的合法成立和有效存续

B.评估企业的历史经营业绩及未来经营风险

C.充分了解目标企业的组织结构/资产和业务的产权状况和法律状态

D.核查目标公司所提供文件资料的真实性/准确性与完整性

【答案】：B226、下列关于卢森堡的相关知识说法错误的是（）。

A.卢森堡是欧洲第一、世界第八大金融中心

B.卢森堡有全球第二大基金资产管理市场

C.卢森堡拥有全世界30%的管理资产

D.卢森堡是另类投资基金的中心

【答案】：C227、下列不属于尽职调査主要内容的是（）。

A.业务

B.法律

C.财务

D.管理

【答案】：D228、股权投资行业主要用到的估值方法为（）。

A.相对估值和经济增加值法

B.成本法和折现现金流法

C.成本法和经济增加值法

D.相对估值和折现现金流法

【答案】：D229、合规管理的基本原则不包括()。

A.高效性原则

B.客观性原则

C.公正性原则

D.专业性原则

【答案】：A230、对违纪违法行为的主要监督处理方式不包括（）。

A.刑事拘留

B.行政监管措施

C.行政处罚

D.移送司法机关

【答案】：A231、保证金制度，就是指在期货交易中，任何交易者必须按其所买入或者卖出期货合约价值的一定比例交纳资金，这个比例通常在()。

A.3%～5%

B.3%～8%

C.5%～10%

D.10%～15%

【答案】：C232、下列不属于常见的基金回报率计算期间的是（）。

A.最近一月

B.最近两月

C.最近三月

D.最近六月

【答案】：B233、ETF与LOF在申购、赎回机制上存在区别，主要体现在（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅰ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】：A234、（）是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值进行评估。

A.内在价值法

B.相对价值法

C.外在价值法

D.利益价值法

【答案】：A235、关于基金业绩评价，下面说法正确的是（）

A.已分配收益倍数是站投资者的角度来评价股权投资基金

B.已分配收益倍数体现了投资者的账面回报水平

C.总收益倍数体现了投资者现金的回收情况

D.净内部收益率是从项目层面反映投资基金的回报水平

【答案】：A236、关于基金销售机构，以下表述正确的是（）。

A.保险公司不能开展基金代销业务

B.证券交易所可以开展基金代销业务

C.商业银行可以开展基金直销代办和代销业务

D.基金公司可以开展基金直销业务

【答案】：D237、（）是最基本的交易算法之一，旨在下单时以尽可能接近市场按成交量加权的均价进行，以尽量降低该交易对市场的冲击。

A.成交量加权平均价格算法

B.时间加权平均价格算法

C.跟量算法

D.执行偏差算法

【答案】：A238、以净利润为基础的相对估值是（）。

A.P/E（市盈率）

B.折现现金流法

C.P/B（市净率）

D.P/S（市销率）

【答案】：A239、基金管理人依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产的，其法定代表人或者普通合伙人应当在（）个工作日内向基金业协会报告，基金业协会应当及时注销基金管理人登记并通过网站公告。

A.10

B.20

C.25

D.30

【答案】：B240、关于债券当期收益率与到期收益率，下列表述正确的是()。

A.债券市价越偏离债券面值，期限越短，则当期收益率越接近到期收益率

B.债券市价越接近债券面值，期限越长，则当期收益率越接近到期收益率

C.债券市价越偏离债券面值，期限越长，则当期收益率越接近到期收益率

D.债券市价越接近债券面值，期限越短，则当期收益率越接近到期收益率

【答案】：B241、股权投资基金管理人应当于每个会计年度结束后的（）个月内，向中国证券投资基金业协会报送经会计师事务所审计的年度财务报告和所管理股权投资基金年度投资运作基本情况。

A.1

B.2

C.3

D.4

【答案】：D242、开放式基金在其开放申购和赎回前，一般至少（）披露一次资产净值和份额净值。

A.每月

B.每日

C.每15天

D.每周

【答案】：D243、按照衍生工具的产品形态分类，衍生工具可分为（）。

A.独立衍生工具和嵌入式衍生工具

B.货币衍生工具和利率衍生工具

C.股权类产品的衍生工具和商品衍生工具

D.信用衍生工具和其他衍生工具

【答案】：A244、对股权投资基金募集的主要要求不包括（）。

A.向合格投资者募集

B.公开方式募集

C.充分信息披露

D.不作本金不受损失的承诺

【答案】：B245、以下指标中不能反映股票基金风险的是（）

A.久期

B.标准差

C.持股集中度

D.贝塔系数

【答案】：A246、关于衍生品的交易场所，以下说法错误的是()

A.期货合约只在交易所交易

B.互换合约常在场外交易

C.期权合约只在交易所交易

D.远期合约常在场外交易

【答案】：C247、(2016年)从投资者教育工作形式的时空角度看，基金公司组织的专题讨论会属于（）的投资者教育工作。

A.现场形式

B.非现场形式

C.电子形式

D.纸质形式

【答案】：A248、(2016年)下列关于跨境股权投资及其审批流程的说法，错误的是（）。

A.在境外股权投资基金公司投资的审批流程上，首先按相关规定获得审批机关批准，然后向工商登记管理机关办理设立登记或变更登记

B.境内股权投资基金面向境外企业的投资，是指注册于境内的股权投资基金，采取新设、增资或收购等方式，投资于境外企业

C.一般而言，中国企业投资必须获得特定审批机关的批准，这里的审批机关主要是指发展改革部门和中国证监会

D.境外股权投资基金的投资，是指注册于境外的股权投资基金，采取新设、增资或收购等方式，投资于境内企业

【答案】：C249、伞型基金具有强大的（），可根据市场需求，以比单一开放式基金更高的效率、更低的成本推出新的子基金品种。

A.扩张功能

B.收缩功能

C.抑制功能

D.留滞功能

【答案】：A250、对目标公司的初步尽职调查完成后，如果需要进一步推进对项目的投资流程，根据股权投资基金管理人一般工作程序，通常需要经过（）程序。

A.项目立项

B.签订投资框架协议

C.尽职调查

D.投资决策

【答案】：A251、（2019年真题）基金管理公司软件的使用应充分考虑软件的安全性、可靠性、稳定性和可扩展性，应具备（）等功能。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】：B252、优先购买权条款的设计包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】：B253、关于基金申购的计算，下列错误的是（）。

A.申购份额=净申购金额／申购当日基金份额净值

B.净申购金额=申购金额-申购费用

C.一般规定基金份额的份数以四舍五入的方法保留至小数点后两位以上

D.申购费用=申购金额×申购费率

【答案】：D254、基金销售机构准入条件，不包括()

A.具有健全的治理结构、完善的内部控制和风险管理制度，并得到有效执行

B.财务状况良好，运作规范稳定

C.有与基金销售业务相适应的营业场所、安全防范设施和其他设施

D.净资产规模达到1亿元

【答案】：D255、我国《上市公司证券发行管理办法》规定，可转换债券自发行结束之日起（）个月后才能转换为公司股票。

A.6

B.3

C.4

D.9

【答案】：A256、（），《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》正式出台。

A.1999年12月

B.2001年9月

C.2002年2月

D.2003年5月

【答案】：C257、关于全国中小企业股份转让系统，以下表述错误的是()

A.该系统是全国性的证券交易场所

B.该系统是国务院批准设立的

C.该系统俗称“新三板”

D.在该系统挂牌股份转让不属于股权投资基金的退出方法

【答案】：D258、某基金经理管理甲、